金融學(xué)-中央銀行課件

2022/12/22第一節(jié)中央銀行制度一、中央銀行的產(chǎn)生和發(fā)展（一）中央銀行的產(chǎn)生

2022/12/19第一節(jié)中央銀行制度一、中央銀行的產(chǎn)生和2022/12/22具體表現(xiàn)為：１、銀行券的發(fā)行和兌付問(wèn)題

野貓銀行（wildcatbanks）２、銀行間的債權(quán)債務(wù)清算甲企業(yè)B銀行乙企業(yè)A銀行委托委托商品交換貨幣清算2022/12/19具體表現(xiàn)為：１、銀行券的發(fā)行和兌付問(wèn)題甲2022/12/22３、隨著經(jīng)濟(jì)危機(jī)的出現(xiàn)，信用危機(jī)也時(shí)有發(fā)生，要求有最后貸款人的出現(xiàn)。2022/12/194、金融穩(wěn)定以及經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定需要必要的監(jiān)督和管理。4、金融穩(wěn)定以及經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定需要必要的監(jiān)督和管理。2022/12/22請(qǐng)思考：中央銀行產(chǎn)生的根本原因是什么？

根本原因：資本主義生產(chǎn)力的發(fā)展，商品流通的迅速擴(kuò)張，貨幣信用業(yè)務(wù)的迅速擴(kuò)大。2022/12/19請(qǐng)思考：中央銀行產(chǎn)生的根本2022/12/221694年成立的英格蘭銀行，被認(rèn)為是近代中央銀行的始祖。

（1656年瑞典銀行）它的演變過(guò)程也就是中央銀行的形成過(guò)程。2022/12/191694年成立的英格蘭銀行，被認(rèn)為早期中央銀行1800年法蘭西銀行1809年芬蘭銀行1814年荷蘭銀行1817年奧地利國(guó)民銀行1817年挪威銀行1818年丹麥銀行早期中央銀行1800年法蘭西銀行2022/12/22（二）中央銀行的發(fā)展和加強(qiáng)1、第一次世界大戰(zhàn)----第二次世界大戰(zhàn)結(jié)束，是中央銀行普遍推行時(shí)期。2、20世紀(jì)中葉之后，是中央銀行的加強(qiáng)時(shí)期。2022/12/19（二）中央銀行的發(fā)展和加強(qiáng)從中央銀行產(chǎn)生的原因和演變過(guò)程中可以發(fā)現(xiàn)：它脫胎于商業(yè)銀行，又不同于一般的政府機(jī)構(gòu)。當(dāng)代中央銀行是代表政府調(diào)控經(jīng)濟(jì)、管理金融的特殊金融機(jī)構(gòu)。從中央銀行產(chǎn)生的原因和演變過(guò)程中可以發(fā)現(xiàn)：它脫胎于商業(yè)銀行，2022/12/22（三）中央銀行在我國(guó)的產(chǎn)生和發(fā)展請(qǐng)參閱中國(guó)人民銀行網(wǎng)站《中華人民共和國(guó)中國(guó)人民銀行法》/test/2005-06/28/content_10577.htm2022/12/19（三）中央銀行在我國(guó)的產(chǎn)生和發(fā)展2022/12/221、新中國(guó)成立之后，我國(guó)的中央銀行制度是復(fù)合的中央銀行制(大一統(tǒng)體制)2、1983年開(kāi)始，為單一中央銀行體制3、1998年，撤消了省級(jí)分行，在全國(guó)設(shè)立9個(gè)跨省、自治區(qū)、直轄市的一級(jí)分行。2003.4，設(shè)立銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)。最終形成“一行三會(huì)”的分業(yè)監(jiān)管模式。2022/12/191、新中國(guó)成立之后，我國(guó)的中央銀行制度是2022/12/222022/12/192022/12/222022/12/192022/12/22二、中央銀行的類型（一）按中央銀行體制分１、復(fù)合式中央銀行體制２、單一式中央銀行體制（一元式、二元式）其優(yōu)點(diǎn)：Ａ、有利于擺脫大量一般銀行業(yè)務(wù)，致力于宏觀金融調(diào)控和金融管理Ｂ、有利于徹底擺脫盈利機(jī)制的束縛，致力于國(guó)民經(jīng)濟(jì)整體利益的考慮和研究。2022/12/19二、中央銀行的類型（一）按中央銀行體制分2022/12/22３、跨國(guó)中央銀行體制：由一個(gè)貨幣聯(lián)盟的成員國(guó)聯(lián)合組成的中央銀行制度。４、準(zhǔn)中央銀行制度2022/12/19３、跨國(guó)中央銀行體制：由一個(gè)貨幣聯(lián)盟的成2022/12/22（二）按中央銀行資本所有權(quán)劃分１、政府擁有中央銀行全部資本２、公私混合持有中央銀行股份，其中政府持有的資本大多數(shù)在５０％以上。３、完全為私人資本的中央銀行。2022/12/19（二）按中央銀行資本所有權(quán)劃分2022/12/22三、中央銀行的組織結(jié)構(gòu)(略)（一）決策權(quán)、執(zhí)行權(quán)、監(jiān)督權(quán)統(tǒng)一于一個(gè)機(jī)構(gòu)。央行的最高權(quán)利機(jī)構(gòu)為董事會(huì)（理事會(huì)）如英國(guó)、馬來(lái)西亞、菲律賓、中國(guó)等。行政管理部門(mén)政策和市場(chǎng)部門(mén)業(yè)務(wù)部門(mén)（2個(gè)）金融與工商業(yè)調(diào)研部門(mén)理事會(huì)2022/12/19三、中央銀行的組織結(jié)構(gòu)(略)（一）決策權(quán)2022/12/22

（二）最高權(quán)力機(jī)構(gòu)分為決策機(jī)構(gòu)和執(zhí)行機(jī)構(gòu)。（美國(guó)、日本、德國(guó)等）聯(lián)邦儲(chǔ)備委員會(huì)各聯(lián)邦儲(chǔ)備銀行消費(fèi)者顧問(wèn)委員會(huì)、聯(lián)邦顧問(wèn)委員會(huì)、儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)顧問(wèn)委員會(huì)聯(lián)邦公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)委員會(huì)指導(dǎo)公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)有關(guān)事宜，從事貨幣政策操作。2022/12/19（二）最高權(quán)力機(jī)構(gòu)分為決策機(jī)構(gòu)和執(zhí)行機(jī)2022/12/22（三）最高權(quán)力機(jī)構(gòu)分為決策機(jī)構(gòu)、執(zhí)行機(jī)構(gòu)和監(jiān)督機(jī)構(gòu)（法國(guó)、比利時(shí)、瑞士）2022/12/19（三）最高權(quán)力機(jī)構(gòu)分為決策機(jī)構(gòu)、執(zhí)行機(jī)構(gòu)2022/12/22第二節(jié)中央銀行的職能一、中央銀行的特點(diǎn)和職能劃分中央銀行活動(dòng)的表征：１、不以盈利為目的２、不經(jīng)營(yíng)普通銀行的業(yè)務(wù)３、在制訂和執(zhí)行國(guó)家貨幣方針政策時(shí)，中央銀行具有相對(duì)獨(dú)立性，不應(yīng)受其他部門(mén)或機(jī)構(gòu)的行政干預(yù)和牽制。2022/12/19第二節(jié)中央銀行的職能一、中央銀行的特點(diǎn)二、發(fā)行的銀行（bankofissue）１、含義：壟斷銀行券的發(fā)行權(quán)，成為全國(guó)唯一的現(xiàn)鈔發(fā)行機(jī)構(gòu)。中央銀行獨(dú)占貨幣的發(fā)行權(quán)，是中央銀行發(fā)揮其全部職能和實(shí)施金融調(diào)控的基礎(chǔ)，因此是中央銀行之所以成為中央銀行的最基本、最主要的標(biāo)志。因此，它有維持貨幣供給穩(wěn)定的義務(wù)。

二、發(fā)行的銀行（bankofissue）１、含義：壟斷銀通過(guò)再貼現(xiàn)、再貸款、購(gòu)買(mǎi)有價(jià)證券及收購(gòu)黃金外匯等渠道投入市場(chǎng)形成流通中的貨幣。通過(guò)再貼現(xiàn)、再貸款、購(gòu)買(mǎi)有價(jià)證券及收購(gòu)黃金外匯等渠道投入市場(chǎng)出庫(kù)：貨幣從中央銀行的發(fā)行庫(kù)通過(guò)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)庫(kù)流到社會(huì);入庫(kù)：貨幣從中央銀行流出的數(shù)量大于從流通中回籠的數(shù)量。人民銀行商業(yè)銀行出庫(kù)貼現(xiàn)貸款購(gòu)買(mǎi)證券收購(gòu)?fù)鈪R收回貸款出售證券入庫(kù)發(fā)放貸款工資及對(duì)個(gè)人其它支出行政管理費(fèi)采購(gòu)支出現(xiàn)金投放現(xiàn)金回籠吸收存款收回貸款及利息出庫(kù)：貨幣從中央銀行的發(fā)行庫(kù)通過(guò)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)庫(kù)流到社會(huì);人2022/12/22三、銀行的銀行（bankofbank）１、集中存款準(zhǔn)備２、最終貸款人（LenderofLastResort）企業(yè)銀行中央銀行2022/12/19三、銀行的銀行（bankofbank案例：美國(guó)次貸危機(jī)處置中中央銀行（美聯(lián)儲(chǔ)）最后貸款人的作用。1、通過(guò)公開(kāi)市場(chǎng)操作直接向銀行間參與主體投放貨幣（注資）。2007年8月以來(lái)，美聯(lián)儲(chǔ)先后20次共向市場(chǎng)注資2717.5億美元。2、通過(guò)再貼現(xiàn)窗口向一些機(jī)構(gòu)定向提供資金，2007.8—2008.4共7次降低再貼現(xiàn)率3%。3、降低利率，通過(guò)加大銀行信用貨幣創(chuàng)造的能力。2007.09—2008.4共7次降低聯(lián)邦基金利率3.25個(gè)百分點(diǎn)。案例：美國(guó)次貸危機(jī)處置中中央銀行（美聯(lián)儲(chǔ)）最后貸款人的作用。4、通過(guò)貸款拍賣(mài)的方式向銀行提供資金支持。自2007.12—2008.4共10次貸款拍賣(mài)為商業(yè)銀行提供3600億美元資金。4、通過(guò)貸款拍賣(mài)的方式向銀行提供資金支持。自2007.12—2022/12/22３、組織全國(guó)清算1854年英格蘭銀行采取對(duì)各銀行間每日清算差額進(jìn)行結(jié)算的做法，大大簡(jiǎn)化了各銀行間資金往來(lái)的清算程序。2022/12/19３、組織全國(guó)清算Ａ銀行Ｂ銀行Ｃ銀行Ｄ銀行應(yīng)收總額應(yīng)付差額Ａ銀行－２０１０４０７０－Ｂ銀行３０－５０２０１００２０Ｃ銀行２０８０－１０１１０－Ｄ銀行１０２０４０－７０－應(yīng)付總額６０１２０１００７０３５０－應(yīng)收差額１０－１０－－２０Ａ銀行Ｂ銀行Ｃ銀行Ｄ銀行應(yīng)收總額應(yīng)付差額Ａ銀行－２０１０４０2022/12/22四、國(guó)家的銀行（state’sbank）１、經(jīng)理國(guó)庫(kù)２、代理國(guó)家債券的發(fā)行３、對(duì)國(guó)家給予信貸支持2022/12/19四、國(guó)家的銀行（state’sbank2022/12/22Ａ、直接給國(guó)家財(cái)政以貸款Ｂ、購(gòu)買(mǎi)國(guó)家公債４、保管外匯和黃金儲(chǔ)備５、制定并監(jiān)督執(zhí)行有關(guān)金融管理法規(guī)2022/12/19Ａ、直接給國(guó)家財(cái)政以貸款2022/12/22第三節(jié)中央銀行與政府的關(guān)系一、中央銀行與政府關(guān)系的內(nèi)涵（一）中央銀行與政府有著共同的使命（二）中央銀行是國(guó)家制度的一個(gè)組成部分（三）政府對(duì)中央銀行的控制與管理2022/12/19第三節(jié)中央銀行與政府的關(guān)系一、中央銀行2022/12/22（四）中央銀行與財(cái)政部的關(guān)系1、隸屬于財(cái)政部2、同是政府成員，接受政府的直接領(lǐng)導(dǎo)3、獨(dú)立于政府之外，直接對(duì)國(guó)會(huì)負(fù)責(zé)2022/12/19（四）中央銀行與財(cái)政部的關(guān)系1、隸屬于財(cái)2022/12/22二、中央銀行的獨(dú)立性（一）中央銀行的相對(duì)獨(dú)立性的含義1、中央銀行可以自由決定如何實(shí)現(xiàn)政策目標(biāo)2、中央銀行的決策不受政府其他部門(mén)或地方政府的影響和干擾?！爸袊?guó)人民銀行在國(guó)務(wù)院的領(lǐng)導(dǎo)下,依法制定貨幣政策”,“依法獨(dú)立執(zhí)行貨幣政策,不受其它任何部門(mén)、地方的干涉”2022/12/19二、中央銀行的獨(dú)立性（一）中央銀行的相對(duì)2022/12/22（二）中央銀行保持相對(duì)獨(dú)立性的原因1、避免政治性的經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的出現(xiàn)2、避免財(cái)政赤字貨幣化的出現(xiàn)3、為了適應(yīng)中央銀行特殊業(yè)務(wù)地位的需要2022/12/19（二）中央銀行保持相對(duì)獨(dú)立性的原因2022/12/22（三）中央銀行相對(duì)獨(dú)立性的主要內(nèi)容1、建立獨(dú)立的貨幣發(fā)行制度2、獨(dú)立地制定和執(zhí)行貨幣金融政策3、獨(dú)立管理和控制整個(gè)金融體系和市場(chǎng)

2022/12/19（三）中央銀行相對(duì)獨(dú)立性的主要內(nèi)容2022/12/22總統(tǒng)府和聯(lián)邦儲(chǔ)備機(jī)構(gòu)之爭(zhēng)1987年8月，里根總統(tǒng)指派了格林斯潘（Greenspan）為Fed總裁。接著布什上臺(tái)，由于美國(guó)當(dāng)時(shí)經(jīng)濟(jì)面臨衰退，格氏亦體會(huì)到這點(diǎn)，而采用寬松的貨幣政策，故Fed和布什相處非常愉快。1992年，克林頓入主白宮，此時(shí)格氏和克林頓有些爭(zhēng)執(zhí)。因?yàn)閺?993年下半年起，美國(guó)的經(jīng)濟(jì)開(kāi)始復(fù)蘇。物價(jià)上漲率開(kāi)始蠢蠢欲動(dòng)。2022/12/19總統(tǒng)府和聯(lián)邦儲(chǔ)備機(jī)構(gòu)之爭(zhēng)1987年8月，2022/12/22為了抑制物價(jià)，格氏在1994年2月4日對(duì)外宣布提高聯(lián)邦基金利率（federalfundsrate）0.25%。其后，在短短三個(gè)月時(shí)間內(nèi)，共計(jì)提高利率4次，造成股市和債市雙重下挫！格氏的調(diào)高利率的作風(fēng)和克林頓政府的期望正好相反。德州議員岡薩雷斯開(kāi)始發(fā)難，要求削減Fed的權(quán)利，同時(shí)要求格氏在國(guó)會(huì)作證解釋Fed的貨幣政策。1994年4月到5月，美國(guó)的物價(jià)大漲，證明格氏的貨幣政策市正確的。故國(guó)會(huì)作證順利通過(guò)，同時(shí)博得了具有先見(jiàn)之明的美譽(yù)，從此，名聲扶搖直上?。?022/12/19為了抑制物價(jià)，格氏在1994年2月4日對(duì)2022/12/22三、中國(guó)人民銀行的相對(duì)獨(dú)立性1、與國(guó)務(wù)院的關(guān)系2、與財(cái)政部的關(guān)系3、與地方政府的關(guān)系2022/12/19三、中國(guó)人民銀行的相對(duì)獨(dú)立性2022/12/22四、中央銀行在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中的作用1、為經(jīng)濟(jì)發(fā)展創(chuàng)造貨幣和信用條件，為經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定運(yùn)行提供保障。2、是最重要的宏觀調(diào)控部門(mén)之一。3、是國(guó)家對(duì)外聯(lián)系的重要紐帶2022/12/19四、中央銀行在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中的作用1、為2022/12/22五、中央銀行的金融監(jiān)管和存款保險(xiǎn)制度（一）金融監(jiān)管的基本原則1、依法管理的原則2、合理、適度競(jìng)爭(zhēng)的原則3、自我約束與外部強(qiáng)制相結(jié)合原則4、安全穩(wěn)健與經(jīng)濟(jì)效益相結(jié)合原則2022/12/19五、中央銀行的金融監(jiān)管和存款保險(xiǎn)制度（一2022/12/22（二）《巴塞爾協(xié)議》和《有效銀行監(jiān)管的核心原則》（略）巴塞爾委員會(huì)是1974年由十國(guó)集團(tuán)中央銀行行長(zhǎng)倡議建立的，其成員包括十國(guó)集團(tuán)中央銀行和銀行監(jiān)管部門(mén)的代表。自成立以來(lái)，巴塞爾委員會(huì)制定了一系列重要的銀行監(jiān)管規(guī)定，如1983年的銀行國(guó)外機(jī)構(gòu)的監(jiān)管原則（又稱巴塞爾協(xié)定，BaselConcordat）和1988年的巴塞爾資本協(xié)議（BaselAccord）。

2022/12/19（二）《巴塞爾協(xié)議》和《有效銀行監(jiān)管的核2022/12/22該協(xié)議的主要內(nèi)容為：1、關(guān)于資本的組成。將銀行資本分為核心資本和附屬資本。2、關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)的計(jì)算。3、關(guān)于標(biāo)準(zhǔn)比率的目標(biāo)。2022/12/19該協(xié)議的主要內(nèi)容為：2022/12/221997年，有效銀行監(jiān)管的核心原則的問(wèn)世是巴塞爾委員會(huì)歷史上又一項(xiàng)重大事件。核心原則是由巴塞爾委員會(huì)與一些非十國(guó)集團(tuán)國(guó)家聯(lián)合起草，得到世界各國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的普遍贊同，并已構(gòu)成國(guó)際社會(huì)普遍認(rèn)可的銀行監(jiān)管?chē)?guó)際標(biāo)準(zhǔn)。這個(gè)原則涉及面很廣。它確定了一個(gè)有效監(jiān)管系統(tǒng)所必備的25項(xiàng)基本原則，共分7大類：2022/12/191997年，有效銀行監(jiān)管的核心原則2022/12/22（1）有效銀行監(jiān)管的先決條件（2）發(fā)照和結(jié)構(gòu)（3）審慎法規(guī)和要求（4）持續(xù)性銀行監(jiān)管手段（5）信息要求（6）正式監(jiān)管權(quán)力（7）跨國(guó)銀行2022/12/19（1）有效銀行監(jiān)管的先決條件2022/12/22至此，雖然巴塞爾委員會(huì)不是嚴(yán)格意義上的銀行監(jiān)管?chē)?guó)際組織，但事實(shí)上已成為銀行監(jiān)管?chē)?guó)際標(biāo)準(zhǔn)的制定者。

2022/12/19至此，雖然巴塞爾委員會(huì)不是嚴(yán)格意義2022/12/22金融監(jiān)管（狹義）：國(guó)家所實(shí)施的行政性監(jiān)管。對(duì)于金融監(jiān)管，有的國(guó)家是專設(shè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)；有的國(guó)家是由財(cái)政部門(mén)主持監(jiān)管；有的則是由中央銀行負(fù)責(zé)。但是，大多數(shù)國(guó)家是由兩個(gè)以上的部門(mén)分工進(jìn)行。1998年，證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)成立2003.4銀監(jiān)會(huì)成立。我國(guó)形成了真正意義上的分行業(yè)監(jiān)管體制。2022/12/19金融監(jiān)管（狹義）：國(guó)家所實(shí)施的行政性監(jiān)管2022/12/22國(guó)務(wù)院監(jiān)事會(huì)銀監(jiān)會(huì)保監(jiān)會(huì)證監(jiān)會(huì)各省市

銀監(jiān)局(或銀監(jiān)辦)各省市

保監(jiān)局(或保監(jiān)辦)各省市

證監(jiān)局(或證監(jiān)辦)國(guó)有重點(diǎn)金融機(jī)構(gòu)商業(yè)銀行

政策性銀行

信托公司

資產(chǎn)管理公司

農(nóng)村信用社商業(yè)保險(xiǎn)公司政策保險(xiǎn)公司外資保險(xiǎn)公司保險(xiǎn)擔(dān)保公司再保險(xiǎn)公司證券公司

證券交易所

證券登記公司期貨交易所

基金管理公司中國(guó)金融監(jiān)管組織機(jī)構(gòu)示意圖2022/12/19國(guó)務(wù)院監(jiān)事會(huì)銀監(jiān)會(huì)保監(jiān)會(huì)證監(jiān)會(huì)各省市

銀2022/12/22（三）西方國(guó)家的存款保險(xiǎn)制度美國(guó)是西方國(guó)家中建立此制度最早的國(guó)家。1933年建立了聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司（FederalDepositInsuranceCorporation,FDIC），專為在商業(yè)銀行和互助儲(chǔ)蓄銀行的存款提供保險(xiǎn)。其規(guī)定，當(dāng)銀行倒閉時(shí)，存款在10萬(wàn)美元以下的存款戶，由FDIC公司理賠。2022/12/19（三）西方國(guó)家的存款保險(xiǎn)制度2022/12/2220世紀(jì)70年代以來(lái)，西方國(guó)家紛紛以不同形式建立適合本國(guó)國(guó)情的存款保險(xiǎn)制度。形式：（1）由官方建立。美、英、加等。（2）由官方和銀行共同建立。比、日等。（3）官方支持下銀行建立。德、法、荷等。2022/12/1920世紀(jì)70年代以來(lái)，西方國(guó)家紛紛以不同2022/12/22我國(guó)是否有必要建立以及怎樣建立銀行存款保險(xiǎn)制度，還有待于進(jìn)一步研究和探討。但是外國(guó)的這種做法值得借鑒。

我國(guó)已經(jīng)開(kāi)始建立銀行存款保險(xiǎn)制度，并于2015年5月1日正式實(shí)施！2022/12/19我國(guó)是否有必要建立以及怎樣建立銀行我國(guó)的“隱性存款保險(xiǎn)制度”

1998.6月21日海南發(fā)展銀行關(guān)閉，僅僅誕生2年10個(gè)月。2022/12/22我國(guó)的“隱性存款保險(xiǎn)制度”2022/12/192022/12/22第一節(jié)中央銀行制度一、中央銀行的產(chǎn)生和發(fā)展（一）中央銀行的產(chǎn)生

2022/12/19第一節(jié)中央銀行制度一、中央銀行的產(chǎn)生和2022/12/22具體表現(xiàn)為：１、銀行券的發(fā)行和兌付問(wèn)題

野貓銀行（wildcatbanks）２、銀行間的債權(quán)債務(wù)清算甲企業(yè)B銀行乙企業(yè)A銀行委托委托商品交換貨幣清算2022/12/19具體表現(xiàn)為：１、銀行券的發(fā)行和兌付問(wèn)題甲2022/12/22３、隨著經(jīng)濟(jì)危機(jī)的出現(xiàn)，信用危機(jī)也時(shí)有發(fā)生，要求有最后貸款人的出現(xiàn)。2022/12/194、金融穩(wěn)定以及經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定需要必要的監(jiān)督和管理。4、金融穩(wěn)定以及經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定需要必要的監(jiān)督和管理。2022/12/22請(qǐng)思考：中央銀行產(chǎn)生的根本原因是什么？

根本原因：資本主義生產(chǎn)力的發(fā)展，商品流通的迅速擴(kuò)張，貨幣信用業(yè)務(wù)的迅速擴(kuò)大。2022/12/19請(qǐng)思考：中央銀行產(chǎn)生的根本2022/12/221694年成立的英格蘭銀行，被認(rèn)為是近代中央銀行的始祖。

（1656年瑞典銀行）它的演變過(guò)程也就是中央銀行的形成過(guò)程。2022/12/191694年成立的英格蘭銀行，被認(rèn)為早期中央銀行1800年法蘭西銀行1809年芬蘭銀行1814年荷蘭銀行1817年奧地利國(guó)民銀行1817年挪威銀行1818年丹麥銀行早期中央銀行1800年法蘭西銀行2022/12/22（二）中央銀行的發(fā)展和加強(qiáng)1、第一次世界大戰(zhàn)----第二次世界大戰(zhàn)結(jié)束，是中央銀行普遍推行時(shí)期。2、20世紀(jì)中葉之后，是中央銀行的加強(qiáng)時(shí)期。2022/12/19（二）中央銀行的發(fā)展和加強(qiáng)從中央銀行產(chǎn)生的原因和演變過(guò)程中可以發(fā)現(xiàn)：它脫胎于商業(yè)銀行，又不同于一般的政府機(jī)構(gòu)。當(dāng)代中央銀行是代表政府調(diào)控經(jīng)濟(jì)、管理金融的特殊金融機(jī)構(gòu)。從中央銀行產(chǎn)生的原因和演變過(guò)程中可以發(fā)現(xiàn)：它脫胎于商業(yè)銀行，2022/12/22（三）中央銀行在我國(guó)的產(chǎn)生和發(fā)展請(qǐng)參閱中國(guó)人民銀行網(wǎng)站《中華人民共和國(guó)中國(guó)人民銀行法》/test/2005-06/28/content_10577.htm2022/12/19（三）中央銀行在我國(guó)的產(chǎn)生和發(fā)展2022/12/221、新中國(guó)成立之后，我國(guó)的中央銀行制度是復(fù)合的中央銀行制(大一統(tǒng)體制)2、1983年開(kāi)始，為單一中央銀行體制3、1998年，撤消了省級(jí)分行，在全國(guó)設(shè)立9個(gè)跨省、自治區(qū)、直轄市的一級(jí)分行。2003.4，設(shè)立銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)。最終形成“一行三會(huì)”的分業(yè)監(jiān)管模式。2022/12/191、新中國(guó)成立之后，我國(guó)的中央銀行制度是2022/12/222022/12/192022/12/222022/12/192022/12/22二、中央銀行的類型（一）按中央銀行體制分１、復(fù)合式中央銀行體制２、單一式中央銀行體制（一元式、二元式）其優(yōu)點(diǎn)：Ａ、有利于擺脫大量一般銀行業(yè)務(wù)，致力于宏觀金融調(diào)控和金融管理Ｂ、有利于徹底擺脫盈利機(jī)制的束縛，致力于國(guó)民經(jīng)濟(jì)整體利益的考慮和研究。2022/12/19二、中央銀行的類型（一）按中央銀行體制分2022/12/22３、跨國(guó)中央銀行體制：由一個(gè)貨幣聯(lián)盟的成員國(guó)聯(lián)合組成的中央銀行制度。４、準(zhǔn)中央銀行制度2022/12/19３、跨國(guó)中央銀行體制：由一個(gè)貨幣聯(lián)盟的成2022/12/22（二）按中央銀行資本所有權(quán)劃分１、政府擁有中央銀行全部資本２、公私混合持有中央銀行股份，其中政府持有的資本大多數(shù)在５０％以上。３、完全為私人資本的中央銀行。2022/12/19（二）按中央銀行資本所有權(quán)劃分2022/12/22三、中央銀行的組織結(jié)構(gòu)(略)（一）決策權(quán)、執(zhí)行權(quán)、監(jiān)督權(quán)統(tǒng)一于一個(gè)機(jī)構(gòu)。央行的最高權(quán)利機(jī)構(gòu)為董事會(huì)（理事會(huì)）如英國(guó)、馬來(lái)西亞、菲律賓、中國(guó)等。行政管理部門(mén)政策和市場(chǎng)部門(mén)業(yè)務(wù)部門(mén)（2個(gè)）金融與工商業(yè)調(diào)研部門(mén)理事會(huì)2022/12/19三、中央銀行的組織結(jié)構(gòu)(略)（一）決策權(quán)2022/12/22

（二）最高權(quán)力機(jī)構(gòu)分為決策機(jī)構(gòu)和執(zhí)行機(jī)構(gòu)。（美國(guó)、日本、德國(guó)等）聯(lián)邦儲(chǔ)備委員會(huì)各聯(lián)邦儲(chǔ)備銀行消費(fèi)者顧問(wèn)委員會(huì)、聯(lián)邦顧問(wèn)委員會(huì)、儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)顧問(wèn)委員會(huì)聯(lián)邦公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)委員會(huì)指導(dǎo)公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)有關(guān)事宜，從事貨幣政策操作。2022/12/19（二）最高權(quán)力機(jī)構(gòu)分為決策機(jī)構(gòu)和執(zhí)行機(jī)2022/12/22（三）最高權(quán)力機(jī)構(gòu)分為決策機(jī)構(gòu)、執(zhí)行機(jī)構(gòu)和監(jiān)督機(jī)構(gòu)（法國(guó)、比利時(shí)、瑞士）2022/12/19（三）最高權(quán)力機(jī)構(gòu)分為決策機(jī)構(gòu)、執(zhí)行機(jī)構(gòu)2022/12/22第二節(jié)中央銀行的職能一、中央銀行的特點(diǎn)和職能劃分中央銀行活動(dòng)的表征：１、不以盈利為目的２、不經(jīng)營(yíng)普通銀行的業(yè)務(wù)３、在制訂和執(zhí)行國(guó)家貨幣方針政策時(shí)，中央銀行具有相對(duì)獨(dú)立性，不應(yīng)受其他部門(mén)或機(jī)構(gòu)的行政干預(yù)和牽制。2022/12/19第二節(jié)中央銀行的職能一、中央銀行的特點(diǎn)二、發(fā)行的銀行（bankofissue）１、含義：壟斷銀行券的發(fā)行權(quán)，成為全國(guó)唯一的現(xiàn)鈔發(fā)行機(jī)構(gòu)。中央銀行獨(dú)占貨幣的發(fā)行權(quán)，是中央銀行發(fā)揮其全部職能和實(shí)施金融調(diào)控的基礎(chǔ)，因此是中央銀行之所以成為中央銀行的最基本、最主要的標(biāo)志。因此，它有維持貨幣供給穩(wěn)定的義務(wù)。

二、發(fā)行的銀行（bankofissue）１、含義：壟斷銀通過(guò)再貼現(xiàn)、再貸款、購(gòu)買(mǎi)有價(jià)證券及收購(gòu)黃金外匯等渠道投入市場(chǎng)形成流通中的貨幣。通過(guò)再貼現(xiàn)、再貸款、購(gòu)買(mǎi)有價(jià)證券及收購(gòu)黃金外匯等渠道投入市場(chǎng)出庫(kù)：貨幣從中央銀行的發(fā)行庫(kù)通過(guò)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)庫(kù)流到社會(huì);入庫(kù)：貨幣從中央銀行流出的數(shù)量大于從流通中回籠的數(shù)量。人民銀行商業(yè)銀行出庫(kù)貼現(xiàn)貸款購(gòu)買(mǎi)證券收購(gòu)?fù)鈪R收回貸款出售證券入庫(kù)發(fā)放貸款工資及對(duì)個(gè)人其它支出行政管理費(fèi)采購(gòu)支出現(xiàn)金投放現(xiàn)金回籠吸收存款收回貸款及利息出庫(kù)：貨幣從中央銀行的發(fā)行庫(kù)通過(guò)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)庫(kù)流到社會(huì);人2022/12/22三、銀行的銀行（bankofbank）１、集中存款準(zhǔn)備２、最終貸款人（LenderofLastResort）企業(yè)銀行中央銀行2022/12/19三、銀行的銀行（bankofbank案例：美國(guó)次貸危機(jī)處置中中央銀行（美聯(lián)儲(chǔ)）最后貸款人的作用。1、通過(guò)公開(kāi)市場(chǎng)操作直接向銀行間參與主體投放貨幣（注資）。2007年8月以來(lái)，美聯(lián)儲(chǔ)先后20次共向市場(chǎng)注資2717.5億美元。2、通過(guò)再貼現(xiàn)窗口向一些機(jī)構(gòu)定向提供資金，2007.8—2008.4共7次降低再貼現(xiàn)率3%。3、降低利率，通過(guò)加大銀行信用貨幣創(chuàng)造的能力。2007.09—2008.4共7次降低聯(lián)邦基金利率3.25個(gè)百分點(diǎn)。案例：美國(guó)次貸危機(jī)處置中中央銀行（美聯(lián)儲(chǔ)）最后貸款人的作用。4、通過(guò)貸款拍賣(mài)的方式向銀行提供資金支持。自2007.12—2008.4共10次貸款拍賣(mài)為商業(yè)銀行提供3600億美元資金。4、通過(guò)貸款拍賣(mài)的方式向銀行提供資金支持。自2007.12—2022/12/22３、組織全國(guó)清算1854年英格蘭銀行采取對(duì)各銀行間每日清算差額進(jìn)行結(jié)算的做法，大大簡(jiǎn)化了各銀行間資金往來(lái)的清算程序。2022/12/19３、組織全國(guó)清算Ａ銀行Ｂ銀行Ｃ銀行Ｄ銀行應(yīng)收總額應(yīng)付差額Ａ銀行－２０１０４０７０－Ｂ銀行３０－５０２０１００２０Ｃ銀行２０８０－１０１１０－Ｄ銀行１０２０４０－７０－應(yīng)付總額６０１２０１００７０３５０－應(yīng)收差額１０－１０－－２０Ａ銀行Ｂ銀行Ｃ銀行Ｄ銀行應(yīng)收總額應(yīng)付差額Ａ銀行－２０１０４０2022/12/22四、國(guó)家的銀行（state’sbank）１、經(jīng)理國(guó)庫(kù)２、代理國(guó)家債券的發(fā)行３、對(duì)國(guó)家給予信貸支持2022/12/19四、國(guó)家的銀行（state’sbank2022/12/22Ａ、直接給國(guó)家財(cái)政以貸款Ｂ、購(gòu)買(mǎi)國(guó)家公債４、保管外匯和黃金儲(chǔ)備５、制定并監(jiān)督執(zhí)行有關(guān)金融管理法規(guī)2022/12/19Ａ、直接給國(guó)家財(cái)政以貸款2022/12/22第三節(jié)中央銀行與政府的關(guān)系一、中央銀行與政府關(guān)系的內(nèi)涵（一）中央銀行與政府有著共同的使命（二）中央銀行是國(guó)家制度的一個(gè)組成部分（三）政府對(duì)中央銀行的控制與管理2022/12/19第三節(jié)中央銀行與政府的關(guān)系一、中央銀行2022/12/22（四）中央銀行與財(cái)政部的關(guān)系1、隸屬于財(cái)政部2、同是政府成員，接受政府的直接領(lǐng)導(dǎo)3、獨(dú)立于政府之外，直接對(duì)國(guó)會(huì)負(fù)責(zé)2022/12/19（四）中央銀行與財(cái)政部的關(guān)系1、隸屬于財(cái)2022/12/22二、中央銀行的獨(dú)立性（一）中央銀行的相對(duì)獨(dú)立性的含義1、中央銀行可以自由決定如何實(shí)現(xiàn)政策目標(biāo)2、中央銀行的決策不受政府其他部門(mén)或地方政府的影響和干擾?！爸袊?guó)人民銀行在國(guó)務(wù)院的領(lǐng)導(dǎo)下,依法制定貨幣政策”,“依法獨(dú)立執(zhí)行貨幣政策,不受其它任何部門(mén)、地方的干涉”2022/12/19二、中央銀行的獨(dú)立性（一）中央銀行的相對(duì)2022/12/22（二）中央銀行保持相對(duì)獨(dú)立性的原因1、避免政治性的經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的出現(xiàn)2、避免財(cái)政赤字貨幣化的出現(xiàn)3、為了適應(yīng)中央銀行特殊業(yè)務(wù)地位的需要2022/12/19（二）中央銀行保持相對(duì)獨(dú)立性的原因2022/12/22（三）中央銀行相對(duì)獨(dú)立性的主要內(nèi)容1、建立獨(dú)立的貨幣發(fā)行制度2、獨(dú)立地制定和執(zhí)行貨幣金融政策3、獨(dú)立管理和控制整個(gè)金融體系和市場(chǎng)

2022/12/19（三）中央銀行相對(duì)獨(dú)立性的主要內(nèi)容2022/12/22總統(tǒng)府和聯(lián)邦儲(chǔ)備機(jī)構(gòu)之爭(zhēng)1987年8月，里根總統(tǒng)指派了格林斯潘（Greenspan）為Fed總裁。接著布什上臺(tái)，由于美國(guó)當(dāng)時(shí)經(jīng)濟(jì)面臨衰退，格氏亦體會(huì)到這點(diǎn)，而采用寬松的貨幣政策，故Fed和布什相處非常愉快。1992年，克林頓入主白宮，此時(shí)格氏和克林頓有些爭(zhēng)執(zhí)。因?yàn)閺?993年下半年起，美國(guó)的經(jīng)濟(jì)開(kāi)始復(fù)蘇。物價(jià)上漲率開(kāi)始蠢蠢欲動(dòng)。2022/12/19總統(tǒng)府和聯(lián)邦儲(chǔ)備機(jī)構(gòu)之爭(zhēng)1987年8月，2022/12/22為了抑制物價(jià)，格氏在1994年2月4日對(duì)外宣布提高聯(lián)邦基金利率（federalfundsrate）0.25%。其后，在短短三個(gè)月時(shí)間內(nèi)，共計(jì)提高利率4次，造成股市和債市雙重下挫！格氏的調(diào)高利率的作風(fēng)和克林頓政府的期望正好相反。德州議員岡薩雷斯開(kāi)始發(fā)難，要求削減Fed的權(quán)利，同時(shí)要求格氏在國(guó)會(huì)作證解釋Fed的貨幣政策。1994年4月到5月，美國(guó)的物價(jià)大漲，證明格氏的貨幣政策市正確的。故國(guó)會(huì)作證順利通過(guò)，同時(shí)博得了具有先見(jiàn)之明的美譽(yù)，從此，名聲扶搖直上??！2022/12/19為了抑制物價(jià)，格氏在1994年2月4日對(duì)2022/12/22三、中國(guó)人民銀行的相對(duì)獨(dú)立性1、與國(guó)務(wù)院的關(guān)系2、與財(cái)政部的關(guān)系3、與地方政府的關(guān)系2022/12/19三、中國(guó)人民銀行的相對(duì)獨(dú)立性2022/12/22四、中央銀行在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中的作用1、為經(jīng)濟(jì)發(fā)展創(chuàng)造貨幣和信用條件，為經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定運(yùn)行提供保障。2、是最重要的宏觀調(diào)控部門(mén)之一。3、是國(guó)家對(duì)外聯(lián)系的重要紐帶2022/12/19四、中央銀行在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中的作用1、為2022/12/22五、中央銀行的金融監(jiān)管和存款保險(xiǎn)制度（一）金融監(jiān)管的基本原則1、依法管理的原則2、合理、適度競(jìng)爭(zhēng)的原則3、自我約束與外部強(qiáng)制相結(jié)合原則4、安全穩(wěn)健與經(jīng)濟(jì)效益相結(jié)合原則2022/12/19五、中央銀行的金融監(jiān)管和存款保險(xiǎn)制度（一2022/12/22（二）《巴塞爾協(xié)議》和《有效銀行監(jiān)管的核心原則》（略）巴塞爾委員會(huì)是1974年由十國(guó)集團(tuán)中央銀行行長(zhǎng)倡議建立的，其成員包括十國(guó)集團(tuán)中央銀行和銀行監(jiān)管部門(mén)的代表。自成立以來(lái)，巴塞爾委員會(huì)制定了一系列重要的銀行監(jiān)管規(guī)定，如1983年的銀行國(guó)外機(jī)構(gòu)的監(jiān)管原則（又稱巴塞爾協(xié)定，BaselConcordat）和1988年的巴塞爾資本協(xié)議（BaselAccord）。

2022/12/19（二）《巴塞爾協(xié)議》和《有效銀行監(jiān)管的核2022/12/22該協(xié)議的主要內(nèi)容為：1、關(guān)于資本的組成。將銀行資本分為核心資本和附屬資本。2、關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)的計(jì)算。3、關(guān)于標(biāo)準(zhǔn)比率的目標(biāo)。2022/12/19該協(xié)議的主要內(nèi)容為：2022/12/221997年，有效銀行監(jiān)管的核心原