2022年基金從業(yè)考試考試測(cè)試題

一、單項(xiàng)選擇題（共50題，每題1分）。1、風(fēng)險(xiǎn)愛(ài)好者的無(wú)差異曲線(xiàn)表現(xiàn)為一條（）的曲線(xiàn)。A、水平B、垂直C、向右下凸D、向右上凸【參考答案】：C【解析】可行域不可能出現(xiàn)左邊界“凹陷”的現(xiàn)象；.可行域的上邊界為多個(gè)證券組合的有效邊界。2、送股、配股和公開(kāi)增發(fā)新股等發(fā)行未上市的股票，按評(píng)估日（）估值。A、證券交易所上市的同一股票的市價(jià)B、單位基金資產(chǎn)凈值C、在證券交易所掛牌的相似股票的市價(jià)D、基金資產(chǎn)的歷史成本【參考答案】：A【解析】送股、配股和公開(kāi)增發(fā)新股等發(fā)行未上市的股票，按評(píng)估日同一上市股票的市價(jià)估值。3、特雷諾指數(shù)的問(wèn)題是無(wú)法衡量基金經(jīng)理的（）程度。A、收益高低B、資產(chǎn)組合C、風(fēng)險(xiǎn)分散D、行業(yè)分布【參考答案】：C【解析】貝塔值只衡量市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。4、以投資組合保險(xiǎn)策略進(jìn)行資產(chǎn)配置，對(duì)市場(chǎng)流動(dòng)性的要求（）。A、適中B、較低C、不確定D、較高【參考答案】：D【解析】投資組合保險(xiǎn)策略對(duì)市場(chǎng)流動(dòng)性的要求較高。5、2005年3月25日中國(guó)證監(jiān)會(huì)下發(fā)的《關(guān)于貨幣市場(chǎng)基金投資等相關(guān)問(wèn)題的通知》規(guī)定：當(dāng)日申請(qǐng)的基金份額自下一個(gè)工作日起（）基金的分配權(quán)益，當(dāng)日贖回的基金份額自下一個(gè)工作日起（）基金的分配權(quán)益。A、享有享有B、不享有不享有C、享有不享有D、不享有享有【參考答案】：C【解析】相對(duì)于實(shí)質(zhì)性審查制度，強(qiáng)制性信息披露的基本推論是投資者在公開(kāi)信息的基礎(chǔ)上“買(mǎi)者自慎”。它可以改善投資者的信息弱勢(shì)地位，增加資本市場(chǎng)的透明度。6、某開(kāi)放式基金的申購(gòu)實(shí)行金額費(fèi)率，基金申購(gòu)費(fèi)率為投資者在2004年6月25日以10000元申購(gòu)該基金，申購(gòu)時(shí)該基金的基金份額凈值為0.98元。在前端收費(fèi)模式下，該投資者可以申購(gòu)到的基金份額數(shù)量是（）。A、9900份B、9912.6份C、10000份D、10103.05份【參考答案】：D【解析】（10000/1+1%）/0.98=10103.057、基金持有人獲取收益和承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的原則是（）。A、“收益保底，超額分成”B、“利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)”C、按“先進(jìn)先出法”實(shí)現(xiàn)收益和風(fēng)險(xiǎn)D、獲取無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益【參考答案】：B【解析】基金投資者是基金的所有者。8、由于存在凸性，債券價(jià)格隨著利率的變化而變化的關(guān)系就接近于一條（）。A、凸函數(shù)B、直線(xiàn)函數(shù)C、復(fù)變函數(shù)D、多項(xiàng)函數(shù)【參考答案】：A【解析】由于存在凸性，債券價(jià)格隨著利率的變化而變化的關(guān)系就接近于一條凸函數(shù)而不是直線(xiàn)函數(shù)。9、依照《證券投資基金會(huì)計(jì)核算辦法》規(guī)定，發(fā)生的基金運(yùn)作費(fèi)用如果影響（）小數(shù)點(diǎn)后第五位的，應(yīng)采用待攤或預(yù)提的方法。A、基金所有者權(quán)益B、基金份額凈值C、基金資產(chǎn)總值D、基金資產(chǎn)凈值【參考答案】：B【解析】依照《證券投資基金會(huì)計(jì)核算辦法》規(guī)定，發(fā)生的基金運(yùn)作費(fèi)用如果影響基金份額凈值小數(shù)點(diǎn)后第五位的，應(yīng)采用待攤或預(yù)提的方法。10、無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)與市場(chǎng)組合的連線(xiàn)，形成了新的有效前沿，被稱(chēng)為（）。A、無(wú)差異曲線(xiàn)B、證券市場(chǎng)線(xiàn)C、資本市場(chǎng)線(xiàn)D、資產(chǎn)配置線(xiàn)【參考答案】：C【解析】可以判斷證券是否被市場(chǎng)錯(cuò)誤定價(jià)。11、以下關(guān)于ETF份額的申購(gòu)贖回原則的表述，錯(cuò)誤的是（）。A、申購(gòu)、贖回ETF采用份額申購(gòu)、份額贖回的方式B、申購(gòu)、贖回ETF采用金額申購(gòu)、份額贖回的方式C、申購(gòu)、贖回ETF的對(duì)價(jià)包括組合證券、現(xiàn)金替代、現(xiàn)金差額及其他對(duì)價(jià)D、申購(gòu)、贖回ETF申請(qǐng)?zhí)峤缓蟛坏贸蜂N(xiāo)【參考答案】：B【解析】ETF采用份額申購(gòu)、份額贖回的方式。12、基金監(jiān)管“三公”原則中的公開(kāi)原則是指（）。A、公開(kāi)監(jiān)管機(jī)構(gòu)全部業(yè)務(wù)活動(dòng)內(nèi)容B、要求基金市場(chǎng)具有充分的透明度，實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)信息的公開(kāi)化C、市場(chǎng)中不存在歧視，參與市場(chǎng)的主體具有完全平等的權(quán)利D、監(jiān)管部門(mén)對(duì)被監(jiān)管對(duì)象給予公正待遇【參考答案】：B【解析】《基金管理公司治理準(zhǔn)則》屬于規(guī)范性文件。13、投資組合調(diào)整的幅度主要取決于（）和修訂組合后投資績(jī)效改善的幅度大小。A、交易的市場(chǎng)環(huán)境變化B、交易的成本C、交易的風(fēng)險(xiǎn)大小D、投資者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)和回報(bào)態(tài)度的變化【參考答案】：B【解析】投資組合調(diào)整的幅度主要取決于交易成本和修訂組合后投資績(jī)效改善的幅度大小。14、基金監(jiān)管工作最重要的目標(biāo)是（）。A、保護(hù)投資者B、保證市場(chǎng)的公平、效率和透明C、降低系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)D、推動(dòng)基金業(yè)發(fā)展【參考答案】：A【解析】三公原則是指公開(kāi)、公平、公正。15、下列不屬于基金管理人的職責(zé)的是（）。A、對(duì)所管理的不同基金財(cái)產(chǎn)分別管理、分別記帳，進(jìn)行證券投資B、按照基金合同的約定確定基金收益分配方案，及時(shí)向基金份額持有人分配收益C、以基金投資人的名義持有基金資產(chǎn)D、計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值，確定基金份額申購(gòu)、贖回的價(jià)格【參考答案】：C【解析】托管人以基金投資人的名義持有基金資產(chǎn)。16、資本資產(chǎn)定價(jià)模型的第一個(gè)提出者是（）。A、哈里?馬柯威茨B、威廉?夏普C、史蒂芬?羅斯D、尤金?法瑪【參考答案】：B【解析】教材原話(huà)。17、買(mǎi)入并持有資產(chǎn)配置策略是指按一定的資產(chǎn)配置比例構(gòu)造了某個(gè)投資組合后，一般在（）的持有期間內(nèi)不改變資產(chǎn)配置狀態(tài)，始終保持這種組合。A、2—3年B、1—2年C、3—5年D、5—7年【參考答案】：C【解析】買(mǎi)入并持有資產(chǎn)配置策略一般在3—5年的持有期間內(nèi)不改變資產(chǎn)配置狀態(tài)。18、關(guān)于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)敘述不正確的是（）。A、在實(shí)踐中，可以根據(jù)某種債券的買(mǎi)賣(mài)價(jià)差來(lái)判斷其流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的大小B、在實(shí)踐中，可以根據(jù)某種債券的變現(xiàn)速度來(lái)判斷其流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的大小C、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)主要用于衡量投資者在不受或少受損失的情況下持有債券的變現(xiàn)難易程度D、對(duì)于那些打算將債券長(zhǎng)期持有至到期日為止的投資者來(lái)說(shuō)，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)就不再重要【參考答案】：B【解析】不僅是變現(xiàn)的速度，還要加強(qiáng)合理的價(jià)格。19、公司型基金依據(jù)（）設(shè)立并營(yíng)運(yùn)。A、基金招募說(shuō)明書(shū)B(niǎo)、發(fā)起人協(xié)議C、基金合同D、基金公司章程【參考答案】：D【解析】公司型基金依據(jù)基金公司章程設(shè)立并營(yíng)運(yùn)。20、用期望收益率和標(biāo)準(zhǔn)差兩個(gè)指標(biāo)對(duì)證券的相關(guān)信息進(jìn)行描述是（）的巨大貢獻(xiàn)之一。A、哈里·馬柯威茨(Harry.M.Markowitz)B、法瑪(EugeneFama)C、羅斯(StephenRoss)D、威廉·夏普（WilliamSharpe）【參考答案】：A【解析】馬柯威茨對(duì)用證券的收益和風(fēng)險(xiǎn)用期望收益率和標(biāo)準(zhǔn)差兩個(gè)指標(biāo)來(lái)描述。21、我國(guó)基金管理費(fèi)和基金托管費(fèi)按照（）基金資產(chǎn)凈值的一定比例計(jì)提。A、前一日B、前一周C、上一月D、本月【參考答案】：A【解析】基金管理人和基金托管人是基金會(huì)計(jì)的責(zé)任主體，前者承擔(dān)主會(huì)計(jì)責(zé)任。22、以下關(guān)于資產(chǎn)配置的說(shuō)法中，不正確的是（）。A、資產(chǎn)配置是指根據(jù)投資需求將投資資金在不同資產(chǎn)類(lèi)別之間進(jìn)行分配B、資產(chǎn)配置是投資管理中的核心環(huán)節(jié)C、資產(chǎn)配置的目的是要獲得無(wú)風(fēng)險(xiǎn)的投資收益D、進(jìn)行資產(chǎn)配置的需要考慮因素有投資期限、稅收考慮【參考答案】：C【解析】資產(chǎn)配置的目的是降低投資風(fēng)險(xiǎn)，提高投資收益。23、契約型基金的運(yùn)作關(guān)系中，處于核心地位的是（）。A、基金監(jiān)管機(jī)構(gòu)B、基金管理人C、基金托管人D、基金持有人【參考答案】：B【解析】持有人是基金的中心，管理人是運(yùn)作的核心，注意區(qū)分。24、在實(shí)踐中，可以根據(jù)某種債券的買(mǎi)賣(mài)價(jià)差來(lái)判斷其流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的大小。一般來(lái)說(shuō)，買(mǎi)賣(mài)價(jià)差越（），流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)就越（）。A、大、高B、小、高C、大、低D、大、大【參考答案】：A【解析】買(mǎi)賣(mài)差價(jià)大，則流動(dòng)性差。25、基金的認(rèn)購(gòu)費(fèi)和申購(gòu)費(fèi)可以在基金份額發(fā)售或者申購(gòu)時(shí)收取，也可以在贖回時(shí)從贖回金額中扣除，但費(fèi)率不得超過(guò)認(rèn)購(gòu)和申購(gòu)金額的（）。A、5%B、10%C、0.5%D、15%【參考答案】：A【解析】基金申購(gòu)與贖回價(jià)格的基礎(chǔ)是基金份額凈值。26、如果資產(chǎn)管理人能夠準(zhǔn)確地預(yù)測(cè)資產(chǎn)收益變化的趨勢(shì)，并采取及時(shí)有效的行動(dòng)，則使用（）會(huì)帶來(lái)更高的收益。A、戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置B、戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置C、投資組合保險(xiǎn)資產(chǎn)配置D、恒定混合資產(chǎn)配置【參考答案】：A【解析】戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置是隨著市場(chǎng)情況的變動(dòng)而變動(dòng)的。27、在我國(guó)證券投資基金發(fā)展史上，“老基金”特指（）。A、1949年以前組建的基金B(yǎng)、1979年改革開(kāi)放之前組建的基金C、1991年上海證券交易所成立之前組建的基金D、1997年11月14日《證券投資基金管理暫行辦法》出臺(tái)之前組建的基金【參考答案】：D【解析】相對(duì)于1998年《證券投資基金管理暫行辦法》實(shí)施以