中國5G終端行業(yè)發(fā)展現狀及行業(yè)發(fā)展趨勢預測

中國5G終端行業(yè)發(fā)展現狀及行業(yè)發(fā)展趨勢預測

一、5G手機市場迎來高增長機遇

1、供應鏈成熟帶動全球5G終端市場快速發(fā)展

全球5G手機迎來爆發(fā)式增長機遇。從全球4G發(fā)展歷史來看，4G網絡的部署對4G智能手機市場帶來巨大增長機遇。美日韓在2011年啟動4G網絡建設，歐洲中國在2013年啟動4G建設，全球4G網絡的建設帶來智能手機市場從2010年起連續(xù)6年兩位數增長，4G智能手機市場規(guī)模達萬億元。5G網絡投資有助于全球5G手機市場迎來爆發(fā)式增長機遇。到2025年，全球5G手機出貨量將突破15億。2019-2024年，5G手機出貨量分別將達到200萬部、1100萬部、7700萬部、1.83億部、4.16億部和8.55億部。預計到2020年，5G智能手機出貨量將占總出貨量的8.9％，達到1.235億部；到2023年，這一比例預計將增長至28.1％。

全球5G終端產品呈多樣化趨勢。經過業(yè)界共同努力，5G手機產業(yè)鏈已經成熟。2019年，高通、華為、三星、聯發(fā)科、紫光展銳等主要供應商均已推出了5G基帶芯片。供應鏈的成熟，推動了全球5G終端產品的快速發(fā)展。2020年，將有超過10個品牌推出5G手機，5G手機和終端類型超百款。截止2019年11月，全球5G終端超過了183款，涉及15個類別。其中，5G手機54款、CPE（網絡終端設備）59款、5G模組34款，5G熱點產品11款、5G路由器7款。5G終端多樣化，給各行業(yè)發(fā)展提供了廣闊空間。

全球5G商用手機陸續(xù)發(fā)布。華為、三星、小米、OPPO、VIVO等知名廠商相繼發(fā)布量產5G手機。三星從2019年4月開始銷售GalaxyS105G手機，成為全球首家宣布開賣5G手機的手機廠商。華為在2019年2月的世界移動通信大會上首次推出基于5G技術的商用手機MateX，在2019年5月發(fā)布Mate20X5G版本手機。小米在2019年9月推出兩款5G手機小米9Pro5G和小米MIXAlpha。預計2021年將出現千元5G手機，大大加速5G手機的滲透率。

2、中國5G手機市場增長潛力巨大

中國是5G智能手機全球最大市場。截至2018年底，中國手機用戶數接近12億，用戶普及率達到人口總量的82%，接近歐美發(fā)達國家85%的普及率。2018年，全球智能手機出貨量為14.56億，其中中國市場總銷量為3.98億臺，占比27%。全球Top6智能手機制造商中，我國華為、小米、OPPO、VIVO占據四席。2019年二季度，華為超過蘋果成為全球第二大智能手機制造商。到2025年，全球5G手機市場占有率達15%，其中韓國59%、美國50%，日本48%，歐洲29%，中國28%。到2025年，中國5G手機用戶數將超過北美和歐洲的總和，達到4.6億，成為5G智能手機最大市場。

5G手機發(fā)展速度超預期。韓國是全球首個開始5G大規(guī)模商用的國家，2019年4月3日，韓國運營商推出5G商用服務。5月初，韓國5G用戶達到26萬。6月10日，韓國5G商用第69天，5G用戶達到100萬，較4G用戶突破100萬所用時間縮短了11天。2019年8月初，韓國5G用戶數達到200萬，快于4G同期。韓國5G商業(yè)的成功，直接推動了三星5G版GalaxyFold和GalaxyNote10銷量大增。截止2019年10月8日，中國5G套餐預約用戶數近1000萬，其中中國移動580萬、中國聯通199萬、中國電信200萬。2019年11月1日，我國正式商用5G網絡。2019年11月20日，工信部透露，我國5G用戶簽約87萬戶。華為輪值董事長徐直軍預計，中國5G用戶2020年將超過2億。

3、5G手機市場投資節(jié)奏

2020-2022年迎來5G換機高峰期。從4G網絡建設和用戶增長的歷史，可以預計，2020年將是5G手機爆發(fā)元年，2020-2022年是5G換機高峰期。屆時，5G手機將帶動全球智能手機恢復正增長。5G終端市場節(jié)奏方面，預計2020年上半年處于市場導入期，2020年下半年將進入規(guī)模發(fā)展期，終端廠商推出中低價位段產品，5G手機市場規(guī)模持續(xù)擴大。預計2020年底，5G手機產品價位下探至1500元，市場將以5G手機為主。2021年，將出現千元5G手機。非5G手機和低價位5G手機有望全面進入ODM（委托設計代工）時代，ODM市場占有率將逐步擴大。

二、5G物聯網終端市場增長潛力巨大

1、5G統(tǒng)一標準，推動物聯網更快發(fā)展

5G有望統(tǒng)一標準，推動物聯網更快發(fā)展。非授權頻譜技術（LoRa、SigFox）由于頻譜共享的限制，只能區(qū)域小范圍使用。授權頻譜技術（NB-IoT和eMTC）隨著全球逐步部署，已經初步具備規(guī)模效應。截止2019年9月，全球有57個國家至少114個運營商部署了NB-IoT或eMTC，有72個國家的153家運營商在積極投資NB-IoT網絡。2019年7月，3GPP正式向ITU-R（國際電信聯盟）提交5G候選技術標準提案，NB-IoT成為滿足5G大規(guī)模機器連接（mMTC）場景需求的技術標準。

2、物聯網終端市場高增長機遇

全球物聯網終端市場有望保持高速增長。預測2019年全球物聯網支出達7450億美元，2023年達到11000億美元。預計2025年，全球物聯網終端規(guī)模達到249億，其中，短距IoT設備（Wi-Fi、Bluetooth和Zigbee）達到195億，年均復合增長率13%；廣域IoT設備（2G、3G、4G、5G、NB-IoT、eMTC、Sigfox和LoRa）達到54億，年均復合增長率24%。2025年，廣域IoT設備中，NB-IoT和eMTC設備為5G主流物聯網終端，占比達52%；4G和5G大帶寬物聯網終端占比達28%。長期看，物聯網終端市場規(guī)模遠超智能手機市場規(guī)模。

短期看，智能家居終端市場規(guī)模最大。2018年全球智能家居市場（設備、系統(tǒng)和服務消費）支出總額將接近960億美元，在未來5年的（2018－2023年）年均復合增長率為10％，到2023年全球智能家居市場規(guī)模達到1550億美元。北美市場由亞馬遜、谷歌和三星占據主要市場份額；歐洲市場有英國公司CentricaConnectedHomes’Hive和DeutscheTelekom’sMagentaHome、德國的eQ-3以及荷蘭的Enco’Toon；亞太地區(qū)，有中國的小米、韓國的LG、日本的iTSCOM和松下。智能家居市場仍然高度碎片化，具備較大的成長機會。

中期看，車聯網終端市場增速最高。預測到2023年，汽車行業(yè)將成為5G物聯網解決方案的最大市場，占5G物聯網終端的53%。預計未來5年中國主流應用場景中，車聯網場景的增長速度最快。從國內車載終端市場總體情況看，2019年Q1，車載終端上市新產品37款，含2G終端6款、3G終端1款、4G終端29款、NB-IoT終端1款。從應用領域來看，當前車載移動終端產品既包括轎車、客車、貨車通用設備，也包括面向某種車型的專用終端，如物流車輛北斗兼容終端等。從產品形態(tài)上看，既包括集成度較高的智能后視鏡、車載機器人，也包括專注于特定功能的行車記錄儀、車載導航、ETC智能終端等。隨著車聯網的推進，消費者對車載移動終端智能化要求越來越高，越來越多的車載移動終端搭載Android等智能操作系統(tǒng)。2019年Q1，搭載操作系統(tǒng)的新款智能車載移動終端14款，占同期新上市機型數量的37.8%。

長期看，工業(yè)物聯網（IIoT）將成為5G物聯網最大的市場。預測到2025年，亞太地區(qū)智能制造連接將達到5.3億以上。根據工業(yè)物聯網軟件