第七章信用證

第七章國(guó)際結(jié)算方式——信用證第七章國(guó)際結(jié)算方式——信用證學(xué)習(xí)目標(biāo)了解信用證的內(nèi)容理解各種類型的信用證區(qū)別理解信用證主要當(dāng)事人之間的關(guān)系掌握信用證的含義、特點(diǎn)和作用

重點(diǎn)掌握跟單信用證的業(yè)務(wù)流程1.1

信用證概述1.2

信用證種類1.3

信用證實(shí)務(wù)

1.1

信用證概述信用證是銀行(開證行)根據(jù)買方(申請(qǐng)人)的要求和指示向賣方(受益人)開立的、在一定期限內(nèi)憑規(guī)定的單據(jù)符合信用證條款，即期或在一個(gè)可以確定的將來日期，兌付一定金額的書面承諾。簡(jiǎn)言之，信用證是一種帶有條件的銀行付款書面承諾。一、什么是信用證(LetterofCredit)？1.信用證的基本當(dāng)事人？2.“有條件”指什么？3.如何理解“付款”？開證申請(qǐng)人（進(jìn)口商）

開證行受益人（出口商）1申請(qǐng)開證2寄信用證通知行3將信用證通知受益人信用證的基本當(dāng)事人憑規(guī)定的單據(jù)(1)主要單據(jù)(2)附屬單據(jù)

注意:

嚴(yán)格符合的原則單單一致單證一致貨運(yùn)單據(jù)商業(yè)發(fā)票保險(xiǎn)單據(jù)原產(chǎn)地證書裝箱單重量單海關(guān)發(fā)票商檢證書對(duì)付款的理解:(1)即期付款(2)對(duì)遠(yuǎn)期匯票的承兌(3)對(duì)延期付款提供保證(4)對(duì)貨運(yùn)單據(jù)的議付保證作用融通作用二、信用證的作用三、信用證的業(yè)務(wù)程序開證申請(qǐng)人（進(jìn)口商）開證行付款行受益人（出口商）通知行議付行123456789101112(1)買賣雙方簽定貿(mào)易合同；(2)進(jìn)口商申請(qǐng)開立信用證；(3)開證行接受申請(qǐng)開出信用證；(4)通知銀行向受益人通知信用證；(5)出口商按信用證規(guī)定發(fā)貨；(6)受益人向指定行交單；(7)指定行根據(jù)自己的義務(wù)付款，承兌或議付；(8)指定行向開證行寄單索匯或向開證行寄單并向償付行索償；(9)開證行向交單行或償付行付款；(10)開證行通知申請(qǐng)人贖單；(11)申請(qǐng)人付款贖單；(12)申請(qǐng)人提貨。四、信用證的內(nèi)容關(guān)于L/C本身關(guān)于匯票關(guān)于運(yùn)輸關(guān)于貨物關(guān)于單據(jù)其他

2005年10月，樂清某生產(chǎn)企業(yè)A與土耳其某進(jìn)口商B達(dá)成出口合同，貨物為低壓電器，總價(jià)值為5萬美元，付款方式為即期不可撤銷L/C。2005年12月開來L/C，要求裝運(yùn)期為不得晚于2006年1月31日。因?yàn)橹袊?guó)春節(jié)假期，我方提出修改L/C，要求延期到2月28日?？蛻粢愿淖C費(fèi)用高為由拒絕修改，而是給我方發(fā)來一份傳真，確認(rèn)裝船期延到2月28日。我方收到后客戶確認(rèn)后，便投入生產(chǎn)備貨，于2006年2月28日前將貨物如期裝船。案例:傳真有效嗎?我方隨即向我方議付行提交單據(jù)，被告知單據(jù)不符L/C，即提單日期超過L/C規(guī)定的裝船期。我方出示了客戶傳真，銀行認(rèn)為無效，傳真不會(huì)對(duì)L/C產(chǎn)生效力。我方無奈，只好保函出單。大約15日后，我方收到議付行轉(zhuǎn)來的拒付通知書，大意是，單據(jù)存在不符點(diǎn)：提單日期超過L/C規(guī)定的裝船期，開證行代為保管單據(jù)……。此時(shí)我方聯(lián)系客戶，希望其能遵守傳真所言，接受單據(jù)不符點(diǎn)，立即付款。但對(duì)方說什么也不同意。最后，我方只好降低價(jià)格15%，對(duì)方才勉強(qiáng)同意付款。

ABL/CBANKBBANKA-傳真+發(fā)貨交單寄單拒付問題：1。A公司為什么會(huì)遭到拒付？2。這個(gè)案例支持了L/C特點(diǎn)中的哪一點(diǎn)？1、信用證是一項(xiàng)獨(dú)立文件2、信用證以單據(jù)為處理對(duì)象（單據(jù)交易)3、開證行負(fù)第一性的付款責(zé)任五、信用證的特點(diǎn)3.2信用證分類1、以信用證項(xiàng)下的匯票是否附有貨運(yùn)單據(jù)分：跟單信用證(DocumentaryCredit)光票信用證(CleanCredit)2、按有沒有另一家銀行加以保兌分：保兌信用證(ConfirmedLetterofCredit）不保兌信用證(UnconfirmedLetterofCredit)3、根據(jù)付款方式的不同分：即期付款信用證延期付款信用證

承兌信用證議付信用證4、根據(jù)受益人對(duì)信用證的權(quán)利可否轉(zhuǎn)讓分可轉(zhuǎn)讓信用證(TransferableCredit)

不可轉(zhuǎn)讓信用證(Non-transferableCredit)5、循環(huán)信用證(RevolvingCredit)

按循環(huán)的計(jì)算方法分為按時(shí)間循環(huán)信用證和按金額循環(huán)信用證

按恢復(fù)方法分為自動(dòng)循環(huán)、半自動(dòng)循環(huán)和非自動(dòng)循環(huán)6、對(duì)開信用證(ReciprocalCredit)7、對(duì)背信用證(BacktoBackCredit)8、預(yù)支信用證(AnticipatoryCredit)9、備用信用證（StandbyLetterofCredit)可轉(zhuǎn)讓信用證的流程圖進(jìn)口商開證申請(qǐng)人中間商第一受益人實(shí)際供貨人第二受益人開證行通知行保兌行轉(zhuǎn)讓行通知行/議付行背對(duì)背信用證流程圖供貨人(第二受益人)出口商（第一受益人第二開證申請(qǐng)人）進(jìn)口商（第一開證申請(qǐng)人）第二通知行保兌行第二開證行第一開證行第一通知行保兌行第三節(jié)信用證實(shí)務(wù)開立信用證信用證的通知信用證的審核信用證的修改單據(jù)的審核主要操作（一）信用證的開立基礎(chǔ)：買賣合同（二）進(jìn)口人申請(qǐng)開證

1、填寫開證申請(qǐng)書

2、開證申請(qǐng)人提交保證金或抵押品

3、開證申請(qǐng)人向開證行支付開證費(fèi)用（三）開證行開立信用證

1、開證要求

2、審核并簽發(fā)信用證

3、根據(jù)開證申請(qǐng)書的要求選擇開證方法第三節(jié)信用證實(shí)務(wù)一、信用證的開立開證申請(qǐng)書樣本2、開證申請(qǐng)人提交保證金或抵押品授信額度：如果大于開證金額，則不須交付保證金或抵押品；若小于開證金額，則對(duì)超過部分向開證申請(qǐng)人收取保證金或抵押品：（1）現(xiàn)金作押，即向開證行交付一定的現(xiàn)金，或者從存款帳戶中扣存；（2）開證申請(qǐng)人也可提供抵押品；（3）開證申請(qǐng)人還可以向開證行提交由其它銀行或金融機(jī)構(gòu)出立的保函。3、開證申請(qǐng)人向開證行支付開證費(fèi)用申請(qǐng)人須按開證金額的一定比例向開證行支付開證手續(xù)費(fèi)，在開證當(dāng)日按當(dāng)天牌價(jià)（中間價(jià)）折算成人民幣支付；其它費(fèi)用則按實(shí)報(bào)實(shí)銷的原則處理。（三）開證行開立信用證1、開證要求：開證行應(yīng)該嚴(yán)格按照開證申請(qǐng)書開立信用證。2、審核并簽發(fā)信用證：開立信用證后，開證行的有關(guān)人員須認(rèn)真審證。審證無誤后，應(yīng)由相應(yīng)級(jí)別的有權(quán)簽字人簽發(fā)信用證。3、根據(jù)開證申請(qǐng)書的要求選擇開證方法：電開或信開。（一）開證行選擇通知行（二）通知行核對(duì)信用證的真實(shí)性（三）通知行對(duì)來證進(jìn)行記錄第三節(jié)信用證實(shí)務(wù)二、信用證的通知案例3-5：發(fā)現(xiàn)假證怎么辦？2006年7月，中國(guó)銀行溫州分行收到一份來自花旗銀行紐約分行的即期信用證（N0.CITI01234），金額為25萬美元，受益人為溫州市某鞋類企業(yè)。如此大的金額使得溫州分行在審核時(shí)更加小心，發(fā)現(xiàn)了證上的印鑒與留樣有點(diǎn)出入，隨后致電省分行，由后者聯(lián)系開證行（花旗銀行紐約分行），查詢是否開出該信用證，但國(guó)外銀行否認(rèn)開出該信用證。那么，真相大白，該證是偽造的，即被注銷。原因：經(jīng)過多番調(diào)查，原來是國(guó)內(nèi)外客商聯(lián)合的一起假證案件。目的是為了用假證來獲得打包貸款。（一）銀行的審證

1、審查開證行資信

2、審查信用證的有效性

3、審查信用證的責(zé)任條款

4、索匯路線和索匯方式的審查

5、費(fèi)用問題（二）出口商的審證第三節(jié)信用證實(shí)務(wù)三、信用證的審核（1）對(duì)照合同信用證是申請(qǐng)人依據(jù)銷售合同或其它合同開立的，受益人在審核信用證時(shí)應(yīng)認(rèn)真核對(duì)該合同，保證其內(nèi)容與該合同條款“相一致”：指在保證受益人的利益不低于合同規(guī)定或在受益人愿意給予對(duì)方利益讓步的范圍內(nèi)，信用證的條款均可視為與合同內(nèi)容的“相一致”，受益人應(yīng)予以接受。舉例1：合同規(guī)定：“PartialShipmentandTranshipmentnotallowed不允許分批與轉(zhuǎn)運(yùn)”，來證規(guī)定：“PartialShipmentandTranshipmentallowed允許分批與轉(zhuǎn)運(yùn)”。舉例2：合同規(guī)定：“paymentbysightl/c,即期信用證”，來證規(guī)定：“L/cat90days’sight,遠(yuǎn)期信用證”。（2）《跟單信用證統(tǒng)一慣例》《UCP600》）*《UCP600》第一條：“適用于所有在信用證正文中表明按本慣例辦理的跟單信用證（包括本慣例適用范圍內(nèi)的備用信用證）。*《UCP6500》的內(nèi)容包括六大部分，即總則與定義、信用證的形式與通知、責(zé)任與義務(wù)、單據(jù)、雜項(xiàng)規(guī)定和可轉(zhuǎn)讓信用證，已成為當(dāng)事人保證信用證得以正常運(yùn)作必須遵循的國(guó)際慣例。舉例：*比如在確定信用證的種類及性質(zhì)、交單期、到期日及地點(diǎn)等是否合理時(shí)，應(yīng)遵循《UCP600》的規(guī)定。我方收到國(guó)外來證：Dateandplaceofexpiry:Feb.25,2007,inSigapore。舉例：*CommercialinvoicesshouldbeapprovedbyChinaCouncilforPromotionofInternationalTradeandcertifiedintheusuallyacceptedmannerbyanyArabEmbassy,LegationorConsulate.（商業(yè)發(fā)票應(yīng)該由中國(guó)國(guó)際貿(mào)易促進(jìn)委員會(huì)認(rèn)證并且通過阿拉伯國(guó)家大使館以通?？山邮艿姆绞阶C實(shí)）*TranshipmentisallowedatHongkongportviaEvergreenLinesonly.（轉(zhuǎn)運(yùn)只得在香港通過長(zhǎng)榮辦理）舉例（軟條款）*

InspectionCertificateissuedbyDavidLuowhosesignaturemustbedulyverifiedbyL/Cissuingbank.（檢驗(yàn)證書由DavidLuo〈人名〉簽發(fā)且證書上簽字必須由開證行證實(shí)）*

Shipmentcanonlybeeffectedafterapplicanthasconfirmedacceptanceofpre-shipmentqualitysamplesbywayoftestedtelex/swiftfromtheissuingbanktotheadvisingbankandacopyofthesamemustbeincludedwiththeoriginaldocumentsfornegotiation.（裝船前貨樣寄開證申請(qǐng)人，并由開證行發(fā)給通知行的加密電報(bào)/電傳確認(rèn)后，受益人方可裝運(yùn)，且該電報(bào)/電傳副本將隨附議付單據(jù)）（1）及時(shí)及時(shí)審證，發(fā)現(xiàn)不能接受的條款后，受益人應(yīng)及時(shí)擬寫修改函，以免對(duì)方以裝船臨近等為由拒絕修改或提出改變支付方式（如往往改信用證為付款交單或賒欠等對(duì)出口商不利的支付方式）。一般要在3個(gè)工作日內(nèi)完成。（2）完整和明確根據(jù)《UCP600》第五條（a）款的規(guī)定，信用證的開證指示、信用證本身、對(duì)信用證的修改指示及修改本身必須完整和明確。修改函是申請(qǐng)人向開證行發(fā)出信用證修改指示的依據(jù)。因此，要求受益人在修改函中明確列出所有不能接受的條款，同時(shí)應(yīng)提出相應(yīng)的修改內(nèi)容，即受益人可以接受的內(nèi)容，必要時(shí)應(yīng)說明修改內(nèi)容以便申請(qǐng)人在收到后能及時(shí)理解并作出相應(yīng)準(zhǔn)確的修改。（3）一次提出受益人向?qū)Ψ教岢鲂薷模M管理論上可以是無數(shù)次，只要在信用證有效期內(nèi)，但為了不給雙方增加改證手續(xù)和費(fèi)用，應(yīng)盡量一次提出。由于審證不全面和考慮不周到，受益人多次提出修改，對(duì)方有可能會(huì)拒絕修改。案例3-6因?qū)徸C不全面多次提出改正，遭到對(duì)方拒絕溫州某企業(yè)收到國(guó)外開證，經(jīng)過審核后，發(fā)現(xiàn)裝船期太緊，便要求對(duì)方修改L/C，對(duì)方很快便答應(yīng)了。過了幾天，該公司又發(fā)現(xiàn)L/C要求“裝船前先寄貨樣給對(duì)方確認(rèn)”（軟條款），便要求對(duì)方改正，可這次對(duì)方說什么也不同意，原因是改證很麻煩，需要高昂的手續(xù)費(fèi)等。最后我方不得不同意，承擔(dān)了潛在的風(fēng)險(xiǎn)。（一）修改的原則

在任何情況下，不可撤銷信用證的修改應(yīng)由開證申請(qǐng)人提出，由開證行修改，并經(jīng)開證行、保兌行（如已保兌）和受益人的同意，才能生效。（二）修改的程序和注意事項(xiàng)第三節(jié)信用證實(shí)務(wù)四、信用證的修改（二）修改的程序和注意事項(xiàng)開證申請(qǐng)人（進(jìn)口商）

付款行/開證行受益人（出口商）通知行/議付行2314（一）審單原則長(zhǎng)期以來，銀行在審單時(shí)既有采取嚴(yán)格相符的原則，也有采取實(shí)質(zhì)一致的原則。第三節(jié)信用證實(shí)務(wù)五、單據(jù)的審核1、嚴(yán)格一致所謂嚴(yán)格一致的原則，是指在單據(jù)和信用證條款之間，一個(gè)字與一個(gè)字、一個(gè)字母與一個(gè)字母的相符，即使是拼寫錯(cuò)誤，也構(gòu)成單證不一致，單據(jù)就像是信用證的“鏡子影像”。其結(jié)果將會(huì)造成大量的不符問題和激增的訴訟案件，所以要求達(dá)到單證嚴(yán)格一致是很難達(dá)到的，也是不易實(shí)行的。2、實(shí)質(zhì)一致所謂實(shí)質(zhì)一致的原則，是允許單據(jù)有差異，只要差異不損害申請(qǐng)人，或不違反法庭自身對(duì)于的“合理、公平、善意”的概念即可。換言之，單據(jù)有了實(shí)質(zhì)的不符點(diǎn)，即構(gòu)成單證不一致，單據(jù)沒有實(shí)質(zhì)不符點(diǎn)，即達(dá)到單證一致。這相對(duì)來說比較現(xiàn)實(shí)。（二）審單工作方法縱審法：“縱審”是根據(jù)信用證的條款逐字逐句地審核各種單據(jù)的內(nèi)容，做到“單證一致”。橫審法：“橫審”是以商業(yè)發(fā)票為中心，與其它單據(jù)相對(duì)照，要求單據(jù)與單據(jù)之間所共有的項(xiàng)目相互一致，即“單單一致”。注：若信用證項(xiàng)下的單據(jù)與單據(jù)之間表面上出現(xiàn)的彼此不一致，將被視為單據(jù)表面上與信用證條款不符。（三）信用證項(xiàng)下的不符點(diǎn)1、信用證項(xiàng)下的不符點(diǎn)不符點(diǎn)（Discrepancy）是指信用證項(xiàng)下受益人所提交的單據(jù)表面出現(xiàn)的一處或多處不符合信用證的條款或條件的錯(cuò)誤。當(dāng)單據(jù)出現(xiàn)不符點(diǎn)后，信用證的開證行就可以免除付款的責(zé)任。2、當(dāng)事人對(duì)于單據(jù)不符的處理議付行如何對(duì)待？退還不符單據(jù)。讓提交人更改，以便在信用證有效期內(nèi)和最遲交單期內(nèi)再次交單如果交單人準(zhǔn)許，以電報(bào)、電傳或電訊發(fā)至開證行，要求憑不符單據(jù)授權(quán)付款、承兌或議付。(3)受益人出具保函，“擔(dān)保議付”(4)寄單托收。受益人如何對(duì)待不符點(diǎn)？（1）如果來得及，要盡量改正不符點(diǎn)，重新交單。（2）如果已遭到拒付①與議付行聯(lián)系，研究拒付是否合理？②與客戶聯(lián)系，請(qǐng)求接受不符點(diǎn)（以不影響貨物，長(zhǎng)期合作等為由）③如果客戶堅(jiān)持拒付，就要聯(lián)系新的買家或販運(yùn)回國(guó)了。

[案例3-7]單證不符拒付案

某A公司在2005年11月與阿聯(lián)酋迪拜某B公司簽訂了一份出口合同，貨物為1x20’集裝箱一次性打火機(jī)。不久B公司即開來一份不可撤銷即期信用證，來證規(guī)定裝船期限為2001年1月31日，要求提供“Fullsetoriginalcleanonboard