2023年證券分析師之發(fā)布證券研究報告業(yè)務通關題庫(附帶答案)

2023年證券分析師之發(fā)布證券研究報告業(yè)務通關題庫(附帶答案)單選題（共100題）1、資本資產(chǎn)定價模型表明資產(chǎn)i的收益由()組成。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ【答案】D2、一條下降趨勢線是否有效，需要經(jīng)過（）的確認。A.第三個波谷點B.第二個波谷點C.第二個波峰點D.第三個波峰點【答案】D3、股利貼現(xiàn)模型的步驟有（）。A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ【答案】A4、某場外期權條軟的合約甲方為某資產(chǎn)管理機構，合約乙方是某投資銀行，下面對其期權合約的條件說法正確的有哪些（）A.Ⅰ.ⅣB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】A5、關于CPI，下列說法正確的有（）。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ【答案】C6、下列對多元分布函數(shù)及其數(shù)字特征描述錯誤的是（）A.多元分布函數(shù)的本質(zhì)是一種關系B.多元分布函數(shù)是兩個集合間一種確定的對應關系C.多元分布函數(shù)中的兩個集合的元素都是數(shù)D.一個元素或多個元素對應的結果可以是唯一的元素，也可以是多個元素【答案】C7、某交易者在5月30日買入1手9月份銅期貨合約，價格為17520元/噸，同時賣出1手11月份銅合約，價格為17570元/噸。7月30日，該交易者賣出1手9月份銅合約，價格為17540元/噸，同時以較高價格買入1手11月份銅合約，已知其在整一個套利過程中凈虧損100元，試推算7月30日的11月份銅合約價格（）。A.17600元/噸B.17610元/噸C.17620元/噸D.17630元/噸【答案】B8、相對估值法的基本步驟包括（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】B9、美國學者Whitebeck和Kisor用多重回歸分析法發(fā)現(xiàn)在1962年6月8日的美國股票市場中的規(guī)律，建立市盈率與（）的關系。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】D10、各培訓單位應舉辦的后續(xù)職業(yè)培訓有（）。A.①②③B.①②③④C.②③④D.①②【答案】B11、在弱有效市場里，（）。A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】D12、下列關于資產(chǎn)負債率的說法正確的是（）。A.①②③B.①②④C.①②③④D.②③④【答案】C13、根據(jù)形態(tài)理論，股價的移動是有規(guī)律地運行的，證券市場中的勝利者往往是在（）采取行動而獲得收益的。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅳ【答案】B14、道氏理論中，主要趨勢、次要趨勢和短暫趨勢的最大區(qū)別在于（）。A.①②B.①④C.①②④D.①②③④【答案】A15、證券公司、證券投資咨詢機構應當綜合考慮研究（）等多種因素；設立發(fā)布證券研究報告相關人員的考核激勵標準。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ【答案】B16、資本市場的投資性開放包括()。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅢC.Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A17、股東權益增減變動表的各項內(nèi)容包括（）。A.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D18、量化投資技術包括（）。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D19、可以用于財務分析的方法有（）。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D20、在均值標準差平面上，所有有效組合剛好構成連接無風險資產(chǎn)F與市場組合M的射線FM，這條射線被稱為（）。A.反向套利曲線B.資本市場線C.收益率曲線D.證券市場線【答案】B21、下列說法正確的是（）A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅳ【答案】B22、股票在上漲趨勢初期。若成交量隨股價上漲而放大.則漲勢已成，投資者可（）。A.建倉B.加倉C.持有D.減倉【答案】B23、下列關于SPSS的說法中，正確的有（）。A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】A24、OTC交易的衍生工具的特點是（）。A.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ【答案】B25、工業(yè)增加值率是指一定時期內(nèi)工業(yè)增加值占工業(yè)總產(chǎn)值的比重，反映降低中間消耗的經(jīng)濟效益。A.政府發(fā)行國債時B.財政對銀行借款且銀行不增加貨幣發(fā)行量C.銀行因為財政的借款而增加貨幣發(fā)行量D.財政對銀行借款且銀行減少貨幣發(fā)行量【答案】C26、下列關于趨勢線的說法中，正確的有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅳ【答案】A27、下列屬于證券估值方法的是（）。A.①②③④B.①②③C.②③④D.①③④【答案】A28、對公司成長性進行分析，其內(nèi)容包括()。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ【答案】C29、下列算式計算出來的結果是凈資產(chǎn)收益率的有（）。A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】D30、某套利者以950美元/盎司買入8月份黃金期貨，同時以961美元/盎司賣出12月份黃金期貨。假設經(jīng)過一段時間之后，8月份價格變?yōu)?57美元/盎司，12月份價格變?yōu)?71美元/盎司，該套利者同時將兩合約對沖平倉，則該套利者（）。A.虧損3美元/盎司B.盈利3美元/盎司C.虧損25美元/盎司D.盈利25美元/盎司【答案】A31、期權價格是由（）決定的。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅳ【答案】A32、下列（）情況時，該期權為實值期權A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅢC.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅳ【答案】B33、在完全競爭市場的長期均衡狀態(tài)下，關于廠商的平均成本、邊際成本和邊際收益，下列說法正確的有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】A34、下列關于貨幣乘數(shù)的說法，錯誤的是（）。A.貨幣乘數(shù)是貨幣量與準備金的比率B.當中央銀行提高法定存款準備金率時，貨幣乘數(shù)變小C.貨幣乘數(shù)的大小取決于所用的貨幣定義D.準備金的變動對貨幣量有一種乘數(shù)效應【答案】C35、現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型是運用收入的（）方法來決定普通股內(nèi)在價值的。A.成本導向定價B.資本化定價C.轉(zhuǎn)讓定價D.競爭導向定價【答案】B36、適合投資者進行期現(xiàn)套利，一般是指股指期貨價格（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅣD.Ⅱ、Ⅳ【答案】C37、中央銀行的選擇性政策工具包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B38、關于我國財務報告體系中現(xiàn)金流量表的說法正確的是()。A.上市公司報表只提供直接法編制的現(xiàn)金流量表B.上市公司報表既提供直接法編制的現(xiàn)金流量表，又提供間接法編制的現(xiàn)金流量表C.上市公司報表既不提供直接法編制的現(xiàn)金流量表，也不提供間接法編制的現(xiàn)金流量表D.上市公司報表只提供間接法編制的現(xiàn)金流量表【答案】B39、對于買入歐式看漲期權，下列風險指標一般為正值的是()。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】C40、本年末，甲公司的流動資產(chǎn)為820萬元，流動負債為470萬元，固定資產(chǎn)為1080萬元；上年末，流動資產(chǎn)為780萬元，流動負債為430萬元，固定資產(chǎn)為1020萬元，該公司的營運資本支出和固定資本支出為()。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ【答案】D41、債券投資的主要風險因素包括（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】A42、下列屬于葛蘭威爾法則的有（）。A.②④B.①③④C.②③④D.①②③④【答案】C43、（）就是利用數(shù)據(jù)的相似性判斷出數(shù)據(jù)的聚合程度，使得同一個類別中的數(shù)據(jù)盡可能相似，不同類別的數(shù)據(jù)盡可能相異。A.分類B.預測C.關聯(lián)分析D.聚類分析【答案】D44、統(tǒng)計套利的主要內(nèi)容有配對交易、股值對沖、融券對沖和（）。A.風險對沖B.期權對沖C.外匯對沖D.期貨對沖【答案】C45、下列關于需求價格彈性的表述正確的有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】B46、以下能夠促進證券價格上升的是（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C47、完全壟斷可以分為（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C48、在市場分割理論下，利率期限結構取決于（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ【答案】D49、一般性的貨幣政策工具不包括（）。A.直接信用控制B.法定存款準備金率C.再貼現(xiàn)政策D.公開市場業(yè)務【答案】A50、下列關于需求交叉彈性Exy的說法，正確的有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D51、證券公司、證券投資咨詢機構及其人員違反法律、行政法規(guī)和本規(guī)定的，中國證監(jiān)會及其派出機構可以采取（）等監(jiān)管措施。A.①③B.①②③④C.①②④D.②④【答案】B52、和公司營運能力有關的指標為（）.A.Ⅰ.ⅣB.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ【答案】D53、中國證監(jiān)會于2001年公布了《上市公司行業(yè)分類指引》，其制定的主要依據(jù)是（）。A.中國國家統(tǒng)計局《國民經(jīng)濟行業(yè)分類與代碼》B.道瓊斯行業(yè)分類法C.聯(lián)合國國際標準產(chǎn)業(yè)分類D.北美行業(yè)分類體系【答案】A54、（）時，投資者可以考慮利用股指期貨進行空頭套期保值。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C55、如果（），我們稱基差的變化為“走弱”。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C56、下列各項中，屬于運用橫向比較法的有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ【答案】B57、假設在資本市場中平均風險股票報酬率為14%，權益市場風險價溢價為4%，某公司普通股β值為1.5。該公司普通股的成本為（）。A.18%B.6%C.20%D.16%【答案】D58、下列關于市值回報增長比（PEG）的說法，正確的有（）。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D59、股票現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型的理論依據(jù)是（）。A.①②B.③④C.②③D.①④【答案】A60、需要同時使用有關財務數(shù)據(jù)年初數(shù)和年末數(shù)才能計算的財務指標有（）。A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】A61、股東自由金流(FCFE)是指（）活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流，扣除掉公司業(yè)務發(fā)展的投資需求和對其他資本提供者的分配后，可以分配給股東的現(xiàn)金流量。A.經(jīng)營B.并購C.融資D.投資【答案】A62、差價期權一般持有（）。A.②③B.①②C.③④D.①④【答案】B63、關于突破缺口，下列說法正確的有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ【答案】A64、首批股權分置改革的試點公司有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D65、丟同一個骰子5次，5次點數(shù)之和大于30為什么事件（）。A.隨機事件B.必然事件C.互斥事件D.不可能事件【答案】D66、某產(chǎn)品市場的需求曲線為Q=1000-10P，成本函數(shù)為C=40Q，則下列結論正確的有()。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、ⅡD.Ⅲ、Ⅳ【答案】A67、可轉(zhuǎn)換債券對投資者來說，可在一定時期內(nèi)將其轉(zhuǎn)換為（）。A.其他債券B.普通股C.優(yōu)先股D.收益?zhèn)敬鸢浮緽68、從形式上看，套期保值與期現(xiàn)套利有很多相似之處。但仍有一定的區(qū)別，主要表現(xiàn)在（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ【答案】D69、下列說法錯誤的是（）。A.分析師應當重視或有項目對公司長期償債能力的影響B(tài).擔保責任應當歸為公司長期債務C.一般情況下，經(jīng)營租賃資產(chǎn)不作為公司的固定資產(chǎn)入賬進行管理D.一般情況下，融資租賃資產(chǎn)作為公司的固定資產(chǎn)入賬進行管理【答案】B70、下列關于主權債務的各項表述中，正確的有（）。A.①③B.①②C.②③④D.①②③④【答案】B71、下列關于歐式期權與美式期權的說法中，正確的有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D72、財務報表常用的比較分析方法包括（）。A.①④B.①②③④C.①②④D.①③④【答案】C73、A股與H股的關聯(lián)性將進一步加強的原因包括（）權。A.①②B.①②③C.①③④D.①②③④【答案】B74、根據(jù)期貨投資者入市目的的不同，可將期貨投資者分為（）A.①②③B.①②④C.②③④D.①②③④【答案】B75、影響行業(yè)景氣的重要因素是（）。A.需求、供應、國際市場、行業(yè)技術B.招求、供應、產(chǎn)業(yè)政策、價格C.需求、供應、國際市場、產(chǎn)業(yè)政策D.價格、國際市場、行業(yè)技術、產(chǎn)業(yè)政策【答案】B76、公司財務報表使用的主體包括（）。A.①④B.②③④C.①③④D.①②③④【答案】D77、賣出看跌期權的運用包括（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.ⅢD.Ⅱ.Ⅳ【答案】A78、一般來說，可以將技術分析方法分為（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】A79、證券研究報告的基本要素包括（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ【答案】A80、一個信息有效的市場，投資工具的價格應當能夠反映所有可獲得的信息，包括()。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A81、在百分比線中，最重要的三條線是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】D82、下列關于證券公司證券分析師提供服務的說法正確的是（）。A.①③④B.①②C.②④D.②③【答案】D83、取得證券業(yè)從業(yè)資格的人員，可以通過證券經(jīng)營機構申請統(tǒng)一的執(zhí)業(yè)證書，需要符合的條件包含（）.A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅳ【答案】B84、債券評級的主要等級標準有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D85、貨幣衍生工具主要包括（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D86、（）時，投資者可以考慮利用股指期貨進行空頭套期保值。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C87、上市公司發(fā)行債券后，（）等財務指標是上升的。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】A88、假定C代表消費，Y代表收入,Ⅰ代表投資。已知C=50+0.75Y，1=150。下列說法正確的有（）A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ【答案】D89、概率是對隨機事件發(fā)生的可能性的度量，一般以一個在（）之間的實數(shù)表示一個事件發(fā)生的可能性大小。A.0到1B.-1到0C.1到2D.-1至1【答案】A90、擴張性財政政策是指政府積極投資于能源、交通、住宅等建設，從而刺激相關產(chǎn)業(yè)如水泥、鋼材、機械等行業(yè)的發(fā)展，以下（）不屬于其對證券市場的影響。A.減少稅收，降低稅率，擴大減免稅范圍B