中國(guó)飼料工業(yè)現(xiàn)狀與發(fā)展趨勢(shì)(精)

中國(guó)飼料工業(yè)現(xiàn)狀與發(fā)展趨勢(shì)(精)第一頁，共65頁。中國(guó)飼料工業(yè)現(xiàn)狀與發(fā)展趨勢(shì)郭會(huì)勇東方艾格第二頁，共65頁。思路本文按照平衡表模式對(duì)飼料工業(yè)進(jìn)行分析；從工業(yè)飼料的生產(chǎn)、消費(fèi)、庫存及影響因素進(jìn)行。第三頁，共65頁。目錄1、中國(guó)飼料工業(yè)的國(guó)際地位2、中國(guó)飼料工業(yè)簡(jiǎn)介3、中國(guó)飼料工業(yè)的主要原料4、中國(guó)工業(yè)飼料的消費(fèi)5、中國(guó)工業(yè)飼料的庫存6飼料工業(yè)的外部環(huán)境7中國(guó)飼料工業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)8對(duì)飼料原料市場(chǎng)的影響第四頁，共65頁。1、中國(guó)飼料工業(yè)的國(guó)際地位FAO數(shù)據(jù)顯示：中國(guó)豬肉、雞肉、雞蛋、水產(chǎn)品產(chǎn)量居全球第一位。2008年全球飼料產(chǎn)量7億噸；其中美國(guó)飼料產(chǎn)量1.55億噸，居第一位，其次是歐盟和中國(guó)，產(chǎn)量分別為1.51億噸和1.06億噸。第五頁，共65頁。2、中國(guó)飼料工業(yè)簡(jiǎn)介2008年產(chǎn)量1.37億噸，2.2萬家生產(chǎn)企業(yè)；2008年飼料企業(yè)平均年產(chǎn)量為5928噸，比2007年上升18%；配合飼料企業(yè)平均年產(chǎn)量為1萬噸，比2007年上升11%。第六頁，共65頁。2.1-工業(yè)飼料產(chǎn)量飼料總產(chǎn)量和配合飼料年增速8%；濃縮料產(chǎn)量增速10%，但2006年以后增長(zhǎng)乏力；預(yù)混料增速10%，仍具備一定的發(fā)展空間。第七頁，共65頁。2.1-工業(yè)飼料折全價(jià)料產(chǎn)量濃縮飼料只有70%、預(yù)混料有30%被養(yǎng)殖業(yè)使用；折合全價(jià)料計(jì)算，2008年中國(guó)飼料產(chǎn)量2.2億噸；折全價(jià)料的飼料產(chǎn)量平均增速維持在10%左右；而飼料需求增速只有5%；隨著飼料普及率的進(jìn)一步提高，飼料產(chǎn)量增速將出現(xiàn)下降。第八頁，共65頁。2.2產(chǎn)品結(jié)構(gòu)第九頁，共65頁。2.2產(chǎn)品結(jié)構(gòu)-折全價(jià)料第十頁，共65頁。2.3飼料生產(chǎn)結(jié)構(gòu)按飼料轉(zhuǎn)化率調(diào)整的飼料需求結(jié)構(gòu)工業(yè)飼料生產(chǎn)結(jié)構(gòu)第十一頁，共65頁。2.4飼料生產(chǎn)結(jié)構(gòu)（折全價(jià)料）按飼料轉(zhuǎn)化率調(diào)整的飼料需求結(jié)構(gòu)折全價(jià)料結(jié)構(gòu)第十二頁，共65頁。2.5行業(yè)集中度-規(guī)模企業(yè)2008年我國(guó)規(guī)模以上飼料企業(yè)平均年產(chǎn)量達(dá)到了6.41萬噸，比2007年擴(kuò)大了20%。規(guī)模以上飼料企業(yè)配混合飼料產(chǎn)量達(dá)到1.11億噸，同比增長(zhǎng)20%；其他飼料企業(yè)產(chǎn)量2600萬噸，同比下降30%；規(guī)模企業(yè)配混飼料產(chǎn)量占全國(guó)的比重達(dá)到了85%，比2007年上升9個(gè)百分點(diǎn)。第十三頁，共65頁。2.5-規(guī)模以上飼料企業(yè)產(chǎn)量第十四頁，共65頁。2.5行業(yè)集中度-大型企業(yè)集團(tuán)2008年我國(guó)年產(chǎn)10萬噸以上飼料企業(yè)個(gè)數(shù)和產(chǎn)量分別為200家和3900萬噸，同比分別增長(zhǎng)10%和16%；全國(guó)排名前10位飼料企業(yè)集團(tuán)產(chǎn)量達(dá)到了4000萬噸以上，同比增長(zhǎng)37%；占全國(guó)飼料總產(chǎn)量的比重為31%，比2007年上升了6個(gè)百分點(diǎn)。第十五頁，共65頁。2.6飼料生產(chǎn)的地區(qū)分布畜產(chǎn)品生產(chǎn)（豬禽）飼料生產(chǎn)第十六頁，共65頁。2.6飼料生產(chǎn)的地區(qū)分布飼料產(chǎn)品的結(jié)構(gòu)不同造就了上頁的差異。廣東飼料產(chǎn)品中配合飼料占了97%；山東、河南、四川等畜牧大省配合飼料比重較低，因此產(chǎn)量略低；今后配合飼料的普及將除去這種差異；國(guó)家政策也維持了這種差異。國(guó)家要求東北地區(qū)必須保證一定的飼料糧外調(diào)量，而禁止將糧食轉(zhuǎn)化為配合飼料后外調(diào)。第十七頁，共65頁。2.7工業(yè)飼料生產(chǎn)的成本構(gòu)成第十八頁，共65頁。2.8飼料產(chǎn)品的利潤(rùn)率配合飼料行業(yè)平均利潤(rùn)不足100元/噸，利潤(rùn)率4%；將飼料企業(yè)和經(jīng)銷商作為一個(gè)整體考慮，利潤(rùn)率在20%左右；經(jīng)銷商拿走了大部分利潤(rùn)；這種形勢(shì)迫使飼料企業(yè)開始嘗試密集營(yíng)銷和直銷，養(yǎng)殖業(yè)規(guī)模的擴(kuò)大也推動(dòng)了直銷的發(fā)展。第十九頁，共65頁。2.9價(jià)值鏈（以生豬產(chǎn)業(yè)鏈為例）第二十頁，共65頁。3、中國(guó)飼料工業(yè)的主要原料2008年工業(yè)飼料（包括利用濃縮飼料和預(yù)混料配制的全價(jià)飼料）消費(fèi)玉米9500萬噸、豆粕2640萬噸、小麥1000萬噸、魚粉130萬噸、棉粕及其他油粕1360萬噸、菜粕1100萬噸、肉骨粉50萬噸和麥麩米糠次粉類原料3740萬噸；當(dāng)前的大宗原料只有玉米、小麥、豆粕、棉粕、菜粕。第二十一頁，共65頁。3.1原料消費(fèi)結(jié)構(gòu)玉米-豆粕型日糧結(jié)構(gòu)造成對(duì)玉米和豆粕的需求持續(xù)上升。第二十二頁，共65頁。3.2玉米-消費(fèi)玉米是最重要的飼料原料，在飼料中的比重在60%－70%，但由于價(jià)格持續(xù)上升目前該比例已經(jīng)下降到40%左右；中國(guó)玉米總消費(fèi)的年均增長(zhǎng)2.25%；飼料玉米消費(fèi)年均增長(zhǎng)2.71%；工業(yè)玉米消費(fèi)年均增長(zhǎng)11.1%；中國(guó)玉米產(chǎn)量的平均增長(zhǎng)率只有2.45%。第二十三頁，共65頁。3.2玉米-配方含量第二十四頁，共65頁。3.2玉米-貿(mào)易與庫存第二十五頁，共65頁。3.2玉米-庫存變化2007-2008年生豬存欄的大幅下降減少了玉米需求；國(guó)家限制玉米深加工量和增速；玉米深加工產(chǎn)品需求的下降；上述因素提高了庫存，延緩了庫存降至低點(diǎn)的時(shí)間。第二十六頁，共65頁。3.3豆粕-消費(fèi)豆粕是中國(guó)應(yīng)用最廣的蛋白飼料原料，近年來消費(fèi)量持續(xù)增長(zhǎng)；中國(guó)每年需要豆粕近3000萬噸，而國(guó)產(chǎn)大豆只能供給1000萬噸，每年需要進(jìn)口3000萬噸大豆；豆粕價(jià)格的波動(dòng)嚴(yán)重影響了飼料生產(chǎn)的利潤(rùn)；豆粕價(jià)格的上升造成添加量的下降。第二十七頁，共65頁。3.3豆粕-配方含量第二十八頁，共65頁。3.4原料供給的影響小規(guī)模養(yǎng)殖可以充分利用非常規(guī)飼料原料，大型養(yǎng)殖場(chǎng)則很難利用這些原料；養(yǎng)殖業(yè)規(guī)模的快速升級(jí)將加劇大宗原料的不足；大宗原料價(jià)格的上漲將最終限制養(yǎng)殖業(yè)的規(guī)?；M(jìn)程。第二十九頁，共65頁。4、中國(guó)工業(yè)飼料的消費(fèi)當(dāng)前的畜禽養(yǎng)殖約需要全價(jià)料3億噸左右；其中豬料、蛋禽料、肉禽料需求量分別為1.5億噸、6900萬噸和3900萬噸；當(dāng)前的豬料、蛋禽料、肉禽料產(chǎn)量分別為9500萬噸、4500萬噸和3470萬噸；當(dāng)前的豬料、蛋禽料、肉禽料普及率分別達(dá)到了63%、65%和89%。第三十頁，共65頁。4.1中國(guó)工業(yè)飼料普及率肉雞配合飼料產(chǎn)量大，蛋雞和生豬濃縮料和預(yù)混料產(chǎn)量大；折合全價(jià)料計(jì)算（按養(yǎng)殖場(chǎng)最終消費(fèi)的飼料形態(tài)折算），2008年中國(guó)飼料產(chǎn)量達(dá)到2.2億噸，飼料普及率達(dá)到了70%；未來的產(chǎn)量增長(zhǎng)將主要依靠工業(yè)飼料的結(jié)構(gòu)調(diào)整進(jìn)行。第三十一頁，共65頁。4.2生豬養(yǎng)殖的飼料成本2008年由于在豬價(jià)格高，因此飼料成本比重下降至44%，正常情況下在60%-70%；生豬養(yǎng)殖利潤(rùn)率10%，飼料價(jià)格上升14%將造成生豬養(yǎng)殖無利可圖。第三十二頁，共65頁。4.3肉雞養(yǎng)殖的飼料成本飼料成本占肉雞養(yǎng)殖成本的70%；肉雞養(yǎng)殖利潤(rùn)率8%左右；飼料價(jià)格上升11%將造成肉雞養(yǎng)殖無利可圖。第三十三頁，共65頁。4.4蛋雞養(yǎng)殖的飼料成本雞蛋生產(chǎn)成本中飼料占90%；蛋雞養(yǎng)殖利潤(rùn)10%；飼料價(jià)格上升11%將使蛋雞養(yǎng)殖無利可圖。第三十四頁，共65頁。4.5影響飼料需求的主要因素畜禽存欄；養(yǎng)殖利潤(rùn)（尤其是肉雞養(yǎng)殖利潤(rùn)）；動(dòng)物疫情；飼料價(jià)格；畜禽養(yǎng)殖規(guī)模。第三十五頁，共65頁。4.5影響飼料需求的主要因素-畜禽存欄存欄的變化直接導(dǎo)致飼料消費(fèi)的變化；存欄結(jié)構(gòu)變化直接導(dǎo)致飼料消費(fèi)的變化；第三十六頁，共65頁。4.5影響飼料需求的主要因素-養(yǎng)殖利潤(rùn)養(yǎng)殖利潤(rùn)影響當(dāng)前飼料購買量；養(yǎng)殖利潤(rùn)預(yù)期影響畜禽補(bǔ)欄，進(jìn)而影響后期存欄；養(yǎng)殖利潤(rùn)影響?zhàn)B殖戶飼料選擇；肉雞養(yǎng)殖40天左右出欄，如果利潤(rùn)不佳，小型養(yǎng)殖戶則開始觀望，短期內(nèi)造成肉雞存欄下降。第三十七頁，共65頁。4.5影響飼料需求的主要因素-動(dòng)物疫情動(dòng)物疫情導(dǎo)致畜禽死亡增加，存欄下降；部分動(dòng)物疫情影響畜產(chǎn)品消費(fèi)，進(jìn)而影響?zhàn)B殖利潤(rùn)。第三十八頁，共65頁。4.5影響飼料需求的主要因素-飼料價(jià)格飼料價(jià)格直接影響飼料購買量；飼料價(jià)格影響預(yù)期養(yǎng)殖利潤(rùn)，從而影響畜禽補(bǔ)欄，影響到存欄量。第三十九頁，共65頁。4.5影響飼料需求的主要因素-養(yǎng)殖規(guī)模散戶生產(chǎn)不持續(xù)，如果虧損則停止生產(chǎn)，導(dǎo)致存欄下降；散戶的生產(chǎn)行為更容易受到動(dòng)物疫病影響影響；散戶養(yǎng)殖技術(shù)不高，同等市場(chǎng)條件下，容易因?yàn)轭A(yù)期虧損而停止養(yǎng)殖。第四十頁，共65頁。生豬出欄的規(guī)模結(jié)構(gòu)第四十一頁，共65頁。肉雞出欄的規(guī)模結(jié)構(gòu)第四十二頁，共65頁。蛋雞養(yǎng)殖的規(guī)模結(jié)構(gòu)第四十三頁，共65頁。5、中國(guó)工業(yè)飼料的庫存多級(jí)經(jīng)銷商的飼料銷售模式?jīng)Q定中國(guó)工業(yè)飼料庫存較高，約20%（2.4個(gè)月）左右；其中：養(yǎng)殖戶庫存0.5個(gè)月，生產(chǎn)廠家1個(gè)月，流通庫存1個(gè)月；從一體化企業(yè)的實(shí)際情況看，直銷模式的飼料庫存僅有8%（0.5個(gè)月）。第四十四頁，共65頁。5.1庫存率下降對(duì)飼料企業(yè)的影響減少資金占用；避免飼料變質(zhì)；減少抗氧化劑等無營(yíng)養(yǎng)成分的比重，從而降低了飼料生產(chǎn)成本；第四十五頁，共65頁。5.2庫存下降對(duì)原料采購的影響產(chǎn)品低庫存導(dǎo)致生產(chǎn)原料的低庫存；原料采購行為更加規(guī)律化、合同化；抵抗原料風(fēng)險(xiǎn)能力下降，部分大型飼料企業(yè)與糧油貿(mào)易企業(yè)建立合作關(guān)系；套期保值需求的增多。第四十六頁，共65頁。6飼料工業(yè)的外部環(huán)境宏觀經(jīng)濟(jì)；飼料立法；糧食生產(chǎn)；畜禽規(guī)模；糧食深加工；一體化企業(yè)的發(fā)展。第四十七頁，共65頁。6.1宏觀經(jīng)濟(jì)從收入增速來看，2009年中國(guó)居民收入增速下降已成定局，這造成失業(yè)率上升，畜產(chǎn)品消費(fèi)增長(zhǎng)乏力，進(jìn)而影響飼料需求。第四十八頁，共65頁。6.2飼料立法2007年5月1日《飼料生產(chǎn)企業(yè)審查辦法》開始施行，對(duì)飼料企業(yè)的設(shè)立和運(yùn)行作樂進(jìn)一步的明確和規(guī)范；今年中國(guó)第一部《飼料法》立法工作加速，明年有望出臺(tái)。該法在內(nèi)容上對(duì)飼料產(chǎn)品和飼料企業(yè)都提出了更高的要求；這兩部立法都不同程度的提高了行業(yè)進(jìn)入門檻。第四十九頁，共65頁。6.3糧食生產(chǎn)糧食豐收，這就為飼料原料價(jià)格的穩(wěn)定乃至一定程度的下降提供了可能；國(guó)家大量收儲(chǔ)，支持了市場(chǎng)價(jià)格，維護(hù)了農(nóng)戶種糧的積極性，但推高了市場(chǎng)價(jià)格；未來如果改成保證農(nóng)戶收入，而不是保證市場(chǎng)價(jià)格，則對(duì)市場(chǎng)更為有利。第五十頁，共65頁。6.4畜禽規(guī)模大型養(yǎng)殖企業(yè)對(duì)飼料和飼料廠品質(zhì)要求更高，將促進(jìn)大型飼料企業(yè)的發(fā)展，不利于小型企業(yè)的生存；大型養(yǎng)殖企業(yè)可以支撐起飼料直銷市場(chǎng)，從而可以在降低飼料銷售價(jià)格的同時(shí)，保證飼料企業(yè)的利潤(rùn)；飼料企業(yè)需要繼續(xù)擴(kuò)大規(guī)模，或者僅賺取加工費(fèi)，接受委托加工；或者并入合作社，成為準(zhǔn)一體化企業(yè)的一部分，小型飼料企業(yè)將淪為養(yǎng)殖業(yè)的生產(chǎn)車間。第五十一頁，共65頁。6.5糧食深加工深加工企業(yè)由于利潤(rùn)高，因此可以承受更高的玉米價(jià)格，但飼料企業(yè)無法承受；國(guó)家限制深加工的擴(kuò)張速度，有利于降低玉米價(jià)格，保證飼料玉米供應(yīng)，降低飼料生產(chǎn)成本。第五十二頁，共65頁。6.6一體化企業(yè)的發(fā)展一體化企業(yè)多建設(shè)自身飼料企業(yè)，減小了商業(yè)飼料市場(chǎng)容量；一體化企業(yè)飼料自產(chǎn)自銷，可以出去不必要的成本開支，將拉低飼料銷售價(jià)格；生豬飼料市場(chǎng)未來2-3年內(nèi)將受到一體化企業(yè)的嚴(yán)重沖擊。第五十三頁，共65頁。6.6一體化企業(yè)的發(fā)展-豬料市場(chǎng)年屠宰能力100萬頭以上的屠宰企業(yè)多數(shù)已經(jīng)或者準(zhǔn)備進(jìn)入生豬養(yǎng)殖領(lǐng)域，2008年這些企業(yè)的屠宰能力接近9000萬頭，屠宰量為近6000萬頭，按照30%的生豬自給率計(jì)算，這些企業(yè)將會(huì)建立3000萬頭的養(yǎng)殖基地，約需要800萬噸的飼料；再加上部分飼料企業(yè)和其他企業(yè)正在建設(shè)的約5000萬頭的養(yǎng)殖能力，約需要1300萬噸飼料。這樣生豬飼料的商業(yè)市場(chǎng)容量只剩下約7300萬噸（折合全價(jià)料），萎縮約22%。考慮到豬飼料市場(chǎng)將以約6%的速度增長(zhǎng)，2年后豬料市場(chǎng)容量仍將萎縮10%，3年后萎縮3%。第五十四頁，共65頁。6.6一體化企業(yè)的發(fā)展-肉雞料市場(chǎng)2008年一體化肉雞企業(yè)控制了50%的飼料市場(chǎng)，而現(xiàn)有一體化企業(yè)仍在持續(xù)擴(kuò)張，肉雞商業(yè)飼料市場(chǎng)將持續(xù)萎縮；考慮到活雞交易的禁止，屠宰能力弱的南方地區(qū)將會(huì)大舉興建肉雞屠宰能力，南方肉雞飼料市場(chǎng)將會(huì)萎縮更多；目前南方企業(yè)在建的肉雞一體化設(shè)施養(yǎng)殖能力在5億只左右，加上由于活禽交易取消而新建的一體化設(shè)施15億只以上，累計(jì)一體化養(yǎng)殖能力在20億只左右，肉禽商業(yè)市場(chǎng)容量將繼續(xù)萎縮40%，即商業(yè)肉禽飼料市場(chǎng)只占全部肉禽飼料需求的30%。第五十五頁，共65頁。6.6一體化企業(yè)的發(fā)展-蛋雞料市場(chǎng)現(xiàn)有蛋雞一體化企業(yè)規(guī)模極小，數(shù)量極少，尚不足以影響市場(chǎng)；蛋雞商業(yè)飼料市場(chǎng)得益于極少的大型養(yǎng)殖企業(yè)和蛋雞養(yǎng)殖場(chǎng)戶的規(guī)模升級(jí)，其市場(chǎng)將會(huì)擴(kuò)大。第五十六頁，共65頁。7中國(guó)飼料工業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)向大企業(yè)集中；全價(jià)料產(chǎn)量上升；濃縮料產(chǎn)量下降；預(yù)混料上存在一定的上升空間；大型飼料企業(yè)進(jìn)入下游行業(yè)；更多的上市公司。第五十七頁，共65頁。7.1向大企業(yè)集中2005年以來養(yǎng)殖業(yè)形勢(shì)多變，防線抵抗能力差的中小企業(yè)紛紛退出市場(chǎng)，飼料工業(yè)開始整合；大型飼料企業(yè)之間的購并造就了更大的企業(yè)；飼料企業(yè)進(jìn)入下游行業(yè)，鎖定了飼料銷售客戶，擴(kuò)大了市場(chǎng)份額。第五十八頁，共65頁。7.2全價(jià)料產(chǎn)量上升由于畜禽養(yǎng)殖規(guī)模的持續(xù)擴(kuò)大、勞動(dòng)力成本的上升以及飼料原料價(jià)格的上升，原來使用濃縮料的養(yǎng)殖場(chǎng)戶開始轉(zhuǎn)向全價(jià)料；“公司+農(nóng)戶”模式企業(yè)的增多，也是的全價(jià)料產(chǎn)量上升。第五十九頁，共65頁。7.3濃縮料產(chǎn)量下降一般來說，規(guī)模較小的專業(yè)戶和養(yǎng)殖場(chǎng)使用全價(jià)料和濃縮料，規(guī)模更大的養(yǎng)殖場(chǎng)則使用預(yù)混料和全價(jià)料；由于畜禽養(yǎng)殖規(guī)模的持續(xù)擴(kuò)大、勞動(dòng)