股價(jià)市場的操作策略

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牛市操作策略

熊市操作策略

平衡市操作策略關(guān)于莊家

如何識(shí)別莊家

莊家吸籌的K線典型形態(tài)

莊家洗盤的K線典型形態(tài)

莊家拉升及K線的典型形態(tài)

莊家派發(fā)的K線典型形態(tài)

跟莊的技巧買賣時(shí)機(jī)的把握

如何判斷頂部

如何判斷底部

其他如何解套

市場的陷阱及誤區(qū)

最新的操作技巧牛市的操作策略1.多頭市場中的操作多頭市場基本的投資策略是持股。只要沒有確認(rèn)市勢已脫離市場多頭狀態(tài)，就不要拋出股票．并且每一次回落到是寶貴的買入機(jī)會(huì)，上升就不必去管它。不要以為股價(jià)升了很多就可以拋掉股票。在一次真正的強(qiáng)勢中股價(jià)升了可以再升。以致于升到你不敢相信的程度。如果在升勢的中間拋出有一些獲利的股票。除非你不再買入或者換股。一般來說都會(huì)截掉一段你的應(yīng)得利潤。從本質(zhì)上說，在整個(gè)多頭行情的上升過程中，這種在中間拋掉股票之后又不得不用高一點(diǎn)的成本補(bǔ)回的錯(cuò)誤操作是上升行情的重要推動(dòng)力。在強(qiáng)勢運(yùn)行的整個(gè)過程中．選股也是至關(guān)重要的操作環(huán)節(jié)。一般來說。強(qiáng)勢的起始階段應(yīng)當(dāng)是優(yōu)質(zhì)股率先上升，如果優(yōu)質(zhì)股表現(xiàn)不佳，具有投機(jī)題材的低價(jià)小股輪番跳升。則意味著當(dāng)前的行情很有可能是一段投機(jī)性升勢．在這種情況下應(yīng)當(dāng)隨時(shí)做好出貨離場的準(zhǔn)備；不過，有時(shí)候大的多頭行情也可能由投機(jī)題材引發(fā)，但接下來一線優(yōu)質(zhì)股必須要能夠及時(shí)跟上。然后再一路帶頭向上漲開，并由此給二、三線股騰出上升空間。拉動(dòng)大市一路向上，如果一線股和二線優(yōu)質(zhì)股的升勢的一直靠低價(jià)位投機(jī)股的上升推動(dòng)，并且成交量過多地分布在在投機(jī)股上，是升勢也難以持久。在操作中千萬注意這些重要的行情跡象。不可被一時(shí)繁榮熱烈的市場表現(xiàn)沖昏頭腦。在多頭市場的中間階段。升勢最凌厲的股票一般以股本較小的二線優(yōu)質(zhì)股為多。特別是有利好題材的小盤績優(yōu)股，在多頭行情中總有機(jī)會(huì)當(dāng)上一輪明星。因此．多頭行情進(jìn)入主升段之后。宜購入并持有這一類的小盤績優(yōu)股。不過。即使是這一類股票，也應(yīng)當(dāng)盡量選擇受比價(jià)關(guān)系制約較小的股只。有的股票雖然確實(shí)盤小績優(yōu)，但其前后比價(jià)關(guān)系比較固定。升起來也常常不夠凌厲。多頭行情的最后階段往往是瘋狂的投機(jī)熱潮，三線低價(jià)股亂跳是主要的行情特征，這個(gè)階段當(dāng)然可以參與這種投機(jī)游戲，但千萬不可追入已被炒得熱火朝天的三線股，另一方面，這個(gè)階段應(yīng)隨時(shí)考慮拋股套現(xiàn)，離開市場了。當(dāng)股價(jià)不斷升高，成交量不斷增加的走勢持續(xù)了一段時(shí)間之后，就需要隨時(shí)注意升勢到頂?shù)囊恍╊A(yù)兆了，典型的頂部征兆除投機(jī)潮大起、一線股比指數(shù)升得慢很多之外，還有就是成交量持續(xù)保持在高額狀態(tài)，但大市的上升已出現(xiàn)了停頓，這期間尤其需要留意日線圖的圖表形態(tài)，如果圖表上有走出典型的反轉(zhuǎn)型態(tài)如“M頭”、頭肩頂?shù)嫩E象時(shí)，就當(dāng)特別小心了，萬萬不可被市場氣氛所迷惑。當(dāng)然，在升勢的全過程中，股價(jià)會(huì)出現(xiàn)幾次回落調(diào)整，區(qū)分回落調(diào)整與升勢見頂有一定難度，政黨的強(qiáng)勢調(diào)整一般是跌幅有限，并且成交量在調(diào)整期間會(huì)減少。另外，調(diào)整主要體現(xiàn)在短時(shí)間內(nèi)升幅很大的股票上，升幅小的優(yōu)質(zhì)股一般不會(huì)回落太多，回落調(diào)整所經(jīng)歷的時(shí)間不會(huì)太長，如果長時(shí)間地走高位橫盤行情，說明市場上追高資金太少，后市可能會(huì)向下發(fā)展。一般來說，在強(qiáng)勢剛剛形成不久的期間不必太擔(dān)心股價(jià)會(huì)跌下去，跌勢經(jīng)常是在市場上百分之百的人都處于獲利狀態(tài)的時(shí)候出現(xiàn)，并且一經(jīng)出現(xiàn)跌勢，則最初的下跌是很猛的，但隨之而來的則是一個(gè)極好的短線反彈機(jī)會(huì)，反彈做完之后就真正的不可戀戰(zhàn)了。2.“牛市”操作新思維本輪“5.19”行情，到周末為止已行程逾半月，總結(jié)半月來操作得失及進(jìn)賬多少，有幾點(diǎn)新思維，不怕股民朋友笑話，貢獻(xiàn)出來，權(quán)做“投機(jī)”參考。

新思維一，“牛市”行情一旦爆發(fā)，大資金蜂擁而入時(shí)，必須敢于重倉跟進(jìn)，仍采用三分之一倉位或半倉操作者，斬獲肯定有限；

新思維二，一旦重倉介入，就要堅(jiān)定持股，不要稍有震蕩或稍有獲利，即拋股走人，擺脫不了熊市中的“五分錢萬歲”思維；

新思維三，“牛市”操作，必須敢追領(lǐng)漲股，不怕連漲3個(gè)漲停板，只怕你不敢在“漲停板”上排隊(duì)；

新思維四，“牛市”操作，強(qiáng)者恒強(qiáng)，不能孤立等待回?fù)踉俳槿?，而是順?yīng)時(shí)勢，該追的堅(jiān)決追，該觀望時(shí)則觀望。

新思維五，“牛市”操作，技術(shù)指標(biāo)大多處于“失靈”狀態(tài)。漲了還漲，連漲近10個(gè)漲停板的情況并不少見。

新思維六，“牛市”操作，散戶要以“我是主力”的角色換位，來揣摸預(yù)測大資金的動(dòng)向。不能仍站在小散戶的立場上，為打一點(diǎn)差價(jià)而忙碌。

新思維七，“牛市”操作，個(gè)股都有機(jī)會(huì)，不可見異思遷，頻追熱點(diǎn)，結(jié)果顧此失彼，賺指數(shù)不賺錢。

新思維八，“牛市”操作，人氣是股價(jià)的翅膀，人氣愈旺，股價(jià)越高，分析太理性，常用市盈率做選股標(biāo)準(zhǔn)的，往往抓不到“大黑馬”。

新思維九，“牛市”操作，熱點(diǎn)多，轉(zhuǎn)換快，一天幾十個(gè)漲停板是正?，F(xiàn)象，領(lǐng)漲股不翻番，堅(jiān)決不松手。

新思維十，“牛市”操作升幅大而快，“一天等于兩個(gè)月”，不輕言見頂，不輕言調(diào)整。

以上所讀10點(diǎn)操作構(gòu)想，實(shí)乃筆者親身體驗(yàn)，其間的具體進(jìn)出仍須在盤面變化中“隨機(jī)”決定。廣大投資人只有真正轉(zhuǎn)變熊市思維定式，以上的觀點(diǎn)才可能有參考價(jià)值。熊市的操作策略1.跌勢中的操盤策略在跌勢中股價(jià)的主體趨勢是向下的。因此跌勢中的主導(dǎo)策略應(yīng)是抱住現(xiàn)金。看準(zhǔn)反彈做個(gè)短線，并盡快平倉離場。千萬不要以為股價(jià)出現(xiàn)反彈就會(huì)升到哪里去。能搏到一點(diǎn)短線差價(jià)就已經(jīng)很不錯(cuò)了。不要怕買不到股票．也不要以為股價(jià)跌了這么多．已很便宜了．買了套住也不怕，這些想法是很害人的。長期弱勢所能達(dá)到的低價(jià)往往在我們想象之外．股價(jià)跌了可以再跌。因此．搶反彈一定要在看準(zhǔn)的有效支撐位處買入,看不準(zhǔn)時(shí)寧可錯(cuò)失短線機(jī)會(huì)，也不宜在跌勢未盡時(shí)束手被套.另外，進(jìn)行短線操作，不能不仔細(xì)研究K線圖，K線圖是一種記錄股價(jià)走勢的特殊語言，每一條日K線相當(dāng)于一個(gè)短語，描述了當(dāng)天的股價(jià)變化情況:由許多條K線構(gòu)成的圖形則相當(dāng)于一個(gè)語句。精通K線的人會(huì)從圖表上讀到“看漲語句”、“看跌語句”及“不明朗語句”，在讀到“看漲語句”時(shí)進(jìn)．讀到“看跌語句”及“不明朗語句”時(shí)在場外觀望。必能在跌勢中保存實(shí)力，同時(shí)又能賺一點(diǎn)短線差價(jià)，只是K線圖這門語言相當(dāng)深?yuàn)W，需下功夫去研究。不過為了利潤，多下點(diǎn)功夫是值得的。關(guān)于K線圖的解析很多書籍都有論述，這里不多費(fèi)筆墨。當(dāng)然除K線圖外其它的技術(shù)分析工具也需參考。股市是一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)市場，因此入市者應(yīng)對所面臨的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行細(xì)致的推敲．并預(yù)先想好對策。做到這一點(diǎn)才能在虧損時(shí)不慌不亂。股價(jià)不會(huì)永遠(yuǎn)上升，也不會(huì)永遠(yuǎn)下跌，股市最悲慘之際就是最佳入貨時(shí)機(jī)，因此不要因虧損而亂了方寸，應(yīng)審時(shí)度勢，在跌勢中保存實(shí)力，股價(jià)見底時(shí)大膽出擊。勝敗乃兵家常事，為將者在逆境中應(yīng)保存有生力量。以圖有朝一日重整旗鼓，東山再起，卷土重來。2.如何操作弱市股票最近兩個(gè)多月來，股票價(jià)位、大盤指數(shù)老是下跌，成為典型的弱市市場。許多投資者的股票被套牢，虧了本。因此，如何操作弱市中的股票，已經(jīng)成為廣大投資者十分關(guān)注的一個(gè)突出問題。我們認(rèn)為，在強(qiáng)市中可以賺錢，在弱市中照樣能賺到錢，關(guān)鍵就是你如何操作弱市中的股票的問題了。操作弱市中的股票，一是要忍痛“割肉”，意思就是說，你在高位買入的股票，一旦遇到弱市，就應(yīng)當(dāng)果斷地、速戰(zhàn)速?zèng)Q地、極早地將它拋出，如果股票繼續(xù)下跌，就可少虧一部分；其次是可采用逐次平均買進(jìn)法，多至六次，少至三次。以三次為例，每次各投資三分之一，算出均價(jià)，在股價(jià)反彈后上升到你購入的平均價(jià)，并除去各種費(fèi)用后拋出，就可獲取利潤；其三，可采用加倍買入攤平法，就是在第一次用三分之一資金買進(jìn)后，如繼續(xù)下跌，則第二次用三分之二的資金投入，以求攤平成本。如資金寬裕，也可用三段加倍買進(jìn)平攤法，即將資金分成八等份，第一次至第三次分別投入八分之一、八分之三和八分之四的資金，這個(gè)辦法在第三次買進(jìn)后，股票價(jià)位回升到第二次買進(jìn)的價(jià)位，再除去各種費(fèi)用后拋出，亦有利可圖?？偠灾?，弱市之中操作股票并不可怕，關(guān)鍵是：只要投資者精心設(shè)計(jì)，用心去做，不將手頭的資金一次用光。不信你可按試著按上述辦法去操作，看看是否能最終獲取利潤。最近兩個(gè)多月來，股票價(jià)位、大盤指數(shù)老是下跌，成為典型的弱市市場。許多投資者的股票被套牢，虧了本。因此，如何操作弱市中的股票，已經(jīng)成為廣大投資者十分關(guān)注的一個(gè)突出問題。我們認(rèn)為，在強(qiáng)市中可以賺錢，在弱市中照樣能賺到錢，關(guān)鍵就是你如何操作弱市中的股票的問題了。操作弱市中的股票，一是要忍痛“割肉”，意思就是說，你在高位買入的股票，一旦遇到弱市，就應(yīng)當(dāng)果斷地、速戰(zhàn)速?zèng)Q地、極早地將它拋出，如果股票繼續(xù)下跌，就可少虧一部分；其次是可采用逐次平均買進(jìn)法，多至六次，少至三次。以三次為例，每次各投資三分之一，算出均價(jià)，在股價(jià)反彈后上升到你購入的平均價(jià)，并除去各種費(fèi)用后拋出，就可獲取利潤；其三，可采用加倍買入攤平法，就是在第一次用三分之一資金買進(jìn)后，如繼續(xù)下跌，則第二次用三分之二的資金投入，以求攤平成本。如資金寬裕，也可用三段加倍買進(jìn)平攤法，即將資金分成八等份，第一次至第三次分別投入八分之一、八分之三和八分之四的資金，這個(gè)辦法在第三次買進(jìn)后，股票價(jià)位回升到第二次買進(jìn)的價(jià)位，再除去各種費(fèi)用后拋出，亦有利可圖。總而言之，弱市之中操作股票并不可怕，關(guān)鍵是：只要投資者精心設(shè)計(jì)，用心去做，不將手頭的資金一次用光。不信你可按試著按上述辦法去操作，看看是否能最終獲取利潤。3.淡季操作注意分寸成交量的增減顯示股市行情枯榮。大凡交易熱鬧時(shí)進(jìn)場，才有希望獲得短期的差價(jià)收益。如要著眼于長期投資，則不宜在交易熱鬧時(shí)進(jìn)場，因?yàn)榇藭r(shí)多為股價(jià)走高的階段，如進(jìn)場建倉，成本可能偏高，即使所購的股票為業(yè)績優(yōu)良的投資股，能夠獲得不錯(cuò)的收益，較高的成本還是會(huì)使投資回報(bào)率下降。如果長期投資者在交易清淡寥落時(shí)進(jìn)場建倉，或許在短期內(nèi)不能獲得差價(jià)收益，但從長期發(fā)展的角度來看，由于投資成本低廉，與將來得到的收益相比，投資回報(bào)率還是可以令人滿意的。因此，交易清淡時(shí)，短線投資者應(yīng)袖手旁觀，而對于長線投資者來說，則是入市建倉的大好時(shí)機(jī)。主張長線投資者在交易清淡時(shí)進(jìn)場收購，并不是說在交易開始清淡的時(shí)候，就立即買進(jìn)。一般來講，淡季的末期才是最佳的買入時(shí)機(jī)，問題的難度在于沒有人能夠確切知道到底什么時(shí)候才是淡季的尾聲。也許在長期投資者認(rèn)為已經(jīng)到了淡季尾聲而入市，行情卻繼續(xù)疲軟了相當(dāng)一段時(shí)間；也許認(rèn)為應(yīng)該再慎一慎的時(shí)候，行情突然好轉(zhuǎn)而痛失良機(jī)。所以，有些投資者，尤其是大戶投資者，在淡季入市時(shí)，采取了逐次向下買進(jìn)的做法，即先買進(jìn)一半或三分之一，之后不論行情漲跌都再加碼買進(jìn)，這樣即使是在淡季進(jìn)場，也不會(huì)錯(cuò)失入市良機(jī)，可收到攤平成本的效果。平衡市的操作策略平衡市即通常所說的“牛皮偏軟行情”是一種股價(jià)在盤整中逐漸下沉的低迷市道，一般相伴的成交量都很小，對于炒家來說，出現(xiàn)這種市況期間是招兵買馬、整頓旗鼓的大好時(shí)機(jī)。也就是說，在股價(jià)盤軟、交投清淡的是候，不宜太迷戀市場，而應(yīng)當(dāng)趁此機(jī)會(huì)做一些細(xì)致的研究工作，包括對各個(gè)上市公司的調(diào)查和比較，對宏觀經(jīng)濟(jì)情況的分析以及對一段較長的時(shí)間以來大市所走過的歷程的詳細(xì)的圖表分析。通過這些在作戰(zhàn)間隙的研究工作，可以使自己比較清楚地了解到大市所處階段以及發(fā)現(xiàn)一些潛質(zhì)好的上市股票，以便下一個(gè)機(jī)會(huì)到來時(shí)能準(zhǔn)確地抓住戰(zhàn)機(jī)。那么。假如當(dāng)市場進(jìn)入牛皮偏軟狀態(tài)時(shí)你還沒有來得及從市場上脫身。該如何處理日常的操作呢?這要分幾種不同的情況來對待：先來分析一下牛皮偏軟行情出現(xiàn)在股價(jià)相對高位時(shí)的情形。一般來說，在相對高價(jià)位區(qū)，股價(jià)橫向盤整是盤不住的。尤其是在人氣逐日消散、成交漸漸疏落的情況下、走勢非常危險(xiǎn)，后市很可能在連續(xù)幾天的陰跌之后出現(xiàn)向下的加速運(yùn)動(dòng)。所以，這時(shí)的操作策略應(yīng)當(dāng)是堅(jiān)決離場。當(dāng)然．有一種情況是例外的：那就是大多頭市場中的強(qiáng)勢調(diào)整，在強(qiáng)勢調(diào)整中也會(huì)出現(xiàn)股價(jià)的高位橫盤和成交量的萎縮，調(diào)整之后股價(jià)卻會(huì)繼續(xù)上升，這期間顯然不能采取“堅(jiān)決離場”的策略。強(qiáng)勢調(diào)整容易與高位的牛皮偏軟行情區(qū)分開來，區(qū)分的辦法是觀察三方面因素，其一觀察成交量萎縮的程度，牛皮偏軟行情中對應(yīng)的成交量是極度萎縮的。而強(qiáng)勢調(diào)整期間在交量雖大幅萎縮，但由于人氣未散，會(huì)比較活躍。成交量不會(huì)太?。坏诙鞘袌鰧孟⒎磻?yīng)的敏感度．在強(qiáng)勢調(diào)整過程中，市場對利好消息的反應(yīng)仍然相當(dāng)敏感，于個(gè)股的利好消息．往往會(huì)相當(dāng)強(qiáng)烈地體現(xiàn)在其股價(jià)的波動(dòng)上，而在高位的牛皮弱市期間。市場對于利好消息反應(yīng)相當(dāng)遲鈍，有時(shí)甚至根本不理睬市場上的利好傳聞，個(gè)別情況下還有可能把實(shí)際上是利好的因素當(dāng)做利空來對待；第三，強(qiáng)勢調(diào)整一般不會(huì)歷時(shí)太長，而在高位的牛皮弱勢則可能會(huì)維持比較長的時(shí)間，直到股價(jià)磨來磨去，把多頭的信心磨掉之后，股價(jià)就會(huì)跌下來。我們來研討一下在中間價(jià)位出現(xiàn)牛皮弱勢時(shí)的操作策略，作為一般性的原則，在中間位的橫盤向上突破與向下突破的可能民生都有，因此，應(yīng)當(dāng)在看到明確的有效突破之后再順勢跟進(jìn)。不過，這只是一般性的原則，在多數(shù)情況下，發(fā)生在中間位價(jià)牛皮弱勢往往最終會(huì)向下突破，其原因一方面可歸結(jié)為弱勢的慣性；另一方面，由于人氣已散，市場上看好后市的資金不多，如果沒有一個(gè)較大的跌幅出現(xiàn)，持幣者是不肯在此不華僑不類的價(jià)位輕易追高入市的。所以，在上述一般性原則的基礎(chǔ)上，還應(yīng)當(dāng)注意不要輕易追高進(jìn)貨，見反彈及時(shí)減磅。在此期間，區(qū)分反彈與向上有效突破不不是很難；反彈行情中成交量的在低價(jià)位投機(jī)股上的分布較多，而向上的有效突破應(yīng)當(dāng)是一線優(yōu)質(zhì)股價(jià)升量增，并且這種價(jià)升量增的程度須是遠(yuǎn)遠(yuǎn)大過二、三線股。最后，我們討論大市在低價(jià)區(qū)出現(xiàn)牛皮弱勢時(shí)的對策，在低價(jià)區(qū)出現(xiàn)牛皮偏軟行情是大額投資者可以趁機(jī)吸納的大好時(shí)機(jī)。因此，在此期間斬倉操作是不明智的。筆者推薦的做法是每次見低時(shí)分批次地少量吸納，見高不追，也就是說可以當(dāng)成短線來做，如短線因無出貨機(jī)會(huì)而被暫時(shí)套住則可越跌越買。吸納的對象宜以優(yōu)質(zhì)股為主，手中如還有長期被套的投機(jī)股也最好將其換成一線優(yōu)質(zhì)股?？偠灾诟邇r(jià)區(qū)出現(xiàn)牛皮弱勢時(shí)勿存幻想，在低價(jià)區(qū)出現(xiàn)牛皮勢時(shí)要有信心，再需要一點(diǎn)耐性和警覺。就基本上能處理好這一類行情的操作了。如何識(shí)別莊家1.以“每筆成交量”識(shí)別莊家1當(dāng)股價(jià)呈現(xiàn)底部狀態(tài)時(shí)，若“每筆成交”出現(xiàn)大幅跳升，則表明該股開始有大資金關(guān)注，若“每筆成交”連續(xù)數(shù)日在一較高水平波動(dòng)而股價(jià)并未出現(xiàn)較明顯的上升，更說明大資金正在默默吸納該股。在這段時(shí)間里成交量倒未必出現(xiàn)大幅增加的現(xiàn)象。當(dāng)我們發(fā)現(xiàn)了這種在價(jià)位底部的“每筆成交”和股價(jià)及成交量出現(xiàn)明顯“背馳”的個(gè)股時(shí)，應(yīng)予以特別的關(guān)注。一般而言，當(dāng)個(gè)股“每筆成交”超過大市平均水平50％以上時(shí)，我們可以認(rèn)為該股已有莊家入駐。2機(jī)構(gòu)莊家入莊某股后，不獲利一般是不會(huì)出局的。入莊后，無論股價(jià)是繼續(xù)橫盤還是呈現(xiàn)“慢牛”式的爬升，其間該股的“每筆成交”較莊家吸納時(shí)是有所減少還是持平，也無論成交量有所增加還是萎縮，只要股價(jià)未見大幅放量拉升，都說明莊家仍在盤中。特別是在淡靜市道中，莊家為引起散戶注意，還往往用“對敲”來制造一定的成交假象，甚至有時(shí)還不惜用“對敲”來打壓震倉，若如此，“每筆成交”應(yīng)仍維持在一相對較高的水平。此時(shí)用其來判斷莊家是否還在場內(nèi)，十分靈驗(yàn)。3若股價(jià)放量大陽拉升，但“每筆成交”并未創(chuàng)新高時(shí)，應(yīng)特別提高警惕，因?yàn)檫@說明莊家可能要派發(fā)離場了。而當(dāng)股價(jià)及成交量創(chuàng)下新高但“每筆成交”出現(xiàn)明顯萎縮，也就是出現(xiàn)“背馳”時(shí)，跟莊者切不可戀戰(zhàn)，要堅(jiān)決清倉離場，哪怕股價(jià)再升一程。由此，我們得出一個(gè)簡單的結(jié)論：當(dāng)“每筆成交”與其他價(jià)量指標(biāo)出現(xiàn)明顯“背馳”時(shí)，應(yīng)特別引起我們的注意。同時(shí)，我們應(yīng)注意“每筆成交金額”(股價(jià)×每筆成交量)。因?yàn)?0元/股的每筆成交顯然比5元/股的莊家實(shí)力強(qiáng)勁。2.莊家基本中國大陸強(qiáng)調(diào)的是有特色的社會(huì)主義，而非一般的，其股市亦然。熟悉乃至精通西方股市理論與實(shí)際的人，到中國大陸去炒股，也很難成為贏家。在大陸股市賺錢，最重要的是要懂得做莊或做莊家相關(guān)人。有些上市公司股票，在大環(huán)境（如經(jīng)濟(jì)增長、利率）與其實(shí)際業(yè)績均無大變化的情況下，在短期內(nèi)（一二個(gè)月或三四個(gè)月）會(huì)漲二、三倍或者跌四、五倍。何故？莊家之為也。其手法是，對敲，自買自賣。在拉抬時(shí)，不斷少賣多買；在打壓時(shí)，不斷多賣少買。接近拉抬目標(biāo)價(jià)位，手中已擁有大量股票時(shí)，就逐步出貨。同樣，在打壓價(jià)位時(shí)，開始逐步進(jìn)貨。莊家通過這兩種手法的交替使用，達(dá)到快速盈利的目的。這里關(guān)鍵是：一、自買自賣對敲盤。為了使這種違反證券紀(jì)律的行為不致被發(fā)現(xiàn)，莊家要擁有數(shù)十個(gè)乃至一二百個(gè)戶頭（在大陸個(gè)人是憑身份證到當(dāng)?shù)刈C券登記公司辦理深、滬股市的帳戶）。莊家多是大企業(yè)，或以大企業(yè)擔(dān)保獲得的個(gè)人貸款。若以公司戶頭或某一個(gè)人的戶頭，這樣對敲拉抬打壓，很容易暴露。所以，預(yù)先必須準(zhǔn)備多個(gè)戶頭。個(gè)人身份證一般是在農(nóng)村購買，購買一個(gè)身份證約五十元即可得（因農(nóng)民補(bǔ)辦一個(gè)身份僅需十元，何況身份證對農(nóng)村老人本身沒有什么用處，因此，有一批專門收購販賣農(nóng)村老人身份證的掮客）。這樣，莊家的股市操盤手可以憑借自己擁有的多個(gè)不同帳戶進(jìn)行對敲，使證券管理部門難以發(fā)現(xiàn)。二、準(zhǔn)備做莊資金。依據(jù)選定股票的類型（上市股票量的大小及市價(jià)）及擬做莊的時(shí)限籌集相應(yīng)的資金。如某股票上市量為一千萬股，現(xiàn)市價(jià)為十元，一般能控制三四成，即有三、四千萬元就可。大的證券公司自有資金雄厚，且往往與商業(yè)銀行是關(guān)聯(lián)的。（許多證券公司原來就是銀行辦的，現(xiàn)名義上雖已分離，但實(shí)際上關(guān)系密切，銀行借款是較容易的），所以，大的證券公司往往能同時(shí)做許多股票的莊家，有些工商企業(yè)用自有或銀行的貸款，也能做些股票的莊家，有些外資（主要是港臺(tái)的個(gè)人資金）以購買大陸個(gè)人身份證的辦法或?yàn)榇箨懙乃綘I企業(yè)主，也能做一些股票的莊家。大陸現(xiàn)上市股票約上千家，其中較活躍的股票，多是以莊家為后盾的。舉一個(gè)例子，筆者教過的一個(gè)研究生，后在一家上市公司（鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)）任證券部經(jīng)理，平常老板給他一千萬元炒股，他做副莊家（一般主莊家要找?guī)讉€(gè)副莊家，這一點(diǎn)在后面談）。有次，因某公司將出賣土地給港商，即當(dāng)年業(yè)績會(huì)有大的變化，老板向銀行借得一億元的三個(gè)月短期貸款。此經(jīng)理用此一億元，又找了二、三個(gè)副莊家，共約一億五千萬元，將這家公司的股價(jià)炒高一倍半，扣除貸款利息、證券交易稅與交易費(fèi)，在兩個(gè)半月內(nèi)，實(shí)賺八千萬元，老板即獎(jiǎng)證券部四百萬元，這位經(jīng)理個(gè)人分得二百萬元。三、莊家類型。（Ａ）大的證券公司多是單獨(dú)做莊或與其要炒作的上市公司聯(lián)合做莊。這類莊家資金實(shí)力雄厚，且可利用上市公司的真假信息進(jìn)行炒作；（Ｂ）上市公司自己炒自己的股票，如深圳發(fā)展銀行一九九六年即動(dòng)用自己的數(shù)億資金將自己公司的股票炒高了幾倍；（Ｃ）幾家上市公司聯(lián)合相互炒作對方公司的股票，然后利盈分成；（Ｄ）國有大企業(yè)單獨(dú)做莊，并提供資金或信息讓其相關(guān)的企業(yè)，如附屬的服務(wù)公司，或其親戚朋友當(dāng)大的跟莊者，一起哄抬股價(jià)，在達(dá)到目標(biāo)價(jià)位時(shí)，通知相關(guān)企業(yè)或個(gè)人先出貨，這樣做莊者與其相關(guān)人員均可獲利。如出貨不順利，國有大企業(yè)莊家寧可自己受困，也要讓這些相關(guān)企業(yè)和個(gè)人先出貨盈利。因即使莊主的貨出不去，壓的是國家的錢，而盈利的則是與公司高級(jí)管理層相關(guān)的個(gè)人。四、利用上市公司年報(bào)、特別是中期報(bào)表（中期報(bào)表無須會(huì)計(jì)事務(wù)所審核）盈利的升降，來拉抬或打壓股價(jià)。與上市公司聯(lián)手的莊家，若手上持有大量股票，則將報(bào)表利潤提高，使之大大高于預(yù)期，以便拉高出貨；若莊家擬做這家公司的股票，手上持股又少，則壓低報(bào)表利潤，使之大大低于預(yù)期，以便壓低吸籌。因許多上市公司只是某個(gè)大公司的子公司，它可通過內(nèi)部資產(chǎn)的調(diào)整，或大公司內(nèi)部貨品交易價(jià)格的高低調(diào)整，達(dá)到上市公司盈利高低的變化。如上海鋼運(yùn)公司一九九六年虧損，一九九七年一月到十月亦然，但到十二月份突然每股盈利三毛多。其變化并非鋼運(yùn)公司業(yè)績變化，而是母公司將賺錢的子公司劃入，而將屬于鋼運(yùn)公司的另一賠錢的公司劃出，這一所謂資產(chǎn)重組，使之股價(jià)大漲。五、利用各種證券報(bào)刊，傳遞真假信息，編造各種并購及盈利預(yù)測造市。上述種種做莊行為，政府證券管理部門并非不知。一是難以查證，二者證券管理部門人員多是這種莊股炒作的受益者。莊家通常將消息先透露給這些管理部門的少數(shù)人，他們知道了進(jìn)出貨的目標(biāo)價(jià)位，當(dāng)然獲利甚豐。所以，管理部門人員多是掙一只眼，閉一只眼。盡管政府高層和證券法規(guī)禁止這類莊家炒作行為，但實(shí)際上卻無法解決。更何況大陸上市公司多為國有企業(yè)，其業(yè)績均難以支持其股價(jià)，若真禁絕了莊家的違法炒作，大陸股市也就半死不活了，那就難以有新的公司上市，難以讓民眾自動(dòng)掏錢買股票，給國有企業(yè)提供無償資金了！3.如何識(shí)別莊家對敲？對敲是主力莊家在股市操盤中常用的一種控盤手法，主要目的是迷惑大眾投資者，使之對后市走勢失去正確的判斷，主力莊家借以達(dá)到亂中取勝的目的。對敲的手法主要有二種，最常用的手法是主力使用二條交易跑道，同時(shí)下達(dá)某一只股票的買賣指令，價(jià)位與數(shù)量大致相同，主力根本不掛單。因此有時(shí)大眾投資者會(huì)奇怪，掛單中買單、賣單的量很小，怎么卻忽然冒出個(gè)大筆成交單子呢？這就是由于主力對敲盤的緣故。另外一種對敲手法是主力莊家使用埋單的方法，事先埋一個(gè)大買單或大賣單，然后一路打下去或買上來，使預(yù)先埋設(shè)的買單或賣單成交，從而造成虛假的成交量。由于許多投資者經(jīng)常孤立地、靜止地看待成交量，即只注重當(dāng)日的成交量與價(jià)位，因此，主力莊家投其所好，大量制造騙線，對敲即是設(shè)騙線的手段之一。投資者識(shí)破主力莊家的騙招其實(shí)并不難，最簡明的方法就是注重均價(jià)、均量的作用。當(dāng)不同區(qū)間的均量、均價(jià)相距很近時(shí)，一般投資風(fēng)險(xiǎn)不大，如果投資者嚴(yán)格執(zhí)行止損紀(jì)律，就更加萬無一失了。當(dāng)不同的區(qū)間的均量、均價(jià)相距很遠(yuǎn)時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)就增加了，投資者一定要倍加謹(jǐn)慎小心才是。4.如何判斷“莊跡”？通常指的放量并沒有嚴(yán)格的定義，放量現(xiàn)象一般指個(gè)股在某一交易日的成交量明顯超過近期一個(gè)階段的平均成交量。一般而言，該日換手率應(yīng)達(dá)到１０％以上，放量才有一定的技術(shù)意義。一般而言，莊家至少掌握３０－４０％的籌碼才開始拉升。尤其是長莊，一般要達(dá)到４０％的比例，而短莊可降低至２０％亦可。長莊從收集到派發(fā)有時(shí)需８個(gè)月至１年，甚至更長，一般在６個(gè)月以上，短莊１個(gè)月內(nèi)可完成大幅拉升至派發(fā)的過程。長莊指莊家在控盤的情況下，長期坐莊，股價(jià)波動(dòng)緩慢，但趨勢明顯，長莊般對上市公司具有深入的了解。從波段而言，莊家出逃至下次收集視大勢而定，無一定規(guī)。正常的調(diào)整只需２周時(shí)間，而階段性的調(diào)整一般需要１個(gè)半月左右。洗籌方式有多種多樣，基本有連續(xù)打壓洗籌，振蕩洗籌等，但周期不同決定了洗籌的圖形變化多端，可根據(jù)換手率判斷。試盤只指莊家拉升前，買入拉升，試拋盤大小，決定上一步的操作策略，試盤較為簡單，買入一筆大單即可。判斷莊家收集跡象可看：１成交量。若有連續(xù)放大，盤面有向上的大筆買單。２長線形成，不尋常的陽線或大陰大陽線交叉，振幅較大，可斷定有莊介吸籌。5.讀懂莊家莊家的敵人不是散戶，散戶是莊家的“衣食父母”。莊家坐莊之后，全身而退，就要把坐莊的股票圖形做得非常好看，公司的前景描繪得極為誘人，于是廣大散戶趨之若鶩，于是莊家“功成身退”，把這些好看的圖形和誘人的前景悉數(shù)送給蕓蕓眾散戶去享受，自己則另謀發(fā)展去了。反之，如果莊家不能引誘散戶跟進(jìn)，將股價(jià)做高之后，成本不斷增加，莫說“全身而退”，恐怕求“全尸而退”都不可能，只有以失敗靠終。莊家的本領(lǐng)是以豐厚的資金為第一基礎(chǔ)。有了這么多的錢，就可以“作怪”。氯堿化工在公布虧損的中期報(bào)告之前，莊家忽然奮力撥高股價(jià)，僅用一周的時(shí)間，就把股價(jià)從15元多直掀到21元之高！令眾散戶對其中期業(yè)績產(chǎn)生了美麗的想象，于是奮不顧身地跟進(jìn)。結(jié)果，公司忽然出了一個(gè)公告稱：該公司股價(jià)異動(dòng)，但業(yè)績較差，也無其它應(yīng)公布而未公布的事項(xiàng)，提請廣大投資者注意風(fēng)險(xiǎn)。要命的是，在此之前，這種提示公告早已成了莊家與上市公司連手做莊慣用的手法。幾乎每只股票在炒作的中途，都要用這種公告來震倉，把不堅(jiān)定分子清除出去，莊家輕裝上陣，全力拉抬。于是，許多散戶在公告后都做了慣性理解，認(rèn)為必有重組在后！于是紛紛追高或逢低接盤。結(jié)果，這次居然例外：中期業(yè)績果然不佳，居然“扭贏為虧”！重組也不見動(dòng)靜---原來公司的公告破天荒地成了大實(shí)話。莊家利用散戶的逆反心理，溜之乎也。股價(jià)也從21元直摔到13元多，把眾接盤散戶套得臉色變紫！在兇惡的莊家面前，就要看散戶的“定性”和“功力”了?！岸ㄐ浴本褪且练€(wěn)地對待股價(jià)走勢，“功力”就是敏銳的洞察力。像ST粵海發(fā)，從今年4月的10元多一直炒到前期的近30元，一路穩(wěn)健上揚(yáng)，風(fēng)雨無阻。說明莊家志在長遠(yuǎn)。果然，中期業(yè)績從去年的嚴(yán)重虧損忽然變成贏利高達(dá)0．5677元，一躍成為滬深兩地少有的績優(yōu)股---重組大見成效。這樣的股票，從走勢中可以發(fā)現(xiàn)莊家的決心和毅力。而像ST農(nóng)商社，從6月至8月，在10元至12元多的高位做出一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)的“M頭”，便預(yù)示莊家想走人，中報(bào)果然令人寒心：公司已資不低債，該股于是應(yīng)聲連續(xù)跌停，如今股價(jià)已拉腰斬了一半。要跟好莊，只要打開K線圖，一個(gè)個(gè)地去尋找，總可以找到“堅(jiān)定的莊家”的蹤影，也總可以發(fā)現(xiàn)莊家拉高出貨的痕跡。不斷研究莊家，進(jìn)而讀懂莊家，便可最終戰(zhàn)勝莊家。6.莊家操盤五步曲在股市大盤向上的過程中，個(gè)股輪炒是一種常見的現(xiàn)象，如果把握得當(dāng)，投資者可以把一個(gè)牛市當(dāng)成兩個(gè)牛市來做，獲利會(huì)非常豐厚。發(fā)現(xiàn)莊家大牛股其實(shí)并不難。一般來講，被莊家看中的股票通常是投資者不太注意的股票，在低位橫盤已久，每日成交量呈現(xiàn)為豆粒狀，如同進(jìn)入冬眠一樣。但恰恰是這類股票，一旦醒來，有如火山爆發(fā)一樣，爆發(fā)出大幅飚升行情。任何一個(gè)莊家的操作思路，不外乎經(jīng)歷以下幾個(gè)階段：一、目標(biāo)價(jià)位以下低吸籌碼階段只要投資者掌握有關(guān)莊股的活動(dòng)規(guī)律，獲大利并不難。在這一階段，莊家往往耐心地、靜悄悄地、不動(dòng)聲色地收集低價(jià)位籌碼，這部分籌碼是莊家的倉底貨，是莊家未來產(chǎn)生利潤的源泉，一般情況下莊家不會(huì)輕易拋出。這一階段的成交量每日極少，且變化不大，均勻分布。在吸籌階段末期，成交量有所放大，但并不很大，股價(jià)呈現(xiàn)為不跌或即使下跌，也會(huì)很快被拉回，但上漲行情并不立刻到來。因此，此階段散戶投資者應(yīng)觀望為好，不要輕易殺入，以免資金呆置。二、試盤吸貨與震倉打壓并舉階段莊家在低位吸足了籌碼之后，在大幅拉升之前，不會(huì)輕舉妄動(dòng)，莊家一般先要派出小股偵察部隊(duì)試盤一番，將股價(jià)小幅拉升數(shù)日，看看市場跟風(fēng)盤多不多，持股者心態(tài)如何。隨后，便是持續(xù)數(shù)日的打壓，震出意志不穩(wěn)的浮碼，為即將開始的大幅拉升掃清障礙。否則，一旦這些浮碼在莊家大幅拉升時(shí)中途拋貨砸盤，莊家就要付出更多的拉升成本，這是莊家絕對不能容忍的。因此，打壓震倉不可避免。在莊家打壓震倉末期，投資者的黃金建倉機(jī)會(huì)到來了。此時(shí)，成交量呈遞減狀況，且比前幾日急劇萎縮，表明持股者心態(tài)穩(wěn)定，看好后市，普遍有惜售心理。因此，在打壓震倉末期，趁K線為陰線在跌勢最兇猛時(shí)進(jìn)貨，通?？少I在下影線部分，從而抄得牛股大底。三、大幅拉升階段這一階段初期的典型特征是成交量穩(wěn)步放大，股價(jià)穩(wěn)步攀升，K線平均線系統(tǒng)處于完全多頭排列狀態(tài)，或即將處于完全多頭排列狀態(tài)，陽線出現(xiàn)數(shù)多于陰線出現(xiàn)次數(shù)。如果是大牛股則股價(jià)的收盤價(jià)一般在5日K線平均線之上，K線的平均線托著股價(jià)以流線型向上延伸。這一階段中后期的典型特征是，伴隨著一系列的洗盤之后，股價(jià)上漲幅度越來越大，上升角度越來越陡，成交量越放越大。若有量呈遞減狀態(tài)，那么，這類股票要么在高位橫盤一個(gè)月左右慢慢出貨，要么利用除權(quán)使股價(jià)絕對值下降，再拉高或橫盤出貨。當(dāng)個(gè)股的交易溫度熾熱、成交量大得驚人之時(shí)，大幅拉升階段也就快結(jié)束了，因?yàn)橘I盤的后續(xù)資金一旦用完，賣壓就會(huì)傾泄而下。因此，此階段后期的交易策略是堅(jiān)決不進(jìn)貨，如果持籌在手，則應(yīng)時(shí)刻伺機(jī)出貨。四、洗盤階段洗盤階段伴隨著大幅拉升階段，同步進(jìn)行，每當(dāng)股價(jià)上一個(gè)臺(tái)階之后，莊家一般都洗一洗盤，一則可以使前期持籌者下車，將籌碼換手，提高平均持倉成本，防止前期持籌者獲利太多，中途拋貨砸盤，從而使莊家付出太多的拉升成本。二則提高平均持倉成本對莊家在高位拋貨離場也相當(dāng)有利，不致于莊家剛一出現(xiàn)拋貨跡象，就把散戶投資者嚇跑的情況。此階段的交易策略應(yīng)靈活掌握，如是短暫洗盤，投資者可持股不動(dòng)；如發(fā)現(xiàn)莊家進(jìn)行高位旗形整理洗盤，則洗盤過程一般要持續(xù)11－14個(gè)交易日左右，則最好先逢高出貨，洗盤快結(jié)束時(shí)，再逢低進(jìn)場不遲。五、拋貨離場階段此階段K線圖上陰線出現(xiàn)次數(shù)增多，股價(jià)正在構(gòu)筑頭部，買盤雖仍旺盛，但已露疲弱之態(tài)，成交量連日放大，顯示莊家已在派發(fā)離場。因此，此時(shí)果斷出倉，就成為投資者離場的最佳時(shí)機(jī)。此階段跟進(jìn)者則冒了九死一生的風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)為不智之舉。7.盤口語言釋密記得一位業(yè)內(nèi)資深人士在其著作中有這樣一句話：“給我一張Ｋ線圖，我告訴你莊家想干什么?！蔽蚁?，這是在盤后分析時(shí)最理想的境界。做盤后分析有種種優(yōu)點(diǎn)，可以不受行情瞬息萬變的影響而從容對個(gè)股及大勢作出判斷，但作為短線炒家，在盤中的買賣決策會(huì)直接關(guān)系到其榮辱成敗，這個(gè)看似簡單的買賣決策雖經(jīng)過盤后分析的千錘百煉，卻往往在實(shí)時(shí)行情中被莊家在盤口的虛虛實(shí)實(shí)的動(dòng)作所干擾。實(shí)時(shí)行情是融入了市場、主力、散戶以及許多因素而合成的一種結(jié)果，單純地以盤后分析對未來走勢作出準(zhǔn)確判斷未免偏激，且容易被隨機(jī)的行情打亂思路，造成操作上的被動(dòng)局面。下面，筆者對如何在盤口發(fā)現(xiàn)及判別莊家的一些操盤動(dòng)作和目的略表拙見。莊股在盤口的任何動(dòng)作，無非是三種目的：拉抬、洗盤、出貨。要在盤口中讀懂具體動(dòng)作的含義，是實(shí)戰(zhàn)中不可缺少的基本功。拉抬：當(dāng)莊家在其初期建倉區(qū)域內(nèi)完成吸籌動(dòng)作后，在大市的配合下，將展開拉升，使股價(jià)迅速脫離其成本區(qū)，以免更多低價(jià)籌碼落入他人手中，在盤面上表現(xiàn)為基本脫離指數(shù)的干擾，走出較為獨(dú)立的短線向上突破行情。實(shí)戰(zhàn)中可以從以下幾個(gè)方面識(shí)別莊家的拉抬動(dòng)作：一是開盤形態(tài)。強(qiáng)莊股在其起跳的瞬間，開盤初２０分鐘的走勢較為關(guān)鍵。如果開市后指數(shù)呈慣例的上下振蕩走勢時(shí)，該股股價(jià)受其干擾不大，在大盤指數(shù)走低時(shí)穩(wěn)固運(yùn)行于前一日收盤價(jià)上方橫盤，均價(jià)與股價(jià)基本保持平行，量比超過１．０，即使有拋單打低股價(jià)，也能被迅速拉回盤整區(qū)。在此期間，如出現(xiàn)向上大筆提拉的過激動(dòng)作，要視股價(jià)與均價(jià)的位置決定買入時(shí)機(jī)，在股價(jià)脫離均價(jià)２％以上，均價(jià)卻無力上沖時(shí)，切勿追高買貨，短期內(nèi)股價(jià)必將有一個(gè)向均價(jià)回歸的過程，可以在均價(jià)附近吸納。開盤形態(tài)的強(qiáng)度決定了該股當(dāng)日能否走強(qiáng)，從中可以洞悉莊家做當(dāng)日盤的決心。二是盤中形態(tài)。日線圖上剛出現(xiàn)突破跡象的個(gè)股盤中運(yùn)行一般都較為穩(wěn)健，特點(diǎn)之一就是莊家很少將股價(jià)再打到均價(jià)下方運(yùn)行，因?yàn)楫?dāng)天沒有必要做這個(gè)動(dòng)作。如果發(fā)現(xiàn)盤中跌破均價(jià)回抽無力時(shí)，要小心是否開盤形態(tài)是一個(gè)誘多動(dòng)作，識(shí)別這個(gè)動(dòng)作的要領(lǐng)是誘多形態(tài)開盤一小時(shí)后必然向下跌破均價(jià)走低，顯示莊家無心護(hù)盤，有意作振蕩。所以如果錯(cuò)過了開盤強(qiáng)勢的個(gè)股，要及時(shí)發(fā)現(xiàn)擺脫指數(shù)振蕩而能以溫和放量的方式將股價(jià)運(yùn)行于均價(jià)上方的個(gè)股，盡量在均價(jià)附近進(jìn)貨比較穩(wěn)妥。三是尾盤形態(tài)。如當(dāng)日盤口強(qiáng)勁，會(huì)在尾市半小時(shí)左右引發(fā)跟風(fēng)盤的涌入，使股價(jià)脫離當(dāng)日大盤走勢單邊上行，此時(shí)莊家會(huì)借機(jī)大筆提拉，以封死下一交易日的下跌空間。由于此時(shí)跟進(jìn)的買盤都有強(qiáng)烈的短線斬獲利潤的兌現(xiàn)心理，所以尾盤若在搶盤時(shí)出現(xiàn)５％以上的升幅，要小心次日獲利盤兌現(xiàn)對股價(jià)造成的拋壓以及莊家次日開盤借勢打壓振蕩所帶來的波動(dòng)，因此不要在尾市過分追高搶貨，以免陷入莊家次日短期振蕩給倉位帶來的被動(dòng)局面。洗盤：洗盤動(dòng)作可以出現(xiàn)在莊家任何一個(gè)區(qū)域內(nèi)，基本目的無非是為了清理市場多余的浮動(dòng)籌碼，抬高市場整體持倉成本。盤中莊家洗盤一般有下面兩個(gè)方式：直接打壓、寬幅振蕩。直接打壓較多出現(xiàn)在莊家吸貨區(qū)域，目的是為了嚇退同一成本的浮動(dòng)籌碼。在盤中表現(xiàn)為開盤出奇地高，只有少許幾筆主動(dòng)性買單便掉頭直下，一直打到前一日收盤價(jià)之下，持倉散戶紛紛逢高出局，在這里，不要簡單認(rèn)為股價(jià)脫離均價(jià)過遠(yuǎn)就去撿貨，因?yàn)殚_盤形態(tài)基本決定了當(dāng)日走勢，莊家有心開盤做打壓動(dòng)作，這個(gè)動(dòng)作不會(huì)在很短時(shí)間內(nèi)就完成。較為穩(wěn)妥的吸貨點(diǎn)應(yīng)在股價(jià)經(jīng)過幾波跳水下探，遠(yuǎn)離均價(jià)３－５％以上處，在此位置當(dāng)日短線浮籌已不愿再出貨，莊家也發(fā)現(xiàn)再打低會(huì)造成一定程度上的籌碼流失，這個(gè)位置應(yīng)該是在洗盤動(dòng)作中較為穩(wěn)妥的吸貨點(diǎn)，就算當(dāng)日不反身向上，也是當(dāng)日一個(gè)相對低價(jià)區(qū)，可以從容地靜觀其變，享受在洗盤振蕩中的短差利潤。尾盤跳水這個(gè)動(dòng)作是莊家在洗盤動(dòng)作時(shí)制造當(dāng)日陰線的一個(gè)省錢的工具。盤口表現(xiàn)是在臨近收盤幾分鐘，突然出現(xiàn)幾筆巨大的拋單將股價(jià)打低，從５分鐘跌幅排行榜中可以發(fā)現(xiàn)這個(gè)動(dòng)作。這個(gè)進(jìn)貨機(jī)會(huì)不好把握，建議實(shí)戰(zhàn)中不要抱有僥幸心理去守株待兔地找這樣的進(jìn)貨機(jī)會(huì)。寬幅振蕩較多出現(xiàn)在上升中途，容易被操作者誤認(rèn)為是莊家出貨。識(shí)別這個(gè)動(dòng)作的要領(lǐng)是要觀察莊家是否在中午收市前用急速?zèng)_高的這個(gè)動(dòng)作。一般在臨近中午收市前急于拉升股價(jià)都是為了下午的振蕩打開空間，此時(shí)盤中一般只用幾筆不大的買單便打高股價(jià)，且沖高的斜率讓人難以接受，均線只作略微上翹，這時(shí)手中有持倉最好先逢高減倉，因?yàn)轳R上股價(jià)就會(huì)大幅向均價(jià)附近回歸，甚至出現(xiàn)打壓跳水動(dòng)作。這種情況下，均價(jià)可能任股價(jià)上竄下跳而盤整不動(dòng)，此時(shí)均價(jià)的位置是一個(gè)很好的進(jìn)出參考點(diǎn)。出貨：只要不受情緒影響，出貨的盤口表現(xiàn)一般比較容易識(shí)別。莊家運(yùn)用得最多的是高開盤，集合競價(jià)量很大，但股價(jià)難以承繼前日的強(qiáng)勁勢頭上沖，掉頭向下，放量跌破均價(jià)，雖然盤中有大筆接單，但股價(jià)走勢明顯受制于均價(jià)的反壓，前一日收盤價(jià)處也沒有絲毫抵抗力，均價(jià)下行的速度與股價(jià)基本保持一，因?yàn)槭乔f家集中出貨造成的。識(shí)別洗盤時(shí)下跌與出貨時(shí)下跌的簡單方法是，洗盤時(shí)會(huì)出現(xiàn)大幅跳水，而出貨則不然，前者會(huì)在下跌時(shí)與均價(jià)產(chǎn)生較大距離，且均價(jià)對股價(jià)有明顯的牽制作用，而后者表現(xiàn)為放量盤跌，均價(jià)對股價(jià)反壓力甚大。前一日走好次日大幅低開放量的莊股，是一種較為兇狠的出貨方法。一般股價(jià)低開３％－５％左右，全日呈小幅振蕩走勢，均價(jià)與股價(jià)纏繞，股價(jià)回抽前日收盤價(jià)無力。這樣做的目的一是讓前一日的跟風(fēng)盤沒有獲利空間，產(chǎn)生惜售心理，盤口非莊家因素的拋壓輕，免去不必要的護(hù)盤麻煩；二是以較低價(jià)格吸引空倉者入貨，以達(dá)到順利出貨的目的。對于這種走勢，持倉者一旦發(fā)現(xiàn)，不要抱有任何幻想，走為上策。

莊家吸籌及K線的典型形態(tài)1.莊家震蕩式建倉手法介紹莊家兵力眾多，陣容強(qiáng)大，要想悄無聲息地進(jìn)駐某只股票，非一日一時(shí)之功。股諺云“頭部一日，谷底百日”，往往需要在低位反復(fù)震蕩，或長期橫盤令短線客難耐寂寞而另覓新歡；或上串下跳引誘散戶低拋高吸，或“升一天，盤半月”模仿小腳女人走路，讓人忍無可忍，最后敬而遠(yuǎn)之。經(jīng)過如此“巧取豪奪”，散戶的籌碼已悄然流入莊家的倉庫，此種震蕩式建倉手法表現(xiàn)在走勢圖上又可分為以下幾種：一、橫盤型。此種手法指莊家在某一價(jià)位上橫刀立馬，把拋單照單全收，此時(shí)莊家只讓這匹馬“埋頭吃草”，不讓其“抬頭看路”，股價(jià)稍稍冒頭，莊家便一棍打下，若有壓價(jià)拋售的，莊家趁機(jī)大撿便宜貨。沈陽農(nóng)信（550511）周線圖上吸籌期間如同一條直線，90%的成交集中在1.9-2.1元之間的狹小區(qū)域。此時(shí)的股票，不僅抗跌，而且抗?jié)q，別人舉行“漲停大合唱”，它悶聲不響；別人爭先恐后“跌?！睖p肥，它紋絲不動(dòng)。廈門建發(fā)（600153）98年6月至8月吸籌期間，長江沒決堤，股市倒象洪水四處亂竄，大盤大跌10％，莊家則在下游張開羅網(wǎng)，讓慌不擇路的魚兒自動(dòng)投入網(wǎng)內(nèi)。此時(shí)的馬兒，確實(shí)全身皆“黑”，一般人是難以發(fā)覺的，但仔細(xì)觀察，也可發(fā)現(xiàn)蛛絲馬跡：1、K線圖上陰陽相間，甚至多次出現(xiàn)十字星，例如新疆屯河（600737）98年4-8月吸籌期間，曾出現(xiàn)18根十字星，莊家竭力把股價(jià)壓低的意圖暴露無疑。2、成交量比較均勻，廈門建發(fā)吸籌期間，成交量柱狀圖幾乎齊頭并進(jìn)，5日均量線與10日均量線幾乎粘連在一起，顯非一般散戶所為。狡猾的狐貍總會(huì)留下一些痕跡，成交量即為莊家掩飾不住的尾巴，一般來說，莊家吸貨時(shí)的成交量都比較均勻，或呈典型的漲時(shí)放量，跌時(shí)量縮的態(tài)勢。根據(jù)成交，我們可以判斷莊家何時(shí)進(jìn)駐，兵力如何，進(jìn)而可大致推測出莊家可能拉升的幅度。二、箱體型。低位震蕩吸貨的個(gè)股，股價(jià)走勢猶如關(guān)在箱體內(nèi)的乒乓球上竄下跳，莊家此時(shí)左右開弓，既當(dāng)買家又當(dāng)賣家，價(jià)格跌下來則吸，價(jià)格漲上去則用大單打下來，在分時(shí)圖上多為急跌后緩慢爬升，升時(shí)量逐漸放大。莊家用“大棒加胡蘿卜”的兩手政策，時(shí)而對有貨者用小陽線之類的小恩小惠誘使其拋售，時(shí)而用高開低走的陰線之類的大棒逼使其吐出籌碼。延邊公路（0776）自97年7月起長達(dá)8個(gè)月在7-9元的箱體內(nèi)波動(dòng)，散戶如同被拎起來，再摔下去，散戶被摔得火冒金星，不得不交籌投降。東大阿派（600718）8月以來股價(jià)被關(guān)進(jìn)27-32元的籠子里，正被莊家圍追堵截。當(dāng)然，對長期低位震蕩的個(gè)股有無莊家伏兵，也要結(jié)合基本面分析。一般來說，莊家喜歡與年輕（新股、次新股）、貌美（最好穿上“高科技”、“生物制藥”等花衣裳）、苗條（流通股本最好不要超過5000萬）的個(gè)股談戀愛。如近期表現(xiàn)強(qiáng)勁的成都華聯(lián)（0593）流通股僅2359萬，浙江東方（600120）、岳陽恒立（0622）流通盤則僅一千多萬，身材可與趙飛燕媲美。只有莊家充分控盤的個(gè)股，股價(jià)才會(huì)象莊家手中的面團(tuán)，愛怎么捏就怎么捏。邯鄲鋼鐵（600001）雖然極具投資價(jià)值，但其大腹便便的體態(tài)使其找不到婆家。三、低位加碼型。莊家把價(jià)位推高一個(gè)臺(tái)階后，若大盤走弱，莊家無法抵擋蜂擁的拋盤，只好且戰(zhàn)且退。待空方力量消化怠盡時(shí)，莊家再調(diào)集重兵，做好打殲滅戰(zhàn)的準(zhǔn)備。此類個(gè)股往往具有未來大黑馬的潛質(zhì)。從外面看，此股風(fēng)平浪靜，哪知里邊已埋伏有莊家的百萬雄兵，例如阿城鋼鐵（600799），該股主力可說是蓄勢已久，97年7月18月突然放量，表明已有莊家開始光顧，之后一直保持震蕩趨勢，歷時(shí)29周，共成交9000萬股，平均成本7.5元，98年2月開始走出一波上升行情。但6月份除權(quán)后便節(jié)節(jié)敗退，最低見3.95元，可以判斷莊家并沒有控盤。8月份隨大盤見底后，莊家再度調(diào)集兵馬，至12月初共成交4500萬股，至此，莊家已肚子里已滿滿的一堆貨，為日后的驚人表現(xiàn)準(zhǔn)備了充足的糧草。吸貨如同釀酒，釀的時(shí)間越長，其味越香醇。散戶平時(shí)可多關(guān)注一些“市場棄兒”，特別是那些一年半載無人理睬的個(gè)股，黑馬都是全身皆黑的，黑鼻子黑眼睛黑皮膚，再躲在黑角落，乍一看還以為是病貓。別天天盯著漲幅榜前十名，那是別人的老婆，看也白看。其次，關(guān)注長期橫盤之后出現(xiàn)的第一根長陽，此時(shí)往往是莊家吹響沖鋒陷陣的號(hào)角，也是我們向莊家搶錢的大好時(shí)機(jī)，如成商集團(tuán)（600828）1月18日的長陽，錦州石化（0763）1月20日的跳空長陽，都表示莊家正在探頭探腦，散戶此時(shí)宜準(zhǔn)備一個(gè)鐵鉤，把自己的小舢板牢牢鉤住莊家的航空母艦。2.莊家“吸貨”時(shí)操作策略與跟莊技巧通常，莊家在吸貨前應(yīng)做好以下幾點(diǎn)準(zhǔn)備工作：一、籌集炒作資金。我國二級(jí)市場內(nèi)炒作的資金來源很廣泛，比如證券機(jī)構(gòu)或基金的自營資金、集團(tuán)資金、投機(jī)者資金或其它市場（如期貨市場、海外市場）的游資。二、選擇炒作品種。莊家建倉時(shí)對個(gè)股價(jià)位選擇的一個(gè)基本原則是，至少有５０％以上的上升空間才會(huì)進(jìn)入原來的密集成交區(qū)，以便進(jìn)退自如。另外，資金的性質(zhì)和大小決定其選股的目標(biāo)。投資性資金一般把上市公司的業(yè)績和成長性放在首位，追求安全性，炒作題材為次，如投資基金和一些證券機(jī)構(gòu)的壓倉貨。而對于那些沖著內(nèi)幕消息而來的集團(tuán)性資金而言，根本不存在選股的問題，他們是有備而來，更關(guān)心的是如何建倉。三、制定操作計(jì)劃。通常大主力建倉方法有以下幾種：１．隱蔽吸貨，不露聲色。此類股票的走勢大都是當(dāng)前階段的冷門股，在相對于它過去的較低的價(jià)格上進(jìn)行箱形盤整，與大盤的趨勢一致，成交量很小。因此在建倉階段，盡量不能讓人察覺有大資金介入，在操作上不能大手筆地明碼執(zhí)杖地買入，而必須將大資金拆小，這對于資金量大的機(jī)構(gòu)主力來說，相對建倉時(shí)間會(huì)較長，因而也必須要有足夠的耐心和耐力，因?yàn)樵诘撞课幕I碼越多，其建倉的成本越低。通常在低位盤整時(shí)間越長，則未來漲幅越大。對這類股票投資人只要注意就可以了，不必介入其中和莊家比耐心。比如：９９年１月上市的基金惠普（４６８９）便是今年某大主力在１．１０元附近隱蔽吸貨的范例。２．震蕩建倉，上打下拉。由于底部的低點(diǎn)較難判斷，同時(shí)大資金不可能全在最低點(diǎn)吸到籌碼，因此大資金在進(jìn)入底部區(qū)域后即開始分批建倉，越低越買。由于建倉過程中難以避免不將股價(jià)抬高，但此時(shí)或是籌碼尚未吸夠，或是拉高時(shí)機(jī)沒到，因此必須以少量籌碼再次將股價(jià)打低，甚至打出恐慌盤、斬倉盤、止蝕盤。等到散戶心灰意冷的時(shí)候，便是大量吸籌完畢發(fā)動(dòng)進(jìn)攻的時(shí)候。最常見的打壓建倉的方式有兩種：①利用大盤下調(diào)之際順勢打壓，此時(shí)莊家對在跌勢之中苦苦掙扎的股票不是伸出援助之手，而是“落井下石”，在關(guān)鍵的支撐點(diǎn)位上再踹上一腳，讓股價(jià)跌得找不著底，迫使散戶落荒而逃。在大盤創(chuàng)下１３００點(diǎn)時(shí)，他會(huì)讓跟風(fēng)者確信“大盤已有效向上突破，還有大的上揚(yáng)空間”；當(dāng)股指掉頭向下時(shí)卻又勸你“不宜斬倉，只是回調(diào)而已”；當(dāng)大盤跌至１１００點(diǎn)時(shí)，卻一反常態(tài)好心的提醒你“趕緊逃命吧、大盤將向下破位跌至８００點(diǎn)”，當(dāng)散戶的信心被徹底擊垮之后，各路莊家便紛紛出動(dòng)搶購便宜貨。通常，在弱市之中，某只股票在連續(xù)創(chuàng)新底之后卻突然呈現(xiàn)底部放量拉陽線的局面時(shí)，便是莊家進(jìn)場抄底的先兆。②利用上市公司業(yè)績大幅滑坡來打壓吸貨。每年的中報(bào)、年報(bào)都會(huì)出現(xiàn)一批業(yè)績突然滑坡的上市公司，其股價(jià)也會(huì)因此而大幅下跌，通常此類現(xiàn)象被股民稱之為“踩地雷”。但是，往往當(dāng)普通的投資者被“地雷”炸得頭昏腦漲、揮淚斬倉之后，該股卻止跌回穩(wěn)，甚至是異軍突起成為逆勢“黑馬”。比如：ＳＴ板塊中此招已是層出不窮了。３、拉高吸貨，哄搶籌碼。當(dāng)突發(fā)性重大利好公布或者是股價(jià)已極度超值之時(shí)，某股票尚無主力入駐、散戶正猶豫之時(shí)，大集團(tuán)資金往往先下手為強(qiáng)，在當(dāng)日大量買入低位籌碼，即使拉漲停板也在所不惜。往往在幾天或幾個(gè)小時(shí)就可完成建倉任務(wù)。往往，大牛股在莊家建倉的后期會(huì)出現(xiàn)如下的特征：（１）其Ｋ線組合會(huì)構(gòu)成一個(gè)明顯的箱體，股價(jià)在這個(gè)箱體中波動(dòng)的頻率開始加大，通常股價(jià)上漲時(shí)成交量放大，而股價(jià)下跌時(shí)成交量明顯萎縮。比如，邯鄲鋼鐵（６００００１）于９８年１０月至９９年３月，其股價(jià)一直在７－８元的箱體內(nèi)波動(dòng)，而且是價(jià)升量增，價(jià)跌量縮，為明顯的主力吸貨特征。（２）在低迷的股市中會(huì)表現(xiàn)出一定的抗跌性，時(shí)常有下影線出現(xiàn)。比如：云天化（６０００９６）的主力于９８年８月至９９年３月期間在９元一帶吸籌，每當(dāng)大盤破位下行之時(shí)，反而成為主力吸納低價(jià)籌碼的大好時(shí)機(jī)，因此表現(xiàn)出良好的抗跌性。（３）從技術(shù)指標(biāo)來觀察，有底背離現(xiàn)象產(chǎn)生。比如：ＢＲＡＲ指標(biāo)明顯止跌回升，能量潮ＯＢＶ曲線在底部橫盤或已緩緩向上，而此時(shí)股價(jià)僅是橫向波動(dòng)甚至下跌。同時(shí)在周Ｋ線圖上有一段５周以上的橫盤Ｋ線組合，并且陰陽交錯(cuò)，ＲＳＩ指標(biāo)或ＫＤＪ指標(biāo)均出現(xiàn)雙底或底背離現(xiàn)象。在吸貨階段，往往短期成交量均線（５日均線）會(huì)逐步向上爬升，當(dāng)向上交叉長期成交量均線（１０日均線）時(shí)則表示上檔浮碼很少，多方已開始組織力量反擊，買點(diǎn)隨即形成。（４）市場開始有一些有關(guān)該股的消息流傳，但是股價(jià)和成交量基本沒有反應(yīng)，有時(shí)還會(huì)小幅下跌幾天。（５）進(jìn)入建倉后期莊家其實(shí)已經(jīng)沒有退路了，不做也得做。如果這時(shí)基本面遭到重大利空打擊，對我們來講是再好不過的事情，天賜良機(jī)，發(fā)財(cái)?shù)臋C(jī)會(huì)來了。大部分莊家會(huì)在風(fēng)頭過后變本加厲地反撲。（６）建倉后期莊家的任務(wù)是維持股價(jià)并等待合適的機(jī)會(huì)啟動(dòng)拉升。拉升的日期一般是莊家倒推算的，如上市公司合同簽約日、中報(bào)年報(bào)出臺(tái)日、股東大會(huì)召開日等，一般要在信息公布前后達(dá)到拉升目標(biāo)位附近，所以出消息就是莊家出貨的標(biāo)志，當(dāng)然這是指在股價(jià)已經(jīng)有很大的漲幅之后?，F(xiàn)在看來大多數(shù)的信息是受控于莊家的，這種例子舉不勝舉。比如：近期邯鄲鋼鐵（６００００１）的啟動(dòng)便是配合其９８年報(bào)行情的。3.吸貨（建倉）時(shí)的技術(shù)特點(diǎn)及盤面特征吸貨（建倉）：對應(yīng)買入時(shí)機(jī)。經(jīng)常制造一些非實(shí)質(zhì)性的利空題材，或借大盤走弱之機(jī)借勢打壓股價(jià)，制造空頭陷阱。技術(shù)特點(diǎn)：①經(jīng)常有大筆賣單掛留，但隨即會(huì)迅速撤掉，或者所掛的賣單手?jǐn)?shù)越來越少。②往往先跌破某一技術(shù)支撐位（如某條短期均線），但股價(jià)卻未下跌多少。分時(shí)成交常出現(xiàn)無量空跌的現(xiàn)象。③在本階段末期，一般成交量會(huì)溫和放大，但股價(jià)卻未大漲或只是小幅上漲。④技術(shù)指標(biāo)經(jīng)常出現(xiàn)"底背離"。（如：600657北京天橋，在98年3月17日莊家入駐之前，股價(jià)曾下破三條短期均線。從3月18日開始，成交量在底部呈逐步放大之勢）運(yùn)用手法：①在低位筑平臺(tái)吸貨。（如：600601延中實(shí)業(yè)在98年2月9日之前的走勢）②利用打壓吸貨，這類手法較為常見。（如：600651飛樂音響在98年8月18日進(jìn)莊之前，先向下進(jìn)行打壓）③拉高吸貨（或邊拉邊吸）。一般莊家實(shí)力雄厚或作風(fēng)兇悍，要么就是利好消息已經(jīng)走漏，擔(dān)心其它資金在低位搶籌碼。（如：600857寧波中百的莊家從98年6月10日開始通過連續(xù)拉升至6月18日直接進(jìn)莊）盤面特征：①日K線經(jīng)常在低位拉小十字星，或者小陰陽實(shí)體方塊。（如：600699遼源得亨從98年6月10日至7月13日之間日K線的形態(tài)）②K線組合在低位出現(xiàn)圓孤底、W底、頭肩底、三重底、U形底、V形底等。（如：0795太原剛玉98年3、4月份，600634海鳥電子98年8月18日至8月31日，600823萬象集團(tuán)98年8月18日至9月7日，600137長江包裝98年8月19日前后的走勢）4.莊家吸籌時(shí)的K線典型形態(tài)(1).新疆屯河（600737）98年4-8月吸籌期間，曾出現(xiàn)18根十字星，莊家竭力把股價(jià)壓低的意圖暴露無疑。(2).延邊公路（0776）自97年7月起長達(dá)8個(gè)月在7-9元的箱體內(nèi)波動(dòng)，散戶如同被拎起來，再摔下去，散戶被摔得火冒金星，不得不交籌投降。(3).９９年１月上市的基金惠普（４６８９）便是今年某大主力在１．１０元附近隱蔽吸貨的范例。(4).云天化（６０００９６）的主力于９８年８月至９９年３月期間在９元一帶吸籌，每當(dāng)大盤破位下行之時(shí)，反而成為主力吸納低價(jià)籌碼的大好時(shí)機(jī)，因此表現(xiàn)出良好的抗跌性。(5).寧波中百600857的莊家從98年6月10日開始通過連續(xù)拉升至6月18日直接進(jìn)莊

莊家洗盤及K線的典型形態(tài)1.洗盤炒股的人個(gè)個(gè)都想騎黑馬，但不幸的是黑馬常常是爬上去了卻坐不穩(wěn)。持有一只本來可以賺大錢的股票，卻因走勢太可怕而斬倉離場，然而剛剛斬倉，股價(jià)卻飛一樣漲起來，似乎就差我們手中這一股，你不拋他就不漲。這種痛苦的過程相信人人都經(jīng)歷過，而且大都不只一次。其實(shí)這種現(xiàn)象并不是偶然的，因?yàn)榫退闱f家吸飽了籌碼也不可能一味地盲目拉高股價(jià)，股價(jià)無回檔地大幅上升會(huì)使得短線客無驚無險(xiǎn)得大賺莊家的錢，這在邏輯上是不可能成立的，也是投下了巨資的莊家無法容忍的，于是股市中就有了洗盤的產(chǎn)生。一、洗盤的目的基于上述理由，我們可以進(jìn)一步理解洗盤的主要目的在于墊高其他投資者的平均持股成本，把跟風(fēng)客趕下馬去，以減少進(jìn)一步拉升股價(jià)的壓力。同時(shí)，在實(shí)際的高拋低吸中，莊家也可兼收一段差價(jià)，以彌補(bǔ)其在拉升階段將付出的較高成本。莊家洗盤常用手法及盤口特征既然洗盤是為了嚇出信心不足的散戶籌碼，莊家必然會(huì)制造出疲弱的盤面假象，甚至兇狠的跳水式打壓，讓人產(chǎn)生一切都完了的錯(cuò)覺，才會(huì)在驚恐中拋出手中持股。有意思的是在關(guān)鍵的技術(shù)位，莊家往往會(huì)護(hù)盤，這是為什么呢？答案很簡單，莊家要讓另一批看好后市的人持股，以達(dá)到墊高平均持股成本的目的。操盤手較常采用的洗盤手法有兩種：1、震蕩洗盤法。也就是以大幅震蕩的方式高出低進(jìn)，迫使散戶低出高進(jìn)，反復(fù)多次以后，使盤中的浮動(dòng)籌碼減少。例如98年6月份山川股份（600714）、石獅新發(fā)（0671）等股票，莊家正是在陰陽交錯(cuò)的K線組合中洗盤。2、打壓洗盤法。也就是以兇狠向下的方式往下猛砸盤，做出一根長長的陰線，讓人相信后市無戲，然而這種跌勢并不繼續(xù)下去，往往在一周內(nèi)甚至第二天跌勢就停止了，讓前日拋股者莫名其妙。98年9月24、25日的鞍山一工（600813）即是最好的例子。9月24日該股以898萬股的成交量跌停報(bào)收，相信在此位置該股的持有人都會(huì)以為走為上策，但誰會(huì)想到一夜之后同是這只鞍山一工又拉了漲停呢？洗盤階段K線圖所顯示的幾點(diǎn)特征：1、大幅震蕩，陰線陽線夾雜排列，市勢不定；2、成交量較無規(guī)則，但有遞減趨勢；3、常常出現(xiàn)帶上下影線的十字星；4、股價(jià)一般維持在莊家持股成本的區(qū)域之上。若投資者無法判斷，可關(guān)注10日均線，非短線客則可關(guān)注30日均線；5、按K線組合的理論分析，洗盤過程即整理過程，所以圖形上也都大體顯示為三角形整理，旗形整理和矩形整理等形態(tài)。2.如何判斷主力在洗盤很多投資進(jìn)行在買進(jìn)某種股票以后，由于信心不足，常致殺低求售、被主力洗盤洗掉，事后懊悔不已，看著股價(jià)一直上去。妙股的人，對于主力的洗盤技巧務(wù)必熟知，而主力的洗盤方式不外乎下面幾種：1.開高殺低法：此種常發(fā)生于股價(jià)高檔無量，而低檔接手強(qiáng)勁之時(shí)，投資人可以看到股價(jià)一到高檔(或開盤即漲停)即有大手筆殺了，而且?guī)缀跏强鞖⒌降２鸥市?，但是股價(jià)卻是不跌停，不然就是在跌停價(jià)位，不斷產(chǎn)生大筆買盤，此時(shí)缺乏信心者乃低價(jià)求售，主力于是統(tǒng)統(tǒng)吃進(jìn)，等到?jīng)]有人愿意再低價(jià)賣出，壓力不大時(shí)，再一檔一檔向上拉升，如果拉了一二檔壓力不大，可能會(huì)急速接到漲停，然后再封住漲停。所以當(dāng)投資人看到某股低位大量成交時(shí)，應(yīng)該勇于大量承接，必有收獲。2.跌停掛出法：即主力一開盤就全數(shù)以跌停掛出，散戶在看到跌停打不開時(shí)，深恐明天會(huì)再來個(gè)跌停，于是也以跌停殺出，待跌停殺出的股票到達(dá)一定程度而不再增加時(shí)，主力乃迅速將自己的跌停掛出單取消，一下將散戶的跌停拋單吃光，往上拉抬，而其拉抬的意愿視所吃的籌碼多寡而定，通常主力一定要擁有大的籌碼時(shí)，才會(huì)展開行動(dòng)，因此若籌碼不夠，則第二天可能還會(huì)如法炮制，投資者亦應(yīng)在此時(shí)機(jī)低價(jià)買進(jìn)才是。3.固定價(jià)位區(qū)洗盤法：此種情況的特征乃是股價(jià)不動(dòng)，但成交量卻不斷擴(kuò)大。其洗盤的方式為：某股漲停是25元，跌停是15元，而主力會(huì)在18元處限價(jià)以超大量的單子掛入。這樣的結(jié)果將導(dǎo)致一整天股價(jià)將“靜止”在18元和17元之間，只要股價(jià)久盤不動(dòng)，大部分人將不耐煩拋出，不管再多的量全部以17元落入主力的手中，直到量大到主力滿意為止。然后，往后的漲幅又是由主力決定，而散戶只有追高或搶高的份了。4.上沖下洗法：當(dāng)股價(jià)忽高忽低，而成交量地不斷擴(kuò)大時(shí)，投資者應(yīng)該設(shè)法在低價(jià)位掛進(jìn)股票。此法乃是主力利用開高走低、拉高、摜低再拉高，將籌碼集中在他手上的方法，故稱為“上沖下洗”。此法乃綜合開高走低法和跌停掛出法而成，將會(huì)造成特大的成交量。3.如何區(qū)分洗盤和出貨分清洗盤和出貨是件很考功夫的事。很多人不僅無法完全正確判斷出洗盤和出貨，而且往往會(huì)在兩者之間造成誤會(huì)。當(dāng)莊家洗盤的時(shí)候誤以為是出貨，慌忙出逃，結(jié)果眼睜睜看著到嘴的肥肉被別人搶走。而等到莊家出貨了，又誤以為那只不過是莊家在洗盤而已，在最危險(xiǎn)的時(shí)候反而死抱股票，結(jié)果煮熟的鴨子又飛了。為什么會(huì)這樣呢？讓我們來從莊家的心態(tài)分析分析就明白了：莊家洗盤時(shí)定會(huì)千方百計(jì)動(dòng)搖人們的信心，而出貨時(shí)必將以最美好的前景給人以幻想。因此，我們可以得出洗盤的幾點(diǎn)特征：1、洗盤時(shí)股價(jià)快速走低，但下方會(huì)獲得支撐；2、下跌時(shí)成交量無法持續(xù)放大，在重要支撐位會(huì)縮量盤穩(wěn)，上升途中成交緩緩放大；3、整個(gè)洗盤過程中無關(guān)于該股的利好消息出現(xiàn)，一般人持股心態(tài)不穩(wěn)；4、當(dāng)盤面浮碼越來越少，最終向上突破并放出大成交量時(shí)，表明洗盤完成，新的升幅即將開始。上面我們介紹了莊家洗盤時(shí)通常所用的各種伎倆和形態(tài)上的變化，現(xiàn)在我再結(jié)合自己的看盤心得，談?wù)勱P(guān)于洗盤的體會(huì)。其一，由于事物總在發(fā)展中變化，莊家現(xiàn)在開始更多地借助股民對大盤走勢判斷產(chǎn)生困惑時(shí)進(jìn)行瘋狂的洗盤。每當(dāng)大盤從底部剛剛拉起，市場中一般還是空聲一片，大多數(shù)股民的心態(tài)也還停留在前期股市下跌的恐懼中，這時(shí)往往稍有風(fēng)吹草動(dòng)，很容易就把自己的寶貴籌碼送給了莊家，從而讓莊家輕松地完成了洗盤的過程。其實(shí)這時(shí)我們最好反過來想想，發(fā)現(xiàn)道理再簡單不過。因?yàn)榧热磺捌诖蟊P跌了那么多，到了此時(shí)此刻，一般散戶手中除了深套的籌碼之外，哪里還剩有寶貴的資金呢？例如，在98年9月17日和18日，廈海發(fā)（0526）的走勢就是這種意義的放量洗盤。當(dāng)時(shí)，莊家所利用的并不是持股者對個(gè)股走勢的把握不準(zhǔn)，而恰恰就是利用了人們對大盤走勢的疑惑。其二，莊家也慣用個(gè)股以及大盤的所謂利空，進(jìn)行瘋狂地打壓洗盤。這種時(shí)候，我們首先應(yīng)該觀察個(gè)股前期成交量的變化。若成交量在前期沒有特別放大，那么先知先覺的莊家難道會(huì)和散戶一起聽到利空才拋股票嗎？換種說法，莊家不是在洗盤難道還會(huì)是出貨嗎？例如，銀廣夏（0557）98年4月20、21日的低開就是明顯的洗盤。銀廣夏曾在1月21日至2月17日有一波拉升建倉的行情，不長的2個(gè)月的盤整之中，細(xì)心的人可以觀察到從3月27日開始成交量又逐漸放大。4月20日，銀廣夏公布1997年年報(bào)，莊家趁機(jī)利用其不佳的業(yè)績，低開洗盤。所以對于認(rèn)清了莊家洗盤行為的投資者來說，既然判斷出了莊家不準(zhǔn)備留著一肚子的貨撐死自己，那么大幅拉升就是很必然的事了。銀廣夏也正是從此時(shí)起步，股價(jià)在三月內(nèi)翻了番。其三，和股評(píng)及輿論鼓吹的相反式洗盤。股評(píng)唱多，莊家做空；股評(píng)唱空，莊家做多?，F(xiàn)在市場中的大多數(shù)股評(píng)家，除了少數(shù)缺乏職業(yè)道德的人之外，應(yīng)該說還是具備一定的理論基礎(chǔ)和實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。莊家有所動(dòng)作之時(shí)，他們往往能發(fā)現(xiàn)到蛛絲馬跡，但當(dāng)股評(píng)家們把他們的發(fā)現(xiàn)用來大肆評(píng)論之時(shí)，莊家也許仍未完成原定計(jì)劃。對于股評(píng)家，莊家倒是不用放在眼里，反而可以借力打壓。試想一下，大家都想做轎子，誰來抬轎呢？例如，東湖高新（600133）在98年9月23日的走勢就是這種洗盤方式最好的例子。在9月19日周末這天的許多股評(píng)都點(diǎn)評(píng)了東湖高新，且一致看好該股。但此時(shí)莊家也許并未完成最后的操作計(jì)劃，那么唯一的辦法就是選擇瘋狂打壓，而不是不擇時(shí)機(jī)的拉升。當(dāng)然，如果你心中有底的話，你就會(huì)知道，拉升是必然的，只不過會(huì)晚些時(shí)候。其四，通常的經(jīng)典理論是莊家洗盤時(shí)不破10日均線，且成交量呈遞減之勢。但我們發(fā)現(xiàn)，現(xiàn)在市場上的莊家往往并不遵守這一規(guī)則，他們不僅砸破10日均線，還時(shí)時(shí)砸破30日均線，甚至是放量之后，我們發(fā)現(xiàn)了問題的關(guān)鍵所在：這么大的成交量，一般的散戶有幾個(gè)敢到相對高位去接這種火棒呢？何況還是不祥的放量下跌！所以除了莊家對倒，我們很難再想到別的可能。所以千萬別被這種洗盤給嚇出局，否則我們是無法享受到最后瘋狂的喜悅！例如，哈慈股份（600752）98年6月30日、7月1日的大陰線和昆明機(jī)床（600806）98年2月10日表現(xiàn)，可以說就是這類洗盤法的典型之作。4.震倉（洗盤）的技術(shù)特點(diǎn)及盤面特征震倉（洗盤）：為了清洗浮籌以減輕日后拉升時(shí)的拋壓和降低拉升成本，所以莊家要洗盤。技術(shù)特點(diǎn)：①經(jīng)常莫明其妙地進(jìn)行打壓，但會(huì)很快（突然）止跌。②故意制造股價(jià)疲軟的假象，但一般不有效下破某一支撐位（如10日、20日均線）。③洗盤時(shí)間一般不超過兩周，在這段時(shí)間內(nèi)股價(jià)經(jīng)常上下振蕩，但下跌幅度往往不深。（如：600752哈慈股份98年4月13日至5月上旬的走勢）運(yùn)用手法：①打壓洗盤。先行拉高之后實(shí)施反手打壓，但一般在低位停留的時(shí)間（或天數(shù)）不會(huì)太長。（如：600654飛樂股份，機(jī)構(gòu)從98年8月19日開始先拉高建倉至8月25日，然后向下打壓洗盤。）②邊拉邊洗。在拉高過程中伴隨著回檔，將不堅(jiān)定者震出。（如：0677山東海龍98年8月24日、28日、31日、9月2日、8日、15日、22日、30日及10月6日的走勢）③大幅回落。一般發(fā)生在大勢調(diào)整時(shí)，機(jī)構(gòu)會(huì)順勢而為，借機(jī)低吸廉價(jià)籌碼。投機(jī)股經(jīng)常運(yùn)用這種手法，或盤中機(jī)構(gòu)已獲利頗豐。（如：0805金獅股份，機(jī)構(gòu)在98年8月18日進(jìn)行拉升之前先大舉下砸）④橫盤筑平臺(tái)。在拉升過程中突然停止做多，使缺乏耐心者出局，一般持續(xù)時(shí)間相對較長。（如：600657北京天橋，莊家在拉升至98年5月下旬之后開始進(jìn)行平臺(tái)整理，直到7月份再度向上拉升）。⑤上下震蕩。此手法較為常見，即維系一個(gè)波動(dòng)區(qū)間，并讓投資者摸不清莊家的炒作節(jié)奏。（如：600075新疆天業(yè)，從98年3月16日至3月底的走勢及5月上旬至8月下旬的走勢）盤面特征：經(jīng)常在中（低）價(jià)區(qū)域出現(xiàn)帶上下影線的十字星，或日K線組合呈現(xiàn)陰陽相間的走勢。（如：600654飛樂股份98年8月27日、28日和9月1日、2日的走勢。又如：600818上海永久98年5月11日至5月19日及9月中旬的日K線形態(tài)）5.如何區(qū)分震倉與出貨震倉與出貨，是一對孿生姐妹，模樣酷似，性格各異，“姐姐”（出貨）心地狠毒，冷不防會(huì)咬你一口：“妹妹”（震倉）模樣雖丑，若你耐心守侯或許“她”會(huì)賞你一個(gè)漲停板。近日大盤大幅振蕩，如何區(qū)分震倉與出貨的問題顯得極為迫切。周二大盤早市還是一片歌舞升平，不少個(gè)股精神抖擻銳意上攻，下午風(fēng)云突變，大盤如失控的飛機(jī)往下俯沖，部分個(gè)股甚至由漲停奔向跌停，日線圖多數(shù)個(gè)股收出穿頭破腳的帶量長陰線，究竟是莊家震倉還是出貨？下面先介紹兩者的主要區(qū)別。震倉目前是為了嚇出跟風(fēng)盤，而出貨則是為了把籌碼盡快派發(fā)出去，因而震倉時(shí)莊家往往假戲真做，假出貨真回購，把圖形做得越難看越容量達(dá)到目的，圖形上往往表現(xiàn)為放量長陰；而出貨則是真戲假做，把出貨的企圖時(shí)不時(shí)用一兩根長陽來掩蓋。２、震倉深度一般不會(huì)很深，深度過大往往讓散戶趁機(jī)撿走籌碼，因而一般不會(huì)下破１０日均線，而出貨時(shí)莊家會(huì)不介意下破多少條均線，而關(guān)心的是籌碼能不能盡快賣出，偶爾照顧股價(jià)亦只是力求賣個(gè)好價(jià)錢或拖延出貨時(shí)間。從圖形上看，出貨往往表現(xiàn)為一個(gè)高點(diǎn)比一個(gè)高點(diǎn)低，重心下移明顯；而震倉最終目的是向上突破。３、震倉往往利用指數(shù)下跌或是利空消息進(jìn)行，而出貨往往利用指數(shù)上升或利好消息趁機(jī)派發(fā)。如周二股指大幅高開后走低，市場出現(xiàn)利用指數(shù)上升或利好消息趁機(jī)派發(fā)。如周二股指大幅高開后走低，市場出現(xiàn)恐慌心態(tài)，加上轉(zhuǎn)配股上市的傳聞?dòng)新曈猩?，莊家趁機(jī)震倉。大家試想，莊家持有大量籌碼，船大難調(diào)頭，在突發(fā)性的暴跌面前怎能撥腿而逃？總結(jié)歷史走勢可看出，每次暴跌都是逢低買入的時(shí)機(jī)而絕不是賣股的時(shí)候。４、震倉的位置往往不高，投資者可試著測算目前價(jià)位莊家并無獲利空間，若目前價(jià)位莊家獲利菲薄，莊家苦心經(jīng)營已久，豈會(huì)輕易棄莊而逃？如深惠中長期以來在６元附近附近震蕩，也即莊家的成本應(yīng)在此位附近，６月初剛剛向上突破，６月１５日即收出一根放量陰線，而此時(shí)整體升幅約２０％，莊家在此位獲利空間有限，因此可斷定為震倉行為。近期大盤保持持續(xù)強(qiáng)勢，積厚的獲利盤豐厚，莊家迫切需要清理“階級(jí)隊(duì)伍”，此時(shí)若用慢吞吞、曠日持久的洗盤方式往往會(huì)怠誤拉抬時(shí)機(jī)，為達(dá)到與大盤同步炒作的目的，莊家多采取急剎車的方式洗盤，洗盤的時(shí)間往往很短、跌幅卻往往很大。目前莊家兇悍洗盤的方法主要有：１、跌停式洗盤，股價(jià)突破跌停，引起全場震驚，膽小者更是拔腿而逃，能夠很好達(dá)到震倉目的。如，ＳＴ熊貓５月２１日、２４日連續(xù)兩天漲停，引發(fā)大量的跟風(fēng)盤，莊家借年報(bào)虧損的利空５月２６、２７日開盤即跌停，把跟進(jìn)的散戶折騰得腸胃倒置，頭昏眼花之際，２８日再度低開后即一路凱歌高奏，開盤即漲停，莊家已拒絕給散戶參與的機(jī)會(huì)。２、高開巨陰砸盤。電器股份６月１日、２日風(fēng)云突起，連收兩個(gè)漲停，兩天內(nèi)累計(jì)成交不大，能搶到籌碼的不多，第三天股價(jià)再度大幅高開，大家紛紛搶乘順風(fēng)車，莊家卻如倒水般往下砸盤，日線圖上留下一條長長的陰線再拖著長長的陰量，當(dāng)天成交超過１０００萬股，換手２０％，給市場人士巨大的心理壓力，把人嚇得聞風(fēng)喪膽之際，莊家快速展開主升段，獨(dú)吞勝利的果實(shí)。３、沖高回落，留下長長的影線，作出見頂假象。桐君閣在６月７日、８日連接兩個(gè)漲停，根據(jù)技術(shù)分析該股已呈有效突破走勢，部分投資者趁機(jī)爬到莊家身上剝皮，于是莊家讓股價(jià)緊急剎車，６月９日股價(jià)繼續(xù)強(qiáng)勢上攻，市場一片歡騰之際股價(jià)卻步步回落，當(dāng)天收一十字星，似有見頂跡象，旁人再也不敢涉足，１０日莊家卻再接再厲，又收一長陽。６月１５日眾多莊家舉行“震倉大合唱”，“合唱”之后繼續(xù)你追我趕，萬向錢潮、生益股份、燃?xì)夤煞莸日鸪鰮尨铐橈L(fēng)車的“投機(jī)分子”后正加檔飛馳。投資者可密切關(guān)注場中突然大幅下跌甚至跌停的個(gè)股，此時(shí)往往是莊家急剎車，機(jī)靈的可趁機(jī)搭上順風(fēng)車。6.管窺莊家洗盤手法從英雄股份近期走勢看現(xiàn)在英雄股份的股價(jià)，基本不用懷疑８月６日以來的下跌是洗盤了，此時(shí)正好談?wù)勎覍ζ浔P面的粗淺觀察感受，以此為例談?wù)勏幢P和出貨的區(qū)別。１、８月６日英雄股份股價(jià)大幅度下跌，一度將近跌停，跌到最低處有量放出來，尾市收回一半，Ｋ線形態(tài)很類似吊頸。但是第二天全天成交價(jià)區(qū)卻基本比前一天的最低位高５％，這說明，前一天低位下跌是恐慌盤，不是莊家出貨。如果是莊家出貨給了散戶，那么第二天如何能站得住？只有莊家接走籌碼才會(huì)這樣。而且當(dāng)時(shí)大盤并不是很好，股價(jià)能站在前一天的密集成交區(qū)上就說明莊家不是出貨。２、每天下跌時(shí)候，上午量總是下午的兩倍，這說明其實(shí)每天上午開盤后，因?yàn)椋裕钡慕灰字贫?，前一天的短線搶反彈的人看到大盤走壞，該股反彈無望，就在上午離場。但是如果真正是莊家出貨，難道莊家下午就不出了嗎？要是真出貨越快越好，下午到了低位莊家出貨反而會(huì)更積極，起碼下午莊家是不會(huì)手軟的。英雄股份時(shí)常在下午大盤跳水時(shí)縮量啟穩(wěn)，正是因?yàn)榍f家暗中買入的緣故。３、下跌到關(guān)鍵時(shí)候時(shí)常出現(xiàn)大賣單，同時(shí)砸盤也很大，但股價(jià)的下跌卻變慢了，這說明大賣單其實(shí)是莊家對倒的，目的是引出散戶的拋盤來，可是真有拋盤莊家就低位承接，股價(jià)自然不是快速下跌。有時(shí)在買一價(jià)位上面有大單子，經(jīng)常很久沒有成交，要是莊家出貨早對著買盤下手了。４、下跌時(shí)候盤面很弱，連反彈都沒有，就是股價(jià)幾乎和均線平行的下跌。如果是莊家真正出貨，盤中一定會(huì)趁大盤反彈時(shí)候拉升一下股價(jià)，這樣莊家才能在維持住股價(jià)的前提下多賣出籌碼，但是連這個(gè)動(dòng)作都沒有，就是莊家故意示弱于人，希望別人賣出而自己卻悄悄吸貨。尤其是尾市，莊家用２－３萬股就能將股價(jià)拉回到均價(jià)附近，出貨的莊家可不會(huì)連這個(gè)動(dòng)作都不做。５、大盤走弱時(shí)，英雄股份卻拒絕下跌，在１５元處橫盤，而且橫盤時(shí)天天縮量，說明短線盤越來越少，莊家離拉升股價(jià)的時(shí)間不遠(yuǎn)了，雖然拉升的力度不能確定，但是再盲目割肉實(shí)屬不智，至少反彈在即。６、橫盤之中莊家每天也有動(dòng)作，每天拉升兩次。這其實(shí)很有學(xué)問，莊家可一舉數(shù)得。首先是試盤，看看拉起來時(shí)跟風(fēng)盤和拋盤如何，這樣莊家對拉升時(shí)機(jī)可以有一個(gè)估計(jì)判斷；其次是吃貨，股價(jià)上去再下來吸引了短線客，而短線盤是最不穩(wěn)定的籌碼，稍微有風(fēng)吹草動(dòng)，這些短線籌碼很容易被莊家震出來，成為口中之物；還有是洗盤，即使莊家沒有吃到這些籌碼，但是籌碼從中線變成短線，經(jīng)過這樣的換手，對莊家將來的拉升也是有利的；最后是消磨持股者的耐心，如果你多次看股價(jià)沖上去卻又回來，一定耐心大減，真的再?zèng)_上去時(shí)就會(huì)急于拋出了。７、橫盤時(shí)候關(guān)鍵價(jià)位不破，比如前次三個(gè)漲停時(shí)巨量換手區(qū)域的下沿是１４．８０元，股價(jià)就是跌不破這個(gè)位置。因?yàn)檫@個(gè)位置如果跌破，就意味著在將近１０００萬股的換手時(shí)賣出的人，都有了回補(bǔ)的機(jī)會(huì)，那么莊家軋空這部分人的第四個(gè)漲停就沒有意義了，大家都回補(bǔ)了，莊家今后如何