嘉紹高速申報書暨盡職調(diào)查報告

中投信托有限責(zé)任公司信托項目申報書暨盡職調(diào)查報告PAGEPAGE51中投信托有限責(zé)任公司中投·嘉紹高速股權(quán)收益權(quán)投資集合資金信托計劃項目申報書暨盡職調(diào)查報告經(jīng)辦業(yè)務(wù)部門：投資銀行部日期：2023年6月7日聲明與承諾參與盡職調(diào)查的全體人員鄭重聲明，謹對此盡職調(diào)查報告所陳述事實、涉及資料和數(shù)據(jù)的真實性、完整性、合法性及所作判斷的合理性負責(zé)。妥信托經(jīng)理（醉簽名）：酸趙天宇、孫集玥膝部門負責(zé)人嘆（簽名）：采侯春楓素信托項目要販素表慚項目名稱薯中投密·狂嘉紹高速股齡權(quán)收益權(quán)投顏資集合資金雪信托計劃兇信托經(jīng)理星趙天宇、孫詞玥泊信托項目規(guī)接模詠1覆億元匙風(fēng)險等級穩(wěn)中低風(fēng)險派信托報酬修（年化率）肉約2%備收益率慈（年化）曾9.0%-斗10.0%補（根據(jù)市場后情況確定）妥運用方式遲股權(quán)收益權(quán)咳的買入返售莫資金用途吼基礎(chǔ)設(shè)施建袋設(shè)融資麥信托項目期四限尋24個月，忠滿18個月斗時提前剝支付溫40％蹄回購款腦營銷方案蹤財富管理中障心自主營銷痕√償主動管理型特業(yè)務(wù)；拍□消被動管理型禁業(yè)務(wù)信托告交易對手要棉求資金到位洗時間漸2023年泡7緩月底之前桐保管牲銀行法待定誓法律顧問寸浙江六和律升師事務(wù)所肚評估機構(gòu)剝無目錄TOC\o"1-2"\h\z\u擴第一章曉隸信托項目概絕述蜓淺4腳一、信托項卸目背景維釣4眉二、信托項常目交易結(jié)構(gòu)責(zé)說明透登5安三、信托財紡產(chǎn)的管理運辮用線峽5船四、信托收用益、費用、枝報酬點明7漏第二章晌雕交易對手介嫂紹刷炎11天一、借款人晃信息匆煌11跑二、保證人棋信息眠島15兇三、其它交畫易主體信息余決24醋四、增信措椅施信息券攻2侵4亮第三章灰耽標的股權(quán)信多息消犯26打一、嘉興市昂嘉紹高速公部路投資開發(fā)尤相佛關(guān)信息醉約26佩二、嘉紹高門速項目信息輸蜂29鏟第四章犁油信托資金投辭向說明胡鑄32隸一、嘉紹高也速王店互通子連接線項目失信息興泊32攔二、惕08省省道延伸線倍新塍至王店者公路蜂湖34世第五章廟恭信托項目合繩規(guī)性分析詠陜35圣一、交易對城手合規(guī)性分邪析趕勺35波二、其他交共易主體合規(guī)切性分析豎肥35慢三、交易結(jié)受構(gòu)合規(guī)性分扁析漠撐35回四、增信措駛施合規(guī)性分剃析忙信35芝五、合規(guī)性轎結(jié)論商拍36鑰第六章暗仍信托項目可尸行性分析索冠37梁一、投融資鄰標的項目行塵業(yè)分析睜杰37周二、高速項誤目政策分析翁薄40假三、還款來側(cè)源分析鴉野41悅四、可行性膚分析結(jié)論垂穩(wěn)42詢第七章挨恰信托項目風(fēng)形險揭示與應(yīng)歸對措施分析甜燕43穩(wěn)一、信用風(fēng)作險及其應(yīng)對姿措施常集43壽二、收費政沸策與市場風(fēng)左險及其應(yīng)對乖措施遼指43東三、操作風(fēng)剖險及其應(yīng)對順措施景繼44堆四、其他風(fēng)彩險及其應(yīng)對至措施資睬44頸五、風(fēng)險綜冤合評價己趟45遺第八章這喇必備法律文抬件及簽署節(jié)斤點安排魄優(yōu)46繭第九章反草綜合結(jié)論銜共47處第十章顧縮附件倍牧48價第一章哥基信托項目概償述馳一、癥信托項目背擇景肆（一）廢信托頑項目名稱越中投俘·肆嘉紹高速股據(jù)權(quán)收益權(quán)投鑒資集合資金章信托計劃長（二）扔主要亭當事人孫融資主體馬：嘉興市秀律洲區(qū)交通建徐設(shè)投資有限慮責(zé)任公司（兇簡稱滅“孩秀洲交投淚”臣）飯；唇標的股權(quán)指蘿向企業(yè)：嘉笨興市嘉紹高塔速公路投資鹽開發(fā)有限公可司（簡稱蔬“瞇嘉紹高速畜”橋）西；妹保證人：鼓嘉興市高等碗級公路投資眠（暢簡稱蓮“霜嘉興高投島”鄭）甜；孕受益人：指怨在本信托計列劃中享有信紙托受益權(quán)的產(chǎn)自然人、法不人或者依法孔成立的其他類組織。誤（三）輛項目門需求猛背景微秀洲交投絹是戴由澇秀洲區(qū)丑國有資產(chǎn)管辣理委員會實疾際控制的差公司，主要借從事秀洲區(qū)姜內(nèi)交通基礎(chǔ)峰設(shè)施及配套博項目投資和似開發(fā)經(jīng)營管座理。因由其扎承擔(dān)的堅嘉紹高速殃王店連接線丘的狀后續(xù)建設(shè)上及08省道宜的前期工程授投入斬仍虜存在惕部分異資金缺口，駕現(xiàn)滾申請以股權(quán)壁收益權(quán)買入花返售的方式肉進行信托融售資媽。姥（四）婦交易結(jié)構(gòu)設(shè)行計目的看本信托計劃烘采取股權(quán)收屈益權(quán)的買入幕返售方式，妖該信托架構(gòu)綠業(yè)務(wù)模式成雨熟崖，負法律關(guān)系明難晰悄，封適合客戶需副求偵，虜符合公司的溫展業(yè)政策。命（五）末項目設(shè)立的辮意義筒該項目細是浙江省內(nèi)斥經(jīng)濟發(fā)達地食區(qū)的陰基礎(chǔ)設(shè)施融幸資類碎項目，皮具有重要的我社會效益和盤良好的經(jīng)濟銷效益，符合吩公司戰(zhàn)略發(fā)量展要求和信懇托展業(yè)政策物；本信托計鳥劃資金投資死于收費高速重公路股權(quán)收位益權(quán)，在豐柱富公司產(chǎn)品特線的同時能拿夠為公司創(chuàng)孕造一定的經(jīng)駛濟效益。范二、績信托項目交島易結(jié)構(gòu)說明職①科全體委托人才認購信托計戀劃平；企②灰受托人以信儉托資金1億急元，誤受讓秀洲交長投鋪享有的嘉紹恐高速9.7姿4%凳股權(quán)之收益經(jīng)權(quán)慕（簡稱清“弄標的股權(quán)收持益權(quán)趨”棉）猾；腿③橡秀洲交侍投公按約將信托判資金投向嘉手紹高速耍王店連接線劈的后續(xù)開發(fā)激建設(shè)暖及08省道樂的盾前期工程投該入鮮，票受托人柜（稅或其指定的推第三方監(jiān)管枕銀行歇）感對信托資金窄的運用進行息監(jiān)管活；斯④途秀洲交投溢彎價回購標的霞股權(quán)收益權(quán)我；攝⑤威嘉興高投為倉秀洲交投按熱約履行股權(quán)尺收益權(quán)回購裹義務(wù)罵提供也連帶責(zé)任閥保證擔(dān)保待；赤秀洲交河投享以謎其享有的姓嘉紹高速9墻.74%墨股權(quán)廳提供齡質(zhì)押戰(zhàn)擔(dān)保耐；漂秀洲區(qū)財政渣局出具《財郵政還款承諾脖函》；像⑥造信托計劃終喜止，受托人劇向受益人分仰配信托本金考和收益。委托人（信托受益人）委托人（信托受益人）嘉興高投秀洲交投信托計劃午①心脾嘉興高投秀洲交投信托計劃才爹毛響冊草鈴⑤嘉紹高速嬌②及影④嘉紹高速秀洲交投秀洲交投③嘉紹高速嘉紹高速王店連接線08省道艘三消、煉信托財產(chǎn)的氧管理運用館（一）信托股財產(chǎn)管理運康用方式罷1、夫受托人以全轉(zhuǎn)部信托計劃禿資金奸，向妨秀洲交投受碼讓另標的股權(quán)收侍益權(quán)奸?；匦阒藿煌队诿艏s定時點梢溢價回購標日的股權(quán)收益潮權(quán)。補秀洲交投尊支付的回購丈款包含回購洞本金和回購案溢價兩部分襲。賠其中，拍回購溢價率梢為13%/府年，回購溢彩價按日計算別，每半年支柏付一次。抽秀洲交投巖在殖信托計劃成酸立置滿爸18個月熄時收支付40％戰(zhàn)回購抵本金肆，秒剩余珠回購市本金于信托魄到期日支付塌。秀洲交投雕支付回購本片金時，沾該部分本金款所踐對應(yīng)的回購明溢價隨之付票清?？繁咎}信托計劃糖項下主要額信用增級措舟施如下：必（1）嘉興歇高投為秀洲維交投疫按約履行標啦的股權(quán)收益格權(quán)筍回購義務(wù)提塔供保證擔(dān)保產(chǎn)；怨（2）秀洲畫交投以其持牛有的析嘉紹高速9箏.74%蘭股權(quán)戰(zhàn)提供愚質(zhì)押擔(dān)保你；掃（3）秀洲洞區(qū)財政局出悶具《財政還畜款承諾函》域。券2、顏信托資金閑牙置時，可用負于秒存放同業(yè)隙、購買國債鎮(zhèn)等低風(fēng)險投滾資券。鉛（二）信托膜財產(chǎn)退出方興式拒受托人在秀懲洲交投支付戀回購款之后馳向受益人分祖配信托利益睬并實現(xiàn)信托匙財產(chǎn)的退出頓。那（三）饞信托財產(chǎn)的室歸屬與返還輔1岔、信托計劃屑終止時，信淡托計劃利益堆歸屬于信托走受益人。剖受托人以信兼托計劃利益啦為限，按兇信托文件層約定柄，饞以分配信托每利益的形式科向受益人返宇還信托財產(chǎn)線。粗2、信托計弄劃項下，信負托計劃財產(chǎn)冷的分配方式嘗以初現(xiàn)金方式占進行。籍3、若信托悄計劃終止時炸，信托財產(chǎn)啄形態(tài)全部或逝部分為非現(xiàn)桂金的，則受拐托人將厚在信托財產(chǎn)勺變現(xiàn)后，按星約定對受益毅人進行信托鴉利益的二次茅分配。閃四狹、約信托收益、模費用、報酬稿（一）殼信托師收益洗本信托計劃遺項下信托利宅益包括信托卸本金和信托醉收益刑1、信托凱收益來源水本信托計劃魯項下的信托缸收固益主要來源蠅于密融資主體澡支付的標的秀股權(quán)收益權(quán)蔽的具回購溢價呀以及銀行存夸款利息等。隊2、信托計坡劃凈收益計吳算會①畝本信托計劃屢項下的信托廚計劃凈收益呀為受托人管槽理的全部信夾托財產(chǎn)，在稈扣除信托計棚劃資金、本睡信托計劃支棉付而未支付免的信托費用義及應(yīng)繳納而折未繳納的稅默費后的剩余疲部分。強即鐮：呆信托計劃凈預(yù)收益＝信托角計劃財產(chǎn)－敞信托計劃資墳金－應(yīng)支付松而未支付的米信托費用－奔應(yīng)繳納而未拳繳納的信托蜜稅費痰②餓本信托計劃辨項下信托計穴劃凈收益歸狀屬于全體受王益人。斥3、瘋本信托計劃框項下受益人扯分為A類和緩B類。銜受益人中尖，滿A類受益人兔的信托期限鋸為18個月者，B類受益申人舊信托期限為摩24個月。鹿A、B類受妖益人的受益欺權(quán)規(guī)模分別鞠為4,00咸0萬份和6位,000萬林份。衛(wèi)A類受益人束中，跨享有信托單裳位份額勺1,000險萬份以下（錄不含）的為格A示1爆類受益人，痰享有信托單秤位份額燕1,0切00萬份（仔含）以上斑的廳為紫A2不類受益人。槍本信托計劃騾項下受益人問預(yù)期收益率視分別為：恭受益人殃類型志預(yù)期收益率眠A類好受益人也A1切9迷%/年齡A2阿11爭%/年親B類受益人貫10臂%/年叮以上對各類移受益人的劃京分及預(yù)期收爽益率設(shè)定為斑暫定數(shù)慕，況具體根據(jù)發(fā)賽行時市場情毅況確定。牙4線、肌信托計劃利怎益的分配巧（1）妄期間收益分病配疏信托計劃成坑立滿6個月躲、12個月惰后的五個工咸作日內(nèi)，章受托人將向也全體號受益人，以厲其應(yīng)享有的鞏信托本金按林其年化添預(yù)期收益率解計算的金額梯，同時分配麗信托利益憲。似（2）羊終止分配情①底A類受益人籃的終止分配逢信托計劃成卵立滿18賣個月時交，融資主體教按鴉約定支付4骨0％回購本連金及對應(yīng)的播回購溢價。切受托人將在珠收回回購本得金及回購溢扣價后微的五個拔工作日內(nèi)，救進行A擊類受益人的低利益分配路。岔首先，受托諷人以各A類路受益人所持腐有信托單位篇的份額比例深，向全體A湖類受益人分紀配信托本金堡；叔其次，受托工人向全體A指類受益人分承配上述本金盡對應(yīng)的預(yù)期腦收益（金額蹄應(yīng)不包括期扇間收益分配抹時已分配金棚額）。期間宵預(yù)期收益分感配的方式同郵期間收益分垃配。雁②擦B類受益人哀的終止分配郊信托計劃到肆期后，融資梯主體按約定撓支付剩余回琴購本金及對蘭應(yīng)的回購溢餃價。受托人爪將在收回信穿托本金的五恭個工作日內(nèi)奇，按照受益騰人所持的信富托單位的份被額比例，洋進行信托計建劃的終止分齒配抗。情③繳信托練計劃成立滿總18欄個月倍時握，若融資主馳體未能按約現(xiàn)定提前支付餐回購本金及河溢價，致使悟信托計劃財麻產(chǎn)不足以支搜付某一步驟叛應(yīng)付信托利銅益的，則負信托計劃提繩前終止表。此時，攜受托人筋將池按緞各吊受益人持有誦的信托單位患占全體受益喘人持有的信企托單位總和南的比例，向汽各有權(quán)受益舟人分配信托揀利益。醉（二）信托回費用焦1、信托費陰用的種類仍本信托計劃菠項下信托費絲用包括但不饞限于下列一俱項或多項，妄根據(jù)實際發(fā)搭生情況確定侵：據(jù)（1）受托琴人的信托報休酬；鍛（2暮）信托保管烏費（托管費膜）寇等中介費用脫；截（3）信息著披露費用；絲店（4）信托串計劃終止時燕的清算費用諷；笛（5）文件馬或賬冊制作吩、印刷費用決；濱（6）信托諸計劃營銷及掛募集費用；賴趟（7）銀行展代理收付和騾賬戶服務(wù)費母用；銀（8）信托惱財產(chǎn)管理和嫌運用過程中肉發(fā)生的稅費廁；政（9）受益休人大會召開饅費用；彼（10）按眠照有關(guān)規(guī)定啄可以列入的解其他稅費和叨費用。批2、主要信比托費用的計臘算標準以及去支付艙（1）受托汽人報酬冬信托計劃項換下，受托人掛報酬包括信惑托管理費與亮浮動報酬兩灑部分。棕即，受托人鳥報酬總額＝偶信托管理費慶+受托人浮籃動報酬銳①特信托管理費擱信托管理費捎的計算標準寧為2.0%每/年。陰F=V婦×壇E/360紗式中：F為鍋每日應(yīng)計算等的信托管理低費；喇板V為當日該信托計劃項突下信托本金溝的總和；基留E為年計秘算標準。棗信托計劃存掛續(xù)期間，信宿托管理費按盜日計算。受城托人有權(quán)于蘋每次信托利甜益分配之時怠，從信托財駕產(chǎn)中優(yōu)先收邁取此前信托坦期間的信托道管理費。漠②忘受托人浮動遲報酬失受托人浮動門報酬＝未扣循除浮動報酬丹之前的信托貸凈收益－受島益人預(yù)期收棗益。界（患2悠）羅信托保管費匆信托保管費殃的計算標準寧為舍不超離過0.12繼%/年（暫瓦定）回。母F=V卸×葡E/360婚式中：F為罪每日應(yīng)計算孔的信托門保管能費；旁與V為當日千信托計劃項耐下側(cè)信托資金總胞和磚；層雙E為年計帥算標準。淋第娘二稅章交易耗對手介紹建一、借款人踢信息目（一）償基本情況繩1譯、絞主體資格泳公司名稱：待嘉興市纖秀洲區(qū)交通照建設(shè)投資茄有限使責(zé)任樂公司般注冊地址：釘浙江省賽嘉興市翼洪興西路大咬樹花園商務(wù)黨樓18幢8聲06室曠法定代表人奔：鼓沈金富周注冊資本：蟲伍仟伍佰萬臨元叮實收資本：挨伍仟伍佰萬鴨元腐設(shè)立時間：踩200梳0濁年貝5肅月2浮9覺日釣經(jīng)營范圍：嚼交通基礎(chǔ)設(shè)真施及配套項段目投資賠2翅、片股權(quán)結(jié)構(gòu)和灰關(guān)聯(lián)關(guān)系嘉興市秀洲區(qū)交通建設(shè)投資有限責(zé)任公司嘉興市秀洲區(qū)交通建設(shè)投資有限責(zé)任公司嘉興市秀洲區(qū)交通重點工程指揮部嘉興市秀洲區(qū)嘉宏國有資產(chǎn)投資36.36％63.64％嘉興市秀洲區(qū)國有資產(chǎn)管理委員會100％100％搏3極、皇公司治理傅（1）公司厚治理結(jié)構(gòu)戰(zhàn)公司森設(shè)股東會，墳股東按出資敞比例行使表完決權(quán)；設(shè)董度事會，成員價為4人，由縫股東會選舉誠產(chǎn)生；設(shè)監(jiān)犧事會，成員顯為3人，其占中職工代表立監(jiān)事1人。幼公司治理結(jié)建構(gòu)符合《公齡司法》的規(guī)捉定。站（2）逆管理人員遣簡介血沈金富狠，1958業(yè)年生，余2001年舒5月攔起昆任切嘉興市井秀洲區(qū)刮新塍鎮(zhèn)困黨委書記；屢2003年登12月游起陶任秀洲區(qū)行帥政執(zhí)法局局抵長兼黨委書咬記；俱2007年練3榨月三起椒任秀洲區(qū)交遵通局局長、近黨委書記兼發(fā)嘉興市秀洲深區(qū)交通建設(shè)偉投資有限責(zé)畜任公司董事襪長；201潤2年1月至陸今任袋嘉興市秀洲何區(qū)交通建設(shè)秀投資有限責(zé)固任公司董事竿長既、總經(jīng)理。攪4受、墓經(jīng)營管理籍秀洲交投是災(zāi)由秀洲區(qū)國肅有資產(chǎn)管理蜓委員會實際敵控制的公司畜，主要從事沙秀洲區(qū)內(nèi)交憶通基礎(chǔ)設(shè)施鄙及配套項目泳投資。詳目前掏，房公司劫所投資伏的主要資產(chǎn)纏包括：嘉紹拼高速9.7陡4％植的玻股權(quán)、嘉興魯市滬杭高鐵五客運專線投炒資開發(fā)有限怪公司的12寇.5％的股摟權(quán)和嘉興高縮投4.66焦％的股權(quán)。龜（二）腥信用狀況刷根據(jù)風(fēng)險管奧理部于墊2023年建5月25日裳查詢?nèi)〉弥饺嗣胥y行《征企業(yè)基本信讀用信息報告屢》，秀洲交乏投歷史上無引不良信用記渡錄。還（三）豪財務(wù)狀況似秀洲交投主瘦要承擔(dān)秀洲太區(qū)的交通基永礎(chǔ)設(shè)施及配翻套項目投資櫻，價其投資的項尾目主要通過澆其參股的公償司獅進行甚運營淹管理蠻，故其寬財務(wù)報表上什基本宰不宜反映纏營業(yè)收入罵。霸根據(jù)201琴2年3月份遼的銀監(jiān)會的隙政府平臺公種司統(tǒng)計信息刊顯示，秀洲刻交投的平臺種風(fēng)險定性為撐為全覆蓋。方1、資產(chǎn)負艘債表陳（萬元）剖2023年麻2023年坑2023年越2023年慚4既月最貨幣資金單6,630砌.85磚2,640繡.44吩1,467咬.00塵1,239近.97抽其他應(yīng)收款鳴8,807講.42矩8,810豆.94駕8,818忘.97注8,821偏.19弄流動資產(chǎn)合輛計聚15,44信3.27襖11,72旦7.68密10,57催3.27應(yīng)10,34戶8.46齊長期股權(quán)投綠資榮26,94焦2.07慎35,50親0.07圣50,50展2.64顆50,50循2.64旋在建工程言5,985活.94象30,79趨2.80加37,23攜8.32謊38,73件7.00井其他長期資騾產(chǎn)丸8,872拒.41絮8,867稅.52役8,867憲.52貪8,867錫.52塘資產(chǎn)總計略57,31雄7.19劈86,95限6.98躺107,1泉81.78竟108,4鬼55.64割其他應(yīng)付款奧29,68范5.11鐵39,09舟0.75懇47,58蛙6.18鮮52,30會9.34州流動負債合麻計織34,68塊6.26霸39,99臉1.20估47,58遼6.18全52,30費9.34上長期借款雕8,300賊.00暫8,300脊.00德8,750餡.00友5,300西.00讓專項應(yīng)付款役3,780妨.20賢7,452替.00拐19,69貨5.98罷19擺,地695.9錄8壞負債合計堵46,76至6.46濁55,74敵3.20件76,03梅2.16幻77,30屈5.32蛇實收資本圈5,500武.00喇5,500橫.00協(xié)5,500段.00梢5,500蒙.00歷資本公積旅5,245奏.00站25,90調(diào)6.70徐25,84以0.86詳25,84輕0.86戶所有者權(quán)益督合計壺10,55沾0.73炕31,21蹈3.77酬31,14暴9趣.62知31,15舞0.32相秀洲交投的哪對外投資通渠過其參股的幻公司進行，誦其諷長期股權(quán)投企資賢項下包括脈嘉紹高速9穗.74％股牢權(quán)、嘉興市越滬杭高鐵客缸運專線悲投資開發(fā)有柜限公司的姐12.5％額的股權(quán)光及帥嘉興高投4在.66％的共股權(quán)洲；鉛公司同時承白擔(dān)秀洲區(qū)內(nèi)拾部分交通工蘇程建設(shè)，目蹤前胳在建工程丈包括腿秀洲區(qū)內(nèi)的臣橋梁建設(shè)以法及申嘉湖連尚接線工程貍。捷截至201斑2年4月底要，秀洲交投澇總資產(chǎn)10爸.8億元，塵凈資產(chǎn)3.皮1億元，資根產(chǎn)負債率7師1.3％。傭其中，區(qū)財脂政（橋梁公捎路補助、交暑通建設(shè)項目潛補助等）劃博撥資金計入詠專項應(yīng)付款熄。去除該因想素影響后的愁資產(chǎn)負債率攜為53.1偏%。匙截至201節(jié)2年4月，雖公司金融負繁債合計5,隊300萬元牙，償債壓力新較小，資產(chǎn)亦結(jié)構(gòu)安全穩(wěn)生健。粉除專項半應(yīng)付款外，珍秀洲交投的從主要負債為惠其他應(yīng)付款假，主要是搬與嘉興市及項秀洲區(qū)政府璃平臺公司之奶間的往來款羊，題截至201升1年12月旦31日的其掃他應(yīng)付款頃主要明細如金下：寧單位名稱用期末金額鹽款項內(nèi)容去一年以上的舉金額拖嘉興高投顧4,800輝萬元責(zé)往來款攤4,800遵萬元句嘉興市秀洲腳區(qū)交通重點柿工程建設(shè)指曠揮部黎4,810話萬元竊申嘉湖工程倡4,810侮萬元擊嘉興市秀洲螺區(qū)財政局懷11,87迎5萬元浪地方債券基牧金披11,87西5萬元膠嘉興市滬杭窗高鐵客運專丈線投資開發(fā)驅(qū)辱13秋,紀723萬元腐往來款曉13匯,概723萬元則嘉興市秀洲匹區(qū)嘉宏國有谷資產(chǎn)投資有拖限公司亡3,000荒萬元程往來款緣3,000播萬元擦嘉興市秀洲腰區(qū)財政局鞠450萬元潑往來款圖－懲嘉興市秀洲長區(qū)乍嘉蘇高彼速公路建設(shè)妙指揮部辛353萬元雜往來款治353萬元沙嘉興市秀洲面區(qū)非稅收入守管理中心共2,000縱萬元芽往來款仁－仿嘉興市秀洲達區(qū)膛交通局姨175萬元攤縣鄉(xiāng)公路熊175萬元蹤嘉興市秀洲虎區(qū)高速公路亦建設(shè)指揮部釋1,000摔萬元系往來款盈－玻秀洲工業(yè)園序區(qū)管理委員蛇會馬5,200拘萬元參往來款近－撕從其他應(yīng)付異款賬齡分析攜，旬金額妥分布較為均莫勻，不存在刷到期銳集中支付定的風(fēng)險。濾賬齡召2023年費12月31邊日檔占比裹一年以內(nèi)壓8,495湯萬元淹17.85帽％窩一至二年逼12,90拌2萬元燃27.11揪％甜二至三年艱15,17臉5萬元戰(zhàn)31.89朽％忙三年以上錄11,01震3萬元嚷23.14耳%與合計晨47,58筆6萬元縫100%2、利潤表太（元）箭2023年完2023年梯2023年邁2023年稼4月瑞營業(yè)利潤舞28薯,勿858.4校6扯17墾,兇864.0逮6棕30缸,便800.0左0累9頑,脖420醬利潤總額趣28業(yè),稿858.4腹6恥17圣,承864.0菊6期22扭,咬389.6現(xiàn)3脂9晝,葵420猴凈利潤繡28芝,臣858.4腦6此13鏟,觀398.0柱4皇16火,形792.2爐2籃7普,將065膽秀洲交投或的利潤表井上不直接體妙現(xiàn)財政收入叉的劃撥松。預(yù)其營業(yè)收入躲主要為其持辜有物業(yè)的租夏金收入。椒3、現(xiàn)金流頸量表事（萬元）揀2023年甘2023年刻2023年訪經(jīng)營活動產(chǎn)稠生的現(xiàn)金流鹿量凈額伏1.63傷1.79瘦2.24猶投資活動產(chǎn)氧生的現(xiàn)金流飽量凈額摟-6,03禽1.09音1,764織.91請712.2碰0柴投資活動現(xiàn)丟金流入屯20,00持1.79基13,08經(jīng)2.26精20,72吵2.41炭投資活動現(xiàn)宮金流出秘26,03委2.89逃11貼,317.書36相20,01錦0.21醬籌資活動產(chǎn)豈生的現(xiàn)金流銅量凈額毒9,500察.00顏-5,75薪7.10巧-1,88渠7.89逐現(xiàn)金凈流量揀3,471挎.79期-3,99腦0.41戀-1,17濁3.44礦從過去三年貌的現(xiàn)金流量懸表來看，秀斑洲交投基本宜能夠?qū)崿F(xiàn)現(xiàn)滋金平衡。蘭根據(jù)秀洲政杏辦承[20扭10]31單0號文件，幟區(qū)政府按經(jīng)乎營性土地出鋸讓金總收入鄰3名％作為公路奴建設(shè)資金閃劃付給秀州事交投酒。同時，每束年秀洲區(qū)政章府會進行一升定額度的轉(zhuǎn)桑移支付，用室以支持區(qū)內(nèi)國重點項目的惱建設(shè)。摟根據(jù)秀洲交厭投歷年的審稠計報告，搖專項應(yīng)付款校中市級及區(qū)河級補助如下煤：肆（萬元）通2023年徑2023年濱2023年戀市撥橋梁公汽路補助鐘2,318唯.02酒2,558撤.02雄5,395陷.02圾區(qū)撥橋梁交若通建設(shè)項目坦補助寨1,462堪.18您4,363現(xiàn).98餐5,312季.18跡4、主要財楚務(wù)指標第財務(wù)指標分銜析艦2023年盼2023年沃2023年乖償債能力鋒資產(chǎn)負債率樂（%）墻81.59值%愧64.10累%撫70.94辯%耳資產(chǎn)負債率剩％傘（扣除專項辨應(yīng)付款）挎75.00帥%鐮55.53泄%詞52.56棕%承現(xiàn)金比率（沖%）點19.12鹿%娛6.60%欣3.08%責(zé)流動比率份44.52憶%權(quán)29.33寬%禍22.22囑%艱速動比率徹44.51露%理29.31秘%斷22.21茂%花由于秀洲交池投的業(yè)務(wù)以存對外夠參股征投資為主，俊對其財務(wù)指吩標的分析主敏要針對其償暖債能力。過梳去三年，公滲司資產(chǎn)負債游率礎(chǔ)總體呈執(zhí)下降熄趨勢友，主要原因澇是對外金融逢負債從8,羊300萬元仍降低到5,黑300萬元濫，同時隨著怎在建工程的直增加，芹總資產(chǎn)逐年釀上升。僻現(xiàn)金比率、知流動比率和立速動比率有寨所下降，主緩要原因是基匯礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)勿投入加大，配產(chǎn)生較大規(guī)浸模的短期應(yīng)電付款所致。片考慮到公司貪剛性負債規(guī)斜模較低，其慌短期流動性卷壓力不大。蝦5強、計息負債荒和對外擔(dān)保點（截至干201窮1偵年靈12玩月31日律）肆（1）計息斃負債艘借款單位橡借款金額述到期日扛年利率紐借款條件稻嘉興銀行秀疲洲支行匪2膀,站800嚇萬元禁201初3坡.裹9豬.30來7有.拿94皺％較擔(dān)保涂中國銀行申1拐,預(yù)000萬元委2023.肆12.21然6筐.創(chuàng)65屋％領(lǐng)擔(dān)保爪禾城合作銀窄行把1,500范萬元筆2023.叨3.31偉7.80％岡擔(dān)保誠合計杜5性,爺300萬元及秀洲交投的減對外借款金儀額較小，中浴短期內(nèi)固用于償債的甜現(xiàn)金流壓力箭不大。洗（2）對外吐?lián)７栏鶕?jù)風(fēng)險管保理部于覺2023年咸5月25日糾查詢?nèi)〉弥澣嗣胥y行《正企業(yè)基本信年用信息報告味》，秀洲交批投對外擔(dān)保嚷明細如下：育保證合同編他號(明細)而保證合同有姐效狀態(tài)(明不細)穗保證合同金逢額計量幣種死(明細)團保證合同金儀額(明細)神單位：元氣本擔(dān)保人保刃證擔(dān)保金額迎計量幣種(縱明細)蹄本擔(dān)保人保泥證擔(dān)保金額妥(明細)威單位：元窩24002頭11175羨6扒是催人民幣欺84,00本0,000蹲.00女人民幣番84,00犯0,000省.00域CHET3芬30630挑00020堅09000承19魯是翠人民幣次60,00瓦0,000寶.00惰人民幣慈60,00起0,000次.00株33407導(dǎo)02023巾A越10000夢89013挽34070功2023M蕉10000夫8900亞是吧人民幣駐50,00劃0,000范.00示人民幣某5亮0,000透,000.岸00攔33407座02023易AM000雅16100糞33407節(jié)02023偏M1000鄰16100顫是察人民幣宴60,00返0,000燭.00倆人民幣寺60,00顛0,000糠.00抹33407漲02023蘆AM000筋16100茂33407欺02023撓M1000略01200贊是斬人民幣些20,00勉0,000教.00展人民幣餡20,00拖0,000泰.00陶二、保證人阿信息猜（一）基本層情況體1、主體資稠格淘公司名稱：誼嘉興市皆高等級公路歷投資有限公固司摧注冊地址：謠嘉興市網(wǎng)縣南街46明－48號登法定代表人腥：寸倪忠偉菠注冊資本：幣壹拾壹億壹執(zhí)仟貳佰柒拾壤肆萬貳仟伍泛佰元劫實收資本：抗壹拾壹億壹熊仟貳佰柒拾饑肆萬貳仟伍逃佰元辨設(shè)立時間：附1998鞭年5月些8債日舌經(jīng)營范圍：紗高等級公路歡建設(shè)、投資搖、管理及公吼路沿線配套槐設(shè)施和房地桑產(chǎn)開發(fā)項目激；受嘉興市侄交通投資集湖團有限責(zé)任喜公司（簡稱胳嘉通集團）怕委托收儲開沈發(fā)嘉通集團誦已取得的土底地。財2秤、劫股權(quán)結(jié)構(gòu)和舍關(guān)聯(lián)關(guān)系嘉興市高等級公路投資嘉興市高等級公路投資嘉通集團海鹽縣國有資產(chǎn)經(jīng)營平湖市國有資產(chǎn)經(jīng)營嘉善縣國有資產(chǎn)投資桐鄉(xiāng)縣國有資產(chǎn)投資85.69％嘉興市國有資產(chǎn)管理委員會100％6.09％0.63％秀洲交投4.66%嘉興市南湖區(qū)交通建設(shè)投資傭3卡、侵公司治理翁（1敞）公司治理辯結(jié)構(gòu)社公司建立了謎完善的股東質(zhì)會、董事會城、監(jiān)事會和繼經(jīng)營管理等對工作制度，澤公司治理結(jié)在構(gòu)符合《公牛司法》的規(guī)賽定。伯（2）配管理人員簡射介繪倪忠偉趕，堅1最95善1虧年生俯，純自2001沃年6月起歷拖任嘉興港區(qū)界開發(fā)建設(shè)管鳳委會主任、爬黨工委副書揚記、嘉興市束港務(wù)局局長可、平湖市委截副書記。粗嘉興市政協(xié)呆副秘書長。我2007年普10月至今販任嘉興市政畢協(xié)秘書長，臭嘉通集團董胡事長、黨委歸書記。潛張文華，1環(huán)963川年貫生，研究生濫學(xué)歷。歷任服嘉興市冶金即機械廠鍛壓臂車間團委書沖記、鍛壓分勸廠副廠長，揚共青團嘉興好市委青少年貪部組織宣傳恒部副部長、歲部長、黨組數(shù)成員，共青旗團嘉興市副罪書記、書記跌、黨組書記洗，中共嘉興膝市桐鄉(xiāng)悲市委副書記灑、紀委書記亡、副市長、挖常務(wù)副市長蝦等職，現(xiàn)任程公司總經(jīng)理米。聽4、但經(jīng)營管理野嘉興高投，臘系經(jīng)嘉興市抓人民政府大“么嘉政發(fā)[1恥998]5隸7號文簽”載批準，于1飼998年5交月注冊成立談的國有公司翁，當年注冊值資本為1.號05億元。伍經(jīng)過多次增兔資，截至2膚012年2慮月，公司注財冊資本為1屢11,27延4.25萬括元。嘉通集惱團漠為其第一大災(zāi)股東，占比搭85.69括％，公司的羞實際控制人黑為嘉興市國趕有資產(chǎn)監(jiān)督金管理委員會悅。喬公司作為嘉傾興市國資委勿下屬的地方忌國有企業(yè)，夸是嘉興市唯榮一一家尊從事高等級毫公路投資、帝建設(shè)芽及公路沿線嫌配套設(shè)施和倚房地產(chǎn)項目用開發(fā)須的國有企業(yè)白，在區(qū)域范購圍內(nèi)具有保顯著邪壟斷性判。頂從資產(chǎn)規(guī)模韻上看，嘉興序高投是浙江忙省第二大高井速公路投資嬸公司，也是楊嘉興市資產(chǎn)沖規(guī)模最大的戲國有企業(yè)，糟在浙江省高倍速公路建設(shè)站領(lǐng)域具有較簡強競爭力。案業(yè)務(wù)模式上末，公司綜合熔運用雙財政補貼、肺金融貸款等篇對所轄路段飲高速公路以汽控股或參股細形勢進行投著資建設(shè)，行家使對所建高涌速公路的管挺理及經(jīng)營職偏能。截至2露011年底螺，公司直接浩及間接擁有即1鄉(xiāng)4鳥家控股子公皮司（按合并給口徑）榮，簡要信息候如下：局編號色子公司名稱動注冊資本橡（萬元）言經(jīng)營范圍搶控股比例引⑴辣嘉興市杭州告灣大橋投資丸開發(fā)有限責(zé)撓任公司蒸78355負杭州灣大橋海項目投資及熊大橋北岸連要接線項目建嶼設(shè)施工、收游費、養(yǎng)護和翅營運管理。母88.80斷％故⑵筒嘉興市嘉紹怨高速公路投性資開發(fā)有限適責(zé)任公司個10000鮮嘉興至紹興撒高速公路（央嘉興段）項岔目的投資開部發(fā)、建設(shè)、箏養(yǎng)護和營運橡管理。盡51％篩⑶細嘉蕭高速公干路投資開發(fā)豐護10000腫嘉興至蕭山枯高速公路項得目的投資開器發(fā)、建設(shè)、帽養(yǎng)護和愈營運管理袋。貿(mào)50％染⑷狐嘉興市路源飛基礎(chǔ)設(shè)施投泊資建設(shè)開發(fā)氏恭6442騙公路、橋梁擦、城市道路刮及相關(guān)設(shè)施艙的投資、開它發(fā)、建設(shè)；遠公路收費服研務(wù)；受委托錢從事土地開恢發(fā)；自有資推產(chǎn)經(jīng)營管理隙；物業(yè)服務(wù)秩。悅73.05蔑％資⑸嫩嘉興市國鴻挎（集團）有杯限責(zé)任公司坊3876認在嘉興市國蘿有資產(chǎn)管理亭委員會授權(quán)浙范圍內(nèi)從事芬國有資產(chǎn)的無經(jīng)營管理槽。姑100％貸⑹更嘉興市國鴻越汽車運輸有定限公司吼800規(guī)客運、貨運釣、維修萍等。頃100％再⑺變嘉興客運出咱租公司懂84.5駝汽車客運、皂客車出租及秤租賃門。燥100％睛⑻婦嘉興市國鴻睛汽車駕駛員臉培訓(xùn)有限公覺司鉛100挎汽車駕駛員晶培訓(xùn)牽。架100％肺⑼隙海鹽國鴻汽行車駕駛員培異訓(xùn)屋100毫帶路運輸駕而駛員從業(yè)資鵲格培訓(xùn)、二勒級普通機動圈車駕駛員培中訓(xùn)。乒80％退⑽級嘉興市國鴻災(zāi)旅游集散中賣心蝴30沸旅游服務(wù)；漆代辦會務(wù)、別票務(wù)服務(wù)等誦。僵100％折⑾獎嘉興市國鴻儲汽車工業(yè)貿(mào)迷易盛460伍汽車及機動貢配件銷售等艙。堤100％藥⑿鵝嘉興市交通帳學(xué)校則860.3疑2局和交通運輸竭業(yè)相關(guān)崗位謠的培訓(xùn)；中槳等職業(yè)技術(shù)僻教育。蜻100％泄⒀犁嘉興市國鴻每旅行社有限層公司翼53磨國內(nèi)旅游；隸代辦火車票嚇、輪船票；侵經(jīng)營國內(nèi)航冠線的民用航榨空運輸客運濤銷售代理業(yè)瓣務(wù)；意外傷耽害保險代理念。效100％區(qū)⒁顯嘉興市嘉通嘆新市鎮(zhèn)投資林開發(fā)有限公少司盛1000貞城市基礎(chǔ)配潑套設(shè)施的投率資開發(fā)建設(shè)塞；實業(yè)投資畝與資產(chǎn)管理販。堅100％識（二）信用嶼狀況剖根據(jù)風(fēng)險管煌理部于追2023年坦5月25日友查詢?nèi)〉弥畾g人民銀行《井企業(yè)基本信觸用信息報告的》，嘉興高奴投于婦2023年苗3月31日航有一次欠息艱記錄。經(jīng)與布企業(yè)查證，淘是因結(jié)算系攤統(tǒng)錯誤所致宇。祝（三）財務(wù)源狀況道根據(jù)201幅2年3月份艘的銀監(jiān)會的煌政府平臺公周司統(tǒng)計信息掉顯示，嘉興作高投已胖于揀2023年截7月調(diào)整為廊監(jiān)測類的地披方政府融資復(fù)平臺，風(fēng)險將定性為為全冠覆蓋。嫌1、資產(chǎn)負赴債表分析拘（萬元）睜2023年攏2023年席2023年岔2023年榨3勇月鉤（未合并）頭貨幣資金責(zé)84,76美5.90抗21,38兇0.56肆28,60盆0.65懼310.7嘉3讀預(yù)付賬款危39,31胞4.99賊18,59抱1.80鴨20,74剩6.82甚2,145址.00野其他應(yīng)收款辨407,4竭97.50別405,2剩29.13玻503,2融79.36招233,0謊17.11拒存貨漲668,4礙18芽.51勸668,4酬40.08蜘898,4和38.44習(xí)896,4胖13.72帳流動資產(chǎn)合什計釣1,200急,641.諷42慎1,114龍,970.先17做1,452榴,358.潮14錄1,131第,886.廉56魂長期股權(quán)投長資憂140,1激79.40猶153,6證51.47缺168,8賣91.59產(chǎn)321,9殘01.01授固定資產(chǎn)凈疼額千370,0稠51.93尼386,6部99.84晉382局,捷9瞞95.45異155,9各67.44怨在建工程秧117,5肅56.16亦298,6漲90.37背447,3世27.00惰39.89鉛無形資產(chǎn)脈78,9擔(dān)33.07值77,80拾0.65且78,44義3.46胳1,391葉.82難長期待攤費兩用逼5,133練.09歇4,396么.03鄰5,064捷.21作3,506巧.87勤資產(chǎn)總計套1,976內(nèi),132.箱67裙2,082男,330.奪41預(yù)2,537繪,132.杰05刪1,616令,311.脊85此其他應(yīng)付款捎46,83頌6.31爭54,82抽9.04兔86,59挎4.1比17,88脂0.67擊一年內(nèi)到期鳳的非流動負盟債淋12,30福0.00信21,00注0.00裹72,02誤0.00遼流動負債合朋計特102,4智70.93捆93,70跳8.44侄183,9彩70.64握19,07孫8.49通長期借款炕530,9跡81.00炒557,2貞45鐮.00伏549,9憂81.00姨91,59城4.25逃應(yīng)付債券通360,3善04.44戴360失,饞304.4腦4蘇360,3前04.44駝353,6律98.19慌負債合計聽1,018混,329.義26潔1,034砍,932.懶38殊1,169魔,899.慣41縣467,8喂70.94筍實收資本急103,2震74.25孔103,2豎74.25鬼108,2蜘74.25吹111,2蕩74.25以資本公積承698,8鐮50.56幫744,6柔29.81硬98棵8,275慶.28陰965,7逗01.52尖權(quán)益合計畫957,8萄03.40悄1,047律,398.惰04滴1,367優(yōu),232.添64赴1,148沾,440.婚91雞截至201度1年底，嘉枕興高投襯合并巖資產(chǎn)總額為陵253.7寇億元，同比哭增長18.綠7％。其中隸流動資產(chǎn)同氣比增加30綁.撲3遮％，占總資厲產(chǎn)的比重為徹57.2％惱；帖非流動資產(chǎn)說同比增加1查2.1％出。甩資產(chǎn)負債率振為46.1聚％。確2023年厭底，糊公司叨主要資產(chǎn)項奏包括黑存貨35.厲4％戴、頓其他應(yīng)收款路19.8％陰、閘在建工程1認5.1％攀、蹈固定資產(chǎn)1參5.1漏％禽。字－康存貨中主要屑是儲備土地戒89.6億扁元。僑較絲2023年度底增加22沒.8億元，廈主要是根據(jù)鳳嘉國資資產(chǎn)哲[2023卸]205號目文件，嘉通伍集團將31丹.巖8頁萬平毅方畜米輔的土地投入赴到該公司，貧評估價值為慨22.4億戰(zhàn)元。棕－還其他應(yīng)收款金余額為50蜻.3億元，驗主要核算與輸股東方、政胸府及其他關(guān)勞聯(lián)公司往來眼款項（其中襪應(yīng)收嘉通集全團37.5墨0億元），到規(guī)模較20斗10年增加躺20％。全－伸在建工程縣44.7億彈元，其中主緩要是嘉紹高栽速公路項目同38.衛(wèi)9豐億元，嘉蕭注高速公路3討.喊7仁億元以及杭非州灣工程2夢.幕2鄉(xiāng)億元。味－直固定資產(chǎn)療主要是道路嫌，較201賴0年底增加版的8睜,幕01編2蕩萬元主要是念嘉興市杭州迅灣大橋投資爭開發(fā)有限責(zé)值任公司的杭配州灣跨海大族橋北岸接線別項目增加引煙起。葛2023年原末獻公司主要負令債項包括顯長期借款迫47.0％慮、泛應(yīng)付債券3名0.8％杏、沒其他應(yīng)付款凳7.4％罩、幕一年內(nèi)到期暴的非流動負謙債6.淘2柔％。長期借卷款獎主要是銀行懷長期項目貸連款，其中國肉家開發(fā)銀行兼牽頭的嘉紹瞇高速銀團貸足款為34播.0根億元。應(yīng)付膝債券儉為授06嘉交通炒債2異6.0皇億元，09權(quán)嘉高投債1角0.0億元狡。其他應(yīng)付特款5.2億肢元，主要為眨工程質(zhì)保金搖和往來款。冊一年內(nèi)到期豐的非流動負嫩債基本為銀抬行借款。明瓶細詳見攤“備2、計息負梢債拆和對外擔(dān)保蝕”掏。飄2、計息負達債和對外擔(dān)葛保銹（1）計息朝負債暫（掩截至201賽2犧年指5訓(xùn)月暢25尸日干）稻借款行校借款眼金額孔借款日絹到期日驢銀團貸款象

喚50,0舞00值萬元闖2023-勻5-23拐

王2023-惹05-23菜農(nóng)行躺

淡10,0沙00神萬元悄

店2023-瀉09-24圣

飲2023-陡09-23億斑

現(xiàn)40,00稅0萬元謝

械2023-統(tǒng)01-26偶

互2023-傾09-23薄嘗

俘9,800迫萬元較

案2023-傘06-18乓

資2023-憐11-30允中信積

烏20,0構(gòu)00咬萬元挺

么2006-涉03-28兇

泰2023-比03-28日銀團貸款鏈

阿21,5駱94椅萬元向

慨2005-缺12-01優(yōu)

喪2023-昌11-28辮工行保函惠

兆250,0偶00晃萬元敞2006-飯3-30蛛201液8-2-5里合計絲401,3璃94萬元本（2）對外喪擔(dān)保絹根據(jù)風(fēng)險管拉理部于草2023年邊5月25日崗查詢?nèi)〉弥┤嗣胥y行《肝企業(yè)基本信攏用信息報告袍》，嘉興高概投對外擔(dān)保童明細如下：送保證合同編斗號(明細)剛保證合同有佛效狀態(tài)(明啞細)閘保證合同金捷額計量幣種嘉(明細)弱保證合同金鴉額(明細)核單位：元會本擔(dān)保人保漂證擔(dān)保金額殊計量幣種(漆明細)員本擔(dān)保人保謎證擔(dān)保金額為(明細)販單位：元滾GT111焦00997判02879重是竟人民幣礙30,00拴0,000苗.00竟人民幣斑30,00弟0,000煙.00盆20230讀92700擴00301幅5葛是蘋人民幣釘155,0據(jù)00,00奇0.00娛人民幣音155,0捉00,00滴0.00逝db200棋90424鼻0239絮是禮人民幣反250,0萄00,00姐0.00顫人民幣年250,0尿00,00航0.00膏db201商10801牙0450距是介人民幣遲500,0懼00,00慧0.00堂人民幣貌500,0筑00,00輸0.00擱3、利潤表載分析糟練（萬元）昏2023年少2023年累2023年氧2023年瓣3月（未合扔并）置營業(yè)收入融27,02抬0.05屋75,75短0.56飛93,62雷5.82胸15.02逐主營業(yè)務(wù)收抖入銹25,04偷4.04旺3敗3,372保.84顧37,38淡3.88澤15.02違其他業(yè)務(wù)收辯入宇1,976獵.01傍42,37狂7.71潛56,24尺1.94粉營業(yè)總成本敏29,68房0.77壁93,10京7.34露121,3贊61.54詳7,750子.49引主營業(yè)務(wù)成脾本采29,38魄6.99廳37,75愉8.71逆39,04責(zé)4.49懶1,447距.48武其他業(yè)務(wù)成幻本北293.7耗8垮14,47旁9.86失42,31診4.14棕2.19萌營業(yè)稅金及置附加丟933.9心6惡2,375驚.49晌1,740護.06截管理費用特4,390痛.99鋒4,239淋.75騾4,314咱.30爛29.67職財務(wù)費用尤28,71襪6.37家34,14怪2問.此90游34,20耗7.23海6,271顫.16號營業(yè)利潤布-35,8臥95.11扯-12,7躲38培.瞞92獵-26,6達41.33譽-7,73越5.47冰營業(yè)外收入債61,47喝3.30炊27,94孤7.73犯38,00盛4.08來3.05我政府補助倡61,13湖2.74暴27,63神6.51谷37,71攪9.37趟營業(yè)外支出耐445.7恩4秒133.0車7敢419.1揀2鼻16.03邁利潤總額惰25,13作2.45鼓15賺,075.愚75扯10,94態(tài)3.6殊3棉-7,74綢8.45鉤凈利潤美25,70芬4.19及14,37彈2.09殃10,18靠4.71粘-7,74柴8.45研歸屬母公司循凈利潤式22,13晴3.67襯12,38產(chǎn)5.34造8,907嫩.14迅2023年勞，公司實現(xiàn)瓶營業(yè)收入9努.兵4螞億元，較上變年增長2擋3.6賄％才,其中通行肝費收入、運憐輸收入及工隔程收入等主鐘營業(yè)務(wù)收入猛穩(wěn)定增長，盈其他業(yè)務(wù)收革入中主要彼為BT代建狡服務(wù)收入，研近年來發(fā)展繞趨勢良好。棕具體明細如犧下：展（萬元）襲2023年卵2023年格2023年鄙主營業(yè)務(wù)收詳入向25,04趴4.04裝33,37泰2.84貧37,38旨3.88宵通行費收入泄8,397鈔.82傘9,863森.42仁11,25燦5.25錄運輸收入榮12,80粥0.25支18,12節(jié)9.12已19,33偏3.82殘高速公路廣絹告牌租賃收讓入萍516.2偶1截798.8劍1陪908.0壁8蝕培訓(xùn)收入奸3,060缸.35具3,644扔.12破4519.倉05擠旅游收入災(zāi)269.4百1旦537.3技6戶422.3莖9夕工程收入意400.0撤0疤945.2質(zhì)9抓其他業(yè)務(wù)收斑入沫1榆,男976.0胸1跑42,37搭7.71屢56,24爽1.94被工程項目建存設(shè)收入絹26,99哄0.00腿53,98等0.00川為滿足項目膽建設(shè)的資金員需求，公司叔融資規(guī)模較搬大，豎故交相應(yīng)財務(wù)費百用較高。龜2023年倍，靠公司營業(yè)利識潤-26,揀641克.3糧萬元苦，實現(xiàn)利潤憤總額10暗,絲943.6理萬元勒，既凈利潤10惰,稠184.乓7勝萬元島。凱因大量項目慧仍處于投入妙階段，從營蕉業(yè)利潤上看累，秤公司近年來腫均嘩處于虧損隆狀態(tài)宣，苦盈利漿仍在一定程鋤度上涉依賴于財政黑補貼收入。己2023年樂，公司偵獲得主要政掠府補助主要譯包括：根據(jù)羊嘉興市財政東局文件嘉預(yù)擾[2023唯]877號弱文及嘉興市終辦公室嘉辦恰[2023夠]89號文鋒，由市財政仆給予嘉興高巾投財政補貼乘18復(fù),尚000萬元瞞，給予其控弟股的嘉興市唇杭州灣大橋所開發(fā)有限責(zé)芝任公司財政位補貼15館,收000萬元饅。面4、現(xiàn)金流嫩量分析薯（良萬元）折2023年掏2023年侄2023年熄經(jīng)營活動產(chǎn)山生的現(xiàn)金流釘量凈額勉-83,4毫15.35摟47,26熄4.09胡36,35倦6.29樸投資活動產(chǎn)景生的現(xiàn)金流搜量凈額柄-109,搶422.3忽9杯-201,盯182.4稠4員-138,逗122.5案8霸籌資活動產(chǎn)晃生的現(xiàn)金流觸量凈額望192,9途68.43親100,4券12.12袋98,22自4.90籃現(xiàn)金凈流量萄130.6繡9狹-53,5同06.24菊-3,54運1.39皆期初現(xiàn)金及旺現(xiàn)金等價物餅余額莊84,63鐮5.20龍85,64呆8.27恢32,14析2.04國期末現(xiàn)金及柱現(xiàn)金等價物電余額鳳84,76山5.90姥32,14高2.04掃28,60匆0.65毯2023年踐，公司經(jīng)營象活動產(chǎn)生的唉現(xiàn)金流入為夜20.9億幻元砌，獵經(jīng)營讀性瞎活動產(chǎn)生的日現(xiàn)金流出為醉17.3億鴉元灘，規(guī)模均較漸上年有較大洞幅度增加丑。躲投資析性現(xiàn)金流出書主要以工程畜項目建設(shè)投下入（主要為永嘉紹高速）能以及長期股渣權(quán)股權(quán)投資旱所支付的現(xiàn)嶄金為主。投坐資性現(xiàn)金的淺缺口除了經(jīng)盤營性現(xiàn)金流船入外其余部管分主要通過棗籌資性現(xiàn)金拌流入予以滿閑足。最近三殘年的籌資性辛現(xiàn)金凈流入蓄分別為19誤.3億元、改10.0億罵元、9.8逝億元灶。密預(yù)計隨著壺在建高速公駝路的陸續(xù)完之工并通車，搬經(jīng)營活動產(chǎn)喇生的現(xiàn)金流遇入逐步增加熱，歌投資性現(xiàn)金表需求將逐步剪降低，經(jīng)營佳性現(xiàn)金凈流他入將主要用皂于償還到期個計息負債。脅5、育主要財務(wù)指父標河財務(wù)指標分呢析熔2023年寫2023年搜2023年別償債能力洽章資產(chǎn)負債率相（%）動51.53晴%園49.70幫%噸46.11躍%腳現(xiàn)金比率（論%）盡82.72燃%丙22.82斃%迷15.55烘%案流動比率漲11.72生血11.90翠傳7.89袖速動比率事5.19擴4.77頓3.01夫周轉(zhuǎn)能力帽總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)嗎率（%）謎1.37%沿3.64%框3.69%粗固定資產(chǎn)周遮轉(zhuǎn)率（%）您7.30%應(yīng)19.59膽%蘭24.45攻%惕應(yīng)收賬款周溉轉(zhuǎn)率（%）記6.63%拉18.69箏%固18.60浴%文存貨周轉(zhuǎn)率信（%）銀4.44%條13.93罪%發(fā)13.51習(xí)%破盈利能力尾銷售利潤率四（%）蕩93.01本%富19.90爆%絨11.69護%珍資產(chǎn)回報率挺（%）拔1.30%盲0.69%低0.40%些凈資產(chǎn)收益搬率（%）畢2.68%足1.37%挖0.74%容資產(chǎn)負債結(jié)曬構(gòu)方面，2那011年底紙，公司資產(chǎn)播負債率為4嚴6.11％強，連續(xù)第三煩年下降。賭因09嘉高娘投債所募集引的資金逐漸超用于工程建解設(shè)，近三年服來公司流動鵲比率及速動彼比率有所下假降滲，但仍優(yōu)于喉行業(yè)平均水悟平。201膛1年底流動視比率為7.疑89，速動序比率為3.畜01，息稅滾前利息保障鴨倍數(shù)為1.擱32倍。償當債能力良好炸，狗資產(chǎn)結(jié)構(gòu)安搏全穩(wěn)健那。欲盈利能力方符面，噴因目前降多項便工程處于建及設(shè)施工階段江，尚未參貢獻卡營業(yè)收入和辯利潤，故資喉產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和商資產(chǎn)回報率冊指標處于較介低水平。預(yù)遺計隨著貪公司承建的紛在建公路陸厭續(xù)投入運營虜及收儲土地械陸續(xù)開發(fā)出婚讓抄，此公司整體盈級利規(guī)模及現(xiàn)夢金流有望穩(wěn)撐步增長。陶作為嘉興市棟區(qū)域內(nèi)交通緒基礎(chǔ)設(shè)施及水其他交通項自目的投資、俯建設(shè)、經(jīng)營逃和管理的主鉗體，嘉興高慮投不僅得到僵國家開發(fā)銀刃行、四大國逮有銀行等金蘋融機構(gòu)的支嘆持，同時嘉范興市政府題也侍以財政補貼僚方式予以支復(fù)持。毅6、關(guān)于限“必09嘉高投眉債隱”跨的信息酷2023年頂，嘉興高冊投螺成功發(fā)行慧“奧09嘉高投熊債顏”竄，托募集資金1懂0億元。根鹿據(jù)聯(lián)合資信蹄評估有限公天司的評級報短告，該債券載目前信用等版級為AA＋級，主體長期攪信用等級為歸AA，評級沉展望為穩(wěn)定背。同時根據(jù)詞銀行間債券雕市場的交易慶系統(tǒng)顯示，糖“塔09嘉高投身債拜”承的市場交易泡價格維持在妥98.5元帶－99.5澇元之間，治未有明顯異替常交易情況更。宇三梢、匪其它交易主頭體信息護保管人茅：哄項目發(fā)行之臨前，將與財淚富管理中心貨及財務(wù)部共蝦同確定一家檔具備充足專訂業(yè)能力和必郊要軟件硬件暢設(shè)備的商業(yè)子銀行作為保閉管人。既監(jiān)管銀行：默本項目信息錫來源于民生字銀行嘉興分內(nèi)行。初步商播定，拐受托人閥擬委托該行桐擔(dān)任汽本信托計劃即的笨資金監(jiān)管銀桑行，具體負魚責(zé)協(xié)助受托影人加強對信扇托資金運用顧時的監(jiān)管。己四且、獨增信措施信燈息繭（一）娃保證講擔(dān)保駐嘉興高投為淘秀洲交投按怎約定履行股網(wǎng)權(quán)收益權(quán)回酸購義務(wù)提供艙保證擔(dān)保。廟嘉興高投資摸產(chǎn)實力較強妹，經(jīng)營情況總良好，具有圖較強的擔(dān)保駛能力，其具飽體信息得詳見峽本申報書豎第三章貸相關(guān)內(nèi)容。香（二）緊質(zhì)押滾擔(dān)?？恍阒藿煌兑詨燮涑钟械募挝医B高速9.箱74％的公灶司股權(quán)蒜進行質(zhì)押育，為其按約桌償還股權(quán)收飽益權(quán)的回購叉本金和回購薦溢價提供質(zhì)水押擔(dān)保。皮根據(jù)嘉紹高堆速提供的財悟務(wù)報表，截隨至2023井年3月底，特嘉紹高速凈甚資產(chǎn)24.喇2億元，9玩.74%股研權(quán)對應(yīng)的凈編資產(chǎn)為2.支4億元。以回2.4億元宣作為質(zhì)押物鋒價值計算，絕對應(yīng)信托項隨目規(guī)模1億款元，待質(zhì)押率為4出2%。多（三）學(xué)《財政允還款原承諾函》哥嘉興市秀洲憂區(qū)出具《財諒政還款承諾綿函》審批單獻及《財政承拐諾函》，承糟諾當秀洲交將投不能按時克支付該筆信胞托資金的回拒購本金及回撿購溢價時，態(tài)秀洲區(qū)財政廉局將組織資婚金進行歸還濾。穗第江三殃章?lián)]標的股權(quán)詠信息迷一、滋嘉興市嘉紹雄高速公路投吃資開發(fā)有限致公司相關(guān)信懸息捏（一）公司阿基本信息程1、斥主體資格帽公司名稱：勤嘉興市嘉紹唇高速公路投丘資開發(fā)有限勻公司材注冊地址：刺浙江省嘉興筑市嘉興經(jīng)濟哲開發(fā)區(qū)新氣盡象路618聚號3－4層鋤法定代表人景：倪忠偉滲注冊資本：樸1億元禾實收資本：體1億元寄設(shè)立時間：甩2004年物9月2日怒經(jīng)營范圍：液嘉興至紹興仿高速公路（尋嘉興段）項池目的投資開芳發(fā)、建設(shè)、殊養(yǎng)護和營運當管理。級2、股權(quán)結(jié)培構(gòu)和關(guān)聯(lián)關(guān)著系嘉興市國資委嘉興市國資委100％秀洲交投秀洲交投嘉興市交通投資集團有限責(zé)任公司嘉興高投海寧市資產(chǎn)經(jīng)營公司海鹽國有資產(chǎn)經(jīng)營公司9.74％51％29.27％9.99％85.69％嘉紹高速屆3、悟公司治理掛公司設(shè)股東壺會，由股東仇按出資比例習(xí)行使表決權(quán)殖；設(shè)董事會疊，成員為9逮名，其中董屢事長1人，浩職工代表董愚事1人；設(shè)后監(jiān)事會，成陷員為5名，骨其中職工代程表監(jiān)事1人危。公司治理裁結(jié)構(gòu)符合《岔公司法》的劉規(guī)定。趴4、旗經(jīng)營管理由嘉紹高速成妄立于200鄰4年，由嘉男興市交通投份資集團有限饒責(zé)任公司、臉海寧市資產(chǎn)偵經(jīng)營公司、沙海鹽縣國有組資產(chǎn)經(jīng)營有受限公司、秀寨洲區(qū)交通建腸設(shè)投資有限樣公司共同參肅股設(shè)立。公鑼司作為嘉紹凍高速北岸接另線項目業(yè)主默，主要從事墓嘉紹高速公翁路北岸接線憑項目投資、損建設(shè)、施工達、收費和營亞運管理工作灣；同時，公疲司作為會浙江嘉紹跨離江大橋投資請發(fā)展有限公炕司蓄的股東之一棟，對嘉紹大祥橋進行投資或。等（二）信用獨狀況任根據(jù)風(fēng)險管洞理部于妄2023年略5月25日送查詢?nèi)〉弥嗣胥y行《類企業(yè)基本信逃用信息報告疏》，嘉紹高吃速歷史上無堤不良信貸記誓錄。巧（三）財務(wù)延狀況憶1、資產(chǎn)負火債表分析（傷單位：萬元選）鞠主要科目街2023年論2023年訂2023年事2023年事3月控貨幣資金用36,90款3.62奏5,334額.01嘩2,183蠅.96皆1,613昏.43事其他應(yīng)收款誕187,6浩44.94裝145,6毒43.92低161,4抗08.64軍147,7秘60.62往流動資產(chǎn)合袖計亂255,9巾54.57瓶165,9匆09.99捉172,9雪30.64裝155,5皺71.67評長期股權(quán)投少資比30,05育0.00猜43,50墨3.70蘇58,56搭1.20帳58,56漁1.20擴在建工程題116,2疫54.95饅297,7魄33.21羽388,5弊54.28常413,9豪72.37該資產(chǎn)總計盤402,2劫79.05干507,1紀59.82箱620,0脅53.87組628,1莖11.53誰應(yīng)付賬款革-含-快6,793楚.74國8,415浮.47旨其他應(yīng)付款倍7,497察.48躍24,75樹6.34燥21,76以4.59岸22,11哀1.48曲流動負債合扒計且25,49屈7.48壯24,75抱6.55提28,55挺9.95拒30,52雹9.61鴨長期借款仗254,6縱78.00競312,1盲10.00店349,5躁20.00駱354,6林08.00社負債合計傭280,1戴75.48尿336,8勞66.55蛋378,0埋79.95獲385,1凝37.61是實收資本咐10,00顫0.00壽10,00豆0.00瘦10,00謝0.00津10,00吳0.00我資本公積適112,1讓03.57俗160,2口93.27業(yè)231,9蹦73.92父232,9為73.92憲所有者權(quán)益史合計厘122,1膨03.57欲170,2紐93.27墳241,9姐73.92鏈242,9迫73.92敗嘉紹高速的鬧主要資產(chǎn)為正在建工程荷、喜其他應(yīng)收款喇和長期股權(quán)奏投資社。截至20邊11年底，取在建工程共芒計38.8抄億元，具體叨包括建筑安談裝工程23按.2億元和盞待攤投資（找資本化費用窯）15.6員億元；其他娘應(yīng)收款主要怪是與股東方材及其他關(guān)聯(lián)以公司的往來暮款項。岡長期股權(quán)投權(quán)資是嘉紹高抹速持有的浙玉江嘉紹高速今公路有限公母司的部分股宏權(quán)和浙江嘉狗紹跨江大橋碗投資發(fā)展有罪限公司45陶％股權(quán)。其場中浙江嘉紹挎高速公路有返限公司處在迫清算中，薄目前胃仍體現(xiàn)在2哀011年底審計報告中宿。寸嘉紹高速的驗主要負債主睬要是為建設(shè)六嘉紹高速項徒目而向銀行盤申請的長期喘借款。截至閃2023年自3月底，嘉萍紹高速金融邁借款合計3刃54,60比8萬元，總名負債是才385,1召3僅8萬元，資旱產(chǎn)負債率6裂1.3％，富資產(chǎn)結(jié)構(gòu)良拳好。箱2、現(xiàn)金流近量表分析（涉單位：萬元賞）榴2023年擴2023年逃2023年陣經(jīng)營活動現(xiàn)素金凈流量暗-122,訴947.4禁0填-敗-圍投資活動現(xiàn)頭金凈流量育-12,2耐65.24芬-136,邁470.3柿8哪-112,懷240.7節(jié)0網(wǎng)籌資活動現(xiàn)含金凈流量前122,6圍78.00玻104,9陪00.77川109,0哭90.65斗截至201竿1年底，嘉挑紹高速項目榮仍在建設(shè)過爺程中，故嘉狠紹高速未產(chǎn)柿生經(jīng)營活動渴現(xiàn)金流入。提投資活動現(xiàn)碗金流出主要害是工程項目登建設(shè)投入，南籌資活動現(xiàn)忠金流入主要疤是為項目建頌設(shè)申請的各懼項融資資金才流入。座3、計息負蹈債和對外擔(dān)孫保①計息負債忙截至攝2023年呢12月31得日訪，嘉紹高速前公司對外金曲融負債合計石349,5皺20萬元，尋均為銀行質(zhì)蕉押借款。捷貸款機構(gòu)鋒期末金額（戀萬元）霜建設(shè)銀行朽100,0殘00怕嘉興市農(nóng)行幸營業(yè)部覺64,92情8早交通銀行嘉初興分行母50,00買0賽國家開發(fā)銀勒行浙江省分聲行業(yè)79,07惰2下中國銀行嘉恥興市分行修36,70旬4饅中信銀行嘉昂興分行洲18,81醬6琴合計凝349,5蜂20②對外擔(dān)保訴根據(jù)風(fēng)險管止理部于宋2023年耕5月25日屑查詢?nèi)〉弥∪嗣胥y行《憑企業(yè)基本信幟用信息報告仁》，嘉紹高療速對外擔(dān)保美明細如下：嬸保證合同編腿號(明細)設(shè)保證合同有溝效狀態(tài)(明但細)絲保證合同金盈額計量幣種孝(明細)石保證合同金板額(明細)蔥單位：元揉本擔(dān)保人?？刈C擔(dān)保金額忽計量幣種(父明細)鼻本擔(dān)保人保剛證擔(dān)保金額序(明細)吐單位：元咐(12)J滋XGTDK核-0007怒號云是與人民幣革500,0灰00,00胖0.00斗人民幣駱500,0破00,00捆0.00糊二、嘉紹高茄速項目信息遼（一）標的伴項目分析古嘉紹高速起仙自嘉興，接過已建成的常村熟經(jīng)蘇州至竭嘉興高速公粉路，經(jīng)海寧模、于黃萬跨劍越錢塘江，熔經(jīng)上虞市瀝流海，接已建僚成的杭甬高找速公路和上拼虞至三門高蹲速公路跨杭架州灣連接嘉方興與紹興，拉全長況69公里枯，分為3段率建設(shè)，即嘉勝紹跨江大橋李、大橋北岸視接線和大橋鋸南岸接線。席根據(jù)《國家席重點公路建柿設(shè)規(guī)劃》，麥嘉紹高速是所國家規(guī)劃的鍋重點公路縱瞧1線（嘉蔭瞞至南平噸）的重要組湊成部分，也召是嘉蔭至南填平公路主線鉤中的關(guān)鍵路揉段。浙江省畜“日十二五鵝”扇規(guī)劃中明確蒙提出，要加浩快推進紹嘉恩通道檢等高速公路留的建設(shè)，構(gòu)斧建綜合交通竄網(wǎng)。奔嘉紹高速是括橫跨杭州灣想的第二條快盆速通道，辦與寧波的跨耀杭州灣大橋蠟及蕭山通道餓并稱著“閑三通道劣”況。掘該項目自1蔽993喉年開始前期消工作；某2000年罩，間浙江齊省政府作出座建設(shè)嘉興至抬紹興跨江公梅路通道工程育的決定；2假005年1真1月，國家禽發(fā)改委批復(fù)昌項目建議書被；2007自年12月，擇項目工程通宿過國家發(fā)改置委批復(fù)；2抬008年1拍0月，項目房初步設(shè)計通暫過交通運輸樂部批復(fù)。沾嘉紹高速建秘成后，溫州死、紹興、臺兼州等經(jīng)濟發(fā)謎達地區(qū)與嘉腎興、上海的冷行車距離將趕顯著縮短，烏對于遼推進環(huán)杭州樣灣產(chǎn)業(yè)帶建村設(shè)，增強區(qū)諸域競爭力，纏對長三角經(jīng)彈濟一體化和污產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)勢整升級起到掙極大的促進腹作用，社會舌經(jīng)濟效益顯咽著。紹同時，備嘉紹高速云建成后，可偉與滬杭高速擦公路、乍嘉吼蘇高速公路濃、杭浦高速走公路、杭甬帝高速公路和裝上三高速公駐路等便捷地瓦連接起來，星對完善國家從、省道網(wǎng)絡(luò)氧具有重大意晌義唐。父（二）殃項目效益分掃析賀1、《可行從性研究報告?！窚y算的項萬目經(jīng)濟指標蓄根據(jù)200勿3年《嘉興飛至紹興公路塵工程可行性號研究報告》勢（簡稱朱“緞可研報告閘”辛）娃，嘉紹高速富項目原計劃熔在2004善年開工，2悉007年竣幕工，200阻8年投入運旁營。項目的競工程總投資刊為88.2癥5億元創(chuàng)。抓據(jù)《可研報闖告》測算，暫項目自20懂08年投入憤營運，歇初始收費標六準為小汽車怒0.9元/債公里，混合券汽車1.4振元/公里，懇收費標準每聞年提升5%拍，每五年調(diào)黎整一次；禿有權(quán)收費期憐限為20正年。犬基于上述假鑼設(shè)，蠅截至202偏7年，行車奉過路收費累飲計為372止.71億元尼，省項目的責(zé)整體公財務(wù)隸評價結(jié)果筐如下果：染指標煩財務(wù)凈現(xiàn)值堤（億元）籌財務(wù)內(nèi)部收濟益率％暮稅前鍬43.04萬6.94有稅后釋89.74丑9.38燭2、捎經(jīng)調(diào)整的縱項目經(jīng)濟指盆標郵嘉紹高速推泛遲于200編8年底開工棚建設(shè)，項目處的投資測算刃亦進行更新型。醫(yī)根據(jù)《20宰09年嘉興鍛市高等級公漠路投資有限測公司公司債并券募集說明丸書》介紹，叛嘉紹高速蒼項目總投資嚷139.8扭億元濟，伸項目預(yù)計于為2023年松底建設(shè)完成壁，2023掉年開始運營腫。眨根據(jù)200白4年11月狠開始實行的仰《蛋收費公路管女理條例求》，俘嘉紹高速屬炎政府還貸公抽路，有權(quán)收徹費期限耗調(diào)整祖為15年。首故此，本項庸目的經(jīng)濟指蝦標較《可研嫂報告》有較易大變化。避根據(jù)《20蔥09年嘉興毅市高等級公驢路投資有限口公司公司債逃券募集說明飯書》，本蟻項目投資回瓶收期1黃1盲年（機不樓含建設(shè)期）液，財務(wù)效益稼較好。捷同時，豎本項目的建鉤設(shè)能夠完善尺國家和區(qū)域潑高速公路網(wǎng)梯絡(luò)，滿足杭代州灣南北岸梅往來的交通湖需求，加快晌實現(xiàn)長江三陡角洲地區(qū)經(jīng)險濟和交通一睬體化，促進肚區(qū)域經(jīng)濟社敗會協(xié)調(diào)發(fā)展踏，具有巨大云的興國民經(jīng)濟過效益。身第四章勝信托資金投鍵向說明菜本飲信托仿計劃葡資金故的投向主要寬有兩個方面蒼：惱1、嘉紹高祥速王店互通帽連接線堤的后續(xù)建設(shè)鏟。神2、08省好道土衍生線新塍恩至王店公路南的前驚期勸投入鼻。今本信托計劃慮募集資金將悲用于覆蓋上偶述兩返項目的艙資金缺口孔。役項目位置入亮下圖所示：寫蔑感嘉紹高速王沒店互通連接冠線忍唱恩08省道慘衍生線新塍戰(zhàn)至王店公路用一、止嘉紹高速王肝店互通連接河線項目信息餡（一）項目拌概括至嘉紹高速公蹲路王店互通布連接線（0側(cè)8省道合并士實施段）工孕程起點位于廉嘉興至海寧毫公路K19創(chuàng)+249處哪，起點樁號言K0+00掌0向東方向梅跨長水塘（痰六級航道）肆，路線繼續(xù)霸向東延伸于逐滬昆鐵路K循127+9息00處上跨喘王店楊家橋餃、許家埭至聲河寶橋與嘉袍紹王店互通叢被交線相接咳，終點樁號括K3+03貿(mào)4.24，闊路線全長晃3.034箱公里牽，途經(jīng)王店極鎮(zhèn)的建設(shè)村塔、鎮(zhèn)中村及駁鳳珍炕村，計劃鳳總差投資1.6房億敏元豈。稀該公路工程督設(shè)計路基寬制度色27M蠟，橋梁4座槐，設(shè)計速度陽80KM握/N,采用豈雙向四車道逃一級公路標資準，該工程排項目實施劃鳥分為三個合膨同段。顛1合同段起秘點K0+0狹00,終點婦K1+10養(yǎng)3.5,路脾線長煎1.103前KM膊。豐2合同段起訊點K1+1赴03.5，劑終點K1+竭833.5碗，路線長輩0.730燃KM踏。業(yè)3合同段K登1+833嘆.5,終點衣為K3+0察34.24堂,路線長洋1.201只KM屑。糾（主二齡）焰工程進度情梳況老該工程項目能2023竟年笛12核組織實施招花投標，飲惑2023夢年竹1策月肅18蛛日慨簽訂施工合閑同，工程于移2023悅年欲3共月嶺23膠日晴監(jiān)理辦發(fā)開退工令后正式費開工，現(xiàn)在穴工程正在穩(wěn)速步有序施工德中，目前實裳施完成情況尿如下：牲1.概路基工程：搬路基宕渣填市筑已完成植90%策；危2.蕩橋梁工程：遣該項目共四嘗座橋梁，已壘經(jīng)完成三座析，最后一座智橋部分梁板慰已經(jīng)架設(shè)完趟成。勵3.珠線外改渠、供改路工程：親已完成壩80%換。篩工程整體形周象進度已達士到族70%瓶以上。計劃饒今年居年底撒形象進度達尺到泥100%數(shù)。牌（三）工程展概算及資金鄙缺口很工程或費用粗名稱葵總投資（萬蝴元）檔建筑安裝工程程費游11膚,秤367.8惑2飼工程建設(shè)及擁其他費用閑4更,刻060.3計9掀預(yù)備費讓768.9田1刊總投資狹16獨,混197.1巡2叫目前臂，該部分工霧程的析資金缺口約扭為暑6輸,藝000晉萬元。茄二、牌08省道延推伸線新塍至亂王店公路濤（一）項目汁概括偏08省道延湊伸線新塍至訪王店公路，粱起點位于江版浙交界思古膚橋處，沿線載主要與申嘉金湖高速公路盜、嘉湖公路話、嘉桐公路渡、320國評道、滬杭鐵寇路、滬杭高色速公路、嘉嚇興至海寧公隆路、嘉興至喊紹興跨江公渡路通道王店兼互通連接線盯等重要公路分相交，終點丸為王店鎮(zhèn)鳳將珍村許家埭錫規(guī)劃中的嘉貢興至海寧公背路復(fù)線與嘉藝興至紹興跨務(wù)江公路通道貿(mào)王店互通連救接線平交口犧。全長約3叼5公里，路獨基寬軌27米并。項目按一準級公路標準貝建設(shè)，設(shè)計呀時速80公腎里/小時，靠路基寬度糕27米違，路幅布置濾為：逼0.75米綿（土路肩）甚+那3.75米貍（硬路肩含四路緣帶）+憲2衣×賊3.75米你（行車道）喉+拉0.5米福（路緣帶）乖+蘆2.0米吸（中央分隔領(lǐng)帶）+態(tài)0.5米費（路緣帶）夏+2席×巡3.75米緊（行車道）渠+趟3.75米鍋（硬路肩含村路緣帶）+遲0.75米邀（土路肩）政。全線建設(shè)璃橋梁31座爪，其中大橋供5座、中小榨橋26座，稠另有分離式司立交2座，敗橋梁設(shè)計荷迅載為公路-季I級。椒2023年探11月9日奉省發(fā)改委通甩過浙發(fā)改函疲[2023爛]343號協(xié)文批復(fù)了該稿項目建議書軍。員2023年貢5月21日腫，省公路管乞理局在嘉興牲主持召開了凍08省道延某伸線新塍至亮王店公路可驢行性研究報著告評審會，仰工程估算投催資約12.龜4億元，建鑼設(shè)資金擬上極級補助及地彩方自籌解決賄。其中省補蹈助資金約為匹2.4億元哈，區(qū)財政投瓣資約為4.莊0億元，貸宋款約為6.污0億元。橫（二）工程蓄進度完及資金投向蛙項目計劃2銀013年開堅工建設(shè)，2榜016年完故工。搖目前正在進右行前期的工糞程設(shè)計。孝本次信托資登金將主要用吃于瞞08省道的勸前期費用，支包含但不限捕于前期設(shè)計伍費夠、拆遷工程環(huán)費的前期墊富付等豎。帝第五章賠鼻信托項目合滅規(guī)性分析毅一、相交易對手合漠規(guī)性分析聾本信托計劃誓交易對手均奶具備獨立法僅人資格，是補浙江省經(jīng)濟舌發(fā)達地區(qū)的呼地方政府下項屬企業(yè)，具直有開展信托說業(yè)務(wù)合作的而主體資格；預(yù)交易對手具遍有較強的社雁會公信力，忌信用記錄良桌好，符合監(jiān)鋼管部門和公尋司對交易對磁手的甄選要膠求。喜二、幕其他交易主殲體合規(guī)性分素析紫委托人：水本信托計劃突項下委托人照條件的設(shè)定以符合有關(guān)信恐托合格投資突者的要求。交保管人：桿項目發(fā)行之化前，模操作團隊吧將與財富管寬理中心及財頸務(wù)部共同確貞定具備相關(guān)店資質(zhì)及能力暈的商業(yè)銀行輔擔(dān)任保管人羨。疊三、乖交易結(jié)構(gòu)合押規(guī)性分析膝本信托計劃慌項下狼信托財產(chǎn)運袋用方式是股棗權(quán)收益權(quán)的唐買入返售，層交易結(jié)構(gòu)成摘熟，法律關(guān)呈系明晰馬；撕本信托計劃屈信托利益來以源、信托費狗用安排、信鬧托報酬收取隨均符合政策霞法規(guī)及公司注相關(guān)規(guī)定，緒不存在關(guān)聯(lián)逢交易等問題需。項交易結(jié)構(gòu)合卵法合規(guī)。受四、染增信措施合亡規(guī)性分析悟（一）壤質(zhì)押物合規(guī)蒸性分析才本她信托計劃中凳質(zhì)押物為秀裙洲交投持有采