高級會計師之高級會計實務練習題(一)及答案

高級會計師之高級會計實務練習題(一)及答案

大題（共10題）一、天山股份有限公司為了防范生產經營中產生的財務風險，諸如價格變動風險、匯率風險和利率風險，決定開展套期保值業(yè)務。在公司財務部關于套期保值業(yè)務的研討中，財務會計人員積極發(fā)言，談學習中的體會。下面是部分發(fā)言：財務部張經理：套期保值是一種風險管理工具，為了公司的健康穩(wěn)定發(fā)展，我們必須對所有的風險均進行套期保值，以實現風險對沖或風險轉移。國內外的實踐證明，通過套期保值，可以有效規(guī)避風險、參與資源配置、實現成本戰(zhàn)略目標和提升核心競爭力。李會計：張經理說得對。我們公司在生產中需要用到大量的原材料，為了規(guī)避原材料價格上漲風險，我們應該賣出套期保值，這樣在購買材料時才能將風險對沖；對于現有的庫存商品，公司最擔心價格下降，因此應該買入套期保值，以便在出售商品時實現風險對沖。同時，我建議，在進行套期保值時，買入的套期保值要比現貨數量多，這樣可以達到雙重保險的目的。王會計：生產經營中的風險來源于不同方面，可以選擇的規(guī)避風險的套期保值工具也是非常多的，比如即期合約、遠期合約、期貨、期權、互換以及各種組合型衍生品。企業(yè)應該綜合考慮風險來源、套期保值工具特點、套期保值效果以及成本等因素，選擇結構簡單、流動性強、風險可控的金融衍生工具開展套期保值業(yè)務。鄭會計：王會計說得對，要恰當選定套期保值工具。一旦將衍生工具指定為套期保值工具，就一定要按照套期保值會計方法進行處理。朱會計：由于企業(yè)要規(guī)避的風險不同，比如可能要規(guī)避外匯風險、利率風險、商品價格風險、股票價格風險、信用風險等，企業(yè)可以指定一項或一項以上套期工具，使套期工具的公允價值或現金流量變動預期抵銷被套期項目全部或部分公允價值或現金流量變動。因此，在會計處理上，將套期保值劃分為公允價值套期、現金流量套期和境外經營凈投資套期。我們應該對發(fā)生的套期保值業(yè)務進行準確的分類，才能分別采用不同的處理辦法。比如，公允價值套期是指對已確認的資產或負債、尚未確認的確定承諾，或該資產或負債、尚未確認的確定承諾中可辨認部分的公允價值變動風險以及很可能發(fā)生的與預期交易有關的公允價值變動風險進行的套期，該類價值變動源于某類特定風險，且將影響企業(yè)的損益。財務部張經理：今天大家踴躍發(fā)言，很好，收獲很大，以后每周都要進行業(yè)務研討，使會計人員的業(yè)務水準都能夠提高到一個新的高度。要求：【答案】(1)財務部張經理的發(fā)言中，對所有的風險均進行套期保值的說法不正確。理由：企業(yè)應根據不同業(yè)務的特點，統(tǒng)一確定風險偏好和風險承受度，據此確定風險預警線，確定是否進行套期保值。此外，還應該綜合考慮融資及管理層的要求，比較特定階段現貨敞口凈額與套期保值可能的相關成本，確定是否進行套期保值。(2)李會計發(fā)言的不正確之處：①為了規(guī)避原材料價格上漲風險，賣出套期保值不正確。理由：賣出套期保值適用于準備在將來某一時間內賣出商品的情況。正確的做法是買入套期保值。買入套期保值是指套期保值者為了回避價格上漲的風險，先在期貨市場上買入與其將在現貨市場上買入的現貨商品或資產數量相等、交割日期相同或相近的以該商品或資產為標的的期貨合約，在該套期保值者在現貨市場上買入現貨商品或資產的同時，將原買進的期貨合約對沖平倉，從而為其在現貨市場上買進現貨商品或資產的交易進行保值。②對于現有的庫存商品，為了規(guī)避價格下降風險，買入套期保值不正確。理由：買入套期保值適用于回避價格上漲風險。正確的做法是賣出套期保值。賣出套期保值是指套期保值者為了回避價格下跌的風險，先在期貨市場上賣出與其將在現貨市場上賣出的現貨商品或資產數量相等、交割日期相同或相近的以該商品或資產為標的的期貨合約，在該套期保值者在現貨市場上賣出現貨商品或資產的同時，將原賣出的期貨合約對沖平倉，從而為其在現貨市場上賣出現貨商品或資產的交易進行保值。③建議在進行套期保值時，買入的套期保值要比現貨數量多的說法不正確。理由：套期保值的原則是種類相同或相關原則、數量相等或相當原則、交易方向相反原則以及月份相同或相近原則。(3)王會計的發(fā)言中，套期保值工具包括即期合約不正確。二、甲公司、乙公司和丙公司為三家新能源領域的高科技企業(yè)，經營同類業(yè)務。甲公司為上市公司，乙公司、丙公司為非上市公司。甲公司總部在北京，乙公司總部在上海，丙公司總部在廣州。甲公司財務狀況和銀行信用良好，對于銀行貸款能夠提供足額擔保。(1)甲公司為擴大市場規(guī)模，于2013年1月著手籌備收購乙公司100%的股權，經雙方協商同意，聘請具有證券業(yè)務資格的資產評估機構進行價值評估。經過評估，甲公司價值為50億元，乙公司價值為18億元，預計并購后的整體公司價值為75億元，從價值評估結果看，甲公司收購乙公司能夠產生良好的并購協同效應。經過一系列并購流程后，雙方于2013年4月1日簽署了并購合同，合同約定，甲公司需支付并購對價20億元，在并購合同簽署后5個月內支付完畢。甲公司因自有資金不足以全額支付并購對價，需要從外部融資10億元，甲公司決定發(fā)行可轉換公司債券籌集該并購資金，并于2013年8月5日按面值發(fā)行5年期可轉換公司債券10億元，每年面值100元，票面年利率1.2%，按年支付利息；3年后可按面值轉股，轉換價格16元/股；不考慮可轉換公司債券發(fā)行費用。2013年8月底前，甲公司全額支付了并購對價，并辦理完畢全部并購交易相關手續(xù)，甲公司在并購后整合過程中，為保證乙公司經營管理順利過渡，留用了乙公司原管理層的主要人員及業(yè)務骨干，并對其他人員進行了必要的調整；將本公司行之有效的管理模式移植到乙公司；重點加強了財務一體化管理，向乙公司派出財務總監(jiān)，實行資金集中管理，統(tǒng)一會計政策和會計核算體系。(2)2014年1月，在成功并購乙公司的基礎上，甲公司又著手籌備并購丙公司。2014年5月，雙方經過多輪談判后簽署并購合同。合同約定，甲公司需支付并購對價15億元。甲公司因自有資金不足以全額支付并購對價，需要從外部融資6億元。甲公司就此次并購有兩種外部融資方式可供選擇，一是并購貸款；二是定向增發(fā)普通股。甲公司董事會根據公司實際情況，就選擇外部融資方式提出如下要求；一是盡量不稀釋原有股東股權比例；二是融資需時最短，不影響并購項目的如期完成。假定不考慮其他因素。要求：根據資料(1)，如果2016年8月5日可轉換公司債券持有人行使轉換權，分別計算每份可轉換公司債券的轉換比率和轉換價值(假定轉換日甲公司股票市價為18元/股)【答案】每份可轉換公司債券轉換比率=100/16=6.25(2分)每份可轉換公司債券轉換價值=6.25*18=112.5(元)(2分)三、甲集團公司下屬A事業(yè)部生產A產品，該產品直接對外銷售且成本全部可控。集團公司批準的本事業(yè)部2016年上半年生產計劃為：生產A產品20000件，固定成本總額10000萬元，單位變動成本1萬元。1至6月份，本事業(yè)部實際生產A產品22000件（在核定的產能范圍內），固定成本為10560萬元，單位變動成本為1萬元。要求：根據上述資料，分別計算A事業(yè)部2016年上半年A產品計劃單位成本和實際單位成本；結合成本性態(tài)，從成本控制角度分析2016年上半年A產品成本計劃完成情況?！敬鸢浮克摹⒐饷髂茉礊樯鲜泄?，2014～2015年通過合營安排等，與長期股權投資有關的情況如下：(1)光明能源經過可行性論證，為進軍未來中長期的市場新熱點項目，與通達公司(簡稱B)、興達公司(簡稱C)簽訂了一項安排：光明能源在該安排中擁有50%表決權，B擁有30%表決權，C擁有20%表決權。明光公司、B、C之間的合同安排規(guī)定，對該安排相關活動的決定至少需要75%的表決權。據此，能夠行使決策權的唯一情況就是光明能源和B公司的一致行動。(2)光明能源從積極參與電力改革出發(fā)，經過可行性論證，為打造對電力終端銷售市場的主動性滲透，與E公司、F公司安排一項涉及三方：光明能源在該安排中擁有50%的表決權，E和F各擁有25%的表決權。三方之間的合同安排規(guī)定的合營協議，對安排的相關活動作出決策至少需要75%的表決權。據此，據此，能夠行使決策權的兩種情況就是光明能源和B公司的一致行動，或者E和F公司的一致行動。(3)2010年1月20日，光明能源與乙公司簽訂購買乙公司持有的丙公司(非上市公司)60%股權的合同。合同規(guī)定：以丙公司2010年6月30日評估的可辨認凈資產價值為基礎，協商確定對丙公司60%股權的購買價格；合同經雙方股東大會批準后生效。購買丙公司60%股權時，光明能源與乙公司不存在關聯方關系。(4)購買丙公司60%股權的合同執(zhí)行情況如下：①2010年3月15日，光明能源和乙公司分別召開股東大會，批準通過了該購買股權的合同。②以丙公司2010年6月30日凈資產評估值為基礎，經調整后丙公司2010年6月30日的資產負債表各項目的數據如下：上表中固定資產為一棟辦公樓，預計該辦公樓自2010年6月30日起剩余使用年限為20年、凈殘值為0，采用年限平均法計提折舊；上表中無形資產為一項土地使用權，預計該土地使用權自2010年6月30日起剩余使用年限為10年、凈殘值為0，采用直線法攤銷。假定該辦公樓和土地使用權均為管理使用。③經協商，雙方確定丙公司60%股權的價格為5500萬元，光明能源以一棟辦公樓和一項土地使用權作為對價。光明能源作為對價的固定資產2010年6月30日的賬面原價為2800萬元，累計折舊為600萬元，計提的固定資產減值準備為200萬元，公允價值為4000萬元；作為對價的土地使用權2010年6月30日的賬面原價為2600萬元，累計攤銷為400萬元，計提的無形資產減值準備為200萬元，公允價值為1500萬元。2010年6月30日，光明能源以銀行存款支付購買股權過程中發(fā)生的評估費用120萬元、咨詢費用80萬元。④光明能源和乙公司均于2010年6月30日辦理完畢上述相關資產的產權轉讓手續(xù)?！敬鸢浮块L期股權投資的入賬價值為5700萬元。借：固定資產清理2000累計折舊600固定資產減值準備200貸：固定資產2800借：長期股權投資——丙公司5700累計攤銷400無形資產減值準備200營業(yè)外支出500貸：固定資產清理2000無形資產2600銀行存款200營業(yè)外收入2000五、甲單位為某省環(huán)境保護廳，執(zhí)行《行政單位會計制度》。乙、丙單位為甲單位所屬事業(yè)單位，執(zhí)行《事業(yè)單位會計制度》并計提固定資產折舊。2017年年初，甲單位本級經省財政廳批復本年度支出預算為20000萬元；2017年6月，甲單位本級經批準調增支出預算數為1000萬元。2017年度甲單位本級年終支出執(zhí)行數為19000萬元。2018年1月，甲單位對上一年度的本級預算執(zhí)行情況進行了分析，計算確定的本級預算支出完成率為95%。要求：事項中本級預算支出完成率的計算是否正確；如不正確，指出正確的計算結果?！敬鸢浮可鲜鍪马椀挠嬎悴徽_。預算支出完成率是90.48%【19000÷（20000+1000）≈90.48%】。六、甲單位為中央級事業(yè)單位，2020年申報2021年財政項目預算共計36000萬元。其中，基礎設施改造A項目預算800萬元。甲單位填報的該項目績效目標申報表部分如下：產出數量指標僅表述為“改造一棟樓宇”；產出質量指標僅表述為“符合施工合同要求”；產出成本指標僅表述為“控制在預算以內”；產出時效指標僅表述為“項目獲批后一次完成”。要求：根據預算績效管理的相關規(guī)定，判斷上述事項的做法是否正確。如不正確，請說明理由?！敬鸢浮科摺⒁夜鞠狄患覈锌毓缮鲜泄?以下簡稱“公司”)。近3年的公司年報顯示，公司資產負債率一直在75%左右。為進一步開拓市場，應對各種風險，公司于2015年3月召開了由董事、管理層、職能部門經理，主要項目公司經理參加的“公司投融資與財務政策”戰(zhàn)略務虛會。部分人員的發(fā)言要點如下：(1)財務經理：公司目前打算添置一條新的PC生產線，經過財務部門測算，新的PC生產線將能夠為公司貢獻正的價值，凈現值大于零，因此報請公司管理層通過采購預算。而原有的機器設備其實按照工廠的測算，仍然可以繼續(xù)使用，如果繼續(xù)使用，仍然能夠給公司帶來價值。(2)項目公司經理：項目公司目前經合作方介紹正圍繞一個新的投資項目進行論證，該項目作為一個水利發(fā)電項目，初始投資額為3億元。公司的加權平均資本成本為6%，該項目考慮風險后的資本成本為4%。經測算，采用6%作為風險比例進行貼現時計算出來的凈現值為零，因此項目公司經理認為該項目還是能夠實施。(3)董事會秘書：公司為實現國際化經營目標，大力推進國際化并購項目。為了籌集資金，公司作為基金發(fā)起方負責發(fā)起了一項國際基金，共融資10億美元，用于跨國項目收購。其中，公司在基金中承擔基金管理人角色，代表整個基金對外行使權力并管理基金，作為回報公司可以活動分紅和基金管理費。公司也積極招募了一些其他機構參與此項基金，但這些機構只負責出資，以出資額為限承擔連帶責任。假定不考慮其他因素。要求：董事會秘書所闡述的投資基金屬于何種類型的基金，其組織形式屬于何種類型？該類型投資的主要退出渠道有哪些？【答案】該投資基金屬于私募股權投資基金中的并購基金，其組織形式根據題目中給出的特點，可以判斷出屬于有限合伙制，該公司是GP普通合伙人，其他基金參與機構是LP有限合伙人。私募股權投資基金的退出渠道包括首次上市公開發(fā)行、二次出售、股權回購和清算退出四種類型。八、甲公司為一家從事電子產品生產和銷售的國有控股主板上市公司。根據財政部和證監(jiān)會有關主板上市公司分類分批實施企業(yè)內部控制規(guī)范體系的通知，甲公司圍繞內部控制五要素全面啟動內部控制體系建設。2016年有關工作要點如下：（1）關于內部環(huán)境。董事會委托A咨詢公司為公司內部控制體系建設提供咨詢服務，并令其對公司內部控制的建立健全和有效實施負責。（2）關于風險評估。甲公司進行風險評估工作，包括目標設定、風險識別、風險分析和風險應對。對風險識別中發(fā)現的風險進行管理，主要是對產生負面影響的事件進行管理，為實現企業(yè)的目標提供合理保證。（3）關于控制活動。甲公司制定了有關控制活動的內部控制制度，部分事項如下：①為了提高采購業(yè)務效率，降低采購成本，公司安排同一機構辦理所有采購業(yè)務全過程。②企業(yè)存貨驗收工作應當只關注產品的質量。③企業(yè)重大的銷售業(yè)務談判應當吸收財會、法律等專業(yè)人員參加，并形成完整的書面記錄。④企業(yè)的財會部門負責應收款項的催收，辦理資金結算并監(jiān)督款項回收。⑤企業(yè)研究項目應當按照規(guī)定的權限和程序進行審批，重大研究項目應當報經股東（大）會集體審議決策。⑥企業(yè)的工程項目一般應當采用公開招標的方式，在確定中標人前，企業(yè)可以與投標人就投標價格、投標方案等進行協商。（4）關于信息溝通。甲公司充分利用信息技術，將內部報告納入企業(yè)統(tǒng)一信息平臺，構建了科學的內部報告網絡體系，并指定專人負責內部報告工作。（5）關于內部監(jiān)督。內部審計部門經董事會授權開展內部控制監(jiān)督和評價，檢查發(fā)現內部控制缺陷，督促缺陷整改。甲公司內部審計部門和財務部門均由總會計師分管。（6）關于外部審計。甲公司聘請B會計師事務所對內部控制有效性實施審計。B會計師事務所在執(zhí)行內部控制審計時，發(fā)現甲公司財務管理信息系統(tǒng)存在設計漏洞，導致公司的利潤存在重大錯報。甲公司技術人員于2015年12月30日完成對系統(tǒng)的修復后，數據得以改正。B會計師事務所據此認為上述內部控制缺陷已得到整改，不影響會計師事務所出具2015年度內部控制審計報告的類型。假定不考慮其他因素。【答案】九、甲公司是一家大型高科技集團上市公司，主營手機、電腦及其他電子科技產品。其生產、研發(fā)與銷售部門遍及全球各地。產品特征與類型具有一定的地理特殊性，該公司的發(fā)展戰(zhàn)略是系列電子產品多元化，從多板塊、多渠道取得效益。甲公司重視研究開發(fā)，持續(xù)推出新產品，不斷創(chuàng)新產品配套服務，以此推動消費者對產品進行升級，提高產品邊際收益。近年來，公司財務戰(zhàn)略目標日益明晰，高度重視企業(yè)價值管理，構建了以經濟增加值最大化為核心目標，持續(xù)盈利能力和長期現金流量現值為輔助目標的財務戰(zhàn)略目標體系。按照財務戰(zhàn)略目標要求，2011年甲公司在2010年的基礎上，對部分業(yè)務板塊追加了投資，其中業(yè)務板塊A和業(yè)務板塊B各追加投資10000萬元，業(yè)務板塊C追加投資20000萬元，三個業(yè)務板塊的基礎財務數據見下表：假定不考慮其他因素。要求：業(yè)務板塊B2011年的凈資產收益率由2010年的17.5%降低為17%，評價甲公司2011年對業(yè)務板塊B的追加投資是否合理，并簡要說明理由?！敬鸢浮?1)從2011年與2010年對比看，甲公司對B板塊追加投資是合理的。(2)理由：B板塊2011年的經濟增加值比上年有所增長，因此，按公司既定財務戰(zhàn)略目標，對B板塊追加投資是合理的。一十、甲集團是一家在上海證券交易所上市交易的大型企業(yè)集團，2021年發(fā)生的部分業(yè)務如下：（1）2021年1月1日，甲公司以3130萬元銀行存款作為對價購入乙公司當日發(fā)行的公司債券，面值總額為3000萬元。另支付交易費用2.27萬元，實際利率為4%。甲公司購入該債券的目的是為賺取買賣差價，甲公司將該債券分類為以攤余成本計量的金融資產。（2）2021年1月1日，甲公司購入乙公司于當日發(fā)行且可上市交易的債券200萬張，甲公司管理該金融資產的業(yè)務模式是以收取合同現金流量為目標，該金融資產的合同條款規(guī)定，在特定日期產生的現金流量，僅為對本金和以未償付本金金額為基礎的利息的支付，甲公司將該金融資產劃分為以攤余成本計量的金融資產。2021