我國銀行業(yè)改革開放的經(jīng)驗(yàn)及發(fā)展方向探討

我國銀行業(yè)改革開放的經(jīng)驗(yàn)及發(fā)展方向探討

內(nèi)容摘要：本文回顧了我國銀行業(yè)改革開放的歷程，總結(jié)了我國銀行業(yè)改革開放的主要經(jīng)驗(yàn)。文章認(rèn)為，在當(dāng)前金融危機(jī)尚未有效緩解的背景下，未來我國銀行業(yè)改革發(fā)展的方向，應(yīng)該體現(xiàn)在堅(jiān)持完善體系、強(qiáng)化功能、保障安全三個(gè)方面。

關(guān)鍵詞：我國銀行業(yè)中小銀行功能性開放金融安全

我國銀行業(yè)改革開放的發(fā)展歷程及主要經(jīng)驗(yàn)

我國銀行業(yè)改革發(fā)展歷程

改革開放以來，中國銀行業(yè)改革發(fā)展歷程大致走過了三個(gè)階段：

第一階段是金融機(jī)構(gòu)多元化、金融體系初步建立的階段。這一階段的改革主要是中央銀行和專業(yè)銀行的分離，包括四大國有銀行的重新組建或分設(shè)，以及交通銀行、中信實(shí)業(yè)銀行等十余家全國性股份制商業(yè)銀行也先后成立；在金融開放方面，開始接納外資金融機(jī)構(gòu)在國內(nèi)部分地區(qū)設(shè)立代表處。

第二階段是以商業(yè)化改造為核心的銀行體制改革的階段。這一階段的改革主要包括把中國人民銀行轉(zhuǎn)型為現(xiàn)代中央銀行，把國有專業(yè)銀行轉(zhuǎn)變?yōu)閲猩虡I(yè)銀行等。并以市場(chǎng)化發(fā)展為導(dǎo)向，建立商業(yè)銀行自身“自主經(jīng)營、自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、自負(fù)盈虧、自我約束”的現(xiàn)代化經(jīng)營機(jī)制，完善商業(yè)銀行的資本金制度，實(shí)行商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債比例管理、風(fēng)險(xiǎn)管理和加強(qiáng)內(nèi)部控制的內(nèi)部建設(shè)等。

第三階段是以推進(jìn)股份制改革、完善銀行的公司治理結(jié)構(gòu)為核心的階段。在金融開放方面，我國履行加入世貿(mào)組織承諾，致力于為在華外資銀行創(chuàng)造公平的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境，進(jìn)一步擴(kuò)大對(duì)外開放。由于這一階段的改革觸及到以產(chǎn)權(quán)為核心的改革，也引起了理論界和實(shí)踐層面的熱烈討論。

十年前，海外經(jīng)濟(jì)學(xué)界對(duì)我國銀行業(yè)的發(fā)展持有一種“技術(shù)破產(chǎn)論”的悲觀論斷。1997年底，我國四大國有商業(yè)銀行的資本充足率大約是%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于巴塞爾協(xié)議最低8%的要求。1998年底，四大銀行的不良貸款率為%，賬面反映需要注銷的呆賬貸款約占全部貸款的%。在這種形勢(shì)下，當(dāng)時(shí)一些經(jīng)濟(jì)學(xué)家認(rèn)為，我國主要的商業(yè)銀行呆、壞帳數(shù)目龐大，有些銀行的賬面資產(chǎn)已為負(fù)資產(chǎn)，從技術(shù)層面上講，銀行已經(jīng)處于破產(chǎn)的狀態(tài)。進(jìn)入新世紀(jì)的短短幾年內(nèi)，我國銀行業(yè)實(shí)現(xiàn)了跨越式的發(fā)展。2006年，工商銀行、中國銀行和建設(shè)銀行的資本充足率分別達(dá)到了%、%和%，資本回報(bào)率也分別達(dá)到了%、%和%，不僅自身經(jīng)營條件得到極大的改善，也保持了與國際大銀行同樣的經(jīng)營穩(wěn)健度和盈利能力。因此，盡管存在很多爭(zhēng)論，但是改革的大方向是不容否定的，我們必須充分肯定我國銀行業(yè)改革的歷程和取得的成績(jī)。

我國銀行業(yè)改革開放后的主要經(jīng)驗(yàn)

從宏觀層面上看，我國銀行業(yè)改革開放最主要的經(jīng)驗(yàn)有兩條：

第一，銀行業(yè)改革的成功離不開中國宏觀經(jīng)濟(jì)的持續(xù)增長(zhǎng)。金融作為經(jīng)濟(jì)的命脈，與宏觀經(jīng)濟(jì)是密不可分的。商業(yè)銀行的運(yùn)營績(jī)效與發(fā)展前景都與宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)息息相關(guān)。銀行業(yè)的發(fā)展不僅受制于經(jīng)濟(jì)發(fā)展周期，而且往往比經(jīng)濟(jì)周期運(yùn)行軌跡來得更加顯著。改革開放以來，我國經(jīng)濟(jì)保持了年均9%以上的增長(zhǎng)速度，城鄉(xiāng)居民家庭人均收入增加了近34倍，居民人均儲(chǔ)蓄存款增長(zhǎng)到2007年的萬元。2007年，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)總額達(dá)到萬億元，已相當(dāng)于國內(nèi)生產(chǎn)總值的%。公眾與國外投資者對(duì)我國商業(yè)銀行的信心在很大程度上來自對(duì)我國經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的信心，穩(wěn)定的宏觀經(jīng)濟(jì)基本面是支撐我國商業(yè)銀行改革成功的重要保證。

第二，銀行業(yè)的改革始終堅(jiān)持市場(chǎng)化的方向，一邊對(duì)內(nèi)改革，一邊逐步開放，在開放中求安全，在改革中求穩(wěn)定。改革者從一開始就堅(jiān)信市場(chǎng)的力量，堅(jiān)信開放會(huì)給我國銀行業(yè)帶來的空間和機(jī)會(huì)，在這個(gè)原則的指導(dǎo)下，首先用財(cái)政注資的辦法解決歷史遺留問題，接著用股份制改造的方法培育出產(chǎn)權(quán)較為清晰的市場(chǎng)主體，然后逐步開放金融市場(chǎng)。從根本上說，優(yōu)化銀行的公司治理結(jié)構(gòu)是我國銀行業(yè)改革開放取得的最成功、最重要的方面。辜勝阻教授認(rèn)為，在開放過程中，我國銀行企業(yè)吸收借鑒了外國先進(jìn)的技術(shù)、管理方法和經(jīng)驗(yàn)，有效地改變計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制下的官僚主義的“文化”，優(yōu)化了銀行治理結(jié)構(gòu)，增強(qiáng)了競(jìng)爭(zhēng)力。健全的銀行公司治理結(jié)構(gòu)有利于銀行集約化經(jīng)營，有助于降低金融風(fēng)險(xiǎn)，提高金融市場(chǎng)潛在投資者對(duì)銀行的信心。

我國銀行業(yè)改革開放的發(fā)展方向

經(jīng)過多年的努力，我國銀行已經(jīng)達(dá)到并超過了國際標(biāo)準(zhǔn)，公司治理機(jī)制的框架初步建立，金融管理得到很大的改善，競(jìng)爭(zhēng)力大大提高。雖然銀行業(yè)的改革開放取得了重大階段性成果，但是作為生產(chǎn)要素市場(chǎng)重要組成部分，銀行業(yè)市場(chǎng)化程度仍然相對(duì)較低，銀行業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)單一，市場(chǎng)主體面臨著公司治理、運(yùn)營效率與金融創(chuàng)新等方面的難題。我國銀監(jiān)會(huì)有關(guān)人士認(rèn)為，我國銀行業(yè)綜合競(jìng)爭(zhēng)力仍然相對(duì)較弱。國內(nèi)銀行本身內(nèi)控機(jī)制和激勵(lì)機(jī)制還不夠完善，信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)管理體系仍需要進(jìn)一步健全，金融機(jī)構(gòu)專業(yè)化水平還有待提高。因此，我國銀行業(yè)的改革開放依然任重道遠(yuǎn)。對(duì)于我國銀行業(yè)未來的發(fā)展，辜勝阻教授給出了一個(gè)很好的建議：我國銀行業(yè)對(duì)外改革開放的下一個(gè)焦點(diǎn)應(yīng)該是以自身功能性開放為主，引導(dǎo)民間資本進(jìn)入銀行業(yè)，積極構(gòu)建一個(gè)穩(wěn)健合理的銀行體系和競(jìng)爭(zhēng)有序的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)。在未來我國銀行業(yè)改革發(fā)展的方向上，應(yīng)該堅(jiān)持從完善體系、強(qiáng)化功能、保障安全三個(gè)方面著手，具體來說：

逐步放寬行業(yè)限制，引導(dǎo)民間資本進(jìn)入銀行業(yè)

銀行業(yè)既要對(duì)外開放，更要引導(dǎo)民營資本進(jìn)入銀行業(yè)。非公有制經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展帶動(dòng)了我國經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)，促進(jìn)了我國的體制轉(zhuǎn)型。然而在金融領(lǐng)域，民間資本進(jìn)入銀行業(yè)仍然困難重重。2007年，工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、建設(shè)銀行和交通銀行五家國有商業(yè)銀行的總資產(chǎn)占全部銀行業(yè)總資產(chǎn)的%。正如辜勝阻教授指出的，在以國有商業(yè)銀行為主體的銀行體系中，民營中小企業(yè)不僅受到國有銀行“重大輕小”的“規(guī)模歧視”，還要受到“重公輕私”的“所有制歧視”。調(diào)查顯示，民營中小企業(yè)提供了城鎮(zhèn)就業(yè)人口75%以上的就業(yè)機(jī)會(huì)，研發(fā)新產(chǎn)品超過全國的八成，但獲得的貸款數(shù)額只有全部貸款的10%左右。北京大學(xué)徐滇慶教授甚至認(rèn)為，應(yīng)當(dāng)相信民間具有極大的制度創(chuàng)新能力，開放民營銀行是我國經(jīng)濟(jì)改革的關(guān)鍵戰(zhàn)役。引入民營銀行這一富有活力的因素，在給儲(chǔ)戶和投資者提供更多理財(cái)和投資機(jī)會(huì)的同時(shí)，勢(shì)必能逐步消化吸收金融系統(tǒng)內(nèi)的風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)競(jìng)爭(zhēng)，減緩國有銀行壟斷局面所帶來的資源配置效率低下等問題。本文認(rèn)為，引導(dǎo)民間資本進(jìn)入銀行業(yè)是一個(gè)“雙贏”的策略：從有利于民營企業(yè)發(fā)展的角度看，中小銀行在對(duì)中小企業(yè)進(jìn)行融資方面具有比較優(yōu)勢(shì)。辜勝阻教授認(rèn)為，社區(qū)銀行或中小銀行由于資金少，無力為大企業(yè)融資，更愿意為中小企業(yè)融資。更重要的是社區(qū)銀行體制更加靈活，具有為本社區(qū)中小企業(yè)融資的信息優(yōu)勢(shì)，更了解當(dāng)?shù)刂行∑髽I(yè)的情況，能有效解決信息不對(duì)稱的問題。允許民間資本進(jìn)入銀行業(yè)，大力發(fā)展中小民營銀行，有利于解決民營中小企業(yè)融資難問題。從有利于銀行業(yè)自身發(fā)展的角度看，允許民間資本進(jìn)入銀行業(yè)，有助于增加產(chǎn)權(quán)清晰的市場(chǎng)主體，完善銀行的公司治理，建立公平競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)機(jī)制；有助于提高配置儲(chǔ)蓄資金的效率，有利于防范金融風(fēng)險(xiǎn)。

當(dāng)前形勢(shì)下，引導(dǎo)民間資本進(jìn)入銀行業(yè)的途徑有兩條：引進(jìn)民營資本參與現(xiàn)有商業(yè)銀行的改造；放寬民營資本設(shè)立中小社區(qū)銀行的限制。在建設(shè)創(chuàng)新型國家的戰(zhàn)略背景下，并考慮中小企業(yè)貸款困難的現(xiàn)實(shí)狀況，辜勝阻教授對(duì)開放民間資本進(jìn)入銀行業(yè)給出了兩個(gè)可供參考的具體方案：優(yōu)先在高新技術(shù)開發(fā)區(qū)鼓勵(lì)民間資本試辦社區(qū)銀行，化解科技型創(chuàng)業(yè)企業(yè)融資難問題；在高新區(qū)外民營經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)，應(yīng)放松金融管制，引導(dǎo)民間非正規(guī)金融發(fā)展成社區(qū)銀行，從制度上緩解中小企業(yè)創(chuàng)業(yè)融資難問題。至于如何實(shí)現(xiàn)民營銀行的市場(chǎng)準(zhǔn)入，亞洲開發(fā)銀行中國代表處前首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家湯敏教授則規(guī)劃了一條可行的路徑：可以讓一些做得好的信用擔(dān)保公司升格成民營銀行。國家可以考慮由國有銀行或者政策性銀行給予一些批發(fā)貸款，由小額貸款公司貸給中小企業(yè)。如果做得好的話，短期內(nèi)可以讓其升格成民營銀行。

堅(jiān)持市場(chǎng)化改革，銀行業(yè)改革要以自身功能性開放為主

對(duì)于企業(yè)個(gè)體而言，自身功能開放也稱為內(nèi)涵式發(fā)展，即通過財(cái)務(wù)狀況的改善、資產(chǎn)質(zhì)量的提高、組織架構(gòu)的調(diào)整、勞動(dòng)生產(chǎn)率的提升等來提升銀行企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力。對(duì)于整個(gè)行業(yè)來說，功能性開放不同于股權(quán)開放，前者是指鼓勵(lì)外資銀行在國內(nèi)增設(shè)分支機(jī)構(gòu)，引導(dǎo)外資銀行在國內(nèi)提供多樣與創(chuàng)新的金融服務(wù)，而不是放開外資金融跨境的資本流動(dòng)。我國銀行業(yè)的改革還需要一個(gè)相當(dāng)長(zhǎng)的時(shí)期才能完成制度轉(zhuǎn)型，采取功能性開放策略來主動(dòng)尋求改革，用進(jìn)一步的開放來促進(jìn)變革，具有現(xiàn)實(shí)可行性。對(duì)外資銀行實(shí)行功能性開放，至少有以下優(yōu)勢(shì)：外資銀行可以提供更多的金融產(chǎn)品，更好地服務(wù)于境內(nèi)企業(yè)，提高國內(nèi)儲(chǔ)蓄資金的配置效率；引入外部激勵(lì)與競(jìng)爭(zhēng)，有效彌補(bǔ)國內(nèi)銀行業(yè)改革的“制度需求不足”，從而推動(dòng)和促進(jìn)國內(nèi)商業(yè)銀行的改革與發(fā)展；加大了管理、技術(shù)、人員的“外溢效應(yīng)”，有利于為國內(nèi)商業(yè)銀行吸收引進(jìn)高水平的金融人才，有利于國內(nèi)商業(yè)銀行吸收和學(xué)習(xí)外資銀行先進(jìn)的管理理念和相關(guān)技術(shù)。清華大學(xué)王一江教授與上海財(cái)經(jīng)大學(xué)田國強(qiáng)教授認(rèn)為，我國銀行業(yè)對(duì)外開放是提高銀行業(yè)效率、降低體系轉(zhuǎn)型風(fēng)險(xiǎn)、加速銀行業(yè)的改革進(jìn)程的必由之路。

構(gòu)建合理的銀行體系和競(jìng)爭(zhēng)有序的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)，保障金融穩(wěn)定與安全

在金融業(yè)改革開放的過程中，既要堅(jiān)持銀行業(yè)的開放方向，又要重視金融安全，在開放中求安全，在改革中求穩(wěn)定。合理的銀行結(jié)構(gòu)指國有銀行、民營銀行與外資銀行相互競(jìng)爭(zhēng)，大型銀行與中小銀行相互補(bǔ)充；有序競(jìng)爭(zhēng)指各個(gè)銀行都在有效監(jiān)管的環(huán)境中公平競(jìng)爭(zhēng)、優(yōu)勝劣汰。有經(jīng)濟(jì)學(xué)家認(rèn)為，一個(gè)國家的金融安全需要有三個(gè)層次的保障：國家的金融政策；要有功能比較完善、運(yùn)作規(guī)范、健康穩(wěn)定的金融體系；國家對(duì)有影響力、單個(gè)的金融機(jī)構(gòu)保持控制。銀行穩(wěn)定是金融穩(wěn)定的核心，完善的銀行體系是金融安全的基石。在全球化過程中，作為經(jīng)濟(jì)安全、國家安全的基礎(chǔ)，金融安全是非常重要的，沒有金融的安全就沒有經(jīng)濟(jì)的安全，沒有經(jīng)濟(jì)的安全也就沒有國家的安全。

辜勝阻教授強(qiáng)調(diào)，和經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的改革開放形成以國企為主，國企、民企和外企相互競(jìng)爭(zhēng)共同發(fā)展的格局相比，我國銀行業(yè)仍然處于國有資本“一股獨(dú)大”的局面。如果不改變這種局面，銀行體系就不是穩(wěn)健、安全的。對(duì)外堅(jiān)持開放和對(duì)內(nèi)鼓勵(lì)民間資本進(jìn)入銀行業(yè)，有