第6章-小企業(yè)投資管理實務(wù)課件

第五章投資第一節(jié)投資概述第二節(jié)短期投資第三節(jié)長期債權(quán)投資第四節(jié)長期股權(quán)投資第一節(jié)投資概述一、投資定義廣義上投資：對內(nèi)投資和對外投資狹義上投資：對外投資（我國）,主要包括權(quán)益性投資、債權(quán)性投資、期貨投資等?！缎∑髽I(yè)會計制度》中所指的投資僅指狹義投資中的權(quán)益性投資和債權(quán)性投資?！缎∑髽I(yè)會計制度》中將投資的定義為：企業(yè)為通過分配來增加財富，或為謀求其他利益，而將資產(chǎn)讓渡給其他單位所獲得的另一項資產(chǎn)。二、投資特點1、投資的目的性為增加財富，或為謀求其他利益。2、投資使以讓渡一項資產(chǎn)而換取另一項資產(chǎn)。3、投資所獲取的經(jīng)濟利益流入與其他資產(chǎn)為企業(yè)帶來的經(jīng)濟利益在形式上有所不同企業(yè)所擁有或控制的出投資以外的資產(chǎn)，通常為企業(yè)帶來直接的經(jīng)濟利益的流入。而投資通常獲取收益帶有間接性。三、投資的分類（一）、按投資性質(zhì)分類權(quán)益性投資、債權(quán)性投資、混合型投資（二）、按投資對象的可變現(xiàn)性和投資的目的的分類短期投資、長期投資1、短期投資：隨時可以變現(xiàn)且持有時間不準備超過1年。2、長期投資：短期投資以外的投資。注意：短期投資和長期投資的確認，不僅僅是形式上以一年內(nèi)是否變現(xiàn)作為判別標準，關(guān)鍵在于投資的目的是什么，即長、短期投資的劃分依據(jù)管理當局的意圖而定。（三）、按企業(yè)投資形式分類實物資產(chǎn)投資、貨幣性資產(chǎn)投資、無形資產(chǎn)投資四、小企業(yè)投資會計核算的主要內(nèi)容1、投資成本的確定2、投資收益的確認3、投資的期末計價4、投資的處置五、重點與難點投資收益的確認

第二節(jié)短期投資一、短期投資的概念（一）、定義短期投資指能夠隨時變現(xiàn)且持有時間不準備超過一年的投資。主要是指企業(yè)為了交易目的而持有，準備近期出售的投資。包括短期的股票投資、短期債券投資和短期的其他投資。例如，企業(yè)以賺取差價為目的從二級市場購入的股票、債券、基金等。（二）、符合短期投資的條件

1、能夠在公開市場上交易且有明確的市價。

2、持有投資作為剩余資金的存放形式，并保持其流動性和獲利性。（三）、核算科目：為了核算短期投資的取得、收取現(xiàn)金股利或利息、處置等業(yè)務(wù)，企業(yè)應(yīng)當設(shè)置的賬戶“短期投資——股票”

——債券”“短期投資跌價準備”“投資收益”“應(yīng)收股息”

二、短期投資初始投資成本的確定（一）、短期投資取得時初始成本確定短期投資取得時的成本，是指取得短期投資的實際支付的全部價款，包括稅金、手續(xù)費等相關(guān)交易費用。不包括以宣告發(fā)放但尚未支付的股利和已到付息期但尚未領(lǐng)取的利息。例如：2007年2月2日，某小企業(yè)支付830萬元取得一項股權(quán)投資作為短期投資核算，支付價款中包括已宣告尚未領(lǐng)取的現(xiàn)金股利20萬元，另支付交易費用5萬元。甲公司該項短期投資的入賬價值為（）萬元。

解析：短期投資的入賬價值＝830－20+5＝815（萬元）。已宣告尚未領(lǐng)取的現(xiàn)金股利20萬元計入“應(yīng)收股息”科目。

交易費用：（1）交易費用包括支付給代理機構(gòu)、咨詢公司、券商等的手續(xù)費和傭金及其他必要支出，不包括債券溢價、折價、融資費用、內(nèi)部管理成本及其他與交易不直接相關(guān)的費用。（2）《小企業(yè)會計制度》規(guī)定將發(fā)生的交易費用直接計入投資成本。而我國《企業(yè)會計準則》規(guī)定將發(fā)生的交易費用直接作為當期費用處理，計入“投資收益”的借方。已宣告發(fā)放但尚未收到的利息或股利：《小企業(yè)會計制度》規(guī)定計入“應(yīng)收股息”賬戶《企業(yè)會計準則》規(guī)定計入“應(yīng)收股利”或“應(yīng)收利息”（二）、短期投資取得的核算借：短期投資—股票或其他（實際成本）應(yīng)收股息（已宣告但尚未發(fā)放的股利或利息）

貸：銀行存款后其他貨幣資金等（實際支付款）【例】華峰公司2月10日從A股票市場購入S公司股票3000股，每股購買價格10元，另支付交易手續(xù)費及印花稅等計230元，款項以用銀行存款支付。

借：短期投資——股票30230

貸：銀行存款30230【例】華峰公司2月10日從A股票市場購入S公司股票3000股，每股購買價格10元，包括已宣告發(fā)放但尚未支付股利1元/股，另外還支付交易手續(xù)費及印花稅等計230元，款項以存入證券公司投資款支付。投資時處理：

實際支付款=10*3000+230=30230短期投資的入賬價值=短期投資的實際成本=（10-1）*3000+230=27230借：短期投資——股票27230

應(yīng)收股息3000貸：其他貨幣資金——存出投資款30230請同學(xué)們考慮收到股利時如何處理：三、短期投資收益的賬務(wù)處理（一）、短期投資取得時發(fā)生的股利或利息，作為應(yīng)收項目，計入“應(yīng)收股息”（二）、小企業(yè)在持有短期短期投資投資期間，會獲得現(xiàn)金股利或利息，小企業(yè)不確認投資收益，作為沖減投資成本處理。被投資方宣告發(fā)放股利或利息借：應(yīng)收股息貸：短期投資---股票實際收到被投資方發(fā)放股利借：銀行存款貸：應(yīng)收股息在實務(wù)中，一般應(yīng)于實際收到股利時，沖減投資成本借：銀行存款貸：短期投資5月10日華峰公司收到S公司宣告發(fā)放股利通知，每股發(fā)放股利2元，華峰公司持有S公司A股票3000股。借：應(yīng)收股息6000

貸：短期投資60006月1日，收到股利，存入銀行。借：銀行存款6000

貸：應(yīng)收股息6000（三）、處置短期投資獲得的收益小企業(yè)出售短期投資時，發(fā)生的投資收益或損失，計入當期損益，在“投資收益”賬戶中核算。短期投資的收益或損失=出售短期投資所得價款-短期投資的賬面價值-尚未收到但已計入“應(yīng)收股息”賬戶中的股利或利息1、發(fā)生投資損失借：銀行存款（實際收到的金額）投資收益（借方差額，即發(fā)生投資損失）貸：短期投資（賬面價值）應(yīng)收股息（未領(lǐng)取的股息）2、發(fā)生投資收益借：銀行存款（實際收到的金額）貸：短期投資（賬面價值）應(yīng)收股息（未領(lǐng)取的股息）投資收益（貸方差額，即發(fā)生投資收益）例如：某小企業(yè)于5月10日用銀行存款購入S公司發(fā)行的D股票25000股作為短期投資，每股成交價8.7元，其中包含0.2元以宣告發(fā)放但尚未支付現(xiàn)金股利，另支付相關(guān)稅費1100元。5月28日，企業(yè)收到S公司已宣告發(fā)放股利。10月20日，S公司宣告按所持有股票數(shù)每股派0.1元的現(xiàn)金股利，同時收到現(xiàn)金股利。

12月28日，企業(yè)將D股票全部出售，獲得凈收入300000元。1、5月10日，進行短期投資初始投資成本=（8.7-0.2）×25000+1100=213600借：短期投資---D股票213600

應(yīng)收股息5000

貸：銀行存款2186002、5月28日，企業(yè)收到S公司已宣告發(fā)放股利借：銀行存款5000

貸：應(yīng)收股息

50003、10月20日，S公司宣告派發(fā)現(xiàn)金股利借：銀行存款2500

貸：短期投資

25004、12月28日，出售股票借：銀行存款300000

貸：短期投資211100

投資收益88900四、短期投資的期末計價（一）、短期投資的期末計價的概念期末短期投資在資產(chǎn)負債表上反映的價值的?！缎∑髽I(yè)會計制度》規(guī)定，小企業(yè)應(yīng)在期末時，對短期投資按成本與市價孰低法計量。市價：證券市場上掛牌的交易價格，具體計算時應(yīng)按收盤價作為市價。（二）、計提跌價的原則1、市價﹥成本，期末按成本計價不調(diào)整賬面價值2、市價﹤成本，期末按市價計價發(fā)生跌價，應(yīng)計提短期投資的跌價準備，計入當期損益，在“投資收益”賬戶中反映。（1）、以前未計提跌價準備當期應(yīng)計提短期投資的跌價準備=短期投資的成本--當期市價借：投資收益貸：短期投資跌價準備（2）、短期投資的市價與成本的差額大于“短期投資跌價準備”賬戶的貸方余額，按二者的差額補提跌價損失準備借：投資收益貸：短期投資跌價準備（3）、短期投資的市價與成本的差額小于“短期投資跌價準備”賬戶的貸方余額，沖減已提的跌價準備借：短期投資跌價準備貸：投資收益（4）、如果當期短期投資市價高于成本，應(yīng)在計提跌價準備的范圍內(nèi)沖回。借：短期投資跌價準備貸：投資收益第三節(jié)長期股權(quán)投資長期投資：不準備在1年內(nèi)變現(xiàn)的投資，包括長期股權(quán)投資和長期債權(quán)投資。長期股權(quán)投資：小企業(yè)投出的期限在1年以上的各種股權(quán)性質(zhì)的投資，包括購入的股票和其他股權(quán)投資。一、長期股權(quán)投資核算方法的選擇《小企業(yè)會計制度》規(guī)定，小企業(yè)對外進行長期股權(quán)投資，應(yīng)當視對被投資方企業(yè)的影響程度，分別采用成本法和權(quán)益法。通常情況下，小企業(yè)對被投資方的投資占被投資方有表決權(quán)資本總額的20%或以上，或投資不足20%但具有重大影響，應(yīng)當采用權(quán)益法核算。小企業(yè)對被投資方的投資占被投資方有表決權(quán)資本總額的20%以下，或投資超過20%及以上但不具有重大影響，應(yīng)當采用成本法核算。二、賬戶設(shè)置1、長期股權(quán)投資---股票投資長期股權(quán)投資---其他股權(quán)投資2、投資收益和《企業(yè)會計制度》的區(qū)別：

1、“長期股權(quán)投資”未設(shè)置損益調(diào)整、投資成本等明細科目。

2、未設(shè)置“長期股權(quán)投資減值準備”賬戶三、長期股權(quán)投資初始成本的確定長期股權(quán)投資取得時的初始成本，是指取得長期股權(quán)投資時支付的全部價款，或放棄非現(xiàn)金資產(chǎn)的賬面價值，包括稅金、手續(xù)費等相關(guān)費用。但不包括為取得長期股權(quán)投資而發(fā)生的評估、審計咨詢（計入管理費用）等費用，也不包括已宣告發(fā)放但尚未支付現(xiàn)金股利（計入應(yīng)收股息）。1、以支付現(xiàn)金取得的長期股權(quán)投資按支付的全部價款作為其初始投資成本，但不包括已宣告發(fā)放但尚未支付的股利。2、以放棄的非現(xiàn)金資產(chǎn)取得長期股權(quán)投資，其初始投資成本按非貨幣性交易的規(guī)定確定。3、以債務(wù)重組取得長期股權(quán)投資，其初始投資成本按債務(wù)重組的規(guī)定確定。某小企業(yè)于5月10日用銀行存款購入S公司發(fā)行的D股票準備長期持有，支付的購買價90萬元，另支付相關(guān)稅費4萬元。借：長期股權(quán)投資940000

貸：銀行存款940000假設(shè)上述支付款中含有已宣告發(fā)放但尚未支付的股利8000元。借：長期股權(quán)投資932000

應(yīng)收股息8000

貸：銀行存款940000四、長期股權(quán)投資的成本法長期股權(quán)投資以取得股權(quán)時的成本入賬，其后，除追加或收回投資外，長期股權(quán)投資的賬面余額一般應(yīng)當保持不變，即長期股權(quán)投資的賬面余額，不受被投資單位權(quán)益變動的影響。（一）、長期股權(quán)投資取得是的核算1、小企業(yè)以現(xiàn)金購入長期股權(quán)投資時，按支付的全部價款作為其初始投資成本，但不包括已宣告發(fā)放但尚未支付的股利。借：長期股權(quán)投資（包括相關(guān)稅費）應(yīng)收股息（已宣告發(fā)放但尚未支付的股利）

貸：銀行存款（二）、持有期間投資收益的確定《小企業(yè)會計制度》規(guī)定，采用成本法核算的長期股權(quán)投資，小企業(yè)在股權(quán)持有期間，企業(yè)應(yīng)于被投資方宣告發(fā)放現(xiàn)金股利或利潤時，按屬于應(yīng)有本企業(yè)享有的部分，確認投資收益。1、被投資方宣告發(fā)放現(xiàn)金股利借：應(yīng)收股息貸：投資收益（屬于應(yīng)有本企業(yè)享有的部分）2、實際收到股利或利潤借：銀行存款貸：應(yīng)收股息注意：被投資方雖然當年實現(xiàn)利潤，但未向投資方分配股利，投資方企業(yè)無需做賬。注意和《企業(yè)會計制度的區(qū)別》《企業(yè)會計制度》中，成本法下收到的股利不能全部作為投資收益予以確認，而是要看投資以來累計的利潤或股利是否已超過投資后被投資方的累計凈利潤中所享有的份額，據(jù)此決定是計入投資收益還是沖減投資成本?！缎∑髽I(yè)會計制度》對此問題處理比較簡化，在成本法下收到的股利或利潤均作為投資收益處理。（三）、長期股權(quán)投資處置時的核算小企業(yè)處置長期股權(quán)投資時，按實際取得的價款，減去長期股權(quán)投資的賬面價值，以及尚未收到的現(xiàn)金股利后的差額，作為投資收益或損失，計入當期損益。借：銀行存款（實際收到價款）

投資收益（差額，即投資損失）貸：長期股權(quán)投資（賬面價值）應(yīng)收股息（尚未收到的股息）投資收益（差額，即投資收益）例如：A小企業(yè)在2005年1月5日以每股8元的價格購入丁公司股票60000股，占丁公司有表決權(quán)資本的6%，并準備長期持有，另支付相關(guān)費用3000元。丁公司2005年全年實現(xiàn)凈利潤550000元；2006年2月5日宣告分派現(xiàn)金股利550000元；2006年2月28日，A小企業(yè)實際收到現(xiàn)金股利；2006年底，丁公司全年凈虧損1500000元；2007年，丁公司實現(xiàn)凈利潤850000元。2008年2月5日，丁公司宣告發(fā)放現(xiàn)金股利100000元；2008年2月21日，A小企業(yè)將丁公司的所有股票出售，獲得出售收入500000元。1、2005年1月5日，購入股票借：長期股權(quán)投資483000

貸：銀行存款4830002、2005年底，丁公司實現(xiàn)凈利潤投資方A小企業(yè)不作賬務(wù)處理3、2006年2月丁公司宣告分派現(xiàn)金股利借：應(yīng)收股息33000

貸：投資收益33000（550000*6%）4、2006年2月28日，A小企業(yè)實際收到現(xiàn)金股利借：銀行存款33000

貸：應(yīng)收股息330005、2006和2007年底投資方A小企業(yè)不作賬務(wù)處理6、2008年2月21日，出售股票借：銀行存款500000

貸：長期股權(quán)投資483000

投資收益170006、2008年2月5日，丁公司宣告發(fā)放現(xiàn)金股利100000元；借：應(yīng)收股息6000

貸：投資收益6000（100000*6%）7、2008年2月21日，A小企業(yè)將丁公司的所有股票出售，獲得出售收入500000元。借：銀行存款500000

貸：長期股權(quán)投資483000

應(yīng)收股息6000

投資收益11000四、長期股權(quán)投資的權(quán)益法長期股權(quán)投資以取得股權(quán)時的成本入賬，其后，隨著被投資單位所有者權(quán)益的變動，企業(yè)長期股權(quán)投資賬面價值也發(fā)生變動。即隨著被投資單位所有者權(quán)益的變動而相應(yīng)調(diào)整增加或減少長期股權(quán)投資的賬面價值。和《企業(yè)會計制度的區(qū)別》：只要求在被投資方法發(fā)生盈利或虧損時調(diào)整長期股權(quán)投資的賬面價值。當被投資單位除凈損益以外的其他所有者權(quán)益變動時，投資方不對其進行處理。

（一）、長期股權(quán)投資取得是的核算1、小企業(yè)以現(xiàn)金購入長期股權(quán)投資時，按支付的全部價款作為其初始投資成本，但不包括已宣告發(fā)放但尚未支付的股利。借：長期股權(quán)投資（包括相關(guān)稅費）應(yīng)收股息（已宣告發(fā)放但尚未支付的股利）

貸：銀行存款35

長期股權(quán)投資1，2001年初年投資100萬，占30%的股份2，2001年末被投資企業(yè)宣布盈利40萬3,2001年初,被投資企業(yè)宣布分紅10萬3，2002年被投資企業(yè)宣布虧損100萬，不分配4，2003年被投資企業(yè)宣布虧損100萬，不分配5，2004年投資企業(yè)繼續(xù)追加投資20萬權(quán)益法:借方貸方余額

100萬2001年初投資100萬

12萬2001年盈利40萬

112萬

3萬2001年宣布分紅

109萬

30萬2002年虧損100萬

79萬04年追投資20萬

69萬20萬

30萬2003年虧損100萬

49萬36

被投資單位所有者權(quán)益的變動？？37

（1）被投資單位實現(xiàn)凈利潤（2）被投資單位發(fā)生虧損（3）被投資單位除凈損益以外其他所有者權(quán)益變動（小企業(yè)不處理）（二）、在股權(quán)持有期間內(nèi)，小企業(yè)應(yīng)于每個會計期末，按照應(yīng)享有的或應(yīng)分擔(dān)的被投資方當年實現(xiàn)的凈利潤或凈虧損的份額，調(diào)整長期股權(quán)投資的賬面價值。1、若被投資方實現(xiàn)盈利借：長期股權(quán)投資貸：投資收益2、若被投資方發(fā)生虧損借：投資收益貸：長期股權(quán)投資當投資方分擔(dān)被投資方的虧損時，應(yīng)以長期股權(quán)投資的賬面價值減計至零為限。注意和《企業(yè)會計制度》的區(qū)別：《小企業(yè)會計制度》明文規(guī)定，只要求在被投資方法發(fā)生盈利或虧損時調(diào)整長期股權(quán)投資的賬面價值。當被投資單位除凈損益以外的其他所有者權(quán)益變動時，投資方不對其進行處理。注意和《企業(yè)會計制度》的區(qū)別：《小企業(yè)會計制度》不要求嚴格區(qū)分投資前被投資企業(yè)實現(xiàn)的利潤分配還是投資后被投資企業(yè)實現(xiàn)的利潤分配，但如果在投資當年取得的被投資方分配的屬于以前年度實現(xiàn)的利潤，則應(yīng)沖減投資成本。3、若被投資方宣告發(fā)放股利，小企業(yè)按持股比例計算應(yīng)享有的份額。借：應(yīng)收股息貸：長期股權(quán)投資4、實際分得的現(xiàn)金股利借：銀行存款貸：應(yīng)收股息（三）、長期股權(quán)投資的處置小企業(yè)處置長期股權(quán)投資時，按所收到的處置收入與長期股權(quán)的賬面價值和已確認但尚未收到的應(yīng)收股利的差額確認為當期的投資收益借：銀行存款（實際取得的價款）投資收益（差額，投資損失）貸：長期股權(quán)投資（賬面價值）應(yīng)收股息（尚未收到的應(yīng)收股利）投資收益（差額，投資收益）（四）、不計提減值準備和《企業(yè)會計制度》有區(qū)別例如：A小企業(yè)在2005年1月5日以每股8元的價格購入丁公司股票60000股，占丁公司有表決權(quán)資本的60%，并準備長期持有，另支付相關(guān)費用3000元。丁公司2005年全年實現(xiàn)凈利潤550000元；2006年2月5日宣告分派現(xiàn)金股利550000元；2006年2月28日，A小企業(yè)實際收到現(xiàn)金股利；2006年底，丁公司全年凈虧損1500000元；2007年，丁公司實現(xiàn)凈利潤850000元。2008年2月21日，A小企業(yè)將丁公司的所有股票出售，獲得出售收入500000元。1、2005年1月5日，購入股票借：長期股權(quán)投資483000

貸：銀行存款4830002、2005年底，丁公司實現(xiàn)凈利潤借：長期股權(quán)投資—丁公司330000（550000*60%）貸：投資收益330000（550000*60%）3、2006年2月丁公司宣告分派現(xiàn)金股利借：應(yīng)收股息—丁公司330000

貸：長期股權(quán)投資—丁公司330000（550000*6%）4、2006年2月28日，A小企業(yè)實際收到現(xiàn)金股利借：銀行存款330000

貸：應(yīng)收股息3300005、2006底，丁公司發(fā)生虧損應(yīng)分擔(dān)的虧損=900000（1500000*60%）此時長期股權(quán)投資的賬面價值=483000+330000-330000=483000借：投資收益483000

貸：長期股權(quán)投資—丁公司483000尚未彌補的虧損417000在備查簿中登記6、2007年底，丁公司發(fā)生盈利應(yīng)享有的盈利額=850000*60%=510000借：長期股權(quán)投資—丁公司93000

貸：投資收益930007、2008年2月21日，出售股票借：銀行存款500000

貸：長期股權(quán)投資93000

投資收益407000第四節(jié)長期債權(quán)投資小企業(yè)購入的一年內(nèi)不能變現(xiàn)的或不準備隨時變現(xiàn)的各種債權(quán)性質(zhì)的投資。包括長期債權(quán)投資和其他投資。一、賬戶設(shè)置長期債權(quán)投資----債券投資（面值）

----債券投資（溢折價攤銷）

----債券投資（應(yīng)計利息）長期債權(quán)投資----其他債券投資應(yīng)收股息投資收益二、長期債權(quán)投資的確認和計量（一）、初始投資成本長期投資的入賬價值，按實際支付的價款扣除相關(guān)稅費后的金額作為其投資成本登記入賬。相關(guān)稅費計入當期損益“財務(wù)費用”。注意：已到期但尚未收回的利息不計入成本，應(yīng)計入“應(yīng)收股息”；尚未到期的利息計入成本。例如：A小企業(yè)于2000年7月1日，以560000元的價格購買2000年1月1日發(fā)行的5年期還本付息債券，債券年利息8%，面值500000元。另外發(fā)生交易費用1000元，用銀行存款支付。則A企業(yè)購買債券的初始投資成本是多少？560000注意：如果該債券是分次付息一次還本債券且每年付息兩次，付息時間分別為6月30日和12月31日。已到付息期但尚未支付的利息500000*8%÷2=20000投資成本=560000-20000=540000借：長期債權(quán)投資---債券投資（面值）500000

---債券投資（溢折價）60000

財務(wù)費用1000

貸：銀行存款560000借：長期債權(quán)投資---債券投資（面值）500000

---債券投資（溢折價）40000

財務(wù)費用1000

應(yīng)收股息20000

貸：銀行存款561000（二）、持有期間投資收益的確認（直線法）1、平價發(fā)行債權(quán)，按票面價值和票面利率計提利息收入，確認為當期投資收益。當期的收益確認=當期的應(yīng)收利息2、溢折價發(fā)行債權(quán)，按期計提的利息收入，經(jīng)調(diào)整溢價或折價攤銷后金額，確認為當期投資收益。溢價發(fā)行債券投資收益確認=應(yīng)收利息-溢價攤銷折價發(fā)行債券投資收益確認=應(yīng)收利息+折價攤銷溢折價攤銷額=溢折價÷攤銷期限（三）、處置按實際收到的收入與長期債權(quán)投資的賬面價值的差額，確認為投資收益。A小企業(yè)于2000年1月1日，以500000元（520000或490000元）的價格購買同日發(fā)行的5年期還本付息債券，債券年利息8%，面值500000元。則A企業(yè)年底應(yīng)確認的投資收益是多少？面值發(fā)行2000年確認的收益確認=當期的應(yīng)收利息=500000*8%=40000溢價發(fā)行2000年當期的應(yīng)收利息=500000*8%=40000溢價攤銷額=（520000-500000）÷5=4000投資收益=40000-4000=36000折價發(fā)行2000年當期的應(yīng)收利息=500000*8%=40000折價攤銷額=（500000-490000）÷5=2000投資收益=40000+2000=42000三、長期債權(quán)投資的核算（一）長期債權(quán)取得時的核算1、平價發(fā)行債券借：長期債權(quán)投資---債券投資（面值）財務(wù)費用貸：銀行存款2、溢價發(fā)行債券借：長期債權(quán)投資---債券投資（面值）

---債券投資（溢折價）財務(wù)費用貸：銀行存款3、折價發(fā)行債券借：長期債權(quán)投資---債券投資（面值）

---債券投資（溢折價）財務(wù)費用貸：長期債權(quán)投資---債券投資（溢折價）銀行存款（二）、投資收益的核算長期債權(quán)投資的投資收益，是有持有期間的應(yīng)收利息和債券投資的溢折價在其存續(xù)期內(nèi)的攤銷共同構(gòu)成。溢價發(fā)行：投資收益=應(yīng)收利息-溢價攤銷折價發(fā)行：投資收益=應(yīng)收利息+折價攤銷平價發(fā)行投資收益=應(yīng)收利息（一）、一次性還本付息債券1、平價借：長期債權(quán)投資—債券投資（應(yīng)計利息）貸：投資收益2、溢價借：長期債權(quán)投資—債券投資（應(yīng)計利息）