(1.1.8)-08國際結(jié)算方式的綜合運用

PAGE176/6教學(xué)標(biāo)題國際結(jié)算方式的選擇和運用教學(xué)目標(biāo)知識目標(biāo)：掌握各種結(jié)算方式在性質(zhì)、國際結(jié)算工具的流動方向、信用基礎(chǔ)、貿(mào)易融資、手續(xù)和費用等方面的不同，正確地認(rèn)識和了解各種結(jié)算方式；掌握國際結(jié)算方式選擇的原則、影響國際結(jié)算方式選擇的因素。能力目標(biāo)：能根據(jù)交易的實際情況，同時采用兩種或兩種以上的結(jié)算方式。素質(zhì)目標(biāo)：教學(xué)重點正確地認(rèn)識和了解各種結(jié)算方式；掌握國際結(jié)算方式選擇的原則、影響國際結(jié)算方式選擇的因素。教學(xué)難點能根據(jù)交易的實際情況，同時采用兩種或兩種以上的結(jié)算方式。教學(xué)手段案例教學(xué)演示教學(xué)小組討論教學(xué)學(xué)時4教學(xué)內(nèi)容與教學(xué)過程設(shè)計注釋〖理論知識〗第一節(jié)國際結(jié)算方式比較分析一、國際結(jié)算方式的性質(zhì)分析依據(jù)國際結(jié)算方式的地位和功能不同，可將國際結(jié)算方式分為基本結(jié)算方式和附屬結(jié)算方式兩大類。基本結(jié)算方式基本結(jié)算方式即狹義國際結(jié)算方式，主要包括信用證、托收和匯款等方式，其核心是說明國際間資金劃撥、轉(zhuǎn)移或資金從債務(wù)人流向債權(quán)人的途徑和渠道，程序性很強。但是，沒有哪一種方式是完美無缺的，各種方式各有利弊。（二）附屬結(jié)算方式附屬結(jié)算方式是指除基本方式以外的其他結(jié)算方式，主要包括銀行保函、國際保理服務(wù)和包買票據(jù)業(yè)務(wù)等，其主要功能是在風(fēng)險轉(zhuǎn)移與貿(mào)易融資等方面彌補基本結(jié)算方式的不足。二、國際結(jié)算工具的流動方向分析就外匯銀行而言，逆匯是買入結(jié)算工具，故根據(jù)國際結(jié)算中結(jié)算工具的傳送方向與資金的流動方向是否一致，可將國際結(jié)算方式分為順匯和逆匯兩大類。（一）順匯順匯(Remittance)又稱匯付，它是由債務(wù)人或付款人主動將款項交給銀行，委托銀行使用某種結(jié)算工具將該款項支付給債權(quán)人或收款人的結(jié)算方法。在順匯中，結(jié)算工具的傳送方向與資金的流動方向是一致的。站在銀行的角度來說，順匯是賣出結(jié)算工具，故有時也稱為賣匯(SellingExchange)。（二）逆匯逆匯(HonorofDraft)是由債權(quán)人或收款人出具票據(jù)，委托銀行向國外債務(wù)人或付款人收取一定金額的結(jié)算方法。在逆匯中，結(jié)算工具的傳送方向與資金的流動方向相反。逆匯時通常由債權(quán)人簽發(fā)結(jié)算工具向債務(wù)人收款，所以又叫出票法。也叫買匯(BuyingExchange)。三、國際結(jié)算方式的信用基礎(chǔ)分析根據(jù)債務(wù)人是否為銀行，可以分為以商業(yè)銀行為基礎(chǔ)的結(jié)算方式和以銀行信用為基礎(chǔ)的結(jié)算方式。（一）以商業(yè)信用為基礎(chǔ)的結(jié)算方式以商業(yè)信用為基礎(chǔ)是指債權(quán)人的收款不是取決于銀行而是取決與非銀行的企業(yè)或個人的資信。匯款和托收即屬于這類結(jié)算方式，其債權(quán)人（出口商）的收款取決于進(jìn)口商的資信。一般而言，以商業(yè)信用為基礎(chǔ)的交易中，債權(quán)人的收款風(fēng)險較大，往往會發(fā)生無力支付、無理拒付或遲付現(xiàn)象，這是由債務(wù)人的實力和信譽決定的。因此，對債權(quán)人來講，決定采取該類方式收取貨款時，一定要謹(jǐn)慎從事，通常只是在對債務(wù)人比較了解并且其資信較好時才采用這類方式結(jié)算。（二）以銀行信用為基礎(chǔ)的結(jié)算方式以銀行信用為基礎(chǔ)是指債權(quán)人的收款主要取決于銀行的資信，亦指銀行本身作為債務(wù)人而承擔(dān)有付款的責(zé)任，在以銀行信用為基礎(chǔ)的交易活動或結(jié)算方式中，債權(quán)人的收款風(fēng)險較小，因為銀行一般實力雄厚、資信良好，通常不會發(fā)生或很少發(fā)生破產(chǎn)或無力支付、無理拒付的情況。對債權(quán)人來講，應(yīng)力爭以這類方式進(jìn)行結(jié)算。四、國際結(jié)算方式的貿(mào)易融資分析在融資的渠道和便利程度方面，不同的結(jié)算方式表現(xiàn)出很大的不同。信用證是一種功能全面的結(jié)算方式，既能基本消除債權(quán)人的收款風(fēng)險，又能為貿(mào)易雙方融通資金，且融資方式多、融資簡單便利。信用證項下，開證行對進(jìn)口商的融資形式有開證授信額度、進(jìn)口押匯、信托收據(jù)及提貨擔(dān)保；出口銀行對進(jìn)口商的融資形式是通過假遠(yuǎn)期信用證。出口銀行對出口商的融資形式有打包放款、出口押匯；進(jìn)口方銀行對出口商的融資形式有紅條款信用證。跟單托收中銀行的融資作用要小得多。銀行對出口商的融資形式只有托收出口押匯一種，并且由于收款風(fēng)險較大，一些銀行不大愿意開展此項業(yè)務(wù)；銀行對進(jìn)口商的融資主要是信托收據(jù)和提貨擔(dān)保兩種形式。銀行尚無在匯款項下向貿(mào)易雙方提供融資的渠道。反過來，辦理匯款業(yè)務(wù)的銀行（匯出行）還要在業(yè)務(wù)過程中，一定程度下占用匯款人的資金。包買票據(jù)業(yè)務(wù)是為適應(yīng)融資需要而產(chǎn)生的，是一種特定的融資方式。它主要提供以資本品出口為背景的金額較大、期限較長的中期貿(mào)易融資，并在此基礎(chǔ)上承擔(dān)風(fēng)險及完成貨款的收付。提供風(fēng)險擔(dān)保和融通資金是保理服務(wù)的兩項最基本內(nèi)容。保理服務(wù)融資主要是指保理商在確定的信用額度內(nèi)提供不超過180天的短期融資。這種融資多以消費品的進(jìn)出口貿(mào)易為背景。銀行保函的主要目的是提供風(fēng)險擔(dān)保，不過利用銀行保函也可以直接或間接融通資金，如借款保函、透支保函就是為申請人直接融資服務(wù)的；海關(guān)保函、保釋金保函的等避免了申請人墊付資金；中長期保函的持有者（受益人）還可以利用保函（抵押或轉(zhuǎn)讓）向銀行取得貸款。國際結(jié)算方式的手續(xù)和費用分析由于結(jié)算方式和渠道不同，各種結(jié)算方式的手續(xù)繁簡也不一樣，結(jié)算費用也高低不等。匯款和托收結(jié)算方式較簡單，結(jié)算手續(xù)較少、銀行不承擔(dān)收款風(fēng)險和責(zé)任，因此，結(jié)算費用較低。銀行保函雖然在匯款和托收的基礎(chǔ)上引進(jìn)了銀行擔(dān)保，但擔(dān)保銀行通常并不發(fā)生實際支付，所以結(jié)算手續(xù)和費用并未增加多少，因此銀行保函也是一種比較簡單、靈活的結(jié)算方式。保理服務(wù)和包買票據(jù)業(yè)務(wù)的結(jié)算方式就比較復(fù)雜了。保理服務(wù)是一種綜合服務(wù)，且保理商又承擔(dān)了信用額度內(nèi)的收款風(fēng)險或付款責(zé)任，因此結(jié)算費用有所增加。包買票據(jù)業(yè)務(wù)對銀行或包買商而言，手續(xù)比較復(fù)雜，它包括專業(yè)性很強的文件的起草、對各方當(dāng)事人（進(jìn)出口商、擔(dān)保行及其所在國家）信用狀況的了解和評估及授信額度的確定、債權(quán)憑證的購買與出售等，工作量較大，且承擔(dān)了到期收款前的一切風(fēng)險，因此，收取的費用較高。信用證是結(jié)算手續(xù)最復(fù)雜、結(jié)算費用最高的方式。銀行承擔(dān)了開證、驗證、通知、修改、議付、審單、償付等大量工作，并且開證行承擔(dān)了第一性付款責(zé)任，因此，結(jié)算費用最高。第二節(jié)國際結(jié)算方式的選擇與綜合運用一、國際結(jié)算方式選擇的原則支付方式也即結(jié)算方式，是國際貿(mào)易結(jié)算的核心所在，也事關(guān)國際貿(mào)易業(yè)務(wù)的成敗。支付方式在具體選擇過程中應(yīng)遵循如下原則。（一）根據(jù)交易對手信用狀況選擇支付方式在國際貨物買賣中，依法訂立的合同能否順利圓滿地得到履行，客戶的信用是決定性的因素。因此，要在出口業(yè)務(wù)中做好對外國客戶即交易對手的信用調(diào)查，以便根據(jù)客戶的具體情況，選用適當(dāng)?shù)慕Y(jié)算方式，這是選用結(jié)算方式成敗的關(guān)鍵和基礎(chǔ)。（二）根據(jù)貿(mào)易條件的種類選擇支付方式不同的貿(mào)易條件，對支付方式的選擇也是有影響的。在實際交貨（PhysicalDelivery）條件下，如EXW、DDP等，是不宜采用托收方式的，因為在這類交易中，賣方向買方直接交貨，若是做托收，賣方?jīng)]有約束買方付款的貨權(quán)，這樣的托收實質(zhì)是一筆貨到付款的方式。而對于推定交貨（ConstructiveDelivery）條件，如CIF、CFR，由于賣方可通過單據(jù)控制貨權(quán)，就可以采用托收方式支付。但在FOB、FCA條件下，雖然買方也是憑單付款，但由于買方安排運輸，貨物裝在買方指定的船上，也是不宜使用托收方式的。（三）根據(jù)運輸單據(jù)的性質(zhì)選擇支付方式如貨物通過海上運輸或多式聯(lián)合運輸，出口人裝運貨物后得到的運輸單據(jù)一般為可轉(zhuǎn)讓的多式聯(lián)運單據(jù)。因這些單據(jù)都是貨物所有權(quán)憑證，是憑以在目的港向輪船公司或聯(lián)運承運人提取貨物的憑證，在交付給進(jìn)口人前，出口人尚能控制物權(quán)，故可適用于信用證和托收方式結(jié)算貨款。二、影響國際結(jié)算方式選擇的因素（一）交易對手的信用因素根據(jù)信用提供者和信用接受者的身份不同，授信有以下三種類型。1.出口商授信2.進(jìn)口商授信3.銀行授信（二）交易貨物因素貨物的交易銷售情況是影響結(jié)算方式選擇的另一關(guān)鍵因素，如果合同貨物是暢銷商品，則該商品一般是求大于供，處于賣方市場狀態(tài)，賣方處于有利地位，賣方不僅可以提高市場銷售價格，還可以選擇對其有利的結(jié)算方式，如預(yù)付貨款、信用證、銀行保函等方式，對買方來說，暢銷商品或是贏利很大的交易，在支付方式商可以作適當(dāng)讓步。（三）經(jīng)營意圖因素選用支付方式，應(yīng)結(jié)合企業(yè)的經(jīng)營意圖。在貨物暢銷時可以提高售價，而且賣方還可選擇對己最有利的結(jié)算方式，包括在資金占用方面最有利的方式；而在貨物滯銷時或針對競爭激烈的商品，不僅售價可能要降低，而且在結(jié)算方式上也需作必要讓步，否則就可能難以達(dá)成交易。（四）國別因素世界上每個國家和地區(qū)的發(fā)展程度不同，各國的政治、經(jīng)濟風(fēng)險也不同，因此，在出口中的收匯風(fēng)險也不同。我國銀行界把非洲、中東及東南亞地區(qū)定位為高風(fēng)險地區(qū)，對于這些地區(qū)的貿(mào)易應(yīng)該從嚴(yán)掌握；對政府管制嚴(yán)格的地區(qū)，出口企業(yè)應(yīng)選擇信用證為主的付款方式，或獲得安全性較高地區(qū)機構(gòu)的擔(dān)保，以保證安全收匯。三、國際結(jié)算方式選擇注意的事項出口商在出口貿(mào)易結(jié)算方式的選擇中，應(yīng)注意以下幾個問題：1.加強客戶資信調(diào)查，建立規(guī)范的客戶資信管理體系。通過專業(yè)咨詢機構(gòu)對海外客戶進(jìn)行全面、認(rèn)真、仔細(xì)地調(diào)查，及時掌握和了解其經(jīng)營情況、資信及償付能力，為擴大出口、安全收匯打下良好的基礎(chǔ)。2.做好出口經(jīng)營前的市場風(fēng)險調(diào)查。通過進(jìn)行以國際市場為主要內(nèi)容，結(jié)合國別市場的綜合性風(fēng)險調(diào)研，對出口經(jīng)營全過程中可能遭遇的各種風(fēng)險進(jìn)行考察、分析和研究。對出口經(jīng)營目標(biāo)市場的風(fēng)險范圍、種類和強度進(jìn)行識別、預(yù)測和分析評估，在出口經(jīng)營正式運作前采取相應(yīng)有效的措施將風(fēng)險防范于未然。3.認(rèn)真制訂出口合同條款。一份完整的出口合同要對交易各環(huán)節(jié)、各要件做出明確的規(guī)定。在訂立合同過程中，設(shè)法加入一些保護(hù)性措施條款，以進(jìn)一步防范出口經(jīng)營全過程可能出現(xiàn)的風(fēng)險，這需要業(yè)務(wù)人員具備扎實的進(jìn)出口相關(guān)知識和豐富的經(jīng)驗，外語水平過硬，并且熟悉有關(guān)法律知識和國際貿(mào)易慣例。4.適當(dāng)投保出口信用保險。它所承擔(dān)的責(zé)任，主要是出口企業(yè)在發(fā)貨后收不到貨款的責(zé)任，有時也表現(xiàn)為出口企業(yè)因買方毀約使貨物不能出口而造成的損失；它所保障的風(fēng)險，包括出口企業(yè)經(jīng)營業(yè)務(wù)中一般商業(yè)保險公司不愿或不能承保的境外商業(yè)信用風(fēng)險或政治風(fēng)險等。出口商投保出口信用保險，有助于企業(yè)采取靈活多樣的貿(mào)易方式，保障收匯安全，擴大產(chǎn)品出口，增強企業(yè)的競爭力。5.健全企業(yè)內(nèi)部信用管理制度。貨物一經(jīng)發(fā)出，出口商就應(yīng)將應(yīng)收賬款列入信用管理檔案，進(jìn)行監(jiān)控；按時與客戶聯(lián)系，督促客戶及時付款；在出現(xiàn)逾期賬款早期積極自行追討，在逾期后期采取有效的債權(quán)確保措施，如提起訴訟、仲裁、委托專業(yè)機構(gòu)追討等。國際結(jié)算方式的綜合使用（一）采用綜合性的附屬結(jié)算方式第二次世界大戰(zhàn)后，特別是20世紀(jì)60年代以來，國際貿(mào)易結(jié)算一方面繼續(xù)采用匯款、托運和信用證等傳統(tǒng)的方式；另一方面又出現(xiàn)了一些新的綜合性結(jié)算方式，如國際保理服務(wù)和包買票據(jù)業(yè)務(wù)等，它們的產(chǎn)生在一定程度商彌補了傳統(tǒng)結(jié)算方式的不足，使國際結(jié)算方式不斷朝快捷、方便、安全的方向發(fā)展。（二）銀行保函與基本結(jié)算方式結(jié)合使用銀行保函的最大特點是其靈活性，它不僅適用范圍廣，而且還可與各種基本結(jié)算方式結(jié)合使用。1.銀行保函與匯款結(jié)合使用2.銀行保函與托收結(jié)合使用3.銀行保函與信用證結(jié)合使用（三）基本方式的結(jié)合使用目前，常見的有以下幾種。1.托收與匯款相結(jié)合2.信用證與匯款相結(jié)合3.信用證與托收的結(jié)合（四）其他結(jié)算方式的綜合運用1.托收與保理相結(jié)合2.托收與福費廷相結(jié)合3.電匯與出口信用保險相結(jié)合4.匯款、托收、信用證、保函、或備用信用證多種結(jié)算方式結(jié)合使用〖小結(jié)〗1.本章從橫向角度對各種國際結(jié)算方式加以比較分析，主要從各種結(jié)算方式性質(zhì)、國際結(jié)算工具的流動方向、信用基礎(chǔ)、貿(mào)易融資、手續(xù)和費用等方面進(jìn)行比較，以便更好地了解和認(rèn)識這些雖不相同但都很重要的結(jié)算方式。2.支付方式在具體選擇過程中應(yīng)遵循如下原則，根據(jù)交易對手信用狀況選擇支付方式、根據(jù)貨物的銷路情況選擇支付方式、根據(jù)貿(mào)易條件的種類選擇支付方式、根據(jù)運輸單據(jù)的性質(zhì)選擇支付方式，此外，在選擇支付方式時，還應(yīng)考慮銷