資本充足率的研究

資本充足率的研究--國有四大行及幾大股份制銀行小組長：陳遠(yuǎn)2012212181組員：龍丹琳2012212191劉漪2012212245陳爽2012212256目錄資本充足率及巴塞爾協(xié)議1國有四大行的資本充足率2幾大股份制銀行的資本充足率3對現(xiàn)狀的一些看法以及建議4資本充足率及巴塞爾協(xié)議資本充足率，Capitaladequacyratio(CAR)，也被稱為資本風(fēng)險（加權(quán)）資產(chǎn)率，是指資本總額與加權(quán)風(fēng)險資產(chǎn)總額的比例。資本充足率反映商業(yè)銀行在存款人和債權(quán)人的資產(chǎn)遭到損失之前，該銀行能以自有資本承擔(dān)損失的程度。規(guī)定該項指標(biāo)的目的在于抑制風(fēng)險資產(chǎn)的過度膨脹，保護(hù)存款人和其他債權(quán)人的利益、保證銀行等金融機(jī)構(gòu)正常運營和發(fā)展。各國金融管理當(dāng)局一般都有對商業(yè)銀行資本充足率的管制，目的是監(jiān)測銀行抵御風(fēng)險的能力。2010年09月12日，由27個國家的銀行業(yè)監(jiān)管部門和中央銀行高級代表組成的巴塞爾銀行監(jiān)管委員會宣布,世界主要經(jīng)濟(jì)體銀行監(jiān)管部門代表當(dāng)日就《巴塞爾協(xié)議III》達(dá)成一致。根據(jù)該協(xié)議,全球各商業(yè)銀行的核心一級資本充足率將提升至7%,是現(xiàn)行標(biāo)準(zhǔn)2%的三倍多?！栋腿麪枀f(xié)議III》規(guī)定,截至2015年1月,全球各商業(yè)銀行的一級資本充足率下限將從現(xiàn)行的4%上調(diào)至6%。其中,由普通股構(gòu)成的核心一級資本占銀行風(fēng)險資產(chǎn)的下限將從現(xiàn)行的2%提高至4.5%;此外,各銀行還需增設(shè)“資本防護(hù)緩沖資金”,總額不得低于銀行風(fēng)險資產(chǎn)的2.5%,商業(yè)銀行的核心一級資本充足率將由此被提高至7%。該規(guī)定將在2016年1月至2019年1月間分階段執(zhí)行。我國銀行離這個標(biāo)準(zhǔn)還有多遠(yuǎn)？我國國有四大商業(yè)銀行幾大股份制銀行的資本充足率中信銀行興業(yè)銀行招商銀行民生銀行資本充足率的比較我國國有商業(yè)銀行普遍資本金數(shù)量不足,并且質(zhì)量偏低。主要表現(xiàn)在:數(shù)量不足。巴塞爾協(xié)議規(guī)定商業(yè)銀行的資本與風(fēng)險資產(chǎn)比率不小于8%,而工、農(nóng)、中、建四大銀行1995年的資本充足率僅為5.9376%、6.2906%、7.2686%、5.0766%,即使這個比例也有很大的水分。因為按國際慣例銀行資本指的是核銷了一切壞帳損失后的凈資本,而我國四大國有商業(yè)銀行存在大量不良資產(chǎn),據(jù)國家公布的數(shù)字,大約有近二萬億呆壞帳,占貸款總額的25%,其中大約有6%是無法收回的。大量的不良資產(chǎn)大大地侵蝕了銀行資本。結(jié)構(gòu)不合理。國有商業(yè)銀行的資本構(gòu)成中的實收資本、資本公積和未分配利潤均屬于巴塞爾協(xié)議中規(guī)定的核心資本。但我國國有商業(yè)銀行除了按規(guī)定提取少量的呆帳準(zhǔn)備金外,基本上沒有附屬資本。即使為數(shù)不多的核心資本也大部分占壓在變現(xiàn)能力差的固定資產(chǎn)上。來源渠道單一,自補(bǔ)能力弱。我國國有商業(yè)銀行的資本金主要來源于財政部門的信貸基金、專項基金和利潤追加。近幾年,由于各種原因銀行利潤日趨下降,完全靠自籌途徑補(bǔ)充資本金,比較困難。目前我國商業(yè)銀行只有深圳發(fā)展銀行和浦東發(fā)展銀行允許上市交易,能用股本補(bǔ)充資本金。資本充足率降低,大大影響了銀行抵抗風(fēng)險的能力。在1998年財政部發(fā)行了2700億元的特別國債,用于補(bǔ)充國有銀行資本金,增強(qiáng)其抵抗風(fēng)險的能力,卻只能是杯水車薪我國商業(yè)銀行資本充足率的現(xiàn)狀在2005年之前，中國商業(yè)銀行的資本充足率大多剛剛達(dá)到8%的規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)，有些甚至比標(biāo)準(zhǔn)還低。自1998年以來，中國采取了注資、剝離不良資產(chǎn)等一系列措施來充實和提高四大國有商業(yè)銀行的資本充足率。由于四大國有商業(yè)銀行存在國家對其承擔(dān)無限責(zé)任的產(chǎn)權(quán)制度，伴隨銀行資產(chǎn)的擴(kuò)張，資本充足率問題又隨之凸現(xiàn)。2000年，四大國有商業(yè)銀行的平均資本充足率進(jìn)一步下降到4.63%，2002年底，四大國有商業(yè)銀行平均資本充足率為6%。除中國銀行的資本充足率達(dá)8.2%外，其余三家銀行均低于巴塞爾8%的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。2003年底，國家為建設(shè)銀行和中國銀行注入450億美元的資本金。2005年4月國家又為工商銀行注資150億美元。隨著2003年和2005年國家對三家國有商業(yè)銀行進(jìn)行的財務(wù)重組共注資600億美元，使這三家國有商業(yè)銀行的資本充足率水平得到大幅度提升，分別達(dá)到12%、8.6%和9.1%。建設(shè)銀行在資本充足率提高的同時還獲得IPO資格，并募集92億美元。近幾年來，中資銀行的核心資本充足率穩(wěn)步提升。中資銀行2007年資本大幅增加，得益于火爆的資本市場。中信、交行由于在2007年分別在證券市場上融資410億和252億元人民幣，資本充足率分別達(dá)到15.2%和14.4%；建行、興業(yè)、招行在A股和（或）H股市場上市，民生通過定向增發(fā)募集181.6億元人民幣，華夏銀行60億元人民幣混合資本債，都使其資本得到補(bǔ)充。剛剛成立的渤海銀行2007年的資本充足率為27%。光大銀行在2007年底改革重組、成功注冊200億元人民幣等值美元之后，資本充足率從前一年的負(fù)值大幅提升為7.19%，改行于2008年四月發(fā)行60億元人民幣次級債后，其資本充足率已達(dá)8%以上。以中國工商銀行和中信銀行為典型做比較（一）資本總量歷年來工商銀行資本凈額和核心資本凈額遠(yuǎn)高于中信銀行，并且差距有擴(kuò)大趨勢，其原因可能有以下兩點：從銀行業(yè)政策環(huán)境來看，銀行在行業(yè)中的競爭地位與信譽(yù)影響著資本金的需要量。工商銀行等資產(chǎn)規(guī)模大的銀行在競爭中占有利地位，在同業(yè)、公眾、監(jiān)管部門當(dāng)中有較好的信譽(yù)，因而能獲得充足的資金來源。

從銀行內(nèi)部資本管理來看，2008年制定資本管理制度及配套的經(jīng)濟(jì)資本管理辦法和資本充足率管理辦法，資本管理制度體系初步建