計算機行業(yè)動態(tài)報告：華為“王者歸來”系列迎接全聯(lián)接大會

目錄華為全聯(lián)接大會即將召開，產業(yè)鏈多個積極變化值得重點關注 3華為“王者歸來”：從衛(wèi)星、手機、自動駕駛到AI芯片 6衛(wèi)星通信：不斷探索衛(wèi)星互聯(lián)網的應用邊界 6昇騰：國產AI芯片的希望 8鴻蒙4+小藝：AI時代手機操作系統(tǒng)雛形 9自動駕駛：華為ADS2.0持續(xù)落地 11投資建議 13行業(yè)投資建議 13風險提示 14插圖目錄 15表格目錄 15華為全聯(lián)接大會即將召開，產業(yè)鏈多個積極變化值得重點關注根據(jù)華為官方公眾號，華為全聯(lián)接大會2023將于9月20日在上海拉開帷幕，持續(xù)至9月22日。這次大會的主題定為"加速行業(yè)智能化"，旨在聚CFO孟晚舟將主17000100華為輪值董事長孟晚舟將于9月20ICTCEO張宇ICTF5GopenEuler、近期Mate60發(fā)布、華為開發(fā)者大會召開，華為產業(yè)鏈出現(xiàn)多個積極變化：Mate60829Mate60Pro512GB6999HUAWEIMate60ProMate60ProTechInsights，公開發(fā)布了他們對華為最新旗艦手機Mate60ProMate60Pro9000s圖1：央視新聞對華為Mate60的相關報道 資料來源：央視新聞官方公眾號，Mate60Pro開啟衛(wèi)星互聯(lián)網新時代。華為在衛(wèi)星通信領域再次突破，Mate60Pro成為全球首款支持衛(wèi)星通話的大眾智能手機，即使在沒有地面網絡信號的情況下，也可以撥打、接聽衛(wèi)星電話。華為Mate60Pro搭載的衛(wèi)星通信芯片是由中國電子科技集團公司下屬研究所為華為定制，中電科下屬研究院和華為一起攻克了PA芯片發(fā)熱、天線等技術難關。Mate60Pro該（4G＋衛(wèi)星途語音)、以及衛(wèi)星短信（70個漢字或140個英文字母Mate60Pro+和華為Mate60Pro。華為此次技術革新將推動整個衛(wèi)星互聯(lián)網產業(yè)發(fā)展，產業(yè)景氣度有望持續(xù)提業(yè)鏈上下游劃分，衛(wèi)星制造環(huán)節(jié)作為前端率先發(fā)展。圖2：衛(wèi)星互聯(lián)網產業(yè)鏈概覽資料來源：中投產業(yè)研究院，在今年的華為開發(fā)者大會HDC上，華為終端CEO余承東正式宣布鴻蒙系統(tǒng)4.0和星閃技術的結合，并且?guī)砹酥T多星閃技術的應用場景演示。星閃的接入層有兩個模式：SLE和SLBSLE對標藍牙，SLB對標Wi-Fi，而這兩種模式上方的基礎服務和應用卻是融合統(tǒng)一的，相當于能把藍牙和Wi-Fi的優(yōu)勢結合到一起。圖3：星閃無線通信系統(tǒng)架構資料來源：IT之家，星閃技術也將為鴻蒙生態(tài)帶來重要的革新體驗1/30，還能增加7個dB的抗干擾能力，設備之間信號的覆蓋范圍也能比過去擴大2倍，終端連接數(shù)最高則能增加10倍，可靠性更是從原來的90%提升到99.99%。圖4：星閃技術對鴻蒙帶來的改善資料來源：IT之家，AI芯片從e60衛(wèi)星通話是智能手機衛(wèi)星互聯(lián)網應用的最前沿。目前市面上支持衛(wèi)星通信的圖5：目前華為手機僅支持北斗衛(wèi)星短消息資料來源：IT時報，根據(jù)華經產業(yè)研究院、36氪研究院數(shù)據(jù)，國內2021年衛(wèi)星互聯(lián)網市場規(guī)模為292億元，2022年達到314億元，到2025年有望達到447億元。圖6：國內衛(wèi)星互聯(lián)網市場規(guī)模（億元）500400300

15%衛(wèi)星互聯(lián)網市場規(guī)模（億元）增速衛(wèi)星互聯(lián)網市場規(guī)模（億元）增速2005%10002021

2022

2023E

2024E

0%2025E資料來源：華經產業(yè)研究院、36氪研究院，根據(jù)衛(wèi)星工業(yè)協(xié)會（SIA）衛(wèi)星行業(yè)報告，2021年全球航天產業(yè)以4%的速度增長，規(guī)模達到3860億美元，其中，商業(yè)衛(wèi)星達到279072%。截至20214852（衛(wèi)星服務（市場規(guī)模占比約7%側（市場規(guī)模占比93%圖7：2021年衛(wèi)星產業(yè)鏈價值量分布4.9%2.0%50.8%

42.2%

空間段運營衛(wèi)星制造火箭發(fā)射資料來源：艾瑞咨詢，政策大力支持衛(wèi)星互聯(lián)網發(fā)展,“新基建”將衛(wèi)星互聯(lián)網建設定義為算力技術設施中核心環(huán)節(jié)之一。2020年45G圖8：“新基建”中信息基礎設施資料來源：人民網，華為作為全球領先的ICT基礎設施和智能終端提供商，一直致力于引領智能手機變革。2023316一代折疊旗艦華為matex3手機，該手機使用領先創(chuàng)新技術并實現(xiàn)在通信上“有去有回”的重大升級。2023323P60，在無地面網絡信號時依MateX3同樣支持雙向北斗衛(wèi)星消息。圖9：華為新一代折疊屏手機將實現(xiàn)“有去有回”重大升級資料來源：余承東個人認證微博，AI據(jù)科大訊飛創(chuàng)始人、董事長劉慶峰，華為GPU已經對標英偉達A100。昇騰910是國內業(yè)界算力最強的AI處理器，2023年8月1日已經上線910B驅動和軟件，新一代芯片呼之欲出。昇騰910基于自研華為達芬奇架構3DCube技術，實現(xiàn)業(yè)界最佳AI性能與能效，架構靈活伸縮，支持云邊端全棧全場景應用。算力方面，昇騰910完全達到設計規(guī)格，半精度（FP16）算力達到320TFLOPS，整數(shù)精度（INT8）算力達到640TOPS，功耗310W。圖10：昇騰910性能參數(shù) 資料來源：海思芯片官網，昇騰圍繞910芯片全面構建軟硬件生態(tài)：1）硬件上：華為基于昇騰AI處理AtlasAtlasAI設施方案，覆蓋深度學習領域推理和訓練全流程。圖11：昇騰硬件平臺資料來源：華為官網，AI支持主流應用和軟件的遷移適配。圖12：昇騰AI生態(tài)資料來源：華為官網，4+AI84HDC2023HarmonyOS4AI圖13：AI助手小藝資料來源：IT之家，AI助手小藝由中國首個全棧自主的AI大模型盤古大模型支持。AppArts，成立大模型高質量數(shù)據(jù)AIknow-howAI助手小藝針對終端消費者場景對盤古大模型進行精調。據(jù)中國日報網，小L0L1AI圖14：AI助手小藝功能資料來源：中國日報網，AIChatGPT+Plugin鴻蒙萬能卡片是（//應用的重要信息以卡片的形式展圖15：AI助手小藝元服務生態(tài)資料來源：元力社，ADS2.0ADS2.0GOD網絡，有圖無圖都能開。ADS2.0GODADS1.0TransformerBEVADS2.0圖16：華為ADS2.0GOD網絡資料來源：AutoLab，ADS2.0202345個城市。AutoLab，在前期依賴高23Q25NCA23Q3153045NCAHUAWEIADS2.045M5ADS2.0M72023HUAWEIADS2.05M5ADS2.010ADS2.0。圖17：華為ADS2.0搭載車型 資料來源：華為智能汽車解決方案微信公眾號，投資建議華為將通過AI+衛(wèi)星通信+國產芯片的重大突破定義國內智能手機發(fā)展新范式，建議重點關注：由盤古大模型支持的AI助手小藝通過元服務打造“ChatGPT+Plugin”式生態(tài)，建議關注以夢網科技、捷順科技、超圖軟件、彩訊股份生態(tài)合作伙伴。華為手機或全球首發(fā)衛(wèi)星通話功能，進一步拓展衛(wèi)星互聯(lián)網在智能手機建設的推進而受益，建議重點關注華力創(chuàng)通、創(chuàng)意信息、鋮昌科技、信科移動等。華為昇騰是國產AI比肩英偉達A100算力，建議關注基于華為昇騰的AI一體機龍頭企業(yè)科大訊飛以及中國長城、拓維信息、神州數(shù)碼等華為自主算力產業(yè)鏈相關標的。華為問界M7新車已在工信部完成申報并新增HUAWEIADS2.0高階智能駕駛系統(tǒng)，建議關注中科創(chuàng)達、四維圖新、均勝電子、德賽西威、經緯恒潤等自動駕駛核心標的。風險提示新市場、新技術，可能存在行業(yè)競爭加劇風險。細分領域的下游的需求、支付能力等可能受多種因素影響而有波動。插圖目錄圖1：央視新聞對華為Mate60的相關報道 3圖2：衛(wèi)星互聯(lián)網產業(yè)鏈概覽 4圖3：星閃無線通信系統(tǒng)架構 5圖4：星閃技術對鴻蒙帶來的改善 5圖5：目前華為手機僅支持北斗衛(wèi)星短消息 6圖6：國內衛(wèi)星互聯(lián)網市場規(guī)模（億元） 6圖7：2021年衛(wèi)星產業(yè)鏈價值量分布 7圖8：“新基建”中信息基礎設施 7圖9：華為新