樂語融資路演

樂語通訊融資概要本概要僅是為了幫助潛在投資方/貸款方針對公司做出一個初步的評估，以確定是否對于該工程進行進一步考察。該報告并不能作為一個針對公司的出價根底，也不能作為任何投資決策的根底，或者是作為與公司達成任何交易的投資決策的根底。潛在投資方/貸款方應該完全依靠自身的判斷能力對于公司進行考察和商業(yè)分析，并作出評估。本概要包括一些我們根據行業(yè)情況及公司管理層對未來開展狀況所做出的聲明、估計和預測。這些聲明、估計和預測是基于公司管理層及通過其他業(yè)內信息渠道的一系列假設而做出的。這些假設有可能被證明是正確或錯誤的。公司實際的業(yè)績有可能偏離本概要中所做出的聲明、估計或預測，而這一偏離有可能是重大的。本概要中的信息是高度保密的。在沒有書面得到公司或者其董事會成員的同意下，本概要不能被復印、復制或散發(fā)。收到概要的人員同意對于所有本概要所述的信息保密，同時保證不會直接或者間接書面或口頭透露、或允許其代理、參謀或者其他相關人員書面或口頭透露本報告所載信息。相關人員只能夠根據本概要及其他相關資料所載信息來評估針對公司的購置或投資交易，而不能用作其他任何用途。免責聲明

目錄1.公司簡介2.發(fā)展戰(zhàn)略3.投資亮點4.融資計劃1.公司簡介樂語通訊為中國最領先的通訊零售效勞商之一零售網絡覆蓋全國26個省級行政區(qū)230個城市擁有2000+家零售店面1.5萬名員工經營總面積20多萬平米每周為100萬人次顧客提供效勞注冊會員近1000萬名年銷售逾800萬臺年銷售額超過120億元*據公開信息顯示，中國通訊零售行業(yè)規(guī)模過百億的零售商不超過三家樂語現有門店總計超過2000家，實行多渠道門店策略樂語Brookstone門店類型獨立店商超店中店品牌專營店運營商專營店樂語·BrookstoneBrookstone獨立店門店定位獨立廳及商超外廳大型超市店內柜臺與品牌廠商合作門店與運營商合作門店雙品牌旗艦店新奇特銷售主力軍一二線城市機場或高鐵站BS品牌店，打造新奇特產品便利店模式樂語商業(yè)模式：提供智能通訊行業(yè)全產業(yè)鏈效勞F智能手機智能電視IPAD路由器可穿戴設備電池類充電類存儲類耳機類保護類藍牙類內容應用分發(fā)運營樂語極客樂語衛(wèi)士售后維修會員業(yè)務玩家講堂運營商業(yè)務數據業(yè)務套餐卡品消費金融理財產品保險產品移動支付……SACCS智能終端SmartDevices周邊產品Accessories運營商業(yè)務Carrier內容應用Contents保障服務CustomerService金融服務FinancialService樂語通訊里程碑201620032005200720082010北京華松派普數碼科技有限公司成立；

注冊資本1億元人民幣集團更名為“北京派普科技集團有限公司”直接供貨國美、永樂等大型零售連鎖店

獲得海外私募基金9000萬美元的戰(zhàn)略投資

部分零售品牌逐步統(tǒng)一為“樂語”品牌。

收購第十個零售品牌“金飛鴻”收購河北最大零售企業(yè)國訊先后收購河南新亞，云南百老匯，江蘇冠之霖，湖南飛鴻等5家零售企業(yè)202120212021啟動樂語、廠家、運營商三方定制業(yè)務收購浙江天一地帶連鎖企業(yè)成為中國聯通最大的社會渠道

虛擬運營品牌“妙More”發(fā)布

三胞集團全資收購樂語通訊，進一步加強三胞零售產業(yè)布局

加入三胞第一年，樂語屢獲行業(yè)內大獎，如“最具行業(yè)影響力品牌獎”，“2015CCFA零售創(chuàng)新獎”，“2015中國商業(yè)創(chuàng)新十強領軍企業(yè)”等殊榮樂語轉型元年，將在北京、上海、沈陽、昆明、鄭州等地共建設5家樂語·Brookstone門店樂語的開展經歷了三個階段三胞樂語新奇特生態(tài)圈淘到樂語智慧樂語智慧生活通訊零售，品牌確立區(qū)域并購，規(guī)模擴張中國最大的零售連鎖網絡戰(zhàn)略轉型，“從產品到效勞，從銷售到運營〞移動互聯網時代全產業(yè)鏈效勞：+配件+運營商業(yè)務+增值業(yè)務+樂語效勞推出“妙More〞虛擬運營商業(yè)務參加三胞集團，轉型成為平臺型企業(yè)，規(guī)模效益加強；引入三胞集團收購的Brookstone品牌，向新奇特轉型；與三胞集團的大商業(yè)，大健康，大金融進行協(xié)同，運用消費者大數據為消費者提供全新體驗，融入三胞新奇特生態(tài)圈第一階段2003-2021第二階段2021-2021第三階段2021-20212.開展戰(zhàn)略行業(yè)概述：移動互聯網的高速開展助力行業(yè)未來5年將依然保持一定增速數據來源：工信部,GFK移動互聯網逐步取代PC互聯網時代移動4G快速滲透中國移動2G、3G、4G用戶數比照2021年4G用戶總數達3.86億戶，在移動用戶中的滲透率到達29.6%。截至2021年12月，我國網民規(guī)模達6.20億，有90.1%的網民通過上網。只使用上網的網民到達1.27億人，占整體網民規(guī)模的18.5%。行業(yè)概述：移動互聯網的高速開展助力行業(yè)未來5年將依然保持一定增速數據來源：

Analysys易觀智庫行業(yè)互聯網化進程加速應用場景裂變與商業(yè)模式創(chuàng)新2011-2017年中國移動互聯網市場規(guī)模預測2012-2018年中國移動互聯網網購市場交易規(guī)模預測行業(yè)概述：移動互聯網的高速開展助力行業(yè)未來5年將依然保持一定增速數據來源：Trendforce2011-2015年中國手機市場國產、國際手機關注度對比國產品牌崛起中國市場銷售單價呈明顯上升趨勢2014FY2015Q12015Q22015Q3中國手機市場銷售單價呈明顯上升趨勢2015Q42015FYVR智能硬件正成為智能終端行業(yè)的下一個風口，其中搭載智能的VR眼鏡將最容易在市場上獲得推廣和普及輸入設備輸出設備依靠外接電腦、主機等設備為運行系統(tǒng)的VR顯示頭盔。平臺內容的技術含量最高產品：Oculus,

HTC

VIVE等將內容平臺與顯示設備融合制作在一起的VR獨立平臺。平臺兼顧了便攜性與功能性。產品：小黑靈鏡等以智能眼鏡為運行系統(tǒng)的現實平臺。平臺的便攜性相對最高但內容技術含量最低。產品：Gear

VR,暴風魔鏡等游戲手柄、方向盤、模擬槍等平臺操作輸入設備。紅外監(jiān)測攝像頭、萬向跑步機、手勢捕捉手套等用于檢測用戶行為動作的設備。耳機、話筒等配套設備。數據來源：艾瑞咨詢未來增長最快的是移動VR設備，傳統(tǒng)通訊零售行業(yè)將迎來巨大的商機數據來源：艾瑞咨詢2015-2020年中國VR設備出貨量預計2015-2020年中國VR用戶規(guī)模預計中國PCVR及一體機出貨量（萬臺）中國MobileVR出貨量（萬臺）中國PCVR及一體機用戶量（萬人）中國MobileVR用戶量（萬人）2021A2021E2021E2021E2021E2021E2021A2021E2021E2021E2021E2021E智能通訊設備、新奇特產品及金融效勞的綜合解決方案提供者企業(yè)愿景戰(zhàn)略定位成為國內領先的一站式智能通訊效勞提供者在未來三年將持續(xù)優(yōu)化現有通訊產業(yè)鏈業(yè)務加快門店結構及形象轉型，打造體驗式消費場景通過自身強大的渠道能力，無縫對接三胞集團大金融持續(xù)并購區(qū)域通訊零售商，進一步擴張生意規(guī)模提升公司治理水平，兩年內擇時登陸資本市場攜手美國新奇特第一品牌落地中國，開設樂語·Brookstone旗艦店樂語未來三年將通過如下戰(zhàn)略舉措，加速開展123564戰(zhàn)略舉措1：在未來三年將持續(xù)優(yōu)化現有通訊產業(yè)鏈業(yè)務逐步推進傳統(tǒng)通訊產品零售轉型，實現高毛利機型占比提升。加強與運營商深度合作，提升運營商業(yè)務毛利率，同時虛擬運營商用戶量得到進一步開展不斷提升新奇特產品占比，實現產品結構轉型+戰(zhàn)略舉措2：加快門店結構及形象轉型，打造體驗式消費場景進駐一二線城市大型購物中心，實現門店結構及形象轉型打造新奇特體驗場景：銷售自有品牌Brookstone產品、搭建VR體驗中心、店員消費者互動營銷、提供售后維修+消費金融等增值效勞等，通過整合營銷吸引人流在線下門店引入“萬點通〞屏幕銷售，實現線下線上互相導流，銷售低頻高值產品，減少門店零售庫存戰(zhàn)略舉措3：通過自身強大的渠道能力，無縫對接三胞集團大金融大力開展供給鏈金融業(yè)務，降低集團的整體融資本錢推動消費金融〔分期銷售〕業(yè)務在樂語零售門店落地，將三胞集團的“天下分期〞打造成為商業(yè)連鎖領域知名的消費金融品牌與三胞大金融生態(tài)圈無縫對接，利用線下實體網點的優(yōu)勢銷售全系列金融效勞產品，成為三胞集團最大的金融產品線下銷售網點戰(zhàn)略舉措4：攜手美國新奇特第一品牌落地中國，開設樂語·Brookstone旗艦店開設樂語·Brookstone門店：2021年將在北京、上海、沈陽、昆明、鄭州開設5家旗艦店在一二線城市機場/高鐵開設BST獨立店依照BST中國要求，針對BST門店打造統(tǒng)一形象，深耕線下零售場景，提升消費者流量，提供新奇特體驗場景戰(zhàn)略舉措5：持續(xù)并購區(qū)域通訊零售商，進一步擴張生意規(guī)模動態(tài)維持現有2000+門店，優(yōu)化全國范圍內網點分布加快并購區(qū)域性通訊設備零售商，實現2021年全國總門店數突破5000家備注：以上門店增長將主要通過并購區(qū)域性零售商來實現黑龍江山西河南重慶云南

河北山東江蘇上海安徽浙江湖南

廣東湖北遼寧內蒙古貴州

江西北京天津吉林福建海南四川廣西

陜西省份藍色代表已進入區(qū)域灰色代表未進入區(qū)域樂語門店開展方案戰(zhàn)略舉措6：提升公司治理水平，兩年內擇時登陸資本市場根據證監(jiān)會提出的有關上市的要求，在法律架構等方面，樂語積極做好登陸A股準備工作；在資本市場大環(huán)境較好時，將樂語裝入上市公司，實現資本化通過穩(wěn)步推行六大戰(zhàn)略舉措，可實現樂語未來三年穩(wěn)定增長120141149163CAGR:10.73%樂語銷售收入預測樂語凈利潤預測億元人民幣3.投資亮點1第三階段的轉型戰(zhàn)略將提升公司整體盈利能力融入三胞大商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)，成為線下消費者入口，獲取消費者大數據，進行精準營銷，對接三胞大金融投資亮點234持續(xù)并購區(qū)域零售商，改變行業(yè)競爭格局，進一步夯實競爭優(yōu)勢和市場領先地位樂語體系的資產未來將在適當的時候裝入某上市公司，實現資本化1.第三階段的轉型戰(zhàn)略將提升公司整體盈利能力借助三胞3C全產業(yè)鏈：提升自有新奇特品牌產品銷售占比：銷售產品孵化WSDSSG供應鏈物流全球創(chuàng)新中心國內

全球線上平臺線下渠道數字媒體+眾籌線上平臺線下渠道增值服務天下分期不斷提升零售業(yè)務毛利率：2、融入三胞大商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)，成為線下消費者入口，獲取消費者大數據，進行精準營銷，對接三胞大金融全球創(chuàng)新中心SSG創(chuàng)客資源將最新創(chuàng)意轉化為新奇特產品的沃土和催化劑美國新奇特高端品牌形象美國及海外市場零售提供Brookstone自有品牌產品三胞體系新奇特產品的采購中心中國中國大陸新奇特產品的批發(fā)商中國大陸新奇特產品的買手Brookstone品牌零售店的標準制定者批發(fā)采購訂單成品采購訂單成品第三方新奇特產品全球最前沿創(chuàng)意來源，新奇特產品創(chuàng)新發(fā)源地〔擬建在硅谷〕第三方新奇特產品支付消費者消費金融保險投資產品P2P共同基金陽光私募創(chuàng)新產品中國的零售終端渠道，消費者入口3.持續(xù)并購區(qū)域零售商，改變行業(yè)競爭格局，進一步夯實競爭優(yōu)勢和市場領先地位樂語總部集中采購集中融資承諾利潤北京子公司天津子公司上海子公司…廣東子公司重慶子公司華東華中東北西北華北華南西南通過并購，樂語網點數在2021將到達5000家：銷售規(guī)模市場第一抗風險能力增強上游議價能力增強樂語通過經營承包責任制對全國零售子公司進行管控銷售大區(qū)零售子公司控股中央ERP系統(tǒng)月度銷售方案4.樂語體系的資產未來將在適當的時候裝入某上市公司，實現資本化A股某上市公司零售子公司1零售子公司2零售子公司3零售子公司N……零售資產注入上市公司現金+換股市值管理3.融資方案融資方案2021年7月三胞集團和樂語通訊簽署了并購協(xié)議，三胞集團以現金加股票的方式全資收購樂語通訊。2021年4月樂語通訊方案融資人民幣10億元，全力加速第三階段的業(yè)務開展。資金用途1提升現有門店零售體驗升級旗下2000+店VI形象2021-2021年在一線城市新開樂語Brookstone旗艦店￥3億元￥2億元￥1億元2提升供給鏈效率加強與三大電信運營商以及廠商的戰(zhàn)略合作，增加地域覆蓋范圍和產品寬度，成為明星機型的全國性首發(fā)戰(zhàn)略合作伙伴￥1億元3收購區(qū)域零售商樂語將在未來三年通過現金+換股的方式收購10家