2022年收藏-初級(jí)銀從《個(gè)人理財(cái)》考試常用公式

收藏12022初級(jí)銀從《個(gè)人理財(cái)》考試常用公式

2022年銀行從業(yè)資格考試共安排兩場(chǎng)，上半年6月2-3日，下半年10月27-28日。上半年報(bào)名正在火

熱進(jìn)行中，報(bào)名截止時(shí)間是5月4日。距離考試還有不到兩個(gè)月的時(shí)間，考生正在緊張的備考當(dāng)中。

為幫助報(bào)考《個(gè)人理財(cái)》的考生突破計(jì)算題瓶頸，根據(jù)第六章《理財(cái)規(guī)劃計(jì)算工具與方法》教材內(nèi)容刪繁去

簡(jiǎn)，整理了初級(jí)個(gè)人理財(cái)考試必備公式。

1、現(xiàn)值和終值的計(jì)算

(1)單期中的終值。計(jì)算公式為：FV=PVX(l+r)

(2)單期中的現(xiàn)值。計(jì)算公式為：PV=FV/(l+r)

(3)多期中的終值。計(jì)算公式為：FV=PVX(l+r)t

⑷多期中的現(xiàn)值。計(jì)算公式為：PV=FV/(l+r)1

2、72法那么

金融學(xué)上的72法那么是用作估計(jì)一定投資額倍增或減半所需要的時(shí)間的方法，即用72除以收益率或通脹

率就可以得到固定一筆投資(錢)翻番或減半所需時(shí)間。這個(gè)法那么只適用于利率(或通貨膨脹率)在一個(gè)適宜的區(qū)間內(nèi)

的情況下，假設(shè)利率太高那么不適用。

3、有效利率的計(jì)算

(1)復(fù)利期間與復(fù)利期間數(shù)量。復(fù)利期間數(shù)量是指一年內(nèi)計(jì)算復(fù)利的次數(shù)。

(2)有效年利率。名義年利率r與有效年利率EAR之間的換算為：

(3)連續(xù)復(fù)利。當(dāng)復(fù)利期間變得無(wú)限小的時(shí)候，相當(dāng)于連續(xù)計(jì)算復(fù)利。連續(xù)復(fù)利情況下，計(jì)算終值的一

般公式是：

FV=PVXert其中，PV為現(xiàn)值，r為年利率，t為按年計(jì)算的投資期間，e為自然對(duì)數(shù)的底數(shù)，約等于

2.7182?

4、復(fù)利現(xiàn)值

復(fù)利現(xiàn)值一般指當(dāng)要實(shí)現(xiàn)期末投資價(jià)值時(shí)，在給定的投資報(bào)酬率和投資期限的情況下，以復(fù)利計(jì)算出投資

者在期初應(yīng)投入的金額。是復(fù)利終值的逆運(yùn)算。理論上，復(fù)利現(xiàn)值計(jì)算公式為:

PV=FV/(l+r)n=FVX(1+r)"

其中，PV代表現(xiàn)值(期初投資金額)；FV代表終值(期末獲得投資價(jià)值)；r代表折現(xiàn)率、投資報(bào)酬率或通

貨膨脹率;n代表期數(shù)；(1+r)”

以上參數(shù)中，n與r為查表時(shí)對(duì)照的變量，復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)表中已假定終值(FV)為1,現(xiàn)值(PV)就是復(fù)利

現(xiàn)值系數(shù)。

5、普通年金終值

普通年金終值是通過(guò)貨幣時(shí)間價(jià)值，在給定的回報(bào)率下，計(jì)算年金現(xiàn)金流的終值之和，以計(jì)算期期末為基

準(zhǔn)。

普通年金現(xiàn)金流一般都具備待客與連續(xù)這兩個(gè)特征：每期的現(xiàn)金流入與流出的金額必須固定且出入方向一

致，并保證在計(jì)算期內(nèi)各期現(xiàn)金流量不能中斷。沒(méi)有滿足以上兩個(gè)特征都不算是普通年金。理論上，期末普通

年金終值的表達(dá)式是：

其中，F(xiàn)V代表期末普通年金終值;PMT代表年金；

r代表投資回報(bào)率;n代表期數(shù)。

以上參數(shù)中，n與r作為普通年金終值系數(shù)表的參照變量。表中的系數(shù)即為當(dāng)年金為1元錢的時(shí)候，在某

固定投資報(bào)酬率下的期末普通年金終值。

6、普通年金現(xiàn)值

普通年金現(xiàn)值是以計(jì)算期期末為基準(zhǔn)，按照貨幣時(shí)間價(jià)值計(jì)算未來(lái)每期在給定的報(bào)酬率下可收取或者給付的

年金現(xiàn)金流的折現(xiàn)值之和。其中的每期(n)可為年、月或者季度等。類似普通年金價(jià)值，它也分為期初年金與

期末年金。期末普通年金現(xiàn)值的表達(dá)式為：

r代表報(bào)酬率;n代表折現(xiàn)期數(shù)。

簡(jiǎn)而言之，期末普通年金現(xiàn)值系數(shù)就是每一期的復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)的相加所得總數(shù)。

期初普通年金現(xiàn)值與期末普通年金現(xiàn)值也存在著聯(lián)系。此二者的關(guān)系是：期初普通年金現(xiàn)值系數(shù)(n,r)=

期末普通年金現(xiàn)值系數(shù)(n,r)+1-復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)(n,r)

7、期末年金現(xiàn)值和終值的計(jì)算

8、復(fù)利與年金系數(shù)表

復(fù)利終值通常指單筆投資在假設(shè)干年后所反映的投資價(jià)值，包括本金、利息、紅利和資本利得。理論上,

復(fù)利終值計(jì)算公式為：FV=PVX(l+r)n

其中，F(xiàn)V代表終值（本金+利息）；PV代表現(xiàn)值（本金）；r代表利率、投資報(bào)酬率或通貨膨脹率;n