第一章工程項(xiàng)目融資概述

第一章工程項(xiàng)目融資概述2023/12/27第一章工程項(xiàng)目融資概述一、課程性質(zhì)、目的和任務(wù)1．課程性質(zhì)本課程屬于工程管理本科專業(yè)的專業(yè)方向選修課。2．課程目的和任務(wù)通過(guò)本課程的學(xué)習(xí)，使同學(xué)熟悉工程項(xiàng)目籌集資金的各種方式渠道，掌握新型的融資方式項(xiàng)目融資，達(dá)到對(duì)工程項(xiàng)目融資方法有一個(gè)系統(tǒng)的了解和掌握。

第一章工程項(xiàng)目融資概述二、課程教學(xué)內(nèi)容主要分為兩在部分，第一部分是介紹傳統(tǒng)融資方式，包括貸款、發(fā)行證券、租賃等；第二部分是新型融資方式，即項(xiàng)目融資方式，介紹項(xiàng)目融資的基本原理、方法、結(jié)構(gòu)，包括投資結(jié)構(gòu)、融資結(jié)構(gòu)、資金結(jié)構(gòu)及信用擔(dān)保結(jié)構(gòu)等內(nèi)容。第一章工程項(xiàng)目融資概述三、課程的教學(xué)基本要求

1.教學(xué)方面本課程采用以課堂講授為主，課堂討論、課后布置思考題等為輔的教學(xué)方法。2．成績(jī)?cè)u(píng)定方面課程考試方式擬采用閉卷考試。課程成績(jī)?cè)u(píng)定采用期末考試成績(jī)和平時(shí)成績(jī)加權(quán)確定。平時(shí)成績(jī)根據(jù)出勤、作業(yè)、提問(wèn)等綜合評(píng)定。第一章工程項(xiàng)目融資概述四、使用教材及主要參考資料1.《工程項(xiàng)目融資》(高等學(xué)校工程管理系列經(jīng)典教材)，劉亞臣，常春光主編，大連理工大學(xué)出版社，2008.22.《項(xiàng)目融資》（21世紀(jì)項(xiàng)目管理系列規(guī)劃教材），戴大雙主編，機(jī)械工業(yè)出版社，2005.33.《項(xiàng)目融資》，張極井編，中信出版社，2003.114.《工程項(xiàng)目融資》，趙華、蘇衛(wèi)國(guó)編著，人民交通出版社，2004.15.《工程項(xiàng)目投資與融資》,湯偉鋼、李麗紅，人民交通出版社，2008.7第一章工程項(xiàng)目融資概述1工程項(xiàng)目融資概述目的要求：1.熟悉工程項(xiàng)目的含義、特征、分類2.掌握工程項(xiàng)目融資方式的分類第一章工程項(xiàng)目融資概述1.1工程項(xiàng)目的含義1.1.1項(xiàng)目的含義和特征1.項(xiàng)目的含義是指在限定時(shí)間、限定資源和限定質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)等約束條件下完成的具有明確目標(biāo)的一次性任務(wù)。

第一章工程項(xiàng)目融資概述2、項(xiàng)目的特征

（1）項(xiàng)目是在一定時(shí)間內(nèi)完成的一次性任務(wù)，其包括完成任務(wù)過(guò)程的一次性和成果的唯一性，體現(xiàn)的是項(xiàng)目的獨(dú)特性，不可重復(fù)性。（2）項(xiàng)目具有明確的目標(biāo)：項(xiàng)目的目標(biāo)有成果性目標(biāo)和約束性目標(biāo)。成果性目標(biāo)指項(xiàng)目結(jié)束后提供的某種規(guī)定的產(chǎn)品服務(wù)及應(yīng)達(dá)到的功能要求，約束性目標(biāo)指項(xiàng)目是在限定的時(shí)間內(nèi)、限定的資源（包括人員、資金、設(shè)備、技術(shù)和信息等）達(dá)到所要求的質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)。（3）項(xiàng)目的不可逆轉(zhuǎn)性

第一章工程項(xiàng)目融資概述企業(yè)產(chǎn)品的生產(chǎn)與銷售企業(yè)新產(chǎn)品的研發(fā)政府部門提供服務(wù)一座橋梁的建設(shè)一座工廠的建設(shè)一個(gè)科研課題的研究一個(gè)應(yīng)用軟件的開發(fā)第一章工程項(xiàng)目融資概述1.1.2工程項(xiàng)目的含義與特征1.工程項(xiàng)目的含義*工程：是人類為了實(shí)現(xiàn)認(rèn)識(shí)自然、改造自然、利用自然的目的，應(yīng)用科學(xué)技術(shù)創(chuàng)造的，具有一定使用功能或?qū)崿F(xiàn)價(jià)值要求的技術(shù)系統(tǒng)。*工程的分類：按工程的用途可以分為住宅工程,公共建筑工程,土木工程,工業(yè)工程,其他工程：林業(yè)工程，園林工程，農(nóng)業(yè)工程，包括農(nóng)場(chǎng)、牧場(chǎng)、糧倉(cāng)等。

*工程項(xiàng)目（建設(shè)項(xiàng)目）：是以完成一定的工程技術(shù)系統(tǒng)為任務(wù)的項(xiàng)目，是一個(gè)工程的建設(shè)過(guò)程。是在一定的約束條件下，按照一定的科學(xué)程序，經(jīng)過(guò)決策和實(shí)施最終以形成固定資產(chǎn)為特定目標(biāo)的一次性任務(wù)。

第一章工程項(xiàng)目融資概述例如：建設(shè)一定生產(chǎn)能力的工廠或車間；建設(shè)一定長(zhǎng)度和等級(jí)的公路；建設(shè)一定規(guī)模的醫(yī)院、文化娛樂(lè)設(shè)施；建設(shè)一定規(guī)模的住宅小區(qū)等。第一章工程項(xiàng)目融資概述2.工程項(xiàng)目的特征(1)在一定的約束條件下，以形成固定資產(chǎn)為特定目標(biāo)。(2)建設(shè)成果和建設(shè)過(guò)程固定在某一地點(diǎn),即工程項(xiàng)目的不可移動(dòng)性，即工程項(xiàng)目一般不可能發(fā)生空間位置的移動(dòng)。(3)需要遵循必要的建設(shè)程序。(4)工程項(xiàng)目投資額大、建設(shè)周期長(zhǎng)、投資回收期長(zhǎng)等。第一章工程項(xiàng)目融資概述固定資產(chǎn)是指同時(shí)具有以下特征的有形資產(chǎn)：(1)為生產(chǎn)產(chǎn)品、提供勞務(wù)、出租等生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)而持有;(2)使用年限超過(guò)一年，且在使用過(guò)程中保持原來(lái)的物質(zhì)形態(tài)不變;(3)單位價(jià)值較高(具體規(guī)定按國(guó)家有關(guān)財(cái)務(wù)制度和主管部門制定的標(biāo)準(zhǔn)辦理)。如使用年限超過(guò)一年的房屋、建筑物、機(jī)器、機(jī)械、運(yùn)輸工具及其他與生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)有關(guān)的設(shè)備、工具器具等。第一章工程項(xiàng)目融資概述1.1.3工程項(xiàng)目的分類1.按建設(shè)性質(zhì)劃分：新建和擴(kuò)建、改建、恢復(fù)、遷建項(xiàng)目。2.按行業(yè)性質(zhì)和特點(diǎn)分類：競(jìng)爭(zhēng)性工程項(xiàng)目、基礎(chǔ)性工程項(xiàng)目和公益性工程項(xiàng)目。4.按建設(shè)規(guī)模劃分:大型、中型和小型項(xiàng)目。其中能源、交通、原材料工業(yè)項(xiàng)目5000萬(wàn)元以上，其他項(xiàng)目3000萬(wàn)元以上的為大中型項(xiàng)目（也稱為限額以上項(xiàng)目），否則為小型項(xiàng)目（也稱限額以下項(xiàng)目）。5.按投資主體劃分:政府投資項(xiàng)目和企業(yè)投資項(xiàng)目。第一章工程項(xiàng)目融資概述1.2工程項(xiàng)目融資的界定1.2.1工程項(xiàng)目融資的含義是實(shí)施工程項(xiàng)目的企業(yè)(或稱投資者)通過(guò)各種方式和相應(yīng)渠道籌集建設(shè)資金的過(guò)程.1.2.2工程項(xiàng)目融資的一般程序(1)測(cè)算投資額我國(guó)工程項(xiàng)目建設(shè)程序依次分為決策、設(shè)計(jì)、建設(shè)準(zhǔn)備、施工安裝、生產(chǎn)準(zhǔn)備、竣工驗(yàn)收六個(gè)階段。(2)確定資金來(lái)源渠道(3)確定資金籌措方案第一章工程項(xiàng)目融資概述工程項(xiàng)目的建設(shè)程序決策階段設(shè)計(jì)階段建設(shè)準(zhǔn)備階段施工安裝階段生產(chǎn)準(zhǔn)備階段竣工驗(yàn)收階段第一章工程項(xiàng)目融資概述1.2.3工程項(xiàng)目融資的方式

1.按是否有金融中介機(jī)構(gòu)參與分類：直接融資方式：就是指不通過(guò)金融中介機(jī)構(gòu)，而由項(xiàng)目投資者直接面向社會(huì)所進(jìn)行的融資。如：在資本市場(chǎng)上發(fā)行股票和債券等。間接融資方式：是指由金融機(jī)構(gòu)直接參與的融資活動(dòng)。如：銀行貸款等。第一章工程項(xiàng)目融資概述A資金供給者B資金需求者(資金所有者)(資金籌集者)證券投資者證券發(fā)行人

直接融資方式A資金供給者B資金需求者(資金所有者)(資金籌集者)存款人借款人C金融中介機(jī)構(gòu)(貸款機(jī)構(gòu))間接融資方式有直接關(guān)系沒(méi)有直接關(guān)系第一章工程項(xiàng)目融資概述2.按所籌集資金的特點(diǎn)分類

權(quán)益融資方式（產(chǎn)權(quán)融資方式）

：是指投資者獲取可供長(zhǎng)期使用或永久使用的資金而采取的一種融資方式。其所籌集的資金稱為權(quán)益資金。投資主體擁有資金的所有權(quán)。

具體方式：股票市場(chǎng)發(fā)行股票，國(guó)家財(cái)政撥款，企業(yè)留存利潤(rùn)，國(guó)內(nèi)外投資者投資特點(diǎn)：無(wú)償還期限、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)小、成本高

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負(fù)債融資方式（債權(quán)融資方式）

：是指投資者通過(guò)信用方式取得資金，并按規(guī)定的利率支付報(bào)酬的一種融資方式。其所籌集的資金稱為債務(wù)資金。投資主體擁有資金的使用權(quán)

.第一章工程項(xiàng)目融資概述A資金供給者B資金需求者長(zhǎng)期使用(項(xiàng)目投資者)產(chǎn)權(quán)融資方式A資金供給者B資金需求者使用一定期限(項(xiàng)目投資者)

債權(quán)融資方式資金資金償還并支付利息支付稅后利潤(rùn)第一章工程項(xiàng)目融資概述具體方式：（1）信貸融資，包括國(guó)內(nèi)