基于財(cái)務(wù)共享模式的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理-以海爾集團(tuán)為例（畢業(yè)論文）

PAGEPAGE22基于財(cái)務(wù)共享模式的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理—以海爾集團(tuán)為例摘要隨著全球化的日益加深，財(cái)務(wù)共享模式開(kāi)始運(yùn)用到企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理中，海爾集團(tuán)也開(kāi)始走向財(cái)務(wù)共享模式的探索之路。對(duì)海爾財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心關(guān)鍵點(diǎn)以及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)分析發(fā)現(xiàn)，通過(guò)4個(gè)關(guān)鍵點(diǎn)的設(shè)置，降低了由信息緩慢、財(cái)務(wù)操作帶來(lái)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，讓信息更加透明，提高了財(cái)務(wù)工作處理效率。海爾應(yīng)當(dāng)順應(yīng)時(shí)代的發(fā)展，抓住機(jī)會(huì)，積極面對(duì)市場(chǎng)帶來(lái)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，為企業(yè)的后續(xù)管理提供保障。關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)共享，海爾集團(tuán)，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，管理

目錄TOC\o"1-3"\h\u一、緒論 1（一）研究背景 1（二）研究目的及意義 21.研究意義 22.研究目的 2二、相關(guān)概念和理論基礎(chǔ) 3（一）財(cái)務(wù)共享定義 3（二）財(cái)務(wù)共享的特點(diǎn) 3（三）財(cái)務(wù)共享實(shí)施的關(guān)鍵因素 4（四）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)概述 4三、海爾集團(tuán)案例分析 6（一）海爾集團(tuán)簡(jiǎn)介 6（二）財(cái)務(wù)模式的實(shí)施過(guò)程 6（三）海爾集團(tuán)財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心建設(shè)關(guān)鍵點(diǎn) 71.財(cái)務(wù)分工專業(yè)化 72.利用信息化平臺(tái)進(jìn)行管控 73.對(duì)管理模式進(jìn)行創(chuàng)新 84.建立績(jī)效考核機(jī)制 8四、財(cái)務(wù)共享背景下海爾集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理可行性分析 9（一）海爾集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理可行性分析 9（二）海爾集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)分析 101.償債能力分析 102.營(yíng)運(yùn)能力分析 133.盈利能力分析 15（三）海爾集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的建議 171.產(chǎn)售流程的優(yōu)化 172.資本結(jié)構(gòu)的調(diào)整 183.應(yīng)收賬款回收規(guī)則的調(diào)整 18五、海爾集團(tuán)在財(cái)務(wù)共享背景下的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的策略 19（一）建立高能有效的信息系統(tǒng) 19（二）構(gòu)建適宜的財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心結(jié)構(gòu) 19（三）創(chuàng)建適宜的激勵(lì)體系 20（四）制定財(cái)務(wù)共享統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn) 20結(jié)論 21參考文獻(xiàn) 22致謝 23 一、緒論 （一）研究背景二十世紀(jì)八十年代起，財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心被美國(guó)通用等大型集團(tuán)逐步建立起來(lái)，利用規(guī)模效應(yīng)，提高效率、降低成本。我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)時(shí)代已經(jīng)到來(lái)，習(xí)近平總書(shū)記曾經(jīng)指出，互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展的優(yōu)秀成果要在全國(guó)人民的生活中體現(xiàn)。許多表面經(jīng)營(yíng)良好的企業(yè)集團(tuán)，由于快速地?cái)U(kuò)張，帶來(lái)了一系列的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，最終導(dǎo)致破產(chǎn)清算。因此，企業(yè)對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的研究必不可少。隨著全球化的程度的日益加深，許多大型企業(yè)由于分支機(jī)構(gòu)眾多，涉及的領(lǐng)域也較多，加大了工作量，在無(wú)形之中，增加了財(cái)務(wù)人員的負(fù)擔(dān)，使得企業(yè)成本不斷增長(zhǎng)。在此情況下，更多的企業(yè)意識(shí)到，只有改變?cè)械墓芾砟Ｊ?，才能適應(yīng)時(shí)代的發(fā)展，紛紛計(jì)劃開(kāi)始財(cái)務(wù)轉(zhuǎn)型。財(cái)務(wù)共享理念從國(guó)外開(kāi)始傳入國(guó)內(nèi)，財(cái)務(wù)共享模式，通過(guò)集中核算，大幅度提高了企業(yè)的工作效率，降低了成本，釋放了大量的財(cái)務(wù)人員去研究業(yè)務(wù)，被運(yùn)用到企業(yè)的改革之中，互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)為改革提供了技術(shù)支持。在如今統(tǒng)計(jì)的數(shù)據(jù)中，世界500強(qiáng)企業(yè)中已有90%的企業(yè)已經(jīng)采用了財(cái)務(wù)共享模式。在2007年，海爾已經(jīng)開(kāi)始走向了財(cái)務(wù)共享模式的探索道路。用5年時(shí)間，在企業(yè)精神、戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型商業(yè)模式等方面，從陌生走向成熟，建設(shè)實(shí)施效果也是比較明顯，作為最早實(shí)施財(cái)務(wù)共享模式企業(yè)之一。財(cái)政部還在2013年發(fā)布了《企業(yè)會(huì)計(jì)信息化標(biāo)準(zhǔn)》，要求公司和旗下子公司種類(lèi)多、分布范圍大的單位應(yīng)該集中研究采用信息科技來(lái)推進(jìn)會(huì)計(jì)集中化，逐漸成立財(cái)務(wù)共享體系。該標(biāo)準(zhǔn)的頒布，為我國(guó)企業(yè)尋求會(huì)計(jì)信息集中化的途徑，建立財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心提供了指導(dǎo)和支持。由于我國(guó)財(cái)務(wù)共享模式起步較晚，理論知識(shí)上不完善，如何運(yùn)作財(cái)務(wù)共享模式，減少財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)仍然是企業(yè)信息化管理道路上的一道難題。（二）研究目的及意義1.研究意義在經(jīng)濟(jì)迅猛發(fā)展的新時(shí)代，傳統(tǒng)的會(huì)計(jì)和陳舊的財(cái)務(wù)管理理論，已經(jīng)無(wú)法滿足大型企業(yè)的管理需要。目前國(guó)內(nèi)外對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的研究主要在于以下方面：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的成因、定義以及防范管控，對(duì)財(cái)務(wù)共享的研究主要在于以下兩個(gè)方面：價(jià)值、建設(shè)中的關(guān)鍵點(diǎn)。它是從國(guó)外開(kāi)始成功施行的，因此，國(guó)內(nèi)企業(yè)開(kāi)始接受財(cái)務(wù)共享理念，紛紛效仿國(guó)外企業(yè)，通過(guò)財(cái)務(wù)共享進(jìn)行財(cái)務(wù)轉(zhuǎn)型。本文通過(guò)對(duì)海爾集團(tuán)的研究，探討在財(cái)務(wù)共享的背景下，海爾集團(tuán)如何順應(yīng)時(shí)代的發(fā)展，加強(qiáng)把控財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，提出優(yōu)化手段，對(duì)海爾集團(tuán)以及其他想要建設(shè)財(cái)務(wù)共享服務(wù)降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的企業(yè)管理提供借鑒。2.研究目的海爾集團(tuán)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)在財(cái)務(wù)共享服務(wù)模式下得到了改善。其通過(guò)5個(gè)關(guān)鍵點(diǎn)的設(shè)置，分別是財(cái)務(wù)分工、信息系統(tǒng)、流程設(shè)計(jì)、績(jī)效考核、管理模式，降低了由信息傳輸緩慢、財(cái)務(wù)操作帶來(lái)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，讓信息更加透明，在一定程度上減少了財(cái)務(wù)作假的做法，提高了財(cái)務(wù)工作處理效率。由于海爾資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模不合理，銷(xiāo)售能力呈現(xiàn)下降趨勢(shì)，存貨周轉(zhuǎn)速度和應(yīng)收賬款速度緩慢，這些內(nèi)外部問(wèn)題，給海爾集團(tuán)帶來(lái)了一定程度的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

二、相關(guān)概念和理論基礎(chǔ)（一）財(cái)務(wù)共享定義財(cái)務(wù)共享是一種新型的企業(yè)管理模式，提高財(cái)務(wù)管理效率，降低企業(yè)成本，被視為財(cái)務(wù)的“產(chǎn)業(yè)化革命”，是一個(gè)財(cái)務(wù)規(guī)范化、專業(yè)化、過(guò)程化、信息化和智能化的過(guò)程?；谕幌到y(tǒng)平臺(tái)、統(tǒng)一會(huì)計(jì)系統(tǒng)、統(tǒng)一會(huì)計(jì)方法和統(tǒng)一業(yè)務(wù)流程的企業(yè)之間的數(shù)據(jù)共享。但共享的定義與傳統(tǒng)的會(huì)計(jì)核算是不同的，前者考慮的是相關(guān)業(yè)務(wù)中間過(guò)程的完善，但后者僅代表工作人員對(duì)相關(guān)業(yè)務(wù)的工作等。后者也給前者的共享奠定了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。（二）財(cái)務(wù)共享的特點(diǎn)（1）標(biāo)準(zhǔn)性：在集團(tuán)層面建立標(biāo)準(zhǔn)業(yè)務(wù)慣例，并與經(jīng)審查的標(biāo)準(zhǔn)業(yè)務(wù)慣例保持一致，這代表了共享的根基。經(jīng)過(guò)統(tǒng)一的培訓(xùn)，可以為地方的相關(guān)機(jī)構(gòu)正式頒發(fā)新的工作辦法。長(zhǎng)久性的檢查和管理也是達(dá)到標(biāo)準(zhǔn)化的重要條件。（2）集中性：模式將服務(wù)發(fā)出的一方和用戶們分離開(kāi)來(lái)，并對(duì)關(guān)于公司和其下屬業(yè)務(wù)和小公司中間的業(yè)務(wù)范圍進(jìn)行重新部署，再把標(biāo)準(zhǔn)化工作的相關(guān)人員和所屬企業(yè)區(qū)別出來(lái)，從而統(tǒng)一管理財(cái)務(wù)人員。（3）專業(yè)性：共享服務(wù)的開(kāi)展還需要遵守相關(guān)規(guī)則，比如財(cái)務(wù)流程統(tǒng)一化、具體數(shù)據(jù)透明化、構(gòu)建信息體系、實(shí)時(shí)數(shù)據(jù)庫(kù)、過(guò)程分塊化、把基礎(chǔ)和財(cái)務(wù)業(yè)務(wù)區(qū)別進(jìn)行的原則進(jìn)行研究。同時(shí)依照全新的科學(xué)技術(shù)實(shí)現(xiàn)整個(gè)中心的綜合實(shí)力和整體效率的提高。（4）規(guī)模性：形成服務(wù)部署的具體戰(zhàn)略思想。在相關(guān)服務(wù)充分發(fā)展后，公司單位還應(yīng)該構(gòu)建系統(tǒng)的財(cái)務(wù)體系，其中涵蓋了開(kāi)發(fā)、銷(xiāo)售、外國(guó)業(yè)務(wù)、具體商品、旗下集團(tuán)等財(cái)務(wù)方。如果有了此系統(tǒng)，公司的財(cái)務(wù)相關(guān)要求和條件都能很快的傳達(dá)到業(yè)務(wù)公司的核心管理人員，能夠節(jié)省成本、提高效率、促進(jìn)企業(yè)資源整合。（5）協(xié)議性：共享服務(wù)中最關(guān)鍵的是要成立一個(gè)統(tǒng)一的平臺(tái)，把中心內(nèi)包括的全部小系統(tǒng)和內(nèi)容整合成一個(gè)完整的資源庫(kù)，比如有具體的工作過(guò)程信息等，未經(jīng)同意不允許改動(dòng)，這可以有效地保護(hù)信息安全和長(zhǎng)遠(yuǎn)戰(zhàn)略的發(fā)揮。（三）財(cái)務(wù)共享實(shí)施的關(guān)鍵因素（1）信息系統(tǒng)：現(xiàn)代信息技術(shù)在企業(yè)財(cái)務(wù)共享方面的全面部署和開(kāi)展，能夠很大程度上對(duì)企業(yè)的工作水平發(fā)揮積極作用，推進(jìn)企業(yè)的技術(shù)革新。（2）戰(zhàn)略部署：企業(yè)集團(tuán)開(kāi)展服務(wù)時(shí)，應(yīng)該首先定位好自身的目標(biāo)需求，綜合研判發(fā)展的長(zhǎng)遠(yuǎn)方向和屬性，以滿足客戶的實(shí)際需求。（3）人員監(jiān)管：需要對(duì)相關(guān)職員進(jìn)行綜合系統(tǒng)的了解，比如其工作能力和技能，再根據(jù)他們各自的特點(diǎn)，采取不同的方案，可以很大程度上為員工們提供動(dòng)力。（4）過(guò)程管理：實(shí)施財(cái)務(wù)共享服務(wù)大多都是看重具體的過(guò)程，針對(duì)此情況進(jìn)行改正然后再進(jìn)行財(cái)務(wù)工作的具體開(kāi)展，對(duì)升級(jí)改造過(guò)后的流程進(jìn)行轉(zhuǎn)型和升級(jí)，從而更好的發(fā)揮其作用。（5）績(jī)效管理：這能夠配合并聯(lián)結(jié)好服務(wù)中心內(nèi)部的相關(guān)公司單位，可以有效地推進(jìn)企業(yè)財(cái)務(wù)方面的升級(jí)優(yōu)化。（6）組織架構(gòu)：需要對(duì)此方面進(jìn)行合理的改造升級(jí)，使得相關(guān)單位內(nèi)部的組織框架和財(cái)務(wù)共享中心里面具體職責(zé)是清晰的，不易混淆的，這也是企業(yè)組織管理優(yōu)化的一份子。（四）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)概述財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指由于各種原因使得最后系統(tǒng)工作的結(jié)果達(dá)不到最終的目標(biāo)，從而給企業(yè)造成損失的概率。重大財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的意思是如果發(fā)生了重大事故及其造成的相關(guān)結(jié)果的可能性，此種風(fēng)險(xiǎn)通常會(huì)直接影響到相關(guān)主要業(yè)務(wù)的開(kāi)展，會(huì)造成嚴(yán)重后果，最后使得關(guān)聯(lián)一方不能繼續(xù)發(fā)展最終破產(chǎn)。一般財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，代表作用效果較弱，雖有影響但不會(huì)對(duì)大局造成整體威脅的。稍微財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，是指影響力不大，造成的后果不太嚴(yán)重，不會(huì)對(duì)正常的業(yè)務(wù)活動(dòng)開(kāi)展產(chǎn)生嚴(yán)重后果的。

三、海爾集團(tuán)案例分析（一）海爾集團(tuán)簡(jiǎn)介海爾集團(tuán)創(chuàng)立于1984年，在不斷創(chuàng)新過(guò)程中，海爾集團(tuán)始終堅(jiān)持“以人為本”的發(fā)展理念。它起源于一家瀕臨倒閉的小型集體工廠，這家工廠開(kāi)創(chuàng)了物聯(lián)網(wǎng)的生態(tài)企業(yè)。截止2021年，海爾總資產(chǎn)為2035億元，當(dāng)時(shí)的營(yíng)業(yè)收入為2097億，提高了4.43%，利潤(rùn)達(dá)到了88.77億元，同比增長(zhǎng)8.18%，全球員工數(shù)量接近9萬(wàn)余人。集團(tuán)經(jīng)張瑞敏領(lǐng)導(dǎo)下，采取了品牌升級(jí)、多元化和面向海外的戰(zhàn)略。2005年，提出了“人單合一”的管理模式，也因此，海爾進(jìn)入了全球化品牌戰(zhàn)略階段，這一管理模式不僅用于海爾的經(jīng)營(yíng)管理中，也被用于其財(cái)務(wù)管理中，在這樣的基礎(chǔ)上海爾開(kāi)始了財(cái)務(wù)的變革轉(zhuǎn)型之路。海爾的19個(gè)產(chǎn)品，包括冰箱、空調(diào)、洗衣機(jī)、電視機(jī)等，都被評(píng)為中國(guó)知名品牌。中國(guó)質(zhì)量監(jiān)督檢驗(yàn)總局表示，海爾冰箱和洗衣機(jī)是中國(guó)第一批世界知名品牌。表3.1海爾集元近4年的經(jīng)營(yíng)狀況（二）財(cái)務(wù)模式的實(shí)施過(guò)程在1998年，海爾集團(tuán)為了打造海爾國(guó)際品牌，向國(guó)際市場(chǎng)進(jìn)發(fā)，開(kāi)始實(shí)行國(guó)際化戰(zhàn)略。與此同時(shí)，海爾集團(tuán)的快速擴(kuò)張，分（子）公司遍布各地，更多的人員加入到海爾，各項(xiàng)財(cái)務(wù)成本、資源的耗費(fèi)也更多。由于距離，集團(tuán)總部不能完全掌握分（子）公司相關(guān)財(cái)務(wù)狀況。在這樣狀態(tài)下，財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)不夠準(zhǔn)確，閑置的資金也不能及時(shí)的去運(yùn)轉(zhuǎn)，獲取的信息不夠及時(shí)，也不能保證其準(zhǔn)確性等。因此，財(cái)務(wù)管理模式的變革尤為重要。在2007年，海爾集團(tuán)開(kāi)始建設(shè)財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心。通過(guò)三年時(shí)間，建造了財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心平臺(tái)，到2010年建造完成，海爾對(duì)規(guī)則進(jìn)行了規(guī)范，內(nèi)部統(tǒng)一了會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，通過(guò)規(guī)范的一致性，海爾集團(tuán)的工作效率有所提高，完成了創(chuàng)造財(cái)務(wù)共享服務(wù)的初期。2011年到2012年，是海爾集團(tuán)的發(fā)展期，通過(guò)財(cái)務(wù)共享服務(wù)信息平臺(tái)的建設(shè)，將分（子）公司的基礎(chǔ)會(huì)計(jì)核算業(yè)務(wù)集中辦理，工作效率有所提高，降低了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。2013年到2015年，海爾集團(tuán)整合了分（子）公司的財(cái)務(wù)信息，也完成了各單元核算工作的集中，開(kāi)始施行扁平化、信息化、流程化管理，財(cái)務(wù)共享建設(shè)基本成功。（三）海爾集團(tuán)財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心建設(shè)關(guān)鍵點(diǎn)1.財(cái)務(wù)分工專業(yè)化在海爾集團(tuán)施行財(cái)務(wù)共享模式時(shí)，集團(tuán)內(nèi)部的組織結(jié)構(gòu)發(fā)生改變。海爾集團(tuán)在往來(lái)清賬、資金收付運(yùn)營(yíng)、質(zhì)量管理等這些模塊進(jìn)行整合，進(jìn)行業(yè)務(wù)流程的梳理，重新構(gòu)建了財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心的會(huì)計(jì)組織，有會(huì)計(jì)平臺(tái)和資金平臺(tái)兩個(gè)部分。會(huì)計(jì)平臺(tái)包括收付服務(wù)、稅票服務(wù)、總賬包包等8個(gè)模塊，資金平臺(tái)包括海外會(huì)計(jì)、資金運(yùn)營(yíng)、融資平臺(tái)和金融風(fēng)險(xiǎn)4個(gè)模塊。每一個(gè)模塊職責(zé)明確，各盡其職。為了有效解決操作風(fēng)險(xiǎn)，財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心專門(mén)設(shè)立了財(cái)務(wù)復(fù)核崗位，建立崗位責(zé)任制。在操作過(guò)程中，任何人不得隨意更改財(cái)務(wù)信息，這樣可以保證財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的真實(shí)性，減少財(cái)務(wù)作假。另外，海爾在資金的管控也很重視，分設(shè)了資金管理中心，資金的調(diào)配使用權(quán)由海爾集團(tuán)總部統(tǒng)一調(diào)配，不需要單獨(dú)建立賬戶，有利于企業(yè)的資金運(yùn)營(yíng)，加強(qiáng)資金的統(tǒng)一控制，降低了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。2.利用信息化平臺(tái)進(jìn)行管控2005年，海爾建立了sap/ecc全球信息共享系統(tǒng)，由于系統(tǒng)的不完善，與信息平臺(tái)的要求的契合度不夠，企業(yè)在此基礎(chǔ)上，在專業(yè)人員的指導(dǎo)建議下，建立了全球價(jià)值信息化系統(tǒng)（HGVS）系統(tǒng)，給財(cái)務(wù)共享的施行提供了技術(shù)保證。隨后，又陸續(xù)開(kāi)發(fā)了其他系統(tǒng)，提高了財(cái)務(wù)信息的傳遞速度。信息化平臺(tái)，在業(yè)務(wù)的融合程度上提供了一定的保障程度。3.對(duì)管理模式進(jìn)行創(chuàng)新“人單合一”是海爾集團(tuán)商業(yè)管理模式的特色，同時(shí)，在財(cái)務(wù)管理運(yùn)用中，產(chǎn)生了“云搶單”業(yè)務(wù)模式。這一模式的產(chǎn)生，營(yíng)造了一個(gè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)氛圍。在信息技術(shù)支持下，海爾集團(tuán)建立了一個(gè)在線搶單平臺(tái)，由專業(yè)人員把需要處理的會(huì)計(jì)信息傳入到平臺(tái)，轉(zhuǎn)化為在線可搶的訂單，由財(cái)務(wù)工作人員進(jìn)行排隊(duì)處理，不會(huì)出現(xiàn)遺漏未處理情況，提升了工作效率，責(zé)任能夠落實(shí)到個(gè)人，全程公開(kāi)透明，與員工的薪酬考核相關(guān)。員工在工作的同時(shí)，可以增強(qiáng)責(zé)任心，在業(yè)務(wù)處理水平上也有保證，提升了資金結(jié)算效率。4.建立績(jī)效考核機(jī)制在介紹海爾集團(tuán)時(shí)，提出了“人單合一”，這一模式可以考核財(cái)務(wù)人員的績(jī)效。在財(cái)務(wù)共享服務(wù)模式下，海爾集團(tuán)建立了“運(yùn)營(yíng)評(píng)級(jí)模型”績(jī)效考核機(jī)制，用來(lái)對(duì)員工的督促。這個(gè)機(jī)制對(duì)所有員工公開(kāi)透明，更改操作可能性減小。還制定了員工手冊(cè)，對(duì)財(cái)務(wù)工作人員的操作進(jìn)行規(guī)范?！斑\(yùn)營(yíng)評(píng)價(jià)模型”根據(jù)員工的績(jī)效考核的結(jié)果，對(duì)財(cái)務(wù)人員的信用等級(jí)做了劃分，這樣可以讓工作人員在進(jìn)行操作過(guò)程中遵守工作制度。并且，“運(yùn)營(yíng)評(píng)價(jià)模型”定期輸出財(cái)務(wù)共享中心運(yùn)營(yíng)情況，從多個(gè)方面進(jìn)行分析評(píng)價(jià)，避免員工的作假作風(fēng)，提高工作效率，降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

四、財(cái)務(wù)共享背景下海爾集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理可行性分析利用財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)指標(biāo)、市場(chǎng)數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)水平進(jìn)行衡量。由于選取β系數(shù)、股價(jià)等市場(chǎng)數(shù)據(jù)指標(biāo)，經(jīng)過(guò)市場(chǎng)數(shù)據(jù)能夠比較準(zhǔn)確地反映出一個(gè)成熟證券市場(chǎng)的財(cái)務(wù)水平。在國(guó)外的市場(chǎng)中，市場(chǎng)數(shù)據(jù)是可以經(jīng)常性見(jiàn)到的。而在國(guó)內(nèi)，由于投資者在投資時(shí)的投機(jī)心理而導(dǎo)致的股票跌漲不能準(zhǔn)確地反映財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，因此本文在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的分析中會(huì)通過(guò)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行。（一）海爾集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理可行性分析本文首先選用Z-score模型對(duì)海爾集團(tuán)從2017年——2021年之間的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行可行性分析。在1968年，這一模型被美國(guó)學(xué)者Altman提議，經(jīng)過(guò)幾十年的數(shù)次修改，最后在2017年的時(shí)候，Altman再次查驗(yàn)了在全球化環(huán)境下Z-score模型的適用性，發(fā)現(xiàn)在中國(guó)市場(chǎng)環(huán)境下，Z-score模型最初的參數(shù)設(shè)置和變量相對(duì)比較準(zhǔn)確。Z-score模型計(jì)算公式：Z=1.2X+1.4X+3.3X+0.6X+0.999X表4.1海爾集團(tuán)2007-2016年的Z值Z值通過(guò)計(jì)算Z值，可以發(fā)現(xiàn)，2017年到2019年，是財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心建立之前，海爾集團(tuán)的Z值分別是4.33、3.58、3.18，表明此時(shí)海爾的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)低下。2018年的整體家電行業(yè)在全球經(jīng)濟(jì)下行的情況下市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境不佳。2016年，海爾集團(tuán)通過(guò)貸款33億美元收購(gòu)GEA帶來(lái)的副作用，導(dǎo)致海爾集團(tuán)的Z值為1.65，出現(xiàn)了很?chē)?yán)重的風(fēng)險(xiǎn)，但接下里幾年，海爾的Z值很快回歸到相對(duì)安全區(qū)域。整體來(lái)看，隨著經(jīng)營(yíng)規(guī)模的不斷擴(kuò)大，海爾的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)一直位于灰色地帶，因此，海爾在財(cái)務(wù)共享背景下財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)依然存在。（二）海爾集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)分析海爾集團(tuán)的管控模式在財(cái)務(wù)共享的背景下發(fā)生了變化，在對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、控制上就至關(guān)重要。成本問(wèn)題由于分（子）公司多所帶來(lái)的，存貨管理風(fēng)險(xiǎn)由于家電行業(yè)存貨多引起的，現(xiàn)金流量問(wèn)題由于對(duì)現(xiàn)金流量有要求形成的。本文通過(guò)各項(xiàng)指標(biāo)去對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析。1.償債能力分析償債能力是指企業(yè)用資產(chǎn)償還短期債務(wù)與長(zhǎng)期債務(wù)的能力。企業(yè)的償債能力分析能夠反映出企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果。表4.2海爾集團(tuán)與行業(yè)償債能力財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)圖4.1海爾集團(tuán)與行業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率趨勢(shì)圖從圖4.1可以發(fā)現(xiàn)，海爾集團(tuán)的資產(chǎn)負(fù)債率在2010年到2011年，是上漲趨勢(shì)，在2011年到2015年的時(shí)候，呈現(xiàn)小幅度的降低趨勢(shì)，由于海爾集團(tuán)貸款了33億美元去收購(gòu)GEA，這時(shí)候的資產(chǎn)負(fù)債率低于70%。一般來(lái)說(shuō)，相對(duì)安全的水平是企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率低于50%，但資產(chǎn)負(fù)債率的范圍為50%到60%對(duì)于家電行業(yè)而言才能算水平正常。自2010年開(kāi)始，海爾集團(tuán)的資產(chǎn)負(fù)債率一直高于行業(yè)的平均資產(chǎn)負(fù)債率，表明了企業(yè)在長(zhǎng)期負(fù)債能力上出現(xiàn)了問(wèn)題。除2010到2011年外，海爾集團(tuán)的資產(chǎn)負(fù)債率都是降落走向，表明了企業(yè)及時(shí)調(diào)整了資本結(jié)構(gòu)。海爾集團(tuán)建設(shè)財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心基本完成是在2010年，到了2013年的時(shí)候，海爾集團(tuán)的財(cái)務(wù)共享的進(jìn)展比較順利，在長(zhǎng)期償債能力方面，起到了很好的支持作用。圖4.2海爾集團(tuán)與行業(yè)流動(dòng)比率趨勢(shì)圖從圖4.2可以發(fā)現(xiàn)，行業(yè)流動(dòng)比率處于1—2之間，海爾集團(tuán)也是在這個(gè)范圍內(nèi)變化，海爾集團(tuán)的流動(dòng)比率從2010年時(shí)低于家電行業(yè)平均流動(dòng)比率，在一個(gè)偏低的水平。速動(dòng)比率指的是每個(gè)單位的流動(dòng)負(fù)債能有多少的可以變現(xiàn)的速動(dòng)資產(chǎn)當(dāng)做償還保障。一般來(lái)說(shuō)，速動(dòng)比率的理想狀態(tài)是1:1，短期償債能力越弱，表明企業(yè)的速動(dòng)比率越低，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也會(huì)變高。但速動(dòng)比率不能太高，太高則代表企業(yè)的投資機(jī)會(huì)成本增加，流動(dòng)資產(chǎn)不足。圖4.3你海爾集團(tuán)與行業(yè)速動(dòng)比率趨勢(shì)圖從2010年開(kāi)始，可以發(fā)現(xiàn)海爾集團(tuán)的速動(dòng)比和行業(yè)速動(dòng)比率水平基本一致，且在1到2的范圍內(nèi)浮動(dòng)，表明企業(yè)處在較高的水平。結(jié)合三個(gè)指標(biāo)，我們可以發(fā)現(xiàn)海爾集團(tuán)和家電同行業(yè)想必，它的債務(wù)規(guī)模較大，雖然海爾集團(tuán)的資本結(jié)構(gòu)在財(cái)務(wù)共享模式的背景下可以進(jìn)行快速的調(diào)節(jié)，短期償債較好，但長(zhǎng)期償債能力薄弱。這時(shí)，海爾集團(tuán)想要減少財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，必須去進(jìn)一步地改進(jìn)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)。2.營(yíng)運(yùn)能力分析企業(yè)的營(yíng)運(yùn)能力代表的是企業(yè)利用資產(chǎn)的程度。通過(guò)營(yíng)運(yùn)能力分析，可以發(fā)現(xiàn)企業(yè)資產(chǎn)存量規(guī)模是否存在問(wèn)題，這關(guān)系到企業(yè)的獲利能力和財(cái)務(wù)穩(wěn)定性。表4.3海爾集團(tuán)與行業(yè)營(yíng)運(yùn)能力財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)年份行業(yè)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率海爾總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率行業(yè)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率海爾應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率行業(yè)存貨周轉(zhuǎn)率海爾存貨周轉(zhuǎn)率20101.622.5925.6636.217.7910.7820111.542.1427.3228.216.429.9020121.241.7924.8121.945.229.1420131.261.5628.2520.297.179.2520141.191.3122.7218.456.508.9220151.061.1916.3415.696.478.02總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率代表著每個(gè)單位的總資產(chǎn)相對(duì)應(yīng)的銷(xiāo)售收入。從下面圖4.4可以發(fā)現(xiàn)，海爾集團(tuán)除幾個(gè)年份外，整體都是下降，和家電行業(yè)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的變化趨勢(shì)方向類(lèi)似，說(shuō)明企業(yè)由于受到市場(chǎng)環(huán)境的影響，銷(xiāo)售能力在下降，導(dǎo)致資產(chǎn)使用率不高，從而出現(xiàn)一定的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。圖4.4海爾集團(tuán)與行業(yè)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率趨勢(shì)圖應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率是指一年中應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)的次數(shù)。從圖4.5可以看出，海爾集團(tuán)自20010年到2011年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率比同行業(yè)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率高，從2012年后開(kāi)始低于同行業(yè)水平，且海爾集團(tuán)自2010年起下降，表明企業(yè)大部分的營(yíng)運(yùn)資金被使用在應(yīng)收賬款上，存在應(yīng)收賬款管理上的缺陷。圖4.5海爾集團(tuán)與行業(yè)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率趨勢(shì)圖存貨周轉(zhuǎn)率是指一年時(shí)間里存貨周轉(zhuǎn)的次數(shù)。通過(guò)計(jì)算存貨周轉(zhuǎn)率，可以發(fā)現(xiàn)企業(yè)在存貨管理上面的風(fēng)險(xiǎn)。從圖4.6中可以發(fā)現(xiàn)，海爾集團(tuán)的存貨周轉(zhuǎn)率比行業(yè)存貨周轉(zhuǎn)率要高，同時(shí)，也能發(fā)現(xiàn)海爾集團(tuán)的存貨周轉(zhuǎn)率是下降的，越趨于同行業(yè)存貨周轉(zhuǎn)率。表明企業(yè)由于市場(chǎng)環(huán)境的影響下，在經(jīng)營(yíng)方面的銷(xiāo)售能力有所降低。圖4.6海爾集團(tuán)與行業(yè)存貨周轉(zhuǎn)率趨勢(shì)圖3.盈利能力分析盈利能力指的是企業(yè)在投資、生產(chǎn)和經(jīng)營(yíng)中獲得利潤(rùn)的能力。它可以反映企業(yè)的財(cái)務(wù)管理水平和經(jīng)營(yíng)狀況。表4.4海爾集團(tuán)與行業(yè)盈利能力財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)年份行業(yè)營(yíng)業(yè)毛利率海爾營(yíng)業(yè)毛利率行業(yè)成本費(fèi)用利潤(rùn)率海爾成本費(fèi)用利潤(rùn)率行業(yè)平均總資產(chǎn)凈利率海爾總資產(chǎn)凈利率201021.69%23.38%9.92%6.44%10.74%12.08%201121.61%23.62%8.98%6.35%9.70%10.57%201225.07%25.24%8.92%7.29%8.23%9.75%201327.68%25.32%9.48%8.36%9.17%10.03%201427.53%27.52%11.40%9.85%9.99%9.84%201525.51%27.96%12.87%8.32%9.77%7.85%營(yíng)業(yè)毛利率指的是企業(yè)每一元營(yíng)業(yè)收入中包含多少毛利額，反映了企業(yè)的獲利能力。從圖4.7中可以看出海爾集團(tuán)營(yíng)業(yè)毛利率的趨勢(shì)是上升的，和家電行業(yè)營(yíng)業(yè)毛利率相比，海爾集團(tuán)除個(gè)別年分外，基本上都是高于同行業(yè)市場(chǎng)的營(yíng)業(yè)毛利率。表明企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)盈利能力上升。圖4.7海爾集團(tuán)與行業(yè)營(yíng)業(yè)毛利率趨勢(shì)圖成本費(fèi)用率可以從企業(yè)的內(nèi)部成本角度去分析盈利能力。從圖4.8可以看出海爾集團(tuán)的成本費(fèi)用管理是上升趨勢(shì)，但在2015年的時(shí)候，海爾集團(tuán)的成本費(fèi)用率下降，但和同行業(yè)的成本費(fèi)用利潤(rùn)率變化趨勢(shì)相相反，表明海爾集團(tuán)的獲利能力由于近年來(lái)控制的成本費(fèi)用所拉低。圖4.8海爾集團(tuán)與行業(yè)成本費(fèi)用利潤(rùn)率趨勢(shì)圖總資產(chǎn)凈利率指的是每個(gè)單位的總資產(chǎn)能夠創(chuàng)造多少的凈利潤(rùn)，可以反映出企業(yè)對(duì)總資產(chǎn)的利用率。在圖4.9中，可以發(fā)現(xiàn)在2010年之前，海爾集團(tuán)的總資產(chǎn)凈利率上升，2010年后下降，在2014年的時(shí)候低于行業(yè)平均總資產(chǎn)凈利率，表明企業(yè)盈利能力降低是由于資產(chǎn)利用率存在較嚴(yán)重的問(wèn)題。圖4.9海爾集團(tuán)與行業(yè)總資產(chǎn)凈利率趨勢(shì)圖通過(guò)以上的財(cái)務(wù)指標(biāo)，可以發(fā)現(xiàn)海爾集團(tuán)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)變動(dòng)幅度大，存在的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，主要是因?yàn)橹饾u擴(kuò)大的負(fù)債規(guī)模，不合理的資產(chǎn)負(fù)債組織，致使海爾集團(tuán)的償債能力削弱，銷(xiāo)售能力的降低，資金循環(huán)系統(tǒng)還沒(méi)有全面完善，存在的資金流動(dòng)性問(wèn)題，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)太多，使資本的使用率太低，在面對(duì)這些問(wèn)題的狀況下，海爾集團(tuán)的盈利能力依然是上升，說(shuō)明財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心對(duì)企業(yè)的發(fā)展不可或缺。（三）海爾集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的建議1.產(chǎn)售流程的優(yōu)化從海爾集團(tuán)逐年下降的存貨周轉(zhuǎn)率并聯(lián)合經(jīng)濟(jì)環(huán)境來(lái)看，大部分是由于存貨的積壓而導(dǎo)致企業(yè)的銷(xiāo)售能力降低。在互聯(lián)網(wǎng)的快速發(fā)展時(shí)代，海爾集團(tuán)已經(jīng)通過(guò)線上線下的方式去銷(xiāo)售商品，海爾集團(tuán)由于市場(chǎng)環(huán)境的影響，企業(yè)的銷(xiāo)售能力依舊是下降。海爾集團(tuán)應(yīng)該講生產(chǎn)流程以及財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心相結(jié)合，互相配合，才能對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)有所影響。海爾集團(tuán)還需要對(duì)市場(chǎng)的需求進(jìn)行把控，尋求更多的銷(xiāo)售渠道，對(duì)顧客的心理需求進(jìn)行深挖，生產(chǎn)出的產(chǎn)品要符合廣大顧客的需求。2.資本結(jié)構(gòu)的調(diào)整在財(cái)務(wù)共享的背景下，海爾集團(tuán)通過(guò)財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心很快就可以發(fā)現(xiàn)資本結(jié)構(gòu)的不足之處，戰(zhàn)略決策相關(guān)的流程組理當(dāng)做好融資計(jì)劃，依據(jù)企業(yè)資金利用期限，企業(yè)負(fù)債通過(guò)穩(wěn)定手段完成還款準(zhǔn)備。3.應(yīng)收賬款回收規(guī)則的調(diào)整從應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率可以發(fā)現(xiàn)，海爾集團(tuán)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)時(shí)間長(zhǎng)，由于企業(yè)能夠快速增加銷(xiāo)售額，往往會(huì)供應(yīng)賒銷(xiāo)的方式給顧客，同時(shí)，只是應(yīng)收賬款在總資產(chǎn)的比重較多，不能及時(shí)收回資金，使企業(yè)出現(xiàn)過(guò)多的借款。為了盡快回收應(yīng)收賬款，海爾集團(tuán)可以通過(guò)財(cái)務(wù)共享中心去訂立客戶評(píng)價(jià)等級(jí)體系，在大額賒銷(xiāo)時(shí)，企業(yè)通過(guò)決定是否交易，企業(yè)可以通過(guò)一連串標(biāo)準(zhǔn)流程去評(píng)估客戶的資產(chǎn)和信譽(yù)，交易后，可以設(shè)置提前還款優(yōu)惠等戰(zhàn)略，準(zhǔn)時(shí)讓賒銷(xiāo)款回籠，避免壞賬損失。通過(guò)上面的指標(biāo)可以看出，海爾集團(tuán)今年的財(cái)務(wù)共享中心不能讓資金的使用率提高，海爾集團(tuán)應(yīng)當(dāng)對(duì)資金管理模式進(jìn)行完善，業(yè)務(wù)活動(dòng)應(yīng)與資金運(yùn)營(yíng)相結(jié)合，經(jīng)過(guò)不間斷的完善資金處理模式，讓海爾的資金管理水準(zhǔn)提升，降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

五、海爾集團(tuán)在財(cái)務(wù)共享背景下的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的策略海爾集團(tuán)在歷經(jīng)三十多年的發(fā)展，從一個(gè)瀕臨破產(chǎn)的小工廠變成現(xiàn)在眾所周知的家電行業(yè)的引領(lǐng)者，因此，海爾也成為了國(guó)際化品牌。各個(gè)企業(yè)緊接著進(jìn)行財(cái)務(wù)共享的改革是從財(cái)務(wù)共享傳入國(guó)內(nèi)時(shí)開(kāi)始的。在這樣的情況下，財(cái)務(wù)共享模式也開(kāi)始被海爾集團(tuán)采用，該模式的施行，在服務(wù)決策和成本節(jié)約等風(fēng)險(xiǎn)管理方面取得了較好的成效。海爾集團(tuán)為其他企業(yè)提供了借鑒：通過(guò)財(cái)務(wù)共享模式，可以讓分支機(jī)構(gòu)眾多、資本雄厚的企業(yè)降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，改善財(cái)務(wù)管理。在財(cái)務(wù)共享模式下，海爾集團(tuán)的案例可以提供如下啟示：（一）建立高能有效的信息系統(tǒng)在財(cái)務(wù)共享的施行過(guò)程中，符合企業(yè)個(gè)體特色又高能有效的信息系統(tǒng)是至關(guān)重要的。適宜的購(gòu)置配套產(chǎn)品以及高能有效且統(tǒng)一的制度標(biāo)準(zhǔn)，兩者不可或缺，為企業(yè)做出戰(zhàn)略提供支持。當(dāng)數(shù)據(jù)輸入到信息系統(tǒng)后，財(cái)務(wù)人員依據(jù)標(biāo)準(zhǔn)化的制度及流程進(jìn)行操縱，不能隨意修改數(shù)據(jù)，在操作完后，信息系統(tǒng)會(huì)自行生成企業(yè)需要的財(cái)務(wù)信息。通過(guò)這個(gè)系統(tǒng)，可以有效減少人員處理錯(cuò)誤的風(fēng)險(xiǎn)。因此，建立高能有效的信息系統(tǒng)對(duì)企業(yè)的管理尤為重要，能夠減少財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。（二）構(gòu)建適宜的財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心結(jié)構(gòu)企業(yè)的不一樣，對(duì)于在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制的情況及需求都不一樣，這需要依據(jù)企業(yè)的特征去對(duì)財(cái)務(wù)共享服務(wù)的組織結(jié)構(gòu)進(jìn)行調(diào)節(jié)。應(yīng)清楚劃分財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心的崗位，明確其職能責(zé)任。財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心集中業(yè)務(wù)流程、會(huì)計(jì)核算等這些崗位，使得企業(yè)的分支機(jī)構(gòu)不能設(shè)置相同的職位，擴(kuò)大了業(yè)務(wù)范圍，因此，企業(yè)的職能劃分尤為重要。企業(yè)應(yīng)當(dāng)依據(jù)自身特征去制定崗位職責(zé)，不能和其他企業(yè)的制定相同。為了便于責(zé)任明確到個(gè)人，各個(gè)崗位職能權(quán)限不能相同。為了順利實(shí)施財(cái)務(wù)共享，規(guī)避企業(yè)內(nèi)部的利益矛盾，上下級(jí)崗位的職能權(quán)限也要考慮到多方的利益。（三）創(chuàng)建適宜的激勵(lì)體系本文在分析海爾集團(tuán)實(shí)施財(cái)務(wù)共享服務(wù)的關(guān)鍵點(diǎn)發(fā)現(xiàn)，在此過(guò)程中，對(duì)員工的激勵(lì)產(chǎn)生了積極的激勵(lì)效果，符合海爾“人單合一”的理念。同時(shí)，在施行的過(guò)程中，也會(huì)對(duì)工作人員有了新的請(qǐng)求，企業(yè)內(nèi)的利益關(guān)系也會(huì)被破壞，因此，要定期進(jìn)行員工培訓(xùn)，熟悉實(shí)際的操作，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，提高綜合素養(yǎng)。施行財(cái)務(wù)共享服務(wù)，在一定程度上可以提高工作人員的效率，節(jié)約管理成本，減少財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。（四）制定財(cái)務(wù)共享統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)為了讓財(cái)務(wù)共享在企業(yè)