安然事件的啟示

安然事件的啟示

在美國(guó)這樣一個(gè)所謂法制完善、市場(chǎng)成熟的國(guó)家，發(fā)生安然這樣的大騙局，被稱為誠(chéng)信楷模的安達(dá)信會(huì)計(jì)師事務(wù)所作出如此不誠(chéng)信的事情。這里面的原因究竟是什么？美國(guó)政府對(duì)此做了些什么？前面已作了初步的分析。那么，安然事件給中國(guó)證券市場(chǎng)的監(jiān)管能帶來(lái)哪些啟示呢？（一）法律制度的完善不是一蹴而就，也不是一勞永逸的，需要在實(shí)踐中不斷發(fā)展和完善?？梢哉f(shuō)，美國(guó)資本市場(chǎng)的法律和制度是比較完善的。但是，這些法律和制度正是美國(guó)市場(chǎng)監(jiān)管部門與監(jiān)管對(duì)象長(zhǎng)期不斷斗法的結(jié)果，是多年來(lái)不斷試錯(cuò)和糾錯(cuò)的結(jié)果，魔高一尺，道高一丈，只要經(jīng)濟(jì)在發(fā)展，只要市場(chǎng)存在，這種斗法就不會(huì)終結(jié)，法律和制度也就不斷得到發(fā)展和完善。（二）誠(chéng)信是確保市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展的重要保證。市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)只依靠法律和制度是不行的，誠(chéng)信同樣也是確保市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展的重要保證。這是因?yàn)?，第一，現(xiàn)實(shí)生活非常復(fù)雜，法律和制度能夠規(guī)范的總是有限的；第二，法律和制度是根據(jù)過(guò)去的實(shí)踐和經(jīng)驗(yàn)來(lái)制定的，社會(huì)總是不斷向前發(fā)展的，法律雖有預(yù)見(jiàn)未來(lái)的功能，但很難準(zhǔn)確預(yù)見(jiàn)未來(lái)要發(fā)生的事情。所以，法律制度總是有漏洞的。在資本市場(chǎng)中，法律的漏洞需要誠(chéng)信來(lái)彌補(bǔ)，同樣，法律的貫徹執(zhí)行也需要誠(chéng)信來(lái)保證。（三）一些激勵(lì)性的改革措施，如果沒(méi)有相應(yīng)的法律制度予以規(guī)范，那么這種改革措施會(huì)不可避免地產(chǎn)生負(fù)面作用。如20世紀(jì)90年代以來(lái)，美國(guó)公司普遍推行了期權(quán)制度，這種機(jī)制對(duì)于激勵(lì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)人員努力工作，最大限度地為公司謀利益，起了非常重要的作用，但是，也要看到這種機(jī)制的弊端，即把公司利益與經(jīng)營(yíng)者自身利益綁在一起，為經(jīng)營(yíng)者偽造業(yè)績(jī)、虛構(gòu)利潤(rùn)提供了動(dòng)機(jī)。又如，我國(guó)規(guī)定，上市公司必須連續(xù)三年盈利才能增發(fā)和配股，并根據(jù)盈利高低確定增發(fā)和配股的多少，這種政策可以鼓勵(lì)企業(yè)努力經(jīng)營(yíng)，但同時(shí)也為企業(yè)偽造業(yè)績(jī)提供了動(dòng)機(jī)。（四）獨(dú)立性是注冊(cè)會(huì)計(jì)師的安身立命之本。對(duì)什么是獨(dú)立性、如何保持獨(dú)立性、形式上的獨(dú)立性與實(shí)質(zhì)上的獨(dú)立性有什么關(guān)系等問(wèn)題，注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)一直存在爭(zhēng)議。安然事件以后，整個(gè)注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)對(duì)獨(dú)立性有了新認(rèn)識(shí)，不保持獨(dú)立性，行業(yè)就難以生存，不僅實(shí)質(zhì)上要保持獨(dú)立，形式上也要保持獨(dú)立。現(xiàn)在國(guó)際上一些大的會(huì)計(jì)師事務(wù)所主動(dòng)將審計(jì)業(yè)務(wù)與咨詢業(yè)務(wù)分開(kāi)，美國(guó)新出臺(tái)的《公眾公司改革與投資者保護(hù)法案》也明確規(guī)定了對(duì)于審計(jì)客戶，有９種非審計(jì)業(yè)務(wù)是不允許做的，其目的就是保持行業(yè)的獨(dú)立性。（五）注冊(cè)會(huì)計(jì)師要處理好遵守執(zhí)業(yè)規(guī)則與遵守基本原則的關(guān)系。