Model-Y啟示錄：你必須說出新的東西但它肯定全是舊的

ModelY啟示錄：你必須說出新的東西，但它肯定全是舊的即便終局是美好的，但仍無法因此規(guī)避一個(gè)個(gè)由客觀現(xiàn)實(shí)造就的近憂。題圖來自“公開圖庫”來源：錦緞（ID：jinduan006）作者：九監(jiān)本文基于公開資料撰寫，僅作為信息交流之用，不構(gòu)成任何投資建議。分析哲學(xué)奠基人之一路德維希·維特根斯坦有句箴言，亟需中國新能源汽車玩家珍視：“你必須說出新的東西，但它肯定全是舊的。”埃隆·馬斯克，那個(gè)很善于造詞的南非裔美國人，深諳此道。在臺(tái)前，他像個(gè)先知，向信徒們兜售著一個(gè)縹緲的火星夢(mèng)；在幕后，他卻是亨利·福特最忠實(shí)的效仿者，用最樸素的現(xiàn)代工業(yè)化成本競(jìng)爭(zhēng)策略，在既得利益衛(wèi)道士與電動(dòng)新勢(shì)力追隨者中間翻覆碾壓。2019年5月31日，狼站在了門口：國產(chǎn)版model3以32.8萬元（起）的價(jià)格啟動(dòng)預(yù)售；18個(gè)月后，入門價(jià)格探至24.99萬元。2021年1月1日，狼進(jìn)入了房間：國產(chǎn)版緊湊型SUV車型modelY呼嘯而來，33.99萬元的起售價(jià)，不僅是新勢(shì)力，連BBA都在顫栗。圖1：modelY。來源：特斯拉中國官網(wǎng)modelY，這個(gè)除了特斯拉之外令全球其他所有整車廠感到心塞的話題，最直接的啟示有三：1.消費(fèi)品的“真香定律”逃逸不出價(jià)格引力；2.你必須說出新的東西，但它肯定全是舊的；3.電動(dòng)車的“嘗新浪潮”可能正在觸及天花板。價(jià)格引力除非你有志于成為布加迪威航這樣的另類，量產(chǎn)100多臺(tái)昂貴的“地表火箭”后關(guān)門大吉，然后等待來自大眾汽車的收購；或者像保時(shí)捷那樣擁有一顆忍受寂寞的耐心，在創(chuàng)立72年之后，依然能對(duì)不足30萬臺(tái)的年銷量感到滿足。否則，你最好不要在汽車這個(gè)可選消費(fèi)品大類里，用一成不變的高昂售價(jià)挑戰(zhàn)消費(fèi)者的購買力。你得知道，最懂“豪華”涵義的全球奢侈品巨頭路易·威登集團(tuán)（LVMH）總裁伯納德·阿諾特曾說過這樣一句話：“奢侈品品牌的樹立要比其他生意困難得多，它需要?jiǎng)?chuàng)造一種根本不存在的消費(fèi)需求?！北热缯噲D“為用戶創(chuàng)造愉悅的生活方式”的蔚來(NYSE:NIO)，創(chuàng)立6年多來有著相對(duì)極致的口碑，但就在國產(chǎn)版modelY這個(gè)“價(jià)格屠夫”問世之后，蔚來用戶們的愉悅在一夜間灰化……蔚來APP中有個(gè)“此刻”功能，與微信朋友圈類似。1月1號(hào)，國產(chǎn)modelY上市當(dāng)天，“此刻”里也熱鬧了起來（注：以下內(nèi)容均來自雪球用戶“壹第數(shù)倒”的截圖）：用戶“XXX關(guān)三家”：說實(shí)話我都有點(diǎn)想退了買modelY了。就像評(píng)論里面，蔚來只有一個(gè)換電比較吸引人。你們說的服務(wù)什么的，難道自己開車隨時(shí)都在享受服務(wù)嗎？這些服務(wù)是你免費(fèi)得到的嗎？自動(dòng)駕駛拉胯，續(xù)航拉胯，價(jià)格拉胯，車機(jī)系統(tǒng)拉胯，攝像頭拉胯，不知道我還在堅(jiān)持什么。用戶“XX豆”：蔚來唯一有的也就剩換電了，然而等真買了蔚來才發(fā)現(xiàn)換個(gè)點(diǎn)要么等長長的排隊(duì)，要么等后半夜沒人。至于外觀就因人而異，沒必要拿出比，反正我覺得Y是真漂亮。社區(qū)企業(yè)文化跟我有啥關(guān)系？所以我之前退了EC6的訂金，又付了Y的訂金，哈哈。用戶“XX們”：本來明年想買蔚來的轎車或者ec6，現(xiàn)在幾乎可以肯定會(huì)選Y了，這價(jià)格吸引力實(shí)在太高了。圖2：modelY對(duì)于蔚來（準(zhǔn)）用戶的心理沖擊。來源：蔚來APP用戶“X貳”：我昨天下的大定，能退么，定的不是時(shí)候。用戶“XX仁”：關(guān)鍵你昨天定的，我估計(jì)你要等到3月份才能提車，我朋友昨天定的ModelY，今天收到通知，一周后提車。就問你酸不酸、怕不怕？用戶“XX俠”：長寬高這么接近，加速這么接近，價(jià)格這么接近，車內(nèi)空間這么接近，配置這么接近，怎么就不能對(duì)比？別自欺欺人了，事實(shí)就是買車的人會(huì)在這兩款直接選擇。用戶“XX用戶”：今晚注定是不眠之夜，選ModelY不用等，一月都能提車！選蔚來ec6不僅貴了7萬多還要等年后提車，我真的糾結(jié)了！想大定不要了，難受……用戶“X才”：說實(shí)話，我從昨晚開始糾結(jié)了。1.畢竟差了十幾萬，誰會(huì)不猶豫呢？2.說到底換電解決的就是那1%長途場(chǎng)景里的1%的痛點(diǎn)，那再結(jié)合1來看，到底值不值呢？……請(qǐng)注意，以上內(nèi)容并非選擇性截取，持有類似“糾結(jié)言論”的蔚來（準(zhǔn)）用戶在1月1日當(dāng)晚有至少上百條，只是限于篇幅未去一一列出。事實(shí)勝于雄辯，來自持幣消費(fèi)群體的聲音，可以證明可選消費(fèi)品的“真香定律”根本無法從價(jià)格引力中逃逸。全是舊的對(duì)于馬斯克和特斯拉——從電池到整車再到自動(dòng)駕駛甚至火箭與腦機(jī)接口——常態(tài)化的追蹤覆蓋，已使我們有審美疲勞之感。如果用一句話揭示其中一以貫之的規(guī)律性邏輯，便是開頭那句箴言的變體：“他始終試圖說出新的東西，但那些東西肯定全是舊的。”馬斯克和它的特斯拉正從事的一切商業(yè)行為，所依據(jù)的每一重理論，無一不寫在數(shù)十年前的專業(yè)教科書里（包括自動(dòng)駕駛技術(shù)）。以modelY為例，從在21世紀(jì)全球制造業(yè)與汽車產(chǎn)業(yè)鏈中樞——中國市場(chǎng)——量產(chǎn)model3開始，再到modelY浮出水面，特斯拉用18個(gè)月時(shí)間，重復(fù)著福特T型車于1908年上演的故事：用更低廉的價(jià)格使更高級(jí)的車型，作為一種實(shí)用工具，滲透進(jìn)更廣泛的消費(fèi)群體里。圖3：福特T型車。來源：百度百科一個(gè)最直觀的證據(jù)就是：modelY與model3的零件通用率達(dá)到75%以上。這種“拉皮”或“套娃”故事，曾為中國消費(fèi)者深度鄙夷。而今換做modelY，卻得以為之感到“真香”，再度印證了過去百年間汽車行業(yè)的一個(gè)底層發(fā)展規(guī)律：不管汽車的形態(tài)如何演變，都要求越來越快的產(chǎn)品更新?lián)Q代周期，最終實(shí)現(xiàn)用最低的成本提供更加優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品（服務(wù)）。根據(jù)常識(shí)，造一輛電動(dòng)車的難度要小于造一輛品質(zhì)相當(dāng)?shù)膬?nèi)燃機(jī)汽車。但目前這一常識(shí)，似乎只有特斯拉一家掌握。在modelY國產(chǎn)前，我們普遍看到的一個(gè)現(xiàn)象是，新造車勢(shì)力們一方面努力追求銷量，另一方面其核心車型售價(jià)卻遲遲無法下降。盡管我們可以用“處于不同發(fā)展階段”這樣的話術(shù)來解釋，但將這些大都成立至少5年以上的本土電動(dòng)車企的戰(zhàn)略文化掰開揉碎來看，它們對(duì)于“顛覆性新物種”的過度解讀與自居，或許也是一個(gè)重要緣由——尤其過去一年股票市場(chǎng)的電動(dòng)車泡沫更加重了這一幻覺。實(shí)際上，當(dāng)最基礎(chǔ)的底盤設(shè)計(jì)工藝還是采購于海外傳統(tǒng)主機(jī)廠或供應(yīng)商時(shí)，哪里會(huì)有什么“天生驕傲”式的互聯(lián)網(wǎng)造車捷徑可言？價(jià)格下降驅(qū)動(dòng)銷量增長，銷量增長驅(qū)動(dòng)價(jià)格繼續(xù)下降，modelY很可能繼續(xù)深入這種正反饋，進(jìn)而有一定幾率在全球汽車工業(yè)史上續(xù)寫過去百年間另一重“舊規(guī)律”：未來10-20年，特斯拉逐漸接棒大眾汽車，成為第五個(gè)產(chǎn)業(yè)符號(hào)。圖4：過去百年間汽車產(chǎn)業(yè)4大符號(hào)式品牌。來源：東吳證券遠(yuǎn)的不說，先看近的：2020年，以model3為基本盤，特斯拉全球銷量49.95萬輛；2021年，有了modelY的雙保險(xiǎn)后，這個(gè)數(shù)量又會(huì)是多少？僅從當(dāng)前“經(jīng)驗(yàn)主義”視角出發(fā)，對(duì)中國品牌最為不利的是——盡管坐擁電動(dòng)車最大政策紅利與市場(chǎng)，但銷售半徑還是天然的短板：特斯拉是全球交付，中國新造車勢(shì)力多只覆蓋國內(nèi)一二線城市。一個(gè)自然界基本常識(shí)是：地震（單源）不是最可怕的，最可怕的是共振（多源）。由此，我們便不難理解，為何寧德時(shí)代(SZ:300750)能夠坐擁8000億市值、成為當(dāng)前創(chuàng)業(yè)板一哥了——正是源于它領(lǐng)先電池技術(shù)的全球性交付能力。但無論如何新與舊，中國的投資者總是不虧的：modelY即將引申出的“特斯拉鏈”，將平起平坐、甚至更甚于當(dāng)前已演繹過神話的A股“蘋果鏈”。嘗新浪潮天花板即便終局是美好的，但仍無法因此規(guī)避一個(gè)個(gè)由客觀現(xiàn)實(shí)造就的近憂。透視modelY之所以激進(jìn)定價(jià)，實(shí)際存在一個(gè)異常殘酷的底層原因：電動(dòng)車的“嘗新浪潮”很可能正在觸及天花板。圖5：2015年1月至2020年10月特斯拉美國本土銷售數(shù)據(jù)。來源：goodcarbadcar上圖是2015年1月至2020年10月特斯拉美國本土銷售數(shù)據(jù)，從中可見，其真正意義迎來放量式增長是在2018年3季度model3實(shí)現(xiàn)產(chǎn)量爬坡以后；而銷量第二度跨越式增長，則是在2020年秋季modelY規(guī)模性交付之后，與model3疊加所形成。觀察model3在美國本土市場(chǎng)的表現(xiàn)，其在規(guī)模性量產(chǎn)至modelY交付之間的成長曲線，近似一條很平的直線（仍屬于線性增長，甚至有高開低走之嫌），某種意義上表明它并未產(chǎn)生“爆炸式”指數(shù)性增長效應(yīng)。實(shí)際上，在傳統(tǒng)內(nèi)燃機(jī)汽車市場(chǎng)，有一條“2萬美元”標(biāo)準(zhǔn)線，即只有在這一價(jià)格帶上提供市面上最豐富且安全的駕乘體驗(yàn)服務(wù)的產(chǎn)品，才能贏得最廣泛消費(fèi)者的支持。以此對(duì)應(yīng)，盡管model3價(jià)格不斷下探，但當(dāng)前3.5萬-5萬美元售價(jià)，在充電基礎(chǔ)設(shè)施有待完備的背景下，使其仍距離占據(jù)最核心消費(fèi)圈層心智有相當(dāng)距離。以model3為前車之鑒，我們就不能對(duì)modelY的未來增長態(tài)勢(shì)過于樂觀。因?yàn)檫^去這兩年的數(shù)據(jù)很可能表明，3.5萬美元或5萬美元起售價(jià)，