蛋殼研究院：健康險3.0時代：數(shù)字化助力健康險破“卷”重生

第一章行業(yè)痛點：供需兩端上演需求與阻礙的桎梏 1 1 3 4第二章格局迭代：商業(yè)模式漸次多維，保險科技嶄露頭角 8 8 第三章科技支撐：數(shù)字技術(shù)放大健康險效能 第四章發(fā)展趨勢：支付端向服務(wù)端拓展，效差模式成為未來增長極 第五章案例解析：單點突破，差異布局 51 圖表1主要國家和地區(qū)保險密度深度對比（2019年單位：美元） 圖表2市場調(diào)研居民不購買健康險的主要原因 2圖表32012-2020年城鄉(xiāng)居民基本醫(yī)療保險基金收支情況（單位：億元） 5圖表4健康險在保險行業(yè)中所處類別（淺黃色圖例所示） 8圖表52021年我國保險保費收入構(gòu)成 9圖表6保險行業(yè)波特五力模型 圖表7保險公司及保險科技公司在產(chǎn)業(yè)鏈中與上下游相關(guān)企業(yè)協(xié)同 圖表8行業(yè)內(nèi)主要代表類型公司 圖表9主要上市保險公司2020年度年報營收、凈利數(shù)據(jù) 圖表102021年1至12月各主要保險公司原保費收入 13圖表11中國人保2021年健康險保費增速與其他險種對比 圖表12惠民保與百萬醫(yī)療對比 17圖表13未來健康險的潛在用戶群分析 21圖表14傳統(tǒng)保險公司盈利模式 22圖表15健康險商業(yè)模式變遷 24圖表16保險科技破解行業(yè)痛點 26圖表17科技類公司在保險產(chǎn)業(yè)鏈中的位置與作用 27圖表18保險科技市場規(guī)模預(yù)測（單位：億元人民幣） 圖表19近年我國出臺保險數(shù)字化相關(guān)政策 29圖表20用戶畫像系統(tǒng) 30圖表21網(wǎng)上商城購物、直播觀看、體檢結(jié)果數(shù)字化等拓寬保險與用戶的觸達并留痕 圖表22眾安保險針對甲狀腺患者的定制健康險 33圖表23愛選科技通過數(shù)據(jù)模型搭建精細化定價 34圖表24數(shù)字化風(fēng)控覆蓋保司IT系統(tǒng)所有環(huán)節(jié) 圖表25主要保險公司的數(shù)字化布局以優(yōu)化保險服務(wù) 38圖表26京東平臺與安聯(lián)保險等合作推出的健康管理服務(wù)產(chǎn)品 38圖表27全球保險科技投融資持續(xù)增長 39圖表28健康險投融資輪次主要分布情況 40圖表29投資熱點變遷：從平臺化保險到智能化保險 42圖表30健康險及保險科技賽道融資及投資頻次按公司統(tǒng)計 42圖表31保守情況下的市場規(guī)模測算 44圖表32樂觀情況下的市場規(guī)模測算 44圖表33保司市場規(guī)模、布局健康險時間與科技應(yīng)用概況 46圖表34健康險近年行業(yè)政策 47圖表35愛選科技三大核心業(yè)務(wù) 51圖表36團險高度復(fù)雜性決定高技術(shù)壁壘 52圖表38妙健康商業(yè)模式簡圖 55圖表37優(yōu)加核心業(yè)務(wù)模式 571第一章行業(yè)痛點：供需兩端上演需求與阻礙的桎梏圖表1主要國家和地區(qū)保險密度深度對比（2019年單位：美元）2圖表2市場調(diào)研居民不購買健康險的主要原因3在短期健康險需要改進的方面，“理賠的便捷性”“消費者45全國基本醫(yī)?；鹄塾嫿Y(jié)存31500億元，其中職工基本醫(yī)療保險個人賬戶累計結(jié)存圖表32012-2020年城鄉(xiāng)居民基本醫(yī)療保險基金收支情況（單位：億元）6在老齡人口存量擴大的同時，老齡群體患重疾概率亦隨7我國現(xiàn)階段的醫(yī)療保險體系并沒有充分釋放商保能力幫助政府緩解在醫(yī)療開支上的壓8第二章格局迭代：商業(yè)模式漸次多維，保險科技嶄露頭角圖表4健康險在保險行業(yè)中所處類別（淺黃色圖例所示）9圖表52021年我國保險保費收入構(gòu)成圖表6保險行業(yè)波特五力模型圖表7保險公司及保險科技公司在產(chǎn)業(yè)鏈中與上下游相關(guān)企業(yè)協(xié)同圖表8行業(yè)內(nèi)主要代表類型公司圖表9主要上市保險公司2020年度年報營收、凈利數(shù)據(jù)圖表102021年1至12月各主要保險公司原保費收入目前，眾安健康險累積推出慢病產(chǎn)品42個，全國首個乙肝人群專屬的百萬醫(yī)療險圖表11中國人保2021年健康險保費增速與其他險種對比網(wǎng)大廠深度綁定從互聯(lián)網(wǎng)平臺吸納更多新客群的營圖表12惠民保與百萬醫(yī)療對比圖表13未來健康險的潛在用戶群分析圖表14傳統(tǒng)保險公司盈利模式圖表15健康險商業(yè)模式變遷第三章科技支撐：數(shù)字技術(shù)放大健康險效能圖表16保險科技破解行業(yè)痛點圖表17科技類公司在保險產(chǎn)業(yè)鏈中的位置與作用圖表18保險科技市場規(guī)模預(yù)測（單位：億元人民幣）習(xí)慣的轉(zhuǎn)變,疊加新技術(shù)催生的新型保險需求,未來各險企將會投入更多資金用于系統(tǒng)更圖表19近年我國出臺保險數(shù)字化相關(guān)政策圖表20用戶畫像系統(tǒng)圖表21網(wǎng)上商城購物、直播觀看、體檢結(jié)果數(shù)字化等拓寬保險與用戶的觸達并留痕民幣/針的高價也讓許多患者望藥興嘆。圖表22眾安保險針對甲狀腺患者的定制健康險圖表23愛選科技通過數(shù)據(jù)模型搭建精細化定價圖表24數(shù)字化風(fēng)控覆蓋保司IT系統(tǒng)所有環(huán)節(jié)何促成保單客戶及其家庭成員加保？......這些難點都需要依靠行之有效的數(shù)字化經(jīng)營圖表25主要保險公司的數(shù)字化布局以優(yōu)化保險服務(wù)圖表26京東平臺與安聯(lián)保險等合作推出的健康管理服務(wù)產(chǎn)品圖表27全球保險科技投融資持續(xù)增長圖表28健康險投融資輪次主要分布情況圖表29投資熱點變遷：從平臺化保險到智能化保險圖表30健康險及保險科技賽道融資及投資頻次按公司統(tǒng)計水滴公司：獲得最多的融資筆數(shù)，目前已完成IPO，年營收約百億元，主要為傭金收入思派健康：7輪融資，融資額超30億元人民專注于治療腫瘤鎂信健康：5輪融資，2021年完成B輪及C輪融資共計30億元，惠民保供應(yīng)方戰(zhàn)略數(shù)據(jù)：2021年12月最新一輪融資1.5億元，共完成數(shù)億元融資，主營一站式智能風(fēng)控服務(wù)平臺紅杉中國：在保險科技賽道出手次數(shù)最多的投資機構(gòu)，分別投資暖哇科技、集?？萍?、圓心惠保、眾安保險、凱泰銘科技等多家公司，參與不止一輪跟投經(jīng)緯中國：投資輪次僅次于紅杉與藍馳創(chuàng)投，但總投資企業(yè)數(shù)目高于藍馳創(chuàng)投，因藍馳在單一項目上的投資輪次較多。經(jīng)緯主要投資企業(yè)有商涌科技、凱泰銘科技等其他投資機構(gòu)：保險科技賽道投資機構(gòu)玩家眾多，不乏頭部、中部投資機構(gòu)和地方產(chǎn)業(yè)基金等，投資頻次上也較為活躍圖表31保守情況下的市場規(guī)模測算圖表32樂觀情況下的市場規(guī)模測算第四章發(fā)展趨勢：支付端向服務(wù)端拓展，效差模式成為未來增長極圖表33保司市場規(guī)模、布局健康險時間與科技應(yīng)用概況圖表34健康險近年行業(yè)政策據(jù)等新技術(shù)手段，創(chuàng)新服務(wù)內(nèi)容，全面升級客戶的體驗感和獲得感”第五章案例解析：單點突破，差異布局圖表35愛選科技三大核心業(yè)務(wù)圖表36團險高度復(fù)雜性決定高技術(shù)壁壘華美浩聯(lián)(E-HealthNow)專注于金融保圖表38妙健康商業(yè)模式簡圖圖表37優(yōu)加核心業(yè)務(wù)模式特別感謝以下行業(yè)人士對本報告的大力支持（排名不分先后張樂輝長嶺資本運營合伙人張慶峰北京愛選信息科技有限公司CEO馮昊上海鎂信健康科技有限公司康付智藥及康付健康副總裁萬小龍上海鎂信健康科技有限公司CMO徐冰玉華美浩聯(lián)醫(yī)療科技（北京）有限公司創(chuàng)始人及CEO王倩北京鯨鸛科技有限公司品牌總監(jiān)孫文靜北京妙醫(yī)佳健康科技集團有限公司市場總監(jiān)免責(zé)申明:本報告的信息來源于已公開的資料和訪談，蛋殼研究院對信息的準(zhǔn)確性、完整性或可靠性不作保證。本報告所載的資料、意見及推測僅反映蛋殼研究