2024年全國證券投資顧問之證券投資顧問業(yè)務考試快速提分題附答案814

姓名:_________________編號:_________________地區(qū):_________________省市:_________________ 密封線 姓名:_________________編號:_________________地區(qū):_________________省市:_________________ 密封線 密封線 全國證券投資顧問考試重點試題精編注意事項:1.全卷采用機器閱卷，請考生注意書寫規(guī)范；考試時間為120分鐘。2.在作答前，考生請將自己的學校、姓名、班級、準考證號涂寫在試卷和答題卡規(guī)定位置。

3.部分必須使用2B鉛筆填涂;非選擇題部分必須使用黑色簽字筆書寫，字體工整，筆跡清楚。

4.請按照題號在答題卡上與題目對應的答題區(qū)域內(nèi)規(guī)范作答，超出答題區(qū)域書寫的答案無效:在草稿紙、試卷上答題無效。一、選擇題

1、（）以市場資本總額衡量的小型資本股票，共投資組合收益通常優(yōu)于股票市場場的整體表現(xiàn).A.日歷效應B.遵循內(nèi)部人的交易活動C.低市盈率效應D.小公司效應

2、公司在開展投資顧問業(yè)務時應制定相關(guān)風險控制措施。包括的內(nèi)容有（）。Ⅰ.根據(jù)投資顧問建議的不同，分別制定審核流程Ⅱ.定期進行風險評估、投資顧問績效評佑Ⅲ.證券投資顧問結(jié)合客戶的風險承受能力，對客戶做出風險提示Ⅳ.定期檢查服務流程的有效性和合規(guī)性A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

3、中央銀行采取緊縮的貨幣政策時，其主要政策手段是()。A.減少貨幣供應量，提高利率，加強信貸控制B.減少貨幣供應量，降低利率，加強信貸控制C.增加貨幣供應量，提高利率，加強信貸控制D.增加貨幣供應量，降低利率，加強信貸控制

4、以下關(guān)于應急資金管理的說法，正確的有（）。Ⅰ.失業(yè)保障月數(shù)=存款.可變現(xiàn)資產(chǎn)或凈資產(chǎn)/月固定支出Ⅱ.失業(yè)保障月數(shù)的指標越高，表示即使失業(yè)也暫時不會影響生活，可審慎地尋找下一個適合的工作Ⅲ.最低標準的失業(yè)保障月數(shù)是一個月，能維持三個月的失業(yè)保障較為妥當Ⅳ.應急資金管理應以現(xiàn)有資產(chǎn)狀況來衡量緊急預備金的應變能力A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

5、因債務人或交易對手未能履行合同所規(guī)定的義務，影響金融產(chǎn)品價值，從而給債權(quán)人或金融產(chǎn)品持有人造成經(jīng)濟損失的風險屬于（）。A.系統(tǒng)風險B.非系統(tǒng)風險C.信用風險D.市場風險

6、宏觀經(jīng)濟分析主要包括（）Ⅰ.宏規(guī)經(jīng)濟形勢分析Ⅱ.宏觀經(jīng)濟政策分析Ⅲ.宏觀經(jīng)濟走勢分析Ⅳ.宏觀經(jīng)濟現(xiàn)狀分析A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

7、按償還與付息方式分類債券可分為（）。I.定息債券II.可轉(zhuǎn)換債券Ⅲ.貼現(xiàn)債券Ⅳ.浮動利率債券V.累進利率債券A.II、III、IV、VB.I、II、III、IV、VC.I、II、III、IVD.I、II、IV、V

8、在投證券資顧問業(yè)務的流程中，了解客戶情況，評估客戶的風承受能力，為客戶選擇適當?shù)耐顿Y顧問服務或產(chǎn)品，告知客戶（），由客戶自主選擇是否簽約。Ⅰ.服務內(nèi)容Ⅱ.服務方式Ⅲ.收費Ⅳ.風險情況A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

9、下列關(guān)于理財價值觀的說法中，正確的有（）。Ⅰ．后享受型人群儲蓄率較高Ⅱ．先享受型人群儲蓄率低，建議購買基本需求養(yǎng)老保險Ⅲ．購房型人群理財首要目標就是退休后有高品質(zhì)的生活Ⅳ．以子女為中心型人群儲蓄的首要動機就是子女未來能接受更高等教育A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ

10、下列關(guān)于艾氏波浪理論說法正確的是（）。Ⅰ.艾氏波浪理論最初由艾略特首先發(fā)現(xiàn)并應用于證券市場，但沒有形成完整的體系，正式確立于柯林斯《波浪理論》的出版。Ⅱ.艾略特認為，由于證券市場是經(jīng)濟的晴雨表，而經(jīng)濟發(fā)展具有周期性，所以股價的上漲和下跌也應該遵循周期發(fā)展的規(guī)律。Ⅲ.優(yōu)點面對同一個形態(tài)，不同的人會產(chǎn)生不同的數(shù)法。Ⅳ.缺點難以理解應用A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

11、目前，證券投資分析所采用的方法主要有()。Ⅰ．基本分析法Ⅱ．技術(shù)分析法Ⅲ．量化分析法Ⅳ．概率分析法A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

12、證券產(chǎn)品可以分為（）Ⅰ.現(xiàn)金類Ⅱ.債券類Ⅲ.股票類Ⅳ.衍生產(chǎn)品類A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

13、市盈率的估價方法有（）Ⅰ.簡單估計法Ⅱ.市場決定法Ⅲ.回歸分析法Ⅳ.加權(quán)平均數(shù)法A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

14、假設金融機構(gòu)根據(jù)過去100天的歷史數(shù)期計算持有交易頭寸的VAR值1000萬元人民幣，置信區(qū)間為99％，持有期為1天，則該機構(gòu)在未來100個交易日內(nèi)，預期所持有的交易頭寸最多會有（）天的損失超過1000萬元。A.2B.1C.10D.3

15、以下關(guān)于個人資產(chǎn)負債表內(nèi)容表述正確的是（）。Ⅰ.收入分類、額度及其與總收入的占比情況Ⅱ.資產(chǎn)分類、額度及其與總資產(chǎn)的占比情況Ⅲ.負債分類、額度及其與總負債的占比情況Ⅳ.凈資產(chǎn)額度A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ

16、應用最廣泛的信用評分模型有（）。Ⅰ.線性辨別模型Ⅱ.違約概率模型Ⅲ.線性概率模型Ⅳ.Logit模型Ⅴ.Probit模型A.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

17、（）對證券公司、證券投資咨詞機構(gòu)從事證券投資顧問業(yè)務實行自律管理。A.中國證券業(yè)協(xié)會B.中國證監(jiān)會C.國務院D.期貨業(yè)協(xié)會

18、金融期貨是指交易雙方在集中的交易場所以公開競價方式來進行的標準化金融期貨合約的交易，主要包括（）。Ⅰ.貨幣期貨Ⅱ.利率期貨Ⅲ.股票期貨Ⅳ.股指期貨A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

19、張自強先生是興亞銀行的金融理財師，他的客戶王麗女士總是擔心財富不夠用，認為開源重于節(jié)流，量出為入，平時致力于財富的枳累，有賺錢機會就要去投資。對于該客戶的財富態(tài)度，金融理財師張自強不應該采取的策略為（）。A.慎選投資標的，分散風險B.評估開源節(jié)流，提供建議C.分析支出及儲蓄目標，制定收入預算D.根據(jù)收入及儲蓄目標，制定支出預算

20、在理財規(guī)劃中，（）管理的目標是讓客戶有足夠的資金去應付日常生活的開支、建立緊急應變基金去應付突發(fā)事件、減少不良資產(chǎn)及増加儲蓄的能力，從而建造一個財務健康、安全的生活體系。Ⅰ.現(xiàn)金Ⅱ.消費Ⅲ.支出Ⅳ.債務Ⅴ.收入A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅤD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

21、在持有期為10天、置信水平為99％的情況下，若所計算的風險價值為10萬元，則表明該金融機構(gòu)的資產(chǎn)組合()。A.在10天中的收益有99％的可能性不會超過10萬元B.在10天中的收益有99％的可能性會超過10萬元C.在10天中的損失有99％的可能性不會超過10萬元D.在10天中的損失有99％的可能性會超過10萬元

22、（）即指一種或一系列的金融資產(chǎn)經(jīng)歷連續(xù)上漲后，市場價格大于實際價格的經(jīng)濟現(xiàn)象。A.金融泡沬B.虛假繁榮C.過度繁榮D.金融假象

23、現(xiàn)金類證券產(chǎn)品包含的種類有（）。Ⅰ.銀行產(chǎn)品Ⅱ.證券基金管理公司產(chǎn)品Ⅲ.證券公司產(chǎn)品Ⅳ.信托公司產(chǎn)品A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

24、衍生產(chǎn)品類證券產(chǎn)品的基本特征包括（）。Ⅰ.跨期性Ⅱ.杠桿性Ⅲ.可復制性Ⅳ.高風險性A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

25、資本資產(chǎn)定價模型的應用于（）方面I資本資產(chǎn)定價模型主要被用來判斷證券是否被市場錯誤定價II評估債券的信用的風險III根據(jù)對市場走勢的預測來選擇具有不同β系數(shù)的證券或組合以獲得較高收益或規(guī)避市場風險IV預測證券的期望收益率A.I、IIB.II、IVC.I、IIID.I、II、IV

26、假設其他條件保持不變，則下列關(guān)于利率風險的表述，正確的是（）。A.資產(chǎn)以固定利率為主.負債以浮動利率為主。則利率上升有助于增加收益B.發(fā)行固定利率債券有助于降低利率上升可能造成的風險C.購買票面利率為3%的國債，當期資金成本為2%，則該交易不存在利率風險D.以3個月LIBOR為參照的浮動利率債券，其債券利率風險增加

27、從長期看，影響公司產(chǎn)品競爭能力水平的主要因素有（）。Ⅰ.產(chǎn)品質(zhì)量優(yōu)勢Ⅱ.產(chǎn)品市場的供求關(guān)系Ⅲ.產(chǎn)品成本優(yōu)勢Ⅳ.產(chǎn)品技術(shù)優(yōu)勢A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

28、下列說法正確的是（）。Ⅰ.債券有規(guī)定的償還期限，債務人必須按期向債權(quán)人支付利息，本金的償還可以延后Ⅱ.安全性是指債券持有人的收益相對穩(wěn)定.沒有風險Ⅲ.債券能為投資者帶來一定的收入Ⅳ.資本利得是指債權(quán)人到期收回的本金與買入債券或中途賣出債券與買入債券之間的價差收入A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅣC.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ

29、風險識別的方法包括()。Ⅰ．制作風險清單Ⅱ．資產(chǎn)財務狀況分析法Ⅲ．失誤樹分析法Ⅳ．分解分析法A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

30、根據(jù)投資組合理論，如果甲的風險承受力比乙大，那么（）。A.甲的無差異曲線的彎曲程度比乙的大B.甲的最優(yōu)證券組合的風險水平比乙的低C.甲的最優(yōu)證券組合比乙的好D.甲的最優(yōu)證券組合的期望收益率水平比乙的高

31、（）是指人們在現(xiàn)在消費與未來消費之間的偏好，就是人們對現(xiàn)在的滿意程度與對將來的滿意程度的比值。A.時間偏好B.損失厭惡C.過度自信D.心理賬戶

32、以下關(guān)于旗形的說法中，正確的有()。Ⅰ．旗形無測算功能Ⅱ．旗形持續(xù)時間可長于三周Ⅲ．旗形形成之前成交量很大Ⅳ．旗形被突破之后成交量很大A.Ⅰ、ⅡB.Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ

33、關(guān)于支撐線和壓力線，下列說法不正確的是（）。Ⅰ.支撐線又稱為抵抗線Ⅱ.支撐線總是低于壓力線Ⅲ.支撐線起阻止股價繼續(xù)上升的作用Ⅳ.壓力線起阻止股價下跌或上升的作用A.Ⅰ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

34、客戶風險特征的內(nèi)容包括了（）方面。Ⅰ.風險偏好Ⅱ.風險厭惡Ⅲ.風險認知度Ⅳ.實際風險承受能力A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

35、收益現(xiàn)值法中的主要指標有（）。Ⅰ.成新率Ⅱ.收益額Ⅲ.折現(xiàn)率Ⅳ.收益期限A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

36、在消費管理中需要注意的幾個方面內(nèi)容包括（）。Ⅰ.即期消費和遠期消費Ⅱ.住房、汽車等大額消費Ⅲ.消費支出的預期Ⅳ.孩子的消費Ⅴ.保險消費A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

37、由上而下分析法的主要步驟包括（）Ⅰ.宏觀經(jīng)濟分析Ⅱ.證券市場分析Ⅲ.行業(yè)和區(qū)域分析Ⅳ.公司分析A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

38、以下關(guān)于送紅股說法正確的有（）Ⅰ.送紅股是上市公司按比例無償向股民贈送一定數(shù)額的股票Ⅱ.滬市所送紅股在股權(quán)登記日后的第一個交易日一一除權(quán)日即可上市流通Ⅲ.滬市所送紅股在股權(quán)登記日后第三個交易日上市流通.Ⅳ.深市所送紅股在股權(quán)登記日后的第一個交易日一一除權(quán)日即可上市流通Ⅴ.深市所送紅股在股權(quán)登記日后第三個交易日上市流通。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅤC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅴ

39、某公司年末總資產(chǎn)180000萬元，流動負債40000萬元，長期負債60000萬元，股票共20000萬股，當前股價為24元，該公司每股凈資產(chǎn)為（）元.A.3B.4C.6D.9

40、某一時刻黃金的現(xiàn)貨價格是每盎司1200美元，1年期的市場無風險利率是6％，黃金的持有收益率是2％，現(xiàn)有人愿意提供黃金儲藏和保險的義務，那么在持有成本法（單利）下，1年期黃金的遠期理論價格應該為（）美元A.1248B.1224C.1272D.1152

41、算法和啟發(fā)法是兩類性質(zhì)不同的問題解決策略，其中啟發(fā)法主要有（）。Ⅰ．情感式啟發(fā)法Ⅱ．代表性啟發(fā)法Ⅲ．可得性啟發(fā)法Ⅳ．錨定與調(diào)整偏差A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

42、對上市公司經(jīng)濟區(qū)位分析的目的是（）。Ⅰ.測度上市公司在行業(yè)中的行業(yè)地位Ⅱ.分析上市公司未來發(fā)展的前景Ⅲ.確定上市公司的投資價值Ⅳ.分析上市公司對當?shù)亟?jīng)濟發(fā)展的貢獻A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

43、某客戶準備對原油進行對沖交易，現(xiàn)貨價格為40美元／桶，1個月后的期貨價格為45美元／桶，則零時刻的基差是（）美元。A.-8B.-5C.-3D.3

44、對上市公司所處經(jīng)濟區(qū)位內(nèi)的自然條件與基礎(chǔ)條件分析，有利于（）。Ⅰ.分析該上市公司的發(fā)展前景Ⅱ.判斷上市公司的發(fā)展是否會受到當前的自然條件和基礎(chǔ)條件制約Ⅲ.判斷上市公司的主營業(yè)務是否符合當?shù)卣a(chǎn)生的政策Ⅳ.分析該上市公司的財務狀況A.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ

45、下列關(guān)于情景分析法，說法正確的有（）Ⅰ.情景分析法也叫做腳本法或前景描述法Ⅱ.以假定某種現(xiàn)象或某種趨勢將持續(xù)到未來作為前提Ⅲ.在某一前提下，對預測對象可能出現(xiàn)的情況或引起的后果作出預測的方法Ⅳ.執(zhí)行步驟共有五步Ⅴ.情景分析法不適用于資金密集的情況A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅤD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

46、公司產(chǎn)品竟爭能力分析需要分析公司（）Ⅰ.產(chǎn)品的市場占有情況Ⅱ.成本優(yōu)勢Ⅲ.技術(shù)優(yōu)勢Ⅳ.質(zhì)量優(yōu)勢Ⅴ.產(chǎn)品的品牌戰(zhàn)略A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤC.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅳ.Ⅴ

47、關(guān)于計息次數(shù)和現(xiàn)值、終值的關(guān)系，下列說法正確的有（）。Ⅰ．一年中計息次數(shù)越多，其終值就越大Ⅱ．一年中計息次數(shù)越多，其現(xiàn)值就越?、螅荒曛杏嬒⒋卧蕉?，其終值就越?、簦荒曛杏嬒⒋螖?shù)越多，其現(xiàn)值就越大A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ

48、收入支出結(jié)構(gòu)分析包括收入結(jié)構(gòu)分析、生活支出結(jié)構(gòu)分析和結(jié)余能力分析。下列關(guān)于結(jié)余能力分析無誤的有（）。Ⅰ.通過對生活結(jié)余占比和理財結(jié)余占比的比較看出家庭盈余的主要來源Ⅱ.通過客戶對結(jié)余的支配情況的分析，觀察到客戶結(jié)余管理效率的高低Ⅲ.自由結(jié)余占比越大，客戶的結(jié)余使用效率越低Ⅳ.出現(xiàn)總儲蓄為負，自由結(jié)余也為負的情況，則說明家庭顯然己出現(xiàn)流動性問題.可以適當調(diào)整已支配結(jié)余的額度，或者通過調(diào)整生活支出，來達到收支平衡A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

49、商業(yè)銀行了解客戶的渠道有（）。Ⅰ.開戶資料Ⅱ.調(diào)査問卷Ⅲ.家訪Ⅳ.面談溝通Ⅴ.電話溝通A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

50、下列關(guān)于β系數(shù)含義的說法中，正確的有（）。Ⅰ．β系數(shù)絕對值越大，表明證券或組合對市場指數(shù)的敏感性越弱Ⅱ．β系數(shù)為曲線斜率，證券或組合的收益與市場指數(shù)收益呈曲線相關(guān)Ⅲ．β系數(shù)為直線斜率，證券或組合的收益與市場指數(shù)收益呈線性相關(guān)Ⅳ．β系數(shù)絕對值越大，表明證券或組合對市場指數(shù)的敏感性越強A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ二、多選題

51、我國法律法規(guī)對適當性原則的規(guī)定《證券公司投資者適當性制度指引》第二十四條規(guī)定，證券公司向客戶銷售的金融產(chǎn)品或提供的金融服務，應當符合以下要求（）Ⅰ.期限和品種符合客戶的投資目標；Ⅱ.收益符合客戶目標；Ⅲ.符合客戶的風險承受能力等級；Ⅳ.簽署風險揭示書，確認己充分理解金融產(chǎn)品或金融服務的風險；A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

52、預計某公司今年末每股收益為2元，每股股息支付率為90％，并且該公司以后每年每股股利將以5％的速度增長。如果某投資者希望內(nèi)部收益率不低于10％，那么，（）。Ⅰ．他在今年年初購買該公司股票的價格應小于18元Ⅱ．他在今年年初購買該公司股票的價格應大于38元Ⅲ．他在今年年初購買該公司股票的價格應不超過36元Ⅳ．該公司今年年末每股股利為1.8元A.Ⅰ、ⅣB.Ⅱ、ⅣC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ

53、在進行投資規(guī)劃時，對投資對象的分析包括（）。Ⅰ.基本分析Ⅱ.技術(shù)分析Ⅲ.市場分析Ⅳ.行業(yè)分析A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

54、下列說法正確的是（）。Ⅰ.債券有規(guī)定的償還期限，債務人必須按期向債權(quán)人支付利息，本金的償還可以延后Ⅱ.安全性是指債券持有人的收益相對穩(wěn)定.沒有風險Ⅲ.債券能為投資者帶來一定的收入Ⅳ.資本利得是指債權(quán)人到期收回的本金與買入債券或中途賣出債券與買入債券之間的價差收入A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅣC.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ

55、反向市場是構(gòu)建（）的套利行為。Ⅰ．現(xiàn)貨多頭Ⅱ．期貨多頭Ⅲ．現(xiàn)貨空頭Ⅳ．期貨空頭A.Ⅰ.ⅣB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅲ.Ⅳ

56、下列說法不正確的有（）。Ⅰ、增長型年金終值的計算公式為FV=Ⅱ、生活費支出、教育費支出和房貸支出都屬于期初年金Ⅲ、（期初）增長型永續(xù)年金的現(xiàn)值計算公式（r>g）為PV=Ⅳ、NPV越大說明投資收益越高A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

57、實施套利策略的主要步驟包括（）。Ⅰ.補救措施Ⅱ.歷史確認Ⅲ.基金持倉驗證Ⅳ.基本面因素分析A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

58、稅務規(guī)劃的原則包括（）。Ⅰ.合法性原則Ⅱ.目的性原則Ⅲ.規(guī)劃性原則Ⅳ.綜合性原則A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ

59、面對損失,人們表現(xiàn)為（）。A.風險厭惡B.風險尋求C.冒險D.避險

60、證券公司人力資源部的主要職能包括（）。Ⅰ.負責投資顧問的人事管理Ⅱ.負責投資顧問的資格申報Ⅲ.負責投資顧問的注冊登記Ⅳ.負責投資顧問的招聘A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

61、下列關(guān)于缺口分析法的說法中，正確的有（）。Ⅰ．只要不存在流動性缺口，就不存在流動性風險Ⅱ．流動性缺口就是融資性缺口Ⅲ．缺口分析法是針對未來特定時段，計算到期資產(chǎn)和到期負債之間的差額Ⅳ．通過判斷流動性缺口，可以判斷金融機構(gòu)不同時段內(nèi)流動性是否充足A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

62、某2年期債券，每年付息一次，到期還本，面值為100元，票面利率為10%，市場利率為10%，則該債券的麥考利久期為（）年。A.1.35B.1.73C.1.91D.2.56

63、下列哪些選項可能增加家庭的凈資產(chǎn)?（）Ⅰ.投資實現(xiàn)資產(chǎn)增值Ⅱ.增加消費Ⅲ.將投資收益進行再投資Ⅳ.利用自動轉(zhuǎn)賬償還信用卡透支Ⅴ.分期貸款購買住房A.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

64、家庭收支預算中的日常生活支出預算項目包括在（）的支出預算。Ⅰ.衣、食、住、行Ⅱ.家政服務Ⅲ.旅游支出Ⅳ.醫(yī)療Ⅴ.私家車換購或保養(yǎng)支出預算A.Ⅰ.ⅤB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

65、某零息債券在到期日的價值為1000元，償還期為10年，該債券的到期收益率為5％，則其久期為（）。A.10B.8.2C.9.1D.8.6

66、某公司上一年度每股收益為1元，公司未來每年每股收益以5%的速度增長，公司未來每年的所有利潤都分配給股東。如果該公司股票今年年初的市場價格為35元，并且必要收益率為10%,那么（）。Ⅰ.該公司股票今年年初的內(nèi)在價值約等于39元Ⅱ.該公司股票的內(nèi)部收益率為8%Ⅲ.該公司股票今年年初被高估Ⅳ.持有該公司股票的投資者應當在明年年初賣掉該公司股票A.Ⅱ.ⅢⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅱ.Ⅲ

67、（）指決策時如果改變對結(jié)果的描述改變參照點，會影響人們的偏好選擇。A.確定性效應B.反射效應C.孤立效應D.框定效應

68、一般來說，可以將技術(shù)分析方法分為（）。Ⅰ．指標類Ⅱ．形態(tài)類Ⅲ。切線類Ⅳ．波浪類A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ

69、某企業(yè)某會計年度的資產(chǎn)負債率為60％，則該企業(yè)的產(chǎn)權(quán)比率為()。A.40％B.66.6％C.150％D.60％

70、證券的絕對估計值法包括（）。Ⅰ.市盈率法Ⅱ.現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型Ⅲ.經(jīng)濟利潤估值模型Ⅳ.市值回報增長比法A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

71、大多數(shù)動態(tài)資產(chǎn)配置策略一般具有的共同特征包括（）。Ⅰ．一般是一種建立在一些分析工具基礎(chǔ)之上的客觀、量化的過程Ⅱ．資產(chǎn)配置主要受某種資產(chǎn)類別預期收益率客觀態(tài)度的驅(qū)使，屬于以價值為導向的調(diào)整過程Ⅲ．資產(chǎn)配置規(guī)則能夠客觀地揣度出哪一種資產(chǎn)類別以及失去市場的注意力，并引導投資者進入了不受人關(guān)注的過程Ⅳ．資產(chǎn)配置一般遵循回歸均衡的原則A.Ⅰ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

72、下列關(guān)于資產(chǎn)負債表的說法中，錯誤的是（）。A.凈資產(chǎn)就是資產(chǎn)減去負債的差額B.資產(chǎn)可以包括金融資產(chǎn)和實物資產(chǎn)C.投資性房地產(chǎn)屬于個人的金融資產(chǎn)D.住房貸款屬于個人/家庭的負債下項目

73、下列有關(guān)RSI的描述，正確的有（）。Ⅰ．其參數(shù)為天數(shù)，一般有5日、9日、14日等Ⅱ．短期RSI＜長期RSI，則屬空頭市場Ⅲ．RSI的計算只涉及到開盤價Ⅳ．RSI的取值介于0～100之間A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

74、下列有關(guān)通貨膨脹對證券市場的影響，說法正確的是（）。Ⅰ溫和的、穩(wěn)定的通貨膨脹對股價的影響較小，通貨膨脹提高了債券的必要收益率，從而引起債券價格下跌Ⅱ如果通貨膨脹在一定的可容忍范圍內(nèi)持續(xù)，而經(jīng)濟處于景氣階段，產(chǎn)量和就業(yè)都持續(xù)增長，那么股價也將持續(xù)上升Ⅲ通貨膨脹不僅產(chǎn)生經(jīng)濟影響，還可能產(chǎn)生社會影響，并影響投資者的心理和預期，從而對股價產(chǎn)生影響Ⅳ通貨膨脹使得各種商品價格具有更大的不確定性，也使得企業(yè)未來經(jīng)營狀況具有更大的不確定，從而增加證券投資的風險A.Ⅰ、ⅡB.Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

75、容戶風險特征可以由（）這些方面構(gòu)成Ⅰ.風險偏好Ⅱ.實際風險承受能力Ⅲ.風險認知度Ⅳ.未來市場風險水平A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

76、根據(jù)《證券投資顧問業(yè)務暫行規(guī)定》，下列關(guān)于證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)提供證券投資顧問服務的說法中，正確的有（）。Ⅰ．證券投資顧問服務費用應當以公司賬戶收?、颍梢园凑辗掌谙?、客戶資產(chǎn)規(guī)模收取服務費用Ⅲ．不可以采用差別傭金方式收取證券投資顧問服務費用Ⅳ．證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)應當按照公平、合理、自愿的原則與客戶協(xié)商并書面約定收費方式A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

77、套利定價模型在實踐中的應用，通常包括（）。Ⅰ．檢驗資本市場線的有效性Ⅱ．分離出那些統(tǒng)計上顯著地影響證券收益的主要因素Ⅲ．檢驗證券市場線的有效性Ⅳ．明確確定某些因素與證券收益有關(guān)，預測證券的收益A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

78、下列關(guān)于資產(chǎn)負債分布結(jié)構(gòu)影響流動性機制的說法中，正確的有（）。Ⅰ.理想狀態(tài)下，到期資產(chǎn)與到期負債的到期日和規(guī)模都應當匹配Ⅱ.最常見的資產(chǎn)負債期限錯配情況是“借短貸長”Ⅲ.金融機構(gòu)應當根據(jù)自身情況，控制各類資金來源的合理比例Ⅳ.金融機構(gòu)資產(chǎn)使用應當注意時間跨度、還款周期、交易對象等要素的分布結(jié)構(gòu)A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

79、下列關(guān)于市場占有率的說法中，錯誤的是（）。A.市場占有率反映了公司產(chǎn)品的技術(shù)含量B.市場占有率是指一個公司的產(chǎn)品銷售量占該類產(chǎn)品整個市場銷售總量的比例C.公司的市場占有率可以反映公司在同行業(yè)中的地位D.公司銷售市場的地域范圍可反映公司的產(chǎn)品市場占有率

80、關(guān)于移動平均值背離指標（MACD）的說法正確的是（）Ⅰ.MACD由離差值和異同平均數(shù)兩部分組成Ⅱ.離差值是核心Ⅲ.異同平均數(shù)是輔助Ⅳ.正負差也稱為離差值A(chǔ).Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

81、股票類證券產(chǎn)品的組成包括（）。Ⅰ.普通股票Ⅱ.積累優(yōu)先股Ⅲ.優(yōu)先股票Ⅳ.非積累優(yōu)先A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.ⅢD.Ⅲ.Ⅳ

82、套利的主要方法包括（）Ⅰ.期現(xiàn)套利Ⅱ.跨期套利Ⅲ.跨商品套利Ⅳ.跨市場套利A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

83、下列個人理財目標中，屬于客戶長期目標的是（）。A.休假B.按揭買房C.建立退休基金D.購置新車

84、證券投資建議、客戶回訪及投訴包括（）。Ⅰ.證券投資顧問向客戶提供投資建議,應當提示潛在的投資風險,禁止以任何方式向客戶承諾或者保證投資收益Ⅱ.證券投資顧問若知悉客戶作出的具體投資決策計劃,不得向他人泄露該客戶的投資決策計劃信息Ⅲ.證券投資顧問不得通過廣播、電視、網(wǎng)絡、報刊等公眾媒體，作出買入、賣出或者持有具體證券的投資建議Ⅳ.證券公司應當建立客戶回訪機制,明確客戶回訪的程序、內(nèi)容和要求,并指定專門人員獨立實施Ⅴ.證券公司應當建立客戶投拆處理機制,及時、妥善處理客戶投拆事項A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅤC.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

85、教育規(guī)劃的制定方法（）。Ⅰ.確定教育目標Ⅱ.計算教育資金需求Ⅲ.計算教育資金缺口Ⅳ.制作教育投資規(guī)劃方案、選擇合適的投資工具、產(chǎn)品組合Ⅴ.教育投資規(guī)劃的跟蹤與執(zhí)行A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

86、一個完整的退休規(guī)劃包括（）等內(nèi)容。I工作生涯設計Ⅱ退休后生活設計Ⅲ自籌退休金部分的儲蓄設計IV自籌退休金部分的投資設計V遺囑安排設計A.I、II、III、IVB.I、II、VC.I、III、IVD.II、III、IV

87、證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)提供證券投資顧問服務，應當與客戶簽訂證券投資顧問服務協(xié)議，并對協(xié)議實行（）管理。A.編號B.統(tǒng)一C.嚴格D.寬松

88、從家庭生命周期的角度分析，如果家庭收入以理財收入及移轉(zhuǎn)性收入為主的階段一般稱為家庭（）。A.衰老期B.成熟期C.成長期D.形成期

89、相對強弱指數(shù)實際上是表示股價（）波動的幅度占總波動的百分比。A.向上B.向下C.向左D.向右

90、下列監(jiān)測信用風險的主要指標和計算方法不正確的是（）Ⅰ.預欺損失率=資產(chǎn)風險暴露/預期損失率100%Ⅱ.單一（集團）客戶貸款集中度=最大一家（集團）客戶貸款總額/資本凈額100%Ⅲ.逾期貨款率=逾期貨款余額/貸款總余額100%Ⅳ.不良貨款撥備覆蓋率=（次級類貨款＋可疑類貨款＋損失類貨款）/（一般準備＋專項準備＋特種準備）A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

91、證券分析師在上市公司分析過程中需要關(guān)注（）。Ⅰ上市公司本身Ⅱ其他上市公司Ⅲ與上市公司之間存在關(guān)聯(lián)關(guān)系的非上市公司Ⅳ與上市公司之間存在收購行為的非上市公司A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

92、證券投資顧問業(yè)務簽訂協(xié)議應當（）Ⅰ.評估客戶的風險承受能力Ⅱ.為客戶選擇適當?shù)耐顿Y顧問服務或產(chǎn)品Ⅲ.告知客戶服務內(nèi)容、方式、收費以及風險情況Ⅳ.替客戶進行簽約A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

93、已知某國債期貨合約在某交易曰的發(fā)票價格為119.014元,對應標的物的現(xiàn)券價格（全價）為115.679元，交易曰距離交割日剛好3個月,且在此期間無付息，則該可交割國債的隱含回購利率（IRR）是（）。A.7.654%B.3.75%C.11.53%D.-3.61%

94、美國“9.11”事件導致航空業(yè)出現(xiàn)衰退跡象，這種衰退屬于（）A.絕對衰退B.相對衰退C.偶然衰退D.自然衰退

95、《證券法》規(guī)定。證券公司違背客戶的委托買賣證券，并處以違法所得（）罰款。A.一倍以上十倍以下B.一倍以上五倍以下C.二倍以上十倍以下D.二倍以上五倍以下

96、下列哪些宏觀經(jīng)濟變動會引起證券市場波動（）。I.國內(nèi)生產(chǎn)總值變動II.經(jīng)濟周期變動Ⅲ.通貨變動Ⅳ.失業(yè)率A.I、II、III、IVB.I、II、IIIC.I、II、IVD.II、III、IV

97、商業(yè)銀行了解客戶的渠道有（）。Ⅰ.開戶資料Ⅱ.調(diào)查問卷Ⅲ.家訪Ⅳ.面談溝通Ⅴ.電話溝通A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

98、葛先生現(xiàn)將5000元現(xiàn)金存為銀行定期存款，期限為3年。年利率為4%。下列說法正確的是（）.Ⅰ.以單利計算，3年后的本利和是5600元Ⅱ.以復利計算.3年后的本利和是5624.32元Ⅲ.以單利計算，3年后的本利和是5624.32元Ⅳ.若每半年付息一次，則3年后的本息和是5630.8元Ⅴ.若每季度付息一次。則3年后的本息和是5634.1元A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤB.Ⅱ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅳ

99、向客戶提供證券投資顧問服務的人員，應當具有證券投資咨詢執(zhí)業(yè)資格，并在（）注冊登記為證券投資顧問。A.中國證監(jiān)會B.證券公司C.國務院監(jiān)督管理機構(gòu)D.中國證券業(yè)協(xié)會

100、下列關(guān)于金融泡沫說法錯誤的是（）。A.股市暴跌是可以根據(jù)市盈率等基本指標進行準確地預測B.在暴跌之前往往彌漫著過于樂觀的情緒，投機盛行C.股市暴跌發(fā)生時的私人部門（個人與企業(yè)）債務比率往往很高D.股市暴跌往往發(fā)生在宏觀經(jīng)濟狀況看起來很好的時候，這往往會讓大多數(shù)投資者猝不及防

參考答案與解析

1、答案：D本題解析：3.市場異常策略（1）小公司效應小公司效應是以市場資本總額衡量的小型資本股票，其投資組合收益通常優(yōu)于股票市場的整體表現(xiàn).多數(shù)情況下。小公司的投資回報要優(yōu)于大公司。（2低市盈率效應低市盈率效應是指由低市盈率股票組成的投資組合的表現(xiàn)要優(yōu)于由高市盈率股票組成的投資組合的表現(xiàn)。其特點表現(xiàn)在:①這類股票的市場價格更接近于價值，或者出現(xiàn)價值被低估的情況；②這類般票往往是市場投資者關(guān)注較少的股票，或者不是短期內(nèi)的熱點。（3）日歷效應市場走勢通常會表現(xiàn)出一些特定的規(guī)律.一些有經(jīng)驗的投資經(jīng)理會選擇股價走勢通常較好的時期，作為買入時點，而在股價走勢較弱的月份選擇賣出。（4）通活內(nèi)部人的交易活動內(nèi)部人通?？梢岳闷涮厥獾匚惶崆坝谕顿Y者獲得公司尚未公布的信息。或者掌握比普通投資者更多的信息，并以此獲得超額回報。

2、答案：A本題解析：相關(guān)風險控制措施，包括但不限于以下內(nèi)容:（1）根據(jù)投資顧問建議的不同，分別制定審核流程；（2）定期進行風險評估、投資顧問績效評估檢查服務流程的有效性和合規(guī)性；（3）證券投資顧問對服務客戶的資產(chǎn)組合進行賬戶跟蹤服務，結(jié)合客戶的風險承受能力，對客戶做出風險提示等。

3、答案：A本題解析：緊縮的貨幣政策主要政策手段是：減少貨幣供應量，提高利率，加強信貸控制。

4、答案：B本題解析：失業(yè)保障月數(shù)=存款、可變現(xiàn)資產(chǎn)或凈資產(chǎn)/月固定支出；以現(xiàn)有資產(chǎn)狀況來衡量緊急預備金的應變能力；該指標越高，表示即使失業(yè)也暫時不會影響生活，可審慎地尋找下一個適合的工作；最低標準的失業(yè)保障月數(shù)是三個月，能維持六個月的失業(yè)保障較為妥當。

5、答案：C本題解析：信用風險是指債務人或交易對手未能履行合同所規(guī)定的義務或信用質(zhì)量發(fā)生變化，影響金融產(chǎn)品價值，從而給債權(quán)人或金融產(chǎn)品持有人造成經(jīng)濟損失的風險。

6、答案：C本題解析：宏觀經(jīng)濟分析主要包括宏觀經(jīng)濟形式分析（GDP及其增長率分析、經(jīng)濟周期分析、通貨膨脹分析）和宏觀經(jīng)濟政策分析（貨幣政策、財政政策、匯率政策）。

7、答案：B本題解析：按償還與付息方式分類可分為定息債券;一次還本付息債券;貼現(xiàn)債券;浮動利率債券;累進利率債券;可轉(zhuǎn)換債券。

8、答案：D本題解析：了解客戶情況，評估客戶的風險承受能力，為客戶選擇適當?shù)耐顿Y顧問服務或產(chǎn)品，告知客戶服務內(nèi)容、方式、收費以及風險情況，甶客戶目主選擇是否簽約。

9、答案：B本題解析：根據(jù)對義務性支出和選擇性支出的不同態(tài)度，可以將理財價值觀劃分為后享受型、先享受型、購房型和以子女為中心型四種比較典型的理財價值觀，其中，購房型是指將購房作為首要理財目標，儲蓄的主要目標就是購房。

10、答案：C本題解析：艾氏波浪理論（1）形成過程及基本思想：形成過程艾氏波浪理論最初由艾略特首先發(fā)現(xiàn)并應用于證券市場，但沒有形成完整的體系，正式確立于柯林斯《波浪理論》的出版。②基本思想艾略特認為，由于證券市場是經(jīng)濟的晴雨表，而經(jīng)濟發(fā)展具有周期性，所以股價的上漲和下跌也應該遵循周期發(fā)展的規(guī)律。（2）主要原理：①波浪理論考慮的因素a股價走勢所形成的形態(tài)；b股價走勢圖中各個高點和低點所處的相對位置；c完成某個形態(tài)所經(jīng)歷的時間長短。②價格走勢的基本形態(tài)結(jié)構(gòu)艾略特發(fā)現(xiàn)每一個周期（無論是上升還是下降）可以分成8個小的過程。（3）缺點①難以理解應用。②面對同一個形態(tài)，不同的人會產(chǎn)生不同的數(shù)法。

11、答案：A本題解析：目前，進行證券投資分析所采用的分析方法主要有基本分析法、技術(shù)分析法和量化分析法。

12、答案：D本題解析：證券產(chǎn)品可以分為現(xiàn)金類，債券類、股票類和衍生產(chǎn)品類

13、答案：A本題解析：市盈率的估價方法有簡單估計法、市場決定法、回歸分析法.

14、答案：B本題解析：該銀行在1個交易日內(nèi)有（100％-99％）即1％的可能性超過1000萬元，則在100個交易日內(nèi)將有（100×1％）即1天的可能性超過1000萬元。

15、答案：B本題解析：個人資產(chǎn)負債表和個人現(xiàn)金流量表的項目及其內(nèi)容

16、答案：B本題解析：應用最廣泛的信用評分模型有線性概率模型、Logit模型、Probit模型和線性辨別模型。

17、答案：A本題解析：中國證券業(yè)協(xié)會對證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)從事證券投資顧問業(yè)務實行自律管理。

18、答案：C本題解析：金融期貨：金融期貨是指交易雙方在集中的交易場所以公開競價方式來進行的標準化金融期貨合約的交易，主要包括貨幣期貨、利率期貨、股票指數(shù)期貨和股票期貨四種。

19、答案：D本題解析：按照不同的財富觀，有人將客戶分為儲藏者、積累者、修道士、揮霍者和逃避者五類。積累者,擔心財富不夠用，致力于積累財富；量出為入，開源重于節(jié)流；有賺錢機會時不排斥借錢滾錢。根據(jù)題干中的描述，王麗女士的財富觀屬于積累者，ABC三項均是積累者應采取的策略，D項是儲藏者采取的策略。

20、答案：B本題解析：在理財規(guī)劃中，現(xiàn)金、消費及債務管理的目標是讓客戶有足夠的資金去應付日常生活的開支、建立緊急應變基金去應付突發(fā)事件、減少不良資產(chǎn)及増加儲蓄的能力，從而建造一個財務健康、安全的生活體系。

21、答案：C本題解析：風險價值是指在一定的持有期和給定的置信水平下，利率、匯率等市場風險要素變化時可能對資產(chǎn)價值造成的最大損失。由于該資產(chǎn)組合的持有期為10天，置信水平為99％，風險價值為10萬元，意味著在10天中的損失有99％的可能性不會超過10萬元。

22、答案：A本題解析：金融泡沬即指一種或一系列的金融資產(chǎn)經(jīng)歷連續(xù)上漲后，市場價格大于實際價格的經(jīng)濟現(xiàn)象。其產(chǎn)生的根源是過度的投資引起資產(chǎn)價格的過度膨脹，導致經(jīng)濟的虛假繁榮。

23、答案：D本題解析：現(xiàn)金類證券產(chǎn)品包含以下幾類：（1）銀行產(chǎn)品：活期存款、通知存款、一年以內(nèi)的銀行理財產(chǎn)品。（2）證券基金管理公司產(chǎn)品：貨幣式基金、短期理財基金。（3）證券公司產(chǎn)品：債券逆回購、貨幣型集合資產(chǎn)管理計劃。（4）信托公司產(chǎn)品：貨幣型的信托中信托（TOT）。

24、答案：C本題解析：衍生產(chǎn)品類證券產(chǎn)品的基本特征：①跨期性。跨期性是指金融衍生工具會影響交易者在未來一段時間內(nèi)或未來某時間上的現(xiàn)金流。②杠桿性。杠桿性是指金融衍生工具交易一般只需支付少量的保證金或權(quán)利金就可簽訂大額合約。③聯(lián)動性。聯(lián)動性是指金融衍生工具的價值與基礎(chǔ)產(chǎn)品或基礎(chǔ)變量緊密聯(lián)系、規(guī)則變動。④不確定性或高風險性。不確定性是指金融衍生工具的交易后果取決于交易者對基礎(chǔ)工具（變量）未來價格（數(shù)值）的預測和判斷的準確程度。（數(shù)值）的預測和判斷的準確程度。

25、答案：C本題解析：資本資產(chǎn)定價模型的應用包括資產(chǎn)估值和資源配置兩個方面。

26、答案：B本題解析：對發(fā)行人來說，發(fā)行固定利率債券固定了每期支付利率，將來即使市場利率上升，其支付的成本也不隨之上升，因而有效地降低了利率上升的風險。A項，當利率上升時，資產(chǎn)收益固定。負債成本上升，收益減少；C項，該交易存在基準風險，又稱利率定價基礎(chǔ)風險；D項以3個月LIBOR為參照的浮動利率債券，其利率會隨市場狀況波動，存在利率風險。

27、答案：C本題解析：從長期看，影響公司產(chǎn)品競爭能力水平的主要因素有:①成本優(yōu)勢，即是指公司的產(chǎn)品依靠低成本獲得高于同行業(yè)其他企業(yè)的盈利能力;②技術(shù)優(yōu)勢，即是指公司擁有的比同行業(yè)其他競爭對手更強的技術(shù)實力及其研究與開發(fā)新產(chǎn)品的能力;③質(zhì)量優(yōu)勢，即是指公司的產(chǎn)品以高于其他公司同類產(chǎn)品的質(zhì)量贏得市場，從而取得競爭優(yōu)勢。B項屬于短期因素.

28、答案：C本題解析：債券類證券產(chǎn)品基本特征:①償還性:償還性是指債券有規(guī)定的償還期限，債務人必須按期向債權(quán)人支付利息和償還本金。②流動性:流動性是指債券持有人可按需要和市場的實際狀況，靈活地轉(zhuǎn)讓債券，以提前收回本金和實現(xiàn)投資收益.③安全性:安全性是指債券持有人的收益相對穩(wěn)定，不隨發(fā)行者經(jīng)營收益的變動而變動，并且可按期收回本金.④收益性:收益性是指債券能為投資者帶來一定的收入其表現(xiàn)形式有三種:a.利息收入，即債權(quán)人在持有債券期間按約定的條件分期、分次取得利息或者到期一次取得利息b.資本損益，即債權(quán)人到期收回的本金與買入債券或中途賣出債券與買入債券之間的價差收入.C.再投資收益，即投資債券所獲現(xiàn)金流量再投資的利息收入.

29、答案：B本題解析：風險識別的方法很多，大致包括制作風險清單、資產(chǎn)財務狀況分析法、失誤樹分析法和分解分析法。

30、答案：D本題解析：無差異曲線向上彎曲的程度大小反映投資者承受風險的能力強弱，曲線越陡，投資者對風險増加要求的收益補償越髙，投資者對風險的厭惡程度越強烈；曲線越平坦，投資者的風險厭惡程度越弱。投資者的最優(yōu)證券組合為無差異曲線族與有效邊界的切點所表示的組合。由于甲的風險承受能力比乙大，因此甲的無差異曲線更平坦，與有效邊界的切點對應的收益率更高,風險水平更高。

31、答案：A本題解析：時間偏好是指人們在現(xiàn)在消費與未來消費之間的偏好，就是人們對現(xiàn)在的滿意程度與對將來的滿意程度的比值。

32、答案：B本題解析：旗形具有測算功能。旗形具有以下三個特點：①旗形出現(xiàn)之前，一般應有一個旗桿，這是由價格直線運動形成的；②旗形的持續(xù)時間不能太長，經(jīng)驗證明，持續(xù)的時間一般短于3周，旗形形成之前和突破之后成交量都很大。

33、答案：D本題解析：支撐線起阻止股價繼續(xù)下跌的作用，壓力線起阻止股價上升的作用，支撐線和壓力線可以相互轉(zhuǎn)化，沒有高低之分。

34、答案：D本題解析：客戶風險特征由風險偏好、風險認知度和實際風險承受能力三個方面構(gòu)成。

35、答案：C本題解析：收益現(xiàn)值法的應用，不僅在于掌握其在各種情況下的計算過程，更重要的是科學、合理地確定各項指標。收益現(xiàn)值法中的主要指標、有三個,即收益額、折現(xiàn)率或本金化率、收益期限。

36、答案：D本題解析：在消費營理中要注意以下幾個方面:①即期消費和遠期消費②消費支出的預期③孩子的消費④住房、汽車等大額消費⑥保險消費，其中，要注意保持一個合理的結(jié)余比例和投資比例，積累一定的資產(chǎn)不僅是平衡即期消費和未來消費的問題，也是個人理財、實現(xiàn)錢生錢的起點，即理財從儲蓄開始。

37、答案：A本題解析：自下而上分析法通過某指標（如營業(yè)收入增長率、凈資產(chǎn)收益率等）篩選出符合標準的公司，再進行公司、行業(yè)、宏觀經(jīng)濟和證券市場分析。其主要步驟為：①公司分析；②行業(yè)和區(qū)域分析；③證券市場分析；④宏觀經(jīng)濟分析。

38、答案：B本題解析：送紅股是上市公司按比例無償向股民贈送一定數(shù)額的股票.滬市所送紅股在股權(quán)登記日后的第一個交易日一一除權(quán)日即可上市流通，深市所送紅股在股權(quán)登記日后第三個交易日上市流通.

39、答案：B本題解析：每股凈資產(chǎn)=所有者權(quán)益/總股本=（總資產(chǎn)-總負債）/總股本=（180000-40000-60000）/20000=4元

40、答案：A本題解析：持有成本是指因持有現(xiàn)貨金融工具所取得的收益與購買金融工具而付出的融資成本之間的差額，也稱為凈成本。假如投資者持有黃金，1年后其可獲得的收益=1200×2％=24（美元），如果投資者在期初購買了一份遠期合約，約定1年后按約定的價格買入一盎司黃金，為使其期末仍獲得24美元的收益，則1年期黃金的遠期理論價格=1200×（1+6％）-24=1248（美元）。

41、答案：A本題解析：算法和啟發(fā)法是兩類性質(zhì)不同的問題解決策略。啟發(fā)法主要有代表性啟發(fā)法、可得性啟發(fā)法、錨定與調(diào)整偏差、情感式啟發(fā)法。

42、答案：B本題解析：經(jīng)濟區(qū)位是指地理范疇上的經(jīng)濟增長點及其輻射范圍。上市公司的投資價值與區(qū)位經(jīng)濟的發(fā)展密切相關(guān)，如處在經(jīng)濟區(qū)位內(nèi)的上市公司，一般具有較高的投資價值。對上市公司進行區(qū)位分析，就是將上市公司的價值分析與區(qū)位經(jīng)濟的發(fā)展聯(lián)系起來，以便分析上市公司未來發(fā)展的前景，確定上市公司的投資價值。

43、答案：B本題解析：基差是指某一特定商品在某一特定時間和地點的現(xiàn)貨價格與該商品在期貨市場的期貨價格之差，即：基差=現(xiàn)貨價格-期貨價格。本題中的基差=40-45=-5(美元)。

44、答案：D本題解析：分析區(qū)位內(nèi)的自然條件和基礎(chǔ)條件，有利于分析該區(qū)位內(nèi)上市公司的發(fā)展前景。如果上市公司所從事的行業(yè)與當?shù)氐淖匀缓突A(chǔ)條件不符，公司的發(fā)展可能會受到很大的制約。

45、答案：A本題解析：情景分析⑴基本原理①概念。情景分析法（腳本法或者前景描述法）,是指在假定某種現(xiàn)象趨勢將持續(xù)到未來的前提下，對預測對象可能出現(xiàn)的情況或引起的后果作出預測的方法。②執(zhí)行步驟a，主題的確定b主要影響因素的選擇；c方案的描述與篩選；將關(guān)鍵影響因素的具體描述進行組合，形成多個初步的未來情景描述方案；d模擬演習；邀請公司的管理人員進入描述的情景,面對情景中出現(xiàn)的狀況或問題做出對應策略；e制訂戰(zhàn)略；f早期預警系統(tǒng)的建立。（2）適用范圍情景分析法適用于資金密集、產(chǎn)品/技術(shù)開發(fā)的前導期長、戰(zhàn)略調(diào)整所需投入大、風險高的產(chǎn)業(yè)或不確定因素太多，無法進行唯一準確預測的情況。

46、答案：A本題解析：公司產(chǎn)品竟爭能力分析需要對公司產(chǎn)品的市場占有情況、成本優(yōu)勢、技術(shù)優(yōu)勢、質(zhì)量優(yōu)勢、產(chǎn)品的品牌戰(zhàn)略進行分析。

47、答案：A本題解析：其中，r指名義年利率．EAR指有效年利率；m指一年內(nèi)復利次數(shù)。m越大，EAR越大，因此終值越大，現(xiàn)值越小。

48、答案：A本題解析：結(jié)余能力分析:a.通過對生活結(jié)余占比和理財結(jié)余占比的比較看出家庭盈余的主要來源；b.通過客戶對結(jié)余的支配情況的分析，觀察到客戶結(jié)余管理效率的高低；c.自由結(jié)余占比越大，客戶的結(jié)余使用效率越低；d.出現(xiàn)總儲蓄為負，自由結(jié)余也為負的情況，則說明家庭顯然己出現(xiàn)流動性問題.可以適當調(diào)整已支配結(jié)余的額度，或者通過調(diào)整生活支出，來達到收支平衡。

49、答案：C本題解析：了解客戶、收集信息的渠道和方法有如下幾方面：①開戶資料；②調(diào)查問卷；③面談溝通；④電話溝通。

50、答案：C本題解析：證券或組合的收益與市場指數(shù)收益呈線性相關(guān)，β系數(shù)為直線斜率，反映了證券或組合的收益水平對市場平均收益水平變化的敏感性。β系數(shù)值絕對值越大，表明證券或組合對市場指數(shù)的敏感性越強。

51、答案：C本題解析：我國法律法規(guī)對適當性原則的規(guī)定《證券公司投資者適當性制度指引》第二十四條規(guī)定，證券公司向客戶銷售的金融產(chǎn)品或提供的金融服務，應當符合以要求：（1）投資期限和品種符合客戶的投資目標；（2）風險等級符合客戶的風險承受能力等級；（3）客戶簽署風險揭示書，確認己充分理解金融產(chǎn)品或金融服務的風險。

52、答案：C本題解析：今年年末的每股股利=2×90％=2.8(元)，投資者希望內(nèi)部收益率不低于10％，則其在今年年初購買股票的價格應該不超過：2.8／(10％-5％)=36(元)。

53、答案：B本題解析：分析投資對象。包括基本分析和技術(shù)分析

54、答案：C本題解析：債券類證券產(chǎn)品基本特征:①償還性:償還性是指債券有規(guī)定的償還期限，債務人必須按期向債權(quán)人支付利息和償還本金。②流動性:流動性是指債券持有人可按需要和市場的實際狀況，靈活地轉(zhuǎn)讓債券，以提前收回本金和實現(xiàn)投資收益.③安全性:安全性是指債券持有人的收益相對穩(wěn)定，不隨發(fā)行者經(jīng)營收益的變動而變動，并且可按期收回本金.④收益性:收益性是指債券能為投資者帶來一定的收入其表現(xiàn)形式有三種:a.利息收入，即債權(quán)人在持有債券期間按約定的條件分期、分次取得利息或者到期一次取得利息b.資本損益，即債權(quán)人到期收回的本金與買入債券或中途賣出債券與買入債券之間的價差收入.C.再投資收益，即投資債券所獲現(xiàn)金流量再投資的利息收入.

55、答案：B本題解析：反向市場是構(gòu)建現(xiàn)貨空頭、期貨多頭的套利行為。

56、答案：A本題解析：

57、答案：D本題解析：實施套利策略的主要步驟包括：

58、答案：C本題解析：稅務規(guī)劃的原則包括：⑴合法性原則合法性原則是指稅法是規(guī)范征管關(guān)系的基本準則，客戶具有依法納稅的義務，稅務機關(guān)的證稅行為也必須受到稅法的規(guī)范。⑵目的性原則目的性原則是指從業(yè)人員在制訂稅收規(guī)劃時應該有很強的為客戶減輕稅負、取得節(jié)稅收益的動機，從而降低稅收成本以達到總體效益的最大化。⑶規(guī)劃性原則規(guī)劃性原則是指稅收規(guī)劃通過事先的計劃、設計和安排，在進行籌資、投資等活動前，把這些行為所承擔的相應稅負作為影響最終財務成果的重要因素來考慮，通過趨利避害來選取最有利的方式。⑷綜合性原則綜合性原則是指進行稅收規(guī)劃時，必須綜合考慮規(guī)劃以使客戶整體稅負水平降低。

59、答案：B本題解析：面對損失，人們表現(xiàn)為風險尋求。

60、答案：A本題解析：人力資源部負責投資顧問的人事管理、資格申報和注冊登記等相關(guān)事宜。

61、答案：C本題解析：缺口分析法針對未來特定時段，計算到期資產(chǎn)(現(xiàn)金流入)和到期負債(現(xiàn)金流出)之間的差額，即流動性缺口，以判斷金融機構(gòu)在不同時段內(nèi)的流動性是否充足。

62、答案：C本題解析：根據(jù)市場利率=票面利率，則該債券的現(xiàn)值=面值=100（元），麥考利久期=（10*1/（1+10%）^1+10*2/（1+10%）^2+100*2/（1+10%）^2）/100=1.909

63、答案：B本題解析：個人資產(chǎn)負債表遵循的等式:“凈資產(chǎn)=總資產(chǎn)-負債”，AC兩項可以增加家庭資產(chǎn)，B項，增加消費，將減少凈資產(chǎn);D項利用自動轉(zhuǎn)賬償還信用卡透支，總資產(chǎn)減少，負債也減少，凈資產(chǎn)沒有改變;E項分期貸款購買住房，總資產(chǎn)增加，負債也增加，凈資產(chǎn)沒有改變。

64、答案：D本題解析：家庭收支預算的重點是支出預算，因為控制支出是理財規(guī)劃的重要內(nèi)容。制定預算,并且嚴格按照預算的額度進行支配，是控制家庭支出最重要的手段之一。支出預算項目通常包括但不限于以下幾個方面的內(nèi)容：（1）日常生活支出預算項目，包括在衣、食、住、行、家政服務、普通娛樂休閑、醫(yī)療等方面的支出預算。（2）專項支出預算，包括:①子女教育或財務支持支出預算；②贍養(yǎng)支出預算；③旅游支出；④其他愛好支出預算；⑤保費支出預算；⑥本息還貸支出預算；⑦私家車換購或保養(yǎng)支出預算；⑧家居裝修支出預算；⑨其他短期理財目標相關(guān)的現(xiàn)金流支出預算等。

65、答案：A本題解析：久期又稱持續(xù)期，這一概念最早來自麥考利對債券平均到期期限的研究，他認為把各期現(xiàn)金流作為權(quán)數(shù)對債券的期限進行加權(quán)平均，可以更好地把握債券的期限性質(zhì)，所以提出了麥考利久期的概念。對于零息債券而言，久期等于其到期期限。

66、答案：D本題解析：該公司股票今年年初的內(nèi)在價值=1*（1+5%）/（10%-5%）=21（元）。設該公司股票的內(nèi)部收益率為r,則35=1*（l+5%）/（r-5%）,解得：r=8%。因此該公司股票價格被髙估,投資者應當在今年年初賣出該公司股票。

67、答案：D本題解析：框定效應指決策時如果改變對結(jié)果的描述改變參照點，會影響人們的偏好選擇.

68、答案：C本題解析：一般來說，可以將技術(shù)分析法分為五類：指標類、切線類、形態(tài)類、K線類、波浪類。

69、答案：C本題解析：資產(chǎn)負債率=負債總額／資產(chǎn)總額=60％，產(chǎn)權(quán)比率=負債總額／所有者權(quán)益=負債總額／（資產(chǎn)總額-負債總額）=1／（資產(chǎn)總額／負債總額-1）=1／（1／60％-1）=150％。

70、答案：C本題解析：絕對估值是指通過對證券基本財務要素的計算和處理得出該證券的絕對金額。主要包括:現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型、經(jīng)濟利潤估值模型、調(diào)整現(xiàn)值模型、資本現(xiàn)金流模型、權(quán)益現(xiàn)金流模型.

71、答案：C本題解析：動態(tài)資產(chǎn)配置是指根據(jù)資本市場環(huán)境及經(jīng)濟條件對資產(chǎn)配置狀態(tài)進行動態(tài)調(diào)整。從而增加投資組合價值的積極戰(zhàn)略。大多數(shù)動態(tài)資產(chǎn)配置一般具有以下共同特征：①一般是一種建立在一些分析工具基礎(chǔ)之上的客觀、量化的過程；②資產(chǎn)配置主要受某種資產(chǎn)類別預期收益率客觀測度的驅(qū)使，因此屬于以價值為導向調(diào)整的過程；③資產(chǎn)配置規(guī)則能夠客觀地測度出哪一種資產(chǎn)類別已經(jīng)失去市場的注意力，并引導投資者進入不受人關(guān)注的資產(chǎn)類別；④資產(chǎn)配置一般遵循“回歸均衡”的原則．這是動態(tài)資產(chǎn)配置中的主要利潤機制。

72、答案：C本題解析：客戶個人/家庭資產(chǎn)主要可以分為金融資產(chǎn)和實物資產(chǎn)兩大類，其中投資性房地產(chǎn)屬于實物資產(chǎn)。實物資產(chǎn)還包括自住房產(chǎn)、交通工具、家具家電、珠寶和收藏品等。

73、答案：B本題解析：RSI的參數(shù)是天數(shù)n，一般取5日、9日、14日等。RSI取值范圍在0～100之間，短期RSI>長期RSI，則屬多頭市場，反之則屬空頭市場，其計算應用到開盤價和收盤價。

74、答案：D本題解析：除了Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ四項外，通貨膨脹對證券市場的影響還包括：①嚴重的通貨膨脹將嚴重扭曲經(jīng)濟，加速貨幣貶值，這時人們將會囤積商品、購買房屋等進行保值；②政府往往不會長期容忍通貨膨脹存在，因而必然會使用某些宏觀經(jīng)濟政策工具來抑制通貨膨脹；③通貨膨脹時期，并不是所有價格和工資都按同一比率變動，而是相對價格發(fā)生變化；④長期嚴重的通貨膨脹必然惡化經(jīng)濟環(huán)境、社會環(huán)境，股價將受大環(huán)境影響而下跌。

75、答案：A本題解析：客戶風險特征可以由以下這些方面構(gòu)成:（1）風險偏好（2）實際風險承受能力（3）風險認知度

76、答案：D本題解析：證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)應當按照公平、合理、自愿的原則，與客戶協(xié)商并書面約定收取證券投資顧問服務費用的安排，可以按照服務期限、客戶資產(chǎn)規(guī)模收取服務費用，也可以采用差別傭金等其他方式收取服務費用。

77、答案：C本題解析：套利定價模型在實踐中的應用一般有兩個方面：①事先僅是猜測某些因素可能是證券收益的影響因素，但并不確定知道這些因素中，哪些因