新能源發(fā)電企業(yè)資金管理存在的問題及對策研究

摘要：隨著全球新能源發(fā)電技術(shù)的不斷發(fā)展和成熟，新能源發(fā)電企業(yè)在國家產(chǎn)業(yè)政策引導(dǎo)下，受市場需求的驅(qū)動，具有廣闊的發(fā)展前景。然而，這些企業(yè)的擴張速度較快，資金需求較高，而資金成本則是影響其經(jīng)營效益的重要因素。因此，新能源發(fā)電企業(yè)資金管理面臨許多挑戰(zhàn)和困難。首先，新能源發(fā)電企業(yè)的資金來源相對較為單一，主要依賴于政府補貼和銀行貸款，且資金需求規(guī)模較大、周期較長。其次，新能源發(fā)電企業(yè)的資金使用具有一定的風(fēng)險性，例如風(fēng)電場的建設(shè)和運營維護等都需要巨額資金投入。此外，新能源發(fā)電企業(yè)的資金管理也面臨監(jiān)管政策不確定性和市場風(fēng)險等問題。因此，如何有效地管理新能源發(fā)電企業(yè)的資金，提高資金的利用效率，成為新能源發(fā)電企業(yè)發(fā)展的重要問題。本文旨在探討新能源發(fā)電企業(yè)資金管理優(yōu)化對策。文章在分析新能源發(fā)電企業(yè)資金管理的重要性基礎(chǔ)上，從資金來源、資金運用、風(fēng)險管理等方面，深入探討新能源發(fā)電企業(yè)資金管理存在的問題和原因，并針對性的提出了相應(yīng)的對策和建議。本研究有助于提高新能源發(fā)電企業(yè)的資金管理水平，促進企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。關(guān)鍵詞：新能源發(fā)電企業(yè)；資金管理；財務(wù)管理一、引言近年來，全球溫室氣體排放量持續(xù)增加，氣候變化的影響日益凸顯。為應(yīng)對這一挑戰(zhàn)，國際社會普遍推動新能源的發(fā)展，以減少對傳統(tǒng)能源的依賴并降低對環(huán)境的負面影響。在中國，政府加強了對新能源發(fā)電企業(yè)的支持和鼓勵，促進了該行業(yè)的快速發(fā)展。然而，在新能源發(fā)電企業(yè)的快速發(fā)展中，資金管理問題一直是企業(yè)面臨的一大挑戰(zhàn)。新能源發(fā)電企業(yè)需要進行大量的投資，包括建設(shè)、設(shè)備采購、運營管理等方面，這些都需要大量的資金支持。但是，受到政策環(huán)境、市場風(fēng)險、資本市場不成熟等因素的影響，新能源發(fā)電企業(yè)在資金管理方面存在很多困難。首先，新能源發(fā)電企業(yè)的資金來源存在不確定性。由于新能源行業(yè)的特殊性，企業(yè)的收益具有一定的波動性，同時政策的不確定性也給企業(yè)的融資帶來了不確定性。其次，新能源發(fā)電企業(yè)的資金利用效率有待提高。在企業(yè)的投資決策、資金配置、風(fēng)險控制等方面，往往存在問題。最后，新能源發(fā)電企業(yè)的債務(wù)風(fēng)險較高。受到國內(nèi)外資本市場的不成熟、投資者風(fēng)險偏好的變化、政策環(huán)境等多方面因素的影響，企業(yè)的債務(wù)風(fēng)險越來越大。因此，針對新能源發(fā)電企業(yè)資金管理問題，制定合理的對策，具有重要的現(xiàn)實意義。二、新能源發(fā)電企業(yè)資金管理現(xiàn)狀和存在的問題當(dāng)前，新能源發(fā)電企業(yè)發(fā)展規(guī)模逐年擴大，對資金的需求量也越來越大。企業(yè)需要通過融資等渠道獲得足夠的資金以滿足其運營和發(fā)展的需要，但是由于行業(yè)的新興性和風(fēng)險較高，往往難以獲得傳統(tǒng)金融機構(gòu)的支持，這就需要企業(yè)具備更加有效的資金管理能力。并且，由于行業(yè)的特殊性質(zhì)，企業(yè)往往需要將大量資金用于固定資產(chǎn)投資，例如風(fēng)電場、光伏電站等。這就導(dǎo)致企業(yè)在資金運作和管理上受到一定限制，難以實現(xiàn)快速資金流轉(zhuǎn)。具體而言，當(dāng)前新能源發(fā)電企業(yè)資金管理存在的問題主要體現(xiàn)在以下方面：（一）新能源發(fā)電企業(yè)資金需求量大，資金計劃管理不到位新能源發(fā)電企業(yè)面臨基建期與經(jīng)營期雙重資金需求壓力，一方面基建階段的土建安裝、設(shè)備采購支出，另一方面經(jīng)營階段的人員工資、供應(yīng)商貨款、股東分紅、償還銀行債務(wù)等都需要大量的資金支持，這就需要提前做好資金計劃及平衡工作，確保在正確的時間、正確的地點擁有足夠的資金來開展這些活動，以使這些活動能夠順利進行。可見，資金管理在新能源發(fā)電企業(yè)管理中具有重要地位，而資金計劃又是資金管理的起點。通過開展資金計劃工作，可以分析和確定企業(yè)的資金需求量，保證企業(yè)的基建經(jīng)營活動對資金的需要，確定融資渠道及方式，合理安排資金到位時間，減少大額資金冗余，避免無效資金占用，優(yōu)化資源配置，提高資金運轉(zhuǎn)效率，提高企業(yè)整體經(jīng)營效率和水平。但是，很多新能源發(fā)電企業(yè)在資金計劃管理方面往往存在著很大的改進空間，主要體現(xiàn)在兩方面：一是，新能源發(fā)電企業(yè)資金管理相關(guān)人員對資金計劃的重視程度不足，計劃管理意識薄弱。如果企業(yè)的業(yè)務(wù)人員和財務(wù)人員忽視資金計劃的重要性，則可能直接影響相關(guān)數(shù)據(jù)構(gòu)成的準(zhǔn)確性和及時性。資金作為企業(yè)正常經(jīng)營運轉(zhuǎn)的前提條件，企業(yè)需要提高資源配置效率，把有限的資金投放到最需要的項目上，提高資金使用效率，從而使企業(yè)價值最大化。如果資金的使用和分配缺少合理性，必將影響企業(yè)整體運作情況。然而，企業(yè)相關(guān)人員總是認為資金的使用和分配應(yīng)交由財務(wù)部門來落實，各職能部門對資金計劃編制缺乏高度重視，未根據(jù)實際業(yè)務(wù)認真梳理并制定合理的資金計劃，管理松散，隨意性強，財務(wù)部門對后續(xù)資金計劃的執(zhí)行過程和考核等流于形式，導(dǎo)致資金計劃過程流于形式，未實際執(zhí)行到位。例如，基建部門人員在資金計劃編制時，只考慮了工程預(yù)計實施進度卻忽略了雨、霧和大風(fēng)天氣情況等因素，導(dǎo)致資金計劃編制較實際執(zhí)行情況偏差較大，造成資金浪費或臨時用款資金不足，帶來資金成本增加和資金鏈安全風(fēng)險，從而嚴(yán)重影響企業(yè)正常運轉(zhuǎn)。二是，新能源發(fā)電企業(yè)未做好年度資金預(yù)算與月度資金計劃的關(guān)系梳理。為保證資金計劃的科學(xué)合理性，在資金計劃編制工作之前，企業(yè)應(yīng)提前將資金計劃納入年度預(yù)算編制范圍，并結(jié)合新能源企業(yè)自身年度基建投資計劃、生產(chǎn)銷售計劃等項目建設(shè)和生產(chǎn)經(jīng)營情況，合理平衡年度資金，編制年度預(yù)算，提供年內(nèi)資金計劃的編制和落實的數(shù)據(jù)基礎(chǔ)。但是，刻板地按照年度資金計劃分解而不根據(jù)實際情況進行調(diào)整和重新評估，則會導(dǎo)致資金計劃編制缺乏實質(zhì)性意義。首先，資金作為時點資產(chǎn)，具有流動性，不能直接按照分解后的預(yù)算執(zhí)行，需按照當(dāng)月實際情況和后續(xù)預(yù)計進行及時調(diào)整。其次，資金計劃編制時應(yīng)充分考慮后續(xù)月度中的生產(chǎn)經(jīng)營情況，提前籌劃，整體平衡，不能直接按照年度分解，而不考慮后續(xù)實際情況。因此，如果沒有梳理清晰年度資金預(yù)算與月度資金計劃的關(guān)系，則資金計劃將失去其實質(zhì)性意義。（二）新能源發(fā)電企業(yè)應(yīng)收賬款欠款問題嚴(yán)重新能源發(fā)電企業(yè)的主要客戶是各大電網(wǎng)公司，新能源發(fā)電企業(yè)的電費收入由標(biāo)桿電費和可再生能源補貼兩部分組成，由于國家可再生能源補貼資金不能按時發(fā)放，為維持企業(yè)正常生產(chǎn)經(jīng)營、工程建設(shè)以及股東分紅，公司面臨現(xiàn)金流短缺的風(fēng)險。并且，新能源發(fā)電企業(yè)補貼收款周期非常長，大額應(yīng)收補貼款長期無法收回，使得壞賬準(zhǔn)備增加，大額資金占用，而對應(yīng)的應(yīng)交增值稅卻在按時繳納，企業(yè)的資金回收速度嚴(yán)重影響新能源企業(yè)正常資金運轉(zhuǎn)，帶來資金鏈斷裂的風(fēng)險。（三）新能源發(fā)電企業(yè)融資結(jié)構(gòu)單一新能源發(fā)電企業(yè)作為資金密集型企業(yè)，項目基礎(chǔ)建設(shè)過程中資金需求量很大，按照相關(guān)規(guī)定，基建投資的20%需自有資金解決，而剩余的80%可以依靠外部融資。新能源發(fā)電企業(yè)大多數(shù)是國有企業(yè)，國有企業(yè)向銀行借款相較于其他企業(yè)具有優(yōu)勢，因此，新能源發(fā)電企業(yè)融資途徑絕大部分為商業(yè)銀行貸款，不去開發(fā)多元化的融資渠道，融資手段單一。但商業(yè)銀行貸款受國家政策影響較大，且受其自身信貸規(guī)模限制，企業(yè)占據(jù)的地位較為被動。如遇政策變動或信貸規(guī)模變動，則企業(yè)將需要面臨斷貸的風(fēng)險。企業(yè)過度采用負債融資會造成資產(chǎn)負債率居高不下，大大增加了企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險。（四）新能源發(fā)電企業(yè)財務(wù)人員數(shù)量不足，資金管理能力有待提高受新能源發(fā)電企業(yè)項目滾動開發(fā)的影響，企業(yè)經(jīng)營規(guī)?？焖僭龃?，但財務(wù)人員卻經(jīng)常不能及時補給到位，或是新入職財務(wù)人員由于未深度了解企業(yè)經(jīng)營業(yè)務(wù)，導(dǎo)致無法快速適應(yīng)資金管理職責(zé)。資金管理崗位要求有著較為豐富的財務(wù)管理知識，并對企業(yè)整體運營有著較為深入的了解，因此，對負責(zé)資金管理業(yè)務(wù)的財務(wù)人員要求很高，資金管理人員往往很難高度滿足該崗位任職要求，充分發(fā)揮崗位職能。三、完善新能源發(fā)電企業(yè)資金管理的對策建議（一）提升資金計劃意識，加大資金計劃執(zhí)行力度資金計劃是企業(yè)開展籌融資以及借貸還款活動的基礎(chǔ)依據(jù)，資金計劃的合理編制和執(zhí)行可以指導(dǎo)企業(yè)資源配置合理化，提高資金使用效能，保證企業(yè)健康長足發(fā)展，因此，應(yīng)樹立全員資金管理意識，強調(diào)資金計劃對于企業(yè)的重要性。意識是行動的動因，樹立全員資金管理意識，需建立在有效的考核獎懲機制上，將資金計劃以部門或班組為基礎(chǔ)編制單位，層層匯總，形成公司的整體資金計劃，在這個過程中，就要求基層數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性，否則會錯誤層層疊加，導(dǎo)致資金計劃失效，因此，基層編制單位負責(zé)人的資金計劃意識和認知就顯得尤為重要。此外，在資金計劃過程中，需嚴(yán)格落實，如確因特殊情況需要調(diào)整的，應(yīng)提前履行相關(guān)的程序，否則很容易造成大額資金長期滯留，無法形成高效的資金運轉(zhuǎn)局面，因此，這也需一定的考核獎懲機制來督促實施。只有提升基層編制單位的資金計劃意識和資金計劃執(zhí)行的嚴(yán)肅力度，方能準(zhǔn)確開展資金計劃工作，提高公司的運營效率。（二）加強應(yīng)收賬款管理水平，提高應(yīng)收賬款流動性新能源發(fā)電企業(yè)的主要客戶是各大電網(wǎng)公司，由于客戶的特殊性，新能源發(fā)電企業(yè)的收款主動權(quán)受到較大程度的限制，應(yīng)收賬款的管理空間有限。尤其是享受可再生能源補貼資金的新能源發(fā)電企業(yè)，受項目審核和國家補貼資金撥付進度影響，往往存在較長賬齡的未收回補貼電費，導(dǎo)致資金成本增加。因此，新能源發(fā)電企業(yè)應(yīng)及時專注賬款回收進度和補貼審批進度，積極主動與電網(wǎng)公司溝通，維護與客戶的良好關(guān)系，定期對賬、定期催收、定期詢證，加大應(yīng)收賬款回收力度，確保標(biāo)桿電費全額回收。此外，新能源發(fā)電企業(yè)可以開展應(yīng)收賬款質(zhì)押融資或應(yīng)收賬款保理業(yè)務(wù)，提高應(yīng)收賬款的流動性。2021年2月，國家五部委聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于引導(dǎo)加大金融支持力度促進風(fēng)電和光伏發(fā)電等行業(yè)健康有序發(fā)展的通知》，提出了補貼確權(quán)貸款、足額征收可再生能源電價附加等政策措施，共同解決補貼拖欠問題。新能源發(fā)電企業(yè)應(yīng)該積極響應(yīng)國家政策，梳理已納入補貼清單的可再生能源項目，對已確權(quán)應(yīng)收未收的財政補貼資金，積極申請補貼確權(quán)貸款。通過這一補貼確權(quán)貸款的形式，有效盤活存量補貼應(yīng)收賬款，大大提高了新能源發(fā)電企業(yè)資金運轉(zhuǎn)效率。（三）拓展融資渠道，豐富融資方式，優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)融資的目標(biāo)是企業(yè)在一定的戰(zhàn)略期間內(nèi)所要完成的融資總?cè)蝿?wù)，是融資工作的行動指南，它既涵蓋了融資數(shù)量的要求，更關(guān)注融資成本和風(fēng)險，融資應(yīng)既能滿足企業(yè)項目基建和生產(chǎn)經(jīng)營資金需求，確保資金鏈安全，又能合理控制資金余額，嚴(yán)控資金成本，增加企業(yè)經(jīng)營效益。新能源發(fā)電企業(yè)應(yīng)根據(jù)戰(zhàn)略需求不斷拓寬融資渠道，對融資進行合理配置采用不同的融資方式進行最佳組合，以構(gòu)筑既體現(xiàn)企業(yè)戰(zhàn)略要求又適應(yīng)外部環(huán)境變化的融資戰(zhàn)略。融資方式的選擇應(yīng)遵循融資低成本、規(guī)模適度、結(jié)構(gòu)優(yōu)化、時機最佳、風(fēng)險可控的原則。對融資方式、融資結(jié)構(gòu)的選擇將直接影響著企業(yè)的償債能力和財務(wù)風(fēng)險。新能源發(fā)電企業(yè)結(jié)合自身實際資金使用與償還安排，合理、合規(guī)搭配債務(wù)期限、融資渠道與融資方式，構(gòu)建與企業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展相適應(yīng)、穩(wěn)健、高效的債務(wù)結(jié)構(gòu)。廣開融資渠道，積極開展多元化、低成本的創(chuàng)新融資業(yè)務(wù)。內(nèi)外部融資有機結(jié)合，充分利用財務(wù)公司、融資租賃公司等內(nèi)部融資平臺，推動并實現(xiàn)內(nèi)部融資與外部融資有機結(jié)合。注重風(fēng)險防控，科學(xué)評估自身經(jīng)營狀況與償債能力，在風(fēng)險可控的前提下適度負債。新能源發(fā)電企業(yè)還應(yīng)積極落實地方財政優(yōu)惠政策。以廣西為例：自治區(qū)為切實緩解企業(yè)融資難融資貴問題，于2021年1月1日起實施“桂惠貸”財政貼息政策，由各級財政部門每年籌措40億元貼息資金，對符合條件的“桂惠貸”按照2或3個百分點進行貼息，帶動金融機構(gòu)每年新發(fā)放2000億元優(yōu)惠利率貸款。新能源發(fā)電企業(yè)應(yīng)充分利用各類金融政策，關(guān)注國家及地方層面金融政策動態(tài)，持續(xù)加強與金融機構(gòu)合作，為企業(yè)拓寬融資渠道，降低融資成本，讓政策紅利及時落實到位。（四）提升資金管理人員專業(yè)能力，合理設(shè)置相關(guān)崗位資金管理培訓(xùn)是提高資金管理人員能力和工作水平的有效途徑。資金管理崗位財務(wù)人員應(yīng)不僅持續(xù)學(xué)習(xí)財務(wù)專業(yè)技能，也要加強生產(chǎn)經(jīng)營相關(guān)知識的學(xué)習(xí)，全面了解企業(yè)經(jīng)營狀況，利用自身財務(wù)專業(yè)知識，提高資金管理水平。財務(wù)人員應(yīng)熟悉企業(yè)會計準(zhǔn)則相關(guān)規(guī)定，積極參加財務(wù)相關(guān)培訓(xùn)，關(guān)鍵崗位人員須取得初/中/高級會計師職稱或持注冊會計師等相關(guān)資質(zhì)證書等。新能源發(fā)電企業(yè)還要加強財務(wù)人員的業(yè)務(wù)培訓(xùn)，制定培訓(xùn)計劃，擴大培訓(xùn)范圍，加大培訓(xùn)力度，提高培訓(xùn)檔次，及時了解和掌握國家及行業(yè)的最新財經(jīng)法規(guī)，開闊視野，更新知識，提高工作能力和水平。新能源發(fā)電企業(yè)需要建立資金管理相關(guān)崗位職責(zé)說明，明確相關(guān)部門和崗位的職責(zé)權(quán)限，確保不相容崗位職責(zé)分離，如資金計劃的編制與審批、現(xiàn)金或票據(jù)的保管與盤點、資金支付的審批與執(zhí)行等職責(zé)分離。辦理資金業(yè)務(wù)的人員應(yīng)定期輪崗。四、結(jié)束語綜上，國家能源局數(shù)