###置業(yè)有限公司XXXX年財務(wù)分析報告

/文檔編號：2報告期間：2012年####置業(yè)有限公司2012年財務(wù)分析報告（內(nèi)部資料）

摘要公司2012年營業(yè)收入為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。2012年凈利潤為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。公司2012年營業(yè)本錢為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。2012年銷售費用為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。2012年管理費用為￥7.00元，與2011年的￥7.00元相比變化不大。2012年財務(wù)費用為￥8.00元，與2011年的￥8.00元相比變化不大。公司2012年總資產(chǎn)為￥67.00元，與2011年的￥67.00元相比變化不大。2012年流動資產(chǎn)為￥31.00元，與2011年的￥31.00元相比變化不大。公司2012年負(fù)債總額為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。2012年所有者權(quán)益為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。公司2012年流動比率為0，與2011年的0相比變化不大。2012年速動比率為0，與2011年的0相比變化不大。當(dāng)期速動比率低于行業(yè)低線，公司償債能力較差。公司2012年營業(yè)利潤率為0%，與2011年的0%相比變化不大。2012年資產(chǎn)報酬率為11.94%，與2011年的23.88%相比大幅下降，下降了11.94個百分比。2012年凈資產(chǎn)收益率為0%，與2011年的0%相比變化不大。公司2012年資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為0天，2011年為0天，2012年與2011年變化不大。2012年流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為0天，2011年為0天，2012年與2011年變化不大。2012年營業(yè)周期為0天，2011年為0天，2012年與2011年變化不大。公司2012年的可動用資金為￥0.00元，公司處于虧損狀態(tài)。公司2012年營運資本為￥31.00元，與2011年的￥31.00元相比變化不大。公司2012年的盈虧平衡點為￥0.00元，從營業(yè)平安水平來看，公司沒有承受銷售下降的能力，經(jīng)營風(fēng)險較大。公司2012年經(jīng)營現(xiàn)金凈流量為￥0.00元，投資現(xiàn)金凈流量為￥0.00元，籌資現(xiàn)金凈流量為￥0.00元。公司資產(chǎn)凈利率為0%，與上期相比，根本沒有變化。公司權(quán)益乘數(shù)為0%，與上期相比，根本沒有變化。在與同行業(yè)其他企業(yè)比較中，結(jié)合公司的償債能力、盈利能力、成長能力和經(jīng)營能力，給予公司在同行業(yè)中的評級為：低（D）。

目錄一、實現(xiàn)利潤分析 1(一).利潤總額 1(二).主營業(yè)務(wù)的盈利能力 1(三).利潤真實性判斷 2(四).結(jié)論 3二、本錢費用分析 3(一).本錢構(gòu)成情況 3(二).銷售費用變化及合理性評價 5(三).管理費用變化及合理性評價 5(四).財務(wù)費用的合理性評價 6三、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析 7(一).資產(chǎn)構(gòu)成根本情況 7(二).流動資產(chǎn)構(gòu)成特點 9(三).資產(chǎn)增減變化 11(四).總資產(chǎn)增減變化原因 11(五).資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的合理性評價 11(六).資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的變動情況 12四、負(fù)債及權(quán)益結(jié)構(gòu)分析 12(一).負(fù)債及權(quán)益構(gòu)成根本情況 12(二).流動負(fù)債構(gòu)成情況 13(三).負(fù)債的增減變化 15(四).負(fù)債增減變化原因 16(五).權(quán)益的增減變化 16(六).權(quán)益變化原因 17五、償債能力分析 17(一).支付能力 17(二).流動比率 17(三).速動比率 18(四).短期償債能力變化情況 19(五).短期付息能力 19(六).長期付息能力 20(七).負(fù)債經(jīng)營可行性 20六、盈利能力分析 20(一).盈利能力根本情況 20(二).內(nèi)部資產(chǎn)的盈利能力 21(三).對外投資盈利能力 21(四).內(nèi)外部盈利能力比較 21(五).凈資產(chǎn)收益率變化情況 22(六).凈資產(chǎn)收益率變化原因 22(七).資產(chǎn)報酬率變化情況 22(八).資產(chǎn)報酬率變化原因 23(九).本錢費用利潤率變化情況 23(十).本錢費用利潤率變化原因 23七、營運能力分析 23(一).存貨周轉(zhuǎn)天數(shù) 23(二).存貨周轉(zhuǎn)變化原因 24(三).應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù) 24(四).應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)變化原因 25(五).應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù) 25(六).應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)變化原因 26(七).現(xiàn)金周期 26(八).營業(yè)周期 26(九).營業(yè)周期結(jié)論 27(十).流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) 27(十一).流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 28(十二).總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) 28(十三).總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 29(十四).固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) 29(十五).固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 29八、開展能力分析 29(一).可動用資金總額 29(二).挖潛開展能力 30九、經(jīng)營協(xié)調(diào)分析 30(一).投融資活動的協(xié)調(diào)情況 30(二).營運資本變化情況 31(三).經(jīng)營協(xié)調(diào)性及現(xiàn)金支付能力 31(四).營運資金需求的變化 31(五).現(xiàn)金支付情況 32(六).整體協(xié)調(diào)情況 33十、經(jīng)營風(fēng)險分析 33(一).經(jīng)營風(fēng)險 33(二).財務(wù)風(fēng)險 34十一、現(xiàn)金流量分析 34(一).現(xiàn)金流入結(jié)構(gòu)分析 34(二).現(xiàn)金流出結(jié)構(gòu)分析 35(三).現(xiàn)金流動的協(xié)調(diào)性評價 36(四).現(xiàn)金流動的充足性評價 37(五).現(xiàn)金流動的有效性評價 38(六).自由現(xiàn)金流量分析 39十二、杜邦分析 39(一).杜邦分析圖 39(二).資產(chǎn)凈利率變化原因分析 39(三).權(quán)益乘數(shù)變化原因分析 39(四).凈資產(chǎn)收益率變化原因分析 39十三、同業(yè)比較分析 40(一).償債能力 40(二).盈利能力 40(三).成長能力 41(四).經(jīng)營能力 41(五).結(jié)論 42####置業(yè)有限公司2012年財務(wù)分析報告一、實現(xiàn)利潤分析(一).利潤總額####置業(yè)有限公司2012年實現(xiàn)利潤為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。2012年公司實現(xiàn)利潤為零。(二).主營業(yè)務(wù)的盈利能力從主營業(yè)務(wù)收入和本錢的變化情況來看，####置業(yè)有限公司2012年主營業(yè)務(wù)收入凈額為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。2012年主營業(yè)務(wù)本錢為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。公司有較好的主營業(yè)務(wù)盈利能力。實現(xiàn)利潤增減情況表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)增長率(%)數(shù)值(元)增長率(%)銷售收入0.000.000.000.00實現(xiàn)利潤0.000.000.000.00營業(yè)利潤0.000.000.000.00投資收益0.000.000.000.00營業(yè)外利潤-1.000.00-1.000.00補(bǔ)貼收入0.000.000.000.00(三).利潤真實性判斷從報表數(shù)據(jù)來看，####置業(yè)有限公司2012年銷售收入大局部是現(xiàn)金收入，收入質(zhì)量是可靠的。(四).結(jié)論主營業(yè)務(wù)收入和營業(yè)利潤均沒有出現(xiàn)多大變化，公司經(jīng)營業(yè)績一般。二、本錢費用分析(一).本錢構(gòu)成情況2012年####置業(yè)有限公司本錢費用總額為￥15.00元，其中：主營業(yè)務(wù)本錢為￥0.00元，占本錢總額的0.00%；銷售費用為￥0.00元，占本錢總額的0.00%；管理費用為￥7.00元，占本錢總額的46.67%；財務(wù)費用為￥8.00元，占本錢總額的53.33%。本錢構(gòu)成表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)百分比(%)數(shù)值(元)百分比(%)本錢費用總額15.00100.0015.00100.00主營業(yè)務(wù)本錢0.000.000.000.00銷售費用0.000.000.000.00管理費用7.0046.677.0046.67財務(wù)費用8.0053.338.0053.33主營業(yè)務(wù)稅金及附加0.000.000.000.00其他0.000.000.000.00(二).銷售費用變化及合理性評價####置業(yè)有限公司2012年銷售費用為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比，說明2012年理財活動為公司創(chuàng)造收益為零。(三).管理費用變化及合理性評價####置業(yè)有限公司2012年管理費用為￥7.00元，與2011年的￥7.00元相比，變化不大。2012年管理費用占銷售收入的比例為100.00%，與2011年的100.00%相比，沒有變化。公司管理費用支出水平?jīng)]有發(fā)生明顯變化。(四).財務(wù)費用的合理性評價####置業(yè)有限公司2012年財務(wù)費用為￥8.00元，與2011年的￥8.00元相比變化不大。三、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析(一).資產(chǎn)構(gòu)成根本情況####置業(yè)有限公司2012年資產(chǎn)總額為￥67.00元，其中：流動資產(chǎn)為￥31.00元，主要分布在存貨、其他流動資產(chǎn)、其他應(yīng)收款等環(huán)節(jié)，分別占公司流動資產(chǎn)合計的32.26%、32.26%和22.58%。非流動資產(chǎn)為￥36.00元，主要分布在固定資產(chǎn)和長期投資，分別占公司非流動資產(chǎn)的138.89%和88.89%。資產(chǎn)構(gòu)成各項增量表工程名稱2012年流動資產(chǎn)￥0.00長期投資￥0.00固定資產(chǎn)￥0.00無形及遞延資產(chǎn)￥0.00其他資產(chǎn)￥0.00資產(chǎn)構(gòu)成表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)百分比(%)數(shù)值(元)百分比(%)總資產(chǎn)67.00100.0067.00100.00流動資產(chǎn)31.0046.2731.0046.27長期投資32.0047.7632.0047.76固定資產(chǎn)50.0074.6350.0074.63無形及遞延資產(chǎn)0.000.000.000.00其他資產(chǎn)-14.00-20.90-14.00-20.90(二).流動資產(chǎn)構(gòu)成特點公司用于生產(chǎn)加工環(huán)節(jié)的資金數(shù)額較大，約占公司流動資產(chǎn)的32.26%，說明市場經(jīng)營形勢的變化會對公司資產(chǎn)的質(zhì)量和價值產(chǎn)生較大的影響，要緊密關(guān)注公司產(chǎn)品的銷售前景和增值能力。從資產(chǎn)構(gòu)成來看，公司流動資產(chǎn)占有較低的比例，公司屬于資本密集型企業(yè)。流動資產(chǎn)構(gòu)成表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)百分比(%)數(shù)值(元)百分比(%)流動資產(chǎn)31.00100.0031.00100.00存貨10.0032.2610.0032.26應(yīng)收賬款0.000.000.000.00其他應(yīng)收款7.0022.587.0022.58短期投資0.000.000.000.00應(yīng)收票據(jù)3.009.683.009.68貨幣資金1.003.231.003.23其他流動資產(chǎn)10.0032.2610.0032.26流動資產(chǎn)構(gòu)成各項增量表工程名稱2012年存貨￥0.00應(yīng)收賬款￥0.00其他應(yīng)收款￥0.00短期投資￥0.00應(yīng)收票據(jù)￥0.00貨幣資金￥0.00其他流動資產(chǎn)￥0.00(三).資產(chǎn)增減變化2012年資產(chǎn)總額為￥67.00元，與2011年的￥67.00元相比變化不大。(四).總資產(chǎn)增減變化原因具體來說，以下工程的變動使資產(chǎn)總額增加：共計增加￥0.00元。以下工程的變動使資產(chǎn)總額減少：共計減少￥0.00元。增加項與減少項相抵，資產(chǎn)總額不變。(五).資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的合理性評價從資產(chǎn)各項構(gòu)成與主營業(yè)務(wù)收入的比例關(guān)系來看，2012年應(yīng)收賬款的占比情況根本合理。其他應(yīng)收款占比過高。存貨的占比情況根本合理。固定資產(chǎn)投入使用時間較短。2012年公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)根本屬于合理范圍。(六).資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的變動情況2012年與2011年相比，2012年各項資產(chǎn)變動情況根本合理。總而言之，與2011年相比，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)并沒有明顯的惡化或改善的情況。主要資產(chǎn)工程變化情況表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)增長率(%)數(shù)值(元)增長率(%)流動資產(chǎn)31.000.0031.000.00長期投資32.000.0032.000.00固定資產(chǎn)50.000.0050.000.00存貨10.000.0010.000.00應(yīng)收賬款0.000.000.000.00貨幣資金1.000.001.000.00四、負(fù)債及權(quán)益結(jié)構(gòu)分析(一).負(fù)債及權(quán)益構(gòu)成根本情況####置業(yè)有限公司2012年負(fù)債總額為￥0.00元，資本金為￥0.00元，所有者權(quán)益為￥0.00元，資產(chǎn)負(fù)債率為0.00%。在負(fù)債總額中，流動負(fù)債為￥0.00元，占負(fù)債和權(quán)益總額的0.00%；付息負(fù)債合計占資金來源總額的0.00%。負(fù)債及權(quán)益構(gòu)成表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)百分比(%)數(shù)值(元)百分比(%)負(fù)債及權(quán)益總額67.00100.0067.00100.00所有者權(quán)益0.000.000.000.00流動負(fù)債0.000.000.000.00長期負(fù)債0.000.000.000.00少數(shù)股東權(quán)益0.000.000.000.00(二).流動負(fù)債構(gòu)成情況在流動負(fù)債的構(gòu)成中，短期借款占0.00%、應(yīng)付賬款占0.00%、應(yīng)付票據(jù)占0.00%，其中短期借款占最大的比例。流動負(fù)債各項增量表工程名稱2012年短期借款￥0.00應(yīng)付賬款￥0.00應(yīng)付票據(jù)￥0.00其他應(yīng)付款￥0.00應(yīng)交稅金￥0.00預(yù)收賬款￥0.00其他流動負(fù)債￥0.00(三).負(fù)債的增減變化####置業(yè)有限公司2012年負(fù)債總額為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。公司負(fù)債規(guī)模不變，負(fù)債壓力沒有變化。負(fù)債變化情況表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)增長率(%)數(shù)值(元)增長率(%)負(fù)債總額0.000.000.000.00短期借款0.000.000.000.00應(yīng)付賬款0.000.000.000.00其他應(yīng)付款0.000.000.000.00長期負(fù)債0.000.000.000.00其他負(fù)債0.000.000.000.00(四).負(fù)債增減變化原因具體來說，使負(fù)債總額增加的工程包括：合計增加￥0.00元。使負(fù)債總額減少的工程包括：合計減少￥0.00元。增加項與減少項相互抵消，使負(fù)債總額共減少￥0.00元。(五).權(quán)益的增減變化####置業(yè)有限公司2012年所有者權(quán)益為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。所有者權(quán)益變化表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)增長率(%)數(shù)值(元)增長率(%)所有者權(quán)益0.000.000.000.00資本金0.000.000.000.00資本公積0.000.000.000.00盈余公積0.000.000.000.00未分配利潤0.000.000.000.00(六).權(quán)益變化原因具體來說，使所有者權(quán)益增加的工程包括：合計增加￥0.00元。使所有者權(quán)益減少的工程包括：合計減少￥0.00元。增加項與減少項相互抵消，使所有者權(quán)益共增長￥0.00元。五、償債能力分析(一).支付能力從支付能力來看，####置業(yè)有限公司2012年是擁有現(xiàn)金支付能力。用開展的眼光來看，按照公司當(dāng)前資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度和盈利能力水平，公司歸還短期借款的能力較強(qiáng)。(二).流動比率從總體上來看，####置業(yè)有限公司的流動比率一直處于較低水平，這不利于公司的開展，公司應(yīng)對此采取措施。從變化情況來看，####置業(yè)有限公司2012年流動比率為0，與2011年的0相比變化不大。流動比率沒有變化的主要原因是：2012年流動資產(chǎn)為￥31.00元，與2011年的￥31.00元相比變化不大。2012年流動負(fù)債為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。流動資產(chǎn)和流動負(fù)債都變化不大，致使流動比率沒有變化。當(dāng)期流動比率低于行業(yè)低線，公司償債能力較差。(三).速動比率從總體上來看，####置業(yè)有限公司的速動比率一直處于較低水平，這不利于公司的開展，公司應(yīng)對此采取措施。其中2012年速動比率為0，與2011年的0相比變化不大。速動比率沒有變化的主要原因是：2012年速動資產(chǎn)為￥21.00元，與2011年的￥21.00元相比變化不大。2012年流動負(fù)債為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。速動資產(chǎn)和流動負(fù)債都變化不大，致使速動比率沒有變化。當(dāng)期速動比率低于行業(yè)低線，公司償債能力較差。(四).短期償債能力變化情況公司短期償債能力根本沒有變化。(五).短期付息能力從短期的角度來看，####置業(yè)有限公司支付利息的能力較強(qiáng)。償債能力指標(biāo)表工程名稱2012年2011年流動比率00速動比率00利息保障倍數(shù)11資產(chǎn)負(fù)債率00流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率00(六).長期付息能力公司本期虧損，支付利息沒有保障。(七).負(fù)債經(jīng)營可行性本公司無付息負(fù)債，沒有負(fù)債經(jīng)營的風(fēng)險。六、盈利能力分析(一).盈利能力根本情況####置業(yè)有限公司2012年的營業(yè)利潤率為0%，資產(chǎn)報酬率為11.94%，凈資產(chǎn)收益率為0%，本錢費用利潤率為0%。公司實際投入到自身經(jīng)營業(yè)務(wù)的資產(chǎn)為￥-62.00元，經(jīng)營資產(chǎn)的收益率是0%，對外投資的收益率是0%。盈利能力指標(biāo)表(%)工程名稱2012年2011年主營業(yè)務(wù)利潤率00營業(yè)利潤率00本錢費用利潤率00資產(chǎn)報酬率11.9423.88凈資產(chǎn)收益率00經(jīng)營性資產(chǎn)利潤率00對外投資收益率00(二).內(nèi)部資產(chǎn)的盈利能力####置業(yè)有限公司2012年經(jīng)營性資產(chǎn)利潤率為0%，與2011年的0%相比變化不大。(三).對外投資盈利能力沒有對外投資或投資收益為零。(四).內(nèi)外部盈利能力比較從公司內(nèi)外部資產(chǎn)的盈利情況的角度出發(fā)，對外投資的收益率小于等于零，內(nèi)部經(jīng)營業(yè)務(wù)是虧損的，公司的經(jīng)營形勢很不樂觀。(五).凈資產(chǎn)收益率變化情況2012年凈資產(chǎn)收益率為0%，與2011年的0%相比變化不大。(六).凈資產(chǎn)收益率變化原因2012年凈資產(chǎn)收益率沒有變化的主要原因是：2012年凈利潤為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。2012年平均所有者權(quán)益為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。凈利潤和平均所有者權(quán)益都變化不大，致使凈資產(chǎn)收益率沒有變化。(七).資產(chǎn)報酬率變化情況2012年資產(chǎn)報酬率為11.94%，與2011年的23.88%相比大幅下降，下降了11.94個百分比。(八).資產(chǎn)報酬率變化原因2012年資產(chǎn)報酬率比2011年下降的主要原因是：2012年息稅前利潤為￥8.00元，與2011年的￥8.00元相比變化不大。2012年平均總資產(chǎn)為￥67.00元，與2011年的￥33.50元相比成倍增長，增長了1倍。息稅前利潤變化不大而平均總資產(chǎn)增長了，致使資產(chǎn)報酬率下降。(九).本錢費用利潤率變化情況2012年本錢費用利潤率為0%，與2011年的0%相比變化不大。2012年期間費用經(jīng)濟(jì)效益為0%，與2011年的0%相比變化不大。(十).本錢費用利潤率變化原因2012年本錢費用利潤率沒有變化的主要原因是：2012年實現(xiàn)利潤為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。2012年本錢費用總額為￥15.00元，與2011年的￥15.00元相比變化不大。實現(xiàn)利潤和本錢費用總額都變化不大，致使本錢費用利潤率沒有變化。七、營運能力分析(一).存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)####置業(yè)有限公司2012年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)為0天，2011年為0天，2012年與2011年變化不大。(二).存貨周轉(zhuǎn)變化原因2012年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)沒有變化的主要原因是：2012年平均存貨為￥10.00元，與2011年的￥5.00元相比成倍增長，增長了1倍。2012年主營業(yè)務(wù)本錢為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。平均存貨和主營業(yè)務(wù)本錢都變化不大，致使存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)沒有變化。(三).應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)####置業(yè)有限公司2012年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為0天，2011年為0天，2012年與2011年變化不大。(四).應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)變化原因2012年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)沒有變化的主要原因是：2012年平均應(yīng)收賬款為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。2012年營業(yè)收入為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。公司應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)速度和盈利能力水平都根本不變。(五).應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)####置業(yè)有限公司2012年應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為0天，2011年為0天，2012年與2011年變化不大。(六).應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)變化原因2012年應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)沒有變化的主要原因是：2012年平均應(yīng)付賬款為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。2012年主營業(yè)務(wù)本錢為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。(七).現(xiàn)金周期####置業(yè)有限公司2012年現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)為0天，2011年為0天，2012年與2011年變化不大。(八).營業(yè)周期####置業(yè)有限公司2012年營業(yè)周期為0天，2011年為0天，2012年與2011年變化不大。營運能力指標(biāo)表(天)工程名稱2012年2011年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)00應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)00應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)00營業(yè)周期00(九).營業(yè)周期結(jié)論從存貨、應(yīng)收賬款、應(yīng)付賬款三者的資金占用情況及其周轉(zhuǎn)速度的關(guān)系來看，公司經(jīng)營活動的資金占用公司經(jīng)營活動占用的資金根本不變，營運能力沒有明顯的變化。(十).流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)####置業(yè)有限公司2012年流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為0天，2011年為0天，2012年與2011年變化不大。(十一).流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因2012年流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)沒有變化的主要原因是：2012年平均流動資產(chǎn)為￥31.00元，與2011年的￥15.50元相比成倍增長，增長了1倍。2012年營業(yè)收入為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。平均流動資產(chǎn)和營業(yè)收入都變化不大，致使流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)沒有變化。(十二).總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)####置業(yè)有限公司2012年資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為0天，2011年為0天，2012年與2011年變化不大。公司資產(chǎn)規(guī)模有所增長，同時營業(yè)收入也有相應(yīng)的增長，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度變化不大。資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度表(天)工程名稱2012年2011年資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)00固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)00流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)00現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)00(十三).總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因2012年總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)沒有變化的主要原因是：2012年平均總資產(chǎn)為￥67.00元，與2011年的￥33.50元相比成倍增長，增長了1倍。2012年營業(yè)收入凈額為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。(十四).固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)####置業(yè)有限公司2012年固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為0天，2011年為0天，2012年與2011年變化不大。(十五).固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因2012年固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)沒有變化的主要原因是：2012年平均固定資產(chǎn)凈額為￥50.00元，與2011年的￥25.00元相比成倍增長，增長了1倍。2012年營業(yè)收入為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。八、開展能力分析(一).可動用資金總額####置業(yè)有限公司2012年處于虧損狀態(tài)，不但沒有為企業(yè)提供開展的資金，而且消耗企業(yè)經(jīng)營資金￥0.00元。(二).挖潛開展能力從企業(yè)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度來看，現(xiàn)在流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為0，如果能夠讓公司流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度提高0.05次，則可以縮短流動資產(chǎn)占用天數(shù)-6954.00天，由此可以節(jié)約￥0.00元資金，用于企業(yè)今后開展。九、經(jīng)營協(xié)調(diào)分析(一).投融資活動的協(xié)調(diào)情況從長期投資和融資的角度出發(fā)，####置業(yè)有限公司長期投、融資活動能給企業(yè)帶來￥31.00元的營運資本，投融資活動是協(xié)調(diào)的。營運資本增減變化表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)增長率(%)數(shù)值(元)增長率(%)營運資本31.000.0031.000.00所有者權(quán)益0.000.000.000.00少數(shù)股東權(quán)益0.000.000.000.00長期負(fù)債0.000.000.000.00固定資產(chǎn)50.000.0050.000.00長期投資32.000.0032.000.00其它長期資產(chǎn)0.000.000.000.00(二).營運資本變化情況####置業(yè)有限公司2012年營運資本為￥31.00元，與2011年的￥31.00元相比，根本不變。投、融資的協(xié)調(diào)情況根本不變。(三).經(jīng)營協(xié)調(diào)性及現(xiàn)金支付能力從####置業(yè)有限公司經(jīng)營業(yè)務(wù)的資金協(xié)調(diào)的角度出發(fā)，公司經(jīng)營業(yè)務(wù)正常開展，需要企業(yè)提供￥27.00元的流動資金。公司投融資活動為經(jīng)營活動提供了充足的資金保證，經(jīng)營業(yè)務(wù)是協(xié)調(diào)的。(四).營運資金需求的變化2012年營運資金需求為￥27.00元，與2011年的￥27.00元相比變化不大。營運資金占用根本不變，銷售收入也幾乎沒有變化，有待提高經(jīng)營活動的管理效率。(五).現(xiàn)金支付情況從企業(yè)的現(xiàn)金支付能力來看，企業(yè)經(jīng)營業(yè)務(wù)的開展，需要￥27.00元的營運資金，而企業(yè)的營運資本為￥31.00元，營運資本能夠滿足企業(yè)經(jīng)營業(yè)務(wù)對資金的需求，企業(yè)擁有支付能力，當(dāng)期現(xiàn)金支付能力為￥4.00元。(六).整體協(xié)調(diào)情況從兩期得數(shù)據(jù)來看，企業(yè)資金狀況協(xié)調(diào)，各項活動都有充足的資金保證。十、經(jīng)營風(fēng)險分析(一).經(jīng)營風(fēng)險####置業(yè)有限公司2012年盈虧平衡點的主營業(yè)務(wù)收入為￥0.00元，表示當(dāng)公司主營業(yè)務(wù)收入超過這一數(shù)值時公司會有盈利，低于這一數(shù)值時公司會虧損。營業(yè)平安水平為0%，表示公司主營業(yè)務(wù)收入下降只要不超過￥0.00元，公司仍然會有盈利。從營業(yè)平安水平來看，從營業(yè)平安水平來看，公司沒有承受銷售下降的能力，經(jīng)營風(fēng)險較大。(二).財務(wù)風(fēng)險公司無付息負(fù)債，沒有負(fù)債經(jīng)營的風(fēng)險。經(jīng)營風(fēng)險指標(biāo)表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)增長率(%)數(shù)值(元)增長率(%)盈虧平衡點0.000.000.000.00營業(yè)平安水平0.000.000.000.00經(jīng)營風(fēng)險系數(shù)1.880.001.880.00財務(wù)風(fēng)險系數(shù)0.000.000.000.00十一、現(xiàn)金流量分析(一).現(xiàn)金流入結(jié)構(gòu)分析####置業(yè)有限公司2012年現(xiàn)金流入總額為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大。公司公司當(dāng)期現(xiàn)金流入的最主要來源是：吸收新增的投資，金額為￥38.00元，占公司當(dāng)期現(xiàn)金流入總額的100.00%，公司的經(jīng)營實力明顯增強(qiáng)。公司當(dāng)期現(xiàn)金流入的最大工程是對外投資業(yè)務(wù)所取得收益，占公司當(dāng)期現(xiàn)金流入總額的100.00%。這局部投資收益已被重新投資。現(xiàn)金流入結(jié)構(gòu)表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)百分比(%)數(shù)值(元)百分比(%)現(xiàn)金流入總額0.000.000.000.00銷售商品1.00100.001.00100.00稅金返還3.00100.003.00100.00收回投資22.00100.0022.00100.00取得投資收益23.00100.0023.00100.00長期資產(chǎn)處置0.000.000.000.00吸收投資38.00100.0038.00100.00吸收借款0.000.000.000.00其他流入-87.00-100.00-87.00-100.00(二).現(xiàn)金流出結(jié)構(gòu)分析####置業(yè)有限公司2012年現(xiàn)金流出總額為2012年現(xiàn)金流出總額為￥0.00元，與2011年的￥0.00元相比變化不大?，F(xiàn)金流出最大的工程是歸還債務(wù)所支付的現(xiàn)金，占現(xiàn)金流出總額的100.00%?，F(xiàn)金流出結(jié)構(gòu)表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)百分比(%)數(shù)值(元)百分比(%)現(xiàn)金流出總額0.000.000.000.00購置原材料10.00100.0010.00100.00工資性支出12.00100.0012.00100.00稅金13.00100.0013.00100.00資產(chǎn)購置0.000.000.000.00對外投資31.00100.0031.00100.00歸還債務(wù)45.00100.0045.00100.00利潤分配0.000.000.000.00其他流出-111.00-100.00-111.00-100.00(三).現(xiàn)金流動的協(xié)調(diào)性評價2012年####置業(yè)有限公司2012年####置業(yè)有限公司投資活動需要的資金為￥0.00元；經(jīng)營活動需要的資金為￥0.00元。企業(yè)經(jīng)營活動和投資活動均需要投入資金。2012年####置業(yè)有限公司籌資活動需要支付的資金為￥0.00元，致使企業(yè)當(dāng)期流出大量的現(xiàn)金。總的來說，當(dāng)期經(jīng)營、投資、融資活動使企業(yè)的現(xiàn)金凈流量減少?，F(xiàn)金流量凈額變化表2012年2011年工程名稱數(shù)值(元)增長率(%)數(shù)值(元)增長率(%)現(xiàn)金凈流量0.000.000.000.00經(jīng)營現(xiàn)金凈流量0.000.000.000.00投資現(xiàn)金凈流量0.000.000.000.00籌資現(xiàn)金凈流量0.000.000.000.00(四).現(xiàn)金流動的充足性評價現(xiàn)金償債能力指標(biāo)表工程名稱2012年2011年現(xiàn)金流動負(fù)債比率00經(jīng)營償債能力00現(xiàn)金流動資產(chǎn)比率00經(jīng)營還債期00債務(wù)歸還率00折舊影響系數(shù)00公司當(dāng)期經(jīng)營活動創(chuàng)造現(xiàn)金的能力較低，需要依靠投資活動或融資活動來彌補(bǔ)經(jīng)營活動的現(xiàn)金虧損。經(jīng)營現(xiàn)金缺乏。(五).現(xiàn)金流動的有效性評價在銷售收入中，有0%的是現(xiàn)金利潤。說明公司經(jīng)營活動缺乏創(chuàng)造現(xiàn)金的能力，需要依靠"輸血"來維持。2012年銷售現(xiàn)金收益率為0%，與2011年的0%相比變化不大。"造血"功能根本沒有變化。2012年資產(chǎn)現(xiàn)金報酬率為0%，與2011年的0%相比變化不大?，F(xiàn)金盈利能力指標(biāo)表工程名稱2012年2011年銷售現(xiàn)金收益率00資產(chǎn)現(xiàn)金報酬率00收益凈現(xiàn)率00資本現(xiàn)金收益率00在####置業(yè)有限公司2012年的銷售收入中，現(xiàn)金銷售收入占0%。銷售活動回收現(xiàn)金的能力較弱，銷售含金量較低。2012年銷售收現(xiàn)率為0%，與2011年的0%相比變化不大。從變化情況來看，公司2012年的銷售收現(xiàn)能力變化不大。2012年####置業(yè)有限公司經(jīng)營活動應(yīng)當(dāng)?shù)玫降默F(xiàn)金為￥0.00元，而實際得到的現(xiàn)金為￥0.00元，說明本期經(jīng)營活動創(chuàng)造的收益有相當(dāng)大局部被經(jīng)營環(huán)節(jié)所占用，經(jīng)營環(huán)節(jié)的管理效率急待提高。現(xiàn)金管理效率指標(biāo)表工程名稱2012年2011年銷售收現(xiàn)率00凈收益營運指數(shù)00現(xiàn)金營運指數(shù)00(六).自由現(xiàn)金流量分析通過企業(yè)的努力經(jīng)營，2012年創(chuàng)造的自由現(xiàn)金流量為￥8.00元。十二、杜邦分析(一).杜邦分析圖凈資產(chǎn)收益率0%資產(chǎn)凈利率0%*權(quán)益乘數(shù)0銷售凈利率0%*資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率01/(1-資產(chǎn)負(fù)債率)0%凈利潤/銷售收入銷售收入/平均總資產(chǎn)平均負(fù)債總額/平均總資產(chǎn)(0)(0)(0)(67)(0)(67)(二).資產(chǎn)凈利率變化原因分析與上期相比，資產(chǎn)凈利率根本沒有變化(三