可研報告-固定資產(chǎn)投資項目可行性研究報告編制規(guī)定

--1固定資產(chǎn)投資項目可行性研究報告編制規(guī)定 1第二部分固定資產(chǎn)投資項目可行性研究報告編制內(nèi)容和深度 3 3 6 4工藝技術(shù)方案 5原材料、輔助材料、燃料和動力供應(yīng) 7總圖運輸、儲運、土建、界區(qū)內(nèi)外管網(wǎng) 8公用工程和輔助生產(chǎn)設(shè)施 9服務(wù)性工程與生活福利設(shè)施 12環(huán)境保護(hù) 14組織機(jī)構(gòu)與人力資源配置 15項目實施進(jìn)度計劃 16投資估算 6117資金籌措與融資方案 22風(fēng)險與競爭力分析 23研究結(jié)論 附件一固定資產(chǎn)投資項目可行性研究投資估算編制辦法 3項目分類和費用劃分及計算 4投資估算方法 5引進(jìn)項目建設(shè)投資估算編制 6中外合資項目、更新改造項目和對外投資項目投資估算編制特點 7資金籌措 8估算中應(yīng)注意的一些問題 附件二固定資產(chǎn)投資項目可行性研究財務(wù)評價方法 4項目不確定性分析與經(jīng)濟(jì)風(fēng)險分析 5改擴(kuò)建與技術(shù)改造項目經(jīng)濟(jì)評價特點 11為了提高中國化工集團(tuán)公司(以下簡稱集團(tuán)公司)固定資產(chǎn)投資項目的投資效益，進(jìn)一2可行性研究報告的編制以預(yù)可行行研究報告(或項目建議書)及其批復(fù)文件為依據(jù)，是23序號主項總圖代號主項名稱建設(shè)規(guī)模編制單位1工藝生產(chǎn)裝置2輔助生產(chǎn)設(shè)施3公用工程·4服務(wù)性工程46廠外工程7其他生產(chǎn)規(guī)模萬t/a二產(chǎn)品方案萬t/a1萬t/a2萬t/a三年操作日天四主要原輔材料、燃料用量1實物量/a2實物量/a五公用工程1供水(新鮮水)最大用水量.平均用水量2供電設(shè)備容量年耗電量萬kw.h3供汽最大用汽量平均用汽量4冷凍最大用冷負(fù)荷5平均用冷負(fù)荷六三廢排放量1廢水2廢氣3廢渣七運輸量1運入量2運出量八定員人1生產(chǎn)工人人2技術(shù)及管理人員人九總占地面積1廠區(qū)占地面積2其他占地面積十總建筑面積十一綜合能耗總量噸標(biāo)煤/年(包括二次能源)十二主要單位產(chǎn)品綜合能耗噸標(biāo)煤/單位產(chǎn)品十三工程項目總投資(評價用)萬元其中：外匯萬美元1建設(shè)投資萬元其中：外匯萬美元2建設(shè)期利息萬元其中：外匯萬美元3流動資金萬元其中：外匯萬美元十四報批項目總投資(控制投資規(guī)模用)萬元其中：外匯萬美元其中；鋪底流動資金萬元十五年均銷售收入萬元其中：外匯萬美元十六成本和費用萬元1年均總成本費用萬元2年均經(jīng)營成本萬元3主要產(chǎn)品單位生產(chǎn)成本元/噸十七年均利潤總額萬元6十八息稅前利潤(EBIT)萬元十九息稅折舊攤銷前利潤(EBITDA)萬元二十年均銷售稅金及附加萬元二十一年均增值稅萬元二十二項目對GDP的貢獻(xiàn)萬元二十三財務(wù)分析盈利能力指標(biāo)1投資利潤率%2資本凈利潤率%3投資回收期年4全員勞動生產(chǎn)率萬元/人5項目財務(wù)內(nèi)部收益率%所得稅前%所得稅后%6項目財務(wù)凈現(xiàn)值(Ic=%)萬元所得稅前萬元所得稅后萬元7權(quán)益投資財務(wù)內(nèi)部收益率%8投資各方財務(wù)內(nèi)部收益率(必要時)%二十四清償能力指標(biāo)年1利息備付率%2償債備付率%3人民幣借款償還期(含建設(shè)期)年4外匯借款償還期(含建設(shè)期)年二十五經(jīng)濟(jì)分析指標(biāo)1經(jīng)濟(jì)內(nèi)部收益率%2經(jīng)濟(jì)凈現(xiàn)值(需注明is值)萬元**中外合資項目不列此項，項目總投資不分評價用和控制投資規(guī)模用.72.1產(chǎn)品市場分析2.1.1產(chǎn)品用途產(chǎn)品分別論述應(yīng)用領(lǐng)域和用途，分析不同原因及發(fā)展趨勢。當(dāng)產(chǎn)品品種較多時，產(chǎn)品用途列表表示。見表2.1-1,表2.1-2。應(yīng)用領(lǐng)域及用途1234應(yīng)用領(lǐng)域及用途1234等。主要生產(chǎn)企業(yè)的原料路線、技術(shù)水平和裝置規(guī)模情況?？闪斜恚姳?.1-3。分析相同或可替代品目前已有的和在建的生產(chǎn)能力、產(chǎn)量情況，預(yù)測未來的發(fā)展和變化趨勢。以項目的計算期為期限，預(yù)測設(shè)定產(chǎn)品的生產(chǎn)能力、產(chǎn)量并列表，預(yù)測可能建設(shè)的新增能力、投產(chǎn)時間和開工率。分別見表2.1-4和表2.1-5。說明產(chǎn)品國際市場主要供應(yīng)方式以及供應(yīng)商情況，國際貿(mào)易量及預(yù)測。國家或地區(qū)企業(yè)名稱裝置規(guī)模原料路線技術(shù)水平單套能力8投產(chǎn)年份…項目名稱預(yù)計開工率預(yù)計投產(chǎn)年份說明世界以及主要生產(chǎn)國或地區(qū)的消費量、消費分布以及消費結(jié)構(gòu)情況并列表。見表主要國家或地區(qū)××年××年世界總量合計消費構(gòu)成××年××年××年9用于××用于××用于××用于××展空間以及地區(qū)間的供需差距及貿(mào)易流向。預(yù)測今后的供需變化趨勢及發(fā)展前景，預(yù)測年份供應(yīng)方式以及供應(yīng)商情況。分析國內(nèi)生產(chǎn)能力、產(chǎn)量，主要生產(chǎn)企業(yè)的原料路線、技術(shù)水平趨勢。以項目的計算期為期限，預(yù)測設(shè)定產(chǎn)品的生產(chǎn)能力、產(chǎn)量并列表，預(yù)測可能建設(shè)的新增能力、投產(chǎn)時間和開工率。分別見表2.1-8和表2.1-9。企業(yè)名稱(注明省、市、區(qū))裝置規(guī)模原料路線技術(shù)水平××年××年××年××年項目名稱能力產(chǎn)量預(yù)計開工率預(yù)計投產(chǎn)年份統(tǒng)計項目設(shè)定產(chǎn)品近幾年國內(nèi)實際消費量、近期內(nèi)市場需求的滿足程度、消費分布以及消費結(jié)構(gòu)情況并列表。見表2.1-10,表2.1-11,表2.1-12。近幾年產(chǎn)品進(jìn)出口基本情況(包括進(jìn)口的貿(mào)易方式等)。表觀消費量×X年××年××年×X年注：一般要求過去5年數(shù)據(jù)，有條件時、歷××年×X年××年用于××用于××用于××用于××地區(qū)及主要省、市、區(qū)××年××年××年序號本項目優(yōu)勢、劣勢競爭對手優(yōu)勢、劣勢本項目與競爭對手對比后的優(yōu)勢、劣勢排序國內(nèi)競爭對手國際競爭對手對手1對手2對手1對手21自然資源占有2工藝技術(shù)裝備3規(guī)模效益4新產(chǎn)品開發(fā)能力5產(chǎn)品質(zhì)量性能6價格7商標(biāo)、商譽(yù)、品牌8區(qū)位9人力資源注：表中所列9個方面的比較內(nèi)容可以根據(jù)項目具體情況適當(dāng)增減，裝置名稱產(chǎn)品名稱建設(shè)規(guī)模年操作時123產(chǎn)品名稱規(guī)格(執(zhí)行的質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)號)123…改、擴(kuò)建和技術(shù)改造項目要描述企業(yè)目前規(guī)模和配套條生產(chǎn)規(guī)模作方案比較，進(jìn)行優(yōu)選。對改造前后的生產(chǎn)規(guī)模和產(chǎn)品方案列表對比。見表序號裝置名稱改造前能力改造后能力新增能力123序號產(chǎn)品名稱改造前質(zhì)量指標(biāo)改造后質(zhì)量指標(biāo)改造前數(shù)量改造后數(shù)量新增數(shù)量備注123技術(shù)、設(shè)備是項目主體的重要組成部分，體現(xiàn)項目的技術(shù)和工藝水平，決定項目是否經(jīng)濟(jì)合理的重要基礎(chǔ)。技術(shù)方案選擇要具有先進(jìn)性、適用性、可靠性、安全性及經(jīng)濟(jì)合理性。對于由多套工藝裝置組成的大型聯(lián)合裝置，需要按工藝裝置分冊詳細(xì)敘述的，在本章可只對各工藝裝置進(jìn)行綜合簡要介紹。各工藝裝置分冊的編制，按照本章內(nèi)容要求。對于改、擴(kuò)建和技術(shù)改造項目，要敘述原有工藝技術(shù)狀況，說明項目建設(shè)與原有裝置的關(guān)系，結(jié)合改造具體情況編制本章內(nèi)容。若有設(shè)備利舊問題，應(yīng)列明利用原有設(shè)備清單，說明使用年限，表明設(shè)備原值和凈值，并提出由于利舊節(jié)省的投資額度。要重視工藝技術(shù)方案的比選，工藝技術(shù)方案的選擇與確定要在多方案比選的基礎(chǔ)上進(jìn)行。引進(jìn)技術(shù)必須貨比三家，要參考國內(nèi)外同類技術(shù)設(shè)備的成交價格，分析歷史成交相關(guān)技術(shù)設(shè)備成交價格。要重視軟件的引進(jìn)，注意引進(jìn)軟件的費用和使用條件，了解國際慣序號方案一方案二1技術(shù)來源2產(chǎn)品質(zhì)量3主要技術(shù)參數(shù)…4主要原料單耗…5主要動力單耗新鮮水循環(huán)水電蒸汽燃料6裝置投資裝置A7單位成本產(chǎn)品A產(chǎn)品B初步評價序號1技術(shù)先進(jìn)性2技術(shù)適用性3技術(shù)可靠性4技術(shù)安全性5技術(shù)成本的合理性6技術(shù)進(jìn)展前景7單位產(chǎn)品技術(shù)投資水平8單位產(chǎn)品投資9產(chǎn)品質(zhì)量水平產(chǎn)品質(zhì)量提高前景技術(shù)對產(chǎn)品質(zhì)量保證程度技術(shù)對原料的適應(yīng)程度工藝流程的合理性工藝符合清潔生產(chǎn)的程度工藝技術(shù)的可得性工藝技術(shù)能耗水平工藝技術(shù)與自然條件的適合性生產(chǎn)成本水平產(chǎn)品競爭力降低成本的可能性其他存在的問題及改進(jìn)方向?qū)χ饕?、輔助材料、燃料和動力的使用，要說明執(zhí)行的質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)。并列出項目的主要原料、輔助材料、燃料和動力的數(shù)量以及規(guī)格(性質(zhì))。見表4.2-1和表4.2-2。123指標(biāo)名稱指標(biāo)數(shù)值123列出項目產(chǎn)品、副產(chǎn)品的數(shù)量和性質(zhì)(規(guī)格)。見表4.2-3和表4.2-4。對重要的中間產(chǎn)品，列出其數(shù)量和性質(zhì)(規(guī)格)。123.指標(biāo)名稱指標(biāo)數(shù)值123裝置名稱物料名稱物料名稱12在表中可以列出國內(nèi)外先進(jìn)水平消耗量(定額),簡要說明與項目對比情況。小時耗量年耗量1原材料及輔助材料2燃料及動力3副產(chǎn)品注：表明該裝置產(chǎn)品數(shù)最與規(guī)模序號消耗定額1原材料及輔助材料2燃料及動力3副產(chǎn)品4.3.1設(shè)備方案比選序號名稱規(guī)格型號材質(zhì)數(shù)量單重國內(nèi)采購國外采購備注12344.3.3依托與利舊4.4.3中央控制室序號排放點排放量排放方式排放去向1234序號排放點排放量排放方式排放去向1234…序號排放點排放量排放方式排放去向1234序號工號名稱建構(gòu)筑物面積占地面積層數(shù)層高結(jié)構(gòu)形式備注1234質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)運輸方式來源12346廠址選擇和建廠條件6.1廠(場)址選擇大型聯(lián)合裝置、生產(chǎn)基地、工業(yè)園區(qū)的建設(shè)，其廠(場)址選擇要進(jìn)行專題研究。6.1.1廠(場)址選擇的原則及依據(jù)廠(場)址選擇應(yīng)符合所在地區(qū)的規(guī)劃，符合國家產(chǎn)業(yè)布局政策和宏觀規(guī)劃戰(zhàn)略等。6.1.2廠(場)址方案比選方案比較，確定推薦廠(場)址。1地區(qū)條件對比地理位置市、縣規(guī)模工、農(nóng)業(yè)產(chǎn)值鐵路條件公路條件水運條件航空條件氣象條件文化教育醫(yī)療衛(wèi)生產(chǎn)品銷售工業(yè)、科研投資環(huán)境社會依托占地面積地質(zhì)災(zāi)害征地、拆遷及移民條件環(huán)境保護(hù)法律支持施工條件2建廠條件對比地形、地貌土地狀況工程地質(zhì)水文地質(zhì)原料供應(yīng)供水供電通信廠外道路土石方量“三廢”排放大氣擴(kuò)散拆遷障礙物和居民數(shù)生活設(shè)施3投資費用比較(萬元)土地購置費土地費用拆遷費用場地平整費土方工程石方工程基礎(chǔ)工程費基礎(chǔ)處理費防震措施費廠外運輸投資鐵路專用線公路碼頭管道廠外公用工程投資給水工程排水工程供電工程供熱工程防洪工程投資環(huán)境保護(hù)投資生活福利設(shè)施投資臨時建筑設(shè)施費用合計4運營費用比較(萬元)原料及燃料運輸費成品運輸費動力費排污費其它…合計自然、氣象要素1海拔2氣溫(干球溫度)年平均溫度年平均最高溫度年平均最低溫度極端最高溫度極端最低溫度最熱月平均溫度的10年平均值最冷月平均溫度的10年平均值近10年來最冷月日最低氣溫月平均值的10年平均值近10年來最冷月日最低氣溫月平均值的最低值3相對濕度年平均相對濕度最熱月平均相對濕度最冷月平均相對濕度4大氣壓年平均夏季平均冬季平均5風(fēng)年最多風(fēng)向頻率夏季最多風(fēng)向及頻率冬季最多風(fēng)向及頻率夏季平均風(fēng)速冬季平均風(fēng)速最大風(fēng)速極端風(fēng)速風(fēng)壓6降雨量年平均降雨量月最大降雨量日最大降雨量小時最大降雨量年平均降水日數(shù)年最多降水日數(shù)年最少降水日數(shù)7雪最大積雪厚度計算雪負(fù)荷年最多降雪天數(shù)年平均積雪天數(shù)8水文海洋河流湖泊…9其他最大凍土深度年平均無霜期年平均日照年雷暴日年沙暴日年冰雹次數(shù)受雷暴、沙暴、冰雹危害次數(shù)及程度年平均洪水次數(shù)極端洪水危害程度年均蒸發(fā)量年均下霧日數(shù)霧最長持續(xù)時間地震烈度地震設(shè)防等級地震水平加速水質(zhì))情況以及水源地距廠址距離等。(1)工廠主要組成1廠區(qū)生產(chǎn)裝置輔助生產(chǎn)設(shè)施公用工程儲運設(shè)施2廠外工程合計(2)總平面布置原則及方案比較在進(jìn)行分析比較的基礎(chǔ)上提出推薦方案。介紹推薦方案的特點。列出推薦方案總圖的1廠區(qū)用地面積2生產(chǎn)裝置用地系數(shù)3儲運設(shè)施用地系數(shù)4通道用地系數(shù)5街區(qū)用地系數(shù)6廠區(qū)平整土石方系數(shù)7綠化系數(shù)9(3)工廠綠化提出拆遷工程量，需要還建或補(bǔ)償?shù)?，要說明還建方案和補(bǔ)償方式。拆遷工程量見表123(1)豎向布置原則及方案比較(2)推薦的豎向布置方案及說明(3)工廠防洪標(biāo)準(zhǔn)及措施(4)場地排水方式(5)土石方工程量7.1.1.3主要工程量1廠內(nèi)鐵路2廠內(nèi)道路3工廠圍墻4土石方量填方挖方余(缺)方5溝渠6堤壩7護(hù)坡、擋土墻8綠化面積貨物名稱貨物形態(tài)包裝方式運輸方式1運入…2運出.…..合計7.4.1工程地質(zhì)條件序號層數(shù)總高度結(jié)構(gòu)形式建筑面積占地面積備注1生產(chǎn)裝置小計2輔助生產(chǎn)小計3公用工程小計4服務(wù)性工程小計5儲運及其他…小計序號名稱鋼筋砼素砼毛石砌體磚砌體填方挖方其他備注1生產(chǎn)裝置小計2輔助生產(chǎn)小計3公用工程小計4服務(wù)性工程…小計5儲運及其他小計構(gòu)筑物長×寬×高(m×m×m)8公用工程和輔助生產(chǎn)設(shè)施供應(yīng)方式1234序號名稱規(guī)格1234…序號名稱規(guī)格原有量新增量備注1234…序號用水單位平均用水量最大用水量生活用水量消防用水量備注123合計排水單位含油污水酸堿廢水污染雨水123.合計排水單位清凈廢水清凈雨水生活污水123合計簡述污水處理方案的選擇與比較，說明處理有污水集中處理條件的，給出污水處理廠接納的條件。簡述初步處理技術(shù)和方案，達(dá)到特殊污水排放，應(yīng)有專門的處理技術(shù)方案。給出主要設(shè)備、設(shè)施的選擇與選型。簡述給排水管網(wǎng)的布置及主要參數(shù)。列出水量平衡圖。簡述主要工程量，附主要工程量、主要設(shè)備、設(shè)施表。列出給排水及污水處理消耗原材料、化學(xué)品及動力表。力、為新建項目提供能力、潛在能力等情況。附改造后全廠供需平衡表或圖。水平衡表見表序號水系統(tǒng)名稱原有生原有用原有富余新增用量新增能力產(chǎn)能力戶用量能力12供電系統(tǒng)名稱原有供電能力原有用戶用量原有富余能力新增用量新增能力12(1)外供電源方案，根據(jù)用電等級和負(fù)荷選擇電源方案，說明供電負(fù)荷及保證程(2)自發(fā)電，根據(jù)工藝要求或特點以及企業(yè)具體情況，需要建設(shè)自備發(fā)電機(jī)組時，要(3)總變電所，說明總變進(jìn)出電壓等級、規(guī)模和接線方式，簡述自動化水平與設(shè)置。(4)配電，說明全廠配電等級的確定，根據(jù)工藝裝置、輔助生產(chǎn)、公用工程等用電單(5)電纜，說明高低壓電纜的敷設(shè)方式。(6)諧波，說明非線性負(fù)荷諧波的來源、預(yù)測諧波的影響，提出防治的方法和采取的(7)對全廠不同的供電方案進(jìn)行比較與選擇，確定供電方案，附所選供電方案的全廠為新建項目提供能力、潛在能力等情況。附供需平衡表或圖。見表8.2-供熱系統(tǒng)名稱原有供熱能力原有用戶用量原有富余能力新增用量新增能力12…按照不同裝置、設(shè)施及其對蒸汽(熱水)參數(shù)的不同要求分系列列出需要量、規(guī)格等。根據(jù)供熱的特點，列出特殊需要的蒸汽用量和規(guī)格，連續(xù)供熱和間斷或季節(jié)性供熱的量。見序號名稱主項代號規(guī)格連續(xù)平均消耗連續(xù)最大消耗備注123序號消耗定額小時耗量年耗量1燃料、輔助材料2動力序號名稱主項代號連續(xù)平均消耗連續(xù)最大消耗備注123序號化學(xué)水系統(tǒng)名稱原有化學(xué)水能力原有用戶用量原有富余能力新增用量新增能力備注128.2.7冷凍站冷凍系統(tǒng)名稱原有冷凍能力原有用戶用量原有富余能力新增用量新增能力12…8.2.7.4消耗定額樣品名稱分析項目分析方法控制指標(biāo)分析頻次(次/小時)12310.1.1項目節(jié)能技術(shù)應(yīng)用與節(jié)能措施簡述項目能源消耗特點，說明項目采用的節(jié)能措施和設(shè)列出主要能源消耗量并折算能耗。匯總各種能耗得出項目綜合能耗。見表10.1-1。折算當(dāng)量系數(shù)折算能耗1234序號品名規(guī)格單位消耗定額折算當(dāng)量系數(shù)折算能耗國內(nèi)先進(jìn)水平國際水平企業(yè)原有水平1234…部分產(chǎn)品能耗指標(biāo)和能耗折算辦法可參照有關(guān)行業(yè)數(shù)據(jù)和規(guī)定。(1)工藝裝置能耗分析(2)公用工程等輔助系統(tǒng)能耗分析(3)全廠能耗構(gòu)成及分析工藝技術(shù)選擇與方案設(shè)計中采用的節(jié)水措施綜述。產(chǎn)品名稱用水指標(biāo)國內(nèi)先進(jìn)水平國際先進(jìn)水平123環(huán)節(jié)的火災(zāi)危險性，根據(jù)工藝生產(chǎn)和輔助設(shè)施的運行特點，說明各生產(chǎn)部位、建筑物、廠房根據(jù)項目具體情況，按照消防法和消防部門有關(guān)規(guī)定，確定消防設(shè)施的設(shè)置。簡述項目執(zhí)行的有關(guān)消防標(biāo)準(zhǔn)和有關(guān)法規(guī)。防等級，提出消防報警系統(tǒng)和消防設(shè)施配置方案。12環(huán)境保護(hù)列出企業(yè)(公司)對環(huán)境保護(hù)的有關(guān)規(guī)定和要求，包括公司的理念。序號排放點裝置名稱產(chǎn)生量排放量主要成分溫度壓力其他特征排放方式備注12123…放去向及其對環(huán)境影響程度。編制廢氣排放一覽表。見表12.3-2。序號排放點裝置名稱產(chǎn)生量排放量主要成分溫度壓力其他特征排放方式備注12123分析廢渣與固體廢棄物排放點，計算污染物產(chǎn)生量與排放數(shù)量、有害成分和濃度，說明序號排放點裝置名稱產(chǎn)生量排放量主要成分溫度形態(tài)其他特征排放方式備注12123序號噪聲源位置裝置名稱產(chǎn)生臺數(shù)技術(shù)參數(shù)連續(xù)間斷瞬間其他特征聲壓等級備注估算值參考值采用值123序號排放點裝置名稱產(chǎn)生量排放量主要成分溫度粒度其他特征排放方式備注12123列出企業(yè)(公司)對安全勞動衛(wèi)生的有關(guān)規(guī)定和要求，包括公司的理念。14組織機(jī)構(gòu)與人力資源配置列表表示總定員(增量),見表14.1-2。裝置代碼崗位名稱管理人員技術(shù)人員生產(chǎn)工人其他人員操作班制1小計2…小計3小計合計序號管理人員技術(shù)人員生產(chǎn)工人輔助人員其他合計1工藝生產(chǎn)車間…小計2輔助生產(chǎn)車間…小計3動力車間小計4服務(wù)性部門小計5小計合計計劃進(jìn)度(橫線圖)表。見表15.2-1。計劃月數(shù)××年××年1234567891前期工作1.1項目建議書及審查1.2引進(jìn)技術(shù)合同談判及合同生效日1.3可行性研究報告及審查2設(shè)計及采購2.1基礎(chǔ)工程設(shè)計(初步設(shè)計)2.2詳細(xì)工程設(shè)計(施工圖設(shè)計)2.3設(shè)備采購2.4關(guān)鍵安裝材料采購3施工建設(shè)3.1地基工程、地下管網(wǎng)3.2土建施工3.3安裝施工4.1吹掃(2)價格和取費參考的有關(guān)資料信息；(3)引進(jìn)費用估算依據(jù)；(4)外匯折算說明和引進(jìn)相關(guān)稅費說明；(5)其他有關(guān)依據(jù)和說明。當(dāng)需要向有關(guān)政府部門報批項目時(外商投資項目除外),還需計算規(guī)?？偼顿Y，即報17資金籌措與融資方案(1)國家有關(guān)法律、法規(guī)和文件；(2)集團(tuán)公司有關(guān)規(guī)定和文件；(3)有關(guān)參考信息、資料來源。(4)對所采用的依據(jù)加以說明。(1)成本和費用估算表(2)原材料消耗表(3)燃料和動力消耗表(4)固定資產(chǎn)折舊計算表(5)無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)攤銷表(1)國家有關(guān)法律、法規(guī)和文件；(2)集團(tuán)公司有關(guān)規(guī)定和文件；(3)有關(guān)參考信息、資料來源。(1)項目財務(wù)現(xiàn)金流量表(2)權(quán)益投資現(xiàn)金流量表(3)投資各方現(xiàn)金流量表(4)利潤與利潤分配表(5)債務(wù)償還備付率指標(biāo)計算表(6)財務(wù)計劃現(xiàn)金流量表(7)資產(chǎn)負(fù)債表19國民經(jīng)濟(jì)評價21方案比選22風(fēng)險與競爭力分析主要風(fēng)險風(fēng)險起因風(fēng)險程度后果與影響主要對策12341編制可行性研究報告依據(jù)的有關(guān)文件(包括：項目建議書或13合營各方所在國(或地區(qū))政府主管部門發(fā)給的營業(yè)執(zhí)照副本(復(fù)印件);14合營各方法定代表證明書(復(fù)印件);20其他有關(guān)文件。2本規(guī)定自發(fā)布之日起施行。2.1編制說明2.1.2有關(guān)事項說明2.3.1建設(shè)投資估算表，見附表1;2.3.2引進(jìn)項目建設(shè)投資估算表，見附表2;2.3.4單項工程建設(shè)投資估算表，見附表4。3項目分類和費用劃分及計算項目總投資(或總資金),包括建設(shè)投資、建設(shè)期利息和流動資金。適用于外商投資項當(dāng)需要向有關(guān)政府部門報批項目時(外商投資項目除外),還需計算規(guī)?？偼顿Y，即報無論項目是否需要向政府報批，財務(wù)分析中都采用上述項目總投資(總資金)概念。3.1.2建設(shè)投資按一個獨立生產(chǎn)廠(公司)進(jìn)行編制。(1)工程費用編組站、公路、碼頭、渣(堆)場等。(2)固定資產(chǎn)其他費用凈重>40噸。(2)土地(場地)使用權(quán)：是指投資方將企業(yè)現(xiàn)有的土地(場地)使用權(quán)的價值作為(3)其他，費用發(fā)生時，按照有關(guān)規(guī)定列入的費用。(1)基本預(yù)備費：是指項目在可行性研究及投資估算難以預(yù)料的工程和費用。(2)漲價預(yù)備費：是指建設(shè)項目在建設(shè)期內(nèi)由于價格上漲引起工程造價變化的預(yù)測預(yù)3.1.3建設(shè)期借款利息(含其他融資費用等)(1)有效年利率m一每年計息次數(shù)(2)利息計算方法(3)多種借款利息的計算3.1.4流動資金3.1.4.1流動資金的構(gòu)成(1)擴(kuò)大指標(biāo)估算法(2)分項詳細(xì)估算方法3.2.1.1設(shè)備購置費構(gòu)成設(shè)備購置費由設(shè)備價格、設(shè)備運雜費和成套設(shè)備訂貨手續(xù)費(發(fā)生時計列)組成。(1)設(shè)備價格：設(shè)備價格采用制造廠報價或出廠價格(含增值稅和附加)及中國機(jī)電(2)工器具及生產(chǎn)家具購置費；根據(jù)建設(shè)項目的性質(zhì)和不同行業(yè)情況確定，一般可按(4)成套設(shè)備訂貨手續(xù)費：指設(shè)備成套公司根據(jù)發(fā)包單位按設(shè)計委托的成套設(shè)備供應(yīng)(5)設(shè)備運雜費：是指設(shè)備從制造廠交貨地點或調(diào)撥地點到達(dá)施工工地倉庫或堆放場(3)供電及電訊、自控及其它管、線(纜)等材料的安裝。保溫(冷)等。(1)建筑物工程：生產(chǎn)、輔助生產(chǎn)、公用工程等的廠房、庫4投資估算方法4.2生產(chǎn)能力指數(shù)法(0.6指數(shù)法)式中：n—為生產(chǎn)能力指數(shù)(0≤n≤1)(2)規(guī)模相差不大于50倍，且擬建項目僅靠增大設(shè)備尺寸者，為0.600.7;(3)規(guī)模相差不大于50倍，且靠增加同尺寸設(shè)備數(shù)量者，為0.800.9。4.4系數(shù)估算法4.4.1朗格系數(shù)法總投資與設(shè)備費之比為朗格系數(shù)K1=(1+Zki)Kc(1)與設(shè)備有關(guān)的專業(yè)投資系數(shù)；(2)與廠房土建有關(guān)的專業(yè)投資系數(shù)。4.5指標(biāo)估算法(如：平方米造價)4.6概算法(工程量法)條件：(1)時間允許，資料齊備；(2)復(fù)用設(shè)計，標(biāo)準(zhǔn)設(shè)計。5引進(jìn)項目建設(shè)投資估算編制5.1.4預(yù)備費5.1.4.1基本預(yù)備費5.1.4.2漲價預(yù)備費(1)引進(jìn)設(shè)備、材料檢驗費：是指對進(jìn)口設(shè)備、材料根據(jù)《中華人民共和國進(jìn)出口商(2)建設(shè)單位管理費、勘察設(shè)計費、土地征用及拆遷補(bǔ)償費、聯(lián)合試運轉(zhuǎn)費、鍋爐及(2)技術(shù)轉(zhuǎn)讓費同3.1.2.2。(3)土地(場地)使用權(quán)同3.1.2.2。(2)外國工程技術(shù)人員來華費用中工資、生活補(bǔ)貼、往返旅費和醫(yī)藥費，其人數(shù)、期(5)圖紙資料翻譯復(fù)制費：是指引進(jìn)項目為了施工、生產(chǎn)的需要對圖紙資料翻譯復(fù)制(6)備品備件測繪費：是指引進(jìn)項目為了生產(chǎn)維修的需要，對關(guān)鍵設(shè)備易(7)對外借款擔(dān)保費：是指利用買方信貸、賣方信貸和商業(yè)(8)其他。(1)基本預(yù)備費：是指引進(jìn)項目在可行性研究中難以預(yù)料的引進(jìn)硬件、軟件費和國內(nèi)(2)漲價預(yù)備費：是指建設(shè)項目在建設(shè)期間內(nèi)由于引進(jìn)的硬件和軟件費及國內(nèi)配套工貨價=外幣金額×人民幣外匯牌價5.3.2國外運費=硬件總重量(毛重)×運費費率海運費=外幣金額×人民幣外匯牌價×綜合平均海運費費率5.3.4進(jìn)口關(guān)稅=到岸價格(CIF)×關(guān)稅稅率5.3.5增值稅=組成計稅價格×增值稅稅率組成計稅價格=關(guān)稅完稅價格+關(guān)稅+消費稅價格(CIF)暫作為關(guān)稅完稅價格。組成計稅價格=(關(guān)稅完稅價格+關(guān)稅)÷(1-消費稅稅率)5.3.7外貿(mào)手續(xù)費=到岸價格(CIF)×人民幣外匯牌價×外貿(mào)手續(xù)費費率。6中外合資項目、更新改造項目和對外投資項目投資估算編制特點6.1中外合資項目6.1.2建設(shè)期利息估算6.1.3流動資金估算6.2.2對于投資規(guī)模不大，工程比較簡單的改、擴(kuò)建、技術(shù)改造(含更新)建設(shè)項目，可6.3對外(國際)投資項目7.1資金來源目應(yīng)達(dá)到的項目資本金比例(即權(quán)益資本的比例)作為最低要求的同時7.1.2債務(wù)資金7.1.3準(zhǔn)股本資金8估算中應(yīng)注意的一些問題(1)首先要明確主要設(shè)備包含的內(nèi)容，只有明確了主要設(shè)備內(nèi)容以后，才能采用系數(shù)(3)當(dāng)擬建項目主要設(shè)備為進(jìn)口時，一般其設(shè)備投資會高于國產(chǎn)設(shè)備，因而必然影響(4)有些項目其設(shè)備和材料要求較高，或制造復(fù)雜或材質(zhì)較高，價格高于一般碳鋼的(5)有些項目使用一般的自控儀表，而有些項目包括DCS系統(tǒng)和進(jìn)口儀表，其兩者費(7)在引進(jìn)項目中，由于增加了因引進(jìn)而發(fā)生的費用(特別是軟件費),固定資產(chǎn)其他工程或費用名稱估算價值(萬元)占建設(shè)投資的比例(%)備注設(shè)備購置費安裝工程費建筑工程費其它費用合計建設(shè)投資固定資產(chǎn)費用工程費用主要生產(chǎn)項目××裝置(車間)小計總圖運輸豎向布置運輸小計儲運工程罐區(qū)裝卸臺小計輔助生產(chǎn)和公用工程給排水供電及電信供汽小計服務(wù)性工程項目小計生活福利設(shè)施項目小計廠外工程項目小計固定資產(chǎn)其它費用土地征用及拆遷補(bǔ)償費超限設(shè)備運輸特殊措施費工程保險費鍋爐及壓力容器檢驗費施工機(jī)構(gòu)遷移費勘察設(shè)計費建設(shè)單位管理費聯(lián)合試運轉(zhuǎn)費研究試驗費研究試驗費辦公及生活家具購置費小計無形資產(chǎn)費用技術(shù)轉(zhuǎn)讓費土地(場地)使用權(quán)小計其他資產(chǎn)生產(chǎn)人員培訓(xùn)費小計預(yù)備費基本預(yù)備費漲價預(yù)備費小計建設(shè)投資估算值占建設(shè)投資比例%工程或費用名稱估算價值(萬元)投資的比例(%)備注設(shè)備購置費安裝工程費建筑工程費其它費用人民幣(萬元)其中外匯(萬美元)建設(shè)投資固定資產(chǎn)費用工程費用主要生產(chǎn)項目引進(jìn)部分硬件費①××裝置(或系統(tǒng))②貿(mào)易從屬費國內(nèi)運雜費小計國內(nèi)配套部分①×X裝置(或系統(tǒng))配套工程②小計總圖運輸豎向布置運輸小計儲運工程罐區(qū)裝卸臺小計輔助生產(chǎn)和公用工程給排水供電及電信供汽小計服務(wù)性工程項目小計生活福利設(shè)施項目小計廠外工程項目小計固定資產(chǎn)其它費用土地征用及拆遷補(bǔ)償費超限設(shè)備運輸特殊措施費工程保險費設(shè)備材料檢驗費鍋爐及壓力容器檢驗費施工機(jī)構(gòu)遷移費勘察設(shè)計費建設(shè)單位管理費聯(lián)合試運轉(zhuǎn)費外國工程技術(shù)人員來華費用出國人員費圖紙資料翻譯復(fù)制費備品備件測繪費對外借款擔(dān)保費研究試驗費辦公及生活家具購置費小計無形資產(chǎn)費用引進(jìn)部分軟件費××裝置(或系統(tǒng))貿(mào)易從屬費小計技術(shù)轉(zhuǎn)讓費土地(場地)使用權(quán)小計其他資產(chǎn)生產(chǎn)人員培訓(xùn)費小計預(yù)備費基本預(yù)備費漲價預(yù)備費小計總估算值占建設(shè)投資比例%工程或費用名稱估算價值(萬元)投資的比例(%)備注設(shè)備購置費安裝工程費建筑工程費其它費用人民幣(萬元)(萬美元)建設(shè)投資固定資產(chǎn)費用工程費用主要生產(chǎn)項目引進(jìn)部分硬件費①××裝置(或系統(tǒng))②貿(mào)易從屬費國內(nèi)運雜費小計國內(nèi)配套部分①××裝置(或系統(tǒng))配套工程②小計總圖運輸豎向布置運輸小計儲運工程罐區(qū)裝卸臺小計輔助生產(chǎn)和公用工程給排水供電及電訊供汽小計服務(wù)性工程項目小計生活福利設(shè)施項目小計界區(qū)外工程項目小計固定資產(chǎn)其它費用超限設(shè)備運輸特殊措施費工程保險費設(shè)備材料檢驗費鍋爐及壓力容器檢驗費施工機(jī)構(gòu)遷移費勘察設(shè)計費建設(shè)單位管理費外國工程技術(shù)人員來華費用出國人員費對外借款擔(dān)保費研究試驗費聯(lián)合試運轉(zhuǎn)費辦公及生活家具購置費小計無形資產(chǎn)費用引進(jìn)部分軟件費××裝置(或系統(tǒng))貿(mào)易從屬費小計土地(場地)使用權(quán)商標(biāo)權(quán)小計其他資產(chǎn)生產(chǎn)人員培訓(xùn)費小計預(yù)備費基本預(yù)備費漲價預(yù)備費小計建設(shè)投資估算值占建設(shè)投資比例%工程或費用名稱估算價值(萬元)占建設(shè)投資的比例(%)備注設(shè)備購置費安裝工程費建筑工程費其它費用人民幣(萬其中外匯(萬美元)建設(shè)投資固定資產(chǎn)費用工程費用總圖豎向布置運輸建筑物構(gòu)筑物靜置設(shè)備機(jī)械設(shè)備工業(yè)爐儲罐工藝管道電氣通信自控儀表供排水采暖通風(fēng)熱工特定條件下費用工器具購置費固定資產(chǎn)其他費用無形資產(chǎn)費用其他資產(chǎn)費用預(yù)備費用基本預(yù)備費漲價預(yù)備費小計建設(shè)投資估算值占建設(shè)投資比例%附件二固定資產(chǎn)投資項目可行性研究財務(wù)評價方法1.1為了加強(qiáng)中國化工集團(tuán)公司(以下簡稱集團(tuán)公司)項目建設(shè)的前期工作，規(guī)范投資項1.2本方法與參數(shù)適用于集團(tuán)公司化工(含煉油化工和石油化工)新建、改建、擴(kuò)建、技果失真。項目預(yù)可行性研究(或項目建議書)的經(jīng)濟(jì)評價可按本方法與參數(shù)進(jìn)行適當(dāng)簡化。1.4建設(shè)項目財務(wù)評價是項目預(yù)可行性研究(或項目建議書)和項目可行性研究的重要組1.6在項目經(jīng)濟(jì)評價中，財務(wù)評價(財務(wù)分析)使用市場預(yù)測價格，國民經(jīng)濟(jì)評價(經(jīng)濟(jì)分析中采用的價格一般為含增值稅價(以下簡稱含稅價),本方法附表是按含稅價設(shè)置的。營業(yè)務(wù)(銷售)利潤率與成本費用利潤率等。2項目財務(wù)效益與費用估算項目財務(wù)收益與費用主要表現(xiàn)為主營業(yè)務(wù)(銷售)收入與投資費用、成本2.2主營業(yè)務(wù)(銷售)收入2.2.1制定銷售(運營)計劃，確定分年負(fù)荷(2)根據(jù)市場預(yù)測結(jié)果，結(jié)合第一種方法表述的因素制定分年分產(chǎn)品的銷售(運營)的分析結(jié)果。對某些特殊的項目(如產(chǎn)出壽命期較短，更新快的項目),達(dá)到一定負(fù)荷后，2.2.2估算主營業(yè)務(wù)(銷售)收入，編制主營業(yè)務(wù)收入估算表列出各年各產(chǎn)品或服務(wù)的數(shù)量、價格，計算各自的主營業(yè)務(wù)(銷售)收入和相應(yīng)的流轉(zhuǎn)稅，2.3.1項目總投資設(shè)投資、建設(shè)期利息(含其他融資費用)與30%的流動資金(即鋪底流動資金)之和。實際2.3.2建設(shè)投資2.3.3建設(shè)期利息(含其他融資費用)建設(shè)期利息(含其他融資費用)系指建設(shè)期間發(fā)生的資本化利息和其他融資費用。等),估算建設(shè)期利息和其他融資費用。有效年利率=(1+r/m)"-1式中：r一名義年利率；m一每年計息次數(shù)各年應(yīng)計利息=(年初借款本金累計+本年借款額/2)×名義年利率各年應(yīng)計利息=(年初借款本息累計+本年借款額/2)×有效年利率(1)分別計算每筆借款的利息；2.3.3.3編制建設(shè)期利息(含其他融資費用)估算表表格參見附表3。流動資金=流動資產(chǎn)一流動負(fù)債流動負(fù)債=應(yīng)付賬款+預(yù)收賬款流動資金本年增加額=本年流動資金-上年流動資金(1)擴(kuò)大指標(biāo)估算法(2)分項詳細(xì)估算法周轉(zhuǎn)次數(shù)=360天/最低周轉(zhuǎn)天數(shù)存貨=外購原材料、燃料費用+其他材料+在產(chǎn)品+產(chǎn)成品外購原材料、燃料=年外購原材料、燃料費用/分項周轉(zhuǎn)次數(shù)*:對外購原材料、燃料應(yīng)按種類分項確定最低周轉(zhuǎn)天數(shù)進(jìn)行估算。其他材料=年其他材料費用/其他材料周轉(zhuǎn)次數(shù)在產(chǎn)品=(年外購原材料、其他材料、燃料費用+年工資及福利費+年修理費+年其他制造費用)/在產(chǎn)品周轉(zhuǎn)次數(shù)產(chǎn)成品=年經(jīng)營成本/產(chǎn)成品周轉(zhuǎn)次數(shù)應(yīng)收賬款=年主營業(yè)務(wù)(銷售)收入/應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)預(yù)付賬款=外購商品或服務(wù)年費用金額/預(yù)付賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)現(xiàn)金=(年工資及福利費+年其他費用)/現(xiàn)金周轉(zhuǎn)次數(shù)年其他費用=制造費用+管理費用+銷售費用-(以上三項費用中所含的工資及福利費、折舊費、攤銷費、修理費)流動負(fù)債是指將在一年(含一年)或者超過1年的一個營業(yè)周期內(nèi)償還的債務(wù)。包括短應(yīng)付賬款=(外購原材料+其他材料+燃料+動力)年費用/應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)預(yù)收賬款=預(yù)收的營業(yè)收入年金額/預(yù)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)上流動資金的估算應(yīng)在主營業(yè)務(wù)(銷售)收入和經(jīng)營成本費用估算之后進(jìn)行。2.4項目總投資分年使用計劃(1)工程費用，包括設(shè)備費(含工器具費用)、安裝工程費、建筑工程費；設(shè)備材料國內(nèi)檢驗費)等。(3)預(yù)備費，包括基本預(yù)備費和漲價預(yù)備費。(4)建設(shè)期利息(含其他融資費用)。2.5.2形成無形資產(chǎn)的費用2.5.3形成其他資產(chǎn)的費用2.5.4形成流動資產(chǎn)的費用2.6.1總成本費用總成本費用=制造成本+營業(yè)(銷售)費用+管理費用+財務(wù)費用制造成本=直接材料費+直接燃料和動力費+直接工資+其他直接支出+制造費用制造費用、營業(yè)(銷售)費用、管理費用、財務(wù)費用各自包括內(nèi)容見后所示?？偝杀举M用=外購材料費+外購燃料及動力費+人工工資及福利費+外部提供的勞務(wù)及服務(wù)費+修理費+折舊費+攤銷費+財務(wù)費用(利息支出)+其他費用其他費用包含內(nèi)容見2.6.1.2(7)。2.6.1.2按“生產(chǎn)要素法”(或稱總投入產(chǎn)出法)估算總成本費用(1)外購材料和燃料動力成本估算(2)人工工資及福利費估算(3)外部提供的勞務(wù)費和服務(wù)費(4)固定資產(chǎn)原值及折舊費的估算年折舊額=固定資產(chǎn)原值×年折舊率年折舊額=單位里程折舊額×年行駛里程年折舊額=每工作小時折舊額×年工作小時年折舊額=固定資產(chǎn)凈值×年折舊率年折舊額=(固定資產(chǎn)原值-預(yù)計凈殘值)×年折舊率(5)固定資產(chǎn)修理費的估算(6)無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)原值及攤銷費的估算(7)其他費用估算包括工資和福利費(車間或分廠管理人員)、折舊費、修理費(車間或分廠管理用房屋、建其他制造費按占固定資產(chǎn)原值(扣除所含的建設(shè)期利息)的比率進(jìn)行估算。管理費用是指企業(yè)為管理和組織生產(chǎn)經(jīng)營活動而(公司管理人員)、公司經(jīng)費、工會經(jīng)費、職工教育經(jīng)費、勞動保③其他營業(yè)(銷售)費用他營業(yè)(銷售)費用幾部分。其他營業(yè)(銷售)費用是指由營業(yè)費用中扣除工資及福利費、其他營業(yè)(銷售)費用按占營業(yè)(銷售)收入的比率進(jìn)行估算。(8)財務(wù)費用估算a.等額還本付息方式式中：A一每年還本付息額(等額年金);Ic一還款年年初的借款本息和；I一年利率；N一預(yù)定的還款期；,可以自行計算或查復(fù)利系數(shù)表。等額還本付息中償還的本金和利息逐年不等，償還的本金部分將逐年增多，每年支付利息=年初本金累計×年利率每年償還本金=A-每年支付利息年初本金累計=I。-本年以前各年償還的本金累計b.等額還本付息照付方式金額是相等的，利息將隨本金逐年償還而減少。每年支付利息=年初本金累計×年利率c.最大能力還本付息方式每年支付利息=年初本金累計×年利率年初本金累計=還款年年初的借款本息和-本年以前各年償還的本金累計②流動資金借款利息項目評價中估算的流動資金借款從本質(zhì)上說應(yīng)歸類為長期借款，但通常是按年終償還，下年初再借的方式處理，并按一年期利率計息。計年流動資金借款利息=當(dāng)年流動資金借款額×年利率財務(wù)評價中對流動資金的借款償還一般可設(shè)定在計算期最后一年或者可以在還完長期借款后安排。③短期借款利息項目評價中的短期借款系指生產(chǎn)運營期間為了資金的臨時需要而發(fā)生的短期借款，借款的數(shù)額應(yīng)在財務(wù)計劃現(xiàn)金流量表中有所反映，其利息應(yīng)計入總成本費用表的財務(wù)費用中。短期借款利息的計算同流動資金借款利息，其償還按照隨借隨還(即當(dāng)年借款盡可能于下年償還)的原則處理。2.6.1.3總成本費用估算表的編制費用表的格式參見附表6?？偝杀举M用構(gòu)成中的各項估算需要編制相應(yīng)的表格，其格式分別參見附表6-1(外購材料費估算表)、附表6-2(外購燃料和動力費估算表)、附表6-3(固定資產(chǎn)折舊估算表)、附表6-4(無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)攤銷估算表)、附表6-5(人工工資及福利費估算表)、附表12(借款還本付息估算表),并可根據(jù)具體項目加以調(diào)整。銷費和財務(wù)費用(一般僅指利息支出)后的成本費用。即：經(jīng)營成本=總成本費用-折舊費-攤銷費-財務(wù)費用(利息支出)經(jīng)營成本=外購材料費+外購燃料和動力費+人工工資及福利費+外部提供的勞務(wù)及服務(wù)費+修理費+其他制造費+其他管理費+其他營業(yè)(銷售)費根據(jù)成本費用與產(chǎn)量的關(guān)系可以將其分解為可變成本、固定成本和半可變(或半固定)正比例變化的各項費用。有些成本費用屬于半可變(或半固定)成本，工資、營業(yè)(銷售)他營業(yè)(銷售)費和財務(wù)費用等；可變成本主要包括外購材料費、外購燃料和動力費、2.6.4單位成本化工項目(含石油化工)計算與分析主導(dǎo)產(chǎn)品的單位生產(chǎn)(制造)成本，必要時將管理費用副產(chǎn)品(見2.6.5)的價值應(yīng)采用定價扣除法從單位生產(chǎn)成本中扣除。對于聯(lián)產(chǎn)品(見2.6.5),可以采用系數(shù)法分?jǐn)傆嬎愀鞣N產(chǎn)品的單位生產(chǎn)成本。(1)化工(含石油化工)項目單位成本單位生產(chǎn)(制造)成本=(直接材料+直接輔助材料+直接燃料及動力+直接工資及福利+制造費用一副產(chǎn)品)/產(chǎn)品產(chǎn)量(2)煉油項目單位成本單位加工費(國內(nèi))=(制造加工費一自用燃料油一自用燃料氣)/原油及外購原料油加工量單位加工費(國際)=制造加工費/原油及外購原料油加工量單位現(xiàn)金加工成本=現(xiàn)金加工成本/原油及外購原料油加工量單位現(xiàn)金加工成本=(原油加工費-折舊及攤銷費-自用燃料油氣費)/原料及外購原料油加工量2.6.5聯(lián)產(chǎn)品與副產(chǎn)品2.6.5.1聯(lián)產(chǎn)品系數(shù)一般為各聯(lián)產(chǎn)品收入(或產(chǎn)值)與總收入(或總產(chǎn)值)之比。項目所屬行業(yè)有習(xí)慣或規(guī)2.6.5.2副產(chǎn)品加(國家計委、建設(shè)部《建設(shè)項目經(jīng)濟(jì)評價方法與參數(shù)》(第二版)稱為銷售稅金及附加)進(jìn)(出)口關(guān)稅=進(jìn)(出)口關(guān)稅完稅價格×適用稅率應(yīng)納增值稅稅額=當(dāng)期銷項稅額一當(dāng)期進(jìn)項稅額銷項稅額=營業(yè)(銷售)收入(含稅)/(1+適用稅率)×適用稅率銷項稅額=營業(yè)(銷售)收入(不含稅)×適用稅率進(jìn)項稅額=外購貨物或接受勞務(wù)費用(含稅)/(1+適用稅率)×適用稅率進(jìn)項稅額=外購貨物或接受勞務(wù)費用(不含稅)×適用稅率組成計稅價格=關(guān)稅完稅價格+關(guān)稅+消費稅應(yīng)納稅額=組成計稅價格×適用稅率應(yīng)納稅額=營業(yè)額×適用稅率2.7.4消費稅實行從量定額辦法計算的應(yīng)納稅額=銷售數(shù)量×單位稅額兩者均以流轉(zhuǎn)稅額(包括增值稅、營業(yè)稅和消費稅等)為計算基數(shù)，屬于地項目財務(wù)盈利能力分析中的現(xiàn)金流量分析，可分(1)所得稅前分析版)的全投資現(xiàn)金流量分析。凈現(xiàn)金流量(現(xiàn)金流入與現(xiàn)金流出之差)是據(jù)以計算評價指標(biāo)益率(FIRR)(或稱息稅前內(nèi)部收益率)、項目財務(wù)凈現(xiàn)值(FNPV)(或稱息稅前財務(wù)凈現(xiàn)值)a.項目(息稅前)財務(wù)內(nèi)部收益率式中：CI一現(xiàn)金流入；n一計算期年數(shù)。與設(shè)定的判別基準(zhǔn)ic比較，當(dāng)FIRR≥ic時，即認(rèn)為項目的盈利性能夠滿足基準(zhǔn)收益率icb.項目(息稅前)財務(wù)凈現(xiàn)值(FNPV) 式中：CI一現(xiàn)金流入；n一計算期年數(shù)；ic一設(shè)定的折現(xiàn)率。(2)所得稅后分析(3)指標(biāo)的選擇與項目投資收益的判別基準(zhǔn)(項目發(fā)起人、投資者、銀行、政府管理部門)廣泛FIRR≥ic對項目效益的判斷和采用ic計算的FIRR≥0對項目效益的判斷結(jié)果一致。3.2.1.2權(quán)益投資盈利能力分析(息稅后分析)(1)權(quán)益投資現(xiàn)金流量的識別(2)權(quán)益投資盈利能力分析的報表和指標(biāo)(3)權(quán)益投資盈利能力分析的作用益(含投資者應(yīng)分得的利潤),也即項目(企業(yè))的凈收益。根據(jù)該凈現(xiàn)金流量計算得到的(4)權(quán)益投資收益的判別基準(zhǔn)3.2.1.3投資各方盈利能力分析(股東投資盈利能力分析)對于某些項目(如中外合資、合作項目，國內(nèi)股權(quán)式合作項目等),為了考察投資各方(1)股東投資直接盈利能力分析表11,表中現(xiàn)金流入和現(xiàn)金流出分別為投資各方實際從項目中獲得的收入和為項目所花費項目(含中外合作經(jīng)營項目),需要計算投資各方的財務(wù)內(nèi)部收益率。(2)股東投資間接盈利能力分析(銷售)利潤率、成本費用利潤率等靜態(tài)指標(biāo)的計算和分析。根據(jù)項目表)、附表5(項目總投資使用計劃與資金籌措計劃表);投資回收期依據(jù)現(xiàn)金流量表未經(jīng)折(1)項目投資回收期現(xiàn)金流量)資回收期要求的水平?；鶞?zhǔn)投資回收期取藍(lán)星公司發(fā)布值，不足部分參考項(2)總投資利潤率總投資利潤率是指項目達(dá)產(chǎn)后正常年份利潤總額或生產(chǎn)經(jīng)營期內(nèi)年平均利潤總額與項式中：利潤總額=營業(yè)(銷售)收入+補(bǔ)貼收入(或其他收入)-增值稅-營業(yè)(銷售)稅金及附加-總成本費用營業(yè)(銷售)稅金及附加包括營業(yè)稅、消費稅、城市建設(shè)維護(hù)稅和教育費附加等。總投資利潤率的判別基準(zhǔn)是設(shè)定的基準(zhǔn)總投資利潤率，當(dāng)計算的總投資利潤率大于或等于基準(zhǔn)總投資利潤率時，表示項目的盈利能力達(dá)到或超過基準(zhǔn)總投資利潤率要求的水平準(zhǔn)總投資利潤率可參照行業(yè)、企業(yè)或投資者要求確定。(3)權(quán)益投資凈利潤率式中：凈利潤=利潤總額一所得稅權(quán)益投資凈利潤高，表明單位權(quán)益投資的盈利能力強(qiáng)。該指標(biāo)越高越好。資凈利潤率所要求的水平?；鶞?zhǔn)權(quán)益投資凈利潤率主要根據(jù)投資者要求確定。(4)主營業(yè)務(wù)(銷售)利潤率主營業(yè)務(wù)(銷售)利潤率是指項目正常年份主營業(yè)務(wù)(銷售)利潤(項目評價中的利潤總額)或生產(chǎn)經(jīng)營期內(nèi)年平均利潤總額與項目主營業(yè)務(wù)(銷售)收入的比率，表示項目每單位主營業(yè)務(wù)(銷售)收入能帶來多少利潤，反映主營業(yè)務(wù)(銷售)收入的獲利能力，其計算主營業(yè)務(wù)(銷售)利潤率越高越好，該指標(biāo)高，表明單位主營業(yè)務(wù)(銷售)收入帶來的(5)成本費用利潤率3.3項目(或企業(yè))財務(wù)計劃的制定項目(或企業(yè))的財務(wù)計劃是融資分析的依據(jù)，同時也是考察項目(或企業(yè))盈利能力項目的財務(wù)計劃應(yīng)含蓋整個計算期，含建設(shè)期(或改建期)和生產(chǎn)經(jīng)營期。3.4財務(wù)狀況分析財務(wù)狀況分析從企業(yè)或/和項目現(xiàn)金流和現(xiàn)金余缺狀況出發(fā)考察企個計算期內(nèi)的現(xiàn)金流入和現(xiàn)金流出(或稱資金流入和資金流出),計算凈現(xiàn)金流量，并進(jìn)一期借款。如為依托老企業(yè)的項目(如技術(shù)改造項目),老企業(yè)還有可能提供其他用于還款的標(biāo)計算表，表格參見附表13。(1)利息備付率利息備付率=息稅前利潤/當(dāng)期應(yīng)付利息息稅前利潤=利潤總額+當(dāng)期應(yīng)付利息備付率至少應(yīng)當(dāng)大于2,國際上公認(rèn)的利息備付率一般為3。利息備付率高，說明利息償付(2)償債備付率償債備付率=可用于還本付息的資金/當(dāng)期應(yīng)還本付息金額于1,國際上一般要求在1.2或1.3左右，且越高越好。償債備付率低，說明還本付息的資(3)借款償還期利計算情況下)所需要的時間。其表達(dá)式為：式中：Ia一建設(shè)投資借款本金和建設(shè)期利息(在復(fù)利計算情況下)Pa一建設(shè)投資借款償還期借款償還期(Pt)=借款償還后開始出現(xiàn)盈余的年份數(shù)-開始借款的年份數(shù)+(當(dāng)年償還借款額/當(dāng)年可用于還款的資金)標(biāo)，分析企業(yè)經(jīng)濟(jì)資源的綜合素質(zhì)。其格式參見附表15,其大部分?jǐn)?shù)據(jù)來自其他報表。3.5.2.1資產(chǎn)負(fù)債率資產(chǎn)負(fù)債率=(負(fù)債總額/資產(chǎn)總額)×100%資產(chǎn)負(fù)債率僅針對企業(yè)編制，在項目評價中一般只需計算借款償還期(含項目建設(shè)期)3.5.2.2速動比率速動比率=(速動資產(chǎn)/流動負(fù)債)×100%速動資產(chǎn)=流動資產(chǎn)-存貨速動比率用于衡量企業(yè)的短期償還能力，評價企業(yè)流動資產(chǎn)快速變現(xiàn)能力的強(qiáng)弱。該指標(biāo)越高，表明企業(yè)償還流動負(fù)債的能力越強(qiáng)。國際上公認(rèn)的一般比率為100%,在這個比率下，企業(yè)既有好的債務(wù)償還能力，又有合理的流動負(fù)債結(jié)構(gòu)。我國目前較好的比率在90%左右。但行業(yè)的不同，導(dǎo)致其速動比率的合理值差異較大，在實際運用中，應(yīng)結(jié)合行業(yè)特點分析判斷。在項目評價中一般只需計算投產(chǎn)后5年內(nèi)各年的速動比率，無須在計算期各年都進(jìn)行3.5.3清償能力分析的兩個層次對于依托老廠進(jìn)行建設(shè)的項目(如改擴(kuò)建與技術(shù)改造項目),項目法人已然存在，根據(jù)致時(局部改擴(kuò)建且將項目范圍界定為企業(yè)局部),清償能力分析就有可能出現(xiàn)項目和企業(yè)還需要編制企業(yè)在擬建項目建設(shè)期和投產(chǎn)后3-5年內(nèi)(或項目償還期內(nèi))的綜合借款還本付產(chǎn)品銷售(或服務(wù))量、建設(shè)工期等),大部分來自預(yù)測和估計，因而帶有一定的不確定性，險自擔(dān)等)對策。境風(fēng)險4.2.1項目核心風(fēng)險營銷售、勞動力狀況等風(fēng)險；市場風(fēng)險可通過產(chǎn)品(服務(wù))價格和銷售(業(yè)務(wù))量進(jìn)行分析。的不可控制風(fēng)險。包括：項目的金融風(fēng)險(利率風(fēng)險和匯率風(fēng)險);項目部分市場風(fēng)險；項盈虧平衡分析是根據(jù)項目正常年份的產(chǎn)品產(chǎn)量(或銷售量)、可變成本、固定成本、稅金等因素，通過確定項目的產(chǎn)量盈虧平衡點(BEP),分析、預(yù)測產(chǎn)品產(chǎn)量(或生產(chǎn)能力利用BEP(生產(chǎn)能力利用率(1)確定主要不確定因素一般將產(chǎn)品(服務(wù))價格、產(chǎn)品(服務(wù))量(生產(chǎn)負(fù)荷)、主要原材料價格、可變成本(3)計算敏感度系數(shù)和臨界點(5)編制敏感性分析表和敏感性分析圖序號不確定因素變化率內(nèi)部收益率敏感度系數(shù)臨界點(%)臨界值基本方案1建設(shè)投資2產(chǎn)品(服務(wù))價格3產(chǎn)品(服務(wù))量(生產(chǎn)負(fù)荷)4主要原材料價格或費用5可變成本或經(jīng)營成本6匯率7建設(shè)期延長8多因素注：表中指標(biāo)為所得稅前指標(biāo)，若計算所得稅后指標(biāo)應(yīng)以注明.表中的敏感度系數(shù)、臨界點和臨界值與內(nèi)部收益率相對應(yīng)。根據(jù)具體情況和項目需要，可以增加凈現(xiàn)值、投資回收期等指標(biāo)。財務(wù)風(fēng)險分析主要是結(jié)合市場預(yù)測(含價格預(yù)測)和項目環(huán)境分析，在敏感性分析的基4.4.1風(fēng)險因素概率分布測定務(wù))價格作為概率分析的風(fēng)險因素，需要測定產(chǎn)品(服務(wù))價格的可能區(qū)間和在可能區(qū)間內(nèi)5改擴(kuò)建與技術(shù)改造項目經(jīng)濟(jì)評價特點(如改建、擴(kuò)建、恢復(fù)、遷建及固定資產(chǎn)更(1)在不同程度上利用了原有資產(chǎn)和資源，以增量調(diào)動存量，以較小的新增投入取得(2)建設(shè)期內(nèi)建設(shè)與生產(chǎn)可能同步進(jìn)行；(3)企業(yè)已在進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營，若不技術(shù)改造的話，原有狀況也可能會發(fā)生變化，項目(4)項目與企業(yè)既有區(qū)別又有聯(lián)系，既要考察項目給企業(yè)帶來的效益，有時又要考察一年的數(shù)據(jù)，當(dāng)該年數(shù)據(jù)不具有代表性時，也可以選用改擴(kuò)前305年數(shù)據(jù)的平均值。5.2.4新增數(shù)據(jù)5.2.5增量數(shù)據(jù)無項目建設(shè)投資=原有固定資產(chǎn)價值+無項目追加投資有項目建設(shè)投資=新增建設(shè)投資+原有固定資產(chǎn)價值增量建設(shè)投資=有項目建設(shè)投資-無項目建設(shè)投資=新增建設(shè)投資-無項目追加投資若無項目迫加投資=0,則增量建設(shè)投資=新增建設(shè)投資無項目流動資金=原有流動資金+無項目增加(或減少)的流動資金有項目流動資金=新增流動資金+原有流動資金增量流動資金=有項目流動資金-無項目流動資金=新增流動資金-無項目增加(或減少)的流動資金若無項目不增加(或減少)流動資金，則增量流動資金=新增流動資金5.3.1增量指標(biāo)的作用(1)基本方法(2)直接進(jìn)行增量效益計算與分析(3)簡化進(jìn)行增量效益計算與分析5.6.1合理確定經(jīng)濟(jì)評價范圍(1)以項目范圍為項目評價范圍(2)以能說明項目的效益和費用所影響的范圍為評價范圍(3)以企業(yè)范圍為項目評價范圍5.6.2項目計算期及相關(guān)處理方法(1)一般情況下，可通過追加投資(局部更新或全部更新)來維持“無項目”時的生(3)某些特殊項目(如企業(yè)由于國家產(chǎn)業(yè)政策、環(huán)境保護(hù)法律及其他法律和方針政策5.6.3價格體系5.6.4項目計算期內(nèi)的生產(chǎn)負(fù)荷或銷售(運營)計劃安排5.6.6新增折舊的計算“有項目”情況下，不再利用的原有固定資產(chǎn)只要不處理(報廢或變賣),就仍然是固定資5.6.7沉沒費用(成本)的處理。沉沒費用(成本)(sinkcost)從廣義上的說，是由于過去的決策所引起并已經(jīng)支付款不能收回的過去費用(成本)。在按完整的“有無對比”增量計算時，沉沒費用(成本)自(3)項目計算期中的生產(chǎn)經(jīng)營年限取項目經(jīng)濟(jì)壽命期與合營期限(扣除建設(shè)期后)中(5)項目涉及兩種以上貨幣時，需同時列出外幣、人民幣收支狀況。計算項目綜合指際情況。協(xié)議的期限一般不超過10年。(9)主要原材料價格、產(chǎn)品售價、生產(chǎn)負(fù)荷或產(chǎn)品銷售計劃，應(yīng)建立在充分的市場預(yù)并注意與成本費用估算時營業(yè)(銷售)費用中的運輸、保險等費用計算口徑一致。附表1主要經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)和評價指標(biāo)匯總表附表3建設(shè)期利息(含其他融資費用)估算表附表4流動資金估算表附表5項目總投資使用計劃與資金籌措表附表6總成本費用估算表(要素法)附表6-1外購材料費估算表附表6-2外購燃料和動力費估算表附表6-3固定資產(chǎn)折舊費估算表附表6-5人工工資及福利費估算表附表7營業(yè)(銷售)收入、營業(yè)(銷售)稅金及附加和增值稅估算表附表8利潤與利潤分配表附表9項目投資財務(wù)現(xiàn)金流量表附表10權(quán)益投資現(xiàn)金流量表附表11投資各方現(xiàn)金流量表附表12借款還本付息估算表附表13債務(wù)償還備付率指標(biāo)計算表附表14財務(wù)計劃現(xiàn)金流量表附表15資產(chǎn)負(fù)債表附表16產(chǎn)品單位成本估算表數(shù)額或指標(biāo)其中；外匯1主要經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)項目總投資萬元/萬美元其中：規(guī)?？偼顿Y萬元/萬美元建設(shè)投資萬元/萬美元建設(shè)期利息萬元/萬美元含其他融資費用流動資金萬元/萬美元資金籌措萬元/萬美元債務(wù)資金萬元/萬美元其中：借款萬元/萬美元債券萬元/萬美元權(quán)益資本或注冊資本萬元/萬美元中外合營項目為注冊資本資本占總投資比列%內(nèi)資項目為占規(guī)?？偼顿Y的比例年均營業(yè)(銷售)收入萬元/萬美元年均補(bǔ)貼收入和其他收入萬元/萬美元年均營業(yè)(銷售)稅金及附加萬元年均增值稅萬元年均總成本費用萬元其中：折舊萬元年均利潤總額萬元年均所得稅萬元年均凈利潤萬元2評價指標(biāo)項目財務(wù)內(nèi)部收益率所得稅前項目財務(wù)凈現(xiàn)值(i=%)萬元所得稅前項目投資回收期年所得稅前項目財務(wù)內(nèi)部收益率%所得稅后項目財務(wù)凈現(xiàn)值(i=%)萬元所得稅后項目投資回收期年所得稅后權(quán)益投資內(nèi)部收益率%權(quán)益投資凈現(xiàn)值(i?=%)萬元投資方內(nèi)部收益率××方%××方%總投資利潤率%權(quán)益投資凈利潤率%營業(yè)(銷售)利潤率%成本費用利潤率%長期債務(wù)償還期年含建設(shè)期人民幣年含建設(shè)期外匯年含建設(shè)期附表3建設(shè)期利息(含其他融資費用)估算單位：萬元/萬美元序號第1年人民幣外幣小計人民幣外幣小計人民幣外幣小計1借款1建設(shè)期利息年初借款余額本年借款本年應(yīng)計利息年末借款余額其他融資費用小計(1.1+1.2)2建設(shè)期利息年初借款余額本年借款本年應(yīng)計利息年末借款余額其他融資費用小計(2.1+2.2)3其他債務(wù)資金建設(shè)期利息年初債務(wù)余額本年債務(wù)金額本年應(yīng)計利息年末債務(wù)余額其他融資費用小計(3.1+3.2)4合計(1.3+2.3+3.3)建設(shè)期利息合計其他融資費用合計注：本表適用于新設(shè)法人項目、現(xiàn)有法人項目的新增建設(shè)投資融資費用的估算。附表4流動資金估算單位：萬元最低周轉(zhuǎn)天數(shù)周轉(zhuǎn)次數(shù)1234n1流動資產(chǎn)應(yīng)收賬款存貨原材料原材料A原材料B其他材料燃料在產(chǎn)品產(chǎn)成品現(xiàn)金預(yù)付賬款2流動負(fù)債應(yīng)付賬款預(yù)收賬款3流動資金(1—2)4流動資金本年增加額序號人民幣外幣小計人民幣外幣小計人民幣外幣小計1總投資建設(shè)投資建設(shè)期利息(含其他融資費用)流動資金2資金籌措權(quán)益資金用于建設(shè)投資××方用于流動資金××方用于建設(shè)期利息(含其他融資費用)××方銀行貸款用于建設(shè)投資××借款用于建設(shè)期利息(含其他融資費用)××借款用于流動資金其他資金合計