2024年半年度上市公司并購重組市場分析

3 1 1 1 4 4 6 6 7 8 9 9 9 11 11 14 14 15 16 17 18 18 21 21 22 24 26 26 26 26 27 29 29 29 30 31 33 34 34 35 36 36 3743、已披露草案(預(yù)案)...................................................................1數(shù)據(jù)來源：監(jiān)管部門公開信息、上市公司公告、吾道科技（www.iwuda上市公司吸收合并0家；已披露發(fā)行（一）已完成情況），4002252.91248.31123.112.071月2月3月4月月份2.5210.50家數(shù)交易金額（億元）2產(chǎn)收購寶山礦業(yè)100%股權(quán)，金額為3.02億元。1發(fā)行股份購23發(fā)行股份購4發(fā)行股份購5重大資產(chǎn)購買6重大資產(chǎn)購買7重大資產(chǎn)購買表：2024年上半年國內(nèi)上市公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)配套募集資金金12330,0%超過100億元（包括100億50億元到100億元之間（包括50億元）20億元到50億元之間（包括20億元）10億元到20億元之間（包括10億元）低于10億元3,43%2,29%從并購重組配套募集資金金額區(qū)間來看，202,67%0,0%2,67%0,0%0,0%超過50億元（包括50億20億元到50億元之間（包括20億元）10億元到20億元之間（包括10億元）5億元到10億元之間（包括5億元）低于5億元4超過50億元（包括50億元）20億元到50億元之間（包括20億元）10億元到20億元之間（包括10億元）5億元到10億元之間（包括5億元）低于5億元5,26%5,26%4,21%6,4,21%從上市公司板塊來看，2024年上半年已完成上市公司重表：2024年上半年國內(nèi)上市公司重大資產(chǎn)重組市122232-41-5----從支付方式來看，2024年上半年已完成上市公司重大資產(chǎn)購買、發(fā)行股份購買資產(chǎn)并列，交易家數(shù)各重組交易金額最多的是發(fā)行股份購買資產(chǎn)，交易金額85.表：2024年上半年國內(nèi)上市公司重大資產(chǎn)重1發(fā)行股份購352重大資產(chǎn)購買3-31-從是否構(gòu)成重組上市來看，2024年上半年已完成上市公司重從交易對象來看，上市公司重大資產(chǎn)重組構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易4表：2024年上半年國內(nèi)上市公司重大資產(chǎn)重組構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易情況（1中航科工司控股股業(yè)集團(tuán)為實際控制人2深圳嘉璟持有上市公司5%以3美姑能源鹽邊能源東方電氣資產(chǎn)完成份比例將4寶山礦業(yè)黃金集團(tuán)股份預(yù)計將超過本6成重大資產(chǎn)重組，各省分別有1家上市公司披露重表：2024年上半年全國?。ㄖ陛犑校┥鲜泄局?12131415161711黑龍江省哈爾濱市12131415161717834.7234.72250.78450.871地方國有企業(yè)民營企業(yè)及其他中央國有企業(yè)表：2024年上半年國內(nèi)上市公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)股1寶山礦業(yè)100%23昌飛集團(tuán)100%股權(quán)、哈飛集團(tuán)表：2024年上半年國內(nèi)上市公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)股票1權(quán)、美姑能源926%股權(quán)、鹽邊表：2024年上半年國內(nèi)上市公司并購募集配套資金股12（二）交易所審核情況考慮到上市公司收購和現(xiàn)金/資產(chǎn)置換類上市公司重大資產(chǎn)重組無需重組委審核，本節(jié)所述審核通過率系需提交交易所重組委審核的發(fā)行股份/購買資產(chǎn)以及上市公司吸收合并事2024年上半年，國內(nèi)A股上市公司重大資產(chǎn)重組通過重組委審核緩表決0家、審核期間撤回申請10家，審核通過率66.67%。表：2024年上半年國內(nèi)A股上市公司重大資產(chǎn)重組審核被否、暫緩情況1除被否外，在實際工作中存在項目審核期間撤回以及審核通過后上市公司終止申請的目審核期間撤回或被否導(dǎo)致終止的情況下，我們認(rèn)為項目成功率7.69%是更好反映審核表：2024年上半年國內(nèi)A股上市公司重大資產(chǎn)重組市場終止撤回申請情況1達(dá)0--29--32天份--41--5云5--68權(quán)--74達(dá)--85--96--0（三）在會審核情況并項目合計17單。從交易金額來看，17單在會審核上市公司重大資產(chǎn)重組案例中，交易金額最高為上市購重組募集資金金額最高為上市公司格力地產(chǎn)發(fā)行股份購1航空工業(yè)成發(fā)行股份購2發(fā)行股份購3權(quán)發(fā)行股份購4發(fā)行股份購5合肥維信諾發(fā)行股份購6發(fā)行股份購7權(quán)發(fā)行股份購8發(fā)行股份購9捷捷南通科權(quán)發(fā)行股份購發(fā)行股份購表：2024年上半年國內(nèi)上市公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)配套募集資金金123權(quán)4合肥維信諾5權(quán)6捷捷南通科權(quán)7897,41%3,18%4,23%超過100億元（包括100億50億元到100億元之間（包括50億元）20億元到50億元之間（包括20億元）10億元到20億元之間（包括10億元）低于10億元超過50億元（包括50億元）20億元到50億元之間（包括20億元）10億元到20億元之間（包括10億元）5億元到10億元之間（包括5億元）低于5億元3,22%7,50%0,0%3,21%從上市公司板塊來看，2024年上半年在會審核上市公司表：2024年上半年國內(nèi)上市公司重大資產(chǎn)重組市172533425----從支付方式來看，2024年上半年在會審核上市公司重大資產(chǎn)表：2024年上半年國內(nèi)上市公司重大資產(chǎn)重1發(fā)行股份購2----從是否構(gòu)成重組上市來看，2024年上半年在會審核上市公司表：2024年上半年國內(nèi)A股重組上市交易情況（交易金額前十名）12權(quán) 石表：2024年上半年國內(nèi)上市公司重大資產(chǎn)重組構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易情況（1航空工業(yè)成飛100%23權(quán)45權(quán)67權(quán)8華信科49%股權(quán)、份9大地修復(fù)72.60%股露重大資產(chǎn)重組方案，位居前三。表：2024年上半年全國?。ㄖ陛犑校┥鲜泄局?8朗新集團(tuán)、華亞駿成科技、捷捷24格力地產(chǎn)、路暢32中航電測、烽火415161從地級市（區(qū)）來看，江蘇省蘇州市、廣東省深圳市分15華亞智能、羅博23路暢科技、節(jié)能3141516171819111家上市公司屬于6個一級子行業(yè)，其中，C制造業(yè)、I信息傳輸、軟件和209.91209.912180.995227.35地方國有企業(yè)中央國有企業(yè)民營企業(yè)及其他（四）已披露意向或預(yù)案情況從交易金額來看，47單已披露預(yù)案上市公司重大資產(chǎn)重組案例中，交易金額最高為上蘇奧傳感收購博耐爾24.00%股權(quán)，交募集資金金額最低為上市公司華神科技發(fā)行股份購買資產(chǎn)收購博浩達(dá)100%股權(quán)，金額為1新華三30%重大資產(chǎn)購買2重大資產(chǎn)購買3發(fā)行股份購4重大資產(chǎn)購買5柿竹園公司發(fā)行股份購6發(fā)行股份購7紛美包裝全控股及其一致行動人除重大資產(chǎn)購買8索爾思光電重大資產(chǎn)購買9發(fā)行股份購中捷航空航權(quán)、中捷廠發(fā)行股份購表：2024年上半年國內(nèi)上市公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)配套募集資金金1-23柿竹園公司4中捷航空航權(quán)、中捷廠567星投基金全-0.0285%的股權(quán)8931%股權(quán)、亞錦科技5%股份-從交易金額區(qū)間來看，2024年上半年的47單已披露預(yù)超過100億元（包括100億50億元到100億元之間（包括50億元）20億元到50億元之間（包括20億元）10億元到20億元之間（包括10億元）低于10億元13,50%4,15%4,15%0,0%1,8%超過50億元（包括50億元）20億元到50億元之間（包括20億元）10億元到20億元之間（包括10億元）5億元到10億元之間（包括5億元）低于5億元4,4,33%4,34%3,25%從上市公司板塊來看，2024年上半年已披露預(yù)案上市公表：2024年上半年國內(nèi)上市公司重大資產(chǎn)重組市1236-45-5----從支付方式來看，2024年上半年已披露預(yù)案上市公司重大資表：2024年上半年國內(nèi)上市公司重大資產(chǎn)重1發(fā)行股份購2重大資產(chǎn)購買-3----從交易對象來看，上市公司重大資產(chǎn)重組構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易33家，交易金額280.12表：2024年上半年國內(nèi)上市公司重大資產(chǎn)重組構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易情況（12柿竹園公司100%股權(quán)345中捷航空航天100%67亞信科技19.236%或89權(quán)表：2024年上半年全國?。ㄖ陛犑校┥鲜泄局?9*ST工智、亞瑪森股份、亞信安京商旅、艾迪藥25上海電力、雅運(yùn)雅創(chuàng)電子、三友34大唐電信、紫光43皖通高速、交建53青島港、青島雙63寧波精達(dá)、萬向72中鎢高新、海汽82本鋼板材、沈陽9222-榮盛發(fā)展、新諾威2-三峽旅游、漢商11111-1-1-1-15上海電力、雅運(yùn)雅創(chuàng)電子、三友23皖通高速、交建32大唐電信、紫光42中鎢高新、海汽52亞信安全、南京62陜國投A、炬光7282艾迪藥業(yè)、蘇奧92-券2-青島港、青島雙星111111西藏自治區(qū)拉薩市111111-1-1-1-1-1-1-1-1-1-黑龍江省哈爾濱市1-1-從上市公司來看，按證監(jiān)會一級行業(yè)統(tǒng)計，2024年上半年已55145.99197.7411344.6地方國有企業(yè)民營企業(yè)及其他中央國有企業(yè)券商在上市公司并購重組市場的排名表現(xiàn)從已完成、交易所并購重組委審核以及項目儲備（包括已過會未完成股份登記過戶或在會審核）等方面予以綜合（一）已發(fā)行情況排名券商在上市公司重大資產(chǎn)重組中擔(dān)任的角色是上市公司獨立財務(wù)顧問，如涉及發(fā)行股122131415161截止2024年上半年，上述已完成上市公司重大資產(chǎn)重組的7家中，需要交易所重組委122131截止2024年上半年，上述已完成上市公司重大資產(chǎn)重組的7家中，涉及募集配套資金1121商證券、中信證券分別以47.17億元和22.65億元分別位123456123從需交易所重組委審核的發(fā)行股份購買資產(chǎn)或上市公司吸收合并的已完成股份發(fā)行項1昌飛集團(tuán)100%股權(quán)、哈飛集團(tuán)23權(quán)、美姑能源26%股權(quán)、鹽邊4寶山礦業(yè)100%從需交易所重組委審核的發(fā)行股份購買資產(chǎn)或上市公司吸收合并的已完成股份發(fā)行項50億元-10011元211元11中，募集資金金額最大的為中信證券主承銷的川能動力收購川能風(fēng)電30%股權(quán)、美姑能源12元11112111111400262.85 2.130.45中金公司中信建投東吳證券券商2.5210.50家數(shù)金額400147.17110.80.60.40.20家數(shù)金額招商證券華泰聯(lián)合券商2航天和其他運(yùn)輸設(shè)備1C32有色金屬冶煉和111111111111121122111-211-311-411-44-財務(wù)顧問，位居第一。12130%股權(quán)、美姑能源26%2024年上半年擔(dān)任上市公司獨立財務(wù)顧問的券商中，從上市公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)的交易對象來看，中金公司擔(dān)任獨立財務(wù)顧問的上市公司季末收盤價較發(fā)行價格的平均漲幅12211230%股權(quán)、美姑能源26%2024年上半年擔(dān)任上市公司并購配套募集資金的主承銷商中，從上市公司非公開發(fā)行的投資者來看，中金公司擔(dān)任主承銷商的上市公司季末收盤價較發(fā)行價格的平均漲幅35.81%，位居第一；中信證券擔(dān)任主承銷商的上市公司季末收盤價較發(fā)行價格的平均漲幅112112122024年上半年完成并購配套募集資金的主承銷商中，中信證券主承1121（二）交易所審核排名122210除被否撤回申請外，在實際工作中存在項目審核期間撤回以及審核通過后上市公司終家數(shù)1券22000002司10100103投00000204源承銷00000050000010券6長江證券承銷00000107華創(chuàng)證券00000108開源證券00000109華興證券000000券0000001從上市公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)申請材料披露日期到通過來看，2024年上半年通過的上12從上市公司披露重組預(yù)案（草案）日期到披露完成公告來看，2024年上半年完成重組1234（三）項目儲備排名1中化藍(lán)天2仁和環(huán)境-3領(lǐng)輝科技1中化藍(lán)天2仁和環(huán)境-3領(lǐng)輝科技12昊華科技、軍信2112昊華科技、軍信2112345678912345678913路暢科技、思瑞2中航電測、格力31415161718191111113維信諾、華亞智21314151617181911112詢34-56詢7詢8912345詢67-8