小熊電器（002959）公司2023年財(cái)務(wù)分析研究報(bào)告

小熊電器(002959)公司2023年財(cái)務(wù)分析1 3 3 3 4 4 5 5 6 6 6 7 7 8 2 (四)、短期償債能力變化情況 2 3 23 24 (十一)、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 (十二)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) 25(十三)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 (十四)、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) (十五)、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 27 28 29 29 31 4 (三)、凈資產(chǎn)收益率變化原因分析 1小熊電器(002959)公司2023年?duì)I業(yè)收入為471,188.73萬(wàn)元，與2022年的411,769.89萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了14.43%。2023年凈利潤(rùn)為44,530.50萬(wàn)元，與2022年的38,603.22萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了15.35%。公司2023年?duì)I業(yè)成本為298,667.78萬(wàn)元，與2022年的261,684.14萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了14.13%。2023年銷售費(fèi)用為88,399.55萬(wàn)元，與2022年的72,984.84萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了21.12%。2023年管理費(fèi)用為18,972.28萬(wàn)元，與2022年的15,433.81萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了22.93%。2023年財(cái)務(wù)費(fèi)用為529.05萬(wàn)元，與2022年的負(fù)404.03萬(wàn)元相比成倍增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了2.31倍。公司2023年總資產(chǎn)為538,628.62萬(wàn)元，與2022年的487,533.77萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了10.48%。2023年流動(dòng)資產(chǎn)為387,552.18萬(wàn)元，與2022年的361,564.81萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了7.19%。公司2023年負(fù)債總額為264,984.64萬(wàn)元，與2022年的250,859.85萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了5.63%。2023年所有者權(quán)益為273,643.98萬(wàn)元，與2022年的236,673.92萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了15.62%。公司2023年流動(dòng)比率為1.796,與2022年的1.7789相比有所增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了0.0171。2023年速動(dòng)比率為1.4967,與2022年的1.443相比有所增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了0.0537。公司用當(dāng)期速動(dòng)資產(chǎn)償還流動(dòng)負(fù)債沒有困難，償債能力較好，速動(dòng)比率2公司2023年?duì)I業(yè)利潤(rùn)率為10.45%,與2022年的11.82%相比有較大幅度下降，下降了1.37個(gè)百分比。2023年資產(chǎn)報(bào)酬率為10.13%,與2022年的10.62%相比變化不大。2023年凈資產(chǎn)收益率為17.45%,與2022年的17.41%相比變化公司2023年資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為397.4514天，2022年為376.3931天，2023年比2022年增長(zhǎng)21.0583天。2023年流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為290.1467天，2022年為275.5703天，2023年比2022年增長(zhǎng)14.5764天。2023年?duì)I業(yè)周期為86.29天，2022年為96.93天，2023年比2022年縮短10.64天。公司2023年新創(chuàng)造的可動(dòng)用資金總額為44,530.50萬(wàn)元。公司2023年?duì)I運(yùn)資本為171,764.56萬(wàn)元，與2022年的158,314.44萬(wàn)元相比有所增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了8.5%。公司2023年的盈虧平衡點(diǎn)為301,661.35萬(wàn)元，從營(yíng)業(yè)安全水平來看，公司公司2023年經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量為68,464.60萬(wàn)元，投資現(xiàn)金凈流量為負(fù)公司資產(chǎn)凈利率為8.68%,與上期相比，有下降趨勢(shì)。公司權(quán)益乘數(shù)為196.84%,與上期相比，有下降趨勢(shì)。3一、小熊電器(002959)公司實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)分析(一)公司利潤(rùn)總額分析小熊電器(0029592023年實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)為51,468.44萬(wàn)元與2022年的45,485.02萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了13.15%。公司實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)主要來源是內(nèi)部經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)，公司有一定的盈利基礎(chǔ)。(二)主營(yíng)業(yè)務(wù)的盈利能力從主營(yíng)業(yè)務(wù)收入和成本的變化情況來看，小熊電器(002959)2023年主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額為471,188.73萬(wàn)元，與2022年的411,769.89萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了14.43%。2023年主營(yíng)業(yè)務(wù)成本為298,667.78萬(wàn)元與2022年的261,684.14萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了14.13%。公司主營(yíng)業(yè)務(wù)收入和主營(yíng)業(yè)務(wù)成本同時(shí)增長(zhǎng)，但收入的增長(zhǎng)幅度大于成本的增長(zhǎng)幅度，說明公司主營(yíng)業(yè)務(wù)盈利能力提高。數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)銷售收入實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)4營(yíng)業(yè)利潤(rùn)投資收益營(yíng)業(yè)外利潤(rùn)從報(bào)表數(shù)據(jù)來看，小熊電器(002959)2023年銷售收入大部分是現(xiàn)金收入，收入質(zhì)量是可靠的。(四)利潤(rùn)總結(jié)分析在市場(chǎng)份額迅速擴(kuò)大的同時(shí)，公司營(yíng)業(yè)利潤(rùn)也有所增長(zhǎng)，公司在擴(kuò)大市場(chǎng)方面取得了成功，經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)開展良好。5二、小熊電器(002959)公司成本費(fèi)用分析2023年小熊電器(002959)成本費(fèi)用總額為406,568.66萬(wàn)元，其中：主營(yíng)業(yè)務(wù)成本為298,667.78萬(wàn)元，占成本總額的73.46%;銷售費(fèi)用為88,399.55萬(wàn)元，占成本總額的21.74%;管理費(fèi)用為18,972.28萬(wàn)元，占成本總額的4.67%;財(cái)務(wù)費(fèi)用為529.05萬(wàn)元，占成本總額的0.13%。數(shù)據(jù)的洞察。2022-2023年小熊電器(002959)公司成本構(gòu)成表數(shù)值(萬(wàn)元)數(shù)值(萬(wàn)元)成本費(fèi)用總額主營(yíng)業(yè)務(wù)成本銷售費(fèi)用管理費(fèi)用財(cái)務(wù)費(fèi)用主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加6小熊電器(0029592023年銷售費(fèi)用為88,399.55萬(wàn)元與2022年的72,984.84萬(wàn)元相比，大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了21.12%。2023年隨著銷售費(fèi)用的增長(zhǎng)，主營(yíng)業(yè)務(wù)良好效果。(三)管理費(fèi)用變化及合理化評(píng)判小熊電器(0029592023年管理費(fèi)用為18,972.28萬(wàn)元與2022年的15,433.81萬(wàn)元相比，大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了22.93%。2023年管理費(fèi)用占銷售收入的比例為4.03%,與2022年的3.75%相比，提高了0.28個(gè)百分點(diǎn)。管理費(fèi)用與銷售收入小熊電器(002959)2023年財(cái)務(wù)費(fèi)用為529.05萬(wàn)元，與2022年的負(fù)404.03萬(wàn)元相比成倍增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了2.31倍。7三、小熊電器(002959)公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析小熊電器(002959)2023年資產(chǎn)總額為538,628.62萬(wàn)元，其中：流動(dòng)資產(chǎn)為387,552.18萬(wàn)元，主要分布在貨幣資金、存貨、應(yīng)收賬款等環(huán)節(jié)，分別占公司流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)的39.42%、15.99%和4.05%。非流動(dòng)資產(chǎn)為151,076.44萬(wàn)元，主要分布在固定資產(chǎn)和其他資產(chǎn)，分別占公司非流動(dòng)資產(chǎn)的50.86%和49.14%。流動(dòng)資產(chǎn)長(zhǎng)期投資固定資產(chǎn)無(wú)形及遞延資產(chǎn)00其他資產(chǎn)8數(shù)值(萬(wàn)元)數(shù)值(萬(wàn)元)總資產(chǎn)流動(dòng)資產(chǎn)長(zhǎng)期投資固定資產(chǎn)無(wú)形及遞延資產(chǎn)0000其他資產(chǎn)公司擁有的貨幣資產(chǎn)數(shù)額較大，約占公司流動(dòng)資產(chǎn)的39.42%,說明公司擁2022-2023年小熊電器(002959)公司流動(dòng)資產(chǎn)構(gòu)成表數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)流動(dòng)資產(chǎn)9存貨應(yīng)收賬款其他應(yīng)收款短期投資000應(yīng)收票據(jù)000貨幣資金其他流動(dòng)資產(chǎn)存貨應(yīng)收賬款其他應(yīng)收款短期投資00應(yīng)收票據(jù)00貨幣資金其他流動(dòng)資產(chǎn)2023年資產(chǎn)總額為538,628.62萬(wàn)元，與2022年的487,533.77萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了10.48%。具體來說，以下項(xiàng)目的變動(dòng)使資產(chǎn)總額增加：長(zhǎng)期投資增加68.09萬(wàn)元；固萬(wàn)元；其他應(yīng)收款增加452.55萬(wàn)元；其他流動(dòng)資產(chǎn)增加2,170.66萬(wàn)元；共計(jì)增加36,867.55萬(wàn)元。以下項(xiàng)目的變動(dòng)使資產(chǎn)總額減少：存貨減少3,111.33萬(wàn)元；貨幣資金減少58,860.51萬(wàn)元；共計(jì)減少61,971.84萬(wàn)元。增加項(xiàng)與減少項(xiàng)相抵，從資產(chǎn)各項(xiàng)構(gòu)成與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比例關(guān)系來看，2023年應(yīng)收賬款的占比情況基本合理。存貨的占比情況基本合理。固定資產(chǎn)投入使用時(shí)間較短。2023(六)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的變動(dòng)情況2023年與2022年相比，2023年存貨占收入的比例下降?？偠灾鲃?dòng)資此與2022年相比，本期的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)有所改善。數(shù)值(萬(wàn)元)數(shù)值(萬(wàn)元)流動(dòng)資產(chǎn)長(zhǎng)期投資固定資產(chǎn)存貨應(yīng)收賬款貨幣資金四、小熊電器(002959)公司負(fù)債及權(quán)益結(jié)構(gòu)分析(一)負(fù)債及權(quán)益構(gòu)成基本情況小熊電器(002959)2023年負(fù)債總額為264,984.64萬(wàn)元，資本金為0萬(wàn)元，所有者權(quán)益為273,643.98萬(wàn)元，資產(chǎn)負(fù)債率為49.20%。在負(fù)債總額中，流動(dòng)負(fù)債為215,787.62萬(wàn)元，占負(fù)債和權(quán)益總額的40.06%;付息負(fù)債合計(jì)占資金來源總額的9.45%。數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)負(fù)債及權(quán)益總額所有者權(quán)益流動(dòng)負(fù)債長(zhǎng)期負(fù)債少數(shù)股東權(quán)益000在流動(dòng)負(fù)債的構(gòu)成中，應(yīng)付票據(jù)占63.82%、應(yīng)付賬款占15.58%、其他流動(dòng)負(fù)債占14.11%,其中應(yīng)付票據(jù)占最大的比例。短期借款應(yīng)付賬款應(yīng)付票據(jù)其他應(yīng)付款應(yīng)交稅金預(yù)收賬款00其他流動(dòng)負(fù)債(三)負(fù)債的增減變化小熊電器(002959)2023年負(fù)債總額為264,984.64萬(wàn)元，與2022年的250,859.85萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了5.63%。數(shù)值(萬(wàn)元)數(shù)值(萬(wàn)元)負(fù)債總額短期借款應(yīng)付賬款其他應(yīng)付款長(zhǎng)期負(fù)債其他負(fù)債具體來說，使負(fù)債總額增加的項(xiàng)目包括：應(yīng)付票據(jù)增加34,599.52萬(wàn)元；其他應(yīng)付款增加419.12萬(wàn)元；應(yīng)交稅金增加278.64萬(wàn)元；長(zhǎng)期負(fù)債增加1,587.55萬(wàn)元；其他流動(dòng)負(fù)債增加4,061.95萬(wàn)元；合計(jì)增加40,946.78萬(wàn)元。使負(fù)債總額減少的項(xiàng)目包括：短期借款減少20,275.15萬(wàn)元；應(yīng)付賬款減少6,546.83萬(wàn)元；合計(jì)減少26,821.98萬(wàn)元。增加項(xiàng)與減少項(xiàng)相互抵消,使負(fù)債總額共增長(zhǎng)14,124.80萬(wàn)元。小熊電器(002959)2023年所有者權(quán)益為273,643.98萬(wàn)元，與2022年的236,673.92萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了15.62%。數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)所有者權(quán)益資本金0000資本公積盈余公積0未分配利潤(rùn)(六)權(quán)益變化原因具體來說，使所有者權(quán)益增加的項(xiàng)目包括：資本公積增加5,074.17萬(wàn)元；盈余公積增加20.52萬(wàn)元；未分配利潤(rùn)增加32,104.90萬(wàn)元；合計(jì)增加37,199.59萬(wàn)元。使所有者權(quán)益減少的項(xiàng)目包括：合計(jì)減少0萬(wàn)元。增加項(xiàng)與減少項(xiàng)相互抵消，使所有者權(quán)益共增長(zhǎng)37,199.59萬(wàn)元。五、小熊電器(002959)公司償債能力分析(一)支付能力從支付能力來看，小熊電器(002959)2023年是擁有現(xiàn)金支付能力。用發(fā)款的能力較強(qiáng)。(二)流動(dòng)比率2023年流動(dòng)比率為1.796,與2022年的1.7789相比有所增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了0.0171。2023年流動(dòng)比率比2022年有所增長(zhǎng)的主要原因是：2023年流動(dòng)資產(chǎn)為較合理。與2022年的1.443相比有所增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了0.0537。2023年速動(dòng)比率比2022年有所增長(zhǎng)的主要原因是：2023年速動(dòng)資產(chǎn)為322,959.44萬(wàn)元，與2022年的293,294.89萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了10.11%。2023年流動(dòng)負(fù)債為215,787.62萬(wàn)元，與2022年的203,250.37萬(wàn)元相比有所增長(zhǎng)(四)短期償債能力變化情況(五)短期付息能力從短期的角度來看，小熊電器(002959)支付利息的能力較強(qiáng)。流動(dòng)比率速動(dòng)比率利息保障倍數(shù)資產(chǎn)負(fù)債率流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率從盈利的角度來看，公司盈利對(duì)利息的保障倍數(shù)為98.2846倍。從實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)和利息支付的關(guān)系來看，小熊電器(002959)有較強(qiáng)的盈利能力，利息支付有保從資本結(jié)構(gòu)和資金成本的角度出發(fā)，小熊電器(002959)2023年的付息負(fù)債為1,724.85萬(wàn)元實(shí)際借款利率水平為30.67%,公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)為1.0103。債進(jìn)行經(jīng)營(yíng)不會(huì)增加公司的盈利能力水平，相反會(huì)降低公司現(xiàn)在的盈利能力水六、小熊電器(002959)公司盈利能力分析小熊電器(002959)2023年的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率為10.45%,資產(chǎn)報(bào)酬率為10.13%,凈資產(chǎn)收益率為17.45%,成本費(fèi)用利潤(rùn)率為12.66%。公司實(shí)際投入到自身經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的資產(chǎn)為356,062.53萬(wàn)元，經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)的收益率是13.83%,對(duì)外投資的收益率是473.94%。主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率成本費(fèi)用利潤(rùn)率資產(chǎn)報(bào)酬率凈資產(chǎn)收益率經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)利潤(rùn)率對(duì)外投資收益率(二)內(nèi)部資產(chǎn)的盈利能力小熊電器(0029592023年經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)利潤(rùn)率為13.83%與2022年的12.23%(三)內(nèi)外部盈利能力比較2023年凈資產(chǎn)收益率為17.45%,與2022年的17.41%相比變化不大。2023年凈資產(chǎn)收益率比2022年提高的主要原因是：2023年凈利潤(rùn)為年平均所有者權(quán)益為255,158.95萬(wàn)元，與2022年的221,785.50萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了15.05%。凈利潤(rùn)的增長(zhǎng)速度快于平均所有者權(quán)益的增長(zhǎng)速度，致使2023年資產(chǎn)報(bào)酬率為10.13%,與2022年的10.62%相比變化不大。2023年資產(chǎn)報(bào)酬率比2022年下降的主要原因是：2023年息稅前利潤(rùn)為年平均總資產(chǎn)為513,081.20萬(wàn)元，與2022年的424,622.87萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了20.83%。息稅前利潤(rùn)的增長(zhǎng)速度慢于平均總資產(chǎn)的增長(zhǎng)速度，致使資產(chǎn)2023年成本費(fèi)用利潤(rùn)率為12.66%,與2022年的13.01%相比變化不大。2023年期間費(fèi)用經(jīng)濟(jì)效益為47.7%,與2022年的51.68%相比有較大幅度下降，下降2023年成本費(fèi)用利潤(rùn)率比2022年下降的主要原因是：2023年實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)為年成本費(fèi)用總額為406,568.66萬(wàn)元，與2022年的349,698.76萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了16.26%。實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)的增長(zhǎng)速度慢于成本費(fèi)用總額的增長(zhǎng)速度，致使成本七、小熊電器(002959)公司營(yíng)運(yùn)能力分析(一)存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)小熊電器(002959)2023年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)為77.6391天，2022年為88.3682天，2023年比2022年縮短10.7291天。(二)存貨周轉(zhuǎn)變化原因2023年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均存貨為63,529.61萬(wàn)元，與2022年的63,354.95萬(wàn)元相比變化不大。2023年主營(yíng)業(yè)務(wù)成本為298,667.78萬(wàn)元，與2022年的261,684.14萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了14.13%。平均存貨的增長(zhǎng)速度慢于主營(yíng)業(yè)務(wù)成本的增長(zhǎng)速度，致使存貨周轉(zhuǎn)小熊電器(002959)2023年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為8.6541天，2022年為8.558天，2023年比2022年增長(zhǎng)0.0961天。2023年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年增長(zhǎng)的主要原因是：2023年平均應(yīng)收賬款為11,171.87萬(wàn)元，與2022年的9,654.65萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了15.71%。2023年?duì)I業(yè)收入為471,188.73萬(wàn)元，與2022年的411,769.89萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了14.43%。公司應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)速度減慢，而盈利能力水平在提高。(五)應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)小熊電器(002959)2023年應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為45.0847天，2022年為50.1872天，2023年比2022年縮短5.1025天。(六)應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)變化原因2023年應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均應(yīng)付賬款為36,891.35萬(wàn)元，與2022年的35,981.33萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了2.53%。2023年主營(yíng)業(yè)務(wù)成本為298,667.78萬(wàn)元，與2022年的261,684.14萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了14.13%。(七)現(xiàn)金周期小熊電器(002959)2023年現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天天，2023年比2022年增長(zhǎng)17.6598天。小熊電器(002959)2023年?duì)I業(yè)周期為86.29天，2022年為96.93天，2023年比2022年縮短10.64天。存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)營(yíng)業(yè)周期(九)營(yíng)業(yè)周期結(jié)論從存貨、應(yīng)收賬款、應(yīng)付賬款三者的資金占用情況及其周轉(zhuǎn)速度的關(guān)系來看，公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金占用公司較大幅度的降低了經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金占用，營(yíng)運(yùn)能力有明顯的提高。(十)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)小熊電器(002959)2023年流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為290.1467天，2022年為275.5703天，2023年比2022年增長(zhǎng)14.5764天。(十一)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因2023年流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年增長(zhǎng)的主要原因是：2023年平均流動(dòng)資產(chǎn)為374,558.50萬(wàn)元與2022年的310,881.01萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)增長(zhǎng)了20.48%。2023年?duì)I業(yè)收入為471,188.73萬(wàn)元，與2022年的411,769.89萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了14.43%。平均流動(dòng)資產(chǎn)的增長(zhǎng)速度快于營(yíng)業(yè)收入的增長(zhǎng)速度，致使流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)增長(zhǎng)。小熊電器(002959)2023年資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為397.4514天，2022年為376.3931天，2023年比2022年增長(zhǎng)21.0583天。公司資產(chǎn)規(guī)模有較大幅度的增長(zhǎng)，但營(yíng)業(yè)收入?yún)s沒有相應(yīng)的增長(zhǎng)，致使公司總資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度下降。資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)2023年總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年增長(zhǎng)的主要原因是：2023年平均總資產(chǎn)為513,081.20萬(wàn)元，與2022年的424,622.87萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了20.83%。2023年?duì)I業(yè)收入凈額為471,188.73萬(wàn)元，與2022年的411,769.89萬(wàn)元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了14.43%。(十四)固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)小熊電器(002959)2023年固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為57.8774天，2022年為55.9004天，2023年比2022年增長(zhǎng)1.977天。2023年固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年增長(zhǎng)的主要原因是：2023年平均固定資產(chǎn)凈額為74,715.60萬(wàn)元，與2022年的63,063.25萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了18.48%。2023年?duì)I業(yè)收入為471,188.73萬(wàn)元，與2022年的411,769.89萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了14.43%。八、小熊電器(002959)公司發(fā)展能力分析(一)可動(dòng)用資金總額小熊電器(002959)2023年新創(chuàng)造的可動(dòng)用資金總額為44,530.50萬(wàn)元。說明在沒有外部資金來源的情況下，企業(yè)用于投資發(fā)展的資金如果不超過這一數(shù)額，則不會(huì)影響企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)；相反，如果企業(yè)的新增的投資超過這一數(shù)額時(shí)，在沒有其它外部資金來源的情況下，必然會(huì)占用生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金，從中消耗一部分營(yíng)運(yùn)資本，引起經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金緊張。從企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度來看，現(xiàn)在流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為1.258,如果能夠讓公司流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度提高0.05次，則可以縮短流動(dòng)資產(chǎn)占用天數(shù)11.09天，由此可以節(jié)約14,317.81萬(wàn)元資金，用于企業(yè)今后發(fā)展。九、小熊電器(002959)公司經(jīng)營(yíng)協(xié)調(diào)分析(一)投融資活動(dòng)的協(xié)調(diào)情況從長(zhǎng)期投資和融資的角度出發(fā)，小熊電器(002959)長(zhǎng)期投、融資活動(dòng)能給企業(yè)帶來171,764.56萬(wàn)元的營(yíng)運(yùn)資本，投融資活動(dòng)是協(xié)調(diào)的。數(shù)值(萬(wàn)元)數(shù)值(萬(wàn)元)營(yíng)運(yùn)資本所有者權(quán)益少數(shù)股東權(quán)益0長(zhǎng)期負(fù)債固定資產(chǎn)長(zhǎng)期投資其它長(zhǎng)期資產(chǎn)小熊電器(002959)2023年?duì)I運(yùn)資本為171,764.56萬(wàn)元，與2022年的158,314.44萬(wàn)元相比，增長(zhǎng)了13,450.12萬(wàn)元。企業(yè)經(jīng)營(yíng)實(shí)力增加，營(yíng)運(yùn)資本的從小熊電器(002959)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的資金協(xié)調(diào)的角度出發(fā)，公司經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)正常2023年?duì)I運(yùn)資金需求為9,146.40萬(wàn)元，2022年?duì)I運(yùn)資金需求為負(fù)1,221.37萬(wàn)元，企業(yè)長(zhǎng)期融資活動(dòng)能夠滿足企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金需求，企業(yè)資金供求情況是協(xié)調(diào)的。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金需求是由經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的擴(kuò)展所帶來的，要注意同時(shí)提高企業(yè)的盈利能力水平。十、小熊電器(002959)公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)分析(一)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)小熊電器(002959)2023年盈虧平衡點(diǎn)的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入為301,661.35萬(wàn)元，虧損。營(yíng)業(yè)安全水平為35.98%,表示公司主營(yíng)業(yè)務(wù)收入下降只要不超過從資本結(jié)構(gòu)和資金成本的角度出發(fā)，小熊電器(002959)2023年的付息負(fù)債為1,724.85萬(wàn)元實(shí)際借款利率水平為30.67%,公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)為1.0103。債進(jìn)行經(jīng)營(yíng)不會(huì)增加公司的盈利能力水平，相反會(huì)降低公司現(xiàn)在的盈利能力水?dāng)?shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)盈虧平衡點(diǎn)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)十一、小熊電器(002959)公司現(xiàn)金流量分析小熊電器(002959)2023年現(xiàn)金流入總額為703,944.39萬(wàn)元，與2022年的最主要來源是：通過銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金，金額為517,508.14萬(wàn)元，約占公司當(dāng)期現(xiàn)金流入總額的73.52%。公司銷售商品、提供勞務(wù)所收到的現(xiàn)金能夠滿足經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金支出需求，銷售商品、提供勞務(wù)使企業(yè)的現(xiàn)金增加68,464.60萬(wàn)元。2022-2023年小熊電器(002959)公司現(xiàn)金流入結(jié)構(gòu)表數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)現(xiàn)金流入總額銷售商品稅金返還00收回投資0000取得投資收益長(zhǎng)期資產(chǎn)處置0吸收投資吸收借款0000其他流入小熊電器(002959)2023年現(xiàn)金流出總額為772,138.18萬(wàn)元，與2022年的643,118.29萬(wàn)元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了20.06%?，F(xiàn)金流出最大的項(xiàng)目是支付的其他現(xiàn)金，占現(xiàn)金流出總額的49.39%。數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)現(xiàn)金流出總額購(gòu)買原材料工資性支出稅金資產(chǎn)購(gòu)置0000對(duì)外投資償還債務(wù)0利潤(rùn)分配其他流出2023年小熊電器(002959)2023年小熊電器(002959)投資活動(dòng)需要的資金為115,676.52萬(wàn)元；經(jīng)營(yíng)活動(dòng)創(chuàng)造的資金為68,464.60萬(wàn)元。公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所創(chuàng)造的現(xiàn)金不能滿足投資活動(dòng)所需要的資金，還需要公司籌集資金。2023年小熊電器(002959)籌資活動(dòng)需要支付的資金為20,981.87萬(wàn)元?？偟膩碚f，當(dāng)期數(shù)值(萬(wàn)元)數(shù)值(萬(wàn)現(xiàn)金凈流量經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量投資現(xiàn)金凈流量籌資現(xiàn)金凈流量現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率經(jīng)營(yíng)償債能力現(xiàn)金流動(dòng)資產(chǎn)比率經(jīng)營(yíng)還債期債務(wù)償還率00折舊影響系數(shù)償還有息債務(wù)約需要0.74年，而公司債務(wù)償還率為43.93%,按照本期債務(wù)償還在銷售收入中，有14.53%的是現(xiàn)金利潤(rùn)。說明公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)創(chuàng)造現(xiàn)金的能力較強(qiáng)，擁有較強(qiáng)的"造血"功能。2