對(duì)53號(hào)文限售股增值稅的思考-再論稅法原理和思考之一

從業(yè)二十年的老會(huì)計(jì)經(jīng)驗(yàn)之談，如果覺得有幫助請(qǐng)您打賞支持，謝謝!對(duì)53號(hào)文限售股增值稅的思考—再論稅法原理和思考之一為了積極推進(jìn)營改增進(jìn)程，國家稅務(wù)總局于2016年8月18日發(fā)布了《國家稅務(wù)總局關(guān)于營改增試點(diǎn)若干征管問題的公告》（國家稅務(wù)總局公告2016年第53號(hào)，以下簡稱53號(hào)文）），文件對(duì)幾個(gè)重要的問題做了澄清，從文件的內(nèi)容而言，與其說是營改增的影響，不如說是借營改增的東風(fēng)解決了幾個(gè)重要的歷史遺留問題。這些問題都是困惑納稅人已久的問題，問題的澄清體現(xiàn)了依法治稅的原則方向，為稅法的執(zhí)行奠定了更加明晰的基礎(chǔ)，值得點(diǎn)個(gè)大贊。然而，由于涉及問題的復(fù)雜，對(duì)相關(guān)的問題做進(jìn)一步討論會(huì)更加有益于我們理解法律的本質(zhì)和執(zhí)行。借著幾個(gè)案例的東風(fēng)，還有家園里的溫馨討論，把幾個(gè)問題的思考一一拋磚，我們首先來談?wù)勏奘酃稍鲋刀愓魇盏膯栴}：這是一個(gè)歷史問題，如果我們審視這個(gè)問題的由來，其本質(zhì)是對(duì)2009年新營業(yè)稅暫行條例中，對(duì)金融商品買賣業(yè)務(wù)征稅規(guī)定的解釋和運(yùn)用問題。從稅收法定的角度，營業(yè)稅暫行條例結(jié)合36號(hào)文營改增的相關(guān)規(guī)定是這一征稅問題的法律基礎(chǔ)。結(jié)合我們對(duì)上述規(guī)定理解，我們把問題分為兩個(gè)層面做個(gè)分析：限售股的轉(zhuǎn)讓是否征稅首先需要明確的是限售股的定義，實(shí)際上，這并非是一個(gè)非常清晰的概念，如果從表明的解釋來看，這是關(guān)于法律限制進(jìn)行轉(zhuǎn)讓的股票在轉(zhuǎn)讓時(shí)的征稅問題。而事實(shí)上限售股從來源上看，有很多種情形，我們暫且把它分類為納稅人取得時(shí)是股權(quán)和納稅人取得時(shí)是股票兩種不同限售股類型，我們下面的分析會(huì)提到這種區(qū)分，盡管這一區(qū)分本身也并不周延。討論限售股的轉(zhuǎn)讓是否征稅必須討論的就是，對(duì)于2009年后新營業(yè)稅暫行條例和36號(hào)文中增值稅規(guī)定中金融商品買賣的解釋。首先，我們可以明確的是，股權(quán)不是金融商品，股票是金融商品，限售股股票是不是金融商品從法律上應(yīng)該偏向于是，而稅法的金融商品一詞如何看待限售股，其實(shí)是需要深入討論的。如果討論股權(quán)和股票為什么前者不是金融商品而后者是，需要分析稅法對(duì)金融商品界定和征稅的立法原意，如果僅以經(jīng)濟(jì)的觀察角度，二者可能的最大的區(qū)別之一就在于公開市場(chǎng)的可流通性，如果以這個(gè)作為核心，限售股算不算金融商品就值得討論了。然后，我們來看買賣金融商品的界定，在現(xiàn)有的法律法規(guī)規(guī)定中，可以輕易達(dá)成共識(shí)的就是，轉(zhuǎn)讓股權(quán)沒有流轉(zhuǎn)稅，無論是營業(yè)稅或是營改增之后的增值稅，而買賣可流通的股票則顯然有流轉(zhuǎn)稅稅負(fù)。問題出現(xiàn)在，如果買入或者投資的時(shí)候是股權(quán)，而之后企業(yè)上市，再發(fā)生股票轉(zhuǎn)讓時(shí)是否應(yīng)該征稅？客觀的來說，如果稅法規(guī)定的內(nèi)容是買賣金融商品屬于增值稅征稅范圍的話，買入股權(quán)賣出股票的行為是不應(yīng)該征稅的，從法律本身的解釋，對(duì)買賣作狹義解釋，應(yīng)指包括在市場(chǎng)上發(fā)生支付對(duì)價(jià)取得股票后出售的行為。這也是為什么，在此前營業(yè)稅期間，對(duì)于投資公司時(shí)是股權(quán)，此后發(fā)生股票轉(zhuǎn)讓是否征收營業(yè)稅存在爭議的原因。這里，所體現(xiàn)的稅收原理之一可能和股權(quán)轉(zhuǎn)讓不作為金融商品有類似的考慮，即必須考慮到投資時(shí)股權(quán)并不具備流動(dòng)性，其內(nèi)涵的投資風(fēng)險(xiǎn)明顯大于股票，長期股權(quán)投資不是流動(dòng)性的資產(chǎn)不能隨時(shí)變現(xiàn)也不能作為企業(yè)資金平衡的金融工具。然而，雖然沒有明確的規(guī)定，53號(hào)文的規(guī)定無疑體現(xiàn)了總局一直以來對(duì)買賣的寬泛界定態(tài)度，或者說現(xiàn)在的態(tài)度，買賣的解釋實(shí)際上是對(duì)以各種形式取得和轉(zhuǎn)讓金融商品所有權(quán)征稅。這樣一個(gè)擴(kuò)張解釋不僅僅是對(duì)買賣擴(kuò)張到了視同銷售的轉(zhuǎn)讓，甚至包括了以投資、上市等各種形式取得或讓渡金融商品權(quán)利的形式。從稅收法治的角度，這樣的界定其實(shí)不太適合由稅務(wù)總局直接作出，雖然現(xiàn)實(shí)中這往往是出于監(jiān)管實(shí)踐發(fā)展的需要，但最好的方式還是應(yīng)該以對(duì)36號(hào)文的原文規(guī)定作出調(diào)整的方式來進(jìn)行。從稅收的實(shí)質(zhì)課稅出發(fā)，可能還需要討論對(duì)金融商品收益權(quán)的讓渡是否也是金融商品轉(zhuǎn)讓。限售股的轉(zhuǎn)讓如何征稅結(jié)合上述規(guī)定，這個(gè)問題的本質(zhì)在于確認(rèn)金融商品在增值稅意義下的取得成本和讓渡收益。因?yàn)樵诂F(xiàn)有的體系下，顯然，買賣價(jià)格的適用性已經(jīng)完全不能涵蓋目前增值稅對(duì)金融商品征稅的需求了。53號(hào)公告對(duì)此也作出了有益的嘗試，并且在多個(gè)交易的形式下給出了具體的指引。然而，對(duì)這樣的問題界定，顯然要回到金融商品的界定中，因?yàn)榻鹑谏唐返男纬蓵r(shí)間取決于如何界定金融商品。特別是對(duì)限售股的分析問題。簡單來說，當(dāng)一個(gè)股權(quán)變成限售股，或者一個(gè)納稅人取得限售股的時(shí)候，究竟在何時(shí)構(gòu)成了一項(xiàng)金融商品，其取得的成本是什么。首先，53號(hào)文對(duì)上市時(shí)采用首發(fā)價(jià)格，重組時(shí)以停牌的價(jià)格等等各種取得形式做出了一些規(guī)定和嘗試。然而我們的觀察表明，這樣的規(guī)定本身還有可以完善的空間。具體來說，問題的本質(zhì)在于金融商品的取得成本，而如何確定這一成本稅法究竟應(yīng)該考慮那些問題？是否需要結(jié)合部門法的規(guī)定？是否需要以原則的規(guī)定作出界定再加上列舉的方式？是否需要考慮特殊的情況。我們只舉一個(gè)例子來看，53號(hào)文規(guī)定，對(duì)于重大資產(chǎn)重組的金融商品轉(zhuǎn)讓，以重組停牌前一交易日的股票價(jià)格作為買入價(jià)。然而，在實(shí)際案例中：如果重組過程中原企業(yè)發(fā)生了縮股，那么在最終確定買入價(jià)時(shí)是否應(yīng)當(dāng)考慮縮股的影響？如果企業(yè)的換股價(jià)格根據(jù)相關(guān)部門法的規(guī)定已經(jīng)確定為停牌前確定期間的交易均價(jià)，稅法上是否應(yīng)當(dāng)對(duì)交易的金融商品價(jià)格形成做出自身的規(guī)定，還是應(yīng)當(dāng)尊重其他的部門法規(guī)定以反映交易實(shí)際？如果認(rèn)為流通才是金融商品的本質(zhì)特征，是否應(yīng)該考慮以限售股重新允許上市甚至解禁時(shí)的價(jià)格作為金融商品形成的成本或者說購入價(jià)？（在海南椰島案的上市公司減持時(shí)使用恢復(fù)上市開盤價(jià)）。這些問題的處理都是在現(xiàn)有53號(hào)文的基礎(chǔ)上可能需要思考的。我們能夠理解53號(hào)現(xiàn)有規(guī)定本身在于征管成本的考慮，一個(gè)簡單的規(guī)定容易執(zhí)行并且能夠形成更好的形式公平，然而其經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)的效果和實(shí)質(zhì)公平性可能就會(huì)受到影響。同樣的問題會(huì)產(chǎn)生在交易形式特別復(fù)雜的情況下，如何在綜合交易中運(yùn)用簡單的規(guī)則來達(dá)到實(shí)質(zhì)公平也是未來53號(hào)文可能需要考慮的修訂方向。我們的最后建議是，應(yīng)該對(duì)金融商品做出合理的界定，也對(duì)金融商品買賣從轉(zhuǎn)讓角度做出規(guī)定，同時(shí)，對(duì)買賣價(jià)格的確認(rèn)采取原則加列舉的方式進(jìn)行規(guī)范。小編寄語：不要指望一張證書就能使你走向人生巔峰?？荚囍皇菣z測(cè)知識(shí)掌握的一個(gè)手段，不是目的。千萬不要再考試通過之后，放松學(xué)習(xí)。財(cái)務(wù)人員需要學(xué)習(xí)的有很多，人際溝通，實(shí)務(wù)經(jīng)驗(yàn)，exce