資管公司交易管理制度

資管公司交易管理制度?一、總則（一）目的本制度旨在規(guī)范公司交易行為，加強交易管理，保障公司及客戶資產(chǎn)安全，提高投資決策和交易執(zhí)行效率，實現(xiàn)公司投資目標，促進公司穩(wěn)健發(fā)展。（二）適用范圍本制度適用于公司內(nèi)部涉及資產(chǎn)管理業(yè)務的所有交易活動，包括但不限于證券交易、期貨交易、衍生品交易等。公司全體員工及參與公司交易活動的外部合作機構(gòu)和人員均應遵守本制度。（三）基本原則1.合規(guī)性原則交易活動必須嚴格遵守國家法律法規(guī)、監(jiān)管部門的規(guī)定以及公司內(nèi)部規(guī)章制度，確保交易行為合法合規(guī)。2.風險控制原則建立健全風險管理制度，對交易過程中的各類風險進行全面識別、評估和控制，將風險控制在可承受范圍內(nèi)。3.職責分離原則明確交易各環(huán)節(jié)的職責分工，實現(xiàn)投資決策、交易執(zhí)行、風險監(jiān)控等職能相互分離、相互制約，防止利益沖突和內(nèi)部舞弊。4.效率原則在確保合規(guī)和風險可控的前提下，優(yōu)化交易流程，提高交易執(zhí)行效率，降低交易成本。二、交易組織架構(gòu)與職責（一）投資決策委員會1.組成由公司高級管理人員、投資部門負責人及相關(guān)專業(yè)人員組成。2.職責制定公司投資戰(zhàn)略、投資策略和投資組合方針。審議重大投資項目和交易決策，評估投資風險和收益。監(jiān)督投資決策的執(zhí)行情況，對投資績效進行評估和考核。（二）投資部門1.組成設(shè)投資經(jīng)理、分析師等崗位。2.職責負責市場研究、投資分析，提出投資建議和交易方案。根據(jù)投資決策委員會的決議，具體執(zhí)行投資交易操作。跟蹤投資組合表現(xiàn)，及時調(diào)整投資策略和交易計劃。（三）交易部門1.組成設(shè)交易員等崗位。2.職責根據(jù)投資部門下達的交易指令，準確、及時地執(zhí)行交易操作。負責交易系統(tǒng)的日常維護和管理，確保交易系統(tǒng)的穩(wěn)定運行。記錄和保存交易數(shù)據(jù)，及時反饋交易執(zhí)行情況。（四）風險管理部門1.組成設(shè)風險經(jīng)理等崗位。2.職責制定風險管理政策和制度，建立風險監(jiān)測指標體系。對交易活動進行實時風險監(jiān)控，及時預警和報告風險事件。評估交易風險狀況，提出風險控制建議和措施。（五）合規(guī)部門1.組成設(shè)合規(guī)專員等崗位。2.職責審查交易活動的合規(guī)性，確保交易行為符合法律法規(guī)和監(jiān)管要求。對發(fā)現(xiàn)的合規(guī)問題提出整改意見，并跟蹤整改情況。開展合規(guī)培訓和宣傳，提高員工合規(guī)意識。三、交易流程（一）投資研究與決策1.投資部門分析師對宏觀經(jīng)濟、行業(yè)動態(tài)、市場趨勢等進行深入研究，收集、分析各類信息資料。2.根據(jù)研究結(jié)果，結(jié)合公司投資策略和風險偏好，提出具體的投資建議和交易方案，提交投資經(jīng)理審核。3.投資經(jīng)理對投資建議和交易方案進行進一步分析和評估，審核通過后提交投資決策委員會審議。4.投資決策委員會對投資項目和交易決策進行審議，做出最終決策。（二）交易指令下達1.投資決策委員會做出決策后，投資部門投資經(jīng)理根據(jù)決策結(jié)果，向交易部門下達交易指令。2.交易指令應明確交易品種、交易方向、交易數(shù)量、交易價格等具體要素，確保指令清晰、準確。（三）交易執(zhí)行1.交易部門交易員收到交易指令后，應立即對指令進行核對，確保指令的準確性和完整性。2.交易員按照交易指令要求，選擇合適的交易時機和交易市場，通過交易系統(tǒng)進行交易操作。3.在交易執(zhí)行過程中，如遇市場劇烈波動、交易系統(tǒng)故障等異常情況，交易員應及時向投資經(jīng)理和風險管理部門報告，并采取相應的應急措施。（四）交易確認與結(jié)算1.交易完成后，交易部門應及時與交易對手進行交易確認，確保交易信息的一致性。2.財務部門根據(jù)交易確認結(jié)果，辦理資金清算和證券結(jié)算等手續(xù)，確保資金和證券的及時、準確交收。（五）交易記錄與檔案管理1.交易部門應建立完善的交易記錄制度，對每一筆交易的詳細信息進行記錄，包括交易時間、交易品種、交易數(shù)量、交易價格、交易對手等。2.交易記錄應妥善保存，保存期限應符合法律法規(guī)和公司規(guī)定的要求。3.公司應建立交易檔案管理制度，對交易過程中形成的各類文件、資料進行分類整理、歸檔保存，以便查閱和審計。四、交易風險控制（一）風險識別與評估1.風險管理部門定期對交易活動進行風險識別和評估，分析可能面臨的市場風險、信用風險、流動性風險、操作風險等各類風險。2.采用定性與定量相結(jié)合的方法，對風險發(fā)生的可能性和影響程度進行評估，確定風險等級。（二）風險控制措施1.市場風險控制設(shè)定投資組合的風險限額，包括倉位限制、止損限額、波動率限制等，確保投資組合風險在可控范圍內(nèi)。運用套期保值、對沖交易等工具，降低市場波動對投資組合的影響。加強市場監(jiān)測和分析，及時調(diào)整投資策略，應對市場變化。2.信用風險控制對交易對手進行信用評估，選擇信用狀況良好的交易對手進行交易。簽訂完善的交易合同，明確雙方的權(quán)利義務和違約責任，確保交易的順利履行。建立交易對手信用監(jiān)控機制，及時跟蹤交易對手的信用狀況變化，采取相應的風險控制措施。3.流動性風險控制合理安排投資組合的資金配置，確保資產(chǎn)具有足夠的流動性。制定流動性應急預案，在市場流動性緊張時，能夠及時調(diào)整投資組合，滿足客戶資金贖回等需求。加強與金融機構(gòu)的合作，拓寬融資渠道，提高公司的流動性管理能力。4.操作風險控制建立健全交易操作流程和內(nèi)部控制制度，規(guī)范交易行為，防止操作失誤和違規(guī)操作。加強交易系統(tǒng)的安全管理，設(shè)置嚴格的用戶權(quán)限，防止交易信息泄露和系統(tǒng)故障。定期對交易人員進行培訓和考核，提高交易人員的業(yè)務水平和風險意識。（三）風險監(jiān)控與報告1.風險管理部門通過風險監(jiān)測系統(tǒng)，實時監(jiān)控交易活動的風險狀況，及時發(fā)現(xiàn)風險預警信號。2.定期編制風險報告，向公司管理層和投資決策委員會報告交易風險狀況、風險控制措施執(zhí)行情況等，為公司決策提供依據(jù)。3.對于重大風險事件，風險管理部門應及時向公司管理層報告，并會同相關(guān)部門進行應急處理，采取有效措施降低風險損失。五、交易合規(guī)管理（一）法律法規(guī)遵循1.合規(guī)部門定期收集、整理國家法律法規(guī)、監(jiān)管部門的規(guī)定以及行業(yè)自律規(guī)則，確保公司交易活動符合最新的法律要求。2.對交易業(yè)務涉及的各類合同、協(xié)議等法律文件進行審查，確保其合法合規(guī)。（二）內(nèi)部合規(guī)審查1.合規(guī)部門對交易決策、交易執(zhí)行、交易結(jié)算等各個環(huán)節(jié)進行定期合規(guī)審查，檢查是否存在違反法律法規(guī)和公司制度的行為。2.對發(fā)現(xiàn)的合規(guī)問題，及時提出整改意見，并跟蹤整改情況，確保問題得到有效解決。（三）合規(guī)培訓與教育1.定期組織員工參加合規(guī)培訓，提高員工的合規(guī)意識和法律素養(yǎng)。2.在新員工入職培訓、業(yè)務培訓等過程中，融入合規(guī)教育內(nèi)容，使員工了解交易活動中的合規(guī)要求和風險防范措施。（四）違規(guī)處理1.對于違反法律法規(guī)和公司制度的交易行為，公司將視情節(jié)輕重，給予相應的紀律處分，包括警告、罰款、降職、辭退等。2.對于涉嫌違法犯罪的行為，公司將依法移送司法機關(guān)處理。六、交易信息管理（一）信息分類與分級1.將交易信息分為市場信息、交易指令信息、交易執(zhí)行信息、交易結(jié)算信息、風險監(jiān)控信息等類別。2.根據(jù)信息的重要性和敏感性，對交易信息進行分級管理，如分為絕密級、機密級、秘密級等。（二）信息收集與整理1.各部門按照職責分工，負責收集、整理本部門相關(guān)的交易信息。2.交易信息應及時、準確、完整地記錄和保存，確保信息的真實性和可靠性。（三）信息傳遞與共享1.建立交易信息傳遞機制，明確信息傳遞的流程和方式，確保信息在公司內(nèi)部各部門之間及時、順暢地傳遞。2.根據(jù)工作需要，在確保信息安全的前提下，實現(xiàn)交易信息在相關(guān)部門之間的共享，提高工作效率。（四）信息安全與保密1.加強交易信息系統(tǒng)的安全防護，采取防火墻、加密技術(shù)、訪問控制等措施，防止信息泄露和被篡改。2.對涉及交易信息的人員進行保密教育，簽訂保密協(xié)議，明確保密責任和義務。3.嚴格限制交易信息的訪問權(quán)限，只有經(jīng)過授權(quán)的人員才能訪問和使用相關(guān)信息。七、交易績效評估（一）評估指標設(shè)定1.投資收益率：衡量投資組合的盈利水平。2.風險調(diào)整后收益：如夏普比率、特雷諾比率等，綜合考慮風險因素，評估投資績效。3.投資組合波動率：反映投資組合的風險程度。4.交易執(zhí)行效率：如交易成本、交易滑點等指標，評估交易執(zhí)行的質(zhì)量。（二）評估周期定期對交易績效進行評估，評估周期可以為月度、季度、半年度和年度。（三）評估方法1.采用定量分析與定性分析相結(jié)合的方法，對交易績效進行全面評估。2.與同行業(yè)平均水平、業(yè)績基準等進行比較，分析投資組合的表現(xiàn)優(yōu)劣。（四）評估結(jié)果應用1.根據(jù)交易績效評估結(jié)果，