(黃世忠)會計數(shù)字游戲--中美財務舞弊與報表粉飾比較研究.ppt

2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,1,舞弊及其特征的描述,1個關鍵要素 舞弊是蓄意行為（Intentional Behavior) 舞弊是個法律概念，CPA不對某項行為是否屬于舞弊作出法律決定 舞弊與差錯的差別在于是否故意造成錯報或漏報 實際工作中難以判斷，如不合理會計估計（Unreasonable Accounting Estimates) 2種舞弊類型 虛假財務報告產(chǎn)生的錯報 Misstatements arising from fraudulent financial reporting 挪用資產(chǎn)產(chǎn)生的錯報 Misstatements arising from misappropriation of Assets,2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,2,舞弊及其特征的描述,3個必備條件 動機（壓力） 管理當局或雇員具有舞弊動機或處于壓力之下 機會 內(nèi)控有機可乘 內(nèi)控缺失、內(nèi)控失效、高管人員逾越內(nèi)控 理由 舞弊者能夠為舞弊行為尋找合乎其道德規(guī)范的辯解理由,2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,3,Triangle of Fraud,Albrecht el.al 的舞弊三角論,Pressure,Opportunity,Rationalization,Fraud,2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,4,SEC前主席Arthur Levitt 關于美國上市公司舞弊手法的評論,5 Methods Game Playing identified by Levitt Big-bath charges ( 洗大澡或巨額沖銷） Creative acquisition accounting （創(chuàng)造性并購會計） Cook-jar reserves （甜餅盒式準備金） Revenue recognition （收入確認） Materiality （重大性）,2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,5,美國審計總署（GAO ） 對1997-2002美國上市公司重編報表原因的分析,2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,6,收入操縱大陷阱,2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,7,AOL Time Warner Inc,2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,8,AOL Time Warner Inc,2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,9,巨額沖銷（Big bath charges),案例分析 AOL Time Warner In. (Ernst & Young) 2002年第一季度，報告了542.4億美元的巨額虧損，2002年度虧損986億美元 主要原因 2001年7月，F(xiàn)ASB頒布了第141號準則企業(yè)合并以及第142號準則商譽及其他無形資產(chǎn)。 上述準則取消了權(quán)益集合法，要求企業(yè)停止對企業(yè)合并中形成的商譽以及其他沒有明確使用期限的無形資產(chǎn)進行攤銷，改為定期進行減值測試，并計提減值準備 142號準則規(guī)定，如果一個報告單位(reporting unit)的賬面凈值高于其估計的公允價值，商譽就應視為已發(fā)生減值。之前，AOL Time Warner 按以整個企業(yè)為基礎計算的未折現(xiàn)現(xiàn)金流量確定商譽的可回收金額。此外，在142號準則之前，AOL Time Warner 僅將商譽分攤給被購買公司，而142號準則要求在確定商譽的減值之前，應當首先將與整個公司有關的商譽分攤至公司的各個報告單位，包括購買方的報告單位,2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,10,巨額沖銷（Big bath charges),AOL Time Warner In. 141號及142號準則的影響 2000年1月，AOL以花巨資（1470億美元）收購了Time Warner，而當時正值美國股市的顛峰。因此，收購價格包含的商譽特別巨大 2001年，AOL Time Warner確認了13.4億的重組負債，這些負債與終止或整合 Time Warner 的業(yè)務有關。這一做法使2001年末的商譽進一步增加 并購完成之后，AOL Time Warner 成為新經(jīng)濟的典范，其資產(chǎn)結(jié)構(gòu)也反映出新經(jīng)濟特有的泡沫 見下頁 141和142號準則對其影響幾乎是災難性的。2002年第一季度，AOL Time Warner 確認了542.03億美元的商譽減值損失。這一所謂的“one time, noncash, nonoperational in nature charge”占其第一季度損失的99.99% 商譽減值構(gòu)成 見下頁,2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,11,AOL Time Warner (As of March 31 2002),Asset structure,2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,12,AOL Time Warner(As of the end of 2002),2019/7/14,Chinese Banking Regulatory Commission,13,Summary of change in goodwill ( $ in million),2019/7/14,Chinese Banking Regulato