波浪高度與斐波那契數(shù)列

1、價(jià)格波幅定量分析的主流方法來源：中國(guó)證券網(wǎng)2009-12-03股價(jià)走勢(shì)的變化規(guī)律實(shí)際上反映了投資大眾心理變化的規(guī)律，人們常說的差不多:r, “漲到頂：r,跌夠:r 等等，都會(huì)有準(zhǔn)確的時(shí)間和價(jià)位與其對(duì)應(yīng)。人們?cè)贙線走勢(shì) 圖中發(fā)現(xiàn)黃金分割位與K線走勢(shì)圖非常吻合，主要的點(diǎn)位有 0.382. 0.618. 1. 1.382. 1.618. 2. 2.618等 f 黃金分 割位反映的是群體心理變化的轉(zhuǎn)折點(diǎn),用黃金分割位可以對(duì) 群體心理的變化迸行定量分析,這就是用黃金分割位對(duì)股市 預(yù)測(cè)的理論根據(jù)。買賣股票與商品拍賣從本質(zhì)上講是一樣 的，都是心理行為,（人類行為本質(zhì)上是心理行為心理行 為本質(zhì)上是生物、電化學(xué)

2、反應(yīng),其實(shí)根本上就是自然現(xiàn)象, 人類是沒有靈魂的,哈哈）都遵循一個(gè)規(guī)律。舉一個(gè)例子, 根據(jù)華商報(bào)2003年4月11日?qǐng)?bào)道，潼關(guān)金礦兩塊佛頭金經(jīng)過10位買主激烈角逐,報(bào)價(jià)從3萬元一直攀升至七萬七f最終被某一公司競(jìng)得。成交價(jià)除以開盤價(jià)等于257増加部分為1.57 f 接近 1.61&從上海大盤看:以94年325.89至1052.94的高度差727.05為W底的頸 線位高度，乘以1.6181176.37 f再力吐1052.94等于 2229.31 ,與2001年的最高點(diǎn)2245.44相對(duì)誤差16.13點(diǎn)。以2001年2245.44至1893.78的高度差351.66為M頭 的頸線位高度,乘以1.61

3、8等于568.99,1893.78減去 568.99等于1324.79與2002年1月最低點(diǎn)1339.20相對(duì)誤 差14.41點(diǎn),與2003年1月最低點(diǎn)1311.69相對(duì)誤差13.1 點(diǎn)。股價(jià)漲跌幅度與商品拍賣成交増幅都趨近于1618 ,可以 這樣認(rèn)為:L618是心理預(yù)期的極限r(nóng)那么我們依據(jù)這個(gè)系數(shù)在上漲初期就可以計(jì)算出上漲最高點(diǎn), 在下跌初期就可以計(jì)算出下跌最低點(diǎn)。人們對(duì)時(shí)間的預(yù)期也 是遵循這個(gè)規(guī)律，同樣也可以計(jì)算出漲到頭的時(shí)間和跌到底 的時(shí)間。在K線走勢(shì)圖中度量股價(jià)的漲跌幅時(shí)經(jīng)常會(huì)遇到一組 數(shù)據(jù),它們是0.236. 0.382、0.61& 1. 1.61& 2.618 等,這是一組等比數(shù)列

4、,比值是0.618 ,我把它叫做黃金比 例數(shù)列。黃金比例數(shù)列在波浪理論中得到了充分的利用。波浪理論是技術(shù)分析大師艾略特于一九三四年創(chuàng)立的一 種價(jià)格趨勢(shì)分析工具,它是全世界股市分析中運(yùn)用最多,預(yù) 測(cè)的準(zhǔn)確性也相當(dāng)高,同時(shí)又是一種難于理解和精通的技術(shù) 分析工具。艾略特認(rèn)為，股票價(jià)格的漲跌波動(dòng),如同大自然 的潮汐和波浪一樣，一浪接著一浪，周而復(fù)始，循環(huán)不息， 股價(jià)的漲跌所形成的波動(dòng)具有相當(dāng)程度的規(guī)律性和周期性， 任何股價(jià)的波動(dòng)均有跡可循。投資者可以根據(jù)這些規(guī)律來預(yù) 測(cè)股價(jià)未來的趙勢(shì)，以采取不同的投資策略。黃金比例數(shù)列 與波浪理論有著密不可分的關(guān)系，其浪與浪之間的漲跌比例 關(guān)系,常常與童金比例數(shù)列有關(guān)

5、。1第一浪結(jié)束后，第二浪的調(diào)整幅度常常是第一浪升幅 0382. 0.618倍,有時(shí)也有0.5. 0.809倍。2.第三浪的升幅通常是第一浪升幅的1.618或2.618倍4.第五浪的升幅通常是第一浪的1倍或第三浪升幅減去 第一浪升幅的0.618倍。波浪理論是一種紀(jì)律性非常嚴(yán)明,而又非常靈活的技術(shù) 分析系統(tǒng),其每一波浪的發(fā)展變化,均反映了當(dāng)時(shí)投資者群體的不同心態(tài)及情緒的變化,致使每一個(gè)波浪造就了各自獨(dú) 特的性格。群體心理預(yù)期決定了每一波浪的漲跌幅度。波浪 理論的缺陷首先是在上漲初期和下跌初期不能預(yù)測(cè)最終的 漲跌幅,其次是在技術(shù)上不能解釋上漲和下跌的原因第三 不能預(yù)測(cè)上漲和下跌所需的時(shí)間。關(guān)于埃利奧

6、特波浪和斐波那契數(shù)值的總結(jié)2010-03-15 12:15來源:亞洲外匯網(wǎng)我說兩句作為關(guān)于埃利奧特理論和斐波那契數(shù)值比例這一講的總結(jié),我們不妨再次列舉其主要的特征:牛市的一個(gè)完整周期由8個(gè)波組成:5個(gè)上升波, 其后是3個(gè)下降波；任何一個(gè)波都是一個(gè)更大層次波的一部分，同時(shí)可以 分裂成幾個(gè)更短的波；趙勢(shì)的任何一個(gè)推動(dòng)波都是由5個(gè)更低層次的波組 成；修正波永遠(yuǎn)由3個(gè)波組成；簡(jiǎn)單的修正波有兩種類型：之字形5-3-5和平坦 形3-3-5（我們沒講這一點(diǎn)”但常有這種現(xiàn)象）；三角形通常在4波形成（這種模式總是能預(yù)言下一個(gè) 波）,三角形有可能是修正波B ；有時(shí)一個(gè)推動(dòng)波可能會(huì)拉長(zhǎng)，其余兩個(gè)則在時(shí)間和長(zhǎng) 度上均

7、等； 2波和4波形狀的交替提醒我們，不要期待連續(xù)2次出 現(xiàn)同樣的價(jià)格變化； “牛市的修正不應(yīng)降到比之前的第四波低點(diǎn)還低; 4波不應(yīng)超出1波；埃利奧特波理論的主要方面是（按重要程度排列）:波 形，波與波之間的對(duì)比和時(shí)間；埃利奧特波理論的數(shù)學(xué)基礎(chǔ)是斐波那契的數(shù)列;形成趨勢(shì)的波的數(shù)量與斐波那契數(shù)列相符;斐波那契系數(shù)列和建立在其基礎(chǔ)之上的修正波長(zhǎng)度關(guān)系可以用來確定價(jià)格目標(biāo)。修正波長(zhǎng)度與此前的市場(chǎng)運(yùn)動(dòng) 之比經(jīng)常等于62% , 50%和38%。關(guān)于這一點(diǎn)我們還要再說兩句。利用斐波那契數(shù)列進(jìn)行預(yù)測(cè)計(jì)算方法的基礎(chǔ)是,運(yùn)動(dòng)和撤之間的比值應(yīng)當(dāng)是黃金分割系數(shù)即： 1.618; 2.618; 4.236(運(yùn)動(dòng)時(shí));

8、0.618; 0.382; 0.236(回撤時(shí))。這些數(shù)值就是市場(chǎng)價(jià)格變化所依據(jù)的那些重要標(biāo)準(zhǔn)。交 易員工作中正是依靠它們。在計(jì)算跌(retracement)或者升(rebound)水平時(shí),聰明人找到了運(yùn)用斐波那契數(shù)的最簡(jiǎn)便方法。由于價(jià)格 不可能不斷地上漲或下跌,其每次變化之后都會(huì)有大小不等 運(yùn)動(dòng)之后表現(xiàn)得特別明顯。道認(rèn)為,在這種情況下,反彈幅 度最大可能為33% ,而最小可能為66%。這些數(shù)字與斐波那 契數(shù)不完全相符,但它們之間相距也不太遙遠(yuǎn)。如果考慮到 還有一個(gè)市場(chǎng)研究者一江恩先生提出了與斐波那契比例 非常相近的最大可能的反彈(38% , 50%和62%),那么我們的向反方向的撤。這種情況在強(qiáng)烈運(yùn)動(dòng)和持續(xù)時(shí)間較長(zhǎng)的認(rèn)為完全可以推薦大力使用斐波那契比例。把道或江恩的數(shù) 值換成斐波那契數(shù)列,我們所要做的只是對(duì)符合某一事件最 大可能的運(yùn)動(dòng)邊線稍加修正。這對(duì)我們工作的結(jié)果幾乎不會(huì) 有影響,而這正是因?yàn)榘＠麏W特理論和斐波那契比例的普及 性。的確因?yàn)榇蠖鄶?shù)市場(chǎng)參與者所期待的正是這樣的反彈, 而這樣的反彈便發(fā)生,豈不是期待自行實(shí)現(xiàn)。信心會(huì)戰(zhàn)勝 敵人”，因此,現(xiàn)在的情勢(shì)是,要相信大多數(shù)。這很滑稽, 但卻是不容辯駁的事實(shí)。當(dāng)然,這種分析方法的迷人之處在于其對(duì)回跌和回聲水平簡(jiǎn)單的計(jì)