風(fēng)險(xiǎn)管理第八章風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估與資本評(píng)估

1、第第8章章 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估與資本風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估與資本評(píng)估評(píng)估 主要內(nèi)容主要內(nèi)容l8.1 總體要求l8.2風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估l8.3壓力測(cè)試l8.4資本評(píng)估l8.5內(nèi)部資本充足評(píng)估報(bào)告8.1 總體要求總體要求l內(nèi)部資本充足評(píng)估（ICAAP）是第二支柱的核心內(nèi)容，包括風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、資本規(guī)劃、壓力測(cè)試等內(nèi)容。l商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）規(guī)定，商業(yè)銀行內(nèi)部資本充足評(píng)估（ICAAP）程序應(yīng)實(shí)現(xiàn)以下目標(biāo)：確保主要風(fēng)險(xiǎn)得到識(shí)別、計(jì)量或評(píng)估、監(jiān)測(cè)和報(bào)告；確保資本水平與風(fēng)險(xiǎn)偏好及管理水平相適應(yīng)；確保資本規(guī)劃與銀行經(jīng)營(yíng)狀況、風(fēng)險(xiǎn)變化趨勢(shì)及長(zhǎng)期發(fā)展戰(zhàn)略相匹配l內(nèi)部資本充足評(píng)估程序應(yīng)當(dāng)至少每年實(shí)施一次，在銀行經(jīng)營(yíng)情況、風(fēng)險(xiǎn)狀況和外部環(huán)境發(fā)生

2、變化時(shí)，應(yīng)及時(shí)進(jìn)行調(diào)整和更新。8.2風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估l包括兩方面的內(nèi)容。一方面是對(duì)全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架的評(píng)估，其中主要是對(duì)公司治理、風(fēng)險(xiǎn)政策流程和限額以及信息系統(tǒng)的評(píng)估。另一方面是實(shí)質(zhì)性風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，對(duì)銀行所面臨的所有實(shí)質(zhì)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行全面評(píng)估。8.2.1風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估最佳實(shí)踐（實(shí)際性風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估最佳實(shí)踐（實(shí)際性風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估）風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估）l1.國(guó)際銀行業(yè)開(kāi)展風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的實(shí)踐l主要采用打分卡法，通過(guò)建立打分卡，對(duì)第二支柱下各實(shí)質(zhì)性風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)程度和風(fēng)險(xiǎn)管理質(zhì)量進(jìn)行評(píng)估，并在評(píng)估的基礎(chǔ)上提出總體資本要求，可以覆蓋所有實(shí)質(zhì)性風(fēng)險(xiǎn)。l2.國(guó)際銀行業(yè)開(kāi)展風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的基本原則l（1）符合監(jiān)管要求l（2）符合銀行實(shí)際l（3）保證一定的前瞻性

3、8.2.2 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的總體要求風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的總體要求l首先，商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)有效評(píng)估和管理各類主要風(fēng)險(xiǎn)l其次，商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立風(fēng)險(xiǎn)加總的政策和程序，確保在不同層次上及時(shí)識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)。l最后，商業(yè)銀行進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)加總，應(yīng)當(dāng)充分考慮集中度風(fēng)險(xiǎn)及風(fēng)險(xiǎn)之間的相互傳染。8.3壓力測(cè)試壓力測(cè)試8.3.1基本框架和要求基本框架和要求l1.資本充足率壓力測(cè)試總體框架l商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）規(guī)定，商業(yè)銀行應(yīng)在內(nèi)部資本充足評(píng)估程序框架下建立全面的、審慎的、前瞻性的資本充足率壓力測(cè)試工作機(jī)制，通過(guò)以定量分析為主的方法測(cè)算在某些不利的情境下可能發(fā)生損失及風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的變化，以評(píng)估對(duì)銀行整體層面資本充足水平的影響。主要內(nèi)容有：l（1

4、）情景選擇（2）定量壓力測(cè)試l（3）定性壓力測(cè)試及管理行動(dòng)（4）結(jié)果輸出l2.國(guó)際銀行業(yè)開(kāi)展風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的基本原則l（1)定性與定量相結(jié)合l沒(méi)有一種定量方法可以替代管理層和風(fēng)險(xiǎn)專家對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)的判斷。l（2）合理整合現(xiàn)有資源l（3）保證系統(tǒng)可延伸性8.3.2關(guān)于壓力測(cè)試的監(jiān)管要求關(guān)于壓力測(cè)試的監(jiān)管要求l1.治理方面的要求：董事會(huì)和高管層積極參與與推動(dòng)l2.組織實(shí)施方面的要求l（1）銀行應(yīng)在內(nèi)部資本充足評(píng)估程序框架下建立全面的、審慎的、前瞻性的資本充足率壓力測(cè)試工作機(jī)制，通過(guò)以定量分析為主的方法測(cè)算在某些不利情景下可能發(fā)生的損失及風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的變化，以評(píng)估對(duì)銀行整體層面資本充足水平的影響。l（2）銀行應(yīng)建立

5、經(jīng)董事會(huì)或其授權(quán)委員會(huì)批準(zhǔn)的壓力測(cè)試政策，確保壓力測(cè)試工作的全面性、規(guī)范性和有效性，并有效融入資本規(guī)劃、資本應(yīng)急預(yù)案等風(fēng)險(xiǎn)管理和資本管理體系中。l3.覆蓋范圍方面的要求l（1）資本充足率壓力測(cè)試應(yīng)覆蓋全行范圍內(nèi)的實(shí)質(zhì)性風(fēng)險(xiǎn)，包括但不限于信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、銀行賬戶利率風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、集中度風(fēng)險(xiǎn)等。l（2）資本充足率壓力測(cè)試應(yīng)涵蓋商業(yè)銀行表內(nèi)外風(fēng)險(xiǎn)暴露的主要資產(chǎn)組合，包括但不限于對(duì)公信貸組合、零售信貸組合、債券投資組合、買(mǎi)入返售資產(chǎn)、股權(quán)投資組合、金融衍生品組合、資產(chǎn)證券化組合及表外業(yè)務(wù)等。l（3）商業(yè)銀行應(yīng)結(jié)合自身風(fēng)險(xiǎn)狀況，采用定量或非定量的方法評(píng)估特定風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域在壓力情景下的損失情

6、況，并將特定風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域的壓力測(cè)試結(jié)果納入到資本充足率壓力測(cè)試中。l（4）商業(yè)銀行應(yīng)逐步建立完善的資本充足率壓力測(cè)試系統(tǒng)，能夠?qū)嵤┱w的壓力測(cè)試，也能實(shí)施特定風(fēng)險(xiǎn)的專項(xiàng)壓力測(cè)試。l4.方法論方面的要求l（1）商業(yè)銀行應(yīng)合理設(shè)計(jì)輕度、中度、重度等不同嚴(yán)重程度的壓力測(cè)試情景l(fā)（2）商業(yè)銀行可根據(jù)自身的業(yè)務(wù)特點(diǎn)、風(fēng)險(xiǎn)狀況和管理水平，自主選擇使用相應(yīng)復(fù)雜程度的壓力測(cè)試方法論。l5.應(yīng)用和報(bào)告方面的要求l（1）資本充足率壓力測(cè)試分為定期壓力測(cè)試和不定期壓力測(cè)試l（2）商業(yè)銀行應(yīng)編制資本充足率壓力測(cè)試報(bào)告l（3）商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)資本充足率壓力測(cè)試工作評(píng)估銀行所面臨的潛在不利影響及對(duì)應(yīng)所需持有的附加資本8.4資本

7、評(píng)估資本評(píng)估l資本評(píng)估的過(guò)程通過(guò)資本規(guī)劃來(lái)完成。l8.4.1資本定義、功能與分類l8.4.2資本規(guī)劃的主要內(nèi)容及頻率l8.4.3主要監(jiān)管要求8.4.1資本定義、功能與分類資本定義、功能與分類l1.資本的定義、功能與分類l定義：商業(yè)銀行資本是銀行從事經(jīng)營(yíng)活動(dòng)必須注入的資金，可以用來(lái)吸收銀行的經(jīng)營(yíng)虧損，緩沖意外損失，保護(hù)銀行的正常經(jīng)營(yíng)、為銀行注資、組織營(yíng)業(yè)以及存款進(jìn)入前的經(jīng)營(yíng)提供啟動(dòng)資金。l功能：從保護(hù)存款人利益和增強(qiáng)銀行體系安全性的角度出發(fā)，銀行資本的核心功能是吸收損失，一是在銀行清算條件下吸收損失，其功能是為高級(jí)債權(quán)人和存款人提供保護(hù)；二是在持續(xù)經(jīng)營(yíng)條件下吸收損失，體現(xiàn)為隨時(shí)用來(lái)彌補(bǔ)銀行經(jīng)營(yíng)過(guò)

8、程中發(fā)生的損失。l2.資本的分類l根據(jù)不同的管理需要和本質(zhì)特性l（1）賬面資本。是銀行持股人的永久性資本投入，即資產(chǎn)負(fù)債表上的所有者權(quán)益，主要包括普通股股本/實(shí)收資本、資本公積、盈余公積、未分配利潤(rùn)、投資重估儲(chǔ)備、一般風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備等，即資產(chǎn)負(fù)債表上銀行總資產(chǎn)減去總負(fù)債后剩余的部分。是銀行資本金的靜態(tài)反映，反映了銀行實(shí)際擁有的資本水平。l（2）經(jīng)濟(jì)資本。又稱為風(fēng)險(xiǎn)資本，是指商業(yè)銀行在一定的置信水平下，為了覆蓋和抵御銀行超出預(yù)期的經(jīng)濟(jì)損失（即非預(yù)期損失）所需要持有的資本數(shù)額，是銀行抵補(bǔ)風(fēng)險(xiǎn)所要求擁有的資本，并不必然等同于銀行所持有的賬面資本，可能大于也可能小于。l(3)監(jiān)管資本：是監(jiān)管當(dāng)局規(guī)定的銀行必

9、須持有的與其業(yè)務(wù)總體風(fēng)險(xiǎn)水平相匹配的資本，一般是指商業(yè)銀行自身?yè)碛械幕蛘吣荛L(zhǎng)期支配使用的資金，以備非預(yù)期損失出現(xiàn)時(shí)隨時(shí)可用，故其強(qiáng)調(diào)的是抵御風(fēng)險(xiǎn)、保障銀行持續(xù)穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)的能力，并不要求其所有權(quán)歸屬。l以監(jiān)管資本為基礎(chǔ)計(jì)算的資本充足率，是監(jiān)管部門(mén)限制銀行過(guò)度承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、保證金融市場(chǎng)穩(wěn)定運(yùn)行的重要工具。資本充足率是指商業(yè)銀行持有的符合規(guī)定的資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)之間的比率。8.4.2資本規(guī)劃的主要內(nèi)容及頻率資本規(guī)劃的主要內(nèi)容及頻率l1.資本規(guī)劃的主要內(nèi)容l資本規(guī)劃是對(duì)正常和壓力情景下的資本充足率進(jìn)行預(yù)測(cè)，并將預(yù)測(cè)資本水平與目標(biāo)資本充足率比較，相應(yīng)調(diào)整財(cái)務(wù)規(guī)劃和業(yè)務(wù)規(guī)劃，使銀行資本充足水平、業(yè)務(wù)規(guī)劃和財(cái)務(wù)規(guī)

10、劃達(dá)到動(dòng)態(tài)平衡。l資本規(guī)劃的核心是預(yù)測(cè)未來(lái)的資本充足率，預(yù)測(cè)資本充足率需要對(duì)分子監(jiān)管資本以及分母風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)進(jìn)行正常情景和壓力情景的預(yù)測(cè)。l2.資本規(guī)劃的頻率l資本規(guī)劃做的通常是未來(lái)三年或五年進(jìn)行滾動(dòng)規(guī)劃。l8.4.3 主要監(jiān)管要求8.5內(nèi)部資本充足率評(píng)估報(bào)告內(nèi)部資本充足率評(píng)估報(bào)告（ICAAP報(bào)告）報(bào)告）l8.5.1內(nèi)部資本充足評(píng)估報(bào)告的主要內(nèi)容和作用l是整個(gè)內(nèi)部資本充足評(píng)估的總結(jié)性報(bào)告，內(nèi)容涵蓋內(nèi)部資本充足評(píng)估的主要內(nèi)容，即風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、資本規(guī)劃和壓力測(cè)試。并且報(bào)告要根據(jù)內(nèi)部資本充足評(píng)估的結(jié)果，對(duì)銀行整體的資本充足情況進(jìn)行說(shuō)明。l作用：lICAAP報(bào)告有兩方面的作用，一方面作為銀行的自我評(píng)估過(guò)程和結(jié)論的書(shū)面報(bào)告，可以作為內(nèi)部完善風(fēng)險(xiǎn)管理體系和控制機(jī)制，實(shí)現(xiàn)資本管理與風(fēng)險(xiǎn)管理密切結(jié)合的重要參考文件。另一方面，ICAAP報(bào)告作為銀行提交給監(jiān)管機(jī)構(gòu)的合規(guī)文件，當(dāng)監(jiān)管機(jī)構(gòu)在評(píng)估后認(rèn)為銀行的ICAAP程序符合監(jiān)管要求時(shí)，監(jiān)管機(jī)構(gòu)就可以基于銀行自行評(píng)估的內(nèi)部資本水平來(lái)確定監(jiān)管資本要求。8.5.2關(guān)于內(nèi)部資本充足評(píng)估報(bào)告關(guān)于內(nèi)部資本充足評(píng)估報(bào)告的監(jiān)管要求的監(jiān)管要求l應(yīng)當(dāng)建立內(nèi)部資本充足評(píng)估程序的報(bào)告體系，定期監(jiān)測(cè)和報(bào)告銀行資本水