培訓(xùn)課程信托基礎(chǔ)知識(shí)

1、培訓(xùn)課程信托基礎(chǔ)知識(shí)培訓(xùn)課程信托基礎(chǔ)知識(shí)你知道嗎？什么是信托？什么是信托公司？什么是固定收益類信托產(chǎn)品？信托計(jì)劃的關(guān)聯(lián)方有哪些？信托產(chǎn)品有哪些分類？ 信托產(chǎn)品和銀行理財(cái)?shù)膮^(qū)別？哪些投資人適合購(gòu)買信托產(chǎn)品？信托產(chǎn)品的優(yōu)點(diǎn)有哪些？信托的法律環(huán)境如何？其他問(wèn)題？信托產(chǎn)品如何保證資金安全？ 什么是信托？獲人之信受人之托遵人之囑代人理財(cái)信托，是指委托人基于對(duì)受托人的信任，將其財(cái)產(chǎn)權(quán)委托給受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或者特定目的，進(jìn)行管理或者處分的行為?！敝腥A人民共和國(guó)信托法第二條中規(guī)定：什么是信托公司？信托公司管理辦法中規(guī)定： 信托公司是指依照中華人民共和國(guó)公司法和本辦法設(shè)

2、立的主要經(jīng)營(yíng)信托業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)； 其中，信托業(yè)務(wù)是指信托公司以營(yíng)業(yè)和收取報(bào)酬為目的，以受托人身份承諾信托和處理信托事務(wù)的經(jīng)營(yíng)行為； 中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)對(duì)信托公司及其業(yè)務(wù)活動(dòng)實(shí)施監(jiān)督管理；信托公司的義務(wù)如下： 信托公司管理信托財(cái)產(chǎn)應(yīng)恪盡職守，履行誠(chéng)實(shí)、信用、謹(jǐn)慎、有效管理； 信托公司依據(jù)信托合同約定管理信托財(cái)產(chǎn)所產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，由信托財(cái)產(chǎn)承擔(dān)； 信托公司違背信托合同、處理信托事務(wù)不當(dāng)使信托財(cái)產(chǎn)受到損失，由信托公司以固有財(cái)產(chǎn)賠償;信托公司是受銀監(jiān)會(huì)監(jiān)管的非銀行類金融機(jī)構(gòu)什么是固定收益類信托產(chǎn)品？固定收益類信托產(chǎn)品是指由信托公司發(fā)行的，收益率和期限固定的信托產(chǎn)品。融資方通過(guò)信托公司向投資者募集資金

3、，并通過(guò)將資產(chǎn)（股權(quán)）抵押（質(zhì)押）給信托公司、以及第三方擔(dān)保等措施，保證到期歸還本金及收益。信托產(chǎn)品架構(gòu)如下：?jiǎn)我?集合信托投資方銀行信托公司融資方發(fā)起設(shè)立資金信托利益分配貸款、投資還貸、回購(gòu)保管信托計(jì)劃的關(guān)聯(lián)方有哪些？由于現(xiàn)階段我國(guó)信托產(chǎn)品都是自益信托，投資者本身就是受益人；主要受銀監(jiān)會(huì)的監(jiān)管；一般由銀行充當(dāng)此角色；監(jiān)管資金用途；委托人受托人監(jiān)管機(jī)構(gòu)融資方保管方還款（本金+收益）；信托計(jì)劃關(guān)聯(lián)方受益人通常指發(fā)行信托的信托公司；信托公司管理、處分信托財(cái)產(chǎn)；信托的投資者；委托財(cái)產(chǎn)(權(quán))；信托產(chǎn)品如何保證資金安全？ 設(shè)立信托產(chǎn)品時(shí)資金進(jìn)入托管銀行的專一的信托賬戶，信托資金不會(huì)與其他資金混合；信托公

4、司會(huì)將信托產(chǎn)品發(fā)行和運(yùn)行狀況定期到銀監(jiān)會(huì)備案，信托資金的募集和兌付是銀監(jiān)會(huì)重要的監(jiān)管要點(diǎn)；信托財(cái)產(chǎn)的所有權(quán)、管理權(quán)、受益權(quán)相分離，信托資金只能按信托合同進(jìn)行調(diào)用，即使信托公司出現(xiàn)破產(chǎn)，信托財(cái)產(chǎn)還可以完整地交由其他信托公司繼續(xù)管理，因此，在法律上最大限度地保護(hù)了信托財(cái)產(chǎn)的獨(dú)立與安全；哪些投資人適合購(gòu)買信托產(chǎn)品？風(fēng)險(xiǎn)/收益偏好介于存款和股票基金之間；至少進(jìn)行一年以上投資；感覺(jué)存款收益太低的客戶；厭惡股票風(fēng)險(xiǎn)，目前主要以存款為主的客戶； 可投資資金量在100萬(wàn)元以上。信托產(chǎn)品和銀行理財(cái)?shù)膮^(qū)別？信托產(chǎn)品銀行理財(cái)發(fā)行主體：信托公司投資門檻：100萬(wàn)或300萬(wàn)以上產(chǎn)品期限：1年/2年/3年以上預(yù)期收益：6

5、%-18%左右信托產(chǎn)品發(fā)行主體：銀行投資門檻：5萬(wàn)/10萬(wàn)/20萬(wàn) /50萬(wàn)不等產(chǎn)品期限：一般為7天-1年預(yù)期收益：2%-5%左右銀行理財(cái)信托產(chǎn)品有哪些分類？ 信托的優(yōu)點(diǎn) 根據(jù)客戶喜好和 嚴(yán)格的風(fēng)險(xiǎn)控制：特性，通過(guò)專家 引入不動(dòng)產(chǎn)、股理財(cái)最大限度的 權(quán)做抵押；第三滿足委托人的要求 方擔(dān)保公司擔(dān)保信托投資公司是唯一準(zhǔn)許同時(shí) 避免個(gè)人投資的盲目性，在資本市場(chǎng)、貨幣市場(chǎng)、實(shí)業(yè) 提高投資收益領(lǐng)域投資的金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)低 信 托 財(cái)產(chǎn) 法 律上獨(dú)立 量 身 定做 信 托產(chǎn)品投 資 領(lǐng)域 多 元化 預(yù)期收益高 其他問(wèn)題？信托產(chǎn)品有投資門檻嗎？信托產(chǎn)品有投資期限嗎？信托產(chǎn)品僅對(duì)合格的機(jī)構(gòu)和個(gè)人投資者私募發(fā)行，每

6、份投資一般不少于100萬(wàn)元，且300萬(wàn)元以下的投資者不能超過(guò)50名。信托產(chǎn)品投資期限一般為1-3年，常見的是一年期和兩年期，較適合通過(guò)中長(zhǎng)期投資獲得穩(wěn)定收益的投資者。信托公司的注冊(cè)資本有要求嗎？信托公司注冊(cè)資本最低限額3億元人民幣或等值的可自由兌換貨幣，注冊(cè)資本為實(shí)繳貨幣資本。信托財(cái)產(chǎn)與受托人的所有財(cái)產(chǎn)需要區(qū)別嗎？信托財(cái)產(chǎn)與屬于受托人所有的財(cái)產(chǎn)（固有財(cái)產(chǎn)）相區(qū)別，不得歸入受托人的固有財(cái)產(chǎn)或成為固有財(cái)產(chǎn)的一部分。信托的法律環(huán)境如何？2010年7月12日信托公司凈資本管理辦法2007年3月1日集合資金信托管理辦法2007年3月1日 信托公司管理辦法規(guī)定 2001年10月1日中華人民共和國(guó)信托法規(guī)定

7、規(guī)定法律 第二部分第二部分 一法三規(guī)詳解一法三規(guī)詳解 信托法公式（登記）信托形式設(shè)立信托信托當(dāng)事人 委托人，受托人，受益人信托的目的 受益人的利益信托財(cái)產(chǎn)委托人合法獲得的財(cái)產(chǎn)以書面形式設(shè)立，不得以口頭形式依法辦理登記，未登記的，不產(chǎn)生效力信托的法律關(guān)系特征 信托財(cái)產(chǎn)的獨(dú)立性獨(dú)立于委托人的其它財(cái)產(chǎn)所有權(quán)與受益權(quán)的分離，由受托人l來(lái)管理受益人不需要管理信托財(cái)產(chǎn)，但享有信托財(cái)產(chǎn)的利益獨(dú)立于受托人（信托公司）的固有財(cái)產(chǎn)不同信托財(cái)產(chǎn)間相互獨(dú)立信托法受托人違反信托目的處分信托財(cái)產(chǎn)或者管理運(yùn)用、處分信托財(cái)產(chǎn)有重大過(guò)失的，委托人有權(quán)依照信托文件的規(guī)定解任受托人，或者申請(qǐng)人民法院解任受托人。（信托當(dāng)事人第二十三

8、條）第二十三條信托法的風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避受托人除依照本法規(guī)定取得報(bào)酬外，不得利用信托財(cái)產(chǎn)為自己謀取利益。受托人違反前款規(guī)定，利用信托財(cái)產(chǎn)為自己謀取利益的，所得利益歸入信托財(cái)產(chǎn)。（信托當(dāng)事人第二十六條）受托人不得將信托財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)為其固有財(cái)產(chǎn)。受托人將信托財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)為其固有財(cái)產(chǎn)的，必須恢復(fù)該信托財(cái)產(chǎn)的原狀；造成信托財(cái)產(chǎn)損失的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任。（信托當(dāng)事人第二十七條）第二十六條第二十七條 信托公司管理辦法 信托財(cái)產(chǎn)的保護(hù)條款 信托財(cái)產(chǎn)既不屬于信托公司的固有財(cái)產(chǎn)，也不屬于信托公司對(duì)受益人的負(fù)債。 信托公司終止時(shí)，信托財(cái)產(chǎn)不屬于其清算財(cái)產(chǎn)信托公司違反信托目的處分信托財(cái)產(chǎn)，或者因違背管理職責(zé)、處理信托事務(wù)不當(dāng)致使信托財(cái)產(chǎn)

9、受到損失的，在恢復(fù)信托財(cái)產(chǎn)的原狀或者予以賠償前，信托公司不得請(qǐng)求給付報(bào)酬.(第三十七條)4 4第49條3 3第34條信托公司每年應(yīng)當(dāng)從稅后利潤(rùn)中提取5%作為信托賠償準(zhǔn)備金。信托公司的賠償準(zhǔn)備金應(yīng)存放于經(jīng)營(yíng)穩(wěn)健、具有一定實(shí)力的境內(nèi)商業(yè)銀行，或者用于購(gòu)買國(guó)債等低風(fēng)險(xiǎn)高流動(dòng)性證券品種。信托公司開展信托業(yè)務(wù)，不得有下列行為： （一）利用受托人地位謀取不當(dāng)利益； （二）將信托財(cái)產(chǎn)挪用于非信托目的的用途； （三）承諾信托財(cái)產(chǎn)不受損失或者保證最低收益； （四）以信托財(cái)產(chǎn)提供擔(dān)保； （五）法律法規(guī)和中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)禁止的其他行為。信托公司管理辦法監(jiān)督管理 集合資金信托管理辦法集合信托：是指在中華人民共

10、和國(guó)境內(nèi)設(shè)立集合資金信托計(jì)劃，由信托公司擔(dān)任受托人，按照委托人意愿，為受益人的利益，把兩個(gè)或兩個(gè)以上委托人交付的資金，以受托人自己的名義進(jìn)行管理、運(yùn)用或處分的行為?；疽?集合資金信托管理辦法合格投資者條件：首先，必須是能夠識(shí)別、判斷和承擔(dān)信托計(jì)劃相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)的人。其次，滿足下列條件之一者視為合格投資者： 集合資金信托管理辦法 信托基本文件： 信托計(jì)劃的資金實(shí)行保管制： 集合資金信托管理辦法注：信托公司管理信托計(jì)劃而取得的信托收益，如果信托計(jì)劃文件沒(méi)有約定其他運(yùn)用方式的，應(yīng)當(dāng)將該信托收益交由保管人保管，任何人不得挪用。（第二十八條） 集合資金信托管理辦法 保管人職責(zé)：保管人職責(zé)： 安全保管信托財(cái)

11、產(chǎn)； 為不同信托計(jì)劃分別設(shè)置保管賬戶 記錄資金劃付情況，保存資金用途說(shuō)明。l遇有信托公司違反法律法規(guī)和信托合同、保管協(xié)議操作時(shí)，保管人應(yīng)當(dāng)立即以書面形式通知信托公司糾正；l當(dāng)出現(xiàn)重大違法違規(guī)或者發(fā)生嚴(yán)重影響信托財(cái)產(chǎn)安全的事件時(shí)，保管人應(yīng)及時(shí)報(bào)告中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)。 集合資金信托管理辦法 信托計(jì)劃的管理運(yùn)用 信托經(jīng)理：每個(gè)信托計(jì)劃至少配備一名信托經(jīng)理。 資金運(yùn)用規(guī)則 不得提供擔(dān)保； 貸款額度不得超過(guò)所有信托計(jì)劃實(shí)收余額的50%； 不得將資金運(yùn)用于股東或其關(guān)聯(lián)人，有例外； 不得以固有財(cái)產(chǎn)與信托財(cái)產(chǎn)進(jìn)行交易； 不得將不同信托財(cái)產(chǎn)進(jìn)行交易； 不得將同一公司管理的不同信托計(jì)劃運(yùn)用于同一項(xiàng)目 集合資

12、金信托管理辦法 信托計(jì)劃的利益分配信托計(jì)劃的利益分配1 12 2信托公司應(yīng)當(dāng)用管理信托計(jì)劃所產(chǎn)生的實(shí)際信托受益進(jìn)行分配，嚴(yán)禁信托公司將信托受益歸入其固有財(cái)產(chǎn)，或者挪用其他信托財(cái)產(chǎn)墊付信托計(jì)劃的損失或受益信托計(jì)劃存續(xù)期間，受益人可以向合格投資者轉(zhuǎn)讓其持有的信托單位。信托受益權(quán)進(jìn)行拆分轉(zhuǎn)讓的，受讓人不得為自然人，機(jī)構(gòu)所持有的信托受益權(quán)，不得向自然人轉(zhuǎn)讓或拆分轉(zhuǎn)讓 信息披露 集合資金信托管理辦法 集合資金信托管理辦法 關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避的約定： 信托合同應(yīng)當(dāng)在首頁(yè)右上方用醒目字體載明下列文字：信托公司管理信托財(cái)產(chǎn)應(yīng)恪盡職守，履行誠(chéng)實(shí)、信用、謹(jǐn)慎、有效管理的義務(wù)。（第十四條） 信托計(jì)劃推介期限屆滿，未能滿足

13、信托文件約定的成立條件的，信托公司應(yīng)當(dāng)在推介期限屆滿后三十日內(nèi)返還委托人已繳付的款項(xiàng)，并加計(jì)銀行同期存款利息。由此產(chǎn)生的相關(guān)債務(wù)和費(fèi)用，由信托公司以固有財(cái)產(chǎn)承擔(dān)。（第十七條）引導(dǎo)信托公司業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型彌補(bǔ)信托監(jiān)管工具的不足 以自有資本為信托資金提供 “安全墊”凈資本指標(biāo)為監(jiān)管手段提供有力補(bǔ)充引導(dǎo)信托公司將有限的資本在不同風(fēng)險(xiǎn)狀況的業(yè)務(wù)之間進(jìn)行合理配置, 根據(jù)自身凈資本水平、風(fēng)險(xiǎn)偏好和發(fā)展戰(zhàn)略進(jìn)行差異化選擇信托資產(chǎn)與自有資本的“隔離墻”之間架起了風(fēng)險(xiǎn)管理的連接閥以凈資本指標(biāo)制約信托業(yè)務(wù)擴(kuò)張規(guī)模，為信托資金提供安全保障 信托公司凈資本管理辦法凈資本管理辦法出臺(tái)的意義： 信托公司凈資本管理辦法凈資本 -

14、在凈資產(chǎn)的基礎(chǔ)上對(duì)各固有資產(chǎn)項(xiàng)目、表外項(xiàng)目和其他有關(guān)業(yè)務(wù)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后得出的綜合性風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)。凈資產(chǎn) - 屬企業(yè)所有，并可自由支配的資產(chǎn)，即所有者權(quán)益。資產(chǎn)大于負(fù)債部分。區(qū)別：p凈資產(chǎn)是屬企業(yè)所有，并可自由支配的資產(chǎn)，是資產(chǎn)大于負(fù)債的部分，即所有者權(quán)益，一般用來(lái)衡量企業(yè)價(jià)值。 p凈資本是凈資產(chǎn)中高流動(dòng)性可快速變現(xiàn)的部分。p凈資本是風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)指標(biāo)，是凈資產(chǎn)經(jīng)過(guò)一系列風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后得出的結(jié)果。 信托公司凈資本管理辦法 信托公司應(yīng)符合下列風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)：凈資本不得低于人民幣2億凈資本不得低于各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)資本之和的100% 凈資本不得低于凈資產(chǎn)的40% 信托公司凈資本管理辦法 信托公司的監(jiān)督檢查制度信托公司應(yīng)當(dāng)

15、在每季度結(jié)束之日起18個(gè)工作日內(nèi)，向中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)報(bào)送季度凈資本計(jì)算表、風(fēng)險(xiǎn)資本計(jì)算表和風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)監(jiān)管報(bào)表。如遇影響凈資本等風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)的特別重大事項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)及時(shí)向中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)報(bào)告。信托公司凈資本等相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)與上季度相比變化超過(guò)30%或不符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)的，應(yīng)當(dāng)在該情形發(fā)生之日起5個(gè)工作日內(nèi)，向中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)書面報(bào)告。 信托公司凈資本管理辦法對(duì)信托公司凈資本等風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)繼續(xù)惡化，嚴(yán)重危及該信托公司穩(wěn)健運(yùn)行的，中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)還可以采取下列措施： 凈資本管理辦法對(duì)信托公司的影響信托公司凈資本管理辦法對(duì)達(dá)不到指標(biāo)要求的公司規(guī)定了嚴(yán)厲的處罰辦法，包括限制信托業(yè)務(wù)發(fā)展速度、限制新業(yè)務(wù)、責(zé)令暫停部分或全部業(yè)務(wù)、責(zé)令調(diào)整董事及高級(jí)管理人員、責(zé)令停業(yè)整頓等；關(guān)于印發(fā)信托公司凈資本計(jì)算標(biāo)準(zhǔn)有關(guān)事項(xiàng)