各類債券發(fā)行條件匯總

1、各類債券發(fā)行條件匯總一、商業(yè)銀行次級債發(fā)行條件(一商業(yè)銀行公開發(fā)行次級債券應具備以下條件:(1實行貸款五級分類,貸款五級分類偏差小;(2核心資本充足率不低于5%;(3貸款損失準備計提充足;(4具有良好的公司治理結(jié)構(gòu)與機制;(5最近三年沒有重大違法、違規(guī)行為。(二業(yè)銀行以私募方式發(fā)行次級債券或募集次級定期債務應符合以下條件:(1實行貸款五級分類,貸款五級分類偏差小;(2核心資本充足率不低于4%;(3貸款損失準備計提充足;(4具有良好的公司治理結(jié)構(gòu)與機制;(5最近三年沒有重大違法、違規(guī)行為。二、財務公司債券發(fā)行條件:(1具有良好的公司治理結(jié)構(gòu)、完善的投資決策機制、健全有效的內(nèi)部管理和風險控制制度及

2、相應的管理信息系統(tǒng)。(2具有從事金融債券發(fā)行的合格專業(yè)人員。(3依法合規(guī)經(jīng)營,符合銀監(jiān)會有關(guān)審慎監(jiān)管的要求。(4財務公司設立1年以上,經(jīng)營狀況良好,申請前1年利潤率不低于行業(yè)平均水平,且有穩(wěn)定的盈利預期。(5申請前1年,不良資產(chǎn)率低于行業(yè)平均水平,資產(chǎn)損失準備撥備充足。(6申請前1年,注冊資本金不低于3億元人民幣,凈資產(chǎn)不低于行業(yè)平均水平。(7近3年無重大違法違規(guī)記錄。(8無到期不能支付債務。(9銀監(jiān)會規(guī)定的其他審慎性條件。三、證券公司債券發(fā)行條件:(一證券公司公開發(fā)行債券,除應當符合公司法規(guī)定的條件外,還應當符合以下要求:(1發(fā)行人為綜合類證券公司;(2最近一期期末經(jīng)審計的凈資產(chǎn)不低于10億

3、元;(3各項風險監(jiān)控指標符合中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定;(4最近兩年內(nèi)未發(fā)生重大違法違規(guī)行為;(5具有健全的股東會、董事會運作機制及有效的內(nèi)部管理制度,具備適當?shù)臉I(yè)務隔離和內(nèi)部控制技術(shù)支持系統(tǒng);(6資產(chǎn)未被具有實際控制權(quán)的自然人、法人或其他組織及其關(guān)聯(lián)人占用;(7中國證監(jiān)會規(guī)定的其他條件。(二證券公司定向發(fā)行債券,除應當符合公司法規(guī)定的條件外,還應當符合前條第(四、(五、(六、(七、(八項規(guī)定的要求,且最近一期期末經(jīng)審計的凈資產(chǎn)不低于5億元。四、保險公司次級債發(fā)行條件:(一保險公司償付能力充足率低于150%或者預計未來兩年內(nèi)償付能力充足率將低于150%的,可以申請募集次級債。(二保險公司申請募集次級

4、債,應當符合以下條件:(1開業(yè)時間超過三年;(2經(jīng)審計的上年度末凈資產(chǎn)不低于人民幣5億元;(3募集后,累計未償付的次級債本息額不超過上年度末經(jīng)審計的凈資產(chǎn)的50%;(4具備償債能力;(5具有良好的公司治理結(jié)構(gòu);(6內(nèi)部控制制度健全且能得到嚴格遵循;(7資產(chǎn)未被具有實際控制權(quán)的自然人、法人或者其他組織及其關(guān)聯(lián)方占用;(8最近兩年內(nèi)未受到重大行政處罰;(9中國保監(jiān)會規(guī)定的其他條件。五、資產(chǎn)支持證券化發(fā)行條件:銀行業(yè)金融機構(gòu)作為信貸資產(chǎn)證券化發(fā)起機構(gòu),通過設立特定目的信托轉(zhuǎn)讓信貸資產(chǎn),應當具備以下條件:(1具有良好的社會信譽和經(jīng)營業(yè)績,最近3年內(nèi)沒有重大違法、違規(guī)行為;(2具有良好的公司治理、風險管

5、理體系和內(nèi)部控制(3對開辦信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務具有合理的目標定位和明確的戰(zhàn)略規(guī)劃,并且符合其總體經(jīng)營目標和發(fā)展戰(zhàn)略;(4具有適當?shù)奶囟康男磐惺芡袡C構(gòu)選任標準和程序;(5具有開辦信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務所需要的專業(yè)人員、業(yè)務處理系統(tǒng)、會計核算系統(tǒng)、管理信息系統(tǒng)以及風險管理和內(nèi)部控制制度;(6最近3年內(nèi)沒有從事信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務的不良記錄;(7銀監(jiān)會規(guī)定的其他審慎性條件。六、企業(yè)債發(fā)行條件:(1企業(yè)規(guī)模到達國家規(guī)定的要求;(2企業(yè)財務會計制度符合國家規(guī)定;(3具有償債能力;(4企業(yè)經(jīng)濟效益良好,發(fā)行企業(yè)債券前連續(xù)三年盈利;(5所籌資金用途符合國家產(chǎn)業(yè)政策。七、短期融資券發(fā)行條件:企業(yè)申請發(fā)行融資券應當符

6、合以下條件:(1是在中華人民共和國境內(nèi)依法設立的企業(yè)法人;(2具有穩(wěn)定的償債資金來源,最近一個會計年度盈利;(3流動性良好,具有較強的到期償債能力;(4發(fā)行融資券募集的資金用于本企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營;(5近三年沒有違法和重大違規(guī)行為;(6近三年發(fā)行的融資券沒有延遲支付本息的情形;(7具有健全的內(nèi)部管理體系和募集資金的使用償付管理制度;(8中國人民銀行規(guī)定的其他條件。八、中期票據(jù)發(fā)行條件:(一企業(yè)發(fā)行中期票據(jù)應遵守國家相關(guān)法律法規(guī),中期票據(jù)待歸還余額不得超過企業(yè)凈資產(chǎn)的40%。(二企業(yè)申請發(fā)行融資券應當符合以下條件:(1是在中華人民共和國境內(nèi)依法設立的企業(yè)法人;(2具有穩(wěn)定的償債資金來源,最近一個會計年

7、度盈利;(3流動性良好,具有較強的到期償債能力;(4發(fā)行融資券募集的資金用于本企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營;(5近三年沒有違法和重大違規(guī)行為;(6近三年發(fā)行的融資券沒有延遲支付本息的情形;(7具有健全的內(nèi)部管理體系和募集資金的使用償付管理制度;(8中國人民銀行規(guī)定的其他條件。九、私募債發(fā)行條件:(1發(fā)行人是中國境內(nèi)注冊的有限責任公司或者股份;(2發(fā)行利率不得超過同期銀行貸款基準利率的3倍;(3期限在一年(含以上;(4本所規(guī)定的其他條件。十、公司債發(fā)行條件:(1公司的生產(chǎn)經(jīng)營符合法律、行政法規(guī)和公司章程的規(guī)定,符合國家產(chǎn)業(yè)政策;(2公司內(nèi)部控制制度健全,內(nèi)部控制制度的完整性、合理性、有效性不存在重大缺陷;3經(jīng)資

8、信評級機構(gòu)評級，債券信用級別良好；4公司最近一期末經(jīng)審計的凈資產(chǎn)額應符合法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；5最近3個會計年度實現(xiàn)的年均可分配利潤不少于公司債券1年的利息；6本次發(fā)行后累計公司債券余額不超過最近一期末凈資產(chǎn)額的40%；金融類公司的累計公司債券余額按金融企業(yè)的有關(guān)規(guī)定計算。十一、可轉(zhuǎn)換公司債發(fā)行條件：公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的公司，除應當符合本章第一節(jié)規(guī)定外，還應當符合以下規(guī)定：1最近三個會計年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于百分之六?？鄢墙?jīng)常性損益后的凈利潤與扣除前的凈利潤相比，以低者作為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計算依據(jù)；2本次發(fā)行后累計公司債券余額不超過最近一期末凈資產(chǎn)額的百

9、分之四十；3最近三個會計年度實現(xiàn)的年均可分配利潤不少于公司債券一年的利息。前款所稱可轉(zhuǎn)換公司債券，是指發(fā)行公司依法發(fā)行、在一定期間內(nèi)依據(jù)約定的條件可以轉(zhuǎn)換成股份的公司債券。十二、可別離交易公司債發(fā)行條件：上市公司可以公開發(fā)行認股權(quán)和債券別離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券，發(fā)行別離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券，除符合本章第一節(jié)規(guī)定外，還應當符合以下規(guī)定：1公司最近一期末經(jīng)審計的凈資產(chǎn)不低于人民幣十五億元；2最近三個會計年度實現(xiàn)的年均可分配利潤不少于公司債券一年的利息；3最近三個會計年度經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額平均不少于公司債券一年的利息，符合本方法第十四條第一項規(guī)定的公司除外；4本次發(fā)行后累計公司債券余額不超過最近一期末凈資產(chǎn)額的百分之四十，預計所附認股權(quán)全部行權(quán)后募集的資金總量不超過擬發(fā)行公司債券金額。十三、交換公司債券發(fā)行條件：1申請人應當是符合公司法證券法規(guī)定的有限責任公、司或者股份；2公司組織機構(gòu)健全，運行良好，內(nèi)部控制制度不存在重大缺陷；3公司最近一期末的凈資產(chǎn)額不少于人民幣3億元；4公司最近3個會計年度實現(xiàn)的年均可分配利潤不少于公司債券一年的利息；5本次發(fā)行后累計公司債券余額不超過最近一