互聯(lián)網(wǎng)金融案例

1、互聯(lián)網(wǎng)金融模式的案例研究一、互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展概況互聯(lián)網(wǎng)金融就是互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和金融功能的有機(jī)結(jié)合，依托大數(shù)據(jù)和云計算在開放的互聯(lián)網(wǎng)平臺上形成的功能化金融業(yè)態(tài)及其服務(wù)體系。當(dāng)前我國的互聯(lián)網(wǎng)+金融的格局，由傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)和非金融機(jī)構(gòu)組成，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)主要為傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)的互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)新以及電商化創(chuàng)新，而非金融機(jī)構(gòu)則是利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)進(jìn)行金融運(yùn)作的電商企業(yè)。相比于國外，包括英美等國早有發(fā)展，包括P2P、眾籌、網(wǎng)絡(luò)銀行、網(wǎng)絡(luò)保險、第三方支付等互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)，但是規(guī)模與他們龐大的傳統(tǒng)金融行業(yè)相比還比較有限，也沒有出現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)金融爆發(fā)式增長的態(tài)勢，其基本原因在于美國直接融資市場發(fā)達(dá)。而對于德國互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)沒有得到很好的發(fā)展

2、，其中一個原因就在于德國銀行體系提供的服務(wù)，已經(jīng)能夠比較好的滿足德國企業(yè)尤其是中小企業(yè)的融資需求。反之，占我國企業(yè)總數(shù)98%以上的中小微企業(yè)正扮演著對國民經(jīng)濟(jì)越來越重要的角色，但由于我國歷史的、現(xiàn)實的原因，傳統(tǒng)金融服務(wù)更傾向于貸款給國企等大型的企業(yè)，而使中小微企業(yè)融資成本大甚至難以獲得融資，而從互聯(lián)網(wǎng)金融這種輕應(yīng)用、碎片化、及時性的屬性來看，能更好地滿足中小微企業(yè)的需求，互聯(lián)網(wǎng)金融也因而具有廣闊的發(fā)展前景。二、互聯(lián)網(wǎng)金融的幾個主要發(fā)展模式1、眾籌：是指用團(tuán)購預(yù)購的形式，向網(wǎng)友募集項目資金的模式。眾籌的本意是利用互聯(lián)網(wǎng)和SNS傳播的特性，讓創(chuàng)業(yè)企業(yè)、藝術(shù)家或個人對公眾展示他們的創(chuàng)意及項目，爭取大

3、家的關(guān)注和支持，進(jìn)而獲得所需要的資金援助。眾籌平臺的運(yùn)作模式大同小異一一需要資金的個人或團(tuán)隊將項目策劃交給眾籌平臺，經(jīng)過相關(guān)審核后，便可以在平臺的網(wǎng)站上建立屬于自己的頁面，用來向公眾介紹項目情況。2、P2P網(wǎng)貸：即點(diǎn)對點(diǎn)信貸，是指通過第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺進(jìn)行資金借、貸雙方的匹配，需要借貸的人群可以通過網(wǎng)站平臺尋找到有出借能力并且愿意基于一定條件出借的人群，幫助貸款人通過和其他貸款人一起分擔(dān)一筆借款額度來分散風(fēng)險，也幫助借款人在充分比較的信息中選擇有吸引力的利率條件。3、第三方支付：是指非金融機(jī)構(gòu)作為收、付款人的支付中介所提供的網(wǎng)絡(luò)支付、預(yù)付卡、銀行卡收單以及中國人民銀行確定的其他支付服務(wù)。第三方支

4、付已不僅僅局限于最初的互聯(lián)網(wǎng)支付，而是成為線上線下全面覆蓋，應(yīng)用場景更為豐富的綜合支付工具。三、P2P模式的案例研究一一人人貸公司1、名稱起源人人貸公司是一家P2P借貸平臺。簡單地說，就是有資金并且有理財投資想法的個人，通過中介機(jī)構(gòu)牽線搭橋，使用信用貸款的方式將資金貸給其他有借款需求的人。其中，中介機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)對借款方的經(jīng)濟(jì)效益、經(jīng)營管理水平、發(fā)展前景等情況進(jìn)行詳細(xì)的考察，并收取賬戶管理費(fèi)和服務(wù)費(fèi)等收入。這種操作模式依據(jù)的是合同法，其實就是一種民間借貸方式，只要貸款利率不超過銀行同期貸款利率的4倍，就是合法的。人人貸的興起使得資金繞開了商業(yè)銀行這個媒介體系，實現(xiàn)了“金融脫媒”，出借人可以自行將錢出

5、借給在平臺上的其他人，而平臺通過制定交易規(guī)則來保障交易雙方的利益，同時還會提供一系列服務(wù)性質(zhì)的工作，以幫助借貸雙方更好的完成交易。在人人貸誕生之前，個人如果想要申請貸款，首先想到的是銀行，需要身體力行地前往銀行設(shè)立的網(wǎng)點(diǎn)遞交申請、提供繁復(fù)的材料，之后經(jīng)過冗長的等待，才能獲得想要的資金。人人貸則大為不同，個人通過登陸網(wǎng)站成為注冊用戶后，填寫相關(guān)信息，通過相關(guān)驗證，便可以發(fā)布個人貸款信息。人人貸相對傳統(tǒng)銀行貸款業(yè)務(wù)，特點(diǎn)之一是便捷。此外P2P網(wǎng)絡(luò)借貸對于個人及中小企業(yè)借貸方具有門檻低、審批快、手續(xù)簡、額度高等優(yōu)勢。2、運(yùn)營模式當(dāng)前P2P業(yè)務(wù)運(yùn)營大致可分為三種模式。一是以線下業(yè)務(wù)為主，二是僅做線上業(yè)

6、務(wù)，三是線上線下相結(jié)合，人人貸公司則屬于第三種，是一種線上開發(fā)投資者與線下開發(fā)信貸同步進(jìn)行的網(wǎng)絡(luò)P2P平臺，這種模式更加透明和規(guī)范。人人貸關(guān)注的是小額貸款客戶領(lǐng)域，線下貸款端的強(qiáng)化目的，一是為了拓展和培育這類不上互聯(lián)網(wǎng)的客戶群，二是用線下網(wǎng)點(diǎn)來強(qiáng)化人人貸的借款人跟蹤體系。人人貸為借貸雙方提供一個網(wǎng)絡(luò)平臺，借款人和放款人經(jīng)過網(wǎng)站注冊和審核后，借款人將信息發(fā)布在網(wǎng)站上，放款人則通過這些信息來選擇自己希望借出的對象，所有交易都在網(wǎng)上完成。在國內(nèi)，借款人從傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)貸款，絕大部分情況下需要抵押和擔(dān)保，人人貸模式必將對中國民間信貸及小額貸款行業(yè)帶來積極深遠(yuǎn)的影響。3、風(fēng)險控制人人貸風(fēng)控團(tuán)隊龐大，采用線

7、上、線下多渠道獲取客戶相關(guān)收入數(shù)據(jù)、支付數(shù)據(jù)、社交數(shù)據(jù)、移動端數(shù)據(jù)及電商運(yùn)營數(shù)據(jù)等大數(shù)據(jù)資源，綜合客戶的資信情況、收入-負(fù)債水平、穩(wěn)定性等因素，進(jìn)行風(fēng)險預(yù)測與雖化評估。其一般的審查流程為：提交申請一信息歸集一數(shù)據(jù)處理一信息檢驗一信息調(diào)查一評分與額度一終定結(jié)果。人人貸整個風(fēng)控團(tuán)隊分為政策研究部、信貸審核部和貸后管理部等三個部門，根據(jù)提供的資料顯示共計約400人的規(guī)模，這與其他類型平臺數(shù)十人的規(guī)模相比顯得太過龐大。整個風(fēng)控審核模式類似銀行信用卡部門，通過貸中跟進(jìn)、案例分析、電話催收、實地催收等于段對逾期貸款進(jìn)行管理。另外平臺三個月到一年期的標(biāo)的占比不高，18個月到36個月的標(biāo)的比較多，使得風(fēng)控整體

8、得分沒有拉高。2016年2月29日，人人貸與民生銀行的資金存管系統(tǒng)上線，實現(xiàn)了用戶資金與平臺運(yùn)營資金的全面隔離，每一位人人貸用戶，都開通獨(dú)立的民生銀行存管子賬戶，在資金存管模式下，用戶的每筆投資行為，均需由用戶發(fā)起交易指令，銀行按照指令進(jìn)行資金劃轉(zhuǎn)。用戶的資金從交易之初就在銀行體系內(nèi)運(yùn)轉(zhuǎn)，有效地避免了被平臺任意挪用的風(fēng)險，并杜絕了平臺參與交易的可能。此外，用戶還可在銀行提供的界面，查詢賬戶資金余額、資產(chǎn)及交易明細(xì)的情況，避免平臺給用戶呈現(xiàn)不實信息。人人貸標(biāo)業(yè)務(wù)以小額貸款為主，件均一般5-6萬元，在銀行不良率上升的當(dāng)下，人人貸2015年的不良率是加之較小的逾期壞賬情況，平臺總體風(fēng)險控制良好。4、

9、P2P未來會形成寡頭競爭人人貸合伙創(chuàng)始人張適時在接受華夏時報采訪時表示，P2P行業(yè)目前看起來競爭很激烈，但它的發(fā)展空間巨大，當(dāng)前我國互聯(lián)網(wǎng)金融市場的規(guī)模大概在1萬億人民幣左右，但我國的銀行業(yè)總資產(chǎn)超過130萬億，互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的規(guī)模還不到銀行的白分之一，而在其中，任何一家股份制商業(yè)銀行的財富管理規(guī)模都比整個互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的規(guī)模要大，說明這個行業(yè)發(fā)展前景廣闊，但是，在P2P這個更加細(xì)分的行業(yè)里，從長遠(yuǎn)的角度看，其集中度會比互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)要更高，一些公司會通過積累更多的客戶資源和數(shù)據(jù)，其規(guī)模化效應(yīng)會越來越明顯，最終會形成偏寡頭的競爭格局。5、案例總結(jié)截至2016年2月，全國P2P平臺總雖為3944家，但問題平臺累計卻有1425家，問題平臺的事件類型分為停業(yè)、跑路、提現(xiàn)困難和經(jīng)偵介入。但近幾個月來，問題平臺數(shù)雖有減少的趨勢，相信隨著政策監(jiān)管的完善與P2P平臺自身加強(qiáng)風(fēng)險控制，P2P將會健康茁壯成長。作為國內(nèi)最早利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的P2P信用借貸服務(wù)平臺，人人貸已經(jīng)成為國內(nèi)最有影響力的品牌之一。目前人人貸正在