銀行表外業(yè)務(wù)管理及管理知識發(fā)展動態(tài)

1、商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)發(fā)展動態(tài)商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)發(fā)展動態(tài)及檢查要點及檢查要點表外業(yè)務(wù)知多少表外業(yè)務(wù)知多少?表外業(yè)務(wù)有多少表外業(yè)務(wù)有多少?表外業(yè)務(wù)查多少表外業(yè)務(wù)查多少?表外業(yè)務(wù)怎么查表外業(yè)務(wù)怎么查?一、表外業(yè)務(wù)知多少？一、表外業(yè)務(wù)知多少？銀監(jiān)會按照現(xiàn)行的會計準則不計入資產(chǎn)負債表內(nèi)，不形成現(xiàn)實資產(chǎn)負債，但有可能引起損益變動的業(yè)務(wù)。包括擔保類、承諾類兩種。商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)風(fēng)險管理指引巴塞爾委員會沒有對表外業(yè)務(wù)做出明確的定義，包括擔保類、承諾類、金融衍生品交易、咨詢管理和承購包銷等四類。人民銀行包括擔保類、承諾類和金融衍生交易類三種類型的業(yè)務(wù)。三方定義和范圍銀監(jiān)會銀監(jiān)會人民銀行人民銀行巴塞爾委員會巴塞爾委員會

2、二、二、承諾不可撤銷承諾資產(chǎn)出售與回購協(xié)議、直接遠期購入、遠期-遠期存款、部分付款的股票與證券、備用信貸安排、債券發(fā)行便利（NIF）和滾動承銷安排（RUF）可撤銷承諾信貸限額、未使用透支安排（信用卡透支額度）一、一、擔保及類似的或有負債擔保、承兌、有追索權(quán)的交易、備用信用證、跟單信用證、保函與賠償?shù)纫?、表外業(yè)務(wù)知多少？一、表外業(yè)務(wù)知多少？三、三、與市場相關(guān)的金融衍生品等交易遠期外匯交易、貨幣與利率掉期、貨幣期貨、貨幣期權(quán)、遠期利率協(xié)議、利率期貨、利率期權(quán)、股票指數(shù)期貨、股票指數(shù)期權(quán)四、四、咨詢、管理和承購包銷職能信托服務(wù)、代理職能、異貨交易、證券保管、證券承銷三方定義類型具體業(yè)務(wù)我們討論、關(guān)注

3、的表外業(yè)務(wù)是哪些？監(jiān)管部門擔憂、社會輿論熱議的表外業(yè)務(wù)又是哪些？梳理這些，現(xiàn)場檢查就有方向與重點。二二、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)有有多少？多少？（一）全國表外業(yè)務(wù)總體情況二二、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)有有多少？多少？（一）上海地區(qū)表外業(yè)務(wù)總體情況二二、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)有有多少？多少？（一）某地區(qū)表外業(yè)務(wù)趨勢情況二二、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)有有多少？多少？（二）主要上市銀行表外業(yè)務(wù)發(fā)展動態(tài)(公開信息)行別2011年度2009年度復(fù)合增速表外信貸承諾衍生金融工具表外合計表內(nèi)資產(chǎn)表內(nèi)外占比表外信貸承諾衍生金融工具表外合計工行19,766 14,761 34,527 154,769 22.3%12,397 7,45

4、3 19,850 31.89%農(nóng)行16,878 6,234 23,112 116,776 19.8%12,217 3,390 15,607 21.69%中行23,119 26,533 49,652 118,301 42%18,754 21,250 40,004 11.41%浦發(fā)6,856 1,451 8,307 26,846 30.9%3,008 452 3,460 54.95%興業(yè)4,582 5,293 9,875 24,088 41%1,646 3,026 4,672 45.38%單位：億元二二、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)有有多少？多少？（二）主要商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)發(fā)展動態(tài)單位：億元表外項目2012

5、.6201120102012.6VS2011增幅2011VS2010增幅銀行承兌匯票27,89723,49618,32218.73%28.24%保函13,80713,05111,4455.79%14.04%信用證項目10,39010,4666,255-0.72%67.32%貸款承諾20,08822,19223,467-9.48%-5.43%信用卡未使用額度7,0644,5836,20013.94%35.28%二二、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)有有多少？多少？（二）主要上市銀行表外業(yè)務(wù)發(fā)展動態(tài)二二、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)有有多少？多少？除了除了“表外表外”的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，表外的的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，表外的“表外表外”有多少

6、？表外沒有包括的有有多少？表外沒有包括的有多少？多少？理財、承諾、同業(yè)業(yè)務(wù)中的表外。理財、承諾、同業(yè)業(yè)務(wù)中的表外。三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法）項目名稱直接是“表外業(yè)務(wù)”的有3個項目涉及“貿(mào)易融資”等狹義表外業(yè)務(wù)的有6個項目衍生產(chǎn)品類有5個項目，均是外資銀行票據(jù)類20個項目（包括表外核算的票據(jù)承兌）同業(yè)業(yè)務(wù)類20個項目小貼示：小貼示：討論表外業(yè)務(wù)的發(fā)展動態(tài)與檢查要點，盡量從現(xiàn)實需要出發(fā)，討論表外業(yè)務(wù)的發(fā)展動態(tài)與檢查要點，盡量從現(xiàn)實需要出發(fā)，在任務(wù)導(dǎo)向下突出重點。在任務(wù)導(dǎo)向下突出重點。 2013年現(xiàn)場檢查計劃中的“表外業(yè)務(wù)”（一）第三方回購式信托受益權(quán)（神秘

7、的銀行）業(yè)務(wù)模式三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（主要業(yè)務(wù)的檢查要點與方法）（主要業(yè)務(wù)的檢查要點與方法）（一）第三方回購式信托受益權(quán)檢查要點三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法） 1.B銀行的會計核算？資產(chǎn)風(fēng)險權(quán)重？銀行的會計核算？資產(chǎn)風(fēng)險權(quán)重？B銀行一般將此視為投資業(yè)務(wù)核算，納入表內(nèi)“應(yīng)收款項類金融資產(chǎn)”科目下核算（或買入返售類金融資） 2.C銀行的會計核算在哪？資產(chǎn)風(fēng)險權(quán)重？銀行的會計核算在哪？資產(chǎn)風(fēng)險權(quán)重？C銀行一般在表外核算或是根本不記賬或是其他 3.信用風(fēng)險的最終承擔者是誰信用風(fēng)險的最終承擔者是誰?市場上一般遵循誰的客戶誰承擔風(fēng)險的原則（一）第三

8、方回購式信托受益權(quán)檢查要點三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法） 4.從整個金融體系從整個金融體系,審視此類業(yè)務(wù)的實質(zhì)審視此類業(yè)務(wù)的實質(zhì),是否存在整體不進是否存在整體不進表、整體少計風(fēng)險資產(chǎn)等？表、整體少計風(fēng)險資產(chǎn)等？ 5.銀行、銀行、C 銀行的資產(chǎn)減值準備是否計提銀行的資產(chǎn)減值準備是否計提?B銀行認為不承 哈擔風(fēng)險無需計提，C銀行作為一種特殊的表外業(yè)務(wù)也不確認減值準備 6.總分行主導(dǎo)此類業(yè)務(wù)的真正動因總分行主導(dǎo)此類業(yè)務(wù)的真正動因?甚至分行繞開總行直甚至分行繞開總行直接簽約的動因？接簽約的動因？ 7.作為同一家總行或分行，是否既有作為同一家總行或分行，是否既有A銀

9、行、銀行、B銀行角色銀行角色的此類業(yè)務(wù)、也有的此類業(yè)務(wù)、也有C銀行角色的業(yè)務(wù)？銀行角色的業(yè)務(wù)？三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法）2341看報表，找業(yè)務(wù)線看報表，找業(yè)務(wù)線索。索。要看業(yè)務(wù)狀況變動表、損益明細表等二級科目以下的原始報表。看時間看時間,找數(shù)據(jù)增減明顯的。找數(shù)據(jù)增減明顯的。此類業(yè)務(wù)主要發(fā)生于2012年下半年（即同業(yè)代付新規(guī)后），看2012年末數(shù)與年初數(shù)余額增減明顯的科目，也看期間借（貸）方發(fā)生額單方變化明顯的科目(如某銀行某科目年初余額很少、年末余額千億元以上)。看多方交易對手看多方交易對手,分析系統(tǒng)性隱患。分析系統(tǒng)性隱患。在對一家銀行（B銀行）的檢查

10、中，同一筆業(yè)務(wù)雖能看到幾方協(xié)議，但不能全面真實掌握其他銀行（C銀行）的會計核算，建議加強各監(jiān)管部門之間、各局之間的聯(lián)動協(xié)查，掌握業(yè)務(wù)鏈條中的各方實質(zhì)，分析系統(tǒng)性隱患。看協(xié)議，理清業(yè)務(wù)看協(xié)議，理清業(yè)務(wù)鏈條中的各方權(quán)責鏈條中的各方權(quán)責與風(fēng)險實質(zhì)。與風(fēng)險實質(zhì)。如前圖所述，一般有多方參與者，按照會計準則“實質(zhì)重于形式”原理，評價業(yè)務(wù)實質(zhì)與會計核算的合理性。(一)第三方回購式信托受益權(quán)檢查方法（一）第三方回購式信托受益權(quán)關(guān)于C銀行的會計核算，目前沒有明確說法。對照資本辦法中表外資產(chǎn)風(fēng)險轉(zhuǎn)換系數(shù)，至少可以納入表外“信用風(fēng)險仍在銀行的銷售與購買協(xié)議”項下的“買入遠期資產(chǎn)”類；另一方面，如從信貸實質(zhì)看，如參照

11、同業(yè)代付業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)化入表內(nèi)，則市場也許會再開發(fā)出新的產(chǎn)品思考與探討三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法）（二）代開銀行承兌匯票A銀行在授予B銀行的最高授信額度內(nèi)，代理為B銀行的客戶簽發(fā)銀行承兌匯票，并承諾在銀行承兌匯票到期日支付匯票金額；同時B銀行為企業(yè)提供擔保，B銀行在A銀行存入一定金額的保證金。一般是大銀行為一般是大銀行為小銀行代開，國有、全國性股份制銀行為小型城商行、小銀行代開，國有、全國性股份制銀行為小型城商行、農(nóng)村中小金融機構(gòu)等代開農(nóng)村中小金融機構(gòu)等代開。業(yè)務(wù)模式三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法）（二）代開銀行承兌匯票檢查要

12、點三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法） 1.A銀行是否納入銀行承兌匯票的表外科目中核算？銀行是否納入銀行承兌匯票的表外科目中核算？一般而言，A銀行將此業(yè)務(wù)記入表外“開立銀行承兌匯票”。如納入，風(fēng)險權(quán)重多少？保證金部分可以是0%，敞口部分應(yīng)怎么算？（如A銀行認為有B銀行擔保，均是0%，合理否？） 2.B銀行如何核算？銀行如何核算？其提供擔保，敞口部分風(fēng)險權(quán)重100%？ 3.代開銀票業(yè)務(wù)是否有專門的管理辦法代開銀票業(yè)務(wù)是否有專門的管理辦法?會計核算、風(fēng)險資產(chǎn)計量、開票流程等與一般銀行承兌業(yè)務(wù)的比較。三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法）

13、231看同業(yè)授信額度清單, 看保證金賬戶中的同業(yè)客戶，了解額度與賬戶背后的業(yè)務(wù)實質(zhì)?？垂芾磙k法、會計核算、風(fēng)險資產(chǎn)計量、開票流程等。同時看A銀行、B銀行, 聯(lián)動協(xié)查，分析系統(tǒng)性隱患。(二)代開承兌匯票檢查方法（三）同業(yè)代付三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法）已有階段性定論，關(guān)于規(guī)范同業(yè)代付業(yè)務(wù)管理的通知（銀監(jiān)辦發(fā)2012237）核心內(nèi)容是一律表外轉(zhuǎn)表內(nèi)，雙方計表內(nèi)。重點看年末的 執(zhí)行情況（四）貿(mào)易融資類傳統(tǒng)表外業(yè)務(wù)檢查要點三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法）1.表內(nèi)、外統(tǒng)一授信2.貿(mào)易背景真實性（真實的貿(mào)易、借貸和履約、投標等行為

14、）3.保證金足值且合規(guī)4.真實準確的表外業(yè)務(wù)信用轉(zhuǎn)換系數(shù)和風(fēng)險權(quán)重，準確填報表外加權(quán)風(fēng)險資產(chǎn)，準確計算資本占用5.表外業(yè)務(wù)墊款納入表內(nèi)核算三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法）231看看銀行管理層在統(tǒng)計、在上報、在閱讀的報表看看銀行關(guān)于貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的流程、風(fēng)險點、控制措施、融資發(fā)放審核要點、貸后管理要點等內(nèi)控制度的完備性、執(zhí)行力?？纯赐鈱彊C構(gòu)的年審情況，很有必要與外部審計師面對面溝通交流。(四)貿(mào)易融資類檢查方法（四）貿(mào)易融資類傳統(tǒng)表外業(yè)務(wù)課件演示三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法）（五）委托貸款檢查要點三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查

15、多少？多少？（要點與方法）（要點與方法）1.銀行對委托貸款的受托人職責和貸款風(fēng)險點是否清晰明白。2.銀行對委托貸款背景真實性、委托人資格及委托資金來源是否進行盡職調(diào)查？3.銀行對委托貸款用途的審核是否到位?4.銀行對委托貸款的貸款管理工作是否符合合同約定、符合內(nèi)部管理要求？（五）委托貸款檢查要點三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法）5.是否存在“手拉手”假委托貸款。即由銀行主導(dǎo)牽手確定委托人、用款人，一旦出現(xiàn)信用風(fēng)險，銀行將承擔6.綜合分析委托貸款快速增長的原因、風(fēng)險點、系統(tǒng)性隱患（六）金融衍生產(chǎn)品關(guān)于金融衍生產(chǎn)品，另有現(xiàn)場檢查要點與方法，根據(jù)講課時間，最后另行演

16、示。三三、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（要點與方法）（要點與方法）（一）看整體，了解機構(gòu)的表外業(yè)務(wù)全貌（一）看整體，了解機構(gòu)的表外業(yè)務(wù)全貌四四、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（總體方案與原則）（總體方案與原則）一對比G43和G0101。通過比較兩張報表，就可能發(fā)現(xiàn)新的業(yè)務(wù)，發(fā)現(xiàn)數(shù)據(jù)遺漏、披露不完整等問題二三對比銀行自己看的報表和監(jiān)管看的報表對比業(yè)務(wù)狀況變動表、損益明細表，從表外業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)縱向和橫向比較，比較才能發(fā)現(xiàn)問題，比較才能發(fā)現(xiàn)新的業(yè)務(wù)四四、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（思路與原則）（思路與原則）（二）看業(yè)務(wù)，認清監(jiān)管套利、資本套利的驅(qū)動（二）看業(yè)務(wù)，認清監(jiān)管套利、資本套利的

17、驅(qū)動一從資本套利角度看，部分表外業(yè)務(wù)的轉(zhuǎn)換系數(shù)和風(fēng)險權(quán)重有所不同，包括表外之間的不同、表外與表內(nèi)的不同二在貸款規(guī)模、存貸比等監(jiān)管約束下，商業(yè)銀行轉(zhuǎn)向大力發(fā)展表外業(yè)務(wù)，以替代原有表內(nèi)業(yè)務(wù)四四、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（思路與原則）（思路與原則）（三）看會計核算，有差異，把握業(yè)務(wù)實質(zhì)（三）看會計核算，有差異，把握業(yè)務(wù)實質(zhì)一一些商業(yè)銀行在各種內(nèi)外部因素的驅(qū)使下，不斷“創(chuàng)新”出表產(chǎn)品，繞開監(jiān)管正是利用了會計領(lǐng)域和監(jiān)管領(lǐng)域的空白地帶或銜接環(huán)節(jié)二會計準則關(guān)于表外業(yè)務(wù)的規(guī)定比較零散，對于如何確認和計量沒有明確統(tǒng)一的標準，相關(guān)指南和解釋中也缺乏可操作性的指導(dǎo)意見，而且，監(jiān)管要求并不完全等同于會計要求

18、。（商業(yè)銀行實際應(yīng)用中涉及的企業(yè)會計準則 ）（四）看風(fēng)險管理，核算在表外，風(fēng)險仍在機構(gòu)（四）看風(fēng)險管理，核算在表外，風(fēng)險仍在機構(gòu)四四、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（思路與原則）（思路與原則）相對于會計核算，監(jiān)管還需要從風(fēng)險的角度看待表外業(yè)務(wù)，不管是計入表內(nèi)還是計在表外，風(fēng)險始終就在那里，對于表外業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險敞口同樣需要采取嚴格的風(fēng)險管理手段。（五）看業(yè)務(wù)實質(zhì)，業(yè)務(wù)在表外，實為傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)（五）看業(yè)務(wù)實質(zhì)，業(yè)務(wù)在表外，實為傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)的變形的變形四四、表外業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)查查多少？多少？（思路與原則）（思路與原則）要了解表外業(yè)務(wù)實質(zhì)就必須全面了解業(yè)務(wù)流程、風(fēng)險點、風(fēng)險管控措施，需要分析業(yè)務(wù)

19、流程，抓住業(yè)務(wù)實質(zhì)，挖掘內(nèi)在驅(qū)動，才能規(guī)范好表外業(yè)務(wù)發(fā)展。衍生產(chǎn)品衍生產(chǎn)品交易檢查要點交易檢查要點 一、一、主要衍生產(chǎn)品簡介主要衍生產(chǎn)品簡介二、衍生業(yè)務(wù)檢查要點解析二、衍生業(yè)務(wù)檢查要點解析 一、一、主要衍生產(chǎn)品簡介主要衍生產(chǎn)品簡介（一）（一） 主要衍生產(chǎn)品簡介主要衍生產(chǎn)品簡介- -利率類衍生產(chǎn)品利率類衍生產(chǎn)品 遠期利率協(xié)議 2007人民幣利率互換 2006 債券遠期交易 2005 國債期貨（仿真）2012利率類衍生產(chǎn)品 交易雙方約定在未來的一定期限內(nèi)，根據(jù)約定數(shù)量的人民幣名義本金交換利息額的金融合約。參考利率為基準利率或Shibor 。多為固定利率與浮動利率互換。利率互換分為套期保值類交易和非

20、套期保值類（做市、代客、投機）交易。場內(nèi)、場外交易雙方約定在未來某一日期，以約定價格和數(shù)量買賣標的債券的行為。交易標的債券為已在銀行間債券市場現(xiàn)券交易的中央政府債券、央行債券、金融債券和經(jīng)央行批準的其他債券。債券遠期分為套期保值類交易和非套期保值類交易。場外交易雙方約定在未來某一日，交換協(xié)議期間內(nèi)一定名義本金基礎(chǔ)上分別以合同利率和參考利率計算的利息的金融合約。利息差額結(jié)算。遠期利率協(xié)議的買方支付以合同利率計算的利息，賣方支付以參考利率計算的利息。 場外指通過有組織的交易場所預(yù)先確定買賣價格并于未來特定時間內(nèi)進行錢券交割的國債派生交易目前僅推出5年期國債期貨，合約標的為名義標準券（剩余期限4-7

21、年國債組合） 場內(nèi)：中金所 （一）（一） 主要衍生產(chǎn)品簡介主要衍生產(chǎn)品簡介- -外匯及黃金類衍生產(chǎn)品外匯及黃金類衍生產(chǎn)品 黃金遠期與掉期 2007 外匯期權(quán) 2011 外匯遠期 黃金期貨 2008外匯及黃金類衍生產(chǎn)品 外匯期權(quán)包括人民幣對外匯期權(quán)、外匯對外匯期權(quán)交易。人民幣對外匯期權(quán)是指交易雙方以約定匯率，在約定的未來某一日期以約定匯率進行人民幣對外匯交易的權(quán)利。自營與代客交易場外外匯遠期交易包括但不限于人民幣外匯遠期交易、外匯對外匯遠期交易。人民幣外匯遠期交易是指交易雙方以約定的幣種、金額、匯率，在約定的未來某一日期交割的某一外匯對人民幣的交易。自營與代客交易場外黃金遠期交易是交易雙方以約定

22、的重量、價格在約定的未來某一日期以美元買入或賣出黃金的交易。黃金掉期交易是交易雙方在約定的兩個交割日進行方向相反的美元和黃金相互交換的交易。自營與代客交易國內(nèi)黃金遠期場內(nèi)，其余交易場外商業(yè)銀行作為上海期貨交易所的自營會員，運用自有資金在上期所進行買賣黃金期貨合約的交易業(yè)務(wù)。在將來某一特定時間和地點交割一定數(shù)量標的黃金的標準化合約。 自營交易 場內(nèi)：上期所 外匯掉期 2006外匯掉期交易包括但不限于人民幣外匯掉期交易、外匯對外匯掉期交易及其組合而成的交易。人民幣外匯掉期交易是指交易雙方在約定的兩個交割日，進行方向相反的人民幣和某一幣種外匯相互交換的一項交易。自營與代客交易場外 信用風(fēng)險緩釋工具信

23、用風(fēng)險緩釋工具，是指信用風(fēng)險緩釋合約、信用風(fēng)險緩釋憑證及其它用于管理信用風(fēng)險的簡單的基礎(chǔ)性信用衍生產(chǎn)品。信用風(fēng)險緩釋工具標的債務(wù)為債券或其它類似債務(wù)，標的債務(wù)的債務(wù)人為標的實體。信用風(fēng)險緩釋合約，信用風(fēng)險緩釋合約，是指交易雙方達成的，約定在未來一定期限內(nèi)，信用保護買方按照約定的標準和方式向信用保護賣方支付信用保護費用，由信用保護賣方就約定的標的債務(wù)向信用保護買方提供信用風(fēng)險保護的金融合約。信用風(fēng)險緩釋憑證，信用風(fēng)險緩釋憑證，是指由標的實體以外的機構(gòu)創(chuàng)設(shè)的，為憑證持有人就標的債務(wù)提供信用風(fēng)險保護的，可交易流通的有價憑證。信用風(fēng)險緩釋產(chǎn)品：信用風(fēng)險緩釋產(chǎn)品：CDSCDS（ credit defau

24、lt swaps），信用違約互換 CRM CRM（Credit Risk Mitigation） ，信用風(fēng)險緩釋工具 注：CRM是中國版CDS，2010年10月由銀行間市場交易商協(xié)會正式發(fā)布經(jīng)央行備案的信用風(fēng)險緩釋工具試點業(yè)務(wù)指引和金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版），CRM采用創(chuàng)設(shè)登記制度，注重發(fā)揮市場專家集體決策作用；集中登記、集中托管、集中清算；可在二級市場流通轉(zhuǎn)讓，避免合約的疊加效應(yīng)。 （一）（一） 主要衍生產(chǎn)品簡介主要衍生產(chǎn)品簡介- -信用風(fēng)險緩釋類衍生產(chǎn)品信用風(fēng)險緩釋類衍生產(chǎn)品 （二）（二） 衍生產(chǎn)品交易一般性流程衍生產(chǎn)品交易一般性流程 某中資銀行衍生產(chǎn)品交易流程某中資銀行衍生產(chǎn)品

25、交易流程某國際投行衍生產(chǎn)品交易流程某國際投行衍生產(chǎn)品交易流程 交 易 是 否 在 限 額 內(nèi)（ 品 種 限 額 和 交 易 對手 限 額 ）否財 務(wù) 控 制 部 門 ：形 成 總 賬 ；形 成 監(jiān) 管 報 表營 運 部系 統(tǒng) 抓 取交 易 對 手 、 品 種 、收 費 規(guī) 則 等 數(shù) 據(jù)交 易 室 ：錄 入 交 易 指 令風(fēng) 險 管 理 部 ：額 度 管 理風(fēng) 險 管 理 報 告信 用 風(fēng) 險 管 理 部 ：確 定 交 易 對 手 限額 、 信 用 風(fēng) 險 報 告市 場 風(fēng) 險 管 理 部：確 定 交 易 品 種 限額 、 市 場 風(fēng) 險 報 告（ VAR值 等 ）產(chǎn) 品 控 制 部營 運 部

26、 ：費 用 清 算 ；交 易 清 算營 運 部 ：與 對 手 方進 行 交 易 確 認是 否 月 末產(chǎn) 品 控 制 部 ：采 用 市 場 數(shù) 據(jù)測 試 交 易 價 格是是財 務(wù) 控 制 部 門：核 實 交 易 賬 務(wù) 信 息否系 統(tǒng) 按 照 風(fēng) 險 管 理 要 求 生 成 交 易 數(shù) 據(jù) 庫操 作 風(fēng) 險 管 理 部：分 析 操 作 風(fēng) 險 事 件；操 作 風(fēng) 險 報 告返 回 額 度審 核 結(jié) 果產(chǎn) 品 控 制 部 ：核 對 交 易 損 益產(chǎn) 品 控 制 部：核 對 前 臺 與 營運 部 數(shù) 據(jù) 二、二、衍生業(yè)務(wù)檢查要點衍生業(yè)務(wù)檢查要點（主要檢查依據(jù)）主要檢查依據(jù)）（一）金融機構(gòu)衍生產(chǎn)品交易

27、業(yè)務(wù)管理暫行辦法（銀發(fā)20111號）；（二）中國銀監(jiān)會辦公廳關(guān)于銀行業(yè)金融機構(gòu)衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)管理暫行辦法實施中有關(guān)問題的通知（銀監(jiān)辦發(fā)201170號）；（三）中國銀監(jiān)會辦公廳關(guān)于建立銀行業(yè)衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)聯(lián)系機制的通知（銀監(jiān)辦發(fā)2007133號）；（四）中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會辦公廳關(guān)于印發(fā)外資銀行衍生產(chǎn)品業(yè)務(wù)風(fēng)險監(jiān)管指引（試行）的通知（銀監(jiān)辦發(fā)2005313號）；（五）股份制商業(yè)銀行公司治理指引；（六）商業(yè)銀行信息科技風(fēng)險管理指引（銀監(jiān)發(fā)200663號）；（七）商業(yè)銀行信用風(fēng)險緩釋監(jiān)管資本計量指引（八）商業(yè)銀行資本管理辦法 （一）（一） 對產(chǎn)品維度現(xiàn)場檢查要點對產(chǎn)品維度現(xiàn)場檢查要點市場風(fēng)險

28、限額管理缺陷： 未對衍生產(chǎn)品交易設(shè)置合適的品種限額； 未依據(jù)限額制度對存續(xù)交易進行管理； 未及時發(fā)現(xiàn)超限額交易并采取有效措施； 選取不恰當資金交易的市場風(fēng)險方法； 未交易盯市的方式，及時計算交易盈虧；信用風(fēng)險限額管理缺陷： 對客戶及交易對手信用風(fēng)險制度不健全； 尚未建立客戶信用風(fēng)險評級制度； 未能確定適當?shù)男庞蔑L(fēng)險緩釋措施； 。 銀行內(nèi)控管理不到位： 前中后臺未有效分離； 各級授權(quán)不夠清晰明確或授權(quán)不審慎； 對交易員的激勵機制不審慎； 交易違約及應(yīng)急預(yù)案缺失；未有效防范流動性風(fēng)險主要風(fēng)險點檢查方法訪談：訪談交易部門、風(fēng)險管理、會計營運等部門負責人，掌握銀行衍生業(yè)務(wù)概況；訪談前臺交易人員、風(fēng)險管

29、理人員，了解其是否熟知衍生市場風(fēng)險和信用風(fēng)險業(yè)務(wù)限額管理要求，激勵約束機制是否合理；調(diào)閱制度：調(diào)閱衍生品市場風(fēng)險限額管理、信用風(fēng)險管理、流動性風(fēng)險管理、會計營運的政策和程序；調(diào)閱部門崗位職責及授權(quán)文件；衍生業(yè)務(wù)相關(guān)部門績效考核制度；抽查產(chǎn)品：抽查產(chǎn)品穿行測試（walk through testing ）；產(chǎn)品交易前臺及后臺是否物理隔離；產(chǎn)品超限額交易記錄；代客類衍生產(chǎn)品客戶的準入資質(zhì)；產(chǎn)品交易對手的信用額度審批；產(chǎn)品損益的計算；產(chǎn)品交易備案情況；查驗信息系統(tǒng)：重點了解衍生業(yè)務(wù)前臺交易系統(tǒng)、風(fēng)險管理系統(tǒng)；系統(tǒng)權(quán)限控制；清算系統(tǒng)交易是否獨立于前臺交易人員，驗交易入賬，對賬、結(jié)算、款項收付和會計記錄

30、 （二）（二） 業(yè)務(wù)經(jīng)營過程業(yè)務(wù)經(jīng)營過程管理層監(jiān)督的有效性管理層監(jiān)督的有效性董事會或其授權(quán)專業(yè)委員會對該機構(gòu)開展的衍生業(yè)務(wù)情況不了解，尤其是對風(fēng)險管理政策程序不清晰，也未對衍生產(chǎn)品在信用風(fēng)險、市場風(fēng)險偏好作出評價或制定政策；衍生業(yè)務(wù)經(jīng)營或交易策略發(fā)生重大變革后（例如新設(shè)標的資產(chǎn)、采用套期策略變更措施后），未及時向高級管理層報告審定。主要問題現(xiàn)場檢查要點（1）考察管理層對年度衍生產(chǎn)品和交易業(yè)務(wù)戰(zhàn)略的認知度（可從董事會議案中獲?。唬?）檢查與衍生產(chǎn)品和交易業(yè)務(wù)有關(guān)的風(fēng)險管理政策、程序（可從風(fēng)控部門索?。?；（3）向管理層及業(yè)務(wù)經(jīng)營部門分別了解衍生產(chǎn)品經(jīng)營情況，以及后續(xù)策略規(guī)劃（可從年度限額申請或授

31、權(quán)申請材料中索取）；（4）了解去年和今年以來衍生產(chǎn)品和交易業(yè)務(wù)收入和盈利報告以獲得直接業(yè)務(wù)信息；（5）索取定期需提交管理層審核的衍生產(chǎn)品和交易業(yè)務(wù)的管理信息報告，確定其覆蓋面；（6）如因為客觀原因存在董事會或高級管理層對上述內(nèi)容認識不夠清晰完整的，建議在專門委員會中增補一名或若干名有此類業(yè)務(wù)管理經(jīng)驗的中高級管理人員參加審議。 （二）業(yè)務(wù)經(jīng)營過程（二）業(yè)務(wù)經(jīng)營過程對交易風(fēng)險點的管理對交易風(fēng)險點的管理 機構(gòu)缺乏對交易型衍生金融工具的交易策略或套期策略；未根據(jù)董事會風(fēng)險偏好策略制定切實有效的風(fēng)險限額，從而導(dǎo)致實際敞口在市場波動情況下，大幅度超過風(fēng)險偏好的數(shù)量業(yè)務(wù)部門實際開展的交易、代客衍生工具，超過

32、了高級管理層實際掌握或授權(quán)的種類和數(shù)量在設(shè)定交易參數(shù)時，使用了不準確或不恰當?shù)臄?shù)據(jù)；部分機構(gòu)雖然交易人員數(shù)量和素質(zhì)配備足夠，但中臺風(fēng)控和審計人員專業(yè)素質(zhì)不足。主要問題現(xiàn)場檢查要點（1）了解機構(gòu)制定的金融衍生產(chǎn)品交易的風(fēng)險控制措施（訪談中層管理人員、交易主管層面訪談中予以了解）；（2）是否明確了金融衍生產(chǎn)品的性質(zhì)、風(fēng)險揭示和對沖策略（訪談）；（3）是否確定了風(fēng)險限額和相關(guān)交易參數(shù)，并經(jīng)風(fēng)險獨立驗證（從風(fēng)控主管訪談或產(chǎn)品風(fēng)控制度中了解）；（4）是否制定了風(fēng)險報告制度（需審閱實際報告）；（5）凈額交割機制及其政策（如有）；（6）抽樣檢查部分衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)臺帳（區(qū)分業(yè)務(wù)品種），了解具體業(yè)務(wù)信息；（7

33、）了解中后臺和審計人員的配備，以及從業(yè)經(jīng)驗； （二）業(yè)務(wù)經(jīng)營過程（二）業(yè)務(wù)經(jīng)營過程對交易系統(tǒng)風(fēng)險的控制對交易系統(tǒng)風(fēng)險的控制交易系統(tǒng)中缺乏可交易金融工具或業(yè)務(wù)板塊的權(quán)限控制，或系統(tǒng)缺乏必要的限額實時控制手段在發(fā)生超授權(quán)（包括敞口授權(quán)、產(chǎn)品授權(quán)、敏感度授權(quán)等），系統(tǒng)無法實時預(yù)警對于某些期限較長的產(chǎn)品，若發(fā)生交易后續(xù)修改，系統(tǒng)無法提供修改痕跡信息（Audit trial）主要問題現(xiàn)場檢查要點（1）了解前后臺系統(tǒng)構(gòu)造，包括記帳系統(tǒng)、風(fēng)控系統(tǒng)、監(jiān)測系統(tǒng)、信息系統(tǒng)和行情數(shù)據(jù)系統(tǒng)；（2）是否已對系統(tǒng)及信息安全進行了有效控制（重點關(guān)注交易存續(xù)期內(nèi)的交易痕跡、刪除和修改性操作）； 每名用戶是否根據(jù)其業(yè)務(wù)需要獲得

34、進入授權(quán)（可參照授權(quán)書抽檢系統(tǒng)）； 能否防止未授權(quán)進入及修改數(shù)據(jù)與信息（交易痕跡，尤其是系統(tǒng)記錄性痕跡）； 系統(tǒng)是否能夠提供必要的限額設(shè)定功能（包括授信額度、交易額度、敞口敏感度或風(fēng)險價值等）； 公允數(shù)據(jù)行情信息的導(dǎo)入是否合理并經(jīng)驗證（檢查估值程序文件或抽樣單筆樣本市場數(shù)據(jù)）； （二）業(yè)務(wù)經(jīng)營過程（二）業(yè)務(wù)經(jīng)營過程管理信息和報告制度管理信息和報告制度 管理層沒有渠道接觸較為完整的衍生產(chǎn)品風(fēng)險信息，或接觸的風(fēng)險信息重無法識別突出的問題；部分衍生產(chǎn)品雖然制度上設(shè)立了相關(guān)風(fēng)險限額，但實際由于系統(tǒng)或監(jiān)控程序上問題無法實施，最終無法提供準確報告信息；在衍生產(chǎn)品前中后臺對賬職能不清晰，包括頭寸、損益、敞口

35、情況無法有統(tǒng)一計量意見從而導(dǎo)致管理漏洞。主要問題現(xiàn)場檢查要點（1）是否具備完備、可靠的管理信息系統(tǒng)，包含了全面、完整的風(fēng)險信息（抽驗系統(tǒng)生成的月度報告）；（2）衍生產(chǎn)品管理或風(fēng)險信息能夠滿足業(yè)務(wù)部門、風(fēng)險管理部門、高級管理層和董事會的需要（閱讀高管層風(fēng)險報告）；（3）風(fēng)險監(jiān)測是否全面，覆蓋各類風(fēng)險限額（參見市場風(fēng)險管理指引，尤其需了解組合層面限額體系）；（4）是否對超限額情況進行了嚴格監(jiān)測（調(diào)閱超限報告，含市場風(fēng)險超限、授權(quán)超限、授信超限情況）；（5）風(fēng)險信息的報告頻度和報告內(nèi)容能否滿足風(fēng)險管理的需要，與業(yè)務(wù)規(guī)模和復(fù)雜程度相一致；（6）是否建立了嚴格的對賬程序（可向后臺或中臺予以了解每日交易后

36、對賬）。 （三）管理架構(gòu)（三）管理架構(gòu) 組織架構(gòu)組織架構(gòu) 前后臺未完全分離，或交易和清算的前后臺雖然形式上分離，但匯報路線或考核機制尚未實質(zhì)分離；自營及代理衍生交易業(yè)務(wù)在尚未完成套期管理的情況下，置于銀行賬戶管理控制；內(nèi)控中臺沒有實質(zhì)管控以組合或交易員層面的衍生產(chǎn)品敞口或限額。主要問題現(xiàn)場檢查要點（1）通過調(diào)閱管理制度、人事職能，調(diào)查業(yè)務(wù)操作與風(fēng)險監(jiān)控是否體現(xiàn)必要的分離；（2）通過交易流程的觀測，了解是否做到前臺交易與后臺結(jié)算分離；（3）通過對系統(tǒng)頭寸簿記的檢查，了解自營業(yè)務(wù)與代理業(yè)務(wù)分離的情況；（4）了解大中臺與交易部門崗位之間是否存在必要的監(jiān)督和制約；（5）要求提供衍生產(chǎn)品和交易業(yè)務(wù)的組織

37、結(jié)構(gòu)和業(yè)務(wù)流程圖。 （三）（三） 管理架構(gòu)管理架構(gòu) 責任制機制的認定責任制機制的認定對衍生交易員薪酬激勵不到位，交易人員與其他組合交易員形成“手拉手”交易，轉(zhuǎn)移利潤；在內(nèi)控（包括匯報條線）不健全情況下，風(fēng)管人員激勵機制與前臺業(yè)績掛鉤，導(dǎo)致部分利益型產(chǎn)品風(fēng)險管控失效；處罰計量機制不明確，形成衍生產(chǎn)品交易員利用風(fēng)險延后、臨時轉(zhuǎn)移等措施違規(guī)交易。主要問題現(xiàn)場檢查要點（1）是否制定了資金業(yè)務(wù)的風(fēng)險責任制，該制度是否明確規(guī)定了前臺交易人員、中臺監(jiān)控人員、后臺結(jié)算人員和高級管理層的風(fēng)險責任和相應(yīng)的處罰措施；（2）了解風(fēng)險責任制的執(zhí)行情況，例如檢查超限報告、損益波動性分析報告；（3）強化對長期限產(chǎn)品的核算規(guī)

38、則的內(nèi)外部監(jiān)督檢查，避免核算漏洞給損益計量造成可乘之機。 （三）管理架構(gòu)（三）管理架構(gòu) 對交易員的管理對交易員的管理 交易決策機制不完善，交易人員利用考核機制的不合理而偏重某一類非常規(guī)業(yè)務(wù)；政策制度不夠完善，缺乏對必要權(quán)限、限額控制的程序性描述；某些衍生交易按照資深交易員“慣例性”做法操作，未遵守必要的合規(guī)性準則，導(dǎo)致因崗位變動而存在內(nèi)控漏洞。 主要問題現(xiàn)場檢查要點（1）是否制定了科學(xué)有效的激勵機制（激勵過高或不掛鉤激勵均存在很大弊端）；（2）選取特定歷史業(yè)務(wù)穿行測試，了解交易員按照規(guī)定的操作程序、權(quán)限、交易限額和止損限額辦理業(yè)務(wù)；（3）了解交易員作業(yè)流程，判斷是否能保證交易信息的安全和準確（

39、可現(xiàn)場觀測跟蹤一筆交易的前中后臺完整痕跡和流程，尤其是后臺“確認”階段的不匹配信息）；（4）要求提供交易控制程序和操作手冊，包括交易員守則和衍生產(chǎn)品銷售守則等。 （四）風(fēng)險控制程序（四）風(fēng)險控制程序 授權(quán)管理授權(quán)管理 衍生產(chǎn)品授權(quán)書（含部門、交易人員）及轉(zhuǎn)授權(quán)書，未列明可交易衍生工具品類，或品類劃分過粗，導(dǎo)致新產(chǎn)品或風(fēng)險較大產(chǎn)品開辦時未經(jīng)過必要審批；衍生高級交易人員的資格認定未包括產(chǎn)品的廣度要求；新產(chǎn)品交易經(jīng)驗的缺失導(dǎo)致的風(fēng)險；業(yè)務(wù)授權(quán)未分層；衍生產(chǎn)品交易員沒有經(jīng)過必要的專業(yè)培訓(xùn)。 主要問題現(xiàn)場檢查要點（1）是否制定了權(quán)限管理辦法以確定各級權(quán)限的依據(jù)、方法和程序（2） 制定了哪些防止越權(quán)的控制

40、措施，效果如何；（3）衍生交易員是否經(jīng)過培訓(xùn)，并取得相應(yīng)的證書；（4）提供所有衍生產(chǎn)品和交易業(yè)務(wù)相關(guān)人員的職責描述、授權(quán)權(quán)限以及簡歷；（5）要求提供總行授權(quán)分行交易的衍生產(chǎn)品列表；（6）要求提供總行各級授權(quán)及轉(zhuǎn)授權(quán)情況列表。 （四）風(fēng)險控制程序（四）風(fēng)險控制程序 風(fēng)險管理措施風(fēng)險管理措施 衍生產(chǎn)品的授信額度方法計量不合理（應(yīng)區(qū)分結(jié)構(gòu)，適用系數(shù)法或現(xiàn)期敞口法）；缺乏組合（或一類）工具的止損限額，或缺少追繳信用緩釋物的手段（或法律協(xié)議）；除背對背對沖外，對具有市場風(fēng)險敞口的業(yè)務(wù)缺少合理的對沖定價策略，或缺少信用價差定價手段；。 主要問題現(xiàn)場檢查要點（1）是否設(shè)定交易對手或投資對象的授信額度和期限；

41、（2）是否確定單筆和累計最大交易限額、損失限額和交易止損點；（3）要求說明信用風(fēng)險超限額交易政策、報告途徑和批準程序；（4）檢查機構(gòu)主要（交易量較大）衍生品所適用的風(fēng)險管理模型，并判斷是否對對交易的風(fēng)險和收益進行適時評估；（5）檢查是否有專門的人員對資金業(yè)務(wù)品種的價格進行管理；（6）檢查是否具備市場出現(xiàn)最壞情況時的應(yīng)對措施。 （四）風(fēng)險控制程序（四）風(fēng)險控制程序 限額管理措施限額管理措施衍生產(chǎn)品信用風(fēng)險交易對手授信額度缺乏必要的分類，對交易量較大但風(fēng)險屬性不同的衍生工具使用同類額度（或同類風(fēng)險系數(shù)），導(dǎo)致可操控性風(fēng)險；衍生產(chǎn)品信用緩釋政策或程序制定不明確（例如可接受質(zhì)押物類型；盯市作業(yè)頻率；履約保障機制無效等）；銀行未根據(jù)不同類型金融工具，制定不同的市場風(fēng)險限額；市場風(fēng)險限額沒有根據(jù)風(fēng)險偏好自上而下予以確定。主要問題現(xiàn)場檢查要點（1）交易對手授信額度的審核程序；（2）索取經(jīng)批準的交易對手的客戶名稱、授信額度、交易金額，主要交易類型；（3）了解風(fēng)險監(jiān)控部門如何定期對交易對手的信用狀況、履約能力進行跟蹤和評價，并調(diào)整交易對手履約保障頭寸及授信額度；（4）了解該機