合作社融資模式

1、江蘇模式：“無抵押、無擔保，弱抵押、弱擔?！贬槍r(nóng)業(yè)領(lǐng)域長期缺乏有效抵押物、擔保物問題，江蘇省財政堅持“財政承擔有限風險，銀行開展金融創(chuàng)新，引入第三方參與風控”的原則，與民生銀行、平安銀行、農(nóng)業(yè)銀行和郵政儲蓄銀行等金融機構(gòu)合作，實施“無抵押、無擔保，弱抵押、弱擔?！钡霓r(nóng)業(yè)融資新模式，推出了惠農(nóng)貸擔?；稹⒐餐?、金農(nóng)貸風險補償基金和富農(nóng)貸擔?；鸬榷嗫钷r(nóng)業(yè)金融產(chǎn)品。產(chǎn)品按照擔保、抵押方式分為兩類：一是無抵押、無擔保，包括惠農(nóng)貸擔保基金和共同基金。省級財政安排擔保資金存入合作銀行指定機構(gòu)開立的賬戶，合作銀行按照與財政資金120的比例確定授信額度。參與基金的農(nóng)民合作社按照貸款發(fā)放金額0.5%-1

2、%的標準繳納風險準備金、10%-15%的標準繳納互助保證金，無需任何抵押擔保即可獲得貸款。二是弱抵押、弱擔保，包括金農(nóng)貸風險補償基金與富農(nóng)貸擔?；?。與無抵押、無擔保類相比，參與基金的農(nóng)民合作社等新型經(jīng)營主體不需繳納互助保證金，只需通過追加農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)抵押、林權(quán)抵押、農(nóng)機具抵押、農(nóng)戶訂單抵押、特許經(jīng)營權(quán)證質(zhì)押、漁船抵押等弱抵押、弱擔保措施即可獲得貸款。為有效規(guī)避市場風險、政策風險、道德風險，財政部門只參與產(chǎn)品設(shè)計、提供目標客戶群、運行監(jiān)管，并承擔不超過5%的有限責任風險，具體的融資對象、額度、利率、期限等完全按照市場規(guī)律，由金融機構(gòu)和專業(yè)的基金管理團隊根據(jù)農(nóng)民合作社的信用等級、資產(chǎn)負債、

3、經(jīng)營狀況綜合考慮后自行選擇。截至2014年12月，四款產(chǎn)品共由財政出資8500萬元，提供授信額度17億元，實際發(fā)放貸款6.01億元，扶持農(nóng)民合作社等新型經(jīng)營主體707個，社（戶）均貸款規(guī)模84萬元。 重慶模式：創(chuàng)投基金投資+金融資本貸款為彌補金融市場在農(nóng)民合作社中長期融資方面的缺失，重慶市財政2014年投入3000萬元，依托市農(nóng)委全資公司重慶市農(nóng)業(yè)資產(chǎn)公司設(shè)立農(nóng)民合作社創(chuàng)投基金，吸引重慶三峽銀行金融資本7000萬元（由重慶市農(nóng)業(yè)擔保公司擔保），用于對農(nóng)民合作社進行3年期投資。基金運行采取“創(chuàng)投基金投資+金融資本貸款”的模式，即3000萬元財政資金作為引導基金投資農(nóng)民合作社，重慶三峽銀

4、行按照每個項目37的資金配比為農(nóng)民合作社提供貸款，并按投資比例共同承擔風險。投資項目可由市農(nóng)委、市農(nóng)業(yè)擔保公司、市農(nóng)業(yè)資產(chǎn)公司推薦，也可由農(nóng)民合作社申請，最后由重慶市農(nóng)業(yè)資產(chǎn)公司實行完全市場化的運作方式，通過初步評估、申請立項、盡職調(diào)查、商務談判、審核表決、投資放款、投后管理等程序篩選確定。為了突出公共財政政策的引導性，財政資金實行利益讓渡，僅按銀行一年期定期存款利率獲得收益。同時，專門安排資金對擔保費給予補貼，將農(nóng)民合作社綜合融資成本控制在9%以內(nèi)。截至2015年2月，已有20余家農(nóng)民合作社提出融資需求，其中永川富和家禽養(yǎng)殖專業(yè)合作社等6家農(nóng)民合作社已完成前期工作，獲得放款2000萬元。&#

5、160;河南模式：設(shè)立融資風險補償金為打消金融社會資本對農(nóng)民合作社償還能力的顧慮，河南省財政廳與省農(nóng)開擔保公司合作，搭建了省級統(tǒng)一擔保融資平臺。省級財政、試點縣財政按照32的比例，分別設(shè)立省級財政融資風險補償金、縣級財政融資風險補償金，存入省農(nóng)開擔保公司指定的合作銀行，合作銀行根據(jù)省農(nóng)開擔保公司擔保，為農(nóng)民合作社等新型經(jīng)營主體提供貸款，年度融資規(guī)模至少放大到財政資金的6倍。其中：試點縣財政部門負責從轄區(qū)內(nèi)篩選、推薦有融資需求且管理規(guī)范的農(nóng)民合作社等新型經(jīng)營主體，從源頭上保障項目質(zhì)量；金融擔保機構(gòu)根據(jù)各自職責，分別開展貸前審核、貸款發(fā)放、貸后監(jiān)管等工作；農(nóng)民合作社等新型經(jīng)營主體，只需按照貸款金額

6、10%的標準繳存風險保證金即可獲得貸款。當貸款出現(xiàn)逾期時，首先從風險保證金扣繳，余下部分由省農(nóng)開擔保公司、省級財政、試點縣財政在約定代償上限內(nèi)，分別按照45%、27%、18%的比例負擔。為彌補省農(nóng)開擔保公司承擔的業(yè)務風險，省財政廳根據(jù)對其風險控制水平考核結(jié)果，從融資風險補償金省級財政出資部分安排一定獎勵。截至2015年2月，已有142個農(nóng)民合作社等新型經(jīng)營主體獲得貸款3.6億元，另有54個農(nóng)民合作社等新型經(jīng)營主體的8000萬元貸款申請通過審批。借助省級統(tǒng)一擔保融資平臺，項目在擔保費和利率上都享受了最大限度優(yōu)惠，融資平均成本大幅度降低。 浙江模式：開展聯(lián)合社互助擔保為推動農(nóng)民合作社建立

7、自我發(fā)展良性機制，浙江省2014年擇優(yōu)選擇富陽等5個縣（市、區(qū)）開展聯(lián)合社互助擔保試點。由農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)或其他新型經(jīng)營主體牽頭，與農(nóng)民合作社以及有能力出資的社員入股組建聯(lián)合社。財政資金注入成為聯(lián)合社的啟動資金，帶動聯(lián)合社成員按照不低于11的比例出資或以機器設(shè)備等資產(chǎn)折價入股，引導合作金融機構(gòu)向聯(lián)合社成員提供免擔保信用貸款，并執(zhí)行基準利率或更加優(yōu)惠的利率。聯(lián)合社對成員貸款審核后為其提供反擔保，反擔保總額以聯(lián)合社自有資金10倍為限。貸款風險損失由金融機構(gòu)和聯(lián)合社共擔，承擔的比例為28。試點縣財政對金融機構(gòu)讓利優(yōu)惠部分按比例予以貼息，幫助降低聯(lián)合社融資成本。聯(lián)合社積累資金達到一定規(guī)模后，進一步組建互助

8、基金降低交易費用，同時鼓勵更多農(nóng)戶成立新型經(jīng)營體加入聯(lián)合社，不斷擴大覆蓋范圍。最終在條件成熟時，由聯(lián)合社組建互聯(lián)網(wǎng)融資平臺，為成員提供更加便捷的信貸融資服務。截至2015年2月，試點縣（市、區(qū)）已成立富陽山居農(nóng)產(chǎn)品專業(yè)合作社聯(lián)社等6個聯(lián)合社，預計注冊資本將達1.2億元，成員涵蓋農(nóng)民合作社89個、家庭農(nóng)場2個、龍頭企業(yè)6個，帶動農(nóng)戶2萬多戶。融資情況農(nóng)民專業(yè)合作社法規(guī)定：“農(nóng)民專業(yè)合作社是在農(nóng)村家庭承包經(jīng)營基礎(chǔ)上，同類農(nóng)產(chǎn)品的生產(chǎn)經(jīng)營者或者同類農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營服務的提供者、利用者，自愿聯(lián)合、民主管理的互助性經(jīng)濟組織?！?簡而言之，農(nóng)民專業(yè)合作社是按照“民辦、民管、民受益”的原則組建起來的，其資金來源

9、主要是內(nèi)部集資，包括社員土地、林權(quán)、農(nóng)機等實物入股，其次是銀行業(yè)機構(gòu)貸款，第三是地方政府扶持資金，此外，尚有少量民間借貸資金?？傮w看，農(nóng)民專業(yè)合作社仍然面臨著自有資本不足、貸款較為困難問題。一是內(nèi)部融資占主導地位。農(nóng)民專業(yè)合作社內(nèi)部融資具有成本低、門檻低、風險可控性高且簡便快捷的優(yōu)點，在解決成員生產(chǎn)中的急需資金等方面較其他金融機構(gòu)更能適應農(nóng)民與合作社二者組合這種組織的特性。但資金的規(guī)模與持續(xù)增長有限，不能滿足成員借款需求。通過對信陽市3122家農(nóng)民專業(yè)合作社調(diào)查顯示，截至6月底，農(nóng)民專業(yè)合作社融資總額54589萬元，其中內(nèi)部融資達31130萬元，占比57%，其形式主要是以自有土地作價入股。如平

10、橋區(qū)馬氏生態(tài)茶葉合作社融資總額2440萬元，其中社員以12000畝土地入股，折價2080萬元，銀行貸款360萬元，內(nèi)部融資占85%。二是農(nóng)信社貸款占比高。全市10個縣區(qū)農(nóng)民專業(yè)合作社中有8個縣區(qū)在銀行有貸款，貸款余額22231萬元，且主要由農(nóng)信社提供。如平橋區(qū)農(nóng)民專業(yè)合作社及其成員的貸款有62%從農(nóng)信社獲得，24%從農(nóng)行獲得，12.5%從農(nóng)發(fā)行獲得；從郵儲行、小額貸款公司和資金互助社等機構(gòu)獲得的資金比例僅在1%3%。大部分農(nóng)民專業(yè)合作社規(guī)模小、實力弱，盈利水平低，貸款到期償付較難得到保障。根據(jù)農(nóng)村信用社系統(tǒng)對專業(yè)合作社貸款質(zhì)量的統(tǒng)計，截至2012年6月底，不良率為7%。三是政府扶持資金投入多。

11、全市10個縣區(qū)中有9個縣區(qū)向農(nóng)民專業(yè)合作社注入扶持資金，總額為11337萬元，占全市農(nóng)民專業(yè)合作社融資總額的13.89%，同時，政府還出臺多項稅收減免政策和激勵措施，僅2011年就累計為3000多家農(nóng)民專業(yè)合作社減免稅收4772.9多萬元，支出表彰獎勵資金近千萬元。四是民間借貸有所抬頭。在目前農(nóng)民專業(yè)合作社融資難的制約下，多數(shù)社員選擇民間借貸。據(jù)不完全統(tǒng)計，目前全市10個縣區(qū)的農(nóng)民專業(yè)合作社均存在民間借貸現(xiàn)象，借款總額大約1.7億元，單個社員借貸規(guī)模在3萬10萬元不等，期限長則12個月，短則十幾天，利率大多是固定的，年息以2分到3分居多。融資難題自身因素導致融資困難一是“經(jīng)營管理缺失”達不到銀

12、行信貸要求。信陽市農(nóng)民專業(yè)合作社多是在2008年后成立，由于多是農(nóng)民自發(fā)組織起來的民間團體，普遍存在規(guī)模小、制度不健全、成員權(quán)利義務不明、市場競爭經(jīng)驗不足、穩(wěn)定性和抗風險能力差等問題。有些合作社登記設(shè)立后，無生產(chǎn)、辦公場所，很少組織活動，也沒有任何經(jīng)濟業(yè)務和服務內(nèi)容，經(jīng)營管理缺失，有的借助套取國家的資金和優(yōu)惠政策，成立“空殼合作社”、“虛假合作社”。上述情況直接影響了銀行的信貸投放支持。二是“抵押品和擔保措施”達不到銀行信貸要求。合作社一般無固定資產(chǎn)，辦公、營業(yè)場所大部分為租賃方式，即使規(guī)模較大的合作社有加工或收購的經(jīng)營場所，但因地處農(nóng)村，抵押品變現(xiàn)難度大，有效抵押資產(chǎn)不足。所經(jīng)營的農(nóng)產(chǎn)品、畜

13、牧、林木等財產(chǎn)的流動性太強，加上其弱質(zhì)特性，受自然風險和市場經(jīng)營風險影響較大，無法作為貸款抵押。三是“管理不規(guī)范財務不健全”達不到銀行信貸評級標準。多數(shù)合作社財務體制不健全，法人治理機構(gòu)不完善，部分合作社連基本的財務報表都沒有，有的合作社即使建立了財務制度，但財務信息的真實性差，給銀行業(yè)機構(gòu)信用評級帶來困難。銀行機構(gòu)不能有效滿足農(nóng)民專業(yè)合作社資金需求一是市場目標制約。大型銀行主要目標是爭奪大規(guī)模和具備抗風險能力的資源，農(nóng)民專業(yè)合作社大多規(guī)模小、抗風險弱、承貸主題不明確，無法提供足值有效地擔保抵押、經(jīng)營能力實力不強、組織管理松散。這種金融服務的方式與農(nóng)民專業(yè)合作社對貸款需求相差大，造成與農(nóng)民專業(yè)

14、合作社關(guān)系的斷裂與不協(xié)調(diào)。二是考核導向制約。銀行機構(gòu)績效考核仍然普遍存在重自身效益輕社會效益、重即期利益輕長遠發(fā)展、重存貸規(guī)模輕發(fā)展質(zhì)量的考核導向，迫使基層銀行機構(gòu)經(jīng)營行為短期化，急功近利，缺乏培育、挖掘農(nóng)村金融市場的環(huán)境、動力和耐心。三是創(chuàng)新能力制約。農(nóng)村中小金融機構(gòu)既缺乏創(chuàng)新激勵機制、工作機制，也沒有創(chuàng)新計劃和創(chuàng)新團隊；既沒有金融理論功底和豐富實踐經(jīng)驗的專業(yè)人才，缺少支持業(yè)務創(chuàng)新的經(jīng)營和風險數(shù)據(jù)積累，也無法為農(nóng)民專業(yè)合作社量身定做融資產(chǎn)品?；鶎诱斄θ鯇r(nóng)民專業(yè)合作社幫扶還需加大力度近年來，信陽市政府對農(nóng)民專業(yè)合作社的健康發(fā)展出臺一系列的鼓勵政策和幫扶措施，如：加大財政扶持力度、落實稅收

15、優(yōu)惠、實行用地優(yōu)惠、加強人才支持等，對信陽市農(nóng)民專業(yè)合作社的發(fā)展起到了積極作用。但還存在以下問題：一是幫扶意識仍需加強。部分政府職能部門干部不僅對農(nóng)民專業(yè)合作社的本質(zhì)屬性、法律地位、發(fā)展規(guī)律不熟悉，甚至不清楚農(nóng)民專業(yè)合作社法，缺乏支持、扶持合作社發(fā)展的自覺性和主動性。政府相關(guān)部門缺乏統(tǒng)籌協(xié)調(diào)，形不成幫扶合力。二是出臺優(yōu)惠政策有限。雖然市、縣政府對部分農(nóng)民專業(yè)合作社給予一定資金獎勵，但是由于地方財政資金不夠?qū)捲?，致使對農(nóng)民專業(yè)合作社的有關(guān)扶持資金難以滿足需求，且農(nóng)民專業(yè)合作社發(fā)展最需要的金融支持、稅收支持優(yōu)惠政策都沒有完全到位。也沒有針對發(fā)放農(nóng)民專業(yè)合作社貸款的銀行業(yè)機構(gòu)出臺相應的優(yōu)惠政策，一定

16、程度影響了銀行業(yè)機構(gòu)的積極性。三是部分政策落實不力。在用電、用水、用地、綠色通道、人才支持等方面，扶持優(yōu)惠政策落實不到位，從而阻礙了農(nóng)民專業(yè)合作社的建設(shè)與發(fā)展。對策建議農(nóng)民專業(yè)合作社要夯實自身發(fā)展基礎(chǔ)。一是完善制度，規(guī)范管理。合作社要以準法人來要求和規(guī)劃制度，加強技術(shù)管理和市場管理。二是制定一套公平且高效的利潤分配機制，明晰社員在合作社中的經(jīng)濟權(quán)益，確保內(nèi)部穩(wěn)定和凝聚力。三是提高經(jīng)營管理能力，創(chuàng)造條件吸引人才，提高專業(yè)化程度。四是眼光要長遠，走產(chǎn)業(yè)化、品牌化的道路，支持產(chǎn)業(yè)相關(guān)聯(lián)的合作社成立聯(lián)合社，發(fā)展合作社社員，壯大實力，增加積累，為贏得更多的金融服務創(chuàng)造條件。監(jiān)管部門和銀行業(yè)機構(gòu)要加大支持

17、力度。一是進一步完善農(nóng)村金融體系。規(guī)范發(fā)展村鎮(zhèn)銀行等多種形式的新型農(nóng)村金融機構(gòu)，明確其“立足區(qū)縣，服務三農(nóng)”的功能定位，引導其加大對農(nóng)民專業(yè)合作社的支持力度。二是開發(fā)適宜農(nóng)民專業(yè)合作社的貸款產(chǎn)品。針對農(nóng)民專業(yè)合作社現(xiàn)狀，各銀行業(yè)機構(gòu)加強調(diào)研分析，適當降低農(nóng)民專業(yè)合作社的信貸準入門檻。三是合理調(diào)整授權(quán)授信制度。各涉農(nóng)銀行業(yè)機構(gòu)要適當下放涉農(nóng)地區(qū)市縣分、支行及農(nóng)村金融機構(gòu)的涉農(nóng)貸款審批權(quán)限，減少貸款審批環(huán)節(jié)，建立貸款審批“綠色通道”。四是建立激勵機制與風險防控兼容的獎懲制度，鼓勵涉農(nóng)銀行業(yè)機構(gòu)信貸業(yè)務人員深入農(nóng)村金融市場，挖掘潛在優(yōu)質(zhì)涉農(nóng)客戶，加大對“三農(nóng)”的金融支持力度。政府等相關(guān)部門要加大政策

18、扶持力度。一是積極引導農(nóng)民專業(yè)合作社做好確權(quán)、法人體系的建立、經(jīng)營機制的完善、管理制度健全等工作，解決長期以來的不規(guī)范問題，實現(xiàn)合作社的高效運行。二是積極協(xié)助農(nóng)民專業(yè)合作社開展營銷，積極向外界推介合作社產(chǎn)品。引導合作社開展產(chǎn)品深加工、延長產(chǎn)業(yè)鏈，引進新品種、新技術(shù)，推動產(chǎn)品升級和市場拓展，實現(xiàn)品牌化、產(chǎn)業(yè)化經(jīng)營。三是搭建協(xié)調(diào)會、座談會、推介會等平臺，加強協(xié)調(diào)，促進相關(guān)經(jīng)濟部門對合作社的了解、增強信任，實現(xiàn)互利共贏。發(fā)展農(nóng)村信用擔保機構(gòu)，鼓勵融資擔保機構(gòu)、保險機構(gòu)介入，建立綜合性扶持體系。四是整頓、規(guī)范現(xiàn)有的農(nóng)民專業(yè)合作社，盡快將其納入合法化、正規(guī)化運營軌道，整合涉農(nóng)資金，加大投入，為農(nóng)民專業(yè)合

19、作社提供更多資金、項目與人才支持。五是成立行業(yè)自律組織，制定行業(yè)自律公約，堅持“民辦、民管、民受益”的原則，整合涉農(nóng)資源，為農(nóng)民專業(yè)合作社提供引貸融資服務。農(nóng)民專業(yè)合作社融資需求日益多樣化筆者對我國14家不同類型的農(nóng)民專業(yè)合作社在經(jīng)營過程中的資金需求進行了實地調(diào)研。調(diào)查發(fā)現(xiàn)，根據(jù)資金用途和時間長短的不同，可將我國農(nóng)民專業(yè)合作社的資金需求分為四類：一是短期周轉(zhuǎn)性資金需求，如合作社為社員統(tǒng)一購買種子、化肥、農(nóng)膜等生產(chǎn)資料。由于合作社自身資金有限，需要通過外部融資獲取大量短期周轉(zhuǎn)資金。二是長期建設(shè)性資金需求。合作社發(fā)展壯大過程中，都需要大量的資金進行農(nóng)機具購置、土地流轉(zhuǎn)、基地建設(shè)以及辦公場所和培訓設(shè)

20、施建設(shè)等。三是功能拓展性資金需求。當合作社發(fā)展到一定階段之后，其業(yè)務功能便逐漸由最初單一的生產(chǎn)技術(shù)服務和統(tǒng)購統(tǒng)銷，向農(nóng)產(chǎn)品加工、儲藏、運輸、銷售及品牌建設(shè)等環(huán)節(jié)延伸，以實現(xiàn)農(nóng)產(chǎn)品附加值的提升，而在這個過程中必然產(chǎn)生大量資金需求。四是社會服務性資金需求。這部分資金需求主要包括合作社開展技術(shù)培訓和新品種、新技術(shù)引進，資金互助，以及社員維權(quán)等社會性服務所產(chǎn)生的資金需求。如定期或不定期的聘請專家舉辦技術(shù)培訓，引進農(nóng)作物和畜禽新品種、新技術(shù)，聘請律師開展法律咨詢等。調(diào)查顯示（見表1）：14家受訪農(nóng)民專業(yè)合作社的資金需求領(lǐng)域主要集中在原材料購買，基地和辦公場所建設(shè)以及人員工資等三方面，合計占資金需求總額的

21、83.73%。其中，短期周轉(zhuǎn)性的原材料采購資金需求為223.9萬元，占資金需求總額的5.24%。長期建設(shè)性資金需求為939.1萬元，占資金需求總額的23.32%。功能拓展性資金需求總額為978萬元，占資金需求總額的24.28%；而14家合作社中開展加工和商標注冊的合作社僅有3家，但大部分合作社均表示有開展農(nóng)產(chǎn)品加工和品牌營銷的需求，由此所產(chǎn)生的聘請技術(shù)人員資金需求達到589萬元，占資金需求總額的14.62%，這說明資金不足制約了合作社各類專業(yè)技術(shù)人才和管理人才的引進。社會服務性資金需求總額為87.5萬元，主要是新品種和新技術(shù)引進、人員培訓支出兩方面，占資金需求總額的2.16%。以上分析表明，當

22、前我國農(nóng)民專業(yè)合作社發(fā)展仍處于比較初級的階段，以簡單的統(tǒng)購統(tǒng)銷為主，其對加工、科技、文教、法律等功能拓展和社會服務方面的資金需求較少。我國農(nóng)民專業(yè)合作社融資難度較大從融資需求的迫切程度來看，1家合作社負責人認為非常迫切，1家認為比較迫切，3家認為不迫切。從對融資難易程度的認知來看，有6家合作社認為非常難，6家認為不容易，只有2家認為相對較容易。融資需求并不迫切和認為融資“較容易”的合作社主要有兩種情況：一是合作社發(fā)起成立資金互助社，專門為合作社發(fā)展提供資金支持，如北京綠菜園蔬菜專業(yè)合作社和河北省遵化市惠民農(nóng)資專業(yè)合作社都成立了資金互助社來為合作社的資金需求提供支持。二是合作社依托于大股東或者企

23、業(yè)，通過外部注資的方式獲得資金。如北京亦莊常新種植專業(yè)合作社主要通過理事長與核心成員自行出資解決。但總體而言，隨著產(chǎn)業(yè)鏈的延伸，我國農(nóng)民專業(yè)合作社資金需求日益迫切，但融資難度較大。從融資渠道來看，除內(nèi)部積累以外，我國農(nóng)民專業(yè)合作社的外部資金供給包括財政項目資金、各類金融機構(gòu)信貸投放、社會捐贈以及向企業(yè)和個人借款等。調(diào)查發(fā)現(xiàn)，當前合作社內(nèi)部融資額度較小，外部融資難度較大。具體表現(xiàn)在三個方面。一是政府扶持“面小錢少”，難以滿足廣大農(nóng)民專業(yè)合作社的資金需求。從23年起，國家財政部設(shè)立了“中央財政支持農(nóng)民專業(yè)合作組織發(fā)展資金”項目，在全國選拔發(fā)展較好的示范性合作社給予財政支持。同時，國家農(nóng)業(yè)部會同國家

24、發(fā)展和改革委員會等七部門聯(lián)合發(fā)布承擔國家涉農(nóng)項目政策意見，明確提出凡是農(nóng)民專業(yè)合作社適合承擔的項目都應該將合作社納入到涉農(nóng)項目的建設(shè)承擔主體范圍中來，且同等條件下優(yōu)先安排。從23年至今，中央財政已經(jīng)劃撥2多億元財政扶持資金，國家農(nóng)業(yè)部的示范項目資金也達2億多元。與此同時，在中央財政的帶動下，地方各級政府也安排了一定的資金用于支持合作社發(fā)展。但由于財政投入有限和合作組織眾多，受政府資助的合作社數(shù)量不到全國總數(shù)的2%，且這些資金主要用于生產(chǎn)經(jīng)營和開展技術(shù)培訓等，而專門用于對金融支持合作社的貼息項目較少，影響了金融機構(gòu)信貸投放積極性。如受訪的14家合作社均沒有受到政府財政項目資助。二是金融機構(gòu)對農(nóng)民

25、專業(yè)合作社的信貸支持十分有限。目前，我國基本上形成了以農(nóng)村信用合作社、農(nóng)業(yè)銀行、農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、郵政儲蓄銀行、國家開發(fā)銀行等商業(yè)性、政策性和合作性金融機構(gòu)以及小額貸款公司和其他新型農(nóng)村金融機構(gòu)并存的多元化農(nóng)村金融供給體系。從統(tǒng)計數(shù)據(jù)來看，截至21年末，全部金融機構(gòu)涉農(nóng)貸款余額達到11.77萬億元。其中，農(nóng)村各類組織貸款余額為6415.6億元，占金融機構(gòu)全部貸款余額的比重僅為1.3%；農(nóng)戶貸款余額為2643.3億元，占各項貸款的比重為5.1%，金融機構(gòu)面向農(nóng)戶和合作組織的貸款比重十分低下。同時，從不同金融機構(gòu)的業(yè)務范圍和貸款對象來看，也很少涉足合作。組織貸款業(yè)務。如農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行主要定位于以糧棉油收

26、購、農(nóng)業(yè)綜合開發(fā)和農(nóng)村發(fā)展等中長期貸款業(yè)務，國家開發(fā)銀行傳統(tǒng)的涉農(nóng)業(yè)務主要是農(nóng)業(yè)農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、農(nóng)村危舊房改造和農(nóng)產(chǎn)品市場建設(shè)等，農(nóng)業(yè)銀行的基本服務對象傾向大企業(yè)，郵政儲蓄銀行涉及合作組織的信貸業(yè)務還處于起步階段，而小額貸款公司、農(nóng)村信托投資公司以及農(nóng)村合作基金會等新型農(nóng)村金融機構(gòu)的主要放款對象也以農(nóng)村中小企業(yè)為主。受訪的14家合作社中，僅有北京西紅寺種植合作社獲得村鎮(zhèn)銀行擔保貸款55萬元、郵政儲蓄銀行“農(nóng)戶小額聯(lián)保貸款”22萬元；遼寧鐵嶺縣東山龍須菜中藥材開發(fā)專業(yè)合作社通過政府擔保，以合作社21間房產(chǎn)做抵押，獲得信用社8萬元貸款。這兩家合作社所獲金融機構(gòu)貸款占合作社融資總額的比重僅為7.1

27、4%。三是內(nèi)部融資是農(nóng)民專業(yè)合作社的主要資金來源渠道，但融資額度較小。在外部融資難度較大的情況下，合作社一般通過成員繳納會費、股金以及提取盈余公積金等方式進行自有資金的籌集和積累。農(nóng)民專業(yè)合作社法雖然規(guī)定農(nóng)民入社要有一定出資，但并未規(guī)定出資限額，也未限定出資方式。在實踐中，合作社為吸引農(nóng)民入社，一般對農(nóng)戶出資額要求不高，因而社員出資額普遍偏低。同時，由于市場化運營能力有限，絕大部分合作社的經(jīng)濟實力不足，致使公積金的提取受到限制。雖然如此，但由于外部融資困難，內(nèi)部融資仍然是合作社最便捷、最可靠的渠道。如14家合作社中，有1家主要依靠社員集資來解決資金需求，內(nèi)部融資占融資總額的71.43%。北京綠

28、菜園蔬菜專業(yè)合作社、山東冠縣萬順合作社和河北遵化惠民農(nóng)資專業(yè)合作社主要依靠資金互助社融資，占融資總額的21.43%，但資金互助也仍屬于農(nóng)村內(nèi)源性融資的一種模式。對融資渠道選擇意向的問卷調(diào)查顯示，5家合作社負責人希望獲得政府支持，4家合作社希望獲得金融機構(gòu)貸款，1家合作社選擇民間借貸，4家合作社希望借助內(nèi)部融資或成立資金互助社。這說明雖然外部融資難度較大，但由于內(nèi)部融資額度較小、資金互助社尚處于發(fā)展初期，大多數(shù)合作社仍希望通過政府、金融機構(gòu)等外部渠道來解決發(fā)展資金需求難題。農(nóng)民專業(yè)合作社融資難的原因外部融資對我國農(nóng)民專業(yè)合作社意義重大。出于風險規(guī)避和追逐利潤的考慮，金融機構(gòu)既缺少向合作社發(fā)放貸款

29、的意愿，也沒有設(shè)計出符合合作社實際情況的信貸產(chǎn)品，致使其很難從金融機構(gòu)獲取信貸資金。一是農(nóng)民專業(yè)合作社內(nèi)部管理不規(guī)范，難以達到金融機構(gòu)的放款要求。調(diào)研發(fā)現(xiàn)，當前我國農(nóng)民專業(yè)合作社普遍規(guī)模較小，且內(nèi)部管理松散，運營模式落后，一旦經(jīng)營不善就無法償還貸款，形成金融機構(gòu)的壞賬。尤其是在財務管理方面，因難以向金融機構(gòu)提供真實的財務報表，致使金融機構(gòu)無法對其進行真實的資信評估。同時，部分合作社根本沒有盈利能力和償還能力，其成立的目的就是為了獲得財政扶持和享受其他利好政策，因而金融機構(gòu)不敢輕易向合作社發(fā)放貸款。二是政府引導金融機構(gòu)支持合作社發(fā)展的力度不夠。在合作社盈利能力低下的初期，金融機構(gòu)要支持合作社的發(fā)

30、展，就必須容忍諸多風險的威脅，其盈利目標與支持合作社發(fā)展的社會責任便自相矛盾。只有通過政府協(xié)調(diào)和支持才能處理好這種矛盾，進而實現(xiàn)雙贏。但調(diào)研情況顯示，許多地方政府既沒能在二者之間發(fā)揮溝通協(xié)調(diào)的功能，也沒能給予金融機構(gòu)一定的財稅補貼和政策擔保，使得金融機構(gòu)不愿冒險為合作社提供資金支持。同時，國家扶持合作社的各項政策貫徹落實也不夠。如國家規(guī)定政府對農(nóng)民及合作組織參加農(nóng)業(yè)保險給予補貼，但調(diào)研發(fā)現(xiàn)許多地方并沒有對農(nóng)業(yè)保險給予補貼，致使農(nóng)業(yè)保險在幫助合作社化解風險方面的功能缺失。三是金融機構(gòu)風險管理模式脫離農(nóng)村現(xiàn)狀，且缺乏適合農(nóng)民專業(yè)合作社需求的金融產(chǎn)品。我國農(nóng)村金融機構(gòu)風險控制的核心基點：一是以會計記

31、錄信息為依據(jù)產(chǎn)生的信用評級標準，二是貸前的融資抵押擔保政策。據(jù)此，金融機構(gòu)只能對享有民事權(quán)利并獨立承擔民事責任的主體提供信貸，借款主體還要提供兩年以上的會計報表，如辦理抵押貸款，還需要提供相應的財產(chǎn)證明。29年，中國銀監(jiān)會、農(nóng)業(yè)部聯(lián)合印發(fā)了關(guān)于做好農(nóng)民專業(yè)合作社金融服務工作的意見，要求各地農(nóng)村合作金融機構(gòu)與當?shù)剞r(nóng)村經(jīng)營管理部門對轄區(qū)內(nèi)農(nóng)民專業(yè)合作社逐一建立信用檔案，建立和完善符合農(nóng)民專業(yè)合作社特點的信用評價體系。但根據(jù)現(xiàn)有評定辦法和評級標準，如堅持以會計報表和基礎(chǔ)資料進行信用評級，則大部分合作社很難達到獲得貸款所要求的信用級別。受訪合作社中，僅有2家參與過金融機構(gòu)的信用評級，分別是北京西紅寺種

32、植專業(yè)合作社被郵政儲蓄銀行評為“信得過單位”，山東冠縣萬順合作社被評為“AAA級單位”。與此同時，合作社特殊的組織形式及其面臨風險的多樣性客觀上要求金融機構(gòu)提供新的、可分散風險的金融產(chǎn)品。但實際上金融機構(gòu)所提供的都是傳統(tǒng)抵押貸款業(yè)務，缺乏適合合作社需求的金融創(chuàng)新產(chǎn)品，如農(nóng)村土地、廠房、機械設(shè)備、林地等固定資產(chǎn)均不能作為有效抵押物品。受訪的14家合作社雖然都沒有借款不還的不良記錄，但大多數(shù)未能獲得金融機構(gòu)信貸支持，其根本原因在于“缺乏有效的抵押物品”。四是農(nóng)業(yè)擔保公司幫助合作社融資的功能缺失。在內(nèi)部融資能力有限，外部融資渠道又不暢的情況下，蓬勃興起的農(nóng)業(yè)擔保公司成為合作社融資的另一平臺。但調(diào)研結(jié)果顯示，目前擔保公司擔保費用普遍較高，合作社難以承受；且由于合作社主營業(yè)務和經(jīng)營狀況千差萬別，擔保公司缺乏專業(yè)的風險管理人員，加上合作社缺失有效抵押物品，政府也缺乏鼓勵擔保公司支持合作社發(fā)展的相關(guān)優(yōu)惠政策，致使擔保公司并不愿意為合作社進行擔保。如浙江省臺州市天臺縣螺峰山茶專業(yè)合作社曾想找當?shù)剞r(nóng)業(yè)擔保公司擔保融資，但因擔保公司從未接觸過合作社擔保業(yè)務，不愿為合作社進行擔保。破解農(nóng)民專業(yè)合作社融資困境的思路與對策我國農(nóng)民專業(yè)合作社外部融資難既有自身原因，也有金融機構(gòu)和政府部門一些不足之處。對此，應從強化合作社內(nèi)部管理、創(chuàng)新金融產(chǎn)品、強化政府引導等方面去共同推動金融支持農(nóng)民專業(yè)合作社發(fā)展