服裝行業(yè)IPO審核關注要點

1、服裝行業(yè) IPO 審核關注要點一、 銷售的真實性和增長的合理性服裝市場是競爭激烈的市場，公司的銷售與其業(yè)務定位，品牌，市場分布等密切相關，銷售形式一般分為代理和直營兩種。當代理銷售作為公司銷售的主要模式、或者當年銷售大幅增長，此應考慮作為重大錯報風險。直營銷售（專賣店、商場專柜）一般受限于店鋪的數(shù)量、面積大小，單位面積盈利能力等因素，銷售的真實性和增長的合理性比較可控。但是作為代理銷售，由于代理商的數(shù)量、規(guī)?？稍诙唐趦葘崿F(xiàn)增長，結合企業(yè)上市的動機，此領域必定是審計的重大風險點。企業(yè)可通過虛增代理商數(shù)量，向代理商鋪貨，放寬信用政策等手段，實現(xiàn)企業(yè)賬面的銷售規(guī)模增長，把原本企業(yè)的庫存壓到代理商庫存

2、，存貨減少的同時還能少計提存貨跌價準備。此外，服裝企業(yè)還存在通過調整銷售模式調節(jié)利潤的情況，比如從委托代銷變更為買斷模式，從而達到調節(jié)利潤的目的。鑒于上述風險的存在，審計可采取如下應對措施： 1、 關注各銷售模式下收入確認時點、方法是否正確、是否前后期一致。是否存在隨意變更銷售模式、變更收入確認方法、隨意變更信用政策等情況； 2、 在代理商批發(fā)銷售模式下，條件允許可獲取代理商終端銷售數(shù)據(jù)。如無法獲取，則應實地走訪重要客戶，或通過抽樣的方法選取客戶樣本，對客戶進行實地走訪，了解代理商終端店面銷售情況，了解其期末存貨的積壓情況，再結合應收賬款的回款情況，判斷被審計單位是否存在向代理商壓貨的情況。

3、3、 針對新增的代理商，了解其新開店鋪情況，獲取相關工商資料、詳細地址、店鋪租賃合同，分析單位租金的合理性、單位面積銷售及盈利情況是否合理。 4、 結合財務核查，核查公司的發(fā)貨物流信息，是否物流的發(fā)貨量與實際銷售給代理商的數(shù)量相匹配。 5、 另外，隨著電子商務的發(fā)展，服裝行業(yè)也越來越多采用電子商務銷售模式，審計需關注電子商務平臺銷售數(shù)據(jù)，結合收款和期后退貨情況確認當期銷售收入。二、 代理商隱性關聯(lián)方問題 一般情況下服裝行業(yè)主要銷售模式為代理商批發(fā)模式，該模式容易存在隱性關聯(lián)方代理商的問題，企業(yè)可通過控制隱性關聯(lián)方代理商來調節(jié)各期利潤。有些情況下，某些代理商就是大股東設立的，通過非關聯(lián)方化實現(xiàn)自

4、我交易。比如，通過隱性關聯(lián)方，向代理商壓貨；大股東以自有資金通過隱性關聯(lián)方，實現(xiàn)貨款的回收等等。 鑒于上述風險的存在，審計可采取如下應對措施： 1、 結合財務核查，獲取代理商工商資料、了解實際代理自然人與控股股東及實際控制人的關系、了解實際控制人有關聯(lián)關系的法人和自然人，檢查其中有無名字相近，身份證住址相近，注冊地相近等細節(jié)情況，獲取職工花名冊核對等等，來識別隱性關聯(lián)方。2、 從應收賬款的回款情況分析，查看有無不符合約定的信用政策的、提前或延后收到貨款的、貨款的回收總是以整筆資金收回的，回款單上資金支付方與賬面入賬不一致的情況，等等，來識別隱性關聯(lián)方；3、 關注其他往來中，有資金往來的同時，又

5、有銷售的客戶，關注其是否存在關聯(lián)關系。 三、 存貨跌價問題 服裝受季節(jié)性、流行趨勢等因素影響屬于快速消費品，因此服裝企業(yè)的存貨容易存在積壓情況。但是企業(yè)可能以各種理由，比如產品定位高端、毛利率較高、本企業(yè)產品不容易過時等等為借口，以此制定不夠謹慎的存貨計提政策，從而少提跌價準備。 鑒于上述風險的存在，審計可采取如下應對措施： 1、 一般情況下，內控較完善的服裝企業(yè)有一套完整的存貨評估體系及相應的處理方案，審計應關注其內控體系是否健全，其存貨評估體系和處理方案是否合理，并關注前后期是否一致，有無存在改變存貨跌價計提方法的情況？ 2、 服裝企業(yè)的存貨品類繁多、款式多樣，但是通常情況下存貨編碼規(guī)則能

6、體現(xiàn)年份、季節(jié)、款號、顏色、大小碼等信息，審計人員可結合存貨盤點程序，從存貨編碼里的年份、季節(jié)信息，識別庫齡較長、可能存在積壓情況的存貨，結合上述存貨評估體系和處理方案，測算需計提的存貨跌價準備。 3、確定存貨可變現(xiàn)凈值認定跌價準備時，應考慮持有目的，分析庫齡、可變現(xiàn)價值、銷售毛利率、銷售稅費率等因素。確認可變現(xiàn)凈值的主要難點是如何確定估計售價，由于估計售價是估計數(shù)，審計人員需關注資產負債表日后實際銷售情況與估計數(shù)比對，佐證會計估計的合理性。 四、 預計退貨問題 服裝企業(yè)往往針對不同的供貨模式（配貨、訂貨）約定了不同的退貨率，但是企業(yè)在業(yè)績壓力下，可能會少預估期后退貨，比如在與代理商簽訂的合同

7、中未明確具體的可退貨比例；與代理商協(xié)商，延遲退貨的實際發(fā)生、退貨給企業(yè)的關聯(lián)方等等方式，從而少預估期后退貨，虛增利潤。鑒于上述風險的存在，審計可采取如下應對措施：1、 企業(yè)有可能為了做大銷售額而向代理商壓貨，該行為往往會導致期末應收賬款大幅提高、期后大量退貨產生。審計應了解公司信用政策、合同約定的退貨率及歷史實際退貨率，判斷退貨的合理性；2、 結合財務核查中的客戶走訪程序，了解代理商終端銷售情況和期后實際退貨情況，了解有無賬外退貨的發(fā)生。 五、 存貨盤點問題服裝行業(yè)企業(yè)由于存在大量的子公司、辦事處、直營店，因此存貨盤點需花費大量的人力、物力。被審計單位自身內控執(zhí)行的有效性與存貨管理的有效性，決

8、定了期末存貨的真實與否與計價的正確與否。如何確認期末存貨余額的真實性也是重要的風險領域。鑒于上述風險的存在，審計可采取如下應對措施：1、 結合控制測試， 判斷被審計單位的內控運行的有效程度，以及以往的盤點情況，判斷存貨盤點是否屬于高風險領域；據(jù)此制定進一步審計程序。2、 根據(jù)被審計單位實際情況制定合理的盤點計劃，明確盤點范圍和盤點方法。審計項目組制定合理的監(jiān)盤計劃，對于監(jiān)盤范圍，應運用抽樣的方法，合理選取樣本，并考慮重點監(jiān)盤物流倉，對于分布在全國各地的店鋪，建議在兩至三次監(jiān)盤中能夠全部盤到一次。因為人力有限，對于分子公司，可考慮于報表基準日前監(jiān)盤；3、 在實際盤點過程中，應關注是否存在存貨積壓

9、情況，是否存在存貨跌價問題。盤點結束特別要注意對盤點數(shù)據(jù)的匯總、統(tǒng)計，確保取得原始真實的數(shù)據(jù)，而非經過企業(yè)整理后的數(shù)據(jù)。 六、 勞務外包人員薪酬服裝企業(yè)零售銷售模式往往在各地設置了辦事處和直營專賣店、聯(lián)營商場專柜，對于各地辦事處和各直營專賣店、直營商場專柜的銷售人員薪酬往往是通過勞務外包公司來發(fā)放的。服裝企業(yè)IPO 過程中在業(yè)績壓力下，有可能通過關聯(lián)方代付行為將這部分費用體現(xiàn)在賬外。鑒于上述風險的存在，審計可采取如下應對措施：1、 分析在公司現(xiàn)有的專賣店、商場專柜的數(shù)量與規(guī)模下，與之相匹配的營銷人員的數(shù)量、了解各地平均營銷人員工資水平，復核賬面此部分薪酬支出總體的合理性； 2、 在財務核查過程

10、中可獲取實際控制人賬戶交易流水、關聯(lián)方財務賬套，查看是否有關聯(lián)方代付情況；3、 了解與公司勞務外包公司的情況，對申報期內的外包人員數(shù)量、金額、社保情況發(fā)函，必要時采取訪談程序。七、 裝修道具費服裝企業(yè)的終端店面都需要裝修，除了新增店面因素外，原有店面2-3 年會翻新一次，且大部分服裝企業(yè)還會對代理商給與裝修支持。服裝企業(yè)IPO 過程中在業(yè)績壓力下，有可能會在賬面少列支裝修道具費。鑒于上述風險的存在，審計可采取如下應對措施：1、審計需了解公司當期新增店面、商場專柜及原店面、商場專柜翻新情況，獲取相應裝修合同，了解裝修費攤銷政策，匡算裝修費攤銷是否合理； 2、了解公司對于代理商的裝修支持政策，根據(jù)

11、需要裝修、翻新的店鋪情況，大致匡算裝修費用支出的合理性；結合實地監(jiān)盤，關注有無實際裝修翻新未在賬面體現(xiàn)的情況。3、結合財務核查，獲取實際控制人賬戶交易流水、關聯(lián)方財務賬套，查看是否有關聯(lián)方代付情況。八、廣告宣傳費服裝企業(yè)越來越注重品牌效應，廣告宣傳費的投入往往很大。服裝企業(yè) IPO 過程中在業(yè)績壓力下，存在少入費用的動機，有可能推遲廣告宣傳費入賬時間或者由關聯(lián)方代付廣告宣傳費的情況。 鑒于上述風險的存在，審計可采取如下應對措施： 1、 審計人員應檢查廣告合同，匡算廣告費列支金額是否合理，計算是否需要納稅調整。由于廣告合同經常涉及跨期的情況，需要根據(jù)合同條款匡算當期計入費用的金額，并關注相應的預

12、付款項、應付賬款、其他應收款是否存在廣告合同款項多頭掛賬現(xiàn)象。 2、 在財務核查過程中，可獲取實際控制人交易流水、關聯(lián)方財務賬套，判斷是否存在關聯(lián)方代付廣告宣傳費的情況。3、 在審計現(xiàn)場或網絡媒體上，關注各種形式的廣告宣傳，是否都有在賬面體現(xiàn)。 九、 ERP系統(tǒng)是否可信賴 現(xiàn)代服裝企業(yè)，由于規(guī)模的擴大和信息化建設，從生產到物流到銷售，甚至到終端銷售，都依賴于 ERP 信息系統(tǒng)，因此信息系統(tǒng)的建設維護，數(shù)據(jù)的真實性直接決定了財務報表的真實公允性。因此，對信息系統(tǒng)的測試顯得尤為重要，在某些時候甚至決定審計的成敗。針對上述風險，審計應充分關注信息系統(tǒng)是否可信賴，在內控鑒證和審計過程中執(zhí)行穿行測試和控

13、制測試以確認信息系統(tǒng)相關控制是否合理，是否得到有效執(zhí)行。條件允許的情況下，建議對其進行專業(yè)測試或審計。十、關注對銷售返利的處理服裝企業(yè)在代理商批發(fā)銷售模式下，和代理商簽訂的特約加盟合同往往存在返利條款，存在季度結算或年度結算的不同情況。服裝企業(yè)IPO 過程中在業(yè)績壓力下有可能推遲返利的入賬時間，或者賬外支付的情況。針對上述風險點，審計應關注季度或年度結束時，返利條款是否達成，是否結算完畢，是否已入賬，以防大股東賬外支付的風險。同時，審計應關注稅務風險，了解被審計單位返利會計處理是否得到稅務許可。獎品名稱： 500 萬U 豆體驗卡卡號： 50Dd4fea7001 everage D、 stain

14、、 The words below equals to one another except（ ） .A 、 the high seasonB、the busy seasonC、 the peak seasonD. the offseasonA、熱辣的B 、菜系C 、苦干的D 、大堂吧10、 The wordA 、確認C 、結賬BD、算賬、算錯賬11、C、聚會D、黨員12、“ PC”is short for（）A、 potato chips B、 portable computer C、personal computer D、 both B and C13、 what should the r

15、eservation clerk says first when he/she answers the phone?Au?B、 welcome to our hotel.C、 please come to our hotelD、 please14、 The objects below are needed in Recreatio bootB boothC buffetDbeverage一、多選題： （每題 2 分，共 20 分。多選、少選、漏選均不得分）1、 What should be prepared for a private secretary ?（）A、 yogaB、 PCC、 copierD、 printer2、 In what ways can the guests make a reservation