淺談財(cái)務(wù)分析

1、淺談財(cái)務(wù)分析隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)和資本市場(chǎng)的發(fā)展，越來(lái)越多的人認(rèn)識(shí)到會(huì)計(jì)工作和會(huì)計(jì)信息的重要性。會(huì)計(jì)信息的真實(shí)性、完整性、可靠性能真實(shí)的反映出一家企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況，同時(shí)，真實(shí)、可靠的會(huì)計(jì)信息能為企業(yè)的未來(lái)發(fā)展提供正確的數(shù)據(jù)指導(dǎo)。作為一名現(xiàn)代化企業(yè)的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)我，不僅要遵守會(huì)計(jì)工作法規(guī)，恪守職業(yè)道德，而且需要懂得如何利用我們的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)為企業(yè)提供準(zhǔn)確數(shù)據(jù)分析，而且要讀懂會(huì)計(jì)報(bào)表、善于會(huì)計(jì)報(bào)表分析。會(huì)計(jì)報(bào)表會(huì)計(jì)報(bào)表具有可理解性、決策有用性、及時(shí)性，能為企業(yè)。它為企業(yè)提供濃縮的會(huì)計(jì)信息，企業(yè)管理者通過(guò)會(huì)計(jì)報(bào)表做出經(jīng)營(yíng)決策的分析與判斷。財(cái)務(wù)分析和會(huì)計(jì)報(bào)表是密不可分的，財(cái)務(wù)分析基于財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的主要來(lái)源就是

2、我們會(huì)計(jì)工作的三大報(bào)表：資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表。（一）資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)在某一特定時(shí)點(diǎn)（年末日、季末日或月末日）的資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益數(shù)額及其結(jié)構(gòu)狀況的會(huì)計(jì)報(bào)表。資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的“晴雨表”。資產(chǎn)負(fù)債表是以“資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益”這一會(huì)計(jì)恒等式為理論基礎(chǔ)進(jìn)行反映的結(jié)構(gòu)關(guān)系。資產(chǎn)負(fù)債表主要功能能夠?yàn)橥顿Y者及其他使用者提供以下信息：1、 企業(yè)擁有和控制的經(jīng)濟(jì)資源也就是企業(yè)的資產(chǎn)；2、 企業(yè)所負(fù)擔(dān)的債務(wù)狀況及償債能力也就是企業(yè)的負(fù)債；3、 企業(yè)所有者的權(quán)益及積累能力也就是企業(yè)的股東權(quán)益或凈資產(chǎn)。（二）利潤(rùn)表利潤(rùn)表是反映企業(yè)一定期間的經(jīng)營(yíng)成果及其分配情況的會(huì)計(jì)報(bào)表。

3、利潤(rùn)表是企業(yè)經(jīng)營(yíng)成果的大盤點(diǎn)。利潤(rùn)表主要反映企業(yè)年初至報(bào)告日累計(jì)實(shí)現(xiàn)的營(yíng)業(yè)收入、成本、費(fèi)用和營(yíng)業(yè)外收支等情況，以及實(shí)現(xiàn)的經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)、利潤(rùn)總額（稅前利潤(rùn)）、凈利潤(rùn)（稅后利潤(rùn)）、可供分配利潤(rùn)等損益情況和利潤(rùn)分配情況。利潤(rùn)表是以“收入費(fèi)用=利潤(rùn)”這一平衡公式所反映的指標(biāo)結(jié)構(gòu)和利潤(rùn)計(jì)算過(guò)程。利潤(rùn)表主要功能能夠?yàn)橥顿Y者及其他使用者提供以下信息：1、 企業(yè)一年內(nèi)可實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)的能力；2、 企業(yè)財(cái)務(wù)收支情況的統(tǒng)攬；3、 企業(yè)經(jīng)營(yíng)盈虧、發(fā)展情況；4、 利潤(rùn)分配情況。（三）現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表是反映企業(yè)在會(huì)計(jì)期間內(nèi)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流情況的會(huì)計(jì)報(bào)表?，F(xiàn)金流量表反映企業(yè)的資金流動(dòng)情況，“錢”進(jìn)了多

4、少，出了多少，還剩多少?，F(xiàn)金流量表主要功能能夠?yàn)橥顿Y者及其他使用者提供以下信息：1、 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量；2、 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量；3、 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量；4、 一時(shí)間段內(nèi)企業(yè)持有可流動(dòng)的貨幣資金。財(cái)務(wù)分析財(cái)務(wù)分析是指以會(huì)計(jì)報(bào)表和其他資料為依據(jù)和起點(diǎn)，采用專門方法，系統(tǒng)分析與評(píng)價(jià)企業(yè)過(guò)去和現(xiàn)在的經(jīng)營(yíng)成果、財(cái)務(wù)狀況及其變動(dòng)，有助于企業(yè)的管理者和相關(guān)投資者等改善企業(yè)發(fā)展決策。會(huì)計(jì)報(bào)表分析的主要內(nèi)容包括三個(gè)方面：（一） 財(cái)務(wù)狀況分析財(cái)務(wù)狀況分析主要指對(duì)公司目前資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益的各個(gè)方面進(jìn)行評(píng)價(jià)。分析企業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、債務(wù)結(jié)構(gòu)、變現(xiàn)能力、償債能力、資本保值增值能力和現(xiàn)金流量。 （二）

5、盈利能力分析盈利能力分析主要是通過(guò)對(duì)各專業(yè)及各項(xiàng)收入、成本費(fèi)用的增長(zhǎng)分析、結(jié)構(gòu)分析、預(yù)算完成情況分析等，了解企業(yè)過(guò)去的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，掌握各項(xiàng)收支因素增減變動(dòng)對(duì)利潤(rùn)的影響。（三） 資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)效率分析運(yùn)營(yíng)效率分析主要是通過(guò)對(duì)資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)產(chǎn)生的經(jīng)營(yíng)效果分析它的周轉(zhuǎn)速度、投資回報(bào)等情況，了解和衡量企業(yè)經(jīng)濟(jì)資源的運(yùn)營(yíng)狀態(tài)和資產(chǎn)管理水平?？傊?，會(huì)計(jì)報(bào)表分析的作用包括：衡量企業(yè)目前財(cái)務(wù)狀況，評(píng)價(jià)過(guò)去經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，判斷企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，可以預(yù)測(cè)企業(yè)未來(lái)的發(fā)展趨勢(shì)。會(huì)計(jì)報(bào)表分析，主要依據(jù)分布在資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表和現(xiàn)金流量表以及會(huì)計(jì)報(bào)表附注中的信息，根據(jù)管理需要，應(yīng)用專門方法，進(jìn)行有目標(biāo)的分析或深入了解。會(huì)計(jì)報(bào)表分析的步驟：確定分

6、析目的，收集相關(guān)信息資料，選擇適用分析方法，進(jìn)行具體分析計(jì)算，總結(jié)或報(bào)告分析結(jié)果。我們可以從會(huì)計(jì)的三大報(bào)表入手開(kāi)展分析工作。一、 資產(chǎn)負(fù)債表分析通過(guò)對(duì)資產(chǎn)與負(fù)債的組成分析，可以使你了解企業(yè)資產(chǎn)、負(fù)債質(zhì)量。它是反映企業(yè)全部資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益狀況的“第一會(huì)計(jì)報(bào)表”。通過(guò)對(duì)資本結(jié)構(gòu)分析，可以使你了解企業(yè)財(cái)務(wù)杠桿利用水平；通過(guò)對(duì)償債能力分析，可以使你了解企業(yè)是否存在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；通過(guò)對(duì)資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)能力分析，可以了解企業(yè)資產(chǎn)管理狀況和運(yùn)營(yíng)效率。（一） 資產(chǎn)與負(fù)債的組成分析企業(yè)的資產(chǎn)和負(fù)債是從兩個(gè)角度反映的同一經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。資產(chǎn)是以資金的物質(zhì)表現(xiàn)形式反映資金存在狀況；負(fù)債是從企業(yè)資金取得途徑反映資產(chǎn)所需資金籌集的

7、來(lái)源情況。我們可以通過(guò)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析、負(fù)債結(jié)構(gòu)分析、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的彈性分析分析企業(yè)的組成狀況。其中資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的彈性，它的計(jì)算公式是：資產(chǎn)結(jié)構(gòu)彈性=金融資產(chǎn)（貨幣資金+短期投資+應(yīng)收票據(jù)）/總資產(chǎn)它是反映企業(yè)現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物占全部資產(chǎn)的比例關(guān)系。可以分析企業(yè)經(jīng)營(yíng)景氣程度和評(píng)估企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)或資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。作為一家企業(yè)需要有一定量的金融資產(chǎn)支撐企業(yè)付現(xiàn)成本費(fèi)用的資金供應(yīng)，因此分析資產(chǎn)結(jié)構(gòu)對(duì)了解企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)是否正常很有意義。（二） 資產(chǎn)營(yíng)運(yùn)能力分析資產(chǎn)營(yíng)運(yùn)能力分析是對(duì)企業(yè)資金周轉(zhuǎn)情況進(jìn)行分析。資金周轉(zhuǎn)的越快，說(shuō)明資金利用效率越高，企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理水平越好。資產(chǎn)營(yíng)運(yùn)能力指標(biāo)包括應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率、營(yíng)業(yè)周期

8、和流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。（三） 短期償債能力分析短期償債能力是反映企業(yè)在不用變賣或處置固定資產(chǎn)的情況下能夠償還短期債務(wù)的能力。短期債務(wù)是指流動(dòng)負(fù)債，具體包括短期借款、應(yīng)付、應(yīng)交及預(yù)收款項(xiàng)等不長(zhǎng)于一年或一個(gè)經(jīng)營(yíng)周期的債務(wù)。評(píng)估企業(yè)的短期償債能力可通過(guò)分析營(yíng)運(yùn)資本、流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、現(xiàn)金比率來(lái)進(jìn)行。（四） 長(zhǎng)期償債能力分析長(zhǎng)期償債能力是指企業(yè)償還長(zhǎng)期負(fù)債的能力。企業(yè)的長(zhǎng)期負(fù)債主要包括長(zhǎng)期借款、應(yīng)付長(zhǎng)期債券、長(zhǎng)期應(yīng)付款等償還期在一年以上的債務(wù)。對(duì)于企業(yè)的長(zhǎng)期債權(quán)人和投資者來(lái)說(shuō)，不僅關(guān)注短期債務(wù)償還能力，更關(guān)心長(zhǎng)期債務(wù)的償還能力。分析和評(píng)價(jià)企業(yè)長(zhǎng)期償債能力的指標(biāo)有：資產(chǎn)負(fù)債率、股東權(quán)益比率、負(fù)債股權(quán)比率、

9、利息保障倍數(shù)（獲利倍數(shù)）。二、 利潤(rùn)表分析利潤(rùn)表分析，可以評(píng)價(jià)企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展能力，反映的盈利水平。是最重要的是分析企業(yè)如何組織收入、控制成本費(fèi)用支出實(shí)現(xiàn)盈利的能力，評(píng)價(jià)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成果。同時(shí)還可以通過(guò)收支結(jié)構(gòu)和業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)分析，分析與評(píng)價(jià)各專業(yè)業(yè)績(jī)成長(zhǎng)對(duì)公司總體效益的貢獻(xiàn)，以及不同分公司經(jīng)營(yíng)成果對(duì)公司總體盈利水平的貢獻(xiàn)。（一） 企業(yè)盈利結(jié)構(gòu)分析分析構(gòu)成利潤(rùn)組合關(guān)系的各項(xiàng)收支因素的結(jié)構(gòu)變動(dòng)對(duì)利潤(rùn)的影響。分析構(gòu)成公司利潤(rùn)總額的各專業(yè)、地區(qū)業(yè)務(wù)發(fā)展和盈利能力對(duì)公司經(jīng)營(yíng)成果的影響。可以通過(guò)1. 收支結(jié)構(gòu)分析、2. 利潤(rùn)結(jié)構(gòu)分析 3. 多因素變動(dòng)分析其中利潤(rùn)結(jié)構(gòu)分析可以從構(gòu)成利潤(rùn)總額的要素，從創(chuàng)造效益的業(yè)務(wù)

10、部門、地區(qū)分部進(jìn)行結(jié)構(gòu)，構(gòu)成項(xiàng)目的貢獻(xiàn)值等三個(gè)方面分析多因素變動(dòng)分析，是指以某項(xiàng)指標(biāo)為對(duì)象，從分析各相關(guān)因素變動(dòng)對(duì)差異影響程度的一種方法。通常采用的分析方法是連環(huán)替代法，也稱因素替代法。所謂連環(huán)替代法，是通過(guò)順次逐個(gè)替代影響因素，計(jì)算各相關(guān)因素變動(dòng)對(duì)指標(biāo)差異影響程度的一種因素分析方法。（二） 企業(yè)盈利能力分析盈利能力是指企業(yè)通過(guò)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)獲取利潤(rùn)的能力。企業(yè)的盈利能力越強(qiáng)，帶來(lái)的現(xiàn)金流入量越多，則給予企業(yè)及投資者的回報(bào)越高，償債能力越強(qiáng)，企業(yè)價(jià)值越大。分析和評(píng)價(jià)企業(yè)盈利的指標(biāo)有：收入毛利率、收入利潤(rùn)率、總資產(chǎn)報(bào)酬率、凈資產(chǎn)收益率、資產(chǎn)保值增值率。1、收入毛利率通過(guò)對(duì)收入毛利率分析，可以掌握毛利水

11、平和期間費(fèi)用兩個(gè)因素對(duì)獲得利潤(rùn)的影響。收入毛利率是收入毛利與營(yíng)業(yè)收入凈額之比，毛利水平反映了企業(yè)初始獲利能力，其中毛利等于營(yíng)業(yè)收入凈額扣除成本后的差額。其計(jì)算公式為：收入毛利率=（主營(yíng)業(yè)務(wù)收入-主營(yíng)業(yè)務(wù)成本）/主營(yíng)業(yè)務(wù)收入2、收入利潤(rùn)率通過(guò)對(duì)收入利潤(rùn)率的分析，可以了解企業(yè)每實(shí)現(xiàn)一元收入所獲得的利潤(rùn)水平，收入利潤(rùn)率是實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)總額與營(yíng)業(yè)收入之比。其計(jì)算公式為：收入利潤(rùn)率=利潤(rùn)總額/主營(yíng)業(yè)務(wù)收入3、總資產(chǎn)報(bào)酬率總資產(chǎn)報(bào)酬率是指實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)（稅后利潤(rùn)）與總資產(chǎn)平均占用額之比，取決于凈利潤(rùn)水平和總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度，指標(biāo)反映了企業(yè)利用全部資源的獲利能力。其計(jì)算公式如下：總資產(chǎn)報(bào)酬率=凈利潤(rùn)/總資產(chǎn)平均余額

12、或，總資產(chǎn)報(bào)酬率=收入凈利率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率4、凈資產(chǎn)收益率凈資產(chǎn)收益率反映所有者投資的獲利能力和企業(yè)經(jīng)營(yíng)者對(duì)受托資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)成果，為企業(yè)的投資者提供了獲得投資回報(bào)情況的信息，又指所有者權(quán)益收益率或股東權(quán)益收益率，它是獲得的凈利潤(rùn)占所有者權(quán)益平均余額的百分比。其計(jì)算公式為： 凈資產(chǎn)收益率=凈利潤(rùn)/所有者權(quán)益平均余額5、資本保值增值率資本保值增值率是指期末所有者權(quán)益余額與期初所有者權(quán)益余額的比率。它反映所有者權(quán)益保值或增值情況。其計(jì)算公式為： 資本保值增值率=期末所有者權(quán)益余額/期初所有者權(quán)益余額（三） 企業(yè)自身發(fā)展能力分析企業(yè)自身發(fā)展能力，是指通過(guò)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)獲得收益的增長(zhǎng)，以及用自身形成的資金取得發(fā)

13、展趨勢(shì)的能力。自身發(fā)展能力分析，主要包括可持續(xù)發(fā)展能力分析、盈虧平衡分析等。其中可持續(xù)發(fā)展能力分析可用如下指標(biāo)進(jìn)行數(shù)據(jù)分解，1. 收入增長(zhǎng)率=報(bào)告期收入增加額/歷史同期收入總額100%2. 凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率=報(bào)告期利潤(rùn)增加額/歷史同期利潤(rùn)總額100%3. 總資產(chǎn)增長(zhǎng)率=本期總資產(chǎn)增加額/起初資產(chǎn)總額100%4. 資本積累率=本期所有者權(quán)益增加額/起初所有者權(quán)益100%5. 固定資產(chǎn)成新率=平均固定資產(chǎn)凈值/平均固定資產(chǎn)原值100%三、現(xiàn)金流量表分析通過(guò)現(xiàn)金流量表的分析，可以反映企業(yè)生存和可持續(xù)發(fā)展能力；觀察企業(yè)現(xiàn)金的流入來(lái)源、流出去向，以及流量；判斷企業(yè)的現(xiàn)金支付能力；評(píng)價(jià)企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的效率及良性

14、循環(huán)程度?？赏ㄟ^(guò)現(xiàn)金流量質(zhì)量和現(xiàn)金流量的結(jié)構(gòu)以及現(xiàn)金支付能力進(jìn)行分析（一） 現(xiàn)金流量質(zhì)量分析現(xiàn)金流量的質(zhì)量，是指企業(yè)現(xiàn)金流量能夠按照預(yù)期目標(biāo)進(jìn)行循環(huán)的效果。我們可以通過(guò)經(jīng)營(yíng)、籌資、投資三個(gè)方面進(jìn)行分析。1、 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量分析經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量是企業(yè)正常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流，主營(yíng)業(yè)務(wù)收入實(shí)現(xiàn)的現(xiàn)金流入是它的主要構(gòu)成。以“銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金”與對(duì)應(yīng)的營(yíng)業(yè)收入進(jìn)行比較，分析營(yíng)業(yè)收入的回款率或現(xiàn)金實(shí)現(xiàn)率；觀察與分析現(xiàn)金流出項(xiàng)目及數(shù)額是否異常；比較分析當(dāng)期的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量與上年同期比是否與利潤(rùn)增長(zhǎng)速度接近或同步增長(zhǎng)；通過(guò)對(duì)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量分析，評(píng)價(jià)企業(yè)資金良性循環(huán)能力

15、； 2、 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量分析在企業(yè)沒(méi)有或很少對(duì)外投資的情況下，企業(yè)投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量一般為凈流出。也應(yīng)進(jìn)行如下分析：1 析用于購(gòu)置固定資產(chǎn)、無(wú)效資產(chǎn)等長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金是否符合資本收支計(jì)劃；2 分析對(duì)外投資支付的現(xiàn)金是否符合審批程序，有無(wú)投資風(fēng)險(xiǎn)；3 觀察投資收益、收回投資取得的現(xiàn)金是否已經(jīng)按分配方案足額獲得利益；3、 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量分析籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量，是反映企業(yè)吸收投資與分配、借款與償還債務(wù)等籌資活動(dòng)所引起的現(xiàn)金流量。其分析重點(diǎn)如下：觀察企業(yè)在正常情況下籌資活動(dòng)中的借入資金與償還債務(wù)支付的現(xiàn)金是否差異過(guò)度；分析借入資金是否適度、適時(shí)，與現(xiàn)存貨幣資金比較分析是否存在

16、資金冗余或浪費(fèi)。（二） 現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)分析現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)分析包括：現(xiàn)金流入內(nèi)部結(jié)構(gòu)分析、現(xiàn)金流出內(nèi)部結(jié)構(gòu)分析、流入流出比分析。1、現(xiàn)金流入內(nèi)部結(jié)構(gòu)分析現(xiàn)金流入內(nèi)部結(jié)構(gòu)，是指經(jīng)營(yíng)、投資、籌資三項(xiàng)活動(dòng)分別產(chǎn)生的現(xiàn)金流入量占現(xiàn)金流入總量的內(nèi)部結(jié)構(gòu)比率。通過(guò)對(duì)其分析，以便掌握和理解各項(xiàng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流對(duì)支撐企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金供應(yīng)情況，比較經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流是否得到增強(qiáng)或形成結(jié)構(gòu)上的絕對(duì)優(yōu)勢(shì)（控股類公司除外）。其計(jì)算公式為：某項(xiàng)活動(dòng)現(xiàn)金流入比重=某項(xiàng)活動(dòng)現(xiàn)金流入量/現(xiàn)金流入總量2、現(xiàn)金流出內(nèi)部結(jié)構(gòu)分析現(xiàn)金流出內(nèi)部結(jié)構(gòu)，是指經(jīng)營(yíng)、投資、籌資三項(xiàng)活動(dòng)分別產(chǎn)生的現(xiàn)金流出量占現(xiàn)金流出總量的內(nèi)部結(jié)構(gòu)比率。通過(guò)對(duì)其分析，以便掌握各項(xiàng)活動(dòng)引起的現(xiàn)金流出結(jié)構(gòu)的比重以及比重變化對(duì)企業(yè)資金供需平衡產(chǎn)生的影響，觀察企業(yè)資金主要流出去向。其計(jì)算公式為：某項(xiàng)活動(dòng)現(xiàn)金流出比重=某項(xiàng)活動(dòng)現(xiàn)金流出量/現(xiàn)金流出總量3、流入流出比分析流入流出比，是指企業(yè)的現(xiàn)金流入量與流出量