第二章解讀財(cái)務(wù)報(bào)表

1、第二章第二章 解讀財(cái)務(wù)報(bào)表解讀財(cái)務(wù)報(bào)表?xiàng)顬t第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第二節(jié)第二節(jié) 利潤(rùn)表利潤(rùn)表第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表第四節(jié)第四節(jié) 所有者權(quán)益變動(dòng)表及財(cái)所有者權(quán)益變動(dòng)表及財(cái)務(wù)報(bào)表附注分析務(wù)報(bào)表附注分析案例導(dǎo)入案例導(dǎo)入億萬富豪現(xiàn)形記億萬富豪現(xiàn)形記為什么要對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析？為什么要對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析？第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表一、資產(chǎn)負(fù)債表概述一、資產(chǎn)負(fù)債表概述資產(chǎn)負(fù)債表定義及其作用資產(chǎn)負(fù)債表定義及其作用1 1資產(chǎn)負(fù)債表定義：資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)在資產(chǎn)負(fù)債表定義：資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)在某一特定日期財(cái)務(wù)狀況的報(bào)表，它反映了企業(yè)在某一特定日期財(cái)務(wù)狀況的報(bào)表，它反映了企業(yè)在特定日期所擁有或

2、控制的經(jīng)濟(jì)資源、所承擔(dān)的現(xiàn)特定日期所擁有或控制的經(jīng)濟(jì)資源、所承擔(dān)的現(xiàn)時(shí)義務(wù)以及所有者對(duì)企業(yè)凈資產(chǎn)的要求權(quán)。時(shí)義務(wù)以及所有者對(duì)企業(yè)凈資產(chǎn)的要求權(quán)。2 2資產(chǎn)負(fù)債表的作用資產(chǎn)負(fù)債表的作用反映企業(yè)擁有的經(jīng)濟(jì)資源及其結(jié)構(gòu)反映企業(yè)擁有的經(jīng)濟(jì)資源及其結(jié)構(gòu)反映企業(yè)負(fù)債總額及其結(jié)構(gòu)狀況反映企業(yè)負(fù)債總額及其結(jié)構(gòu)狀況反映企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)反映企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)提供財(cái)務(wù)報(bào)表分析所需的資料提供財(cái)務(wù)報(bào)表分析所需的資料第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表（二）資產(chǎn)負(fù)債表格式（自學(xué)）（二）資產(chǎn)負(fù)債表格式（自學(xué)）（三）資產(chǎn)負(fù)債表分析的目的（三）資產(chǎn)負(fù)債表分析的目的了解企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的變動(dòng)原因了解企業(yè)財(cái)務(wù)狀況

3、的變動(dòng)原因評(píng)價(jià)企業(yè)的會(huì)計(jì)政策評(píng)價(jià)企業(yè)的會(huì)計(jì)政策修正數(shù)據(jù)避免信息失真修正數(shù)據(jù)避免信息失真第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表（四）資產(chǎn)負(fù)債表分析的內(nèi)容（四）資產(chǎn)負(fù)債表分析的內(nèi)容資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目分析資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目分析資產(chǎn)負(fù)債表綜合分析資產(chǎn)負(fù)債表綜合分析第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表二、資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目的閱讀與分析二、資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目的閱讀與分析（一）主要資產(chǎn)項(xiàng)目的閱讀與分析（一）主要資產(chǎn)項(xiàng)目的閱讀與分析1.1.貨幣資金貨幣資金第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表3 3）分析要點(diǎn)：）分析要點(diǎn)：分析企業(yè)日常貨幣資金規(guī)模與行業(yè)特定是否適當(dāng)；分析企業(yè)日常貨幣資金規(guī)模與行業(yè)特定是否適當(dāng)；

4、分析企業(yè)在貨幣資金收支過程的內(nèi)部控制制度的分析企業(yè)在貨幣資金收支過程的內(nèi)部控制制度的完善程度以及實(shí)際執(zhí)行情況；完善程度以及實(shí)際執(zhí)行情況；分析企業(yè)對(duì)國家有關(guān)貨幣資金管理規(guī)定的遵守情分析企業(yè)對(duì)國家有關(guān)貨幣資金管理規(guī)定的遵守情況；況；分析貨幣資金的構(gòu)成。分析貨幣資金的構(gòu)成。第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表2.2.交易性金融資產(chǎn)交易性金融資產(chǎn)1 1）內(nèi)容：股票、債券、基金等。）內(nèi)容：股票、債券、基金等。2 2）分析要點(diǎn)：）分析要點(diǎn)：分析其持有目的及其金額；分析其持有目的及其金額；分析其對(duì)當(dāng)期損益的影響；分析其對(duì)當(dāng)期損益的影響；關(guān)注金融市場(chǎng)與交易性金融資產(chǎn)的聯(lián)系。關(guān)注金融市場(chǎng)與交易性金融資產(chǎn)的聯(lián)系。第一

5、節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表3.3.應(yīng)收賬款應(yīng)收賬款1 1）特點(diǎn)：是商業(yè)信用的產(chǎn)物，與企業(yè)的銷售）特點(diǎn)：是商業(yè)信用的產(chǎn)物，與企業(yè)的銷售規(guī)模及信用政策密切相關(guān)，也是造假者虛增規(guī)模及信用政策密切相關(guān)，也是造假者虛增資產(chǎn)、虛構(gòu)利潤(rùn)的重要手段。資產(chǎn)、虛構(gòu)利潤(rùn)的重要手段。第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表2 2）分析要點(diǎn)：）分析要點(diǎn)：分析應(yīng)收賬款的規(guī)模及其變動(dòng)；分析應(yīng)收賬款的規(guī)模及其變動(dòng)；分析應(yīng)收賬款的壞賬損失風(fēng)險(xiǎn)；分析應(yīng)收賬款的壞賬損失風(fēng)險(xiǎn)；分析企業(yè)有無使用調(diào)節(jié)應(yīng)收賬款的手段。分析企業(yè)有無使用調(diào)節(jié)應(yīng)收賬款的手段。第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表4.4.存貨存貨 企業(yè)日常活動(dòng)中持有以備出售的產(chǎn)品或商企業(yè)日

6、?；顒?dòng)中持有以備出售的產(chǎn)品或商品、處在生產(chǎn)過程中的在產(chǎn)品、在生產(chǎn)過程品、處在生產(chǎn)過程中的在產(chǎn)品、在生產(chǎn)過程或提供勞務(wù)工程中耗用的材料或物料等。或提供勞務(wù)工程中耗用的材料或物料等。1 1）特點(diǎn)：品種多、數(shù)量大、流動(dòng)性強(qiáng)、易損耗。）特點(diǎn)：品種多、數(shù)量大、流動(dòng)性強(qiáng)、易損耗。第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表2 2）分析重點(diǎn)：）分析重點(diǎn)：分析存貨規(guī)模及其質(zhì)量；分析存貨規(guī)模及其質(zhì)量；分析存貨的品種和結(jié)構(gòu)；分析存貨的品種和結(jié)構(gòu)；分析存貨計(jì)價(jià)是否合理。分析存貨計(jì)價(jià)是否合理。第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表5.5.固定資產(chǎn)固定資產(chǎn) 指為生產(chǎn)商品、提供勞務(wù)、出租或經(jīng)營(yíng)指為生產(chǎn)商品、提供勞務(wù)、出租或經(jīng)營(yíng)管理而持有且

7、使用壽命超過一個(gè)會(huì)計(jì)年度的管理而持有且使用壽命超過一個(gè)會(huì)計(jì)年度的有形資產(chǎn)。有形資產(chǎn)。第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表分析要點(diǎn)分析要點(diǎn)分析固定資產(chǎn)的規(guī)模；分析固定資產(chǎn)的規(guī)模；分析固定資產(chǎn)的構(gòu)成；分析固定資產(chǎn)的構(gòu)成；分析會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)變更對(duì)固定資產(chǎn)的影響。分析會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)變更對(duì)固定資產(chǎn)的影響。第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表（二）主要負(fù)債項(xiàng)目的閱讀與分析（二）主要負(fù)債項(xiàng)目的閱讀與分析1.1.短期借款短期借款1 1）特點(diǎn)：）特點(diǎn)：時(shí)間短、利息低、較靈活，但若數(shù)量大，企業(yè)將時(shí)間短、利息低、較靈活，但若數(shù)量大，企業(yè)將面臨著集中還本付息的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。面臨著集中還本付息的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。2 2）分析要點(diǎn)：

8、）分析要點(diǎn)：短期借款與流動(dòng)資產(chǎn)是否相適應(yīng)；短期借款與流動(dòng)資產(chǎn)是否相適應(yīng)；籌資政策對(duì)短期借款數(shù)量的影響?；I資政策對(duì)短期借款數(shù)量的影響。第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表2.2.應(yīng)付賬款與應(yīng)付票據(jù)應(yīng)付賬款與應(yīng)付票據(jù) 分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：分析企業(yè)的銷售規(guī)模與應(yīng)付賬款、應(yīng)付票據(jù)的持分析企業(yè)的銷售規(guī)模與應(yīng)付賬款、應(yīng)付票據(jù)的持有量是否相適應(yīng)；有量是否相適應(yīng)；分析提供商業(yè)信用企業(yè)的信用政策與應(yīng)付賬款的分析提供商業(yè)信用企業(yè)的信用政策與應(yīng)付賬款的規(guī)模是否相適應(yīng)；規(guī)模是否相適應(yīng)；分析存貨采購規(guī)模與應(yīng)付賬款、應(yīng)付票據(jù)規(guī)模是分析存貨采購規(guī)模與應(yīng)付賬款、應(yīng)付票據(jù)規(guī)模是否相適應(yīng)。否相適應(yīng)。第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表3

9、.3.應(yīng)付職工薪酬應(yīng)付職工薪酬1 1）職工薪酬：）職工薪酬：職工工資、獎(jiǎng)金、津貼和補(bǔ)貼；職工福利職工工資、獎(jiǎng)金、津貼和補(bǔ)貼；職工福利費(fèi)；醫(yī)療、養(yǎng)老、失業(yè)、工傷及生育保險(xiǎn)費(fèi)、住房公積金；費(fèi)；醫(yī)療、養(yǎng)老、失業(yè)、工傷及生育保險(xiǎn)費(fèi)、住房公積金；工會(huì)經(jīng)費(fèi)及職業(yè)教育經(jīng)費(fèi)；非貨幣性福利；因解除與職工工會(huì)經(jīng)費(fèi)及職業(yè)教育經(jīng)費(fèi)；非貨幣性福利；因解除與職工的勞動(dòng)關(guān)系給予的補(bǔ)償；其他與獲得職工提供服務(wù)相關(guān)的的勞動(dòng)關(guān)系給予的補(bǔ)償；其他與獲得職工提供服務(wù)相關(guān)的支出。支出。2 2）分析要點(diǎn)：）分析要點(diǎn)：關(guān)鍵在于確認(rèn)其是否是企業(yè)的真正負(fù)債，企業(yè)是關(guān)鍵在于確認(rèn)其是否是企業(yè)的真正負(fù)債，企業(yè)是否通過此賬戶調(diào)節(jié)利潤(rùn)。否通過此賬戶調(diào)節(jié)

10、利潤(rùn)。第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表4.4.應(yīng)交稅費(fèi)應(yīng)交稅費(fèi)1 1）特點(diǎn)：）特點(diǎn)：品種多、暫時(shí)性、約束性。品種多、暫時(shí)性、約束性。2 2）分析要點(diǎn)）分析要點(diǎn)稅費(fèi)金額計(jì)算的準(zhǔn)確性稅費(fèi)金額計(jì)算的準(zhǔn)確性稅費(fèi)實(shí)際支付的及時(shí)性稅費(fèi)實(shí)際支付的及時(shí)性第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表5.5.長(zhǎng)期借款長(zhǎng)期借款分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：長(zhǎng)期借款的增減變動(dòng)對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的影響；長(zhǎng)期借款的增減變動(dòng)對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的影響；長(zhǎng)期借款的數(shù)量與用其構(gòu)建資產(chǎn)的規(guī)模的適應(yīng)程長(zhǎng)期借款的數(shù)量與用其構(gòu)建資產(chǎn)的規(guī)模的適應(yīng)程度；度；長(zhǎng)期借款費(fèi)用的處理的合理性與合規(guī)性問題。長(zhǎng)期借款費(fèi)用的處理的合理性與合規(guī)性問題。第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表6

11、.6.應(yīng)付債券應(yīng)付債券 分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：募集資金的使用效果募集資金的使用效果還本付息的資金保證還本付息的資金保證第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表（三）所有者權(quán)益的閱讀與分析（三）所有者權(quán)益的閱讀與分析1.1.要關(guān)注資本結(jié)構(gòu)；要關(guān)注資本結(jié)構(gòu)；2.2.分析所有者權(quán)益內(nèi)部股東持股狀況與企業(yè)分析所有者權(quán)益內(nèi)部股東持股狀況與企業(yè)發(fā)展的適應(yīng)性；發(fā)展的適應(yīng)性；3.3.分析企業(yè)實(shí)收資本與注冊(cè)資本是否一致；分析企業(yè)實(shí)收資本與注冊(cè)資本是否一致；4.4.分析資本公積的合理性。分析資本公積的合理性。第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表三、資產(chǎn)負(fù)債表的結(jié)構(gòu)分析三、資產(chǎn)負(fù)債表的結(jié)構(gòu)分析（一）資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析（一）資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析

12、1.1.資產(chǎn)結(jié)構(gòu)概述資產(chǎn)結(jié)構(gòu)概述保守型資產(chǎn)結(jié)構(gòu)保守型資產(chǎn)結(jié)構(gòu)適中型資產(chǎn)結(jié)構(gòu)適中型資產(chǎn)結(jié)構(gòu)激進(jìn)型資產(chǎn)結(jié)構(gòu)激進(jìn)型資產(chǎn)結(jié)構(gòu)第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表2.2.資產(chǎn)結(jié)構(gòu)比率分析資產(chǎn)結(jié)構(gòu)比率分析（1 1）流動(dòng)資產(chǎn)比率分析）流動(dòng)資產(chǎn)比率分析 資產(chǎn)總額流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)資產(chǎn)比率第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表（2 2）長(zhǎng)期資產(chǎn)比率分析）長(zhǎng)期資產(chǎn)比率分析（3 3）總資產(chǎn)增長(zhǎng)率分析）總資產(chǎn)增長(zhǎng)率分析資產(chǎn)總額長(zhǎng)期資產(chǎn)長(zhǎng)期資產(chǎn)比率年初資產(chǎn)總額本年資產(chǎn)增長(zhǎng)額總資產(chǎn)增長(zhǎng)率第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表（4 4）不良資產(chǎn)比率分析）不良資產(chǎn)比率分析（5 5）資產(chǎn)損失比率分析）資產(chǎn)損失比率分析年末資產(chǎn)總額年末不良資產(chǎn)不良資產(chǎn)

13、比率 資產(chǎn)總額待處理資產(chǎn)損失凈額資產(chǎn)損失比率 第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)資產(chǎn)負(fù)債表( (二二) )權(quán)益結(jié)構(gòu)分析權(quán)益結(jié)構(gòu)分析權(quán)益結(jié)構(gòu)又稱資本結(jié)構(gòu)權(quán)益結(jié)構(gòu)又稱資本結(jié)構(gòu)分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：債務(wù)資本與權(quán)益資本間的關(guān)系債務(wù)資本與權(quán)益資本間的關(guān)系不同利益相關(guān)者關(guān)注的側(cè)重點(diǎn)不同：不同利益相關(guān)者關(guān)注的側(cè)重點(diǎn)不同：股東：收益、風(fēng)險(xiǎn)。股東：收益、風(fēng)險(xiǎn)。債權(quán)人：債權(quán)保障程度債權(quán)人：債權(quán)保障程度經(jīng)營(yíng)者：資產(chǎn)運(yùn)用效率，風(fēng)險(xiǎn)與收益的平衡經(jīng)營(yíng)者：資產(chǎn)運(yùn)用效率，風(fēng)險(xiǎn)與收益的平衡第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表一、利潤(rùn)表概述一、利潤(rùn)表概述（一）利潤(rùn)表定義及其作用（一）利潤(rùn)表定義及其作用1 1、定義、定義又稱收益表或損益表，是反映企業(yè)在一定

14、會(huì)計(jì)期又稱收益表或損益表，是反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間的經(jīng)營(yíng)成果的會(huì)計(jì)報(bào)表。包括收益與費(fèi)用相配比間的經(jīng)營(yíng)成果的會(huì)計(jì)報(bào)表。包括收益與費(fèi)用相配比形成的凈收益，及直接計(jì)入當(dāng)期損益的利得和損失。形成的凈收益，及直接計(jì)入當(dāng)期損益的利得和損失。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表2.2.作用作用反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間的收入實(shí)現(xiàn)情況、費(fèi)用耗反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間的收入實(shí)現(xiàn)情況、費(fèi)用耗費(fèi)情況以及除生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)之外所取得的各種利得費(fèi)情況以及除生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)之外所取得的各種利得和損失。和損失。為投資者等相關(guān)信息使用者提供進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析為投資者等相關(guān)信息使用者提供進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析的基本資料。的基本資料。便于會(huì)計(jì)報(bào)表的使用者了解企業(yè)

15、的管理水平和盈利便于會(huì)計(jì)報(bào)表的使用者了解企業(yè)的管理水平和盈利能力，判斷企業(yè)未來發(fā)展趨勢(shì)，以做出正確的經(jīng)濟(jì)能力，判斷企業(yè)未來發(fā)展趨勢(shì)，以做出正確的經(jīng)濟(jì)決策。決策。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表（二）利潤(rùn)表格式（略）（二）利潤(rùn)表格式（略）（三）利潤(rùn)表分析的目的（三）利潤(rùn)表分析的目的1.1.正確評(píng)價(jià)企業(yè)各方面的運(yùn)營(yíng)情況；正確評(píng)價(jià)企業(yè)各方面的運(yùn)營(yíng)情況；2.2.及時(shí)發(fā)現(xiàn)管理過程中出現(xiàn)的問題并找出解決及時(shí)發(fā)現(xiàn)管理過程中出現(xiàn)的問題并找出解決措施；措施；3.3.為企業(yè)外部的利益相關(guān)者提供可靠的信息。為企業(yè)外部的利益相關(guān)者提供可靠的信息。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表（四）利潤(rùn)表分析的內(nèi)容（四）利潤(rùn)表分析的內(nèi)容對(duì)各個(gè)項(xiàng)目的

16、增減變動(dòng)分析對(duì)各個(gè)項(xiàng)目的增減變動(dòng)分析對(duì)利潤(rùn)結(jié)構(gòu)情況分析對(duì)利潤(rùn)結(jié)構(gòu)情況分析第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表二、利潤(rùn)表項(xiàng)目的閱讀與分析二、利潤(rùn)表項(xiàng)目的閱讀與分析（一）營(yíng)業(yè)收入的閱讀與分析（一）營(yíng)業(yè)收入的閱讀與分析營(yíng)業(yè)收入營(yíng)業(yè)收入= =主營(yíng)業(yè)務(wù)收入主營(yíng)業(yè)務(wù)收入+ +其他業(yè)務(wù)收入其他業(yè)務(wù)收入分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：1.1.分析營(yíng)業(yè)收入的增長(zhǎng)幅度；分析營(yíng)業(yè)收入的增長(zhǎng)幅度；2.2.分析營(yíng)業(yè)收入的現(xiàn)金流入；分析營(yíng)業(yè)收入的現(xiàn)金流入；3.3.分析其他業(yè)務(wù)收入與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的配比。分析其他業(yè)務(wù)收入與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的配比。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表（二）成本費(fèi)用的閱讀與分析（二）成本費(fèi)用的閱讀與分析1.1.營(yíng)業(yè)成本分析營(yíng)業(yè)成本分析

17、分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：1.1.了解影響企業(yè)營(yíng)業(yè)成本水平高低的因素，確了解影響企業(yè)營(yíng)業(yè)成本水平高低的因素，確定可控因素，采取措施降低營(yíng)業(yè)成本；定可控因素，采取措施降低營(yíng)業(yè)成本；2.2.分析營(yíng)業(yè)收入與營(yíng)業(yè)成本的配比關(guān)系，結(jié)合分析營(yíng)業(yè)收入與營(yíng)業(yè)成本的配比關(guān)系，結(jié)合行業(yè)水平分析企業(yè)毛利率是否合理。行業(yè)水平分析企業(yè)毛利率是否合理。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表2.2.營(yíng)業(yè)稅金及附加分析營(yíng)業(yè)稅金及附加分析營(yíng)業(yè)稅金及附加反映企業(yè)日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中應(yīng)負(fù)擔(dān)營(yíng)業(yè)稅金及附加反映企業(yè)日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中應(yīng)負(fù)擔(dān)的營(yíng)業(yè)稅、消費(fèi)稅、城市維護(hù)建設(shè)稅、資源稅、的營(yíng)業(yè)稅、消費(fèi)稅、城市維護(hù)建設(shè)稅、資源稅、土地增值稅和教育費(fèi)附加等。土地增值稅和教育費(fèi)

18、附加等。分析時(shí)，注意該項(xiàng)目與營(yíng)業(yè)收入相配比，如果不分析時(shí)，注意該項(xiàng)目與營(yíng)業(yè)收入相配比，如果不配比則可能有偷稅漏稅的可能。配比則可能有偷稅漏稅的可能。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表3.3.期間費(fèi)用分析期間費(fèi)用分析期間費(fèi)用包括銷售費(fèi)用、管理費(fèi)用和財(cái)務(wù)費(fèi)用。期間費(fèi)用包括銷售費(fèi)用、管理費(fèi)用和財(cái)務(wù)費(fèi)用。分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：（1 1）分析期間費(fèi)用與營(yíng)業(yè)收入配比關(guān)系；）分析期間費(fèi)用與營(yíng)業(yè)收入配比關(guān)系；（2 2）分析企業(yè)確定的銷售費(fèi)用的高低；）分析企業(yè)確定的銷售費(fèi)用的高低；（3 3）分析管理費(fèi)用和財(cái)務(wù)費(fèi)用的變動(dòng)。）分析管理費(fèi)用和財(cái)務(wù)費(fèi)用的變動(dòng)。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表（三）營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的閱讀與分析（三）營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的閱讀與

19、分析營(yíng)業(yè)利潤(rùn)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)= =營(yíng)業(yè)收入營(yíng)業(yè)收入- -營(yíng)業(yè)成本營(yíng)業(yè)成本- -營(yíng)業(yè)稅金及附加營(yíng)業(yè)稅金及附加- -期間費(fèi)用期間費(fèi)用- -資產(chǎn)減值損失資產(chǎn)減值損失 公允價(jià)值變動(dòng)損益公允價(jià)值變動(dòng)損益 投資收益投資收益第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表1.1.資產(chǎn)減值損失分析資產(chǎn)減值損失分析分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：（1 1）注意企業(yè)計(jì)提減值準(zhǔn)備的方法和計(jì)提比例有）注意企業(yè)計(jì)提減值準(zhǔn)備的方法和計(jì)提比例有無隨意變更的情況無隨意變更的情況 。（2 2）除存貨、應(yīng)收賬款、可供出售的權(quán)益性工具）除存貨、應(yīng)收賬款、可供出售的權(quán)益性工具等有確鑿證據(jù)證明能夠收回的減值準(zhǔn)備允許轉(zhuǎn)回等有確鑿證據(jù)證明能夠收回的減值準(zhǔn)備允許轉(zhuǎn)回外，其他非流動(dòng)資產(chǎn)

20、減值準(zhǔn)備外，其他非流動(dòng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備不允許不允許轉(zhuǎn)回。轉(zhuǎn)回。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表2.2.公允價(jià)值變動(dòng)損益分析公允價(jià)值變動(dòng)損益分析分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：注意由于股價(jià)上升導(dǎo)致企業(yè)金融資產(chǎn)升值的情形，注意由于股價(jià)上升導(dǎo)致企業(yè)金融資產(chǎn)升值的情形，這部分收益是這部分收益是未實(shí)現(xiàn)未實(shí)現(xiàn)的，因此的，因此不能不能計(jì)入投資收益，計(jì)入投資收益，而是計(jì)入公允價(jià)值變動(dòng)損益和資本公積。而是計(jì)入公允價(jià)值變動(dòng)損益和資本公積。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表3.3.投資收益分析投資收益分析投資收益主要來源：投資收益主要來源：采用成本法和權(quán)益法核算長(zhǎng)期股權(quán)投資時(shí)所確認(rèn)的投采用成本法和權(quán)益法核算長(zhǎng)期股權(quán)投資時(shí)所確認(rèn)的投資收益；資收益；現(xiàn)

21、金股利和利息收入；現(xiàn)金股利和利息收入；企業(yè)處置長(zhǎng)期股權(quán)投資、交易性金融資產(chǎn)及交易性金企業(yè)處置長(zhǎng)期股權(quán)投資、交易性金融資產(chǎn)及交易性金融負(fù)債、持有至到期投資、可供出售金融資產(chǎn)等金融融負(fù)債、持有至到期投資、可供出售金融資產(chǎn)等金融資產(chǎn)和金融負(fù)債所實(shí)現(xiàn)的損益。資產(chǎn)和金融負(fù)債所實(shí)現(xiàn)的損益。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：（1 1）分析時(shí)注意長(zhǎng)期股權(quán)投資取得的收益是可持）分析時(shí)注意長(zhǎng)期股權(quán)投資取得的收益是可持續(xù)的投資收益。續(xù)的投資收益。（2 2）分析投資收益在總利潤(rùn)中的比重。）分析投資收益在總利潤(rùn)中的比重。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表（四）利潤(rùn)總額的閱讀與分析（四）利潤(rùn)總額的閱讀與分析利潤(rùn)總額利潤(rùn)總

22、額= =營(yíng)業(yè)利潤(rùn)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)+ +營(yíng)業(yè)外收入營(yíng)業(yè)外收入- -營(yíng)業(yè)外支出營(yíng)業(yè)外支出1.1.營(yíng)業(yè)外收入分析營(yíng)業(yè)外收入分析分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：（1 1）注意營(yíng)業(yè)外收入與營(yíng)業(yè)收入的區(qū)別。）注意營(yíng)業(yè)外收入與營(yíng)業(yè)收入的區(qū)別。（2 2）分析營(yíng)業(yè)外收入的形成原因。）分析營(yíng)業(yè)外收入的形成原因。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表2.2.營(yíng)業(yè)外支出分析營(yíng)業(yè)外支出分析分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：注意營(yíng)業(yè)外支出與費(fèi)用的區(qū)別。注意營(yíng)業(yè)外支出與費(fèi)用的區(qū)別。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表（五）凈利潤(rùn)的閱讀與分析（五）凈利潤(rùn)的閱讀與分析1.1.所得稅費(fèi)用分析所得稅費(fèi)用分析分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)：（1 1）將所得稅費(fèi)用與利潤(rùn)總額進(jìn)行比較，分析所）將所得稅費(fèi)用與

23、利潤(rùn)總額進(jìn)行比較，分析所得稅費(fèi)用的合理性。得稅費(fèi)用的合理性。（2 2）關(guān)注納稅調(diào)整項(xiàng)目。）關(guān)注納稅調(diào)整項(xiàng)目。第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表2.2.凈利潤(rùn)分析凈利潤(rùn)分析分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)： 只要利潤(rùn)總額較大，凈利潤(rùn)也會(huì)較高。在分析時(shí)只要利潤(rùn)總額較大，凈利潤(rùn)也會(huì)較高。在分析時(shí)要注意盈利的質(zhì)量高低，即盈利是否具有可持續(xù)性。要注意盈利的質(zhì)量高低，即盈利是否具有可持續(xù)性。 第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表三、利潤(rùn)表的結(jié)構(gòu)分析三、利潤(rùn)表的結(jié)構(gòu)分析對(duì)利潤(rùn)表的結(jié)構(gòu)進(jìn)行分析就是對(duì)利潤(rùn)構(gòu)成進(jìn)對(duì)利潤(rùn)表的結(jié)構(gòu)進(jìn)行分析就是對(duì)利潤(rùn)構(gòu)成進(jìn)行分析。行分析。通過結(jié)構(gòu)分析能了解企業(yè)盈利的趨勢(shì)、穩(wěn)定通過結(jié)構(gòu)分析能了解企業(yè)盈利的趨勢(shì)、穩(wěn)定性等方面

24、的信息性等方面的信息第二節(jié)利潤(rùn)表第二節(jié)利潤(rùn)表利用利潤(rùn)總額或利潤(rùn)率來反映企業(yè)的盈利水平。利用利潤(rùn)總額或利潤(rùn)率來反映企業(yè)的盈利水平。其分析方法：其分析方法：營(yíng)業(yè)利潤(rùn)比重營(yíng)業(yè)利潤(rùn)比重= =營(yíng)業(yè)利潤(rùn)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)/ /利潤(rùn)總額利潤(rùn)總額100%100%反映企業(yè)的盈利能力。低于反映企業(yè)的盈利能力。低于50%50%，說明公司的收入，說明公司的收入大部分來自主營(yíng)業(yè)務(wù)之外，經(jīng)營(yíng)結(jié)構(gòu)不夠合理，大部分來自主營(yíng)業(yè)務(wù)之外，經(jīng)營(yíng)結(jié)構(gòu)不夠合理，預(yù)警信號(hào)產(chǎn)生。預(yù)警信號(hào)產(chǎn)生。還需注意投資收益占利潤(rùn)總額的比例，反映企業(yè)利還需注意投資收益占利潤(rùn)總額的比例，反映企業(yè)利潤(rùn)的穩(wěn)定性。潤(rùn)的穩(wěn)定性。第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表一、現(xiàn)金流量表分

25、析概述一、現(xiàn)金流量表分析概述（一）現(xiàn)金流量表的定義及格式（略）（一）現(xiàn)金流量表的定義及格式（略）1.1.經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量2.2.投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量3.3.籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表（二）現(xiàn)金流量表的作用（二）現(xiàn)金流量表的作用1.1.有助于反映企業(yè)資產(chǎn)的變現(xiàn)能力、支付能力、有助于反映企業(yè)資產(chǎn)的變現(xiàn)能力、支付能力、償債能力和對(duì)外籌資能力償債能力和對(duì)外籌資能力2.2.有助于評(píng)價(jià)企業(yè)的收益質(zhì)量，滿足財(cái)務(wù)報(bào)表有助于評(píng)價(jià)企業(yè)的收益質(zhì)量，滿足財(cái)務(wù)報(bào)表使用者的需要使用者的需要3.3.有助于分析、評(píng)價(jià)企業(yè)過去

26、的現(xiàn)金流量合理有助于分析、評(píng)價(jià)企業(yè)過去的現(xiàn)金流量合理性，預(yù)測(cè)企業(yè)未來獲得現(xiàn)金流量的能力性，預(yù)測(cè)企業(yè)未來獲得現(xiàn)金流量的能力4.4.有助于提高會(huì)計(jì)信息的真實(shí)性，防止會(huì)計(jì)造有助于提高會(huì)計(jì)信息的真實(shí)性，防止會(huì)計(jì)造假假第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表（三）現(xiàn)金流量表分析的目的（三）現(xiàn)金流量表分析的目的1.1.了解企業(yè)現(xiàn)金變動(dòng)的動(dòng)態(tài)情況和變動(dòng)原因了解企業(yè)現(xiàn)金變動(dòng)的動(dòng)態(tài)情況和變動(dòng)原因2.2.了解企業(yè)的獲利能力，尤其是獲得現(xiàn)金的能了解企業(yè)的獲利能力，尤其是獲得現(xiàn)金的能力力3.3.評(píng)價(jià)企業(yè)的盈利質(zhì)量。了解企業(yè)可動(dòng)用的現(xiàn)評(píng)價(jià)企業(yè)的盈利質(zhì)量。了解企業(yè)可動(dòng)用的現(xiàn)金流量，判斷企業(yè)的盈利質(zhì)量。金流量，判斷企業(yè)的盈利質(zhì)量。

27、第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表（四）現(xiàn)金流量表分析的內(nèi)容（四）現(xiàn)金流量表分析的內(nèi)容1.1.現(xiàn)金流量表項(xiàng)目分析現(xiàn)金流量表項(xiàng)目分析2.2.現(xiàn)金流量表綜合分析：結(jié)構(gòu)分析現(xiàn)金流量表綜合分析：結(jié)構(gòu)分析第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表二、現(xiàn)金流量表項(xiàng)目的閱讀與分析二、現(xiàn)金流量表項(xiàng)目的閱讀與分析1.1.經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量分析經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量分析企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量的增減變動(dòng)的原因：企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量的增減變動(dòng)的原因：（1 1）對(duì)外銷售產(chǎn)生的現(xiàn)金流量）對(duì)外銷售產(chǎn)生的現(xiàn)金流量（2 2）企業(yè)經(jīng)營(yíng)性債權(quán)債務(wù)管理產(chǎn)生的現(xiàn)金流量）企業(yè)經(jīng)營(yíng)性債權(quán)債務(wù)管理產(chǎn)生的現(xiàn)金流量第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表（1 1

28、）主營(yíng)業(yè)務(wù)的現(xiàn)金比率分析）主營(yíng)業(yè)務(wù)的現(xiàn)金比率分析指標(biāo)指標(biāo)11，銷貨現(xiàn)金，銷貨現(xiàn)金 銷貨收入銷貨收入指標(biāo)指標(biāo)=1=1，銷貨現(xiàn)金，銷貨現(xiàn)金= =銷貨收入銷貨收入指標(biāo)指標(biāo)11，銷貨現(xiàn)金，銷貨現(xiàn)金 銷貨收入銷貨收入主營(yíng)業(yè)務(wù)收入到的現(xiàn)金銷售商品、提供勞務(wù)收主營(yíng)業(yè)務(wù)的現(xiàn)金比率第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表（2 2）主營(yíng)業(yè)務(wù)收入與經(jīng)營(yíng)性債權(quán)債務(wù)）主營(yíng)業(yè)務(wù)收入與經(jīng)營(yíng)性債權(quán)債務(wù)如果企業(yè)營(yíng)業(yè)現(xiàn)金流量主要來自于主營(yíng)業(yè)務(wù)收如果企業(yè)營(yíng)業(yè)現(xiàn)金流量主要來自于主營(yíng)業(yè)務(wù)收入收現(xiàn)能力的提高，則現(xiàn)金流量質(zhì)量較好；入收現(xiàn)能力的提高，則現(xiàn)金流量質(zhì)量較好；如果營(yíng)業(yè)活動(dòng)現(xiàn)金流量主要來自于存貨、經(jīng)營(yíng)如果營(yíng)業(yè)活動(dòng)現(xiàn)金流量主要來自于存貨、經(jīng)營(yíng)

29、性應(yīng)收項(xiàng)目和經(jīng)營(yíng)性應(yīng)付項(xiàng)目，則應(yīng)該警惕。性應(yīng)收項(xiàng)目和經(jīng)營(yíng)性應(yīng)付項(xiàng)目，則應(yīng)該警惕。第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表2.2.投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量分析投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量分析 企業(yè)的投資活動(dòng)主要有三個(gè)目的：企業(yè)的投資活動(dòng)主要有三個(gè)目的：（1 1）為企業(yè)正常的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)奠定基礎(chǔ)，如購建）為企業(yè)正常的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)奠定基礎(chǔ)，如購建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)等。固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)等。（2 2）為企業(yè)對(duì)外擴(kuò)張和其他發(fā)展性目的進(jìn)行權(quán)）為企業(yè)對(duì)外擴(kuò)張和其他發(fā)展性目的進(jìn)行權(quán)益性投資和債權(quán)性投資。益性投資和債權(quán)性投資。（3 3）利用企業(yè)暫時(shí)不用的閑置貨幣資金進(jìn)行短）利用企業(yè)暫時(shí)不用的閑置貨幣資金進(jìn)行

30、短期投資，以求獲得較高的投資收益。期投資，以求獲得較高的投資收益。應(yīng)與企業(yè)的長(zhǎng)期規(guī)劃和短期計(jì)劃相一致企業(yè)的一種企業(yè)的一種短期理財(cái)安短期理財(cái)安排排第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表若若投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~為負(fù)數(shù)投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~為負(fù)數(shù)，一般是，一般是由于企業(yè)挖掘利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)、擴(kuò)大投資行為的結(jié)果。由于企業(yè)挖掘利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)、擴(kuò)大投資行為的結(jié)果。當(dāng)當(dāng)企業(yè)投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量為正數(shù)企業(yè)投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量為正數(shù)時(shí)，一時(shí)，一般是由于企業(yè)在本會(huì)計(jì)期間投資回收活動(dòng)的規(guī)般是由于企業(yè)在本會(huì)計(jì)期間投資回收活動(dòng)的規(guī)模大于投資支出的規(guī)模，或者是由于企業(yè)在經(jīng)模大于投資支出的規(guī)模，或者是由于企業(yè)在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)與籌資

31、活動(dòng)方面急需資金而不得不處理營(yíng)活動(dòng)與籌資活動(dòng)方面急需資金而不得不處理手中的長(zhǎng)期資產(chǎn)來變現(xiàn)。因此，必須對(duì)企業(yè)投手中的長(zhǎng)期資產(chǎn)來變現(xiàn)。因此，必須對(duì)企業(yè)投資活動(dòng)的現(xiàn)金流量原因進(jìn)行具體的分析。資活動(dòng)的現(xiàn)金流量原因進(jìn)行具體的分析。第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表企企業(yè)業(yè)投投資資活活動(dòng)動(dòng)的的現(xiàn)現(xiàn)金金流流出出量，量，有有的的需需要要由由經(jīng)經(jīng)營(yíng)營(yíng)活活動(dòng)動(dòng)的的現(xiàn)現(xiàn)金金流流入入量量來來補(bǔ)補(bǔ)償償。 企企業(yè)業(yè)的的固固定定資資產(chǎn)、產(chǎn)、無無形形資資產(chǎn)產(chǎn)的的購購建建支支出，出，將將由由未未來來使使用用有有關(guān)關(guān)固固定定資資產(chǎn)產(chǎn)和和無無形形資資產(chǎn)產(chǎn)會(huì)會(huì)計(jì)計(jì)期期間間的的經(jīng)經(jīng)營(yíng)營(yíng)活活動(dòng)動(dòng)的的現(xiàn)現(xiàn)金金流流量量來來補(bǔ)補(bǔ)償。償。因因此，

32、此，即即使使在在一一定定時(shí)時(shí)期期企企業(yè)業(yè)投投資資活活動(dòng)動(dòng)產(chǎn)產(chǎn)生生的的現(xiàn)現(xiàn)金金流流量量小小于于零，零，我我們們也也不不能能對(duì)對(duì)企企業(yè)業(yè)投投資資活活動(dòng)動(dòng)產(chǎn)產(chǎn)生生的的現(xiàn)現(xiàn)金金流流量量的的質(zhì)質(zhì)量量簡(jiǎn)簡(jiǎn)單單作作出出否否定定的的評(píng)評(píng)價(jià)價(jià)，而而是是要要結(jié)結(jié)合合產(chǎn)產(chǎn)品品市市場(chǎng)場(chǎng)潛潛力、力、產(chǎn)產(chǎn)品品定定位、位、經(jīng)經(jīng)濟(jì)濟(jì)環(huán)環(huán)境境等等因因素素進(jìn)進(jìn)行行分分析，析，以以此此對(duì)對(duì)企企業(yè)業(yè)未未來來獲獲利利能能力力作作出出判判定。定。例例如如，注注意意第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表3.3.籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量分析籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量分析籌資活動(dòng)是指導(dǎo)致公司資本及債務(wù)規(guī)模和構(gòu)成籌資活動(dòng)是指導(dǎo)致公司資本及債務(wù)規(guī)模和構(gòu)成發(fā)生

33、變化的活動(dòng)，包括吸收投資、發(fā)行股票、發(fā)生變化的活動(dòng)，包括吸收投資、發(fā)行股票、借入和償還資金、分配利潤(rùn)等活動(dòng)。借入和償還資金、分配利潤(rùn)等活動(dòng)。當(dāng)一個(gè)公司對(duì)本期實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)減少向投資者分當(dāng)一個(gè)公司對(duì)本期實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)減少向投資者分配或者不分配，實(shí)際上就相當(dāng)于在向投資者籌配或者不分配，實(shí)際上就相當(dāng)于在向投資者籌集資金，所以，利潤(rùn)的分配活動(dòng)也屬于公司的集資金，所以，利潤(rùn)的分配活動(dòng)也屬于公司的籌資活動(dòng)。籌資活動(dòng)。第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表分析要點(diǎn)：分析要點(diǎn)： (1) (1)籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量= 0 0。分析一個(gè)企業(yè)。分析一個(gè)企業(yè)的籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量的籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量 0 0 是否正常，關(guān)鍵是

34、否正常，關(guān)鍵看籌集資金的目的，可能是企業(yè)擴(kuò)大規(guī)模，看籌集資金的目的，可能是企業(yè)擴(kuò)大規(guī)模，也可能是因?yàn)槠髽I(yè)的投資失誤出現(xiàn)虧損或者也可能是因?yàn)槠髽I(yè)的投資失誤出現(xiàn)虧損或者經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量長(zhǎng)期入不敷出所致。經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量長(zhǎng)期入不敷出所致。第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表4.4.匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響分析匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響分析企業(yè)外幣現(xiàn)金流量及境外子公司的現(xiàn)金流量折企業(yè)外幣現(xiàn)金流量及境外子公司的現(xiàn)金流量折算成記賬本幣時(shí)，所采用的是現(xiàn)金流量發(fā)生日算成記賬本幣時(shí)，所采用的是現(xiàn)金流量發(fā)生日的匯率或即期匯率的近似匯率，而現(xiàn)金流量表的匯率或即期匯率的近似匯率，而現(xiàn)金流量表“現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額”項(xiàng)目中外幣現(xiàn)項(xiàng)目中外幣現(xiàn)金凈增加額是按資產(chǎn)負(fù)債表日的即期匯率折算。金凈增加額是按資產(chǎn)負(fù)債表日的即期匯率折算。這兩者的差額即為匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響。這兩者的差額即為匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響。第三節(jié)現(xiàn)金流量表第三節(jié)現(xiàn)金流量表如果匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響額較大，需借助會(huì)如果匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金