充電樁行業(yè)分析報告

1、充電樁行業(yè)分析報告一、充電樁概念與技術1.1 概念充電樁是為電動汽車提供直流/交流電的充電裝置。充電樁功能類似于加油站里面的加油機，其輸入端與交流電網(wǎng)相連接，輸出端通過充電插頭為電動汽車電池充電。充電樁安裝于公共建筑（公共樓宇、商場、公共停車場等）和居民小區(qū)停車場，可以固定于地面或墻壁。1.2 技術目前市場上主要分為直流快充和交流慢充：直流充電樁：直接為動力電池充電，功率大、充電快、成本高，俗稱“快充”。充滿電通常只需要20-50分鐘；一般用作公共停車場充電站；交流充電樁：通過車載充電機為動力電池充電，功率小、充電慢、成本低，俗稱“慢充”，通常滿電需要8-15小時；一般用作小區(qū)私人充電樁；直流

2、、交流充電樁技術特點對比直流充電樁交流充電樁分類一體式、分體式入地式、壁掛式、廣告式使用場景運營車充電站、公共充電站公共停車場、大型購物中心、小區(qū)私人充電樁充電方式直接對電動汽車電池充電需要車載充電機作中間載體輸入電壓380V220V輸出電壓200V-700V220V充電功率30kw-120kw7kw、14kw充電時間20-50分鐘8-15小時價格50000兀起（不含土建、擴容）800-1200元（不含線路改造、擴容）1.3 分類：公共樁、私人樁和專用樁公共樁：為社會車輛提供公共充電服務，直流和交流兩種方式兼有，主要依靠收取電費、服務費來盈利；私人樁：安裝于小區(qū)住宅區(qū)的私人車位，采用交流方式，

3、不對外開發(fā)；專用樁：面向運營車等特定用戶，直流和交流兩種方式兼有，通常面向出租車、物流車、公交車等；二、行業(yè)現(xiàn)狀截至2019年一季度，全國充電樁保有量已經(jīng)突破38.4萬個，2020年有望突破50萬個，而2012年末，全國充電樁僅為1.8萬個，每年增長速度超過40%其中交流和直流充電樁比例穩(wěn)定在6:4左右。盡管充電樁增長速度驚人，但是拋開私人充電樁，公共單樁使用率仍然處于較低水平，從相關數(shù)據(jù)統(tǒng)計得知，全國充電樁平均使用時長僅為1小時，使用率約為4%2.1 充電運營商玩家充電樁（公共樁）產(chǎn)業(yè)鏈可分為硬件、運營、解決方案三大環(huán)節(jié)，運營是核心環(huán)節(jié)。其中國資巨頭、民營設備生產(chǎn)商和整車企業(yè)是充電運營商主要

4、玩家，行業(yè)格局已經(jīng)初步形成。國資巨頭運營商有國家電網(wǎng)、普天新能源、南方電網(wǎng)，其中國家電網(wǎng)、南方電網(wǎng)本省以電網(wǎng)基礎設施為主，普天新能源則依托于中國普天的央企資源進行發(fā)展；民營電力設備商背景的運營商有特來電、星星充電、深圳車電網(wǎng)、云杉智慧、浙江萬馬等，其母公司大多為充電樁制造企業(yè)，順勢涉足下游充電樁運營以打通產(chǎn)業(yè)鏈；整車企業(yè)旗下運營商包括上汽、比亞迪、北汽新能源及特斯拉等，搭建公共充電樁旨在提升品牌形象，助力銷售。公共充電樁運營商龍頭企業(yè)排名運營商股東背景業(yè)務簡介1特來電特銳德(300001)在公共樁投建及運營數(shù)量上位居全國第一，市場占有率超過30%2018年已實現(xiàn)盈虧平衡；2國網(wǎng)公司國家電網(wǎng)重點

5、建設高速公路沿線直流充電樁，另外通過建設智慧充電服務平臺，以大數(shù)據(jù)支撐智能化運維、合理優(yōu)化充電設施布局，并多方面開發(fā)電動汽車充電增值服務；3星星充電萬邦集團萬邦集團旗下有4塊新能源業(yè)務：1、充電設備生產(chǎn)；2、萬幫充電(星星充電)；3、新能源汽車銷售(4s店)；4、私人充電樁配套服務；4依威能源香港依威能源為一線/二線等城市小區(qū)/辦公樓/商超提供充電服務，也為車廠合作商提供全方位充電解決方案；5上汽安悅上汽集團(600104)車企主導的充電運營商6普天能源中國普天央企子公司7深圳車電網(wǎng)科陸電子(002121)電子設備制造商主導的充電運營商8云杉智慧杉杉股份(600884)鋰電池材料供應商主導的充

6、電運營商，杉杉股份主營業(yè)務是鋰電池的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售9萬馬萬馬股份(002276)電力設備制造商主導的充電二卷向，萬馬股份的2.2 政策行業(yè)規(guī)劃：2015年10月的電動汽車充電基礎設施發(fā)展指南(2015-2020年)對2020年充電基礎設施分場所建設目標作了詳細規(guī)劃：2020年建成480萬個分散式充電樁，包括居民小區(qū)的私人充電樁280萬個、單位內(nèi)部停車場專用充電樁150萬個和分散式公共充電樁50萬個，以滿足超過500萬輛電動汽車的充電需要。配建要求：為保障充電樁規(guī)劃實施，電動汽車充電基礎設施發(fā)展指南(2015-2020年)明確了各類建筑物配建停車場及社會公共停車場中充電設施的建設比例或預留條件

7、要求，其中新建住宅小區(qū)要求100犍設或預留充電樁，公共停車位要求建設或預留充電樁車位比例不低于10%行業(yè)補貼：2016年1月財政部、科技部、工信部、國家發(fā)改委、國家能源局聯(lián)合發(fā)布的關于“十三五”新能源汽車基礎設施獎勵政策及加強新能源汽車推廣應用的通知，2016-2020年國務院根據(jù)各省新能源汽車推廣數(shù)量，對各省充電設施建設運營、改造升級進行補貼2.3 行業(yè)發(fā)展阻礙：公共樁缺乏成熟商業(yè)模式，私人樁難進社區(qū)公共樁：投資運營全生命周期仍處于虧損狀態(tài)民營資本蜂擁進入充電樁行業(yè)，盈利難長期困擾行業(yè)發(fā)展?？v觀整個民營充電樁行業(yè)，以特來電、星星充電等企業(yè)崛起迅速。通過對公共樁充電經(jīng)營盈虧平衡點進行測算：充電

8、樁日凈利潤=服務費x日使用時長X充電樁功率-固定資產(chǎn)投資/（設備使用年限X365天）-年運營成本/365天?？颇糠植痦椫饕獏?shù)假設收入服務費單價X日使用時長X充電樁功率1、充電服務費：按照充電量進行收取。各地政府（除北京）對充電服務費實行指導價管理，服務費上限為0.6-1.6元/kwh,因此充電服務費設定為0.6-1.6元/kwh。2、充電樁功率：直流樁60kw,交流樁7kw。固定成本固定資產(chǎn)投資設備使用年限365天1、固定資產(chǎn)投資：直流樁約10萬元（=制造安裝4萬元+土建、變壓器擴容6萬元），交流樁1.5萬元（=制造安裝1000元+線路改造4000元+變壓器擴容10000元）2、設備使用年限

9、：一般為5-10年維運小年運維成本365天運維成本：安排運維人員維修充電設備，并進行月檢、季檢和年檢。據(jù)星星充電數(shù)據(jù)，其在太原地區(qū)投建的3000個充電樁需30個運維人員，假定每個運維人員年收入72000元，每個樁需支出運維費用720元/年。根據(jù)充電服務費和設備使用年限不同，直流樁和交流樁投建盈虧平衡點的使用率分別為1.3%-6.6%和2.9%-10.9%從充電服務費來看，根據(jù)特來電APP,上海通常為0.6-0.8元/kwh,北京普遍為0.8元，深圳為0.5-0.7元，合肥、濟南、南昌和長沙等二線城市充電服務費一般在0.5-0.6元區(qū)間內(nèi)。從使用率來看，2018年3月全國單樁充電量854kwh,

10、日均充電量約30kwh,按交流、直流充電樁比例加權計算公共樁每天平均使用1個小時，使用率約為4%;北京等一線城市使用率更是低于全國均值，2019年3月北京、上海單樁日均充電量僅為274kwh和257kwh,單樁日均充電20分鐘，使用率僅為1.3%。此外公共樁的進駐往往需要停車場物業(yè)配合，導致充電樁運營企業(yè)有時不得不支付額外的“進場費”、“管理費”，進一步提高了運營管理成本。私人樁：無固定車位、物業(yè)不配合阻礙私人樁進社區(qū)住宅小區(qū)私人樁安裝需要經(jīng)過以下流程：獲得物業(yè)同意安裝證明-當?shù)仉娋W(wǎng)申請電表-電網(wǎng)安裝電表-充電樁公司安裝。其中物業(yè)審批牽扯物業(yè)、業(yè)主委員會、電網(wǎng)等多方利益，彼此之間的推諉扯皮往往

11、導致私人樁難進社區(qū)。目前老舊小區(qū)和存量商品房面臨各自私人樁“安裝難”問題；老舊小區(qū)：無固定車位，私人樁無處安裝；存量商品房小區(qū)：物業(yè)經(jīng)常以變壓器容量不足、安全隱患等理由拒絕業(yè)主安裝私人樁；三、未來趨勢未來新能源充電樁行業(yè)將會發(fā)展成為“智慧慢充樁十大功率快充站”的充電設施體系；現(xiàn)有接近94%t動車車主單日行駛里程在100KMZ內(nèi)，按照百公里20Kwh耗電量計算，平均每天消耗電量20Kwh使用7Kw交流充電樁僅需要3小時即可充滿；且電動車車主主要圍繞生活工作場景，尤其是居住小區(qū)充電，便捷性是影響電動車充電方式的主要因素。因此私人充電樁的形式依然是充電主流。大功率直流快充站主要滿足臨時性、應急性和長距離出行的充電需求，隨著電動汽車使用深度、純電動汽車滲透率提升以及出租車電動化趨勢，應急性充電需求日益增多