財(cái)務(wù)分析課程

1、財(cái)務(wù)分析課程課程實(shí)驗(yàn)教學(xué)手冊(cè)上海立信會(huì)計(jì)學(xué)院2007年11月26日、實(shí)驗(yàn)教學(xué)大綱課程編號(hào)課程名稱財(cái)務(wù)分析開(kāi)課系部財(cái)務(wù)管理系課程總課時(shí)34實(shí)驗(yàn)課時(shí)8執(zhí)行時(shí)間2008.3面向?qū)I(yè)財(cái)務(wù)管理專業(yè)、會(huì)計(jì)專業(yè)、工商管埋專業(yè)、審計(jì)專業(yè)教材資料教材：財(cái)務(wù)報(bào)表分析；軟件：智澤華智能分析軟件或商務(wù)智能化軟件本課程實(shí)驗(yàn)?zāi)康暮突疽笫箤W(xué)生在對(duì)商務(wù)智能軟件有比較深入的了解基礎(chǔ)上，引用上市公司報(bào)表數(shù)據(jù)及相關(guān)資料，對(duì)手動(dòng)分析的結(jié)果與智能化分析軟件分析的結(jié)果進(jìn)行對(duì)照，并根據(jù)財(cái)務(wù)管理基本理論、基本知識(shí)和基本方法，對(duì)實(shí)驗(yàn)結(jié)果進(jìn)行科學(xué)合理的解釋，從而掌握資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析、資本結(jié)構(gòu)分析、償債能力分析、盈利能力分析、營(yíng)運(yùn)能力分析、發(fā)展?jié)?/p>

2、力分析、營(yíng)協(xié)調(diào)性分析、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)分析、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)分析、成本費(fèi)用分析、現(xiàn)金流量分析，以及企業(yè)預(yù)、決算管理分析等內(nèi)容。培養(yǎng)學(xué)生對(duì)復(fù)雜系統(tǒng)或問(wèn)題的分析、抽象、歸納與綜合的邏輯思維能力，并且能用適當(dāng)?shù)墓ぞ邷?zhǔn)確表達(dá)復(fù)雜系統(tǒng)邏輯模型的本領(lǐng)。對(duì)他們從事管理工作，推動(dòng)企業(yè)管理信息化和智能化建設(shè)，組織機(jī)構(gòu)重組與業(yè)務(wù)流程再造帶來(lái)一定的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。實(shí)驗(yàn)項(xiàng)目?jī)?nèi)容序號(hào)項(xiàng)目名稱時(shí)數(shù)項(xiàng)目類型必開(kāi)選開(kāi)內(nèi)容簡(jiǎn)述1財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析模塊2綜合型必開(kāi)企業(yè)資產(chǎn)、資本等財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析2財(cái)務(wù)能力分析模塊2綜合型必開(kāi)企業(yè)償債、營(yíng)利、營(yíng)運(yùn)等能力分析3成本費(fèi)用分析模塊2綜合型必開(kāi)企業(yè)成本費(fèi)用分析4風(fēng)險(xiǎn)與協(xié)調(diào)性分析模塊2綜合型必開(kāi)企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)與經(jīng)營(yíng)協(xié)調(diào)性分析

3、合計(jì)8備注說(shuō)明制定人：楊克泉審定人：實(shí)驗(yàn)教學(xué)負(fù)責(zé)人注：類型指：操作型、設(shè)計(jì)型、綜合型3、實(shí)驗(yàn)教學(xué)計(jì)劃安排日期實(shí)驗(yàn)內(nèi)容實(shí)驗(yàn)課時(shí)實(shí)驗(yàn)形式備注3.18財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析模塊2實(shí)驗(yàn)室集中課后做實(shí)驗(yàn)報(bào)告4.15財(cái)務(wù)能力分析模塊2實(shí)驗(yàn)室集中課后做實(shí)驗(yàn)報(bào)告5.13成本費(fèi)用分析模塊2實(shí)驗(yàn)室集中課后做實(shí)驗(yàn)報(bào)告6.10風(fēng)險(xiǎn)與協(xié)調(diào)性分析模塊2實(shí)驗(yàn)室集中課后做實(shí)驗(yàn)報(bào)告合計(jì)8實(shí)驗(yàn)形式：指實(shí)驗(yàn)室集中、課外分散等實(shí)驗(yàn)形式。三、實(shí)驗(yàn)項(xiàng)目實(shí)驗(yàn)一財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析模塊實(shí)驗(yàn)?zāi)康? .掌握財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析方法2 .掌握財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析步驟3 .撰寫財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析報(bào)告實(shí)驗(yàn)內(nèi)容對(duì)上市公司實(shí)際財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行手工和軟件分析，掌握財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析方法、步驟，并撰寫財(cái)務(wù)結(jié)

4、構(gòu)分析報(bào)告。實(shí)驗(yàn)步驟1 .下載上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告及相關(guān)數(shù)據(jù)資料，手工初步進(jìn)行分析；2 .把所下載的上市公司報(bào)告導(dǎo)入商務(wù)智能分析軟件，調(diào)整有關(guān)操作參數(shù),出據(jù)相關(guān)分析報(bào)告。2.1 登錄運(yùn)行“智能化財(cái)務(wù)分析系統(tǒng)教學(xué)版”后，系統(tǒng)將進(jìn)入登錄界面:34選擇用戶名并輸入密碼（初始密碼為12345）,用戶將進(jìn)入如下主界面:窯智能化財(cái)務(wù)先利殺裝一浮斷等軍¥£Q二|巴區(qū)|依司莒理中報(bào)和宜出中整體分析自定義分析如單項(xiàng)分析如指確能5風(fēng)臉引贈(zèng)如報(bào)告首理母敝設(shè)置騎樂(lè)統(tǒng)箍護(hù)氈助叩際轉(zhuǎn)砂時(shí)間廓一生辰理/ 圖 5s 周 國(guó) 應(yīng) 國(guó) 場(chǎng) 1廣元廣千元新建公司導(dǎo)匏笫 寫班站結(jié)企報(bào)告 文字摳吉 國(guó)文報(bào)舌 權(quán)圖推皆

5、指而報(bào)告也理同期比 年終二J q萬(wàn)元廣區(qū)元2.2 單擊公司樹(shù)中的公司名，選定要導(dǎo)入財(cái)務(wù)報(bào)表的公司500E3智能化財(cái)務(wù)分析系荒一注新車軍丁工0依司莒理中報(bào)和定昆中整體分析/)自定義分析Q1)勒貝分析如指兩出風(fēng)臉卻贈(zèng)如報(bào)告首理母敝設(shè)置®樂(lè)統(tǒng)推護(hù)爾氈助a巧轉(zhuǎn)物結(jié)注報(bào)皆 文字摳告 的文報(bào)告現(xiàn)的報(bào)告指而報(bào)告及篁同期比時(shí)間區(qū)汨*單也廣元廣千元行萬(wàn)元廠電無(wú)趙 明 出 料建公司導(dǎo)匏免寫班站A智能分析創(chuàng)造價(jià)值隆隼縫件2.3 點(diǎn)擊“報(bào)表管理”下拉菜單中的“導(dǎo)入數(shù)據(jù)”(或直接單擊工具欄上的“導(dǎo)數(shù)據(jù)”功能按鈕)，進(jìn)入數(shù)據(jù)導(dǎo)入界面E5智能化財(cái)務(wù)分析系統(tǒng)一診斷專家¥6.0公司管理(D報(bào)表管理現(xiàn))整體分

6、析(£)自定義分析電)單項(xiàng)分析篁)指標(biāo)輸出示數(shù)表累計(jì)數(shù)表預(yù)篁數(shù)表新建公司導(dǎo)婁復(fù)星醫(yī)導(dǎo)入數(shù)據(jù)(U) 寫入數(shù)據(jù)(V)報(bào)表查看四) 報(bào)表修改以) 報(bào)表刪除(Y) 報(bào)表輸出(Z)2.4 .選擇文件名。單擊“文件名”框右側(cè)圖標(biāo)，選擇報(bào)表數(shù)據(jù)所在的Excel文件位置并打開(kāi)，文件名稱將出現(xiàn)在空白欄中2.5 選擇文件頁(yè)。點(diǎn)擊“文件頁(yè)”右側(cè)的下拉菜單，選擇要導(dǎo)入的表。2.6 選擇報(bào)表格式。注意：2002年企業(yè)會(huì)計(jì)制度規(guī)定的格式為新表格式，否則選擇舊表格式。2.7 選擇單位。為了系統(tǒng)內(nèi)部的貨幣單位與用戶報(bào)表一致，導(dǎo)入時(shí)請(qǐng)選擇與用戶報(bào)表相同的單位。2.8 點(diǎn)擊“打開(kāi)”按鈕，數(shù)據(jù)將出現(xiàn)在中央界面空白區(qū)域。且

7、HT1LHelp-5X累3a阻很后退_ffl七盤目錄。案引做據(jù)牙人A文件名3A公司相關(guān)0T0眈H智澤華'上海智澤華'上吊T文件頁(yè)|資產(chǎn)負(fù)債表3格式I新表格式r分列列從 起外開(kāi)始導(dǎo)入行號(hào),口之單位質(zhì)錄舞裝匿窿薪簧摩髏器瞿簿露翁器冷鬼llavl2!l;5;jsq2!lsln2!lqFqJ&JIll071?&21v21-FlF;l2i$5R寺AfiCD,EFGH年俗如口 q年年報(bào)2二03年年報(bào)2noe年年報(bào)苴幣貨金662859520L24E3836L6344KB43E鹿助投資52DQDOO200001)285劑跑】B姮期投身歌1ft唯備0QD運(yùn)助投晝冷骸52QQOOO

8、200000凝31T因&應(yīng)收泰龍178四5222424普 52074516 25限收股利023班必就弱II應(yīng)收利息6J75000應(yīng)收囑就3906綱816-K)3q3100S234726000其他應(yīng)收stllie&473G1760811的ii&Bi-ms坊跖睢備000應(yīng)收底款件第5D255955E4795I21&Q預(yù)刊贓款94I11TBE2T98EaB449915944應(yīng)收補(bǔ)口陵54319665555存貨4727505233051333B8355256352存15性粉推舐0D存15更現(xiàn)35安Q0口年份EOOO 1表類型:，公司IZ月或季L

9、 1月L 3月£月月I- g月廠II月廠1季度r年度上半舊年絳L 2月L 4月L 6月白月廠1。月12月r港度廠4季度下半2.9 在界面下方，選擇導(dǎo)入數(shù)據(jù)的年份、表類型、公司和具體時(shí)期。2.10 點(diǎn)擊“導(dǎo)入”按鈕，完成導(dǎo)入數(shù)據(jù)步驟。重要提醒：a）若用戶的報(bào)表項(xiàng)目名不在同一列上，就要對(duì)報(bào)表進(jìn)行分列。選擇界面左上方的“分列”，填入需分列欄的列標(biāo)號(hào)（如E、F、G”，單擊“開(kāi)始”，即完成分列。b）選擇多個(gè)“月或季”，可以一次導(dǎo)入多期數(shù)據(jù)。導(dǎo)入順序按照選定的時(shí)間從左至右依次導(dǎo)入，請(qǐng)將選定時(shí)間與導(dǎo)入報(bào)表的時(shí)間嚴(yán)格對(duì)應(yīng)。c)已經(jīng)導(dǎo)入或無(wú)需導(dǎo)入的列請(qǐng)將其隱藏。方法為：在中央數(shù)據(jù)界面任一處點(diǎn)擊鼠標(biāo)右鍵

10、，在彈出菜單中選中需隱藏的列。2.11 行業(yè)參數(shù)值是建立公司選擇行業(yè)時(shí)系統(tǒng)自動(dòng)加載的數(shù)據(jù)。這些數(shù)據(jù)是我們根據(jù)行業(yè)的不同而設(shè)置的參數(shù)。用戶可修改這些參數(shù)值，使其更加適合自身的特點(diǎn)，不同的參數(shù)設(shè)置將反映在財(cái)務(wù)分析報(bào)告的相關(guān)描述之中。具體操作為：2.11.1 點(diǎn)擊“參數(shù)設(shè)置”下拉菜單中需進(jìn)行設(shè)置的項(xiàng)目2.11.2 在彈出界面內(nèi)，雙擊要修改的數(shù)據(jù)，輸入新的參數(shù)2.11.3 點(diǎn)擊“確定”，設(shè)置完成重要提醒:如參數(shù)修改錯(cuò)誤，可點(diǎn)擊“恢復(fù)默認(rèn)值”按鈕，恢復(fù)系統(tǒng)默認(rèn)的行業(yè)參數(shù)。非財(cái)務(wù)專業(yè)人員請(qǐng)勿隨便更改參數(shù)，可使用系統(tǒng)默認(rèn)值。2.12 選擇菜單條中“整體分析”，“自定義分析”或“單項(xiàng)分析”可進(jìn)行相關(guān)分析。具體

11、操作為：2.12.1 在出現(xiàn)界面中選擇年份和具體的時(shí)期。2.12.2 點(diǎn)擊向右的箭頭確定分析時(shí)間和比較時(shí)間。如同時(shí)選了多個(gè)時(shí)期，系統(tǒng)將默認(rèn)最近的時(shí)期作為“分析時(shí)間”，將被選擇的其他時(shí)期作為“比較時(shí)間”。若點(diǎn)擊比較時(shí)間欄中的某一時(shí)期，再點(diǎn)擊向左的箭頭可取消對(duì)此時(shí)期的選擇。指標(biāo)輸出電）風(fēng)臉預(yù)警瑞）報(bào)告管理電）!單項(xiàng)分析世）智能化財(cái)務(wù)分析系統(tǒng)一診斷專冢V隊(duì)公司管理Q）報(bào)表管理® 整體分析C）目定義分析業(yè)）普厚華軟件實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)她 成本構(gòu)成0J） 資產(chǎn)結(jié)構(gòu)（D） 餐本結(jié)構(gòu)（P） 償債能力（Q） 盈利能力（K） 發(fā)展能力卷） 營(yíng)運(yùn)能力仃） 經(jīng)營(yíng)協(xié)調(diào)（U） 經(jīng)營(yíng)風(fēng)陶Of） 現(xiàn)金流量哂 杜邦分析00趨

12、勢(shì)分析（Y） 結(jié)藥分析憶）智能化眼務(wù)分析系蛻一診斷專冢V曲0公司管理報(bào)表管理理）整體分析©自定義分析）單項(xiàng)分析5指標(biāo)輸出3）風(fēng)險(xiǎn)理警電）報(bào)告管理5參數(shù)設(shè)置（£）系前雎護(hù)3）幫助d）d/ 固 津新建公司導(dǎo)致?lián)憯?shù)據(jù).5夏星醫(yī)藥 711191U 國(guó) 豆 期 噩 結(jié)論報(bào)告文主報(bào)吉圖莫報(bào)告粗囪報(bào)告指標(biāo)報(bào)告預(yù)置同期比年份* 30兆年。30 口拜300年月份 poll 口之月 u3月 U4月 u±月 UE月 5月 心月時(shí)間已向元千元 而萬(wàn)元億元比較時(shí)間廬。舅年 加鍛年財(cái)分析胭退出能分析創(chuàng)造價(jià)值2.12.3 點(diǎn)擊“分析”，系統(tǒng)將會(huì)自動(dòng)進(jìn)行分析，并把分析報(bào)告輸出到Word文檔中，

13、您可方便地進(jìn)行可查看、保存、編輯或打印輸出。一、/汪忠：在工具欄上可選擇報(bào)告類型（結(jié)論報(bào)告、文字報(bào)告、圖文報(bào)告、視圖報(bào)告、指標(biāo)報(bào)告或預(yù)算同期比報(bào)告）。3.對(duì)手工報(bào)告與智能分析報(bào)告進(jìn)行分析比較，并根據(jù)相關(guān)財(cái)務(wù)知識(shí)、理論,分析說(shuō)明分析報(bào)告合理性、假定前提，及是否存在需要改進(jìn)的方面。實(shí)驗(yàn)方法軟件操作、觀察顯示的對(duì)話框，記錄全過(guò)程。實(shí)驗(yàn)條件每一位學(xué)生一臺(tái)電腦，電腦中安裝商務(wù)智能分析軟件，安裝Word,到Excel等程序。實(shí)驗(yàn)指導(dǎo)（一）軟件操作指導(dǎo)1打開(kāi)軟件的方法：2下載并導(dǎo)入上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表的方法：3調(diào)整軟件操作參數(shù)的方法：4導(dǎo)出分析報(bào)告的方法：（二）理論指導(dǎo)1、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析的主要內(nèi)容：?資產(chǎn)構(gòu)成基本

14、情況?流動(dòng)資產(chǎn)構(gòu)成特點(diǎn)?資產(chǎn)的增減變化?資產(chǎn)的增減變化原因?資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的合理性評(píng)價(jià)?資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的變動(dòng)情況2、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析應(yīng)注意的問(wèn)題?企業(yè)是否超負(fù)荷運(yùn)轉(zhuǎn)。?企業(yè)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)是否按同一比例增長(zhǎng)，?企業(yè)資產(chǎn)利潤(rùn)率隨流動(dòng)資產(chǎn)率同時(shí)提高，說(shuō)明企業(yè)正在發(fā)揮現(xiàn)有潛力，經(jīng)營(yíng)狀況好轉(zhuǎn)，反之，?營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率并沒(méi)有增長(zhǎng)，則企業(yè)銷售不暢，經(jīng)營(yíng)形勢(shì)惡化。?流動(dòng)資產(chǎn)比例下降或較低，如果銷售收入和利潤(rùn)都增加，?則說(shuō)明企業(yè)加速資金周轉(zhuǎn)，創(chuàng)造更多利潤(rùn)。反之，利潤(rùn)并沒(méi)有增長(zhǎng)，?說(shuō)明原有生產(chǎn)結(jié)構(gòu)過(guò)時(shí)，或者企業(yè)經(jīng)營(yíng)不善，財(cái)務(wù)狀況惡化。在這種情況，企業(yè)生產(chǎn)下降，?企業(yè)沉淀資產(chǎn)比例增加，轉(zhuǎn)型較難。還要看企業(yè)是否以損失當(dāng)前利益為代價(jià)，?來(lái)增加在建

15、工程或長(zhǎng)期投資3、總結(jié)：對(duì)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的分析，?就要從企業(yè)總體經(jīng)營(yíng)與發(fā)展的角度掌握企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)、發(fā)展重點(diǎn)和風(fēng)險(xiǎn)情況。通過(guò)分析，要揭示結(jié)構(gòu)性資產(chǎn)與流動(dòng)資產(chǎn)之間、流動(dòng)資產(chǎn)與存貨之間、?存貨與生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)形勢(shì)和企業(yè)市場(chǎng)環(huán)境之間的關(guān)系，尋找合理的、反映產(chǎn)業(yè)發(fā)展和市場(chǎng)要求的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，為判斷企業(yè)現(xiàn)狀和調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)決策服務(wù)。4、負(fù)債及權(quán)益結(jié)構(gòu)分析?負(fù)債及權(quán)益構(gòu)成基本情況?流動(dòng)負(fù)債構(gòu)成情況?負(fù)債的增減變化情況?負(fù)債的增減變化原因?權(quán)益的增減變化?權(quán)益的增減變化原因問(wèn)題思考1資產(chǎn)結(jié)構(gòu)與資本結(jié)構(gòu)的含義？2資產(chǎn)結(jié)構(gòu)與資本結(jié)構(gòu)的行業(yè)差別如何影響財(cái)務(wù)分析報(bào)告結(jié)果？實(shí)驗(yàn)二財(cái)務(wù)能力分析模塊實(shí)驗(yàn)?zāi)康?掌握財(cái)務(wù)能力分析方法2掌握

16、財(cái)務(wù)能力分析步驟3撰寫財(cái)務(wù)能力分析報(bào)告實(shí)驗(yàn)內(nèi)容對(duì)上市公司實(shí)際財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行手工和軟件分析，掌握財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析方法、步驟，并撰寫財(cái)務(wù)能力分析報(bào)告。實(shí)驗(yàn)步驟1下載上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告及相關(guān)數(shù)據(jù)資料，手工初步進(jìn)行分析；2把所下載的上市公司報(bào)告導(dǎo)入商務(wù)智能分析軟件，調(diào)整有關(guān)操作參數(shù)，出據(jù)相關(guān)分析報(bào)告。3對(duì)手工報(bào)告與智能分析報(bào)告進(jìn)行分析比較，并根據(jù)相關(guān)財(cái)務(wù)知識(shí)、理論，分析說(shuō)明分析報(bào)告合理性、假定前提，及是否存在需要改進(jìn)的方面。實(shí)驗(yàn)方法軟件操作、觀察顯示的對(duì)話框，記錄全過(guò)程。實(shí)驗(yàn)條件每一位學(xué)生一臺(tái)電腦，電腦中安裝商務(wù)智能分析軟件，安裝Word,到Excel等程序。實(shí)驗(yàn)指導(dǎo)（一）軟件操作指導(dǎo)1打開(kāi)軟件的方法：2下載

17、并導(dǎo)入上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表的方法：3調(diào)整軟件操作參數(shù)的方法：4導(dǎo)出分析報(bào)告的方法：（二）理論指導(dǎo)1、償債能力資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目新分類方法資金占用貨幣性負(fù)債經(jīng)營(yíng)性負(fù)債資金來(lái)源企業(yè)的投融資活動(dòng)流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債非流動(dòng)負(fù)債營(yíng)運(yùn)資本?企業(yè)的長(zhǎng)期性資金來(lái)源不但要保證企業(yè)的長(zhǎng)期性資金占用，而且還應(yīng)向企業(yè)提供一定的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)資金，以保證流動(dòng)資產(chǎn)的購(gòu)置和流動(dòng)負(fù)債的償還。?但在本質(zhì)上它是由投資、融資和創(chuàng)造利潤(rùn)的能力決定的企業(yè)的營(yíng)運(yùn)資本?用于日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)長(zhǎng)期性資金來(lái)源，稱為營(yíng)運(yùn)資本,即：-營(yíng)運(yùn)資本=非流動(dòng)負(fù)債TE流動(dòng)資產(chǎn)-在數(shù)值上：營(yíng)運(yùn)資本=流動(dòng)資產(chǎn)-流動(dòng)負(fù)債-但在本質(zhì)上它是由投資、融資和創(chuàng)造利潤(rùn)的能力決定的非流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)

18、債營(yíng)運(yùn)資本是企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的血液流動(dòng)資產(chǎn)正、負(fù)的含義?營(yíng)運(yùn)資本為正，表示投資活動(dòng)的資金有保證，不但有保證，而且有部分剩余，企業(yè)可以用于經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，這部分剩余在一年之內(nèi)企業(yè)可以踏踏實(shí)實(shí)地使用，沒(méi)有被抽走的可能。?為負(fù)表示長(zhǎng)期投資活動(dòng)存在資金缺口，目前使用的是短期要還的資金。營(yíng)運(yùn)資本多少好？?取決于經(jīng)營(yíng)活動(dòng)需要多少資金，沒(méi)有資金缺口也沒(méi)有資金閑置，能夠保證想十的事情都能十就行。?存貨應(yīng)該是多少？不得不給別人賒帳的錢是多少？如果這些資金不能保證，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)就無(wú)法正常開(kāi)展?我能欠別人多少錢？需要我凈準(zhǔn)備多少錢？營(yíng)運(yùn)資金需求?等于經(jīng)營(yíng)環(huán)節(jié)的資金正常占用，被經(jīng)營(yíng)環(huán)節(jié)所帶來(lái)的資金滿足之后，不足的、需要企業(yè)準(zhǔn)備的資

19、金?營(yíng)運(yùn)資金需求二（應(yīng)收帳款+預(yù)付款存貨+待攤費(fèi)用）?一（應(yīng)付帳款+應(yīng)付工資+未交稅金預(yù)提費(fèi)用）營(yíng)運(yùn)資金需求圖示營(yíng)運(yùn)資金需求=經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)-經(jīng)營(yíng)性負(fù)債營(yíng)運(yùn)資金需求為負(fù)的含義?營(yíng)運(yùn)資金需求為正表示經(jīng)營(yíng)活動(dòng)需要資金?為負(fù)表示經(jīng)營(yíng)活動(dòng)不需要資金，不但不需要，還為企業(yè)帶來(lái)資金。?正好還是負(fù)好？?均無(wú)所謂，關(guān)鍵取決于有沒(méi)有錢花。企業(yè)有沒(méi)有錢花？?我賬上貨幣資金2000萬(wàn)元，你能說(shuō)我沒(méi)有錢花嗎？?不能，因?yàn)槟阌绣X花。?能，因?yàn)槟憬?jīng)營(yíng)活動(dòng)和投融資活動(dòng)不創(chuàng)造資金，只是吃資金，你馬上就沒(méi)有這個(gè)錢了。只要銀行變臉，你也馬上就沒(méi)有錢了。由什么決定我有沒(méi)有錢花？?有沒(méi)有錢花，或者說(shuō)企業(yè)有沒(méi)有造血功能，是由企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)

20、活動(dòng)和企業(yè)的投融資活動(dòng)共同決定的，印：?企業(yè)的現(xiàn)金支付能力=企業(yè)的營(yíng)運(yùn)資本-營(yíng)運(yùn)資金需求什么情況下有錢和沒(méi)有錢?如果營(yíng)運(yùn)資本（長(zhǎng)期性融資和投資活動(dòng)的結(jié)果）大于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)對(duì)資金的需求（營(yíng)運(yùn)資金需求），則企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程資金有保證，企業(yè)有錢花。?反之？長(zhǎng)期性融資和投資活動(dòng)所提供的營(yíng)運(yùn)驍本不能滿足經(jīng)營(yíng)活動(dòng)對(duì)資金的需求，則會(huì)表現(xiàn)為資金緊張，在指標(biāo)上表現(xiàn)為現(xiàn)金支付能力為負(fù)，企業(yè)就沒(méi)有錢花。即使賬上有2000萬(wàn)元，也只是來(lái)自于銀行短期借款。六種基本情況狀態(tài)現(xiàn)金支付能力營(yíng)運(yùn)資金需求營(yíng)運(yùn)資本1.協(xié)調(diào)且有支付能力>0>0>0并且營(yíng)運(yùn)資金需求2.資金大量富裕>0<0>03.不

21、協(xié)調(diào)但能夠維持>0<0<0,但其絕對(duì)值小于營(yíng)運(yùn)資金需求的絕對(duì)值4.不協(xié)調(diào)<0<0<0,但其絕對(duì)值大于營(yíng)運(yùn)資金需求的絕對(duì)值5.協(xié)調(diào)但有支付困難<0>0>0但<營(yíng)運(yùn)資金需求6.嚴(yán)重不協(xié)調(diào)<0>0<0般工業(yè)企業(yè)情況雙缺口短期借款應(yīng)付票據(jù)經(jīng)營(yíng)性負(fù)債非流動(dòng)負(fù)債上海某公司資產(chǎn)負(fù)債表貨幣性負(fù)債12億經(jīng)營(yíng)性負(fù)債6億貨幣性資產(chǎn)3.4億經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)1.6億結(jié)構(gòu)性資產(chǎn)51億結(jié)構(gòu)性負(fù)債38億2、盈利能力?盈利能力基本情況?內(nèi)部經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)和對(duì)外長(zhǎng)期投資的盈利能力?對(duì)外投資的盈利能力?內(nèi)外部資產(chǎn)盈利能力比較?凈資產(chǎn)收益率?凈資產(chǎn)收益率變化原因?總資

22、產(chǎn)報(bào)酬率?總資產(chǎn)報(bào)酬率變化原因?成本費(fèi)用利潤(rùn)率變化情況?成本費(fèi)用利潤(rùn)率變化原因3、運(yùn)營(yíng)能力存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)變化情況?應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因?應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)變化情況?應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因?現(xiàn)金周期?營(yíng)業(yè)周期?營(yíng)業(yè)周期結(jié)論?流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)?流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因?總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)?總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因?固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)?固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因問(wèn)題思考1企業(yè)財(cái)務(wù)償債能力、盈利能力、營(yíng)運(yùn)能力的含義？2三種能力之間有什么關(guān)系？實(shí)驗(yàn)三成本費(fèi)用分析模塊實(shí)驗(yàn)?zāi)康?掌握成本費(fèi)用分析方法2掌握成本費(fèi)用分析步驟3撰寫成本費(fèi)用分析報(bào)告實(shí)驗(yàn)內(nèi)容對(duì)上市公司實(shí)際財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行手工

23、和軟件分析，掌握財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析方法、步驟，并撰寫財(cái)務(wù)能力分析報(bào)告。實(shí)驗(yàn)步驟1下載上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告及相關(guān)數(shù)據(jù)資料，手工初步進(jìn)行分析；2把所下載的上市公司報(bào)告導(dǎo)入商務(wù)智能分析軟件，調(diào)整有關(guān)操作參數(shù)，出據(jù)相關(guān)分析報(bào)告。3對(duì)手工報(bào)告與智能分析報(bào)告進(jìn)行分析比較，并根據(jù)相關(guān)財(cái)務(wù)知識(shí)、理論，分析說(shuō)明分析報(bào)告合理性、假定前提，及是否存在需要改進(jìn)的方面。實(shí)驗(yàn)方法軟件操作、觀察顯示的對(duì)話框，記錄全過(guò)程。實(shí)驗(yàn)條件每一位學(xué)生一臺(tái)電腦，電腦中安裝商務(wù)智能分析軟件，安裝Word,到Excel等程序。實(shí)驗(yàn)指導(dǎo)(一)軟件操作指導(dǎo)1打開(kāi)軟件的方法：2下載并導(dǎo)入上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表的方法：3調(diào)整軟件操作參數(shù)的方法：4導(dǎo)出分析報(bào)告的方法

24、：(二)理論指導(dǎo)以“經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)分析”為例，其內(nèi)容可以包括：(1)分析實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)的穩(wěn)定性，主要從利潤(rùn)構(gòu)成角度分析；(2)分析經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的盈利水平，主要使用銷售利潤(rùn)率指標(biāo)；(3)分析成本費(fèi)用開(kāi)支的盈利水平，主要使用各項(xiàng)費(fèi)用和利潤(rùn)之比指標(biāo)；(4) 分析和比較內(nèi)外部資產(chǎn)的盈利水平，分別計(jì)算內(nèi)部經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)和外部投資的收益能力，然后進(jìn)行比較；(5)利潤(rùn)真實(shí)性判斷、戰(zhàn)略評(píng)價(jià)，結(jié)合資產(chǎn)與收益資料通過(guò)“因素分析法”進(jìn)行分析。圖1、圖2展示了實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)分析中利潤(rùn)真實(shí)性判斷和戰(zhàn)略評(píng)價(jià)的主要分析思路。圖1、圖2中的箭頭方向表示了各種可能出現(xiàn)的情況及分析角度，其中粗實(shí)線是多種組合中的一種情況。基于這樣的分析模式，通過(guò)建立計(jì)算機(jī)模

25、型，可以實(shí)現(xiàn)一定程度的計(jì)算機(jī)智能判斷如何評(píng)價(jià)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)沒(méi)有?I產(chǎn)品沒(méi)有漲價(jià)主營(yíng)業(yè)務(wù)成本變化不合理»應(yīng)收賬款增長(zhǎng)不合理圖1:利潤(rùn)真實(shí)性判斷及戰(zhàn)略評(píng)價(jià)分析思路：發(fā)現(xiàn)問(wèn)題主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)沒(méi)有?大幅增長(zhǎng)有所增長(zhǎng)變化不大有所下降大幅下降主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)增長(zhǎng)沒(méi)有?大幅增長(zhǎng)有所增長(zhǎng)變化不大有所下降大幅下降公司收入下降的同時(shí)，成本費(fèi)用支出也大幅度 下降，并且成本下降速度快于收入，表明公司 面對(duì)市場(chǎng)銷售的不利變化，及時(shí)采取了壓縮成 本費(fèi)用支出的戰(zhàn)略，提高了公司的盈利水平， 但要關(guān)注收入下降帶來(lái)的負(fù)面影響。定資產(chǎn)大幅下降公司進(jìn)行了資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的戰(zhàn)略性調(diào)整，盡管帶來(lái)了資產(chǎn)和收入的大幅度下降，但卻使

26、營(yíng)利水平有所上升，資產(chǎn)重組比較成功。圖2:利潤(rùn)真實(shí)性判斷及戰(zhàn)略評(píng)價(jià)分析思路：評(píng)價(jià)業(yè)績(jī)問(wèn)題思考1 .企業(yè)成本費(fèi)用分析的主要內(nèi)容有哪些？2 .它們之間有什么關(guān)系？實(shí)驗(yàn)四風(fēng)險(xiǎn)及協(xié)調(diào)性分析模塊實(shí)驗(yàn)?zāi)康? .掌握風(fēng)險(xiǎn)及協(xié)調(diào)性分析方法2 .掌握風(fēng)險(xiǎn)及協(xié)調(diào)性分析步驟3 .撰寫風(fēng)險(xiǎn)及協(xié)調(diào)性分析報(bào)告實(shí)驗(yàn)內(nèi)容對(duì)上市公司實(shí)際財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行手工和軟件分析，掌握財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析方法、步驟，并撰寫風(fēng)險(xiǎn)及協(xié)調(diào)性分析報(bào)告。實(shí)驗(yàn)步驟1 .下載上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告及相關(guān)數(shù)據(jù)資料，手工初步進(jìn)行分析；2 .把所下載的上市公司報(bào)告導(dǎo)入商務(wù)智能分析軟件，調(diào)整有關(guān)操作參數(shù)，出據(jù)相關(guān)分析報(bào)告。3 .對(duì)手工報(bào)告與智能分析報(bào)告進(jìn)行分析比較，并根據(jù)相關(guān)財(cái)務(wù)知識(shí)、理論,分析說(shuō)明分析報(bào)告合理性、假定前提，及是否存在需要改進(jìn)的方面。實(shí)驗(yàn)方法軟件操作、觀察顯示的對(duì)話框，記錄全過(guò)程。實(shí)驗(yàn)條件每一位學(xué)生一臺(tái)電腦，電腦中安裝商務(wù)智能分析軟件，安裝Word,到Excel等程序。實(shí)驗(yàn)指導(dǎo)（一）軟件操作指導(dǎo)1打開(kāi)軟件的方法：2下載并導(dǎo)入上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表的方法：3調(diào)整軟件操作參數(shù)的方法：4導(dǎo)出分析報(bào)告的方法：（二）理論指導(dǎo)1、經(jīng)營(yíng)協(xié)調(diào)性?投融資活動(dòng)的協(xié)調(diào)情況?營(yíng)運(yùn)資本變化情況?經(jīng)營(yíng)協(xié)調(diào)性及現(xiàn)金支付能力?營(yíng)運(yùn)資金需求的變化?現(xiàn)金支付情況?整體協(xié)調(diào)情況2、發(fā)展能力?銷