財務(wù)成本報表分析：拿到一份財務(wù)報表,該怎么分析？一文詳解!

1、財務(wù)成本報表分析：拿到一份財務(wù)報表，該怎么分析？一文詳解!先獻上一首財務(wù)報表三字經(jīng)朗朗上口又蘊含投資真理讀年報，很重要。有方法，要記牢。董事會，有報告。連年看，不要跳?？捶结槪永m(xù)性。反亦復，不可靠。做承諾，要兌現(xiàn)。未實現(xiàn)，放空炮。大環(huán)境，怎么樣？高層說，自對照。有差異，在哪里？做比較，心明了。有對手，來競爭，有多強？有多廣?遇大事，何為重？擴規(guī)模？占市場?圖近利？放眼望？差異化，在何方?看杜邦。三比率，何影響？凈利率，高為上。生意火，周轉(zhuǎn)忙。用杠桿，是借債。生意差，自身傷?？礆v史，析過往。遇困難，迎頭上。優(yōu)秀生，克萬難。學渣生，總打狼?？促Y產(chǎn)，比增減。核質(zhì)量，優(yōu)劣顯。哪一項，變化大。負債率，

2、要改善現(xiàn)金多，是最佳。有票據(jù)，也當錢有應(yīng)收，應(yīng)計提。有存貨，應(yīng)計減。有投資，看仔細。計量法，差很遠。有待攤，是累贅。有商譽，多付錢。有遞延，仔細看。名負債，實占款。預收多，企業(yè)牛。預付多，混得慘。借款多，是負擔，要付息，不能欠。極少數(shù)，是特例。占人款，說了算。上項目，要現(xiàn)款。建幾年，才投產(chǎn)?工程完，須轉(zhuǎn)固。折舊高，利潤少。用資產(chǎn)，須高效。高周轉(zhuǎn)，企業(yè)好。流動比，速動比。有變化，要合理?？磾?shù)字，在門外。究其因，在門里。利潤表，權(quán)責制。有合同，就算禾限看收入，有水份?？唇Y(jié)構(gòu)，要分析。主營收，最重要。其他收，也可以。偶然性，一次性。占比高，沒意義?？辞熬?，是否美。驅(qū)動力，在哪里?說成本，論費用。不同

3、業(yè)，無法比。有原料，有三費。有匯兌，有人力?？爻杀?，不容易。管理層，有何計人一生，有高低。企業(yè)路，峰谷期。凈利潤，現(xiàn)金流。比照看，不迷失。核心層，看履歷。專業(yè)人，善管理。有貢獻，要激勵。有股權(quán)，干勁提。前景差，多辭職。奇怪事，多注意。歲有盡，學無際。價投路，長相依。拿到一份財務(wù)報表，應(yīng)該怎么分析？一般的分析方法主要包括趨勢分析法、比率分析法及因素分析法，涉及三個層面：企業(yè)償債能力、企業(yè)營運能力、企業(yè)盈利能力。不同報表使用者可能關(guān)注的指標有所不同。一、會計、財務(wù)與管理的基本認識財務(wù)與會計大不同，卻與管理相似會計工作是管理信息的可靠統(tǒng)計財務(wù)工作是會計信息之分析與應(yīng)用.損益預算：格式上和損益表是完全

4、一樣的，通常在每個年度編制次年十二個月的預算，編制的原則是本年度的實際數(shù)字，加上營業(yè)政策所發(fā)生的影響數(shù)，所以是一個預期可以達成的營業(yè)目標。.財務(wù)預算：這是資產(chǎn)負債的預算，通常是與營業(yè)收入的比率來表現(xiàn)，用以評估各種資產(chǎn)負債是否在合適的狀況下。.投資預算：增加固定資產(chǎn)的時候，都應(yīng)該先編制投資預算，以便籌措資金來源，并防止資金濫用0.資金預算：是現(xiàn)金（銀行存款）的預算，通常只編制三個月，主要的目的在于催收賬款及作資金調(diào)度。二、認識會計科目，看懂財務(wù)報表會計科目是管理信息的統(tǒng)計分類會計科目間的恒等關(guān)系.收益-費用二損益.資產(chǎn)=負債+股本+損益企業(yè)管理人員可以要求一些特別的科目1）將金額大的事項，用會計

5、科目作更詳細的分類:2）將特殊成本與正常成本分開，以便異常管理：費用與企業(yè)組織配合，以便預算管理4）會計科目按使用目的之不同而分開：用子科目產(chǎn)出明細表三、從損益表看出企業(yè)的經(jīng)營能力損益表的一般常識.第一類是營業(yè)收入.第二類是營業(yè)成本.第三類是營業(yè)費用第四類是營業(yè)外收支與預算比較閱讀細分科目方便分析四、從資產(chǎn)負債表看透企業(yè)體質(zhì)留意報表中隱藏的玄機兼顧安全性及獲利性.速動資產(chǎn)與流動負債間的平衡.企業(yè)成品、材料等存貨資產(chǎn)與流動負債間的平衡常用會計科目平衡原則.企業(yè)的存貨價值與營業(yè)額間的平衡.企業(yè)應(yīng)收賬款與銷貨額之間的平衡資金來源去路表顯示改善或惡化閱讀資產(chǎn)負債表是重要功課資金來源去路表計算與分析五、

6、現(xiàn)金流量表的意義及應(yīng)用掌握現(xiàn)金的流量狀況現(xiàn)金流量表三大部份.營業(yè)活動所造成現(xiàn)金的增減.投資活動所造成的現(xiàn)金流入與流出.理財活動所造成的現(xiàn)金流入與流出現(xiàn)金流量表保持現(xiàn)金流入大于流出六、會計制度的借貸觀念及應(yīng)用借貸平衡防止單方資料疏漏具內(nèi)部控制功能避免弊端七、企業(yè)都有三套賬避免貪一日寺利惹無窮后患了解稅務(wù)會計與其他會計的差異三套賬的作業(yè)要點各不同管理會計要及時記賬八、標準成本會計制度的應(yīng)用明確顯示對企業(yè)的貢獻充分掌握獲利狀況產(chǎn)生完整的管理效果九、有關(guān)投資的財務(wù)分析方法財務(wù)分析使投資計劃更具體損益兩平點營業(yè)額=總固定成本/毛利率.償債能力=（流動資產(chǎn)存貨資產(chǎn)）/流動負債.經(jīng)營能力=存貨/流動負債.收

7、款能力=應(yīng)收賬款/平均營業(yè)額.客戶質(zhì)量=應(yīng)收票據(jù)/平均營業(yè)額.安定力=固定資產(chǎn)/（長期負債+資本.獲利能力=損益/營業(yè)額十、掌握財務(wù)報告的閱讀要領(lǐng)企業(yè)每月的財務(wù)報表通常有三份主表：即損益表、資產(chǎn)負債表、現(xiàn)金流量表留意收益的增減與性質(zhì)注意變化研判公司前途重視利潤到哪里去了財務(wù)報表編制方式掌握要領(lǐng)閱讀報表閱讀財務(wù)報表的方式是先看損益表，追查是否有某項業(yè)務(wù)或某部門績效不彰，以致影響公司的獲利能力。按著查看資產(chǎn)負債表，檢查主要資產(chǎn)負債科目是否真實，尤其是存貨狀況更應(yīng)注意。最后看現(xiàn)金流量表，看看利潤到哪里去了。管理用財務(wù)報表分析知識要點講解是企業(yè)價值評估的基礎(chǔ)，學好本部分還是非常有必要的,接下來就來給大

8、家說說如何學好該知識點。第一步：掌握金融類經(jīng)營類資產(chǎn)負債的劃分管理用財務(wù)報表最大的特點就是分別考慮了經(jīng)營活動和金融活動，因此我們首先要把握金融資產(chǎn)金融負債的劃分，不建議大家死記硬背，我們可以通過其性質(zhì)和特點做出判斷，一般金融類資產(chǎn)和負債屬于籌資活動產(chǎn)生的，籌資就要付出一定的代價，通常需要計息。因此金融類資產(chǎn)和負債包括短期計息的應(yīng)收票據(jù)和應(yīng)付票據(jù)以及應(yīng)收和應(yīng)付利息，融資租賃形成的長期應(yīng)付款也是為了融資產(chǎn)生的，因此屬于金融負債，而長期權(quán)益性投資是為了控制經(jīng)營而持有的，因此屬于經(jīng)營性資產(chǎn)，短期權(quán)益性投資屬于金融資產(chǎn)，對應(yīng)的應(yīng)收短期權(quán)益性投資的股利屬于金融資產(chǎn)，該部分知識點也可以和會計上金融資產(chǎn)和金融

9、負債分類相聯(lián)系，分清楚金融類項目和經(jīng)營性項目在第三章預測企業(yè)外部融資需求也可以用得到，因此該部分知識點還是非常重要的。如果不能運用自己理論知識進行判斷的，那大家還是記憶一下。金融資產(chǎn)：貨幣資金分情況，可供出售的金融資產(chǎn)，交易性金融資產(chǎn)，持有至到期投資，應(yīng)收利息，短期權(quán)益性投資，應(yīng)收短期權(quán)益性投資的股利，債權(quán)投資，短期計息應(yīng)收票據(jù)，金融資產(chǎn)形成的遞延所得稅資產(chǎn)金融負債：交易性金融負債短期借款長期借款應(yīng)付債券一年內(nèi)到期的非流動負債融資租賃形成的長期應(yīng)付款優(yōu)先股應(yīng)付優(yōu)先股股利應(yīng)付利息金融負債形成的遞延所得稅負債第二步：記住管理用財務(wù)報表的框架結(jié)構(gòu)以及計算思路管理用資產(chǎn)負債表：重點記憶結(jié)構(gòu)框架普通的資

10、產(chǎn)負債表左方是資產(chǎn)，右方是資產(chǎn)來源負債+所有者權(quán)益，管理用資產(chǎn)負債表也是一樣，只不過左方代表的是經(jīng)營活動，右方是金融活動，左方經(jīng)營資產(chǎn)-經(jīng)營負債二凈經(jīng)營資產(chǎn)，右方是凈負債+所有者權(quán)益，我們先記住最基礎(chǔ)的，然后在對公式做拓展，凈經(jīng)營資產(chǎn)又等于什么？經(jīng)營性營運資本+凈經(jīng)營性長期資產(chǎn)，經(jīng)營性營運資本=經(jīng)營性流動資產(chǎn)-經(jīng)營性流動負債，這就告訴我們一個思路就是財管公式雖然很多，我們可以記憶最基礎(chǔ)的，然后在此基礎(chǔ)上做發(fā)散。管理用利潤表：經(jīng)營損益撿融損益經(jīng)營損益二稅后經(jīng)營凈利潤=稅前經(jīng)營凈利潤（1-所得稅稅率金融損益二-稅后利息費用=-（財務(wù)費用撿融類損失-金融類投資收益）*（1-所得稅稅率管理用現(xiàn)金流量表：實體現(xiàn)金流量=融資現(xiàn)金流量=股權(quán)現(xiàn)金流量+債務(wù)現(xiàn)金流量這部分公式比較多，大家要把公式學活?；A(chǔ)公式大家看書，給大家寫寫簡化公式：債務(wù)現(xiàn)金流量=稅后利息費用-凈負債的增加股權(quán)現(xiàn)金流量=凈利潤-股東權(quán)益的增加=凈利潤-股權(quán)凈增加=股利分配-股份發(fā)行+股份回購=凈利潤-股