證券從業(yè)資格考試模擬練習(xí)（含解析）

1、證券從業(yè)資格考試模擬練習(xí)（含解析）1.優(yōu)先股作為一種股權(quán)證書，代表著對公司的（ ）。2018年3月真題A.重大決策表決權(quán)B.經(jīng)營權(quán)C.所有權(quán)D.人事任免權(quán)【答案】:C【解析】:優(yōu)先股的法律屬性屬于股票，代表著對公司的所有權(quán)。優(yōu)先股股東一般不參與公司經(jīng)營決策，表決權(quán)受到限制，可以避免公司經(jīng)營決策權(quán)的改變和分散。2.從理論上說，回購交易是質(zhì)押貸款的一種方式，通常用在（ ）上。A.政府債券B.公司債券C.金融債券D.企業(yè)債券【答案】:A【解析】:從理論上說，回購交易是質(zhì)押貸款的一種方式，通常用在政府債券上。債券經(jīng)紀(jì)人向投資者臨時出售一定的債券，同時簽約在一定的時間內(nèi)以稍高價格買回來，債券經(jīng)紀(jì)人從中取

2、得資金再用來投資，而投資者從價格差中得利?；刭徑灰组L的有幾周，但通常情況下只有24小時，是一種超短期的金融工具，具有短期融資的屬性。從運作方式看，它結(jié)合了現(xiàn)貨交易和遠(yuǎn)期交易的特點，通常在債券交易中運用。3.律師履行職責(zé)時應(yīng)按照公認(rèn)的業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)和道德規(guī)范，對企業(yè)出具文件內(nèi)容的（ ）進(jìn)行檢查和驗證。2017年9月真題真實性準(zhǔn)確性完整性可行性A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:證券服務(wù)機構(gòu)為證券的發(fā)行、上市、交易等證券業(yè)務(wù)活動制作、出具審計報告、資產(chǎn)評估報告、財務(wù)顧問報告、資信評級報告或者法律意見書等文件，應(yīng)當(dāng)勤勉盡責(zé)，對所依據(jù)的文件資料內(nèi)容的真實性、準(zhǔn)確性、完整性進(jìn)行核查和驗證。4.股票是

3、一種資本證券，它屬于（ ）。A.實物資本B.風(fēng)險資本C.虛擬資本D.真實資本【答案】:C【解析】:股票獨立于真實資本之外，在股票市場上進(jìn)行著獨立的價值運動，是一種虛擬資本。5.證券交易所具有監(jiān)督職能，它屬于（ ）。A.立法機構(gòu)委派的監(jiān)管部門B.政府監(jiān)管部門C.自律性監(jiān)管機構(gòu)D.地方所屬的監(jiān)管機構(gòu)【答案】:C【解析】:根據(jù)證券法第九十六條，證券交易所是為證券集中交易提供場所和設(shè)施，組織和監(jiān)督證券交易，實行自律管理，依法登記，取得法人資格。證券交易所的監(jiān)管職能包括對證券交易活動進(jìn)行管理，對會員進(jìn)行管理，以及對上市公司進(jìn)行管理。6.基金的主要當(dāng)事人有（ ）?；鸪钟腥嘶鹜顿Y者基金管理人基金托管人A

4、.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:基金投資者、基金管理人與基金托管人是基金的主要當(dāng)事人，基金市場上的各類中介服務(wù)機構(gòu)通過自己的專業(yè)服務(wù)參與基金市場，監(jiān)管機構(gòu)則對基金市場上的各類參與主體實施全面監(jiān)管。7.證券公司是證券市場投資服務(wù)的提供者，其中為證券發(fā)行人和投資者提供專業(yè)化的中介服務(wù)有（ ）。2017年2月真題證券發(fā)行上市保薦代理證券買賣資金存取A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:證券公司是證券市場重要的中介機構(gòu)，在證券市場的運作中發(fā)揮著重要作用。一方面，證券公司是證券市場投融資服務(wù)的提供者，為證券發(fā)行人和投資者提供專業(yè)化的中介服務(wù)，如證券經(jīng)紀(jì)、投資咨詢、保薦與承銷等；另一方

5、面，證券公司也是證券市場重要的機構(gòu)投資者。8.我國境內(nèi)居民個人可以用（ ）從事B股交易。2013年3月真題外幣現(xiàn)鈔外幣現(xiàn)鈔存款從境外匯入的外匯資金外匯現(xiàn)匯存款A(yù).、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:境內(nèi)居民個人可以用現(xiàn)匯存款和外幣現(xiàn)鈔存款以及從境外匯入的外匯資金從事B股交易，但不允許使用外幣現(xiàn)鈔。9.按照中華人民共和國商業(yè)銀行法的規(guī)定，除國家另有規(guī)定外，商業(yè)銀行等銀行業(yè)金融機構(gòu)在中國境內(nèi)不得從事的業(yè)務(wù)有（ ）。從事信托投資業(yè)務(wù)從事證券經(jīng)營業(yè)務(wù)向非自用不動產(chǎn)投資向非銀行金融機構(gòu)和企業(yè)投資A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:按照中華人民共和國商業(yè)銀行法的規(guī)定，銀行業(yè)金融機構(gòu)可用資金

6、買賣政府債券和金融債券，除國家另有規(guī)定外，在中國境內(nèi)不得從事信托投資和證券經(jīng)營業(yè)務(wù)，不得向非自用不動產(chǎn)投資或者向非銀行金融機構(gòu)和企業(yè)投資。10.按照我國證券交易所對有漲跌幅限制證券的交易的有效競價范圍的規(guī)定，基金在一個交易日的交易價格相對于上一個交易日收盤價格的漲跌幅度不得超過（ ）。2014年6月真題A.10%B.15%C.5%D.30%【答案】:A【解析】:證券交易所可根據(jù)需要對每日股票價格的漲跌幅度予以適當(dāng)?shù)南拗啤q跌幅限制價格的計算公式為：漲跌幅限制價格前收盤（1漲跌幅限制比例）。滬、深證券交易所對股票交易實行價格漲跌幅限制，漲跌幅比例為10%。11.證券公司在銀行間債券市場發(fā)行的，約

7、定在一定期限內(nèi)還本付息的有價證券為（ ）。2015年3月真題A.次級債券B.金融債券C.短期融資券D.企業(yè)債券【答案】:C【解析】:根據(jù)證券公司短期融資券管理辦法，短期融資券是指證券公司以短期融資為目的，在銀行間債券市場發(fā)行的，約定在一定期限內(nèi)還本付息的金融債券。12.2019年2月2日，中央機構(gòu)編制委員會辦公室發(fā)布了中國人民銀行職能配置、內(nèi)設(shè)機構(gòu)和人員編制規(guī)定，中國人民銀行內(nèi)部新設(shè)立（ ），標(biāo)志著央行貨幣政策和宏觀審慎政策雙支柱調(diào)控框架正式確立。A.貨幣管理局B.宏觀審慎管理局C.貨幣監(jiān)管局D.宏觀審慎監(jiān)管局【答案】:B【解析】:2018年3月17日，第十三屆全國人民代表大會第一次會議決定組

8、建中國銀行保險監(jiān)督管理委員會，將原中國銀監(jiān)會和原中國保監(jiān)會擬訂銀行業(yè)、保險業(yè)重要法律法規(guī)草案和審慎監(jiān)管基本制度的職責(zé)重新劃入中國人民銀行。中國人民銀行承擔(dān)與金融穩(wěn)定密切相關(guān)的宏觀審慎管理職能，更好地發(fā)揮統(tǒng)籌構(gòu)建審慎監(jiān)管體系、有效防范風(fēng)險的職能。2019年2月2日，中央機構(gòu)編制委員會辦公室發(fā)布了中國人民銀行職能配置、內(nèi)設(shè)機構(gòu)和人員編制規(guī)定，中國人民銀行內(nèi)部新設(shè)立宏觀審慎管理局，標(biāo)志著央行貨幣政策和宏觀審慎政策雙支柱調(diào)控框架正式確立。13.當(dāng)股份公司因解散或破產(chǎn)進(jìn)行清算時，優(yōu)先股股東可優(yōu)先于普通股股東分配公司的剩余資產(chǎn)，但一般是按優(yōu)先股票的（ ）清償。2015年11月真題A.面值B.固定股息率C.

9、市值D.凈值【答案】:A【解析】:當(dāng)股份公司因解散或破產(chǎn)進(jìn)行清算時，在公司剩余資產(chǎn)的分配上，優(yōu)先股的受償順序在普通股之前，在公司債權(quán)之后，優(yōu)先股股東可優(yōu)先于普通股股東分配公司的剩余資產(chǎn)，一般是按照優(yōu)先股票的面值清償。14.ETF基金最大的特色是（ ）。A.被動操作B.指數(shù)型基金C.實物申購、贖回機制D.一級市場與二級市場并存的交易制度【答案】:C【解析】:ETF最大的特點是實物申購、贖回機制，即它的申購是用一籃子股票換取ETF份額，贖回時是以基金份額換回一籃子股票而不是現(xiàn)金。15.（ ）為銀行間債券市場做市商對公司債券的做市行為提供報價、成交等服務(wù)。2014年11月真題A.國債登記公司B.中國

10、人民銀行C.同業(yè)拆借中心D.證券交易所【答案】:C【解析】:同業(yè)拆借中心為銀行間債券市場做市商對公司債券的做市行為提供報價、成交等服務(wù)，并通過中國貨幣網(wǎng)披露公司債券的相關(guān)報價、成交信息。16.以下不屬于影響股票價格的行業(yè)因素的是（ ）。2014年9月真題A.行業(yè)可持續(xù)性B.行業(yè)或產(chǎn)業(yè)競爭結(jié)構(gòu)C.抗外部沖擊能力D.管理層質(zhì)量【答案】:D【解析】:常見的行業(yè)因素有行業(yè)或產(chǎn)業(yè)競爭結(jié)構(gòu)、行業(yè)的可持續(xù)性、抗外部沖擊的能力、監(jiān)管及稅收待遇政府關(guān)系、勞資關(guān)系、財務(wù)與融資問題、行業(yè)估值水平。D項，管理層質(zhì)量屬于公司經(jīng)營狀況因素的影響。17.中華人民共和國金融行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)（JR/T020030共和信貸市場和銀行間債

11、券市場信用評級規(guī)范對信用評級程序做出如下規(guī)定（ ）。評級準(zhǔn)備，實地調(diào)查初評階段，評定等級結(jié)果反饋與復(fù)評，結(jié)果發(fā)布文件存檔，跟蹤評級A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:中華人民共和國金融行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)（JR/T0030.2金融行業(yè)標(biāo)）信貸市場和銀行間債券市場信用評級規(guī)范對信用評級程序作了如下規(guī)定：評級準(zhǔn)備；實地調(diào)查；初評階段；評定等級；結(jié)果反饋與復(fù)評；結(jié)果發(fā)布；文件存檔；跟蹤評級。18.證券公司申請融資融券業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當(dāng)具備的條件包括（ ）。2014年6月真題具有證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)資格客戶交易結(jié)算資金第三方存管有效實施最近1年各項風(fēng)險控制指標(biāo)持續(xù)符合規(guī)定已建立完善的客戶投訴處理機制A.、B.、C.

12、、D.、【答案】:C【解析】:根據(jù)證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法的規(guī)定，證券公司申請融資融券業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當(dāng)具備下列條件：具有證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)資格；公司治理健全，內(nèi)部控制有效，能有效識別、控制和防范業(yè)務(wù)經(jīng)營風(fēng)險和內(nèi)部管理風(fēng)險；公司最近兩年內(nèi)不存在因涉嫌違法違規(guī)正被中國證監(jiān)會立案調(diào)查或者正處于整改期間的情形；財務(wù)狀況良好，最近兩年各項風(fēng)險控制指標(biāo)持續(xù)符合規(guī)定，注冊資本和凈資本符合增加融資融券業(yè)務(wù)后的規(guī)定；客戶資產(chǎn)安全、完整，客戶交易結(jié)算資金第三方存管有效實施，客戶資料完整真實；已建立完善的客戶投訴處理機制，能夠及時、妥善處理與客戶之間的糾紛；已建立符合監(jiān)管規(guī)定和自律要求的客戶適當(dāng)性制度，實現(xiàn)客戶與產(chǎn)品的

13、適當(dāng)性匹配管理；信息系統(tǒng)安全穩(wěn)定運行，最近一年未發(fā)生因公司管理問題導(dǎo)致的重大事故，融資融券業(yè)務(wù)技術(shù)系統(tǒng)已通過證券交易所、證券登記結(jié)算機構(gòu)組織的測試；有擬負(fù)責(zé)融資融券業(yè)務(wù)的高級管理人員和適當(dāng)數(shù)量的專業(yè)人員；中國證監(jiān)會規(guī)定的其他條件。19.ETF聯(lián)接基金是指將通常（ ）以上的基金資產(chǎn)投資于跟蹤同一標(biāo)的指數(shù)的ETF。A.90%B.80%C.70%D.60%【答案】:A【解析】:ETF聯(lián)接基金是指將大部分基金資產(chǎn)（通常在90%以上）投資于跟蹤同一標(biāo)的指數(shù)的ETF，密切跟蹤標(biāo)的指數(shù)表現(xiàn)，追求跟蹤誤差最小化的開放式基金。另外還有一些與特殊標(biāo)的掛鉤的ETF，如黃金ETF、商品期貨ETF。20.下列項目中不屬

14、于我國發(fā)行的普通國債的是（ ）。2014年6月真題A.記賬式國債B.儲蓄國債（電子式）C.憑證式國債D.長期建設(shè)國債【答案】:D【解析】:目前我國發(fā)行的普通國債有記賬式國債、儲蓄國債（憑證式）和儲蓄國債（電子式）。21.某投資者買入甲股票1000股，包括股票價格9000元和交易稅費1000元，則投資者的證券賬戶上就會增加甲股票1000股，資金賬戶上就會減少（ ）元。A.0B.1000C.9000D.10000【答案】:D【解析】:開立證券賬戶和資金賬戶后，投資者買賣證券所涉及的證券、資金變化就會從相應(yīng)的賬戶中得到反映。題中股票價格和交易稅費合計10000元，則資金賬戶上會減少10000元。22

15、.對（ ）而言，基金份額價格固定為1元人民幣，故而按照固定價格申購、贖回。A.股票基金B(yǎng).混合基金C.貨幣基金D.債券基金【答案】:C【解析】:對貨幣基金而言，基金份額價格固定為1元人民幣，因此投資者在申購、贖回貨幣基金時，按固定價格進(jìn)行申購、贖回。23.下列選項中，屬于ETF和LOF共同特點的有（ ）。2018年5月真題可以申購、贖回可以場內(nèi)交易報價頻率相同申購、贖回的場所相同A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:ETF和LOF都屬于開放式基金，都具備開放式基金可以申購、贖回，場內(nèi)交易的特點，但二者報價頻率不同，申購、贖回的場所也不同。ETF每15秒提供一個基金參考凈值（IOPV）報

16、價；LOF的凈值報價頻率要比ETF低，通常1天只提供1次或幾次基金凈值報價。ETF的申購、贖回通過交易所進(jìn)行；LOF的申購、贖回既可以在代銷網(wǎng)點進(jìn)行，也可以在交易所進(jìn)行。24.根據(jù)首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)符合的條件包括（ ）。2014年6月真題A.最近3個會計年度經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額累計超過人民幣5000萬元，或者最近2個會計年度營業(yè)收入累計超過人民幣3億元B.最近一期末不存在未彌補虧損C.發(fā)行前股本總額不少于人民幣5000萬元D.最近3個會計年度凈利潤均為正數(shù)且累計超過人民幣5000萬元，凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益前后較低者為計算依據(jù)【答案】:B【解析】:A項，最近3個

17、會計年度經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額累計超過人民幣5000萬元，或者最近3個會計年度營業(yè)收入累計超過人民幣3億元；C項，發(fā)行前股本總額應(yīng)該不少于人民幣3000萬元；D項，最近3個會計年度凈利潤均為正數(shù)且累計超過人民幣3000萬元，凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益前后較低者為計算依據(jù)。25.根據(jù)證券發(fā)行與承銷管理辦法的規(guī)定，首次公開發(fā)行股票數(shù)量在（ ）億股以上的，可以向戰(zhàn)略投資者配售股票。2012年3月真題A.4B.5C.3D.2【答案】:A【解析】:根據(jù)證券發(fā)行與承銷管理辦法第十四條，首次公開發(fā)行股票數(shù)量在4億股以上的，可以向戰(zhàn)略投資者配售股票。戰(zhàn)略投資者應(yīng)當(dāng)承諾獲得配售的股票持有期限不少于12個月。2

18、6.我國證券登記結(jié)算制度包括哪些內(nèi)容（ ）。證券實名制貨銀對付的交收制度分級結(jié)算制度和結(jié)算參與人制度全額結(jié)算制度A.、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:當(dāng)前我國證券登記結(jié)算制度包括：證券實名制；貨銀對付的交收制度；分級結(jié)算制度和結(jié)算參與人制度；凈額結(jié)算制度；結(jié)算證券和資金的專用性制度。27.基金募集申請需要提交的主要文件包括（ ）。申請募集基金的申請報告基金合同草案招募說明書法律意見書A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:基金管理人進(jìn)行基金的募集，必須根據(jù)證券投資基金法的有關(guān)規(guī)定，向中國證監(jiān)會提交相關(guān)文件，申請募集基金應(yīng)提交的主要文件包括：募集基金的申請報告、基金合同草案、基金托

19、管協(xié)議草案、招募說明書草案、法律意見書等。28.資信評級機構(gòu)和資產(chǎn)評估機構(gòu)均屬于（ ）機構(gòu)。2016年3月真題A.證券服務(wù)B.投資咨詢C.資產(chǎn)管理D.證券代理【答案】:A【解析】:證券服務(wù)機構(gòu)是指依法設(shè)立的從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的法人機構(gòu)，主要包括律師事務(wù)所、會計師事務(wù)所、投資咨詢機構(gòu)、資信評級機構(gòu)、資產(chǎn)評估機構(gòu)、證券金融公司等。29.我國律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)的內(nèi)容主要有（ ）。為股票的發(fā)行出具招股說明書為證券發(fā)行和上市活動出具法律意見書為證券承銷活動出具驗證筆錄審查、修改、制作與證券發(fā)行、上市和交易有關(guān)的法律文件A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:證券法律業(yè)務(wù)，是指律師事務(wù)所接受當(dāng)

20、事人委托，為其證券發(fā)行、上市和交易等證券業(yè)務(wù)活動提供的制作、出具法律意見書等文件的法律服務(wù)。30.非證券金融市場包括（ ）。信托市場股權(quán)投資市場保險市場債券市場A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:非證券金融市場，是指以有價證券以外的金融資產(chǎn)為對象的發(fā)行和交易關(guān)系的總和，包括股權(quán)投資市場、信托市場、融資租賃市場、外匯市場、黃金市場、保險市場、銀行理財產(chǎn)品市場、長期貸款市場等。31.引起某上市公司股票價格變動的直接原因是（ ）。A.供求關(guān)系B.宏觀經(jīng)濟與政策因素C.行業(yè)前景D.公司經(jīng)營狀況【答案】:A【解析】:股票的市場價格由股票的價值決定，但同時受許多其他因素的影響。其中，供求關(guān)系是最

21、直接的影響因素，其他因素都是通過作用于供求關(guān)系而影響股票價格的。在任何價位上，如果買方的意愿購買量超過此時賣方的意愿出售量，股價將會上漲；反之，股價將會下跌。32.證券金融公司開展轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)，可以使用的資金和證券包括（ ）。自有資金自有證券通過證券金融公司的業(yè)務(wù)平臺融入的證券通過證券交易所的業(yè)務(wù)平臺融入的資金A.、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:證券金融公司開展轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)，可以使用自有資金和證券，通過證券交易所的業(yè)務(wù)平臺融入的資金和證券，通過證券金融公司的業(yè)務(wù)平臺融入的資金或者依法籌集的其他資金和證券。項，證券金融公司開展轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)，可以使用通過證券金融公司的業(yè)務(wù)平臺融入的資金，但不可

22、以使用通過證券金融公司融入的證券。33.中證指數(shù)是以剔除了（ ）等基本不流通股份后的流通股本為權(quán)益計算的。2017年9月真題公司創(chuàng)建者、家族和高級管理者長期持有的股份受限的員工持股戰(zhàn)略投資者持股凍結(jié)股份A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:上市公司公告明確的限售股份以及下屬四類股東及其一致行動人持股超過5%的股份，都被視為非自由流通股本：公司創(chuàng)建者、家族、高級管理者等長期持有的股份，國有股份，戰(zhàn)略投資者持有的股份，員工持股計劃、凍結(jié)股份、交叉持股。34.（ ）是計算投資者申購基金份額、贖回資金金額的基礎(chǔ)，也是評價基金投資業(yè)績的基礎(chǔ)指標(biāo)之一。A.基金資產(chǎn)凈值B.基金資產(chǎn)總值C.基金份額凈

23、值D.基金資產(chǎn)的估值【答案】:C【解析】:基金份額凈值基金資產(chǎn)凈值/基金總份額，基金份額凈值是計算投資者申購基金份額、贖回資金金額的基礎(chǔ)，也是評價基金投資業(yè)績的基礎(chǔ)指標(biāo)之一。35.下列關(guān)于全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)的說法，錯誤的是（ ）。A.掛牌不受股東所有制性質(zhì)的限制B.實行主辦券商制度C.實行投資者適當(dāng)性管理制度D.掛牌公司應(yīng)依法設(shè)立且存續(xù)滿一年【答案】:D【解析】:D項，掛牌公司應(yīng)依法設(shè)立且存續(xù)滿兩年。36.上市公司發(fā)生下列（ ）情形，應(yīng)當(dāng)被強制退市。上市公司社會公眾持股比例不足10%上市公司連續(xù)10個交易日（不含停牌交易日）每日股票收盤價均低于股票面值上市公司在證券交易所規(guī)定期限內(nèi)，未改

24、正財務(wù)會計報告中的重大錯報法定期限屆滿后，上市公司在證券交易所規(guī)定的期限內(nèi)未能披露半年度報告A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:項，上市公司連續(xù)20個交易日（不含停牌交易日）每日股票收盤價均低于股票面值，會被強制退市。37.上海證券交易所和深圳證券交易所都編制（ ）等證券指數(shù)，以反映證券交易總體價格或者某類證券價格的變化和走勢。2015年3月真題綜合指數(shù)分類指數(shù)成分指數(shù)中小企業(yè)板指數(shù)A.、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:上海證券交易所和深圳證券交易所都編制綜合指數(shù)和成份指數(shù)等證券指數(shù)，以反映證券交易總體價格或某類證券價格的變動和走勢，隨即時行情發(fā)布。38.基金托管人的工作不包

25、括（ ）。A.復(fù)核基金宣傳推介材料中的業(yè)績表現(xiàn)B.基金募集失敗返還投資人資金C.按規(guī)定召集持有人大會D.復(fù)核基金資產(chǎn)凈值【答案】:B【解析】:根據(jù)證券投資基金法第三十七條，基金托管人應(yīng)當(dāng)履行的職責(zé)包括：安全保管基金財產(chǎn)；按照規(guī)定開設(shè)基金財產(chǎn)的資金賬戶和證券賬戶；對所托管的不同基金財產(chǎn)分別設(shè)置賬戶，確保基金財產(chǎn)的完整與獨立；保存基金托管業(yè)務(wù)活動的記錄、賬冊、報表和其他相關(guān)資料；按照基金合同的約定，根據(jù)基金管理人的投資指令，及時辦理清算、交割事宜；辦理與基金托管業(yè)務(wù)活動有關(guān)的信息披露事項；對基金財務(wù)會計報告、中期和年度基金報告出具意見；復(fù)核、審查基金管理人計算的基金資產(chǎn)凈值和基金份額申購、贖回價格

26、；按照規(guī)定召集基金份額持有人大會；按照規(guī)定監(jiān)督基金管理人的投資運作；國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定的其他職責(zé)。B項屬于基金管理人的職責(zé)。39.利率期限結(jié)構(gòu)理論是基于（ ）建立起來的。市場預(yù)期理論流動性偏好理論市場分割理論理性預(yù)期理論A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:在任一時點上，都有以下三種因素影響期限結(jié)構(gòu)的形狀：對未來利率變動方向的預(yù)期、債券預(yù)期收益中可能存在的流動性溢價、市場效率低下或者資金從長期（或短期）市場向短期（或長期）市場流動可能存在的障礙。利率期限結(jié)構(gòu)理論就是基于這三種因素分別建立起來的。40.期限在1年以上的資金的跨國流動是（ ）。A.貿(mào)易資金的流動B.套利性資金的流動

27、C.國際長期資金流動D.保值性資金的流動【答案】:C【解析】:國際長期資金流動，是指期限在1年以上的資金的跨國流動，包括國際直接投資、國際間接投資和國際信貸三種形式。41.2004年5月，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，中國證監(jiān)會批復(fù)同意設(shè)立中小板市場，中小板市場的性質(zhì)屬于（ ）。A.完全獨立于上海證券交易所和深圳證券交易所的主板市場B.深圳證券交易所的主板市場C.上海證券交易所的主板市場D.二板市場【答案】:B【解析】:2004年5月，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，中國證監(jiān)會批復(fù)同意深圳證券交易所在主板市場內(nèi)設(shè)立中小企業(yè)板塊。因此，中小板市場的性質(zhì)屬于深圳證券交易所的主板市場。42.對于個人投資者從基金分配中取得的收入，（

28、）個人所得稅。A.征收B.暫不征收C.扣除免征額后征收D.由基金代扣代繳【答案】:B【解析】:目前我國個人投資者投資基金的稅收遵守以下規(guī)定：個人投資者買賣基金份額免征增值稅；個人投資者買賣基金份額暫免征收印花稅；個人投資者從基金分配中取得的收入，暫不征收個人所得稅；個人投資者申購和贖回基金份額取得的差價收入，暫不征收個人所得稅。43.運行獨立、監(jiān)察獨立、代碼獨立、（ ）是深交所中小企業(yè)板總體設(shè)計的“四個獨立”。A.規(guī)則獨立B.指數(shù)獨立C.掛牌獨立D.價格獨立【答案】:B【解析】:中小企業(yè)板塊的總體設(shè)計，可以概括為“兩個不變”和“四個獨立”。其中，兩個不變包括：中小企業(yè)板塊運行所遵循的法律、法規(guī)

29、和部門規(guī)章與主板市場相同；中小企業(yè)板塊的上市公司須符合主板市場的發(fā)行上市條件和信息披露要求。四個獨立包括：運行獨立；監(jiān)察獨立；代碼獨立；指數(shù)獨立。44.一般來講，債券因具有固定的（ ），因而在二級市場上其市場價格相對于股票價格而言較為穩(wěn)定。2017年9月真題交易市場票面利率償還期限流通方式A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:債券一般有規(guī)定的償還期，期滿時債務(wù)人必須接時歸還本金，因此，債券是一種有期證券。同時債券通常有規(guī)定的票面利率，可獲得固定的利息。因此，相對于股票價格而言，其市場價格比較穩(wěn)定。當(dāng)然，債券存續(xù)期變化、市場利率變動、發(fā)行人信用狀況變化以及其他影響債券供求關(guān)系的因素仍然會

30、引起債券價格的變動。45.以下哪一個機構(gòu)可以通過公開市場操作方式進(jìn)行宏觀調(diào)控？（ ）A.證券公司B.保險公司C.商業(yè)銀行D.中央銀行【答案】:D【解析】:公開市場業(yè)務(wù)是指中央銀行在金融市場上公開買賣有價證券，以此來調(diào)節(jié)金融機構(gòu)的準(zhǔn)備金和基礎(chǔ)貨幣，進(jìn)而影響市場利率和貨幣供應(yīng)量的政策行為。46.下列關(guān)于證券公司和客戶之間清算交收的說法，錯誤的是（ ）。2018年5月真題A.證券公司與客戶之間的證券清算交收由客戶根據(jù)成交記錄按照業(yè)務(wù)規(guī)則自動辦理B.目前，我國證券市場采用的是法人結(jié)算模式C.在資金存取和結(jié)算流程中，指定商業(yè)銀行系統(tǒng)根據(jù)客戶轉(zhuǎn)賬指令啟動客戶資金轉(zhuǎn)賬交易D.證券公司與客戶之間的資金清算交收

31、，需要由證券公司與資金存管銀行配合完成【答案】:A【解析】:目前我國證券市場采用的是法人結(jié)算模式。法人結(jié)算是指由證券公司以法人名義在證券登記結(jié)算機構(gòu)開立證券交收賬戶和資金交收賬戶，其接受客戶委托代理的證券交易的清算交收均通過此賬戶辦理。證券公司與其客戶之間的資金清算交收由證券公司自行負(fù)責(zé)完成。證券公司作為結(jié)算參與人與客戶之間的清算交收，是整個結(jié)算過程不可缺少的環(huán)節(jié)。在客戶交易結(jié)算資金第三方存管制度框架下，證券公司與客戶之間的資金清算交收，需要由證券公司與指定商業(yè)銀行配合完成。47.我國證券市場的監(jiān)管目標(biāo)是（ ）。保護(hù)投資者利益，保障合法的證券交易活動，監(jiān)督證券中介機構(gòu)依法經(jīng)營根據(jù)國家宏觀經(jīng)濟管

32、理的需要，運用靈活多樣的方式，調(diào)控證券市場與證券交易規(guī)模，引導(dǎo)投資方向，使之與經(jīng)濟發(fā)展相適應(yīng)防止人為操縱、欺詐等不法行為，維持證券市場的正常秩序運用和發(fā)揮證券市場機制的積極作用，限制其消極作用A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:我國證券市場的監(jiān)管目標(biāo)是：運用和發(fā)揮證券市場機制的積極作用，限制其消極作用；保護(hù)投資者利益，保障合法的證券交易活動，監(jiān)督證券中介機構(gòu)依法經(jīng)營；防止人為操縱、欺詐等不法行為，維持證券市場的正常秩序；根據(jù)國家宏觀經(jīng)濟管理的需要，運用靈活多樣的方式，調(diào)控證券市場與證券交易規(guī)模，引導(dǎo)投資方向，使之與經(jīng)濟發(fā)展相適應(yīng)。48.證券公司違規(guī)從事定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，中國證監(jiān)會及

33、其派出機構(gòu)應(yīng)當(dāng)（ ）。責(zé)令增加內(nèi)部合規(guī)檢查次數(shù)并提交合規(guī)檢查報告對公司高級管理人員、直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員進(jìn)行監(jiān)督談話，記入監(jiān)管檔案責(zé)令處分或者更換有關(guān)責(zé)任人員，并報告結(jié)果責(zé)令暫停證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則第四十九條規(guī)定，證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)制度不健全，凈資本或其他風(fēng)險控制指標(biāo)不符合規(guī)定，或者違規(guī)從事定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)應(yīng)當(dāng)依法責(zé)令其限期改正，并可以采取下列監(jiān)管措施：責(zé)令增加內(nèi)部合規(guī)檢查次數(shù)并提交合規(guī)檢查報告；對公司高級管理人員、直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員進(jìn)行監(jiān)管談話，

34、記入監(jiān)管檔案；責(zé)令處分或者更換有關(guān)責(zé)任人員，并報告結(jié)果；責(zé)令暫停證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會規(guī)定的其他監(jiān)管措施。證券公司被中國證監(jiān)會暫停定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，暫停期間不得簽訂新的定向資產(chǎn)管理合同。49.中國人民銀行指定辦理銀行間債券登記、托管與結(jié)算的機構(gòu)是（ ）。中國銀行上海清算所中央國債登記結(jié)算有限公司陸金所A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:債券托管是指債券投資人基于對債券托管機構(gòu)的信任，將其所擁有的債券委托托管人進(jìn)行債權(quán)登記、管理和權(quán)益監(jiān)護(hù)的行為。當(dāng)前債券托管市場上總共有三家托管機構(gòu)，分別是負(fù)責(zé)銀行間債券市場托管的中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司和銀行間市場清

35、算所股份有限公司（上海清算所），以及負(fù)責(zé)交易所債券市場托管的中國證券登記結(jié)算公司（中國結(jié)算公司）。50.銀行間債券市場參與者不包括（ ）。A.商業(yè)銀行B.地方政府C.證券公司D.保險公司【答案】:B【解析】:銀行間債券市場是指依托于中國外匯交易中心暨全國銀行間同業(yè)拆借中心和中央國債登記結(jié)算公司的，包括商業(yè)銀行、農(nóng)村信用聯(lián)社、保險公司、證券公司等金融機構(gòu)以及一些非金融機構(gòu)合格投資人通過北京金融資產(chǎn)交易所進(jìn)行債券買賣和回購的市場。51.商業(yè)銀行次級債券可在（ ）公開發(fā)行或私募發(fā)行。2018年5月真題A.中國金融期貨交易所B.上海證券交易所C.深圳證券交易所D.銀行間債券市場【答案】:D【解析】:商

36、業(yè)銀行次級債券是指商業(yè)銀行發(fā)行的、本金和利息的清償順序列于商業(yè)銀行其他負(fù)債之后、先于商業(yè)銀行股權(quán)資本的債券。商業(yè)銀行次級債券是商業(yè)銀行金融債券的一種，商業(yè)銀行金融債券是指依法在中華人民共和國境內(nèi)設(shè)立的商業(yè)銀行在全國銀行間債券市場發(fā)行的、按約定還本付息的有價證券。52.關(guān)于證券投資者，下列說法錯誤的是（ ）。A.投資者買賣證券的基本途徑之一是直接進(jìn)入交易場所自行買賣證券B.投資者買賣證券的基本途徑之一是委托經(jīng)紀(jì)商代理買賣證券C.投資者可以是自然人，也可以是法人D.投資者是買賣證券的客體【答案】:D【解析】:投資者是買賣證券的主體，既可以直接進(jìn)入交易場所自行買賣證券，也可以委托經(jīng)紀(jì)商代理買賣證券。買賣證券的客體是各種有價證券。53.資信評級機構(gòu)從事對公司債券的資信評級業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)向（ ）申請取得證券評級業(yè)務(wù)許可。2012年9月真題A.財政部B.中國人民銀行C.中國銀監(jiān)會D.中國證監(jiān)會【答案】:D【解析】:資信評級機構(gòu)從事對公司債券