2022年高空安全作業(yè)設(shè)備行業(yè)市場現(xiàn)狀及發(fā)展空間分析

1、2022年高空安全作業(yè)設(shè)備行業(yè)市場現(xiàn)狀及發(fā)展空間分析1.大型化+海上風(fēng)電打開高空安全作業(yè)設(shè)備行業(yè)空間短期來看，在海風(fēng)退補搶裝潮退去后，2022年我國海上風(fēng)電招標已重新提速。在海風(fēng)進入平價元年后，我國海上風(fēng)電招標已經(jīng)重新提速。據(jù)金風(fēng)科技數(shù)據(jù)，2022Q1我國風(fēng)電公開招標市場新增招標量24.7GW，同比+74%，其中海上風(fēng)電新增招標容量達到5.4GW，僅一季度招標量就超出2021年全年近一倍。我們認為2022年將再次成為風(fēng)電招標大年，2023年海上風(fēng)電裝機有望實現(xiàn)穩(wěn)步增長。中長期來看，我國海岸線長度超過1.8萬千米，海上資源十分豐富，同時毗鄰東南沿海用電負荷區(qū)，便于能源消納。隨著平價改革正式開啟，

2、海上風(fēng)電有望成為我國“十四五”能源轉(zhuǎn)型的重要戰(zhàn)略發(fā)展路線。據(jù)我們不完全統(tǒng)計，廣東、山東、浙江、海南、江蘇和廣西等地區(qū)初步明確“十四五”海上風(fēng)電發(fā)展目標，我們預(yù)計合計新增裝機規(guī)劃將超70GW，約是2016-2020年我國海上風(fēng)電新增裝機總量的8倍。伴隨著海上風(fēng)機價格不斷下探及施工成本降低，海上風(fēng)電有望成為我國風(fēng)電行業(yè)快速發(fā)展的重要驅(qū)動力。風(fēng)機大型化降本邏輯主要體現(xiàn)在：均攤風(fēng)機固定成本：大型化機組的固定成本增量主要體現(xiàn)在葉片、塔筒等部件，齒輪箱、減速機、主軸等零部件單位成本可得到一定均攤；均攤非機組成本：同等項目容量下，風(fēng)電機組單機容量與機組數(shù)量成反比，故大機組容量可均攤風(fēng)電場線路、塔架等配套設(shè)施

3、成本，并降低后續(xù)運維成本；提升機組可利用小時數(shù)及發(fā)電量：風(fēng)機容量增大可提升掃風(fēng)面積及輪轂高度，在同一地理位置可以捕獲更多風(fēng)能，有效提高發(fā)電小時數(shù)及發(fā)電量。展望未來，風(fēng)機大型化遠未停止，仍將是我國風(fēng)電行業(yè)未來長期發(fā)展趨勢。1）在應(yīng)用端：以海風(fēng)為例，2021年我國海風(fēng)新增裝機平均容量為5.6MW，低于歐洲平均水平（2020年8.2MW），海風(fēng)大型化仍具備較大提升空間。此外，海上風(fēng)電裝機量占比快速提升也將加速我國風(fēng)電行業(yè)大型化趨勢；2）在供給端：國內(nèi)外風(fēng)機龍頭均在加緊大型化布局。Vestas于2021年2月成功研發(fā)15MW海上機組，國內(nèi)整機廠中明陽智能10MW風(fēng)機組、東方電氣10MW風(fēng)機組、上海電氣

4、風(fēng)電8MW風(fēng)機組和金風(fēng)科技10MW風(fēng)機組也均已陸續(xù)交付使用，將為大型化風(fēng)機大規(guī)模產(chǎn)業(yè)化打下基礎(chǔ)。在持續(xù)大型化降本增效驅(qū)動下，疊加政策扶持下海上風(fēng)電快速發(fā)展，我們預(yù)計2022-2025年我國風(fēng)電新增裝機需求量分別為59、66、74和82GW。測算依據(jù)如下：1）發(fā)電量指標：總發(fā)電量：參照歷史增速，假設(shè)2022-2026年逐年增長5%；風(fēng)力發(fā)電量占比：2020年陸風(fēng)搶裝多在2021年實際并網(wǎng)發(fā)電，2021年風(fēng)力發(fā)電量占比大幅提升。在持續(xù)降本驅(qū)動下，我們預(yù)計2022-2026年風(fēng)力發(fā)電量占比分別為9.2%、10.5%、11.9%、13.4%和15.0%，提升速度加快。2）裝機量指標：風(fēng)力發(fā)電年利用小時

5、數(shù)：大型化&海風(fēng)放量驅(qū)動下，可利用小時數(shù)有望持續(xù)提升，假設(shè)2022-2026年分別為2300、2350、2400、2450和2500小時；風(fēng)電累計并網(wǎng)裝機量：=“風(fēng)力發(fā)電量/年利用小時數(shù)”（存在單位換算）。注：該計算結(jié)果為實際運行的并網(wǎng)裝機容量，并且假設(shè)所有裝機量均全年工作（忽略了新增裝機量在該年度實際工作不滿一年的誤差），故理論上計算結(jié)果略低于國家能源局數(shù)據(jù)。特別地，2020-2021年計算結(jié)果（222和291GW）與國家能源局數(shù)據(jù)（分別為282和328GW）差異較大，主要系2020和2021年陸風(fēng)和海風(fēng)大規(guī)模搶裝，存在較多裝機實際并沒有在該年度并網(wǎng)參與發(fā)電。風(fēng)電新增裝機需求量：由于風(fēng)電項目

6、建設(shè)周期較長，從核準到并網(wǎng)一般多在兩年，考慮到前期規(guī)劃&項目招標還存在部分延時，故我們假設(shè)相較上文計算的實際并網(wǎng)裝機量，市場實際裝機需求量提前一年釋放。3）裝機功率指標：2020-2021年數(shù)據(jù)來自CWEA，為吊裝口徑。在風(fēng)機大型化趨勢下，我們預(yù)估2022-2025年6MW以上風(fēng)機裝機量占比分別為30%、45%、60%和70%。2.新增和存量雙重邏輯下，三大高空安全升降設(shè)備市場需求平穩(wěn)我們預(yù)計2022-2025年全球風(fēng)電高空作業(yè)升降設(shè)備新增市場規(guī)模分別為12.2、13.0、12.7、12.5億元，同期國內(nèi)風(fēng)電高空作業(yè)升降設(shè)備新增市場分別為5.6、6.2、6.2、6.2億元，可見新增市場需求較為

7、穩(wěn)定。主要假設(shè)：（1）國內(nèi)新增風(fēng)電機組臺數(shù)假設(shè)見第二節(jié)。（2）海上風(fēng)電配套的安全作業(yè)設(shè)備價值量比陸上風(fēng)電高約50%，且由于工作環(huán)境限制，基本安裝塔筒升降機，另外新增海上平臺吊機需求。（3）隨安全升降設(shè)備載荷提升，產(chǎn)品價格存在上行趨勢。存量風(fēng)電場的高空安全作業(yè)設(shè)備需求長期存在，產(chǎn)品以免爬器為主：為提高工作效率，客戶對現(xiàn)有升降設(shè)備升級替換，將助爬器升級為效率更高的免爬器。由于免爬器具有不改變現(xiàn)有塔筒結(jié)構(gòu)的優(yōu)點，為存量風(fēng)場使用的主要產(chǎn)品。2018-2019年公司80%免爬器銷往存量風(fēng)電場加裝/技改。不同型號風(fēng)機適用不同規(guī)格的高空安全作業(yè)設(shè)備，存量風(fēng)機改造置換時，配套設(shè)備需要全部更新。我們預(yù)計2021

8、年國內(nèi)存量風(fēng)機市場潛在市場規(guī)模為15.7億元，其中存量加裝市場規(guī)模達10.4億。截至2021年，我國存量風(fēng)機設(shè)備約16萬臺。假設(shè)仍有40%風(fēng)機設(shè)備待將助爬器替換成免爬器，存量風(fēng)機市場潛在市場規(guī)模約10.4億元。根據(jù)發(fā)改委能源研究所測算，“十四五”期間，累計退役機組容量將超過120萬千瓦，全國改造置換機組需求將超過2000萬千瓦；“十五五”期間，風(fēng)電機組退役改造置換規(guī)模約4000萬千瓦。以此為基礎(chǔ)，我們測算2021-2030年存量風(fēng)機置換后，加裝高空安全作業(yè)設(shè)備的市場空間約5.3億元。我們預(yù)計2022-2025年全球存量風(fēng)機改造市場每年穩(wěn)定在12億元，國內(nèi)2022-2025存量風(fēng)機改造催生的高空升降設(shè)備市場規(guī)模為2.6億元。主要假設(shè)：全球待加裝升降設(shè)備的風(fēng)機約30萬臺（即海外風(fēng)機未加裝高空升降設(shè)備的保有量約為我國的3.6倍）。假定存量加裝未來會在五年內(nèi)完成，風(fēng)機改造置換僅考慮“十四五”期間規(guī)劃。除高空安全升降設(shè)備外，公司還設(shè)計和生產(chǎn)防墜落系統(tǒng)等高空安全防護設(shè)備，2021年高空安全防護設(shè)備營收占比24.2%。我們初步預(yù)計全球存量風(fēng)機配套的高空安全防護