2022年銀行從業(yè)資格考試個(gè)人理財(cái)預(yù)測(cè)試題

1、2012年銀行從業(yè)資格考試個(gè)人理財(cái)?shù)谒恼骂A(yù)測(cè)試題第四章 銀行理財(cái)產(chǎn)品【】一、單項(xiàng)選擇題1 當(dāng)今國(guó)際金融市場(chǎng)上發(fā)展最迅速、最具有潛力的業(yè)務(wù)之一是( )。A國(guó)際貸款業(yè)務(wù)B股權(quán)投資業(yè)務(wù)C結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品D抵押貸款業(yè)務(wù)2 貸款類銀行信托理財(cái)產(chǎn)品中，管理信托資產(chǎn)的是( )。A銀行B信托投資公司C銀行委托的管理人D信貸資產(chǎn)的借款人3 按信托財(cái)產(chǎn)的不同劃分，信托種類不包括( )。A資金信托B動(dòng)產(chǎn)信托C財(cái)產(chǎn)信托D法人信托4 貸款類銀行信托理財(cái)產(chǎn)品的收益來源于( )。A貸款利息B存款利息C同業(yè)拆借利率D匯率差異5 關(guān)于外匯掛鉤類理財(cái)產(chǎn)品的期權(quán)拆解，下列說法錯(cuò)誤的是( )。A期權(quán)拆解分為一觸即付期權(quán)和雙向不觸發(fā)期權(quán)

2、 B一觸即付期權(quán)的理財(cái)計(jì)劃到期時(shí)，若最終匯率收盤價(jià)高于觸發(fā)匯率，總回報(bào)=保證投資金額(1+潛在回報(bào)率)C一觸即付期權(quán)的理財(cái)計(jì)劃到期時(shí)，若最終匯率收盤價(jià)低于觸發(fā)匯率，總回報(bào)=保證投資金額(1+最低回報(bào)率)D雙向不觸發(fā)期權(quán)指在一定投資期間內(nèi)，若掛鉤外匯在整個(gè)期間未曾觸及買方所預(yù)先設(shè)定的兩個(gè)觸及點(diǎn)，則賣方不支付當(dāng)初雙方所協(xié)定的回報(bào)率6 利率/債券掛鉤類理財(cái)產(chǎn)品的掛鉤標(biāo)的不包括( )。A1IBoRB國(guó)庫(kù)券C一組外匯的匯率D公司債券7 下列關(guān)于QDII的說法，錯(cuò)誤的是( )。AQDI1即合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者BQDI1可以從事境外證券市場(chǎng)的股票、債券等有價(jià)證券的投資CQDI1意味著允許內(nèi)地居民使用人民幣投資

3、境外資本市場(chǎng)DQDI1將通過中國(guó)政府認(rèn)可的機(jī)構(gòu)來實(shí)施8 下列關(guān)于個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品的論述錯(cuò)誤的是( )。A目前我國(guó)銀行推出的利率掛鉤型外匯理財(cái)產(chǎn)品能保證本金100%的安全B收益固定型個(gè)人外匯存款的期限會(huì)變動(dòng)，可被銀行提前終止C個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品的客戶要想獲得高收益則要承擔(dān)高風(fēng)險(xiǎn)，有時(shí)甚至是本金的損失D結(jié)構(gòu)性外匯理財(cái)產(chǎn)品也被稱為“存款”，亦即沒有投資風(fēng)險(xiǎn)9 不同類型的銀行理財(cái)產(chǎn)品贖回條款各異，一般而言，投資者投資下列哪種類型的理財(cái)計(jì)劃可以自由贖回?( )A貨幣型理財(cái)產(chǎn)品B債券型理財(cái)產(chǎn)品C貸款類銀行信托理財(cái)產(chǎn)品D新股申購(gòu)類理財(cái)產(chǎn)品10某投資者在8月18日購(gòu)買了100萬元銀行的一款貨幣型理財(cái)產(chǎn)品，8月2

4、1日將其賣出，8月18日的7日年化收益率為2.75%，8月19日的7日年化收益率為2.5%，8月20日的7日年化收益率為2.55%，投資者在此期間理財(cái)收益為( )。A143.84元B213.7元C14.38元D2137元11某投資者購(gòu)買10萬元甲銀行期限為3個(gè)月(90天)的人民幣債券理財(cái)計(jì)劃，到期一次還本付息，預(yù)期本產(chǎn)品年化收益率為275%，則投資者到期可獲得的理財(cái)收益為( )。(一年按360天計(jì)算)A687.5元B275元C2750元D6875元12在商業(yè)銀行集合境內(nèi)機(jī)構(gòu)和居民個(gè)人的人民幣資金購(gòu)匯投資境外金融產(chǎn)品的理財(cái)業(yè)務(wù)中，商業(yè)銀行稱為( )。A合格的境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者(QDII)B集合投資者

5、C合格的境外機(jī)構(gòu)投資者(QFII)D戰(zhàn)略投資者13下列關(guān)于結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品的論述中，錯(cuò)誤的選項(xiàng)是( )。A結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品的最終目標(biāo)是實(shí)現(xiàn)客戶理財(cái)效用最大化B結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品需綜合考慮各種投資理財(cái)手段C“量身定做”是結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品的一個(gè)重要特征D結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品的收益率通常與銀行定期存款利率相等14為中國(guó)銀行業(yè)理財(cái)產(chǎn)品的大發(fā)展提供了制度上保證的是( )。A2002年，第一個(gè)理財(cái)產(chǎn)品問世B2004年開始，各家銀行陸續(xù)推出了自己的理財(cái)產(chǎn)品C2005年年初，國(guó)內(nèi)首個(gè)人民幣結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品出現(xiàn) D2005年年底，銀監(jiān)會(huì)允許銀行發(fā)行股票類掛鉤產(chǎn)品和商品掛鉤產(chǎn)品15下列各類別的銀行理財(cái)產(chǎn)品中，投資者面臨風(fēng)險(xiǎn)最小的是

6、( )。A貨幣型理財(cái)產(chǎn)品B貸款類銀行信托理財(cái)產(chǎn)品C股票掛鉤類結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品DQDIl基金掛鉤類理財(cái)產(chǎn)品16貸款類銀行信托理財(cái)產(chǎn)品中，支付本金和收益的是( )。A銀行B信托投資公司C信貸資產(chǎn)的借款人D信貸資產(chǎn)的擔(dān)保人17目前，各家銀行的個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品實(shí)際上都是( )。A證券投資基金B(yǎng)衍生金融工具C結(jié)構(gòu)性存款D浮動(dòng)利率債券18某利率區(qū)間掛鉤型外匯理財(cái)產(chǎn)品的名義收益率為3%，協(xié)議規(guī)定的利率區(qū)間為03%；一年中有300天中掛鉤利率在。-3%之間，其他時(shí)間則高于3%，則該外匯理財(cái)產(chǎn)品的實(shí)際收益率為( )。A3%B2.45%C3.2%D2.5%19基礎(chǔ)金融衍生產(chǎn)品不包括( )。A期權(quán)B期貨C互換D外匯2

7、0投資者預(yù)期某股票價(jià)格將上升，于是預(yù)先買入該股票，如果股票價(jià)格上升，便可以將先前買入的賣出獲利。這種交易方式稱為( )。A現(xiàn)貨交易B期權(quán)交易C空頭交易D多頭交易21新股申購(gòu)類理財(cái)產(chǎn)品屬于( )。A套匯型理財(cái)產(chǎn)品B固定收益型產(chǎn)品C衍生工具聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品D套利型理財(cái)產(chǎn)品22以下投資工具中，不屬于固定收益投資工具的是( )。A銀行存款B普通股C公司債券D優(yōu)先股二、多項(xiàng)選擇題1 下列對(duì)理財(cái)產(chǎn)品特點(diǎn)的描述，屬于貨幣型理財(cái)產(chǎn)品特點(diǎn)的有( )。A投資期限短B本金、收益安全性高c市場(chǎng)認(rèn)知度高D當(dāng)今國(guó)際金融市場(chǎng)上最具有潛力的業(yè)務(wù)之一E通常被作為活期存款的替代品2 對(duì)于投資者而言，購(gòu)買債券型理財(cái)產(chǎn)品面臨的最大風(fēng)險(xiǎn)來自

8、( )。A利率風(fēng)險(xiǎn)B匯率風(fēng)險(xiǎn)C信用風(fēng)險(xiǎn)D流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)E系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)3 增強(qiáng)型新股申購(gòu)理財(cái)產(chǎn)品可以申購(gòu)的對(duì)象有( )。A國(guó)債B可分離債C可轉(zhuǎn)債D中央銀行票據(jù)E新股4 根據(jù)掛鉤資產(chǎn)的屬性，結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品大致可以細(xì)分為( )。A外匯掛鉤類B指數(shù)掛鉤類C債券型理財(cái)產(chǎn)品D股票掛鉤類E商品掛鉤類5 結(jié)構(gòu)性外匯理財(cái)產(chǎn)品的客戶投資者面臨的風(fēng)險(xiǎn)由下列哪些因素導(dǎo)致?( )A市場(chǎng)利率波動(dòng)B外匯市場(chǎng)匯率波動(dòng)C銀行可以提前終止產(chǎn)品，投資者沒有此項(xiàng)權(quán)利D不能提前支取，可能導(dǎo)致很高的機(jī)會(huì)成本E股票市場(chǎng)價(jià)格指數(shù)的波動(dòng)6 下列金融工具中，貨幣型理財(cái)產(chǎn)品可以投資的有( )。A新股申購(gòu)B金融債C中央銀行票據(jù)D債券回購(gòu)E外匯7 新股申購(gòu)

9、類信托理財(cái)產(chǎn)品中，有權(quán)提前終止的關(guān)系人有( )。A受托人B發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品的銀行C投資者D投資對(duì)象E中國(guó)銀監(jiān)會(huì)8 新股申購(gòu)類理財(cái)產(chǎn)品收益率的影響因素有( )。A新股中簽率B上市首日平均漲幅C新股發(fā)行制度D資本市場(chǎng)運(yùn)行格局E閑置資金的使用9 結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品包括( )。A利率掛鉤型理財(cái)產(chǎn)品B外匯掛鉤型理財(cái)產(chǎn)品C股權(quán)掛鉤型理財(cái)產(chǎn)品D信用掛鉤型理財(cái)產(chǎn)品E商品掛鉤型理財(cái)產(chǎn)品10下列產(chǎn)品中屬于證券類理財(cái)產(chǎn)品的有( )。A債券B股票C外匯期權(quán)D證券投資基金E權(quán)證11下列產(chǎn)品屬于外匯理財(cái)產(chǎn)品的有( )。A個(gè)人外匯買賣B個(gè)人外匯期權(quán)C個(gè)人外匯遠(yuǎn)期D黃金E房地產(chǎn)12金融衍生理財(cái)產(chǎn)品包括( )產(chǎn)品。A金融期貨B金融期權(quán)

10、C金融互換D金融遠(yuǎn)期E結(jié)構(gòu)性金融衍生產(chǎn)品13保險(xiǎn)類理財(cái)產(chǎn)品包括( )。A金融期貨B金融期權(quán)C人身保險(xiǎn)D財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)E投資理財(cái)類保險(xiǎn)14下列產(chǎn)品中屬于信托類理財(cái)產(chǎn)品的有( )。A資金信托B財(cái)產(chǎn)信托C權(quán)力信托D特定目的信托E結(jié)構(gòu)性信托15股票掛鉤型理財(cái)產(chǎn)品包括( )。A申購(gòu)新股理財(cái)計(jì)劃B金融期權(quán)C金融互換D金融遠(yuǎn)期E股票組合掛鉤理財(cái)計(jì)劃16理財(cái)客戶購(gòu)買貸款信托理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，需在合同中商定貸款信托的方式；其可用的貸款信托方式有( )。A信用貸款信托B保證貸款信托C抵押貸款信托D賣方信托E票據(jù)貼現(xiàn)17理財(cái)客戶購(gòu)買信托產(chǎn)品時(shí)需要考慮的風(fēng)險(xiǎn)因素包括( )。A通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)B投資項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)C項(xiàng)目主體風(fēng)險(xiǎn)D信托公司風(fēng)險(xiǎn)

11、E流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)18結(jié)構(gòu)性金融衍生理財(cái)產(chǎn)品的特征體現(xiàn)在以下哪些方面?( )A高收益率B高風(fēng)險(xiǎn)C場(chǎng)外交易為主D結(jié)合了傳統(tǒng)金融工具和衍生工具E靈活性強(qiáng)，且風(fēng)險(xiǎn)和收益范圍可以預(yù)知19利率掛鉤結(jié)構(gòu)性金融衍生品的種類有( )。A與利率正向掛鉤產(chǎn)品B利率期貨產(chǎn)品C與利率反向掛鉤產(chǎn)品D區(qū)間累計(jì)產(chǎn)品E達(dá)標(biāo)贖回型產(chǎn)品20投資型保險(xiǎn)產(chǎn)品的種類包括( )。A出口信用保險(xiǎn)B萬能保險(xiǎn)C投資連接型保險(xiǎn)D分紅保險(xiǎn)E收入補(bǔ)償保險(xiǎn)21根據(jù)信托財(cái)產(chǎn)的初始形態(tài)和信托的目的分類，可以將信托公司為個(gè)人提供的信托業(yè)務(wù)分為( )。A擔(dān)保信托B資金信托C財(cái)產(chǎn)信托D權(quán)力信托E特定目的信托三、判斷題1 信托是以法律法規(guī)為基礎(chǔ)的財(cái)產(chǎn)管理制度。 ( )

12、2 債券型理財(cái)產(chǎn)品面臨的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)就是，如果在理財(cái)期內(nèi)，市場(chǎng)利率上升，該產(chǎn)品的收益率不隨市場(chǎng)利率上升而提高。 ( )3 結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品的回報(bào)率通常取決于掛鉤資產(chǎn)的表現(xiàn)。 ( )4 目前我國(guó)市場(chǎng)上的理財(cái)產(chǎn)品大多數(shù)是結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品，即商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品的收益率取決于其合約中指定的基礎(chǔ)資產(chǎn)或基礎(chǔ)變量的變化。 ( )5 有相同名義收益率的利率掛鉤型外匯理財(cái)產(chǎn)品的實(shí)際收益率會(huì)因?yàn)閽煦^利率的變動(dòng)范圍不同而不同。 ( )6 結(jié)構(gòu)性金融衍生產(chǎn)品通常是傳統(tǒng)金融工具和衍生工具的結(jié)合。 ( )7 貸款類銀行信托理財(cái)產(chǎn)品中，客戶的信托資產(chǎn)是和銀行自有資產(chǎn)共同管理的。 ( )8 新股申購(gòu)類理財(cái)產(chǎn)品面臨的網(wǎng)下申購(gòu)的流動(dòng)性風(fēng)

13、險(xiǎn)指網(wǎng)下申購(gòu)部分的新股，在3個(gè)月的鎖定期過后才能上市交易。 ( )9 在利率相同的情況下，人民幣升值相對(duì)美元滯后，以美元計(jì)價(jià)的外匯理財(cái)產(chǎn)品的實(shí)際價(jià)值將會(huì)降低。( )10債券型理財(cái)產(chǎn)品的目標(biāo)客戶主要是風(fēng)險(xiǎn)承受能力低的投資者。 ( )11信用掛鉤型金融衍生產(chǎn)品的投資者承擔(dān)了特定企業(yè)的違約風(fēng)險(xiǎn)。 ( )12保本浮動(dòng)收益理財(cái)計(jì)劃是指商業(yè)銀行按照約定條件向客戶保證本金支付，本金以外的投資風(fēng)險(xiǎn)由客戶與銀行共同承擔(dān)，并依據(jù)實(shí)際投資收益情況確定客戶實(shí)際收益水平的理財(cái)計(jì)劃。 ( )13非保本浮動(dòng)收益理財(cái)計(jì)劃是指商業(yè)銀行根據(jù)約定條件和實(shí)際投資收益情況向客戶支付收益，而且并不保證客戶本金安全的理財(cái)計(jì)劃。 ( )14

14、系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是不可分散風(fēng)險(xiǎn)。 ( )15收益固定型外匯理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)售銀行有權(quán)提前終止該產(chǎn)品，這是一個(gè)看跌期權(quán)。 ( )16在通貨膨脹期間，儲(chǔ)蓄類理財(cái)產(chǎn)品的實(shí)際收益率可能是負(fù)的。 ( )17信用掛鉤型理財(cái)計(jì)劃的特點(diǎn)是投資收益與指定的相關(guān)信用主體的信用掛鉤，如果在投資期內(nèi)相關(guān)信用主體沒有發(fā)生信用違約事件，則投資者可以獲得固定的年收益率；如果在投資期內(nèi)相關(guān)信用主體發(fā)生信用違約事件，則投資者沒有任何收益。 ( )18金融衍生產(chǎn)品的主要功能是風(fēng)險(xiǎn)管理，所以其自身的風(fēng)險(xiǎn)是較低的。 ( )參考答案及解析一、單項(xiàng)選擇題1 C解析貸款業(yè)務(wù)是銀行的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)，A、D選項(xiàng)不符合題意；股權(quán)類投資業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較大，很多國(guó)家(如

15、我國(guó))禁止銀行從事此類型業(yè)務(wù)；結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品是運(yùn)用金融工程技術(shù)，將存款、零息債券等固定收益產(chǎn)品與金融衍生品(如遠(yuǎn)期、期權(quán)、掉期等)組合在一起而形成的一種新型金融產(chǎn)品。目前，結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品已經(jīng)成為當(dāng)今國(guó)際金融市場(chǎng)上發(fā)展最迅速、最具潛力的業(yè)務(wù)之一。C選項(xiàng)符合題意。2 B解析資金信貸業(yè)務(wù)是指投資人基于對(duì)信托投資公司的信任，將自己合法擁有的資金委托給信托投資公司，由信托投資公司按投資人的意愿，以自己的名義為受益人的利益或者特定的目的管理、運(yùn)用和處分的業(yè)務(wù)。貸款類銀行信托理財(cái)產(chǎn)品中，銀行是將募集來的客戶資金投資于信托投資公司的信托計(jì)劃，因此，管理人是信托投資公司，8選項(xiàng)正確。3 D解析按信托財(cái)產(chǎn)的不同，信托

16、可以分為資金信托、動(dòng)產(chǎn)信托、不動(dòng)產(chǎn)信托、其他財(cái)產(chǎn)信托；按委托人或受托人的性質(zhì)不同，信托可以分為法人信托和個(gè)人信托；因此，D選項(xiàng)符合題意。4 A解析貸款類銀行信托理財(cái)產(chǎn)品主要是將募集來的客戶資金交由信貸資產(chǎn)的借款人使用，因此，收益來源于貸款利息。委托人的收益上限是貸款利率。5 D解析雙向不觸發(fā)期權(quán)指在一定投資期間內(nèi)，若掛鉤外匯在整個(gè)期間未曾觸及買方所預(yù)先設(shè)定的兩個(gè)觸及點(diǎn)，則買方將獲得當(dāng)初雙方所協(xié)定的回報(bào)率。D項(xiàng)說法錯(cuò)誤。6 C解析利率掛鉤類理財(cái)產(chǎn)品與境內(nèi)外貨幣的利率相掛鉤。債券掛鉤類理財(cái)產(chǎn)品主要是指在貨幣市場(chǎng)和債券市場(chǎng)上進(jìn)行交換和交易，并由銀行發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品。因此，利率/債券掛鉤類理財(cái)產(chǎn)品可掛鉤

17、的標(biāo)的有LIBOR(倫敦銀行同業(yè)拆借利率)、國(guó)庫(kù)券和企業(yè)債。7 C解析QDIl即合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者，它是在一國(guó)境內(nèi)設(shè)立，經(jīng)中國(guó)有關(guān)部門批準(zhǔn)從事境外證券市場(chǎng)的股票、債券等有價(jià)證券業(yè)務(wù)的證券投資基金。QDII意味著允許內(nèi)地居民使用外匯投資境外資本市場(chǎng)，因此，C選項(xiàng)錯(cuò)誤。8 D解析雖然結(jié)構(gòu)性外匯產(chǎn)品也被稱為“存款”，但是也有一定的投資風(fēng)險(xiǎn)。與一般存款相比，風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)在收益的不確定性和機(jī)會(huì)成本方面。9 A 解析由于貨幣型理財(cái)產(chǎn)品主要投資于貨幣市場(chǎng)，因此投資期限短，資金的贖回可以由投資者靈活選擇，A選項(xiàng)符合題意；其他類型的銀行理財(cái)產(chǎn)品包括債券型理財(cái)產(chǎn)品、貸款類銀行信托理財(cái)產(chǎn)品和結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品，一般都是

18、由銀行規(guī)定投資期限，銀行可以根據(jù)市場(chǎng)情況選擇是否提前終止。在規(guī)定的投資期限內(nèi)，投資者一般不能提前贖回，這也是投資者購(gòu)買銀行理財(cái)產(chǎn)品面臨的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。10B解析投資者在此期間的理財(cái)收益為：(2.75%+2.5%+2.55%)365100萬元=213.7元。11A 解析債券型理財(cái)產(chǎn)品的理財(cái)收益=理財(cái)金額年化收益率實(shí)際理財(cái)天數(shù)/365=10萬元2.75%90360=687.5元。12A解析QDIl的定義是，集合境內(nèi)機(jī)構(gòu)和居民個(gè)人的資金投資境外金融產(chǎn)品的理財(cái)業(yè)務(wù)。13D 解析結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品的收益率應(yīng)該高于定期存款的利率，不然產(chǎn)品體現(xiàn)不出優(yōu)勢(shì)，將無法吸引到客戶。14D解析2005年12月，銀監(jiān)會(huì)允許獲得

19、衍生品業(yè)務(wù)許可證的商業(yè)銀行發(fā)行股票類掛鉤產(chǎn)品和商品掛鉤產(chǎn)品，為以后中國(guó)銀行業(yè)理財(cái)產(chǎn)品的大發(fā)展提供了制度上的保證。銀行理財(cái)產(chǎn)品從此得到較快發(fā)展，權(quán)益掛鉤、項(xiàng)目融資、新股申購(gòu)、QDIl等類別的新產(chǎn)品不斷涌現(xiàn)。D選項(xiàng)符合題意。2002年，第一個(gè)銀行理財(cái)產(chǎn)品問世，標(biāo)志著銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)達(dá)到了新的水平。ABCD四個(gè)選項(xiàng)的內(nèi)容呈現(xiàn)了中國(guó)銀行理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展的歷程。15A 解析(1)貨幣型理財(cái)產(chǎn)品是投資于貨幣市場(chǎng)的銀行理財(cái)產(chǎn)品，投資方向是具有高信用級(jí)別的中短期金融工具，所以其信用風(fēng)險(xiǎn)低、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)小。(2)信托貸款對(duì)銀行和信托公司而言，都屬于表外業(yè)務(wù)，貸款的信用風(fēng)險(xiǎn)完全由購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品的投資者承擔(dān)。一旦用款單

20、位出現(xiàn)還款風(fēng)險(xiǎn)，擔(dān)保人叉不能如期履行擔(dān)保責(zé)任，將會(huì)給購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品的投資者帶來巨大風(fēng)險(xiǎn)；股票掛鉤類理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)主要來自所選擇掛鉤的某只股票或股票籃子，股票市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)大于貨幣市場(chǎng)和債券市場(chǎng)；C項(xiàng)和D項(xiàng)屬于結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品，結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品的本金有部分風(fēng)險(xiǎn)。16B解析貸款類銀行信托理財(cái)產(chǎn)品通常是銀行將募集來的客戶資金投資于信托公司的信托計(jì)劃，信托計(jì)劃到期后由信托投資公司根據(jù)信托投資情況支付本金和收益。資金信托業(yè)務(wù)是由信托投資公司來管理、運(yùn)用和處分信托資產(chǎn)。17C 解析由于法律政策限制和金融產(chǎn)品種類少等問題，目前各家銀行的個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品實(shí)際上都是結(jié)構(gòu)性存款。18D解析若掛鉤外匯走勢(shì)方向最終符合投資者看好

21、的預(yù)期，投資者將在投資期末獲得既定潛在回報(bào)，否則投資者將獲得最低回報(bào)(有時(shí)可能為零)。本題中該理財(cái)產(chǎn)品一年中有300天中掛鉤利率在。0-3%之間，則它一年中有300天獲得了3%的收益率，其他時(shí)間的收益為零，因此其實(shí)際收益率=3%300-4-360=2.5%。19D解析外匯屬于基礎(chǔ)金融產(chǎn)品，而不屬于衍生產(chǎn)品，因此D項(xiàng)符合題意。20D 解析可以先買入再賣出的交易方式為多頭交易，D項(xiàng)正確。21D解析新股中購(gòu)類理財(cái)產(chǎn)品是利用我國(guó)股票市場(chǎng)上新股發(fā)行首日上市價(jià)格大幅度上升的現(xiàn)象來運(yùn)作的一類產(chǎn)品，其實(shí)質(zhì)上屬于套利型理財(cái)產(chǎn)品。22B解析我國(guó)銀行存款的利率是中國(guó)人民銀行規(guī)定的金融機(jī)構(gòu)基準(zhǔn)存貸款利率，是固定的；公

22、司債券的收益率是公司發(fā)行債券的時(shí)候規(guī)定而來的，是固定的；優(yōu)先股的股息是股東大會(huì)提前確定的，也是固定的；普通股的價(jià)格由市場(chǎng)供求關(guān)系決定，不屬于固定收益投資工具。多項(xiàng)選擇題1 ABE解析貨幣型理財(cái)產(chǎn)品是投資于貨幣市場(chǎng)的銀行理財(cái)產(chǎn)品，具有投資期限短，資金贖回靈活，本金、收益安全性高等主要特點(diǎn)。通常被作為活期存款的替代品。因此，ABE選項(xiàng)正確；C項(xiàng)的市場(chǎng)認(rèn)知度高是債券型理財(cái)產(chǎn)品的特點(diǎn)；D項(xiàng)中當(dāng)今國(guó)際金融市場(chǎng)上發(fā)展最為迅速、最具潛力的業(yè)務(wù)之一是結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品。2 ABD解析投資者購(gòu)買債券型理財(cái)產(chǎn)品面臨的最大風(fēng)險(xiǎn)來自利率風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和匯率風(fēng)險(xiǎn)。利率風(fēng)險(xiǎn)主要來自人民幣存款利率的變化；匯率風(fēng)險(xiǎn)在外幣債券型

23、理財(cái)產(chǎn)品中較為普遍；流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)主要是由于目前國(guó)內(nèi)銀行業(yè)債券型理財(cái)產(chǎn)品通常不能提前贖回。因此，ABD項(xiàng)正確。信用風(fēng)險(xiǎn)是貸款類銀行信托理財(cái)產(chǎn)品面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)之一；系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)主要是新股申購(gòu)類理財(cái)產(chǎn)品面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)之一。3 ABCDE解析增強(qiáng)型新股申購(gòu)理財(cái)產(chǎn)品主要是為了增強(qiáng)信托資金的使用效率，而作為新股發(fā)行間歇期資金使用途徑的一種探索。在新股發(fā)行空當(dāng)，產(chǎn)品可投資于債券、回購(gòu)、貸款信托、票據(jù)信托等固定收益類產(chǎn)品。因此，ABCDE五個(gè)選項(xiàng)的金融工具都可以作為增強(qiáng)型新股申購(gòu)理財(cái)產(chǎn)品的申購(gòu)對(duì)象。4 ABDE解析結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品掛鉤的通常是金融衍生品(如遠(yuǎn)期、期權(quán)、掉期等)，所以，C選項(xiàng)的債券型理財(cái)產(chǎn)品是固定收益

24、類金融工具，不屬于結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品。5 ABCD解析結(jié)構(gòu)性外匯理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)主要是利率風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。不涉及股指的波動(dòng)。6 BCD解析貨幣型理財(cái)產(chǎn)品主要投資于信用級(jí)剮較高、流動(dòng)性較好的金融工具，包括國(guó)債、金融債、中央銀行票據(jù)、債券回購(gòu)以及高信用級(jí)別的企業(yè)債、公司債、短期融資券，以及法律法規(guī)允許投資的其他金融工具。因此，BCD正確。7 ABC解析銀行的新股申購(gòu)類信托理財(cái)產(chǎn)品在理財(cái)期內(nèi)，經(jīng)發(fā)行產(chǎn)品銀行同意，受托人有權(quán)根據(jù)市場(chǎng)情況提前終止信托，銀行也相應(yīng)提前終止理財(cái)計(jì)劃；投資人每月可在約定的理財(cái)合同提前終止日申請(qǐng)日行使提前終止理財(cái)合同的權(quán)利。因此，ABC選項(xiàng)正確。8 ABCDE 解析(1)由于

25、我國(guó)新股發(fā)行制度上的不完善和新股供應(yīng)上的稀缺性，我國(guó)資本市場(chǎng)的新股發(fā)行在一級(jí)市場(chǎng)到二級(jí)市場(chǎng)長(zhǎng)期存在無風(fēng)險(xiǎn)收益。為了給普通投資者提供投資新股的平臺(tái)和分享低風(fēng)險(xiǎn)收益的機(jī)會(huì)，各個(gè)銀行普遍設(shè)計(jì)了通過信托計(jì)劃將普通投資者資金集合起來集中申購(gòu)新股的理財(cái)產(chǎn)品。(2)根據(jù)新股申購(gòu)類理財(cái)產(chǎn)品產(chǎn)生背景可知，影響其收益率的因素包括新股中簽率、上市首日平均漲幅、閑置資金的使用、新股發(fā)行制度、資本市場(chǎng)的運(yùn)行格局、市場(chǎng)資金的供給情況、新股發(fā)行速度和數(shù)量等。9 ABCDE解析結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品是運(yùn)用金融工程技術(shù)，將存款、零息債券等固定收益產(chǎn)品與金融衍生品(如遠(yuǎn)期、期權(quán)、掉期等)組合在一起而形成的一種新型金融產(chǎn)品。題中的五個(gè)選項(xiàng)

26、全部屬于結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品。10ABDE解析外匯不屬于通常概念中的證券，因此外匯期權(quán)不屬于證券類理財(cái)產(chǎn)品。11ABC解析外匯理財(cái)產(chǎn)品是與外匯掛鉤的理財(cái)產(chǎn)品，ABC項(xiàng)都符合題意。黃金和房地產(chǎn)與外匯沒有直接的關(guān)系，不屬于外匯理財(cái)產(chǎn)品。12ABCDE解析金融衍生理財(cái)產(chǎn)品是與金融衍生品相掛鉤的理財(cái)產(chǎn)品，金融衍生品是在基礎(chǔ)金融工具的基礎(chǔ)上派生而來的金融工具。期權(quán)、期貨、互換和掉期都屬于金融衍生品，結(jié)構(gòu)性金融衍生產(chǎn)品是通過金融工程技術(shù)將固定收益產(chǎn)品與金融衍生品結(jié)合而形成的，因此五個(gè)選項(xiàng)全部正確。13CDE解析AB項(xiàng)不屬于保險(xiǎn)產(chǎn)品，因此它們亦不屬于保險(xiǎn)類理財(cái)產(chǎn)品。14ABCDE解析題干選項(xiàng)全部正確。15AE解析

27、股票掛鉤型理財(cái)產(chǎn)品是與股票掛鉤的理財(cái)產(chǎn)品，其掛鉤標(biāo)的可以是新股，可以是某一只股票，也可以是股票組合，因此AE項(xiàng)正確。16ABCD解析根據(jù)規(guī)定，票據(jù)貼現(xiàn)不可以作為貸款信托方式。17BCDE 解析通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)屬于系統(tǒng)類風(fēng)險(xiǎn)，是金融市場(chǎng)所有的理財(cái)產(chǎn)品都會(huì)面臨的風(fēng)險(xiǎn)，是不可分散和轉(zhuǎn)移的風(fēng)險(xiǎn)，因此A項(xiàng)是不需要考慮的。18CDE解析結(jié)構(gòu)性金融衍生產(chǎn)品通常是銀行結(jié)合了傳統(tǒng)金融工具和衍生工具開發(fā)的理財(cái)產(chǎn)品，它們一般情況下靈活性強(qiáng)，且風(fēng)險(xiǎn)和收益范圍可以預(yù)知，因此不屬于高風(fēng)險(xiǎn)類的理財(cái)產(chǎn)品，即也不具有高收益的特征，AB項(xiàng)不符合題意。19ACDE 解析利率掛鉤類理財(cái)產(chǎn)品與境內(nèi)外貨幣的利率相掛鉤，利率期貨屬于期貨，因此B項(xiàng)不符合題意。20BCD解析投資型保險(xiǎn)產(chǎn)品包括萬能保險(xiǎn)、投資連接型保險(xiǎn)和分紅保險(xiǎn)。21BCDE解析擔(dān)保信托不屬于根據(jù)信托財(cái)產(chǎn)的初始形態(tài)和信托目的的分類。判斷題1 解析資金信托業(yè)務(wù)是投資人基于對(duì)投資公司的信任而委托資產(chǎn)管理的，因此信托是以信任為基礎(chǔ)的財(cái)產(chǎn)管理制度。2 解析債券型理財(cái)產(chǎn)品面臨的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是，如果在理財(cái)期內(nèi)，市場(chǎng)利率上升，該產(chǎn)品的收益率不隨市場(chǎng)利率上升而提高；面，臨的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是，投資者沒有提前終止