2018一級建造師《工程經(jīng)濟》講義：現(xiàn)金流量表

1、點擊【一級建造師學(xué)習(xí)資料】或打開/category/jzs1?wenkuwd，注冊開森學(xué)（學(xué)爾森在線學(xué)習(xí)平臺）賬號，免費領(lǐng)取學(xué)習(xí)大禮包，包含：精選考點完整版 教材變化剖析 真題答案及解析 全套試聽視頻 復(fù)習(xí)記憶法 入門基礎(chǔ)課程 考情分析課 應(yīng)考指南直播課 通過率分析課 備考計劃視頻學(xué)爾森整理“2018一級建造師工程經(jīng)濟講義：現(xiàn)金流量表”，更多關(guān)于一級建造師真題分值，請訪問學(xué)爾森一級建造師考試網(wǎng)或搜索“學(xué)爾森一級建造師考試”。2018年一級建造師考試工程經(jīng)濟講義匯總專題1.4技術(shù)方案財務(wù)評價的數(shù)據(jù)來源現(xiàn)金流量表一、現(xiàn)金流流量表的的分類技術(shù)方案主主要是通通過經(jīng)濟濟評價來來分析判判斷建設(shè)設(shè)項目的的經(jīng)

2、濟性性，而建建設(shè)項目目的經(jīng)濟濟評價使使用的基基礎(chǔ)數(shù)據(jù)據(jù)是通過過相應(yīng)現(xiàn)現(xiàn)金流量量表來得得到的。技術(shù)方案現(xiàn)現(xiàn)金流量量表按其其評價的的角度不不同分為為：投資現(xiàn)金流流量表、項目資本金金現(xiàn)金流流量表、投資各方現(xiàn)現(xiàn)金流量量表和財務(wù)計劃現(xiàn)現(xiàn)金流量量表。（一）投資資現(xiàn)金流流量表投資現(xiàn)金流流量表是是以技術(shù)術(shù)方案為為一獨立立系統(tǒng)進進行設(shè)置置的。它它以技術(shù)術(shù)方案建建設(shè)所需需的總投投資作為為計算基基礎(chǔ)，反反映技術(shù)術(shù)方案在在整個計計算期（包包括建設(shè)設(shè)期和生生產(chǎn)經(jīng)營營期）內(nèi)內(nèi)現(xiàn)金的的流入和和流出。通過投資現(xiàn)現(xiàn)金流量量表可計計算技術(shù)術(shù)方案的的財務(wù)內(nèi)內(nèi)部收益益率、財財務(wù)凈現(xiàn)現(xiàn)值、靜靜態(tài)投資資回收期期等評價價指標(biāo)?？伎疾祉椖磕?/p>

3、的盈利利能力。分為稅前和和稅后，本本表中的的所得稅稅是根據(jù)據(jù)息稅前前利潤計計算的，以以避免利利息的影影響?！?0122】考題題：以技技術(shù)方案案的總投投資作為為計算基基礎(chǔ)，反反映技術(shù)術(shù)方案在在整個計計算期內(nèi)內(nèi)現(xiàn)金流流入和流流出的現(xiàn)現(xiàn)金流量量表是（）。A資本金金現(xiàn)金流流量表B投資各各方現(xiàn)金金流量表表C財務(wù)計計劃現(xiàn)金金流量表表D投資現(xiàn)現(xiàn)金流量量表答案：D（二）資本本金現(xiàn)金金流量表表資本金現(xiàn)金金流量表表是從技技術(shù)方案案權(quán)益投投資者整整體（即即項目法法人）角角度出發(fā)發(fā)，以項項目資本本金作為為計算的的基礎(chǔ)，把把借款本本金償還還和利息息支付作作為現(xiàn)金金流出，用用以計算算資本金金內(nèi)部收收益率，反反映投資資者權(quán)

4、益益投資的的獲利能能力，用用以比選選融資方方案?！?0133年真題題】：資資本金現(xiàn)現(xiàn)金流量量表中，作作為現(xiàn)金金流出的的項目有有（）。A借款本本金償還還B回收固固定資產(chǎn)產(chǎn)余值C回收流流動資金金D借款利利息支付付E經(jīng)營成成本答案：ADDE（三）投資資各方現(xiàn)現(xiàn)金流量量表投資各方現(xiàn)現(xiàn)金流量量表是分分別從技技術(shù)方案案各個投投資者的的角度出出發(fā)，以以投資者者的出資資額作為為計算的的基礎(chǔ)，用用以計算算技術(shù)方方案投資資各方財財務(wù)內(nèi)部部收益率率。只有技術(shù)方方案投資資者中各各方有股股權(quán)之外外的不對對等的利利益分配配時（契契約式的的合作企企業(yè)常常常會有這這種情況況），投投資各方方的收益益率才會會有差異異，此時時常常

5、需需要計算算投資各各方的財財務(wù)內(nèi)部部收益率率，以看看出各方方收益是是否均衡衡，或者者其非均均衡性是是否在一一個合理理的水平平，有助助于促成成技術(shù)方方案投資資各方在在合作談?wù)勁兄羞_達成平等等互利的的協(xié)議?！?0188】在技技術(shù)方案案投資各各方現(xiàn)金金流量表表中，應(yīng)應(yīng)作為現(xiàn)現(xiàn)金流出出的有（）。A技術(shù)方方案資本本金B(yǎng)實繳資資本C借款本本金償還還D經(jīng)營成成本E租賃資資產(chǎn)支出出答案：BEE（四）財務(wù)務(wù)計劃現(xiàn)現(xiàn)金流量量表財務(wù)計劃現(xiàn)現(xiàn)金流量量表反映映技術(shù)方方案計算算期各年年的投資資、融資資及經(jīng)營營活動的的現(xiàn)金流流入和流流_出，用用于計算算累計盈盈余資金金，分析析技術(shù)方方案的財財務(wù)生存存能力。例題：為了了分析技

6、技術(shù)方案案的財務(wù)務(wù)生存能能力，計計算累計計盈余資資金可以以通過某某種財務(wù)務(wù)報表進進行。該該種財務(wù)務(wù)報表是是（）。A技術(shù)方方案投資資現(xiàn)金流流量表B投資各各方現(xiàn)金金流量表表C技術(shù)方方案資本本金現(xiàn)金金流量表表D財務(wù)計計劃現(xiàn)金金流量表表答案：D12學(xué)爾森森整理“20118一級建建造師工工程經(jīng)濟濟講義義：現(xiàn)金金流量表表”，更多多關(guān)于一一級建造造師真題題分值，請請訪問學(xué)學(xué)爾森一一級建造造師考試試網(wǎng)或搜搜索“學(xué)爾森森一級建建造師考考試”。二、構(gòu)成現(xiàn)現(xiàn)金流量量表的基基本要素素投資、經(jīng)營營成本、營營業(yè)收入入和稅金金構(gòu)成經(jīng)經(jīng)濟系統(tǒng)統(tǒng)財務(wù)現(xiàn)現(xiàn)金流量量的基本本要素。（一）收入入1、營業(yè)收收入營業(yè)收入是是指項目目建成投

7、投產(chǎn)后各各年銷售售產(chǎn)品或或提供服服務(wù)所獲獲得的收收入。即即：營業(yè)收入=產(chǎn)品銷銷售量（或或服務(wù)量量）產(chǎn)品單單價（或或服務(wù)單單價）2、補貼收收入（1）經(jīng)營營性的公公益事業(yè)業(yè)、基礎(chǔ)礎(chǔ)設(shè)施技技術(shù)方案案，如城城市軌道道交通項項目、垃垃圾處理理項目、污污水處理理項目等等，政府府在項目目運營期期給予一一定數(shù)額額的財政政補助。（2）企業(yè)業(yè)可能得得到與收收益相關(guān)關(guān)的政府府補助（與與資產(chǎn)相相關(guān)的政政府補助助不在此此處核算算，與資資產(chǎn)相關(guān)關(guān)的政府府補助是是指企業(yè)業(yè)取得的的、用于于購建或或以其他他方式形形成長期期資產(chǎn)的的政府補補助），包包括先征征后返的的增值稅稅、按銷銷量或工工作量等等依據(jù)國國家規(guī)定定的補助助定額計計

8、算并按按期給予予的定額額補貼，以以及屬于于財政扶扶持而給給予的其其他形式式的補貼貼等，應(yīng)應(yīng)按相關(guān)關(guān)規(guī)定合合理估算算，記作作補貼收收入。補貼收入同同營業(yè)收收入一樣樣，應(yīng)列列入項目目投資現(xiàn)現(xiàn)金流量量表、項項目資本本金現(xiàn)金金流量表表和財務(wù)務(wù)計劃現(xiàn)現(xiàn)金流量量表。例題：與收收益相關(guān)關(guān)的政府府補助，包包括先征征后返的的增值稅稅、按銷銷量或工工作量等等依據(jù)國國家規(guī)定定的補助助定額計計算并按按期給予予的定額額補貼，以以及屬于于財政扶扶持而給給予的其其他形式式的補貼貼等，記記作補貼貼收入，但但不列入入（）。A投資現(xiàn)現(xiàn)金流量量表B資本金金現(xiàn)金流流量表C投資各各方現(xiàn)金金流量表表D財務(wù)計計劃現(xiàn)金金流量表表答案：C（二

9、）投資資建設(shè)項目評評價中的的總投資資是建設(shè)設(shè)投資、建建設(shè)期利利息和流流動資金金之和。（1）建設(shè)設(shè)投資在項目建成成后按有有關(guān)規(guī)定定建設(shè)投投資中的的各分項項將分別別形成固固定資產(chǎn)產(chǎn)、無形形資產(chǎn)和和其他資資產(chǎn)。（2）建設(shè)設(shè)期利息息建設(shè)期利息息系指籌籌措債務(wù)務(wù)資金時時在建設(shè)設(shè)期內(nèi)發(fā)發(fā)生并按按規(guī)定允允許在投投產(chǎn)后計計入固定定資產(chǎn)原原值的利利息，即即資本化化利息。（3）流動動資金流動資金系系指運營營期內(nèi)長長期占用用并周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)使用的的營運資資金，不不包括運運營中需需要的臨臨時性營營運資金金。流動資金的的估算基基礎(chǔ)是經(jīng)經(jīng)營成本本和商業(yè)業(yè)信用等等，它是是流動資資產(chǎn)與流流動負(fù)債債的差額額。流動資產(chǎn)的的構(gòu)成要要素一般

10、般包括存存貨、庫庫存現(xiàn)金金、應(yīng)收收賬款和和預(yù)付賬賬款；流流動負(fù)債債的構(gòu)成成要素一一般只考考慮應(yīng)付付賬款和和預(yù)收賬賬款。流動資金可可從投產(chǎn)產(chǎn)第一年年開始安安排。在項目壽命命期結(jié)束束時，投投入的流流動資金金應(yīng)予以以回收。（三）資本本金現(xiàn)金金流量表表中的項項目資本本金1項目資資本金的的特點技術(shù)方案的的資本金金（即技技術(shù)方案案權(quán)益資資金）是是指在技技術(shù)方案案總投資資中，由由投資者者認(rèn)繳的的出資額額，對技技術(shù)方案案來說是是非債務(wù)務(wù)性資金金，技術(shù)術(shù)方案權(quán)權(quán)益投資資者整體體（即項項目法人人）不承承擔(dān)這部部分資金金的任何何利息和和債務(wù)；投資者者可按其其出資的的比例依依法享有有所有者者權(quán)益，也也可轉(zhuǎn)讓讓其出資資

11、，但一一般不得得以任何何方式抽抽回。資本金主要要強調(diào)的的是作為為項目實實體而不不是企業(yè)業(yè)所注冊冊的資金金。（四）項目目資本金金現(xiàn)金流流量表中中投資借借款的處處理（理理解）從項目投資資主體的的角度看看，建設(shè)設(shè)項目投投資借款款是現(xiàn)金金流入，但但同時將將借款用用于項目目投資則則構(gòu)成同同一時點點、相同同數(shù)額的的現(xiàn)金流流出，二二者相抵抵，對凈凈現(xiàn)金流流量的計計算無影影響。因此，在項項目資本本金現(xiàn)金金流量表表中投資資只計項項目資本本金。另一方面，現(xiàn)現(xiàn)金流入入又是因因項目全全部投資資所獲得得，故應(yīng)應(yīng)將借款款本金的的償還及及利息支支付計人人現(xiàn)金流流出?！?0188年真題題】在資資本金現(xiàn)現(xiàn)金流量量表中，列列入現(xiàn)

12、金金流出項項目的是是（）。A政府補補貼B借款本本金償還還C回收固固定資產(chǎn)產(chǎn)余值D增值稅稅銷項稅稅額答案：B（五）維持持運營投投資（了了解）維持正常運運營在現(xiàn)現(xiàn)金流量量表中將將其作為為現(xiàn)金流流出，參參與內(nèi)部部收益率率等指標(biāo)標(biāo)的計算算。同時，也應(yīng)應(yīng)反映在在財務(wù)計計劃現(xiàn)金金流量表表中，參參與財務(wù)務(wù)生存能能力分析析。（六）經(jīng)營營成本經(jīng)營成本是是工程經(jīng)經(jīng)濟分析析中經(jīng)濟濟評價的的專用術(shù)術(shù)語，用用于項目目財務(wù)評評價的現(xiàn)現(xiàn)金流量量分析。經(jīng)營成本作作為項目目現(xiàn)金流流量表中中運營期期現(xiàn)金流流出的主主體部分分，是從從投資方方案本身身考察的的，在一一定期間間（通常常為一年年）內(nèi)由由于生產(chǎn)產(chǎn)和銷售售產(chǎn)品及及提供服服務(wù)而

13、實實際發(fā)生生的現(xiàn)金金支出。經(jīng)營成本總成本本費用一一折舊費費一攤銷銷費一利利息支出出（必須須掌握）經(jīng)營成本外購原原材料、燃燃料及動動力費+工資及及福利費費+修理費+其他費費用經(jīng)營成本與與融資方方案無關(guān)關(guān)?！?0122】考題題：下列列成本費費用中，屬屬于經(jīng)營營成本的的有（）。A修理費費B外購原原材料費費C外購燃燃料及動動力費D折舊費費E利息支支出答案：ABBC【20188】考題題：項目目經(jīng)濟評評價時，若若以總成成本費用用為基礎(chǔ)礎(chǔ)計算經(jīng)經(jīng)營成本本，應(yīng)從從總成本本費用中中扣除的的費用項項目有（）。A折舊費費用B銷售費費用C攤銷費費D管理費費用E利息支支出答案：ACCE（七）稅金金（1）營業(yè)業(yè)稅價內(nèi)稅，包包含在銷銷售收入入之中。（2）消費費稅（3）資源源稅（4）土地地增值稅稅土地增值稅稅按四級級超率累累進稅率率計算（5）城市市維護建建設(shè)稅和和教育費費附加在經(jīng)濟效果果分析中中，營業(yè)業(yè)稅、消消費稅、土土地增值值稅、資資源稅和和城市維維護建設(shè)設(shè)稅、教教育費附附加均可可包含在在營業(yè)稅稅金及附附加中。（6）增值值稅增值稅是對對銷售貨貨物或者者提供加加工、修修理修配配勞務(wù)以以及進口口貨物的的單位和和