中金飛馬接入流程

中金飛馬接入流程中金飛馬系統(tǒng)（）及其接入流程.飛馬系統(tǒng).1系統(tǒng)簡介與適用范圍飛馬平臺是中金所技術(shù)公司開發(fā)，目前以中金所金融衍生品為主要交易對象的快速交易通道。飛馬平臺部署在中金所托管機(jī)房（上海金橋機(jī)房），由中金所運維團(tuán)隊提供運維支持。飛馬平臺為投資者提供超低延時，同時可為期貨公司解決這部分客戶的風(fēng)險管理問題。飛馬平臺通過發(fā)布開發(fā)。適用于期貨公司為其核心客戶（如程序化交易者、投資公司、基金公司等專業(yè)投資者客戶）提供差異化服務(wù)。投資者可用飛馬進(jìn)行定制化開發(fā)，同時，期貨公司可使用會員（中金所會員期貨公司）管理端對飛馬用戶進(jìn)行日常業(yè)務(wù)管理。.2系統(tǒng)構(gòu)架與功能飛馬平臺采用內(nèi)存數(shù)據(jù)庫技術(shù)及針對低延時簡化了排隊服務(wù)等一系列特別的設(shè)計，達(dá)到了超低的內(nèi)部處理延時。該平臺主要由交易系統(tǒng)、行情系統(tǒng)和會員客戶管理端等子系統(tǒng)組成。如下圖1所示。圖片來源：飛馬平臺白皮書圖1飛.馬平臺架構(gòu)其中，會員風(fēng)控終端：由會員單位使用，可管理客戶基本資料、盤中實時數(shù)據(jù)上場、風(fēng)控參數(shù)設(shè)置等。交易服務(wù)：由會員單位使用，可管理客戶基本資料、盤中實時數(shù)據(jù)上場、風(fēng)控參數(shù)設(shè)置等。此處圖片未下載成功行情服務(wù)：通過接入到交易所的行情前置收取交易系統(tǒng)行情并轉(zhuǎn)發(fā)給客戶。通過上述對飛馬平臺構(gòu)架的介紹，我們不難推知該平臺的具有交易、行情通報、風(fēng)控及資金管理四方面基本功能，具體如下圖2所示。注：*目前提供一檔行情，未來可提供五檔行情資料來源：飛馬系統(tǒng)白皮書圖2.飛馬系統(tǒng)基本功能.3飛馬系統(tǒng)帶來的變化首先，飛馬平臺采取了直連交易所的方案，省略了其中的交易大廳（柜臺）步驟，從而突破了傳統(tǒng)“客戶―交易大廳（柜臺）f市場”式的交易鏈條（如圖所示）。其次，飛馬平臺內(nèi)部延時較低，雙程延時在25微0秒左右，為行業(yè)領(lǐng)先水平。最后，在可交易現(xiàn)有中金所金融衍生產(chǎn)品的基礎(chǔ)上，未來飛馬系統(tǒng)高級版本將具有股票交易功能，而這種綜合性的交易方式亦將是飛馬系統(tǒng)所帶來的變化之一。資料來源：飛馬系統(tǒng)白皮書圖3飛.馬系統(tǒng)所帶來的交易方式變化:.4飛馬系統(tǒng)特點及優(yōu)勢（呼應(yīng)前文必要性）通過上述對飛馬系統(tǒng)地簡要介紹，我們可以總結(jié)得出該系統(tǒng)具有短路徑（直連交易所）、低延時（系統(tǒng)內(nèi)部處理時間較低）、開放性（開發(fā)的）以及綜合性此處圖片未下載成功此處圖片未下載成功（未來可提供多種金融產(chǎn)品同時交易的功能）而這些特點無疑將為其帶來如下兩點優(yōu)勢：較低的撮合成本：如圖3所示，飛馬直連交易所方案可使機(jī)構(gòu)客戶省去交易大廳（柜臺）這一步驟，從而將明顯降低其交易中間步驟的撮合成本。較高的客戶粘性：首先，直連交易所方式與系統(tǒng)運行效率均使得飛馬具有相對較低的交易延時（雙程在25微0秒左右），能夠滿足專業(yè)投資者所需的低延時；其次，飛馬系統(tǒng)通過提供開放，使投資者僅需簡單修改或極少量開發(fā)便可快速方便的接入飛馬并進(jìn)行定制化交易，進(jìn)而能夠滿足投資者的差異化服務(wù)要求；最后，雖然目前飛馬系統(tǒng)僅支持中金所衍生品交易，但股票交易（與上、深交所互聯(lián)互通）亦為其未來重要開發(fā)目標(biāo)，屆時該系統(tǒng)將能夠滿足投資者在同一平臺同時買賣股指期貨、國債及股票等金融產(chǎn)品的“一籃子”式投資需求。通過上述三點，飛馬系統(tǒng)可為機(jī)構(gòu)客戶提供較高客戶粘性。.4產(chǎn)品報價中金所飛馬系統(tǒng)的具體報價如下表1所示。［此處圖片未下載成功］其中，方案1包括軟件費用30萬/年，代運維30萬/年（硬件網(wǎng)絡(luò)和日常運維服務(wù)各15萬），租用下單終端機(jī)柜？萬/年，其他費用將是機(jī)構(gòu)客戶需要而定。方案2包括軟件費用30萬/年，另需要支付租賃托管機(jī)房機(jī)柜約12萬/年。2飛.馬系統(tǒng)接入流程（突出可行性）中金會員單位（期貨公司）應(yīng)按照如圖所示“互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境f仿真環(huán)境f生產(chǎn)環(huán)境”順序進(jìn)行申請。相應(yīng)會員自身客戶亦是如此，首先客戶編寫的客戶程序應(yīng)通過互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境的測試并提交完整的測試報告，以驗證客戶的程序在連通性和功能性上正確的；其次會員與客戶同時在仿真環(huán)境經(jīng)過一定時期正常運行，并需提交仿真環(huán)境適應(yīng)性測試報告；最后申請生產(chǎn)實盤運行，進(jìn)行飛馬部署及周末生產(chǎn)環(huán)境測試。圖4.會員申請接入飛馬系統(tǒng)流程.1互聯(lián)網(wǎng)測試環(huán)境.1.互1聯(lián)網(wǎng)測試環(huán)境目的此部分測試的目的主要在于提供給客戶進(jìn)行飛馬的連通性和功能性測試，客戶通過調(diào)用飛馬進(jìn)行登陸、報單、撤單、查詢等功能測試。需要注意的是，此環(huán)境連接的后臺交易撮合系統(tǒng)是測試系統(tǒng)，與生產(chǎn)環(huán)境下的撮合系統(tǒng)具有較大差異，所以此環(huán)境下測出來的飛馬性能是沒有意義的。.1.互2聯(lián)網(wǎng)測試環(huán)境說明此部分環(huán)境測試過程中的相關(guān)事項說明如下表2所示。［此處圖片未下載成功］［此處圖片未下載成功］［此處圖片未下載成功］［此處圖片未下載成功］用.戶3接入前準(zhǔn)備對于中金會員單位而言，首先要獲取賬戶信息和開發(fā)包并轉(zhuǎn)發(fā)給投資者使用。會員通過郵件申請接入互聯(lián)網(wǎng)測試環(huán)境進(jìn)行測試，獲得飛馬開發(fā)包和測試賬戶?；ヂ?lián)網(wǎng)測試環(huán)境賬戶信息由中金所技術(shù)公司統(tǒng)一管理和分配，會員通過郵件申請加入飛馬互聯(lián)網(wǎng)測試環(huán)境后，會收到分配的測試賬戶信息。包括交易用戶代碼（）、經(jīng)紀(jì)公司編碼（）、客戶號（）等登陸、報單所需信息。其次要對客戶進(jìn)行選擇，即選取適合使用飛馬進(jìn)行交易的客戶，并轉(zhuǎn)發(fā)飛馬供其開發(fā)使用。對于投資者而言，在接入飛馬前要首先進(jìn)行客戶程序端的開發(fā)。會員收到飛馬開發(fā)包后，可轉(zhuǎn)發(fā)給對飛馬感興趣的客戶進(jìn)行下單終端的開發(fā)（可參考開發(fā)包里的示例程序）。飛馬目標(biāo)客戶是進(jìn)行程序化交易的專業(yè)投資者，需要投資者自行根據(jù)合適的策略進(jìn)行下單終端的開發(fā)，中金所技術(shù)公司不提供下單客戶端。.1.互4聯(lián)網(wǎng)測試環(huán)境申請上述飛馬系統(tǒng)互聯(lián)網(wǎng)測試環(huán)境的申請方法具體如下圖5所示（申請表詳見附件）。圖5.飛馬系統(tǒng)互聯(lián)網(wǎng)測試環(huán)境申請流程.2仿真測試環(huán)境.2.仿1真測試環(huán)境目的此部分測試的目的在于進(jìn)行實盤交易前的適應(yīng)性測試環(huán)境，除了包括客戶的測試外，還包括會員端的管理功能，如圖6所示。圖6.仿真測試環(huán)境過程.仿2真測試環(huán)境說明仿真測試環(huán)境中涉及的相關(guān)事項及說明如下表3所示。表3仿真測試環(huán)境事項說明［此處圖片未下載成功］［此處圖片未下載成功］［此處圖片未下載成功］［此處圖片未下載成功］［此處圖片未下載成功］［此處圖片未下載成功］2.2用.戶3接入前準(zhǔn)備對于中金會員單位而言，相對于飛馬的互聯(lián)網(wǎng)測試環(huán)境，仿真環(huán)境后臺接入中金所大仿真交易系統(tǒng)，需要進(jìn)行以下準(zhǔn)備：.準(zhǔn)備1臺可接入互聯(lián)網(wǎng)的機(jī)器：飛馬為會員提供管理客戶端，會員通過客戶端對用戶信息、費率、權(quán)限、風(fēng)險控制等進(jìn)行管理；.會員需管理大仿真環(huán)境下的測試賬戶；.會員每日結(jié)算完成后，通過會員管理端進(jìn)行用戶資金和持倉的維護(hù)；.會員需指定1名技術(shù)人員負(fù)責(zé)仿真環(huán)境的測試與支持；會員在使用前指派至少1名人員來所進(jìn)行免費培訓(xùn)。對于投資者而言，在接入仿真測試環(huán)境前需要首先通過飛馬互聯(lián)網(wǎng)測試環(huán)境下的完整測試。并需要注意仿真環(huán)境與互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境之間的差異：修改客戶端程序參數(shù)：包括接入地址和端口；用戶號（r經(jīng)紀(jì)公司代碼（）和客戶號（t等賬戶信息；指仿真過程包括中金所全部產(chǎn)品并面向所有中金所會員開放。.可交易品種：與生產(chǎn)實盤保持一致；.可測試時間：9:15-，15最后:3交易0日為9:15-1，與5實:盤0一0致。.2.仿4真測試環(huán)境申請上述仿真測試環(huán)境的申請辦法如下圖7所示（申請表詳見附件）。［此處圖片未下載成功］［此處圖片未下載成功］圖7.仿真測試環(huán)境申請接入流程2.實3盤環(huán)境.3.用1戶接入前準(zhǔn)備對于中金會員單位而言，其在接入實盤運行前所需做準(zhǔn)備事項及說明如下表4所示。表4會員接入實盤運行事項說明［此處圖片未下載成功］對于投資者而言，其在接入實盤運行前所需做準(zhǔn)備事項和說明如下表5所示。表5投資者接入實盤運行事項