2016年下半年證券從業(yè)資格考試：證券投資的收益與風險考試題

重慶省2016年下半年證券從業(yè)資格考試：證券投資的收益與風險考試題一、單項選擇題（共25題，每題2分，每題的備選項中，只有1個事最符合題意）1、股東應(yīng)以其所擁有的選舉票數(shù)為限進行投票，選舉票數(shù)超過__票的，應(yīng)通過現(xiàn)場進行表決。A．500萬B．800C．1億D．2億2、股份有限公司董事長和副董事長由董事會以全體董事的__選舉產(chǎn)生。A．超過1/2B．超過2/3C．超過3/4D．全體一致3、境內(nèi)證券經(jīng)營機構(gòu)要取得B股席位，必須取得__頒發(fā)的外匯經(jīng)營許可證。A．證監(jiān)會B．國家外匯管理局C．交易所D．國務(wù)院4、在證券發(fā)行市場上，不屬于證券發(fā)行人的是（）。A．公司B．企業(yè)C．政府D．個人5、相對于實質(zhì)性審查制度，強制性信息披露的基本推論是__。A．基金管理人對基金投資者承擔的風險負責B．基金投資者在公開信息的基礎(chǔ)上“買者自負”C．監(jiān)管當局對基金投資者承擔的風險負責D．基金托管人對基金投資者承擔的風險負責6、基金份額發(fā)售的（）日前，招募說明書、基金合同摘要應(yīng)登載在指定報刊和管理人網(wǎng)站上。A．1B．2C．3D．47、關(guān)于境外上市外資股的闡述，下列錯誤的是__。A．采取記名股票形式B．以外幣標明面值C．以外幣認購D．在境外上市時，可以采取境外存股憑證形式或者股票的其他派生形式8、關(guān)于委托單，下列表述不正確的是__。A．具有與委托合同相同的法律效力B．具備委托合同應(yīng)具備的主要內(nèi)容C．明確了證券經(jīng)紀商是委托人進行證券交易代理人的法律身份D．明確了證券經(jīng)紀商作為受托人以委托人(客戶)的名義、在委托人授權(quán)范圍內(nèi)辦理證券投資事務(wù)權(quán)限的義務(wù)9、不屬于證券發(fā)行公司信息披露的重要文件是__。A．招股意向書B．招股說明書C．上市公告書D．定期報告文件10、我國開放式基金的贖回費率不超過贖回金額的__。A．1%B．2%C．3%D．5%

11、保薦人盡職調(diào)查的絕大部分工作集中于__。A．提交發(fā)行申請文件前的盡職調(diào)查B．發(fā)審會前重大事項的調(diào)查C．發(fā)審會后重大事項的調(diào)查D．上市前重大事項的調(diào)查12、1963年，__提出了單因素模型，極大地推動了投資組合理論的實踐應(yīng)用。A．哈里·馬柯威茨B．尤金·法瑪C．威廉·夏普D．斯蒂芬·羅斯13、深圳證券交易所證券的收盤價通過集合競價的方式產(chǎn)生。收盤集合競價不能產(chǎn)生收盤價的，以當日該證券最后一筆交易（）所有交易的成交量加權(quán)平均價（含最后一筆交易）為收盤價。A．前1分鐘B．前5分鐘C．前10分鐘D．前15分鐘14、可轉(zhuǎn)換債券按面值發(fā)行，每張面值為（）元。A．100B．200C．500D．100015、上市公司申請發(fā)行新股，應(yīng)當符合（）。A．公司法B．企業(yè)法C．票據(jù)法D．合同法16、網(wǎng)上競價發(fā)行方式的缺陷是__。A．廣泛的市場性B．一、二級市場的聯(lián)動性C．經(jīng)濟高效性D．股價易被機構(gòu)大資金操縱17、上海證券交易所的分類股價指數(shù)包括__五大類。A．工業(yè)、商業(yè)、地產(chǎn)業(yè)、公用事業(yè)和綜合B．工業(yè)、商業(yè)、金融業(yè)、公用事業(yè)和綜合C．工業(yè)、商業(yè)、地產(chǎn)業(yè)、運輸業(yè)和綜合D．工業(yè)、商業(yè)、地產(chǎn)業(yè)、公用事業(yè)、運輸業(yè)18、關(guān)于股票交易特別處理，下列四個表述中，正確的是__。A．股票實施特別處理后，漲跌幅限制均為10%B．股票實施特別處理后，漲跌幅限制均為5%C．股票實施特別處理后，漲幅限制為5%，跌幅限制為10%D．股票實施特別處理后，漲幅限制為10%，跌幅限制為5%19、關(guān)于招股說明書，下列說法錯誤的是（）。A．招股說明書引用的數(shù)字應(yīng)采用阿拉伯數(shù)字B．招股說明書存在對中外文本的理解上發(fā)生歧義時，以外文文本為準C．招股說明書全文文本應(yīng)采用質(zhì)地良好的紙張印刷，幅面為209毫米×295毫米(相當于標準的A4紙規(guī)格)D．招股說明書貨幣金額除特別說明外，應(yīng)指人民幣金額，并以元、千元或萬元為單位20、如表2-5所示，該股票上日收盤價為12.18元，則股票在上海證券交易所當日開盤價及成交量分別是__。表2-5某股票某日在集合競價時買賣申報價格和數(shù)量A．買單數(shù)量(手)B．價格(元)C．賣出數(shù)量(手)D．--E．12.50F．100G．--H．12.40I．200J．150K．12.30L．300M．200N．12.20O．500P．300Q．12.00R．150S．500T．11.90U．--V．600W．11.80X．--Y．300Z．11.70Z．--21、資本市場是融通長期資金的市場，它又可以分為__A．股票市場和債券市場B．中長期信貸市場和證券市場C．證券市場和貨幣市場D．短期資金市場和長期資金市場22、證券交易所上市公司股票交易實行退市風險警示的情形不包括__。A．處于股票恢復上市交易日至其恢復上市后首個年度報告披露日期間B．因財務(wù)會計報告存在重大會計差錯或虛假記載，被證監(jiān)會責令改正，在規(guī)定期限未改正C．法院受理公司破產(chǎn)案件，可能依法宣告公司破產(chǎn)D．在法定期限內(nèi)未披露年度報告或者半年度報告，公司股票已停牌2個月23、基金評價的一個隱含假設(shè)是__。A．基金本身的情況是穩(wěn)定的B．基金本身的情況是不穩(wěn)定的C．組合風險是可測的D．組合收益是可測的24、債券質(zhì)押式回購是參與者進行的以債券為權(quán)利質(zhì)押的短期__業(yè)務(wù)。A．資金融通B．調(diào)節(jié)頭寸C．套期保值D．信用規(guī)范25、關(guān)于證券投資者，以下說法錯誤的是__。A．投資者買賣證券的基本途徑之一是直接進入交易場所自行買賣證券B．投資者買賣證券的基本途徑之一是委托經(jīng)紀人代理買賣證券C．投資者是買賣證券的主體D．投資者是買賣證券的客體二、多項選擇題（共25題，每題2分，每題的備選項中，有2個或2個以上符合題意，至少有1個錯項。錯選，本題不得分；少選，所選的每個選項得0.5分）1、關(guān)于證券公司辦理客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，以下說法正確的有__。A．集合資產(chǎn)管理計劃設(shè)立完成前，客戶的參與資金只能存入資產(chǎn)托管機構(gòu)B．參與集合資產(chǎn)管理計劃的客戶可以自行轉(zhuǎn)讓其所擁有的份額C．證券公司不可以以自有資金參與本公司設(shè)立的集合資產(chǎn)管理計劃D．證券公司應(yīng)當將集合資產(chǎn)管理計劃設(shè)定為均等份額2、基準比較法在實際應(yīng)用中存在的問題包括__。A．在如何選取適合的指數(shù)上，投資者常常會無所適從，因為要從市場上已有的指數(shù)中選出一個與基金投資風格完全對應(yīng)的指數(shù)非常困難B．基準指數(shù)的風格可能由于其中股票性質(zhì)的變化而發(fā)生變化C．公開的市場指數(shù)并不包含現(xiàn)金余額，但基金在大多數(shù)情況下不可能進行全額投資，這也會為比較增加困難D．公開的市場指數(shù)并不包含交易成本，而基金在投資中必定會有交易成本，這也常常引起比較上的不公平3、證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)應(yīng)當建立投資交易控制體系，主要內(nèi)容包括__。A．建立投資指令審核制度B．保證投資者指令符合法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定C．執(zhí)行公平的交易分配制度，公平對待客戶D．建立交易監(jiān)測系統(tǒng)、預(yù)警系統(tǒng)和反饋系統(tǒng)，完善相關(guān)的安全設(shè)施4、股權(quán)類期權(quán)通常包括__。A．單只股票期權(quán)B．股票組合期權(quán)C．股價指數(shù)期權(quán)D．百慕大期權(quán)5、套利定價理論的幾個基本假設(shè)包括__。A．投資者是追求收益的，同時也是厭惡風險的B．資本市場沒有摩擦C．所有證券的收益都受到一個共同因素F的影響D．投資者能夠發(fā)現(xiàn)市場上是否存在套利機會，并利用該機會進行套利6、如果注冊會計師在審計過程中，由于審計范圍受到委托人、被審計單位或客觀環(huán)境的嚴重限制，不能獲取必要的審計證據(jù)，以致無法對會計報表整體發(fā)表審計意見時，應(yīng)當出具__的審計報告。A．保留意見B．否定意見C．無保留意見D．拒絕表示意見7、有價證券是__的一種形式。A．虛擬資本B．權(quán)益資本C．貨幣資本D．商品資本8、一般來說，夏普比率受非系統(tǒng)風險（）的影響。A．反方向B．同方向C．方向不定D．以上皆不確定9、當有效申購量等于或小于發(fā)行量時，__。A．應(yīng)重新申購B．發(fā)行底價就是最終的發(fā)行價格C．主承銷商可以采用比例配售方式確定每個有效申購實際應(yīng)配售的新股數(shù)量D．主承銷商可以采用抽簽的方式確定每個有效申購實際應(yīng)配售的新股數(shù)量10、內(nèi)地企業(yè)在中國香港發(fā)行股票，如發(fā)行人預(yù)期上市時市值超過100億港元，則香港聯(lián)交所可酌情接納一個介于__之間的較低百分比。A．10%～20%B．10%～25%C．15%～25%D．15%～30%

11、對公司型基金認識不正確的是__。A．通過簽訂基金契約的形式發(fā)行受益憑證而設(shè)立的一種基金B(yǎng)．公司型基金的投資者對基金運作的影響比契約型基金的投資者大些C．基金的資金是通過發(fā)行基金份額籌集起來的信托財產(chǎn)D．投資者既是基金的委托人，又是基金的受益人12、營銷環(huán)境由微觀環(huán)境和宏觀環(huán)境組成，微觀環(huán)境是指與公司關(guān)系密切、能夠影響公司服務(wù)顧客的能力的各種因素，主要包括__等。A．股東支持B．人口C．競爭對手D．公眾13、選擇市盈率和市凈率較低的股票的理論基礎(chǔ)是他們有__支持。A．平穩(wěn)的預(yù)期收益B．較高的預(yù)期收益C．平穩(wěn)的實際收益D．較高的實際收益14、企業(yè)融資結(jié)構(gòu)選擇的目的不包括（）。A．企業(yè)融資規(guī)模最大B．外部市場對企業(yè)經(jīng)營決策的約束最小C．企業(yè)市場價值最大D．企業(yè)融資成本最低15、資本資產(chǎn)定價模型的有效性問題是指__。A．理論上風險與收益是否具有正相關(guān)關(guān)系B．是否還有更合理的度量工具用以解釋不同證券的收益差別C．現(xiàn)實市場中的風險與收益是否具有正相關(guān)關(guān)系D．在理想市場中的風險與收益是否具有負相關(guān)關(guān)系16、滬、深證券交易所以國債為主要品種的質(zhì)押式回購交易的開辦時間分別是__。A．1993年12月和1994年11月B．1993年10月和1994年12月C．1994年10月和1993年12月D．1993年12月和1994年10月17、非柜臺委托主要有__。A．電話委托B．傳真委托和函電委托C．自助終端委托D．網(wǎng)上委托(即互聯(lián)網(wǎng)委托)18、股票凈值又稱__，是指每股股票所代表的實際資產(chǎn)的價值。A．票面價值B．賬面價值C．清算價值D．內(nèi)在價值19、下列各項，不屬于不正當競爭行為構(gòu)成要件的是__。A．經(jīng)營者違反法律規(guī)定B．損害其他經(jīng)營者的合法權(quán)益C．擾亂社會秩序D．不正當競爭行為給受害人造成了重大損失20、關(guān)于關(guān)聯(lián)交易及其披露，下列說法正確的是__。A．關(guān)聯(lián)方、關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易的確定：發(fā)行人應(yīng)根據(jù)《公司法》和《企業(yè)會計準則》的相關(guān)規(guī)定披露關(guān)聯(lián)方、關(guān)聯(lián)關(guān)系和關(guān)聯(lián)交易B．關(guān)聯(lián)交易的分類：發(fā)行人應(yīng)根據(jù)交易的性質(zhì)和頻率，按照經(jīng)常性和偶發(fā)性分類披露關(guān)聯(lián)交易及關(guān)聯(lián)交易對其財務(wù)狀況和經(jīng)營成果的影響C．對于購銷商品、提供勞務(wù)等經(jīng)常性的關(guān)聯(lián)交易，應(yīng)分別披露最近3年及1期關(guān)聯(lián)交易方名稱、交易內(nèi)容、交易金額、交易價格的確定方法、占當期營業(yè)收人或營業(yè)成本的比重、占當期同類型交易的比重以及關(guān)聯(lián)交易增減變化的趨勢，與交易相關(guān)應(yīng)收應(yīng)付款項的余額及增減變化的原因，以及上述關(guān)聯(lián)交易是否仍將持續(xù)進行等D．偶發(fā)性的關(guān)聯(lián)交易的披露內(nèi)容：對于偶發(fā)性關(guān)聯(lián)交易，應(yīng)披露關(guān)聯(lián)交易方名稱、交易時間、交易內(nèi)容、交易金額、交易價格的確定方法、資金的結(jié)算情況、交易產(chǎn)生利潤及對發(fā)行人當期經(jīng)營成果的影響、交易對公司主營業(yè)務(wù)的影響等21、下列各項中，既屬于首次募集信息披露的內(nèi)容，又屬于存續(xù)期募集信息披露內(nèi)容的是__。A．招募說明書B．基金合同C．托管協(xié)議D．基金份額發(fā)售公告22、財務(wù)顧問業(yè)務(wù)的具體業(yè)務(wù)范圍包括__。A．為上市公司完善法人治理結(jié)構(gòu)、設(shè)計經(jīng)理層股票期權(quán)、職工持股計劃、投資者關(guān)系管理等提供咨詢服務(wù)B．將委托人委托的資產(chǎn)在證券市場上從事股票、債券等金融工具的組合投資的業(yè)務(wù)C．為上市公司重大投資、收購兼并、關(guān)聯(lián)交易等業(yè)務(wù)提供咨詢服務(wù)D．為企業(yè)申請證券發(fā)行和上市提供改制改組、資產(chǎn)重組、前期輔導等方面的咨詢服務(wù)23、上市公司自中國證監(jiān)會核準發(fā)行之日起，應(yīng)在__個月內(nèi)發(fā)行證券。A．1B．3C．6D．1224、（）是指通過對基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負債按一定的原則和方法進行估算，進而確定基金資產(chǎn)公允價值的過程。A．基金資產(chǎn)估值B．基金資產(chǎn)總值C．基金負債D．基金資產(chǎn)凈值25、下列關(guān)于簡單算術(shù)股價平均數(shù)的說法正確的是__。A．是以樣本股每日最高價之和除以樣本數(shù)B．是將各樣本股票的發(fā)行