創(chuàng)新企業(yè)融資模式推進(jìn)資金精益化管理

創(chuàng)新企業(yè)融資模式，推進(jìn)資金精益化管理姚征江蘇核電有限公司

目前階段，外圍市場(chǎng)巨變，資金回籠緊張，企業(yè)內(nèi)部各部門之間交流和溝通有限，對(duì)資金管理的重視和資金風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不足，內(nèi)控過于形式化，導(dǎo)致一定程度上企業(yè)的內(nèi)部資金配置缺乏合理性，精細(xì)化不足，融資困難，阻礙著企業(yè)的進(jìn)一步運(yùn)營(yíng)和發(fā)展。當(dāng)下的資金精細(xì)化管理和融資模式創(chuàng)新成了我們目前亟待需要解決的問題。

一、關(guān)于企業(yè)融資和企業(yè)資金配置管理

（一）企業(yè)融資的概念和常見手段

企業(yè)融資的目的是基于自身的資產(chǎn)實(shí)際情況，為了進(jìn)一步擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)，最大化地實(shí)現(xiàn)企業(yè)權(quán)益而開展的大規(guī)模的資金籌集工作。企業(yè)需要通過循環(huán)往復(fù)的融資行為來逐步推動(dòng)企業(yè)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。企業(yè)進(jìn)行融資的前提是基于自身的經(jīng)營(yíng)發(fā)展?fàn)顩r，采取預(yù)測(cè)的方式實(shí)現(xiàn)債權(quán)人和投資人的資金融通。

融資涉及內(nèi)部融資和外部融資兩方面，企業(yè)可以通過多種手段實(shí)現(xiàn)內(nèi)外部融資。運(yùn)用企業(yè)自身持有的資金進(jìn)行對(duì)外投資屬于內(nèi)部融資。企業(yè)通過其他經(jīng)濟(jì)主體獲取資金，轉(zhuǎn)變成自有資金進(jìn)行投資屬于外部融資[1]。企業(yè)可以直接實(shí)現(xiàn)融資也可以間接實(shí)現(xiàn)融資。企業(yè)直接參與資金籌集，不使用中介機(jī)構(gòu)叫直接融資，比如：發(fā)行國(guó)債。企業(yè)通過中介的金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)資金融通，企業(yè)和債權(quán)人之間沒有直接關(guān)系的融資方式屬于間接融資。

就目前情況來看，我公司自身的融資能力還是相對(duì)有限的，大多時(shí)候都是依靠銀行貸款來實(shí)現(xiàn)資金融通。雖然說企業(yè)的內(nèi)部資金實(shí)在逐年增加的，但是融資期間所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)也是不斷增多的。企業(yè)仍然面臨著融資難的問題。解決好融資問題將進(jìn)一步推動(dòng)企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。

（二）企業(yè)的資金配置管理

既然融資難，企業(yè)資金有限，更要關(guān)注到企業(yè)的資金優(yōu)化配置問題，既要保障資金的安全性，又要提高企業(yè)內(nèi)部的資金可用性和資金利用率。

企業(yè)資金不能只放在“一個(gè)籃子”里。不能全部放在銀行，也不能全部放在財(cái)務(wù)部門。要分散在技術(shù)研發(fā)、設(shè)備、服務(wù)、應(yīng)收賬款等等方面。做好資金管理的前提，是了解企業(yè)資金在企業(yè)各方面、各領(lǐng)域的占比。涉及資金的占用問題時(shí)，能夠清晰企業(yè)有多少資金是可以流動(dòng)和占用的。由于企業(yè)內(nèi)部可能存在的各種情況，比如：財(cái)會(huì)人員的個(gè)人習(xí)慣偏好、為實(shí)現(xiàn)個(gè)人利益徇私舞弊等等都會(huì)影響財(cái)務(wù)報(bào)表的可參考性。所以關(guān)于企業(yè)的資金配置問題不能完全依賴和信賴財(cái)務(wù)報(bào)表，要從企業(yè)的真實(shí)情況出發(fā)。因?yàn)楫吘构逃匈Y產(chǎn)當(dāng)中也可能存在無效資產(chǎn)，應(yīng)收賬款中也可能存在壞賬[2]。做好企業(yè)的資金配置，必須從企業(yè)的真實(shí)資產(chǎn)情況出發(fā)。為進(jìn)一步優(yōu)化資金配置，提高資金利用率做好基礎(chǔ)保障。

什么樣的資金配置算是合理，什么樣的資金配置不算合理，這其中沒有一個(gè)清晰的概念。不同的企業(yè)之間也沒有什么標(biāo)準(zhǔn)可循。唯有通過資金利用率的對(duì)比，來把握基本的資金配置情況。比如：企業(yè)內(nèi)部不同時(shí)期的資金利用率對(duì)比或者同一時(shí)期與其他企業(yè)的資金利用率對(duì)比。找好位置，做好定位，才能進(jìn)一步的提升企業(yè)的資金利用率，實(shí)現(xiàn)企業(yè)資金的更合理配置。

另外，企業(yè)內(nèi)部的資金資源是有限的。資源的合理配置才能推動(dòng)資源有效利用率的提升。對(duì)企業(yè)資金資源配置的現(xiàn)狀進(jìn)行分析和總結(jié)，才能循序漸進(jìn)地實(shí)現(xiàn)企業(yè)資金的合理配置。

二、目前企業(yè)的資金管理工作存在的問題

（一）各部門之間關(guān)于資金的使用情況缺乏溝通

企業(yè)內(nèi)部的資金調(diào)配均須經(jīng)過一定的審批流程，當(dāng)各部門之間沒有溝通和商量，部門內(nèi)部也沒有溝通和商量，缺少溝通的資金調(diào)配，很大程度上脫離了部門內(nèi)部資金的實(shí)際使用情況，既不能保證資金調(diào)配的有效性，又不能對(duì)各部門的資金使用情況實(shí)現(xiàn)有效的監(jiān)督和管理。比如：合同管理部門和財(cái)務(wù)部門沒有事前溝通，不僅造成合同支付資金準(zhǔn)備不足、合同支付滯后，還可能因此對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)生產(chǎn)進(jìn)度產(chǎn)生不利影響。

（二）企業(yè)對(duì)資金管理的重視度需進(jìn)一步提高

企業(yè)的資金管理不單單是財(cái)務(wù)一個(gè)部門的事情，需要各部門同心協(xié)力，共同推進(jìn)業(yè)務(wù)進(jìn)展的。財(cái)務(wù)部門的人員素質(zhì)也直接影響著企業(yè)資金管理的落實(shí)情況。缺乏專業(yè)度和對(duì)相關(guān)法律法規(guī)認(rèn)識(shí)不夠的財(cái)務(wù)人員工作必然是一團(tuán)亂麻，和其他部門合作起來，其他部門的配合度自然有限。財(cái)務(wù)部數(shù)據(jù)的不精準(zhǔn)、不完善，不僅會(huì)給其他部門的工作造成更多的困難，還會(huì)進(jìn)一步影響資金管理決策。

（三）企業(yè)內(nèi)部的日常資金收支風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)需進(jìn)一步提高

在企業(yè)的經(jīng)營(yíng)發(fā)展過程當(dāng)中，既要重視業(yè)務(wù)的擴(kuò)大和發(fā)展，又要重視客戶的評(píng)價(jià)和信任。如果應(yīng)收款項(xiàng)的管理水平不高，客戶對(duì)企業(yè)的信任感自然會(huì)下降，影響雙方合作。比如：現(xiàn)階段，公司內(nèi)部領(lǐng)導(dǎo)直接繳款批準(zhǔn)的事件越來越多，造成繳款責(zé)任不清晰，管理不明確。資金結(jié)算不規(guī)范，沒有配套的相對(duì)完善的文件標(biāo)準(zhǔn)[3]。資金流動(dòng)不清晰造成的直接結(jié)果就是資金占用不合理，可能在調(diào)用某部分資金時(shí)根本沒有足夠的資金進(jìn)行支付。

（四）因市場(chǎng)變化，資金回籠緊張

市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制下，市場(chǎng)更多的關(guān)注點(diǎn)在商品的質(zhì)量上。如果企業(yè)在產(chǎn)品質(zhì)量方面的管理不足，導(dǎo)致企業(yè)產(chǎn)品在市場(chǎng)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力不足，那直接帶來的將是銷售困難，進(jìn)一步造成資金鏈緊張。

（五）企業(yè)融資渠道單一

目前適用于國(guó)內(nèi)大部分企業(yè)的融資途徑主要有三個(gè)：企業(yè)經(jīng)營(yíng)本身的留存收益、銀行的貸款、利用股權(quán)進(jìn)行融資。隨著金融資本市場(chǎng)的不斷建設(shè)發(fā)展，進(jìn)入A股尤其是中小板、創(chuàng)業(yè)板、科創(chuàng)板市場(chǎng)進(jìn)行融資的企業(yè)也越來越多。據(jù)有關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，近20年中，中小企業(yè)在資本市場(chǎng)的融資額累計(jì)超過7萬億元人民幣，但是這個(gè)數(shù)額僅為銀行貸款等直接融資額的3%左右，從這個(gè)數(shù)據(jù)可以看出，因?yàn)橘Y本市場(chǎng)的準(zhǔn)入條件的高要求，我國(guó)中小企業(yè)融資的渠道還是相對(duì)比較單一，因而企業(yè)的內(nèi)部留存收益及銀行貸款仍是主流融資方式。

三、創(chuàng)新企業(yè)融資模式，推進(jìn)資金精細(xì)化管理的有效途徑

（一）推進(jìn)融資多元化，建立相對(duì)完善的企業(yè)融資制度

著眼于企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展，融資模式肯定要隨著社會(huì)的進(jìn)步和發(fā)展不斷地增加和完善，才能為企業(yè)的發(fā)展提供足夠的資金保證。一方面，在科學(xué)預(yù)測(cè)的基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)融資流程地精細(xì)化規(guī)范。通過進(jìn)一步完善企業(yè)的相關(guān)融資制度，提高融資制度的科學(xué)性和合理性，推進(jìn)企業(yè)相關(guān)融資業(yè)務(wù)權(quán)責(zé)明確。另一方面，提高企業(yè)內(nèi)部管理人員的專業(yè)水平和綜合素質(zhì)?？梢越柚晟频呐嘤?xùn)體系通過定期專業(yè)培訓(xùn)提高相關(guān)人員的專業(yè)能力和素養(yǎng)，也可以通過日常的業(yè)績(jī)考核和獎(jiǎng)懲制度來實(shí)現(xiàn)員工職業(yè)素養(yǎng)和專業(yè)技能的提高。從基礎(chǔ)層面提高企業(yè)的融資水平和能力[4]。

在融資期間都是會(huì)存在一定風(fēng)險(xiǎn)的。企業(yè)融資規(guī)劃和負(fù)債之間的不平衡是造成企業(yè)融資風(fēng)險(xiǎn)的主要原因。信息技術(shù)在數(shù)據(jù)分析方面的應(yīng)用，在一定程度上能有效幫助企業(yè)更好地實(shí)現(xiàn)自身融資能力和財(cái)務(wù)抗風(fēng)險(xiǎn)能力的分析和預(yù)測(cè)。為企業(yè)融資決策提供有力的數(shù)據(jù)支持，幫助企業(yè)提高融資分析能力，做出更科學(xué)的融資判斷，制定出更合理的融資計(jì)劃。

積極學(xué)習(xí)全新的金融知識(shí)和融資理念，拓寬融資渠道，開發(fā)融資新模式。有效借助融資租賃、保險(xiǎn)公司融資、P2P網(wǎng)絡(luò)信貸融資等融資模式實(shí)現(xiàn)融資渠道創(chuàng)新，提高企業(yè)融資能力和水平。

（二）強(qiáng)化企業(yè)資金預(yù)算和結(jié)算的精細(xì)化管理

資金預(yù)算細(xì)化到月的日?，F(xiàn)金流。制定日?，F(xiàn)金流計(jì)劃，嚴(yán)守“有預(yù)算不超支，無預(yù)算不開支”。對(duì)企業(yè)資金的支出和收入確定一個(gè)相對(duì)合理的時(shí)點(diǎn)，優(yōu)化支付流程，平衡先進(jìn)收支。為進(jìn)一步實(shí)現(xiàn)企業(yè)資金的調(diào)度和規(guī)劃提供一個(gè)比較準(zhǔn)確的數(shù)據(jù)，以此來實(shí)現(xiàn)企業(yè)現(xiàn)金流的控制，做出科學(xué)合理的現(xiàn)金預(yù)算計(jì)劃，確?，F(xiàn)金流在可控范圍內(nèi)流動(dòng)。提高企業(yè)資金的利用率。

在進(jìn)行資金結(jié)算時(shí)，強(qiáng)化集中式資金管理，盡量將分散的多個(gè)賬戶資金集中到一個(gè)賬戶進(jìn)行管理，減少銀行交易手續(xù)費(fèi)，同時(shí)借助網(wǎng)銀提高銀行轉(zhuǎn)賬便利性，縮短轉(zhuǎn)賬時(shí)間，提高客戶體驗(yàn)。目前階段，公司對(duì)資金的申請(qǐng)、審批、復(fù)核和支出都有了相對(duì)明確的規(guī)定。比如：對(duì)重點(diǎn)業(yè)務(wù)的支付實(shí)行雙批制度，同時(shí)明確了不同項(xiàng)目的審批額度和標(biāo)準(zhǔn)。進(jìn)一步保障資金安全，最大可能的規(guī)避資金風(fēng)險(xiǎn)。

在資金的集中管理方面，需要進(jìn)一步的梳理資金管理工作，持續(xù)優(yōu)化資金管理流程，通過溝通和交流共同商討出更科學(xué)合理的內(nèi)部資金集中管理制度，通過強(qiáng)化資金集中管理，提高資金利用率，盡最大的可能為企業(yè)節(jié)省資金成本，保證資金的高效、充分利用，使企業(yè)的資金管理與企業(yè)的高速發(fā)展更協(xié)調(diào)。

（三）推動(dòng)資金安全管理的創(chuàng)新和優(yōu)化，防范資金風(fēng)險(xiǎn)

全面推進(jìn)和應(yīng)用資金的實(shí)時(shí)監(jiān)控平臺(tái)，包括在途資金在內(nèi)，加強(qiáng)資金的監(jiān)督和管理。不定時(shí)開展突擊檢查和自查，堅(jiān)決落實(shí)各項(xiàng)資金流程和調(diào)度標(biāo)準(zhǔn)，及時(shí)發(fā)現(xiàn)資金管理工作中可能存在的瑕疵和紕漏，有效預(yù)防資金風(fēng)險(xiǎn)。提高相關(guān)資金管理工作人員的職業(yè)素養(yǎng)和能力水平，確保各項(xiàng)工作落實(shí)到位，并自覺提高自身資金管理工作的規(guī)范性。

同時(shí)，強(qiáng)化企業(yè)內(nèi)控制度，提高企業(yè)資金管理水平，推動(dòng)企業(yè)可持續(xù)發(fā)展。符合企業(yè)實(shí)際發(fā)展情況的內(nèi)控制度，不僅能夠保證企業(yè)的各項(xiàng)資金管理工作有章可循，而且能夠推動(dòng)企業(yè)的資金管理工作在一定的約束下實(shí)現(xiàn)高效的執(zhí)行?？茖W(xué)合理的內(nèi)控制度推動(dòng)資金管理效率的提升，資金管理效率的進(jìn)一步提升又推動(dòng)了內(nèi)控制度的不斷優(yōu)化和完善，二者相輔相成，最大限度降低了出現(xiàn)紕漏或者是欺詐行為的可能性，進(jìn)一步提高企業(yè)資金使用效率，降低資金成本[5]。

就公司目前情況而言，一方面，要對(duì)公司的各銀行賬戶實(shí)現(xiàn)去方位的排查和理清，明確各賬戶的責(zé)任人和責(zé)任人職責(zé)，提高對(duì)賬效率，盡快完成對(duì)賬。同時(shí)，在明確管理權(quán)限的基礎(chǔ)上，加強(qiáng)對(duì)銀行賬戶的支付監(jiān)督和管理，做到賬戶收支有跡可循，并且信息軌跡清晰，方便調(diào)用。另一方面，月度清理和完善與公司財(cái)務(wù)上有業(yè)務(wù)往來企業(yè)的相關(guān)信息，有意識(shí)地減少退票。銀行支付要有節(jié)點(diǎn)，對(duì)未達(dá)賬情況要及時(shí)核對(duì)和處理。進(jìn)一步壓降在途資金，降低在途資金月度占比，保證在途資金在合理可控的范圍之內(nèi)。

（四）進(jìn)一步推進(jìn)資金管理制度的優(yōu)化和精細(xì)化

企業(yè)資金管理制度的制定一定是要建立在企業(yè)實(shí)際的運(yùn)營(yíng)和發(fā)展情況基礎(chǔ)上。比如：要進(jìn)一步擴(kuò)大企業(yè)的資金預(yù)算范圍，盡可能地包含企業(yè)內(nèi)部所有的資金活動(dòng)，盡可能地避免預(yù)算外資金的出現(xiàn)，提高資金預(yù)算的精細(xì)化管理。并且將年度的資金預(yù)算執(zhí)行情況納入相關(guān)管理人員的年度考核，直接影響相關(guān)管理人員的年度升職和加薪。同時(shí)，要進(jìn)一步明確企業(yè)資金支出的流程，嚴(yán)格審批標(biāo)準(zhǔn)，推動(dòng)資金支出的精細(xì)化管理。在任何投資項(xiàng)目決策之前，都要進(jìn)行項(xiàng)目的可行性研究和討論，避免大方向上出現(xiàn)投資失誤，產(chǎn)生不必要的投資風(fēng)險(xiǎn)。通過對(duì)企業(yè)閑置資金的合理評(píng)估，進(jìn)一步完善閑置資金使用制度。閑置資金可以用于償還企業(yè)貸款或者是進(jìn)行中長(zhǎng)期投資，提高資金利用率。

對(duì)于內(nèi)控體制的細(xì)化，一方面，要權(quán)責(zé)明確，規(guī)范流程，賬賬核對(duì)，賬賬清晰。另一方面，全方位掌控資金動(dòng)態(tài)，及時(shí)且準(zhǔn)確地把握企業(yè)的賬面收支情況，推動(dòng)資金的合理有效循環(huán)，實(shí)現(xiàn)自上而下的資金集中管理。

（五）利用科學(xué)合理的績(jī)效考核，推動(dòng)資金管理人員責(zé)任意識(shí)提高

制定相對(duì)全面的考核指標(biāo)，比如：開戶的規(guī)范性、資金的集中率、大額支出率、電子支付率、月度現(xiàn)金流和執(zhí)行偏差率、賬戶的在線監(jiān)控率等等，對(duì)企業(yè)的資金管理業(yè)務(wù)開展績(jī)效考核[6]。要求按月進(jìn)行銀行對(duì)賬單和余額調(diào)節(jié)表的上報(bào)，既要保證資金流動(dòng)有證可以，有跡可循，又要保證相關(guān)證據(jù)資料的完整性、準(zhǔn)確性和及時(shí)性，一旦發(fā)現(xiàn)未達(dá)賬金額或者是余額錄入不準(zhǔn)確、日常現(xiàn)金賬記錄不全面的情況，及時(shí)整改，并做考核記錄。如果月度的現(xiàn)金流與執(zhí)行偏差超過5%，要責(zé)令相關(guān)部門